837284_2018_诚优股份_2018年年度报告_2019-04-15.pdf

1 诚优股份 NEEQ:837284 无锡诚优专用器材股份有限公司 WUXI SENYO METAL DISPLAY CORP LTD 年度报告 2018 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 1.2018 年 4 月 2 日，拍得 30.22 亩土地使用权。2.2018 年 6 月，发行股票 119.4667 万股。3.2018 年 9 月，参加法国零售展 4.2018 年 11 月，取得高新技术企业证书 5.2018 年 12 月，取得施工许可证，开始新建 31000 平方米厂房。公告编号：2019-006 3 目录目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .8 8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1010 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3131 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3939 公告编号：2019-006 4 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 股东大会 指 无锡诚优专用器材股份有限公司股东大会 董事会 指 无锡诚优专用器材股份有限公司董事会 监事会 指 无锡诚优专用器材股份有限公司监事会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 三会 指 无锡诚优专用器材股份有限公司股东大会、董事会、监事会 关联关系 指 公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员与其直接或间接控制的企业之间的关系,以及可能导致公司利益转移的其他关系 公司、本公司 指 无锡诚优专用器材股份有限公司 公司章程、章程 指 无锡诚优专用器材股份有限公司章程 诚越、无锡诚越 指 无锡诚越展示设备有限公司 公告编号：2019-006 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人孙艳军、主管会计工作负责人邓建兵及会计机构负责人（会计主管人员）邓建兵保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。大华会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 1、宏观经济波动的风险 如全球性宏观经济发展速度放缓,零售行业投资大幅下滑,将对公司展示器材的经营状况产生不利影响 2、市场竞争风险 目前,展示器材行业进入门槛较低,国内大大小小的展示器材企业越来越多,但大部分企业规模较小,行业集中度较低。随着市场竞争的日趋激烈,如公司不能在未来的发展中迅速扩大规模、提高品牌影响力,公司将可能面临由于市场竞争带来的市场占有率及盈利能力下降的风险。3、原材料价格波动风险 原材料主要包括各种不锈钢管材、铁质管材、铁质板材等金属材料,由于原材料成本在公司产品成本中所占比重较大,原材料价格的波动短期内将直接影响公司的营业成本,因公司以非标制品为主,且开发新品较多,故而会对公司的经营业绩带来短期影响。4、客户集中度较高的风险 前五大客户销售收入占营业收入的比重较高,客户集中度较高,如果不开发新客户一旦现有主要客户采购数量发生较大变化,对公司的业绩会产生较大影响 5、汇率变动风险 由于公司主要外销合同以美元等外币定价及结算,人民币对外币汇率的波动,将会影响公司产品价格,从而使公司经营业绩产生波动,此外,若未来人民币对美元的汇率大幅波动,也会影响公司产品在国际市场的竞争力。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-006 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 无锡诚优专用器材股份有限公司 英文名称及缩写 Wuxi senyometal display corp;Ltd.证券简称 诚优股份 证券代码 837284 法定代表人 孙艳军 办公地址 无锡市锡山区安镇街道锡沪路 68 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 姚春媚 职务 董事会秘书 电话 0510-88789595 传真 0510-88786555 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 无锡市锡山区安镇街道锡沪路 68 号,214105 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2012 年 8 月 6 日 挂牌时间 2016 年 5 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-金属制品业-结构性金属制品制造-金属结构制造 主要产品与服务项目 展示器材的研发、设计、制造与销售 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）11,946,667 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 无 实际控制人及其一致行动人 孙艳军、孙艳民 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内是否变更报告期内是否变更 统一社会信用代码 91320200051811911M 否 注册地址 无锡市锡山区安镇街道锡沪路68 号 否 注册资本 11,946,667.00 是 2018 年引入外部投资人，注册资本由 10,752,000.00 元，变更为 11,946,667.00 元。公告编号：2019-006 7 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国联证券 主办券商办公地址 无锡市金融一街 8 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 王鑫、刘学生 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 六、六、自愿披露自愿披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2019-006 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 87,954,040.58 77,603,730.15 13.34%毛利率%29.20%31.05%-归属于挂牌公司股东的净利润 7,830,830.28 8,369,221.99-6.43%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 7,641,304.71 6,944,461.32 10.03%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）25.02%46.52%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）24.41%38.60%-基本每股收益 0.70 0.83-15.66%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 71,739,411.14 42,599,422.29 68.40%负债总计 27,814,081.03 21,439,597.18 29.73%归属于挂牌公司股东的净资产 43,925,330.11 21,135,824.16 107.82%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.68 1.97 86.80%资产负债率%（母公司）39.04%50.28%-资产负债率%（合并）38.77%50.33%-流动比率 133.50%149.92%-利息保障倍数 16.07 26.49-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 426,801.18 22,755,604.55-98.12%应收账款周转率 813.74%671.13%-存货周转率 1,232.22%1,056.46%-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%68.40%16.75%-营业收入增长率%13.34%14.59%-净利润增长率%-6.24%20.67%-五、五、股本情况股本情况 公告编号：2019-006 9 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 11,946,667 10,752,000 11.11%计入权益的优先股数量 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 六、六、非经常性损益非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-9,361.84 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）189,269.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-80,069.00 其他符合非经常性损益定义的损益项目 123,061.04 非经常性损益合计非经常性损益合计 222,899.20 所得税影响数 33,373.63 少数股东权益影响额（税后）非经常性损益净额非经常性损益净额 189,525.57 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年期末（上年同期）上年期末（上年同期）上上年期末（上上年同期）上上年期末（上上年同期）调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收账款 5,022,962.17 应收票据 应收票据及应收账款 5,022,962.17 应付账款 7,037,290.03 应付票据及应付账款 7,037,290.03 应付利息 12,820.50 其他应付款 1,079,598.85 1,092,419.35 管理费用 9,243,659.58 6,053,925.69 研发支出 3,189,733.89 公告编号：2019-006 10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务概要业务概要 商业模式商业模式:公司主要产品为非标准化的展示器材，产品最终用户为耐克、阿迪达斯、沃尔玛、博士音响、乐购、凯马特等大型跨国消费品集团公司，应用领域包括服装、食品、汽车、家电、烟酒、饮料、果蔬等所有零售终端。公司的经营模式系订单驱动型模式。公司在获取客户的订单后，各个部门根据客户订单的要求，完成产品研发与设计、原材料采购、产品生产、产品检验、发货等一系列经营活动，并最终使企业获取利润。1.目前，公司产品以外销为主，公司通过与国外贸易公司或国内外贸公司的沟通与交流，获取客户需求，并在此基础上，与客户商议产品的技术、标准后，为客户提供产品设计建议及样品，确定订单数量和价格，签订订单。2.公司研发与设计部门接到客户订单后，委派研发人员与客户沟通，并制定产品研发方案，绘制产品图纸及生产工艺流程，由生产人员配合研发人员对样品进行制作，制作完成后将样品交由客户检测，检测合格则进行生产，如检测不合格则由研发人员重新修订方案，直到达到合格为止。3公司采购人员根据采购要求，制定采购计划，并寻找合适的供应商进行询价、比价、议价。供应商为公司提供原材料样品，样品经质检人员检验合格后，签订采购订单，供应商根据采购订单的具体要求交货，购入的原材料经公司质检部检验合格后交仓库办理验收手续。4.公司产品定价方式以成本为基础，考虑原材料价格、与产量相关的折旧、消耗的能源、人力资源等多种因素，在成本的基础上公司根据同行业产品的平均水平与客户协商确定最后的定价，从而保证公司的利润水平。报告期内，公司的商业模式较上未发生变化。近两年零售业经营模式正由过去传统的百货店模式向更加专业化、精致化的品牌连锁经营模式转变。公司从生产制造型的经营模式，逐步转化为贴近客户需求的生产服务型的模式发展，公司可以根据品牌商和零售商的品牌区隔和差异化的营销思路和方式，从实用性、美观性、一致性、独特性等方面来设计各种产品，结合生产实际在形象设计上为客户提供建议，在结构设计上为客户提供节约材料方案，在工艺设计上为客户提供节约加工成本方案，在物流上为客户提供装箱方案节约运输成本，实现为客户提供全方位服务。自 2016 年 10 月投资设立控股子公司后，控股子公司将逐步形成集店铺形象设计、售后服务、客户跟踪为一体的前端客户服务组织。依战略规划，近几年该子公司主要任务是开发客户，提高销售。在有一定客户群后，再做更深度的拓展，报告期内，该子公司实现销售收入 10,951,904.63 元，从这几年发公告编号：2019-006 11 展来看，符合战略预期。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）（一）经营计划经营计划 2018 年全年实现营业收入 87,954,040.58 元，比去年同期收入 77,603,730.15 元增长 13.34%,利润总额和净利润分别为 8,022,336.15 元、7,858,748.77 元，比去年同期降低 3,162,074.48 元、522,926.53元。报告期末，公司总资产为 71,739,411.14 元，净资产为 43,925,330.11 元。2018 年订单金额 9700 万元，比 2017 年同期增长 6.6%，产能明显不能满足接单需求，导致不能接单，公司已购地新建厂房扩大产能，目前 31000 平方米厂房正在建设中，预计 2019 年年底基本完工并试生产。（二）（二）行业情况行业情况 展示器材被称为“无声的销售员”，对优化营销环境、提升产品及服务档次有很好的促进作用，也正好迎合了国家创新消费的政策方向，而且发达国家更是注重消费环境的创建，国际市场需求巨大。展示器材属易耗品，重复利用率低，在新建、扩建、改建，更新换代过程中对展示器材形成了较大的市场规模。展示器材主要应用于零售市场，由于展示器材行业服务对象广泛，涵盖了各大连锁零售店、百货公司、批发市场、超级市场等众多终端零售场所，市场规模很大。根据中研普华的展示器材行业报告中显示，2014 年全球展示器材市场规模约为 4400 亿美元，其中：中国展示器材行业市场规模大约为 5000 亿元。随着我国居民生活水平的不断提升，消费者对零售市场的需求逐年增加，据 Wind 资讯数据显示，2004 年-2014 年间，全国连锁零售企业营业面积由 7203 万平方米增长到 16221 万平方米，年复合增长率为 8.46%。零售行业的快速发展以及品牌推广手段的不断增加，导致企业对终端投入量不断加大，这将为展示器材行业带来前所未有的发展机遇。近几年网购等电子商务风靡全国，购物者充分感受到了网上购物的便捷性，但在网购选择商品时，公告编号：2019-006 12 往往只能看照片和描述，不能亲身体验商品，很多时候购回的商品不符合购物者购买时的预期，未来几年纯电商模式将不复存在。取而代之的是线上线下和现代物流相结合的“新零售”，线下的企业走到线上去，线上的企业深入到线下来，真正的创造新零售。将来线下体验店已不在是存放商品供消费者购买的场所，而变成了某种商品使用场景的展示区。这种场境式营销方式的出现，将给展示设备道具设计制造企业带来利好，未来发展空间巨大。该行业市场巨大，我公司接触过的客户最大年销售额约 50 亿美金。目前国内同行供应商较大的有 10 亿销售额以上，还没有形成龙头企业。2017 年又出现一些无人超市，零售经营模式也随之发生了变化。无人超市依靠智能技术，可以实现商品自动出入库登记、自动销售结算、自动销售统计。展示器材功能的革新再辅以软件的支持，就形成了智能货架。智能货架不但能实现自动结算、自动统计的功能，还可以利用大数据，对从智能货架上采集到的数据进行分析，从而可以优化经营单位制定最优的库量、最佳的采购时机、最佳的配送方式及途径，这样可以节省经营单位的运营成本及资金占用成本。智能货架的运用对展示器材功能性要求就更高，这也给展示器材行业带来新的机遇。近年来，我国的经济增长格局发生深刻变化，支撑经济增长的传统优势正在减弱，消费对经济增长的贡献率越来越高，成为拉动经济增长的主要动力。国家统计局公布的数据显示，2018 年我国最终消费对经济增长的贡献率为 76.2%，消费已成为经济增长的压舱石和稳定器。与此同时，中国消费者的消费能力也在不断提高。2018 年全国居民恩格尔系数为 28.4%，进入了联合国划分的 20%至 30%的富足区间，全国居民人均可支配收入 28228 元，实际增长 6.5%。消费的增长必然会带动为消费场所提供基础设施的展示道具业的增长和升级。公司瞄准了目前国际国内的需求，潜心专研展示器材，公司的商业模式不仅是为销售展示器材而赚取利润。更注重为客户提供卖场整体解决方案，协助零售商家设计商场布局、充分发挥展示器材的功能性及美感、营造舒适的购物环境、提升零售商档次。这些功能的完善，增强了公司形象，增强了市场美誉度，增强了与客户的粘性。（三）（三）财务分析财务分析 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 货币资金 11,130,660.10 15.52%11,629,274.69 27.30%-4.29%应收票据与应收账款 15,929,210.46 22.21%5,022,962.17 11.79%217.13%公告编号：2019-006 13 存货 6,341,675.68 8.84%3,766,193.42 8.84%68.38%投资性房地产 0.00%长期股权投资 固定资产 8,083,831.97 11.27%8,508,224.46 19.97%-4.99%在建工程 1,413,844.48 1.97%0.00%短期借款 11,900,000.00 16.59%8,900,000.00 20.89%33.71%长期借款 0.00%无形资产 12,290,587.15 17.13%其他非流动资产 11,822,580.00 16.48%885,740.00 2.08%1,234.77%应付票据及应付账款 10,620,527.01 14.80%7,037,290.03 16.52%50.92%资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：因2018年12月销售额为1,024万元，而2017年12月销售额为660万元，公司对大客户账期一般为30-45天，对小客户一般采取预收部份货款的信用方式。2018年11月至12月向大客户销售比2017年多，导至2018年应收款增加。从单家客户来看，2018年12月31日，无锡呈驰展示用品有限公司应付公司账款894.28万元，而2017年应付公司余额为0，2018年我公司向无锡呈驰展示用品有限公司销售含税3,662.20万元，收款2,783.85万元，其中11月销售含税371.85万元，12月销售含税715.10万元。该一个客户导致2018年年末应收款就增加了 894.28万元，所以2018年年末应收账款较年初增加较大。存货增加的原因：原材料增加47.72万元，库存商品及发出商品增加31.53万元，在制品增加178.29万元，在制品的增加主要因为12月产量较高，未完工在制品较2017年年底也相应增加。2018年因销售增加，采购商品所支付的现金也增加，为保持公司良好的付款，公司一直保持一定量的货币资金，所以增加了流动资金贷款。2018年取得土地使用权1,229.06万元，而2017年公司没有无形资产。2018年支付的工程建设预付款1,165.89万元，支付设备款16.37万元，而2017年12月31日支付设备款88.57万元。2018年11-12月产值比2017年11-12月增加572.74万元，公司付款一般采用月结及双月结，所以导致材料采购产生的应付款增加323.36万元。2、营业情况分析营业情况分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收入的比占营业收入的比重重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 公告编号：2019-006 14 营业收入 87,954,040.58-77,603,730.15-13.34%营业成本 62,275,382.58 70.80%53,511,341.62 68.95%16.38%毛利率 29.20%-31.05%-管理费用 6,992,254.12 7.95%6,053,925.69 7.80%15.50%研发费用 4,515,754.67 5.13%3,189,733.89 4.11%41.57%销售费用 5,170,092.10 5.88%4,229,777.54 5.45%22.23%财务费用 194,856.52 0.22%866,689.51 1.12%-77.52%资产减值损失 287,964.20 0.33%-319,899.70-0.41%190.02%其他收益 189,269.00 0.22%1,671,778.00 2.15%-88.68%投资收益 123,061.04 0.14%237,149.89 0.31%-48.11%公允价值变动收益 资产处置收益-9,361.84-0.01%汇兑收益 营业利润 8,102,405.15 9.21%11,193,657.63 14.42%-27.62%营业外收入 0.00%营业外支出 80,069.00 0.09%9,247.00 0.01%765.89%净利润 7,858,748.77 8.93%8,381,675.30 10.80%-6.24%项目重大变动原因：项目重大变动原因：2018年加大了新产品的研发，研发支出增加了132.61万元。2018年因销售佣金及运输费用增加，导致销售费用增加94.03万元。2018年产生汇兑收益32.90万元，2017年产生汇兑损失42.66万元，2018年因贷款增加而增加贷款利息10.65万元，主要因以上原因导致财务费用降低67.18万元。2018年较2017年应收账款增加，计提坏账增加；2017年较2016年应收账款减少，转回已计提的坏账准备，导致资产减值损失增加。2017年存在“新三板”挂牌补贴160万元，导致2017年其他收益较高。2017年有较多的暂时闲置的流动资金，公司利用闲置流动资金进行理财产生收益。2018年因支付1420.34万元的土地使用款及保证金，闲置资金较少，投资收益较2017年有所降低。本期营业收入小幅上涨，但是整体毛利率下降近2个百分点，管理费用、销售费用、研发费用的增加，收到的政府补助款减少，导致本期营业利润和净利润降低。2018年因支付工伤赔偿金6.80万元，导致营业外支出增加。（2 2）收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 87,902,681.43 77,603,730.15 13.27%公告编号：2019-006 15 其他业务收入 51,359.15 主营业务成本 62,275,382.58 53,511,341.62 16.38%其他业务成本 按产品分类分析：按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%展示用品 87,902,681.43 99.94%77,603,730.15 100.00%其他收入 51,359.15 0.06%按区域分类分析：按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：未存在较大变动 （3）主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 无锡呈驰展示用品有限公司 31,485,031.30 35.79%否 2 RTC INDUSTRIES 7,726,984.20 8.79%否 3 RTC EUROP LTD 4,128,860.18 4.69%否 4 上海伯浦进出口贸易有限公司 2,619,656.44 2.98%否 5 厦门爱乐福商业设备有限公司 2,290,104.41 2.60%否 合计合计 48,250,636.53 54.85%-（4）主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 无锡宪弘金属制品有限公司 5,813,461.24 10.03%否 2 苏州磐泰工贸有限公司 5,587,053.72 9.64%否 3 无锡鑫海仑贸易有限公司 4,578,805.52 7.90%否 4 无锡润琪金属材料有限公司 3,343,326.46 5.77%否 5 常州祥兴金属有限公司 3,280,915.45 5.66%否 合计合计 22,603,562.39 39.00%-。3、现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 426,801.18 22,755,604.55-98.12%投资活动产生的现金流量净额-17,979,095.77-11,507,962.13-56.23%筹资活动产生的现金流量净额 16,874,638.55-2,527,222.21 767.72%公告编号：2019-006 16 现金流量分析：现金流量分析：1、2017 年销售商品提供劳务收到的现金比 2018 年多 1287.76 万元，主要为 2017 年收回 2016 年的应收账款较多；2018 年因销售增加，采购量也相应增加，导致购买商品、接受劳务支付的现金比 2017 年多143.35 万元；2018 年员工人数增加，职工工资标准上升，支付的职工薪酬较上年增加 522.04 万元，以上原因使得经营性现金流量净额减少。2、2018 年因支付工程建设相关款项，导致投资产生的现金流量净额比 2017 年大幅减少。3、2018 年发行股票筹集资金 1,500.50 万元及借款余额增加 300 万元，导致筹资活动产生的现金净流量比 2017 年增加。（四）（四）投资状况分析投资状况分析 1 1、主要控股子主要控股子公司、参股公司情况公司、参股公司情况 公司于 2016 年 10 月 12 日发布了无锡诚优专用器材股份有限公司对外投资设立控股子公司的公告，公告号 2016-014。控股子公司名称为无锡诚越展示设备有限公司，注册地为无锡锡山区安镇街道锡沪路 68 号，注册资本为人民币 1,000,000.00 元，其中本公司出资人民币 900,000.00 元，占注册资本的 90.00%，曹海东出资 100,000.00 元,占注册资本的 10.00%。2018 年 8 月公司收购曹海东 10%的股权，无锡诚越展示设备有限公司成为公司全资子公司。报告期内该子公司销售收入 1,095.19 万元，净利润 78.59 万元，资产总额 271.62 万元，净资产 102.38 万元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内公司利用暂时闲置的资金投资于国债逆回购及银行短期理财产品，2018 年共产生投资收益123,061.04 元。（五）（五）非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用（六）（六）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知财会201815 号，要求将原 列报项目“应收票据”和“应收账款”变更为列报项目“应收票据及应收账款”；原列报项目“应付票据”和“应付账款”变更为列报项目“应付票据及应付账款”；原列表项目“应付利息”、“应付股利”和“其他应付款”变更为列报项目“其他应付款”；原列报于“管理费用”中的研发费用变更列报公告编号：2019-006 17 于“研发费用”。（七）（七）合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用（八）（八）企业社会责任企业社会责任 公司建立了安全管理制度、安全管理体系、设有安全员，定期对安全设施进行管理检查，对员工进行安全培训。公司购置了安全消防设施，对所有员工配备了符合工作要求的安全防护用具。公司保证安全生产所需的必要资金，以确保安全生产。公司建立了严格的产品控制制度及检验制度，严把质量关，禁止有缺陷的产品及影响客户使用的产品流出公司流向市场。在严把质量关、严格交付产品的同时，加强问题产品质量追溯。公司按照国家环保法规的规定，建立了环保制度、配置环保设施、不断对员工进行环保教育，认真落实节能减排责任，定期进行排放监测。严格做到雨污水分流，对污水、固体废弃物委托专业有资质的机构进行处理，严格控制排废水、废气、噪音排放符合国家标准。公司制定了完善的人事管理制度，人事管理制度包括了岗位责任、劳动纪律、工资标准及增长机制、员工激励、员工招聘、员工晋升等方面的内容。公司招聘员工的数量与公司发展战略相匹配，保持员工数量相对稳定，避免批量辞退员工。公司与员工签订了劳动合同，交纳了社会保险、按期准时支付工资，不拖欠不克扣。公司为员工配备安全防护用具、定期对员工进行体检，以此来预防、控制、消除对员工的职业病危害。公司建立了工会组织，维护员工的合法权益，积极开展职业教育。公司暂不具备安置残疾人的条件，但每年按相关规定向残联交纳残疾人保障金。为更多承担实会责任，公司录用了贫困地区的员工和单身母亲。三、三、持续经营评价持续经营评价 公司主营业务为展示器材的研发、设计、制造与销售。2016 年、2017 年、2018 年公司实现营业收入分别为 67,720,428.22 元、77,603,730.15 元、87,954,040.58 元，实现净利润分别为 6,946,032.50元、8,381,675.30 元、7,858,748.77 元，公司收入实现持续增长。公司制定了长期发展战略，并围绕战略培养人才、规划业务发展、配置财力、完善管理流程制度。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 展示器材主要应用于零售市场，由于展示器材行业服务对象广泛，涵盖了各大连锁零售店、百货公公告编号：2019-006 18 司、批发市场、超级市场等众多终端零售场所，市场规模较大。根据中研普华的展示器材行业报告中显示，2014 年全球展示器材市场规模约为 4400 亿美元，其中：中国展示器材行业市场规模大约为 5000 亿元。随着我国居民生活水平的不断提升，消费者对零售市场的需求逐年增加，据 Wind 资讯数据显示，2004 年-2014 年间，全国连锁零售企业营业面积由 7203 万平方米增长到 16221 万平方米，年复合增长率为 8.46%。零售行业的快速发展以及品牌推广手段的不断增加，导致企业对终端投入量不断加大，这将为展示器材行业带来前所未有的发展机遇。随着线上线下和现代物流相结合的“新零售”业的发展，使线下的企业走到线上去，线上的企业深入到线下来，将来线下体验店已不在是存放商品供消费者购买的场所，而变成了某种商品使用场景的展示区。2017 年又出现一些无人超市，零售经营模式虽然发生变化了，但是为了无人超市能更准确、便捷的进出货物和销售的统计，对商品展示功能要求就更高，这也给展示器材行业带来新的机遇。近年来，我国的经济增长格局发生深刻变化，支撑经济增长的传统优势正在减弱，消费对经济增长的贡献率越来越高，成为拉动经济增长的主要动力。国家统计局公布的数据显示，2018 年我国最终消费对经济增长的贡献率为 76.2%，消费已成为经济增长的压舱石和稳定器。与此同时，中国消费者的消费能力也在不断提高。2018 年全国居民恩格尔系数为 28.4%，进入了联合国划分的 20%至 30%的富足区间，全国居民人均可支配收入 28228 元，实际增长 6.5%。消费的增长必然会带动为消费场所提供基础设施的展示道具业的增长和升级。（二）（二）公司发展战略公司发展战略 1、拓展市场 通过子公司继续深化与海外展示器材贸易商及国内外贸公司的合作，挖掘客户的需求，提高公司海外业务的市场占有率。该子公司目前以营销为主，会逐步发展成集研发、销售、物流、售后为一体的综合服务性机构。另一方面公司选择国内知名的超市、连锁零售商等企业合作，在其建设的卖场、专卖店、直营店中使用公司的展示器材，从而促进公司业务的发展。近几年市场拓展的渠道主要以参加国内外高端展会为主，适当的配套互联网推广及搜索。2、吸引和培养人才，整合研发、设计、生产及服务，积极打造自身核心竞争力 一方面公司自身通过吸引和培养人才，加强平面设计、室内设计、工业设计、家具制造、工程管理、装饰装潢、多媒体技术等多个领域的研究与学习，通过为客户提供展示器材的需求分析、展示器材的设计与生产、展示器材的安装与维护等一体化终端展示解决方案来奠定公司核心竞争力，打造公司在行业中的品牌地位。另一方面公司计划与高校及其他研究机构合作，联合研发新产品、新技术，加强公司的公告编号：2019-006 19 研发力量。以制度及文化建设营造班组长及基层操作工自我提高技术水平的氛围，以便生产出更精美的产品，以提升客户的满意度、增加客户粘性。3、加强与上游供应商合作、合理配套物流、强化售前售后服务 创新与关键材料供应商的合作，降低成本，提高产品质量。随着铁木结合的产品越来越多，公司将自建木器生产线，以提高销售额。整合营销团队，把原来的营销团队整合成售前技术咨询、售前方案设计、售后安装服务、售后产品更新为一体的服务团队，同时在市场占有率较高的海外城市进行物流配套优化，实现物流快速反映，从而实现一站式解决客户问题，让客户省心、放心，从产品生产型企业向客户服务型企业转变。4、提升产能 通过股权融资吸收资本 1500 万元，购置土地、新建厂房扩充产能，力争 3-5 年内生产能力扩张到 4亿左右。产能达到一定程度后，进行海外并购，购进具有较强设计研发能力、销售能力、仓储能力和物流安装能力的公司，补全公司全产业链，增加盈利点。进行国内并购，并购国内具有较强设计研发能力，销售能力，仓储能力和物流安装能力的公司，以利于国内市场的开拓。5、组织结构及管理模式的变革 公司产品主要以客户定制为主，为适应市场需求，实现快速化反映，公司将对组织结构进行优化，同时通过公司管理信息化建设，实现客户需求信息直接传达到各需求部门。各相关部门也能及时将相关信息传到客户手中，实现与客户及时沟通。6、加强智能制造 公司目前已有智能折弯、智能焊接、激光切割、全自动冲压、自动下料等设备，公司还将加大智能化建设，更改生产制造工艺、提高产品精度，打造行业内最领先企业。公司战略不构成对投资者的承诺。（三）（三）经营计划或目标