838109_2018_裕丰威禾_2018年年度报告_2019-04-25.pdf

1 2018 年度报告 裕丰威禾 NEEQ:838109 广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司（Guangdong Harvest Advanced Materials Technology CO.,LTD.）2 公 司 年 度 大 事 记 1、2018 年 6 月，我司股东、董事兼总经理杨伟明先生被选为广宁县第十二批拔尖人才。2、2018 年 1 月，我司成立了 4 个新的研发项目，连同原有在研项目共有 9 个研发项目正在研发当中。3、2018 年底我司高新技术企业证书已复审通过。4、2018 年 8 月 13 日召开了 2018 年第三次临时股东大会，审议通过了关亍变更公司名称的议案，将公司中文名称由“广东裕丰威禾电子科技股份有限公司”变更为“广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司，幵亍 2018 年 8 月 16 日领取了新的营业执照。5、扩建年产轻质复合材料 720 万平方米之二期项目工程已亍 2018 年底建工完成幵投产，其中土地面积 7500 平方米，厂房面积 4973 平方米（房产证正在办理当中），主要用亍生产车厢板和玻璃钢胶衣平板。6、2018 年 11 月 28 日召开了第三届董事会第二次会议，审议通过了关亍公司对外投资的议案，公司与吴卫生、范哲、董文璐共同出资对外投资设立广东雅禾环保科技有限公司，注册资本为人民币 500.00 万元，其中公司出资人民币 100.00 万元，占注册资本的20.00%，我司已亍 12 月 26 日支付先期投资资金 20.00 万元。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2828 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3030 第九节第九节 行业信息行业信息 .3333 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3434 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4040 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、裕丰威禾 指 广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司 股东大会 指 广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司股东大会 董事会 指 广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司董事会 监事会 指 广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 指 指公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 公司章程 指 广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 报告期初 指 2018 年 1 月 1 日 报告期末 指 2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李挺、主管会计工作负责人徐蔚茵及会计机构负责人（会计主管人员）徐蔚茵保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天健会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 （一）宏观经济波动风险 玻璃纤维增强塑料制品制造行业整体需求受宏观经济波动影响较大，若宏观经济增速疲软，电子产品消耗少，企业的销售业绩就会下滑。行业需求下滑会直接影响到行业发展。另外，物价、人力成本的不断增加，对行业的盈利能力也造成了较大压力和风险。（二）受下游行业波动的风险 公司生产的复合材料、半固化片等是各类电子产品的关键上游产品。虽然电子产品的消费需求越来越旺盛，但电子产品的消费有较为明显的波动性和周期性，因此公司所在行业受下游行业波动的影响较大。（三）原料价格波动风险 目前行业所需的原材料主要为各种环氧树脂、玻璃布以及其他各种辅料，其价格约占总成本的 70%-80%左右。如果未来原材料价格发生变动，将对公司盈利能力造成一定影响。（四）实际控制人意见分歧风险 公司实际控制人为陈诗国、杨伟明、左朝钧、李建书、程科豪，五人签署了一致行动协议，实际控制人持有公司 100%的股份。根据一致行动协议，若各方内部无法达成一致意见，在股东大会表决中应按照持股多数原则作出一致行动决定。在董事会表决中也按照多数原则作出一致行动决定，但持有公司股权超过 33.5%（含）董事（含联合）均具有一票否决权。如实际控制人对公司重大事项的意见未能取得一致，并在董事会表决中行使否决权，则可能影响公司决策的及时、正常作出。6 （五）公司治理和内部控制风险 虽然公司设立之初已是股份公司，但各项管理制度仍较为粗略，存在公司治理机制及内部控制体系不完善的情况，各种议事规则、工作细则、管理制度、决策制度等方面均需要进行改善。目前公司已按照相关规定和中介机构的要求建立和完善各项决策制度、经营管理制度等内部控制制度，但各项制度建立和完善的时间较短，存在内部控制体系未完善及内部控制制度未能有效运行的风险。（六）利率风险 2018 年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日公司短期借款余额分别为 14,100,000.00 元、9,800,000.00 元，占流动负债的比例分别为 18.49%、14.58%，是公司主要负债之一。公司短期负债利息支出与息税前利润的关系如下表：项目 2018 年度 2017 年度 短期负债利息支出（元）390,236.36 798,897.89 息税前利润（元）9,717,684.00 6,794,290.06 比例 4.02%11.76%公司短期负债利息支出占息税前利润的比例较大，对公司利润构成较大影响，如果银行利率提高导致贷款成本增加，将对公司的盈利能力构成较大的威胁。（七）流动性风险 2018 年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31 日公司资产负债率分别为61.40%、63.01%；流动比率分别为 1.43、1.49；速动比率分别为1.25、1.35。公司流动比率较低，而公司业务发展对流动资金需求较大。首先，公司订单相对比较集中，在较短的时间内公司组织较大规模生产需要投入大量资金；其次，公司给予主要客户的信用期较长，应收账款周转较慢。公司融资渠道单一，如果未来公司不能及时获得业务发展所需的资金，将对公司短期偿债能力及生产经营构成不利影响。（八）公司应收账款发生坏账的风险 公司 2018 年、2017 年应收账款周转率分别为 2.31、2.73，应收账款周转速度较慢。公司 2018 年 12 月 31 日、2017 年 12 月 31日应收账款净额分别为 59,063,213.40 元、48,390,250.82 元，占当年收入比例分别为 47.67%、42.15%，占比偏高，报告期内公司应收账款回款速度较慢，因此存在一定的坏账风险。（九）新产品开发不及时的风险 为了满足客户不断增长和变化的需求，公司必须持续研发新产品。在开发过程中，公司需要投入大量的人力、物力和财力，但是新产品开发受多种主、客观条件的制约，存在失败的风险。如果不能按计划开发出新产品，公司将会面临竞争力下降，从而影响公司市场开拓能力，甚至产生丢失现有客户的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 广东裕丰威禾新材料科技股份有限公司 英文名称及缩写 Guangdong Harvest Advanced Materials Technology CO.,LTD.证券简称 裕丰威禾 证券代码 838109 法定代表人 李挺 办公地址 肇庆市广宁县横山镇高新产业园（车间一）二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 徐蔚茵 职务 董事会秘书兼财务总监 电话 0758-8607928 传真 0758-8607766 电子邮箱 Wing.Xuhec- 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 肇庆市广宁县横山镇高新产业园 邮编：526344 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2012 年 10 月 12 日 挂牌时间 2016 年 8 月 1 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C30 非金属矿物制品业-C306 玻璃纤维和玻璃纤维增强塑料制品制造-C3062 玻璃纤维增强塑料制品制造 主要产品与服务项目 复合新材、半固化片、覆铜板的研发、生产、加工和销售 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）45,000,000 优先股总股本（股）240,000 做市商数量 0 控股股东 陈诗国 实际控制人及其一致行动人 陈诗国、杨伟明、李建书、左朝钧、程科豪 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变是否变更更 统一社会信用代码 914412000553754246 否 注册地址 肇庆市广宁县横山镇高新产业园（车间一）否 注册资本（元）45,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 广州证券 主办券商办公地址 广州市天河区珠江西路 5 号广州国际金融中心主塔 19 楼、20 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天健会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 杨熹、黄元林 会计师事务所办公地址 浙江省杭州市西湖区西溪路 128 号 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 123,912,175.68 114,807,619.84 7.93%毛利率%19.59%18.48%-归属于挂牌公司股东的净利润 8,495,575.95 5,363,317.79 58.40%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 6,715,972.29 4,766,792.46 40.89%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）14.70%10.54%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）11.62%9.37%-基本每股收益 0.19 0.12 58.40%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 163,283,057.41 144,784,889.15 12.78%负债总计 100,250,109.58 91,223,014.74 9.90%归属于挂牌公司股东的净资产 63,032,947.83 53,561,874.41 17.68%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.40 1.19 17.68%资产负债率%（母公司）61.40%63.01%-资产负债率%（合并）61.40%63.01%-流动比率 1.43 1.49-利息保障倍数 11.17 7.35-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 7,336,886.93 8,361,401.43-12.25%应收账款周转率 2.26 2.73-10 存货周转率 9.22 10.67-四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%12.78%10.32%-营业收入增长率%7.93%59.36%-净利润增长率%58.40%132.21%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 45,000,000 45,000,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量 240,000 240,000 0.00%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-14,213.90 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）2,005,811.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 88,908.04 其他符合非经常性损益定义的损益项目 13,146.22 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,093,651.36 所得税影响数 314,047.70 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,779,603.66 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 11 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 0 50,956,846.95 0 35,593,280.82 应收票据 2,566,596.13 0 0 0 应收账款 48,390,250.82 0 35,593,280.82 0 其他应收款 156,650.00 156,650.00 194,000.00 194,000.00 应收利息 0 0 0 0 应收股利 0 0 0 0 应付票据及应付账款 0 38,647,077.56 0 30,352,695.80 应付票据 9,550,000.00 0 2,500,188.54 0 应付账款 29,097,077.56 0 27,852,507.26 0 其他应付款 16,000,000.00 17,100,428.98 40,001,400.00 40,976,897.47 应付利息 1,100,428.98 0 975,497.47 0 应付股利 0 0 0 0 管理费用 10,681,456.11 3,954,816.49 8,612,256.56 4,172,640.17 研发费用 0 6,726,639.62 0 4,439,616.39 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司是一家高新技术企业，主要产品及服务为复合新材、半固化片、覆铜板、玻璃钢胶衣平板、玻璃钢复合板的研发、生产和销售，公司的核心竞争力在于自身持续增长的研发能力，目前公司拥有 10项专利，另有 1 项发明专利正在国家知识产权局实质审查阶段当中，公司的技术优势使得公司的终端客户群集中在中高端企业。公司主要为绝缘板、消费电子行业、印制电路板供应商、电动汽车、特种车厢行业、冷链产业等行业的企业提供低密度、质量轻、耐高低温、高性能的玻璃纤维增强树脂基复合材料和半固化片(PP)。其中公司生产的玻璃纤维增强树脂基复合材料产品主要供应下游生产魔晶板、轻质功能组件、手机壳外观件、软硬结合板等；魔晶板主要应用于镜面玻璃抛光打磨；轻质功能组件主要应用于苹果等品牌的智能手机、平板电脑等保护套；手机壳外观件主要应用于三星、华为、小米、亚马逊等品牌的手机、电子书阅读器；玻璃钢胶衣平板及复合板主要应用于特种车厢、冷链及建筑装饰行业。公司目前采用直销的方式进行销售，营销人员通过展会、客户推荐以及合作伙伴等渠道获得客户信息，由公司业务人员与目标客户直接进行接触，参与客户的招投标，获取订单。公司主要收入来源是销售产品，在报告期内，公司的商业模式没有发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司在产品研发，市场开拓，质量把控以及改善管理等方面都有较大的进展，公司增强了在细分市场领域的竞争优势，为未来进一步发展奠定了坚实的基础。公司管理层根据年度经营计划，一方面通过提升公司产品的核心竞争力来提升原有老客户的满意度，保证客户续约率；另一方面通过不断开发新产品、新客户来开拓市场，使公司经营业绩有了大幅度的增长。报告期内，公司资产总额 163,283,057.41 元，比上年末 144,784,889.15 元，增加了 12.78%；净资产总额为 63,032,947.83 元，比上年末的 53,561,874.41 元，增长了 17.68%。报告期内，经营活动产生的现金净流量为 7,336,886.93 元，去年同期为 8,361,401.43 元，同比降 了 12.25%；投资活动产生的现金净流量为-14,681,517.52 元，去年同期为-8,417,633.87 元，同比下降了 74.41%，主要为报告期内新建项目即玻璃钢胶衣平板及复合板项目，而支付新建设的厂房及设备工程款所致；筹资活动产生的现金净流量为 3,429,763.64 元，去年同期为 12,397,822.95 元，同比下降了13 72.34%，主要为上期发行优先股并取得的优先股资金 2400 万所致。报告期内，公司实现营业收入123,912,175.68元，比上年同期增长7.93%；实现净利润 8,495,575.95元，比上年同期增长 58.40%。公司的净利润大幅增长，主要原因为报告期内，复合材料收入及毛利增长所致，复合材料实现收入58,351,784.33 元，比上年同期增长 16.94%；同时毛利率也由 2017 年的 15.99%上升至 20.52%。这主要得益于公司深挖行业应用，以客户为中心，以市场需求为导向，积极布局新产品，开发新领域，拓展新客户，推广新产品，本年度复合材料新品收入及毛利同比 17 年大幅增长，另在严把质量关的同时改善管理降低成本，获得良好效果，经营业绩同比大幅度增长。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。(二二)行业情况行业情况 我国玻璃纤维增强塑料制品产业始于 1958 年。因当时的时代背景，我国玻璃纤维增强塑料制品产业主要为国防配套工业。上世纪 60 年代中叶，我国即已研发与生产火箭发动机壳体、导弹头部、高压气瓶、飞机螺旋桨、贮罐、风机叶片、滑翔机尾翼等多种玻璃纤维增强塑料制品。1978 年后，从计划经济转型为市场需求导向，国家建设与人民生活所需的玻璃纤维增强塑料制品业日益发展。改革开放 30年来，引进了纤维缠绕管道、罐生产线、拉挤、连续采光板等装备及环氧树脂与不饱和聚酯生产软硬件；与此同时，我国在吸收日本、美国玻璃纤维增强塑料制品制造技术基础上自行研发，建立了具有世界先进水平的玻璃纤维增强塑料制造工业。目前，玻璃纤维增强塑料产品已在我国石油化工、交通运输、建筑、机械、电气、环保、农业以及国防工程等许多领域得到了推广应用。由于玻璃纤维增强塑料制品具有外形美观、拆装方便、可重复使用等优点，随着该项技术的推广应用，必将有效降低用户的能源消耗，为国家节约大量的能源。根据中国玻璃纤维复合材料信息网相关信息显示，玻璃纤维增强塑料产品已开始规模化生产，经上下游合作开发，该类产品未来几年将成倍增长。“十三五”规划纲要明确提出，提高核心基础零部件（元器件）、先进基础工艺、关键基础材料和 产业技术基础等工业基础能力，支持战略性新兴产业发展，使战略性新兴产业增加值占国内生产总值比重达到 15.00%；新材料产业“十三五”规划将从升级基础材料、发展战略材料（包括聚氨酯、玻璃纤维、碳纤维）以及遴选前沿新材料（包括石墨烯、3D 打印、超导、智能仿生等 4 大类 14 个分类材料）三个层面出发，其中关键战略材料领域，将从保障海洋工程、轨道交通、航空航天、核电、新能源等战略新兴产业，以及促进新一代信息技术、医疗卫生、电动汽车、智能制造等我国具有一定技术优势的产业发展出发，重点发展高端装备用特种合金、高性能分离薄膜、高性能纤维及复合材料、新能源材料、新一代生物医用材料、电子陶瓷、先进半导体、稀土等 9 大类 32 个分类材料。“十三五”规划和“中国制造 2025”等政策明确指出将继续推动新材料产业保持快速的发展趋势。14 十三五”期间我国新材料产业将稳步增长，年均增速保持在 25.00%左右，预计到 2020 年，我国新材料产业总产值将超过 6 万亿元。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末本期期末与上年期与上年期末金额变末金额变动比例动比例 金额金额 占总资占总资产的产的比比重重 金额金额 占总资占总资产的产的比比重重 货币资金 33,815,437.32 20.71%39,684,748.08 27.41%-14.79%应收票据与应收账款 61,605,602.27 37.73%50,956,846.95 35.19%20.90%存货 12,854,524.85 7.87%8,762,813.23 6.05%46.69%投资性房地产 长期股权投资 199,849.60 0.12%固定资产 48,349,232.95 29.61%34,375,981.55 23.74%40.65%在建工程 768,547.01 0.47%4,533,022.95 3.13%-83.05%短期借款 14,100,000.00 8.64%9,800,000.00 6.77%43.88%长期借款 应付债券 24,000,000.00 14.70%24,000,000.00 16.58%0.00%资产总计 163,283,057.41-144,784,889.15-12.78%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、应收票据与应收账款年末数比年初增加 20.90%，主要为报告期内大力开拓市场增加新客户且收入增加所致，本期新增客户数十余家，且公司新项目产品车厢板和玻璃钢胶衣平板正式投产销售。2、存货年末数比年初增加 46.69%，主要为公司新项目产品车厢板和玻璃钢胶衣平板正式投产研制所致。3、固定资产年末数比年初增加 40.65%，主要为 扩建年产轻质复合材料 720 万平方米之二期项目工程完工投产，其厂房和设备完工入账所致。4、在建工程年末数比年初减少 83.05%，主要为 扩建年产轻质复合材料 720 万平方米之二期项目工程完工投产，其厂房和设备完工入账由在建工程转入固定资产所致。5、短期借款年末数比年初增长 43.88%，主要为本期新增工商银行信用贷款 430 万所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 123,912,175.68-114,807,619.84-7.93%营业成本 99,640,661.82 80.41%93,585,754.05 81.52%6.47%15 毛利率%19.59%-18.48%-管理费用 4,274,379.45 3.45%3,954,816.49 3.44%8.08%研发费用 7,461,182.92 6.02%6,726,639.62 5.86%10.92%销售费用 4,020,866.21 3.24%3,711,796.90 3.23%8.33%财务费用 819,061.07 0.66%844,002.44 0.74%-2.96%资产减值损失 461,274.38 0.37%282,213.12 0.25%63.45%其他收益 2,018,957.22 1.63%421,630.00 0.37%378.85%投资收益-150.40 0.00%0.00 0.00%0.00%公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%资产处置收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%营业利润 8,772,753.51 7.08%5,590,296.15 4.87%56.93%营业外收入 94,019.46 0.08%305,430.31 0.27%-69.22%营业外支出 19,325.32 0.02%25,265.80 0.02%-23.51%净利润 8,495,575.95 6.86%5,363,317.79 4.67%58.40%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、资产减值损失：本期比上年同期增加 17.91 万元，较上年同期增长 63.45%。主要原因为报告期末，应收账款与应收票据余额同比上年末增加 20.90%，且逾期一年内应收账款比例同上年末有所提升所致。2、其他收益：本期比上年同期增加 159.73 万元，较上年同期增长 378.85%。主要原因为报告期内收到政府 4 笔科研项目及三板补助合计 200.58 元，而在 2017 年只收到一笔 42.00 万的科研项目补助。3、营业外收入：本期比上年同期减少 21.00 万元，较上年同期下降 69.22%。主要原因为 2017 年收到一笔政府新三板奖励 30.00 万元。4、净利润：本期比上年同期增加 313.23 万元，较上年同期增长 58.40%。主要原因为报告期内复合材料收入及毛利增长所致，复合材料实现收入 58,351,784.33 元，比上年同期增长 16.94%;同时毛利率也由 2017 年的 15.99%上升至 20.52%。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 123,911,175.68 114,807,619.84 7.93%其他业务收入 1,000.00 0.00-主营业务成本 99,640,661.82 93,585,754.05 6.47%其他业务成本 0.00 0.00 0.00%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 16 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%粘接片 65,360,641.53 52.75%64,908,446.60 56.54%复合材料 58,351,784.33 47.09%49,899,173.24 43.46%车厢板 129,068.96 0.10%0.00 0.00%玻璃钢胶衣平板 69,680.86 0.06%0.00 0.00%其他业务收入 1,000.00 0.00%0.00 0.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、复合材料：本期收入比上年同期增长 16.94%，占收入比重增加 3.63%，主要是报告期内该系列产品市场持续打开，开发了大量新客户及研发了系列新产品，销售随市场增加而大幅提升。2、车厢板：扩建年产轻质复合材料 720 万平方米之二期项目工程项目在年末完工投产，公司投入并研发了新产品项目。3、玻璃钢胶衣平板：扩建年产轻质复合材料 720 万平方米之二期项目工程项目在年末完工投产，公司投入并研发了新产品项目。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比 是否存在关联关是否存在关联关系系 1 明安运动器材（东莞）有限公司 48,936,786.14 39.49%否 2 惠州市丰达兴电子有限公司 9,811,872.50 7.92%否 3 东莞市硅翔绝缘材料有限公司 7,193,812.07 5.81%否 4 三鑫笑为电子材料（苏州）有限公司 6,007,481.70 4.85%否 5 广州云普电子科技有限公司 4,913,343.29 3.97%否 合计合计 76,863,295.70 62.04%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比 是否存在关联关是否存在关联关系系 1 山东兴国大成电子材料有限公司 14,698,401.14 17.27%否 2 浩博（福建）新材料科技有限公司 7,583,095.64 8.91%否 3 广东同宇新材料有限公司 7,324,865.42 8.61%否 4 宏昌电子材料股份有限公司 7,097,942.11 8.34%否 5 珠海珠玻电子材料有限公司 6,694,377.01 7.87%否 合计合计 43,398,681.32 51.00%-17 3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 7,336,886.93 8,361,401.43-12.25%投资活动产生的现金流量净额-14,681,517.52-8,417,633.87-74.41%筹资活动产生的现金流量净额 3,429,763.64 12,397,822.95-72.34%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额同比上期减少 102.45 万元，同比下降 12.25%，主要为报告期内扩建年产轻质复合材料 720 万平方米之二期项目工程完工投产进行新产品研制，新品研发过程中备料及库存品增加所致。2、投资活动产生的现金流量净额同比上期减少 626.39 万元，同比下降 74.41%，主要为报告期内扩建年产轻质复合材料 720 万平方米之二期项目工程项目，而支付新建设的厂房及设备工程款所致。3、筹资活动产生的现金流量净额同比上期减少 896.81 万元，同比下降 72.34%，主要为上期发行优先股并取得的优先股资金 2,400.00 万元所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截止报告期末，公司参股 1 家公司：广东雅禾环保科技有限公司 2018 年 11 月 28 日公司召开第三届董事会第二次会议，会议审议通过 关于公司对外投资的议案，议案内容为公司与吴卫生、范哲、董文璐共同出资设立参股公司广东雅禾环保科技有限公司公司。该公司注册资本为 500 万元,其中我司出资 100 万元，占注册资本的 20%，吴卫生出资 155 万元，占注册资本的 31%，范哲出资 145 万元，占注册资本的 29%，董文璐出资 100 万元，占注册资本的 20%。广东雅禾环保科技有限公司于 2018 年 11 月 28 日正式成立，注册资本 500 万元，办公地址为：广宁县横山镇高新产业园（车间一）之一，法人代表为吴卫生，经营范围为：生产、加工、销售：环保材料、塑料制品、板材（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动。）该公司在报告期内未实现营业收入，实现净利润-752 元，2018 年 12 月 31 日总资产 99.95 万元，净资产 99.92 万元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 18 企业会计准则变化引起的会计政策变更 1.本公司根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815号)及其解读和企业会计准则的要求编制 2018 年度财务报表，此项会计政策变更采用追溯调整法。2017年度财务报表受重要影响的报表项目和金额如下：原列报报表项目及金额 新列报报表项目及金额 应收票据 2,566,596.13 应收票据及应收账款?0,956,846.95 应收账款 48,390,250.82 应收利息 其他应收款 156,650.00 应收股利 其他应收款 156,650.00 固定资产 34,375,981.55 固定资产 34,375,981.55 固定资产清理 在建工程 4,533,022.95 在建工程 4,533,022.95 工程物资 应付票据 9,550,000.00 应付票据及应付账款 38,647,077.56 应付账款 29,097,077.56 应付利息 1,100,428.98 其他应付款 17,100,428.98 应付股利 其他应付款 16,000,000.00 管理费用 10,681,456.11 管理费用 3,954,816.49 研发费用 6,726,639.62 2.财政部于 2017 年度颁布了 企业会计准则解释第 9 号关于权益法下投资净损失的会计处理企业会计准则解释第 10 号关于以使用固定资产产生的收入为基础的折旧方法 企业会计准则解释第 11 号关于以使用无形资产产生的收入为基础的摊销方法及企业会计准则解释第 12 号关于关键管理人员服务的提供方与接受方是否为关联方。公司自 2018 年 1 月 1 日起执行上述企业会计准则解释，执行上述解释对公司期初财务数据无影响。19 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司作为一家非上市公众公司，在追求经济效益和股东利益最大化的同时，注重积极承担社会责任，维护职工的合法权益，诚信对待供应商、客户等利益相关者。报告期内，公司不断改进工艺流程，加强节能减排，降低能耗和污染物排放水平，有效实现资源与环境保护，坚持公司与社会、自然和谐共处的可持续发展道路。公司通过推进技术进步，为社会创造财富，带动和促进当地经济的发展，缴纳的税收为当地发展做出了直接的贡献。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务进展顺利，各项资产、人员、财务完全独立，公司拥有完善的治理机制与经营所需的各种资源，会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好，主要财务、业务等各项经营指标健康，经营管理层及业务人员未发生重大变化，公司和全体员工未发生违法、违规行为，所属行业也未发生重大变化。因此，我们认为公司持续经营情况良好。特别是公司登陆“新三板”后，开了与资本市场接轨的通道，为公司未来的快速发展奠定了坚实的基础。报告期内，公司不存在对持续经营能力产生重大影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素（一）宏观经济波动风险 玻璃纤维增强塑料制品制造行业整体需求受宏观经济波动影响较大，若宏观经济增速疲软，电子产品消耗少，企业的销售业绩就会下滑。行业需求下滑会直接影响到行业发展。另外，物价、人力成本的不断增加，对行业的盈利能力也造成了较大压力和风险。应对措施：公司正在积极开拓复合材料的应用领域，在消费电子行业的基础上，利用低密度填料