838486_2018_远正智能_2018年年度报告_2019-04-23.pdf

公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 1/130 证券代码：证券代码：838486 838486 证券简称：远正智能证券简称：远正智能 主办券商：主办券商：广州广州证券证券 2018 年度报告 远正智能 NEEQ:838486 广州远正智能科技股份有限公司 Guangzhou i-MEC Technology Co.,Ltd.公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 2/130 公司年度大事记公司年度大事记 1、公司顺应国家推动海南自由贸易岛生态文明公司顺应国家推动海南自由贸易岛生态文明建设契机建设契机，2018 年年 5 月设立海南分公司月设立海南分公司。2、公司、公司入围“教育部第二批能效领跑者示范建入围“教育部第二批能效领跑者示范建设试点项目企业库”、“广东省设试点项目企业库”、“广东省 2018 年第五批入年第五批入库科技型中小企业”、“广州市第一批人工智能企库科技型中小企业”、“广州市第一批人工智能企业”和“广州市节能环保入库企业”。业”和“广州市节能环保入库企业”。3、公司核心技术产品公司核心技术产品“VRV 空调集成优化管理空调集成优化管理控制系统控制系统”、“分体空调集成优化管理控制系统分体空调集成优化管理控制系统”被认定为广东省被认定为广东省 2018 年年高新技术产品。高新技术产品。公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 3/130 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2727 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2929 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3030 第九节第九节 行业信息行业信息 .3434 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3535 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4141 公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 4/130 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、远正智能 指 广州远正智能科技股份有限公司 有限公司 指 广州市远正智能科技有限公司 东莞远正 指 东莞远正节能科技有限公司，系公司全资子公司 厦门远正 指 厦门远正智能科技有限公司，系公司全资子公司 远正兴业 指 广州市远正兴业投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 远正良材 指 广州市远正良材投资合伙企业（有限合伙），系实际控制人控制的企业、公司股东、员工持股平台 远正核心 指 广州市远正核心投资合伙企业（有限合伙），系实际控制人控制的企业、公司股东、员工持股平台 远正投资 指 广州市远正投资合伙企业（有限合伙），系公司实际控制人控制的企业、公司股东 华工科技园 指 广州华南理工大学科技园有限公司，系公司股东 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 广州远正智能科技股份有限公司章程 董监高 指 董事、监事、高级管理人员 公司高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 广发证券 指 广发证券股份有限公司 广州证券 指 广州证券股份有限公司 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 元、万元 指 人民币元、人民币万元 EMC 模式 指 合同能源管理模式 销售模式 指 技术开发模式或买断式节能系统销售模式 i-MEC 技术 指 公司自主研发的提供用能状况诊断、节能项目设计、改造、运行管理等一揽子节能服务的技术 公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 5/130 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人闫军威、主管会计工作负责人刘玲燕及会计机构负责人（会计主管人员）刘玲燕保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1.公司目前规模较小，业务扩展存在一定的资金、产能压力 公司专门从事暖通空调节能的系统服务，属于节能服务业，节能行业尽管近年来在国家政策的支持下得到了一定发展，但总体上来说具有规模较小、市场化程度不高等特点。公司符合行业总体发展阶段的特点，目前收入规模较小，市场较为集中。公司现有合同能源管理模式需要公司较多资金投入，资金的充裕是保证公司实现快速增长的关键因素。公司目前在珠三角以及华北、华东市场建立了一定的市场影响力，但向全国大幅扩张仍受制于公司的资金实力、市场及技术服务团队的“产能”以及公司现有模式与当地的实际情况契合度等因素。如果公司不能配合项目发展速度，有效拓宽融资渠道，市场及技术服务团队不能同步壮大，将可能面临业务扩张规模、市场开拓速度受限的风险。2.公司市场及客户领域相对较为集中，盈利能力受个别行业领域项目影响相对较大 从产品特征来看，公司的产品与服务主要是能源监管及暖通空调节能控制服务。由于不同项目节能改造的技术复杂程度、项目行业差异以及出于先期占领新领域市场的考虑等各种特殊情况采取不同的营销策略，因此在不同项目上会出现一定的毛利率波动性。由于国内建筑节能市场尚处于培育期以及国家近年来对于公共机构节能的重视，公司客户及收入来源相对较为集中于公共机构领域，因此整体业绩受该领域项目利润空间影响相对较大，如果未来公司的业务不能实现多行业领域覆盖，公司盈利水平可能会随着国家政策红利的减少或消失呈现出一定公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 6/130 的波动性。3.税收优惠政策风险 根据财政部、国家税务总局关于促进节能服务产业发展增值税、营业税和企业所得税政策问题的通知财税2010110 号文的规定：对符合条件的节能服务公司实施合同能源管理项目，取得的营业税应税收入，暂免征收营业税；将项目中的增值税应税货物转让给用能企业，暂免征收增值税；对符合条件的节能服务公司实施合同能源管理项目，符合企业所得税税法有关规定的，自项目取得第一笔生产经营收入所属纳税年度起，第一年至第三年免征企业所得税，第四年至第六年按照 25%的法定税率减半征收企业所得税。公司申请的合同能源应税服务项目享受免征增值税已在广州市南沙区国家税务局备案，首次备案执行期为 2012 年 1 月 1 日起至 2017 年 4 月 30 日止，二次备案执行期为：2017 年 5 月 1 日至 2025 年 5 月 1 日止。公司申请的符合条件的合同能源管理项目所得免征、减征企业所得税已在广州市南沙区国家税务局备案。若税收优惠政策未来发生改变，而公司收入不能大幅提高，将对公司的利润会有一定影响。4.项目投资及利润兑付风险 合同能源管理模式是由节能服务公司投资，通过为客户提供一整套节能服务，从客户进行节能改造后获得的节能效益中收回投资和取得利润的一种商业运作模式。该模式是公司主要的业务模式之一，尽管国家大力推行，有诸多的优点，但仍可能因为管理和风险控制不当，存在一定的兑付风险。公司目前客户信誉度较高，公司亦对客户回款能力及业态变化进行全过程跟踪评估。若公司客户兑付能力或经营业态发生变化，即使项目前期投资的硬件设备可全部拆除用于新项目，仍存在项目的部分投资无法全部收回的风险。5.电价政策变化造成公司节能收益下降的风险 合同能源管理项目收入取决于项目改造后的节能量、节能效益分享比例及分享期等因素。报告期内，由于广东省商业电度电价下降，使得公司分享的节电收益下降，对合同能源管理项目毛利率有较大影响。如果公司不能有效预估政策变化的风险及制定相应的应对措施，如提高节能分享比例，延长分享年限等，将导致销售收入达不到预期的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 7/130 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 广州远正智能科技股份有限公司 英文名称及缩写 Guangzhou i-MEC Technology Co.,Ltd./i-MEC Technology 证券简称 远正智能 证券代码 838486 法定代表人 闫军威 办公地址 广州市南沙区环市大道南路 25 号（自编 3 栋研发楼 A2）栋 4 层（限办公用途）二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 吴秀娟 职务 董事会秘书 电话 020-39008826 传真 020-39099893 电子邮箱 wuxiujuani- 公司网址 www.i- 联系地址及邮政编码 广州市南沙区环市大道南路 25 号 A2 栋 4 层/511458 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2004 年 8 月 1 日 挂牌时间 2016 年 9 月 28 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）M 科学研究和技术服务业-M75 科技推广和应用服务业-M751 技术推广服务-M7514 节能技术推广服务 主要产品与服务项目 智慧城市（区域、建筑）能源监管与暖通空调节能优化控制技术与服务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）22,000,000 优先股总股本（股）0 控股股东 闫军威 实际控制人及其一致行动人 闫军威 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91440101764042198C 否 公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 8/130 注册地址 广州市南沙区环市大道南路 25 号（自编 3 栋研发楼 A2）栋 4 层（限办公用途）否 注册资本（元）22,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 广州证券 主办券商办公地址 广州市天河区珠江西路 5 号广州国际金融中心主塔 19 层、20 层 报告期内主办券商是否发生变化 是 会计师事务所 瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 刘方权、杨九琴 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广场西塔5-11 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公司于 2016 年 4 月聘请广发证券担任推荐主办券商，并签订关于广发证券推荐公司进入全国中小企业股份转让系统挂牌公开转让的推荐挂牌并持续督导协议，公司于 2016 年 9 月 28 日经广发证券推荐在全国中小企业股份转让系统挂牌公开转让。鉴于公司战略发展需要及慎重考虑，经与广发证券充分沟通与友好协商，双方决定解除持续督导协议，并就终止相关事宜达成一致意见。同时，公司聘请广州证券承接公司主办券商并履行持续督导义务。本次变更持续督导主办券商的议案已经由公司第二届董事会第三次会议决议以及公司 2019 年第一次临时股东大会审议表决通过。全国中小企业股份转让系统有限责任公司于 2019 年 1 月 15 日出具了 关于对主办券商和挂牌公司协商一致解除持续督导协议无异议的函，相关协议自该函出具之日起生效。公司本次变更持续督导主办券商的行为不会对公司的生产经营活动造成任何风险和影响。根据中国证监会及全国中小企业股份转让系统的相关要求及规定，公司已于 2019 年 1 月 4 日与广发证券签署之终止协议，并于 2019 年 1 月 3 日与广州证券签订持续督导协议书，前述协议自 2019 年 1 月 15 日起正式生效。自生效之日起，由广州证券承接公司主办券商并履行持续督导义务。公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 9/130 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 44,993,332.42 29,677,125.18 51.61%毛利率%43.75%45.03%-归属于挂牌公司股东的净利润 7,350,283.44 4,586,431.41 60.26%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 5,331,315.63 2,651,680.44 101.05%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）19.64%13.92%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）14.25%8.05%-基本每股收益 0.3341 0.2085 60.24%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 71,768,373.40 57,596,395.42 24.61%负债总计 30,931,065.49 23,669,370.95 30.68%归属于挂牌公司股东的净资产 40,837,307.91 33,927,024.47 20.37%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.86 1.54 21.43%资产负债率%（母公司）43.50%41.70%-资产负债率%（合并）43.10%41.10%-流动比率 1.55 0.82-利息保障倍数 19.11 7.97-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 7,144,183.19 6,796,178.13 5.12%应收账款周转率 3.06 3.84-存货周转率 9.02 7.42-公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 10/130 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%24.61%2.30%-营业收入增长率%51.61%5.46%-净利润增长率%60.26%-28.05%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 22,000,000 22,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,951,117.63 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 424,138.62 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,375,256.25 所得税影响数 356,288.44 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 2,018,967.81 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 0.00-0.00-应收账款 7,641,655.20-7,815,810.81-公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 11/130 应收票据及应收账款-7,641,655.20-7,815,810.81 应收利息-应收股利-其他应收款 1,861,336.57 1,861,336.57 3,186,629.30 3,186,629.30 固定资产 38,276,599.16 38,276,599.16 25,407,353.64 25,407,353.64 固定资产清理-工程物资-在建工程 649,380.20 649,380.20 2,446,112.07 2,446,112.07 应付票据 0.00-0.00-应付账款 4,747,379.69-472,957.54-应付票据及应付账款-4,747,379.69-472,957.54 应付利息-应付股利-其他应付款 228,910.35 228,910.35 134,239.57 134,239.57 管理费用 6,723,511.22 3,202,559.35 5,793,662.52 3,941,325.04 研发费用 0 3,520,951.87 0 1,852,337.48 公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 12/130 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司所属细分行业为科技推广和应用服务业、节能技术推广服务业，主要从事基于互联网+物联网的智慧城市能源监管与暖通空调节能控制技术服务，包括：智慧城市（区域）能源监管与暖通空调节能控制平台建设，节约型校园节能监管平台建设，节约型公共机构节能监管平台建设，建筑能源监管与暖通空调节能改造，热水系统节能改造以及能源审计、能效评估、节能解决方案设计、售电、能源托管、绿色运维等建筑综合节能服务。公司客户主要面向城市各类既有及新建公共建筑和工业建筑，包括但不限于有能源监管与暖通空调节能控制改造需求或有建筑节能潜力的政府机关、科教、商业、医疗、酒店、场馆、机场、通信等公共建筑业主以及电子信息业、汽车制造业、精密制造业、生物医药业等工业建筑业主。公司是华南理工大学参股的国家高新技术企业、国家发改委节能服务公司备案企业、广东省节能技术服务单位、广州市第一批人工智能入库企业、华南理工大学广东省城市空调节能与控制工程技术研究开发中心和华南理工大学广东高校绿色校园节能与控制工程技术研究中心共建单位以及中国建筑节能协会副会长单位，具有 ISO9001、ISO14001 质量环境管理体系认证资质和建筑机电安装工程专业承包叁级资质，公司现拥有从城市区域（集团）建筑房间的多级递阶能源监管和空调节能控制领域 17项专利技术（授权发明专利 12 项）、软件著作权以及自主研发的覆盖全专利链技术产品，核心发明专利荣获 2013 年广东省专利金奖及国家专利优秀奖，核心技术产品均获评广东省高新技术产品并入围国家公共机构节能技术产品及广东省、广州市、北京市、海南省节能技术产品参考和推广目录，研发及技术实力居于业界一流水平。目前，公司在政府机关、高等院校、商贸酒店、医疗、文化场馆、机场、工业等各细分市场领域已建成超 1200 万平方米示范工程，累计为用户节约电费 4.1 亿元，多个项目成为各行业领域、省市以及国家节能标杆。公司目前主要通过目标客户定向开发、行业市场会议、节能培训等直销模式开拓业务，同时公司亦充分利用代理分销模式以及公司在省外布局设立的全资子公司或分公司进行全国细分市场拓展。公司项目模式分为销售模式（技术开发模式或买断式节能系统销售模式）、合同能源管理模式和空调绿色托管模式。收入主要来源于合同能源管理服务收入、节能工程服务收入、节能产品销售收入、技术咨询和技术服务收入。报告期内，公司商业模式较上一年度无变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 13/130 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1 1、财务状况、经营成果、财务状况、经营成果 报告期内公司财务状况良好，截至报告期末，公司总资产为 71,768,373.40 元，较上年末相比上升金额 14,171,977.98 元，上升比例 24.61%；公司负债总计 30,931,065.49 元，较上年末相比上升金额7,261,694.54 元，上升比例 30.68%，公司负债上升的主要原因是非流动负债上升金额 6,936,056.48 元，上升比例 502.67%，其中长期借款上升金额 3,154,400.00 元，上升比例 286.76%，递延收益上升金额3,784,115.37 元，上升比例 1,364.22%；公司所有者权益合计 40,837,307.91 元，较上年末相比上升金额 6,910,283.44 元，上升比例 20.37%，上升的原因主要是 2018 年公司净利润为 7,350,283.44 元，导致盈余公积和未分配利润增加。报告期内公司经营成果情况如下：实现营业收入 44,993,332.42 元，较上年末相比增长金额15,316,207.24 元，增长比例 51.61%，增长的原因是公司立足珠三角地区既有优势市场领域，积极拓展新市场领域业务，新签订合同项目数量大幅增加，如：广州市人民检察院、肇庆市端州区政府、广州市广播电视大学、南方医科大学顺德医院、广东省妇幼保健院等，以及以前年度完成的合同能源管理项目收益良好：如：东莞市政府项目、南沙区政府项目、友谊集团项目、东莞第一国际项目、海德广场项目等。营业成本为 25,310,739.55 元，较上年末相比上升金额 8,996,609.97 元，上升比例 55.15%，上升的原因是公司新签订合同项目数量大幅增加，随营业收入大幅增长而增长。净利润为 7,350,283.44 元，较上年末相比增长金额 2,763,852.03 元，增长比例 60.26%，增长原因是销售型项目收入较上年有较大增幅，同时，公司成本及费用上升适度，控制策略有效。本期管理费用 4,724,111.93 元，较上年末相比上升金额 1,521,552.58 元，上升比例 47.51%。本期营业外收入 924,138.62 元，较上年末相比基本持平。期末现金及现金等价物余额为 10,815,977.84 元，较上年末相比上升金额 6,873,063.55 元，上升比例 174.31%。上升的主要原因是经营活动产生的现金流量净额较上年末上升 348,005.06 元，上升比例5.12%。投资活动产生的现金流量净额较上年末上升 13,074,248.66 元，上升比例 78.23%。筹资活动产生的现金流量净额较上年末上升 4,242,302.62 元，上升比例 484.26%。2 2、业务经营情况、业务经营情况 报告期内，公司围绕年度经营计划，在保持既有优势市场领域的基础上持续加大新市场领域拓展力度，不断完善优化公司内控体系、建设与提升软实力，公司能源监管、节能改造、节能技术咨询服务等主营业务增速明显，管理水平及市场竞争力与影响力稳步提升。1 1）报告期内，）报告期内，在在省内外公共机构市场占有率稳步攀升省内外公共机构市场占有率稳步攀升的同时的同时，成功拓展成功拓展交通建筑和交通建筑和工业建筑节能工业建筑节能领域领域，并并在转轮除湿机节能控制技术在转轮除湿机节能控制技术领域领域实现零的突破实现零的突破。2017 年成功突破的新市场领域公检法机构、医疗领域等多个标杆项目成功完成用户验收，且在报告期内又成功签订广州市人民检察院、柳州市公安局、广东省女子监狱、南方医科大学顺德医院和广东省妇幼保健院等能源监管和节能改造项目合同，细分市场占有率进一步提升；政府机关、高等院校等既有公共机构领域市场占有率稳步攀升，报告期内成功签订广州市工商局、广州市教育局、广州市国家税务局、肇庆市端州区政府、东莞市高埗镇政府、湛江海关、西汉南越王博物馆、广东工业大学、广州市广播电视大学、福建省霞浦第一中学等能源监管和节能改造项目合同；报告期内签订宁德时代新能源节能改造项目合同，成功拓展工业建筑节能领域，并在转轮除湿机节能控制技术领域实现零的突破；报告期内，公司顺应国家推动海南自由贸易岛生态文明建设契机设立海南分公司，迅速打开海南市场，成功签订海口美兰机场、白沙牙叉镇政府等能源监管和节能改造项目合同，多个项目进入实质性洽谈阶段；公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 14/130 报告期内进一步拓展节能技术咨询业务，成功辅导广东省人民检察院、广州市越秀区政府、广州市国家税务局等 12 家公共机构高分通过第三批国家节约型公共机构示范单位创建，并成功签订上海市浦东新区 7 家公共机构、金山区 6 家公共机构和海南省三亚市 29 家商贸酒店重点用能单位能源审计合同。2 2）报告期内，公司经营管理水平进一步提升，市场影响力不断上升，逐步树立行业优势地位。）报告期内，公司经营管理水平进一步提升，市场影响力不断上升，逐步树立行业优势地位。报告期内，公司顺利通过“ISO9001 质量管理体系”和“ISO14001 环境管理体系”第一次年度外部监督审核，入围“教育部第二批能效领跑者示范建设试点项目企业库”、“广东省 2018 年第五批入库科技型中小企业”、“广州市第一批人工智能企业”和“广州市节能环保入库企业”；报告期内，公司获评“2017 节能服务产业重合同守信用企业”，多项核心技术产品被认定为广东省 2018 年高新技术产品，并入选北京市 2018 年节能低碳技术产品推荐目录、海南省节能低碳技术产品推广目录（第六批）及 2018 年全国电子节能环保优秀推荐产品技术推荐目录等；报告期内，教育部机关暖通空调节能改造项目入选“北京市节能低碳技术产品应用案例”，广州中泰国际广场空调节能改造项目获评“广州市建筑节能与墙材革新示范工程”，东莞市塘厦镇政府综合节能改造项目获评“2017 合同能源管理优秀项目”。3 3）报告期内，公司加大远正品牌推广和传播力度，充分利用行业研讨、培训、展会等树立品牌形）报告期内，公司加大远正品牌推广和传播力度，充分利用行业研讨、培训、展会等树立品牌形象，保持和提升远正品牌知名度。象，保持和提升远正品牌知名度。报告期内，公司受国家及省市多个节能主管部门邀请，积极参与各级公共机构节能政策和规划制定以及节能培训与技术指导，积极参与和推动全国绿色校园能源管理发展与规划，持续不遗余力地为行业献计献策，为推动节能环保战略性新兴产业发展提供全局性、战略性、前瞻性规划和建议。报告期内，闫军威董事长受邀为部属高等院校和全国各级公共机构培训 7 次，培训人次达 1450 人次，公司技术与产品得到参训人员的高度认可。(二二)行业情况行业情况 随着我国经济的持续发展以及城镇化进程的持续推进，能源消耗总量也随之不断攀升。根据2017-2023 年中国建筑节能行业市场竞争格局与未来发展趋势报告，2005-2015 年，我国能源消耗总量由 26.1 亿吨标准煤增长至 43.0 亿吨标准煤，年均复合增长率为 5.12%。2017-2018 年能源消耗总量由 44.9 亿吨标准煤增长至 46.2 亿吨标准煤，虽增幅有所回落仍同比上涨 2.89%。面对日益增长的能源消耗问题，近年来我国大力推进节能减排工作，并将节能环保产业定位为我国目前及未来重点培育和发展的战略性新兴产业，自国务院于 2010 年 4 月发布关于加快推行合同能源管理促进节能服务产业发展的意见、2010 年 10 月发布关于加快培育和发展战略性新兴产业的决定以来，国家发改委、财政部、税务总局以及国家、各省市节能主管部门亦在十二五、十三五期间相继出台系列政策，确立了节能服务产业在社会经济发展和节能减排中的重要地位和作用，并为其发展提供了财政、税收、会计制度以及融资环境等各方面的政策支持。十八大以来，国家高度重视以低碳、绿色、智慧为核心的生态文明建设，提出了创新、协调、绿色、开发、共享的五大发展理念，节能减排上升到生态文明、绿色发展并已成为我国社会发展方向，城市正在从节约型城市向生态、绿色智慧城市转变。随着节能工作向系统化、精细化、信息化方向发展，节能领域运用物联网、大数据等信息技术手段深挖、细挖节能潜力成为必然趋势。国家发展改革委等部门 2017年 9 月印发重点用能单位能耗在线监测系统推广建设工作方案、2019 年 4 月印发关于加快推进重点用能单位能耗在线监测系统建设的通知，提出到“十三五”末期，基本建成连接各省（区、市）重点用能单位、相关部门和行业数据共享的能耗监测系统，为政府部门统筹能源发展与生态文明建设、强化能源消费总量与强度“双控”管理提供技术支撑。我公司所属的节能服务产业属于节能环保产业范畴，现阶段市场需求和政策的双轮驱动因素都将促进我国节能服务产业的快速发展。预计到 2020 年，我国节能服务产业实现总产值将突破 6000 亿元，节公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 15/130 能服务公司数量将达到 6,000 家左右。“十三五”期间，合同能源管理累计投资将超过 7,000 亿元，实现年节能能力超过 2 亿吨标准煤，减排二氧化碳超过 5 亿吨。同时节能服务产业将有效带动节能技术研发、节能产品制造、节能工程设计、节能咨询评估、能耗在线监测、能源审计等相关行业和机构的大力发展，加快形成以节能服务为核心的配套产业链，成为国家七大战略性新兴产业之首的节能环保产业中最具市场化、特色鲜明的朝阳产业。具体到建筑节能领域，建筑能耗是我国用能大户，我国建筑总面积已超过 600 亿平方米，建筑能耗占社会总能耗的 30%左右，按照每年 6%-8%的能耗增长速度，预计到 2020 年中国建筑能耗或将高达 11亿吨标准煤，建筑节能的市场空间十分广阔。在公共机构节能领域，“十三五”期间党中央、国务院提出加快推进生态文明建设、深入推进全国公共机构节约能源资源工作的战略部署要求，根据国管局、国家发展改革委 2016 年 6 月发布的公共机构节约能源资源“十三五”规划，“十三五”时期全国公共机构节能实施能源和水资源总量与强度双控指标，公共机构能源消费总量到 2020 年控制在 2.25 亿吨标准煤以内，用水总量控制在 140 亿立方米以内。以 2015 年能源资源消费为基数，2020 年人均综合能耗下降 11%、单位建筑面积能耗下降 10%，人均用水量下降 15%；同时提出创建 3000 个国家级节约型公共机构示范单位，评选 200 家公共机构能效领跑者的具体实施要求，公共机构节能需求在十三五期间呈现井喷态势。截至 2019 年初，公共机构能源资源节约和生态环境保护工作取得明显成效，2019 年 2 月完成 1558 家节约型公共机构示范单位创建，2018 年 5 月完成 184 家能效领跑者单位遴选。2019 年是完成公共机构节约能源资源“十三五”规划任务的攻坚之年，按照全国公共机构能源资源节约和生态环境保护工作会议部署要求，继续开展 2019-2020年节约型公共机构示范单位创建和能效领跑者遴选，进一步发挥示范单位和能效领跑者的示范引领作用；并提出下一阶段的首要任务是创建节约型机关，把创建节约型机关作为深化拓展公共机构节能的重要抓手。综上所述，节能服务产业作为节能环保产业中集市场化、成长性于一体的朝阳产业，前景十分广阔，市场潜力巨大。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 10,865,227.84 15.14%3,942,914.29 6.85%175.56%应收票据与应收账款 18,714,858.06 26.08%7,641,655.20 13.27%144.91%存货 2,635,265.49 3.67%2,977,069.68 5.17%-11.48%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 34,414,891.30 47.95%38,276,599.16 66.46%-10.09%在建工程 1,905,051.15 2.65%649,380.20 1.13%193.36%短期借款 9,570,000.00 13.33%7,520,000.00 13.06%27.26%长期借款 4,254,400.00 5.93%1,100,000.00 1.91%286.76%资产总额 71,768,373.40 100%57,596,395.42 100%24.61%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：公告编号：公告编号：2012019 9-0 00606 16/130（1）货币资金变动主要原因：收到销售商品、提供劳务收到的现金同比上升 941.37 万元，购买商品、接受劳务支付的现金同比上升 773.03 万元，收到其他与经营活动有关的现金同比上升 255.76 万元，支付给职工以及为职工支付的现金同比上升 306.77 万元。购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金同比下降 1,307.00 万元。偿还债务支付的现金同比上升 645.47 万元，分配股利、利润或偿付利息支付的现金同比下降 117.62 万元，以上变动为本期现金及现金等价物净增加额为 692.23 万元的主要原因。（2）应收票据及应收账款变动主要原因：报告期内新增进入节能效益分享期的合同能源项目分享收益，包括：东莞市公安局项目 434.15 万元、厦门集美区项目 136.48 万元等，以前年度完成的合同能源管理项目收益，包括：东莞市机关事务管理局 198.90 万元，济南市章丘区机关事务管理局 120 万元等；新增销售型项目应收账款，包括：南方医科大学顺德医院项目 223.84 万元等。以上变动为本期应收账款净增加额 1107.32 万元的主要原因。（3）在建工程变动主要原因：公司年末存在有未完工的项目，包括：柳州市公安局中央空调综合节能改造项目 79.38 万元，柳州市公安局能耗监管平台项目 6.35 万元，美兰机场项目 98.75 万元，广州六元素体验天地项目 3.17 万元等。以上变动为本期在建工程净增加额 125.57 万元的主要原因。（4）短期借款变动主要原因：新增中国银行贷款 957 万元，归还中国银行贷款 752 万元。（5）长期借款变动主要原因：新增中国银行贷款 668 万元、中国工商银行贷款 600 万元，归还中国银行贷款 746.64 万元、上海浦发银行贷款 72 万元、工商银行贷款 225 万元。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 44,993,332.42-29,677,125.18-51.61%营业成本 25,310,739.55 56.25%16,314,129.58 54.97%55.15%毛利率%43.75%-45.03%-管理费用 4,724,111.93 10.50%3,202,559.35 10.79%47.51%研发费用 4,564,016.75 10.14%3,520,951.87 11.86%29.62%销售费用 3,899,393.59 8.67%2,284,924.97 7.70%70.66%财务费用 43