837270_2018_爱立康_2018年年度报告_2019-04-24.pdf

公告编号：2019-017 1 2018 年度报告 爱立康 NEEQ:837270 深圳市爱立康医疗股份有限公司 Alicn Medical(Shenzhen),Inc.公告编号：2019-017 2 公司年度大事记公司年度大事记 因公司实际发展需要，在 2018 年 1 月初，公司正式完成整体搬迁，地址由原来的南山区西丽百旺信工业园搬迁至坪山区坑梓街道锦绣中路深福保现代光学厂区。2018 年 10 月 29 日，公司携数十款包括电子血压计，红外体温计在内的新品亮相第 80 届中国国际医疗器械（秋季）博览会，吸引了广大新老客户前来参观。公告编号：2019-017 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2626 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2828 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2929 第九节第九节 行业信息行业信息 .3636 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3737 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4242 公告编号：2019-017 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 爱立康、本公司、公司、股份公司 指 深圳市爱立康医疗股份有限公司 有限公司 指 深圳市爱立康医疗电子有限公司、申请挂牌公司前身 主办券商、西南证券 指 西南证券股份有限公司 亚太（集团）会计师事务所、审计机构 指 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 三会 指 公司股东(大会)、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 股东大会 指 深圳市爱立康医疗股份有限公司股东大会 董事会 指 深圳市爱立康医疗股份有限公司董事会 监事会 指 深圳市爱立康医疗股份有限公司监事会 审计报告 指 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）以 2018年 12 月 31 日为审计基准日对深圳市爱立康医疗股份有限公司的财务报表进行审计后于 2019 年 4 月 24 日出具的亚会 B 审字（2019）1173 号审计报告 元、万元 指 人民币元、万元 中国、我国、国内 指 中华人民共和国 ISO13485 指 是由国际标准化组织制定的关于医疗器械行业管理标准。规定了质量管理体系要求,组织可依此要求进行医疗器械的设计和开发、生产、安装和服务,以及相关服务的设计、开发和提供 CE 认证 指 获得 CE 认证表示该产品符合有关欧洲指令规定的要求,并用以证实该产品已通过了相应的合格评定程序及制造商的合格声明,是产品被允许进入欧共体市场销售的通行 FDA 认证 指 FDA 是美国食品与药物管理局的英文名称缩写,在美国等国家,只有通过了FDA认证的药品和医疗器械才能进行商业化临床应用 TUV 认证 指 TUV(Technischerberwachungs-Verein)在英语中技术检验协(TechnicalInspectionAssociation),TUVSUD 是世界上规模最大、最古老的 TV 检验机构 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 指最近一次经公司股东大会审议通过的爱立康医疗股份有限公司章程 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 红外技术 指 研究红外辐射的产生、传播、转化、测量及其应用的技术科学。通常人们将其划分为近、中、远红外三部分。近红外指波长为 0.753.0 微米;中红外指波长为3.020 微米;远红外则指波长为 201000 微米 公告编号：2019-017 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人方美松、主管会计工作负责人龙小雄及会计机构负责人（会计主管人员）龙小雄保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、质量控制风险 本公司主要是家用医疗器械产品,对于产品生产质量等有较高的要求。公司必须经药品监督管理部门批准取得医疗器械生产企业许可证,方可开办医疗器械生产企业。同时公司产品在中国境内已获得医疗器械注册证、中华人民共和国制造计量器具许可证,并在海外获得 CE 认证、ISO13485 认证。随着公司销售规模增加,公司产品产量进一步扩大,质量控制问题仍是公司未来重点关注的问题,如果经常发生质量事件,将会影响到公司的信誉,进而影响公司市场的开拓。2、市场竞争风险 家用医疗健康电子产品市场的大小与市场所在地区的经济发展水平和人口老龄化程度密切相关。随着国家加大医疗体系建设投入,人民生活水平的不断提高,国内居民的保健意识增加,家用医疗行业的市场规模也不断扩大。更多的竞争者加入国内市场竞争,使市场逐渐趋于饱和,导致公司销售利润率下降,从而影响本公司经营业绩。虽然公司已初具自主研发和设计等能力,但公司生产规模较小,自主品牌效应不够,仍面临着巨大的市场竞争风险。3、公司治理风险 整体变更设立为股份有限公司后,公司建立了法人治理机制,内部控制制度得以健全。但由于股份公司成立时间较短,需提高公司及管理层的意识,相关制度切实执行及完善需要一个过程。随着公司的快速发展,公司规模的不断壮大,人员不断增加,对公司治理的要求会更高。因此,公司短期内仍可能存公告编号：2019-017 6 在治理不规范或内部控制制度执行不到位而影响企业持续、稳定发展的风险。4、人力资源风险 自主研发能力是公司的核心竞争力,拥有优秀稳定的技术研发团队对企业的发展壮大非常重要。随着市场竞争更加激烈,公司规模不断扩张,产品多元化生产,公司对各类高素质人才需求也会不断增加。与公司发展相比,目前公司高级人才比例偏低,行业间对科技人才的争夺仍十分激烈,同业内各公司都在人力资源、薪酬福利待遇、股权激励措施等方面提供优厚、强有力的政策及措施吸引专业人才的加入。因此,如果公司不能建立完善的、适合企业发展的内部激励和管理制度,核心人员不断变动,将对公司业务持续发展产生不利影响。5、厂房搬迁导致的人员流失风险 2017 年公司考虑到深圳市坪山区针对高新技术企业的优惠激励政策较多，因而在下半年度将生产办公场所搬迁至深圳市坪山区聚龙山新兴产业园，由于新的厂址离深圳市区较远，部分管理人员和核心技术人员选择了离职，给公司内部控制管理造成了影响。如果公司的关键管理人员及核心技术人员继续流失，将对公司的正常内部管控及产品研发造成风险，从而影响公司的正常发展。6、技术更新风险 公司所处的行业属于技术密集型行业,涉及机械、电子、材料、软件等多个技术领域,行业技术发展迅速且产品更新换代速度快。面对激烈的市场竞争,公司需不断致力于新技术的研究和新产品的开发,以应对市场变化和客户需求,保持产品的竞争力。但一种新产品从前期研究至最终推向市场并获得用户的认可,往往需要较长的时间周期和大量的人力、物力投入,存在较大的不确定性。如果公司新技术和新产品研发失败,或对市场需求、发展趋势的把握出现偏差,都将会降低公司的技术优势,而且医疗器械新产品投入生产前必须经过各相关部门审核获得产品注册证,若不能及时通过审核也会影响产品上市的最佳时机。若丧失市场份额,这对公司在行业内的竞争优势产生较大的影响,从而影响公司的发展。7、业绩持续下滑风险 截至 2018 年 12 月 31 日，经审计公司累计未分配利润金额为-8,896,457.33 元，公司未弥补亏损已超过公司股本总额21,996,000 元的三分之一,主要原因是主要是 2018 年公司销售业绩的降低，而管理费用增加、资产减值损失增加所致。公司搬迁完成后，新厂房设备的安装以及产线的调试都在一定程度上对报告期前期业绩的产能造成了一定影响，由于公司老产品已无法满足市场需求，毛利润低，公司加紧研发高附加价值的新产品，淘汰老产品，此时公司产品正处于“青黄不接”之时，由于医疗器械需要取得注册证才能上市，新品在短时间内还无法接单，而老产品又逐渐淘汰，因此公司营业收入的大幅下降及管理费用增加、资产减值损失的增加影响了公司未分配利润。本期重大风险是否发生重大变化：是 公告编号：2019-017 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳市爱立康医疗股份有限公司 英文名称及缩写 Alicn Medical(Shenzhen),Inc.证券简称 爱立康 证券代码 837270 法定代表人 方美松 办公地址 深圳市坪山区坑梓街道锦绣中路 14 号深福保现代光学厂区 B 栋第 4 层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 龙小雄 职务 财务负责人兼证券事务代表 电话 0755-26501548 传真 0755-26504849 电子邮箱 longxiaoxiongalicn- 公司网址 www.alicn- 联系地址及邮政编码 深圳市坪山区坑梓街道锦绣中路14号深福保现代光学厂区B栋第4 层 518122 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010 年 12 月 1 日 挂牌时间 2016 年 5 月 24 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C-C35-C358-C3581 医疗诊断、监护及治疗设备制造 主要产品与服务项目 医疗电子仪器设备研发、生产和销售 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）21,996,000.00 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 方美松 实际控制人及其一致行动人 方美松，罗志宏，谢敏 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 公告编号：2019-017 8 统一社会信用代码 91440300565731759U 否 注册地址 深圳市坪山区坑梓街道锦绣中路14号深福保现代光学厂区B栋第4层 否 注册资本（元）21,996,000.00 否-五、五、中介机构中介机构 主办券商 西南证券 主办券商办公地址 重庆市江北区桥北苑 8 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 唐文彬、李冠健 会计师事务所办公地址 中国北京西城区车公庄大街 9 号五栋大楼 B2 座 301 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2019-017 9 第三节第三节 会计数会计数据和据和财务财务指标摘要指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 24,272,970.32 48,008,544.63-49.44%毛利率%21.60%19.69%-归属于挂牌公司股东的净利润-8,255,348.81-1,991,944.90-314.44%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-8,264,714.71-2,532,301.50-226.37%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-47.00%-8.78%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-47.06%-11.16%-基本每股收益-0.38-0.07 422.86%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 24,285,038.29 28,469,002.31-14.70%负债总计 10,848,947.76 6,777,562.97 60.07%归属于挂牌公司股东的净资产 13,436,090.53 21,691,439.34-38.06%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.61 0.99-38.38%资产负债率%（母公司）44.67%23.81%-资产负债率%（合并）44.67%23.81%-流动比率 187.78%367.27%-利息保障倍数-53.73%-837.98%-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-83,350.13-8,793,405.16 99.05%应收账款周转率 1.64 3.00-存货周转率 3.10 8.96-公告编号：2019-017 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-14.70%-15.32%-营业收入增长率%-49.44%-11.87%-净利润增长率%-314.44%-292.57%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 21,996,000 21,996,000 0 计入权益的优先股数量 0 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 0 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）除上述各项之外的其他营业外收入 345,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-335,634.10 非经常性损益合计非经常性损益合计 9,365.90 所得税影响数 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 9,365.90 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 应收账款 17,544,738.23 公告编号：2019-017 11 应收票据及应收账款 17,544,738.23 应付票据 应付账款 3,951,245.06 应付票据及应付账款 3,951,245.06 管理费用 7,687,840.11 3,156,417.04 研发费用 4,531,423.07 备注：财政部于 2018 年 6 月颁布了 财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815 号)，本公司按照上述通知编制 2018 年度财务报表，并对比较财务报表项目进行了相应调整。公告编号：2019-017 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 报告期内，公司主要通过研发、生产、销售家用医疗电子产品实现盈利。公司利用自身研发技术优势，研发出电子血压计、体温计等系列产品，并设计出标准化生产方案，自行生产与调试关键部件，对外采购非关键零配件、电子元器件，最后在公司完成整机的装配、调试、检验。之后以经销+ODM 方式获取收入、赢得利润。公司致力于面向国内市场提供高质量、高性价比的家用医疗电子产品、并提供产品生产与设计的解决方案，提供产品售前、售后的全方位服务。1、研发模式 公司研发战略以客户需求为导向，以自主研发为基础，始终坚持走创新之路，以不断丰富相关产品线和产品种类，提升产品的性能和新产品的开发能力，满足客户持续变化的需求。公司产品研发分两个阶段：设计输入阶段（包含概念阶段和设计策划阶段）和设计输出阶段（包含工程样板阶段、试做阶段和试生产阶段）。每个阶段都要经过设计评审、设计验证、质量控制、风险管理和终试确认。2、采购模式 公司主要原材料是塑胶件、电子料、IC、包装材料等。公司物控部 PMC 依据具体订单情况及零部件采购周期、生产加工周期等因素安排采购计划和生产进度，物控部 PMC 通过 ERP 系统产生物料采购计划，采购部根 ERP 系统采购计划经物控部核查后，下正式的采购订单,由财务部及总经理批准确认。公司严格按照供应商控制程序对原材料供应商选定、采购合同签订、原材料入厂检测、入库及生产领用进行流程管理与质量控制。3、生产模式 公司主要采取以销定产的生产方式，根据订单情况制定生产计划，生产部严格按照生产计划及安全库存标准组织生产，品质部负责对生产过程的质量控制点和工艺路线进行监督检查。随着公司经营规模扩大，为保证发货的及时性，对长交期的物料公司会预先计划，以保证安全备货数量，提高市场反应能力，从容应对销售淡、旺季及节假日对生产及销售带来的不利影响，及时满足客户需求。4、销售模式 公司在六年的发展过程中建立了非常完善的销售管理制度并搭建多元化销售渠道平台。公司根据不同的销售渠道施行不同的销售模式。公司根据产品渠道的不同，分内销与外销。内销主要采用“经销+ODM”模式，借助公司自身较强的自主研发能力，形成研发与销售双驱模式。在国外销售方面，公司建立了外销医疗销售商合作渠道，为他们提供产品研发、生产、销售及售后服务。公司每年都会参加全国及部分国外地区医疗器械产品展会，通过产品展会与经销商建立合作关系。同时，通过外销的订单生产模式，可以极大的提高公司产品制造能力，借用国外产品的设计理念提高公司自身的研发创新能力。2017 年，公司还通过网上销售平台对公司产品进行销售，公司在京东和天猫均开设旗舰店。5、盈利模式 公司的主营业务系医疗电子仪器设备研发、生产和销售。目前，公司正在大力发展自主品牌，以扩大自主品牌的市场影响力，努力增加自主品牌产品销售额占销售总额的比例，从而提高公司盈利能力，实现从贴牌生产为主到自主品牌销售为主的转型式发展。报告期内，公司的商业模式较上期未发生重大变化。报告期后至本报告披露之日，公司商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 公告编号：2019-017 13 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司管理层按照董事会制定的战略规划和经营计划，努力推进战略实施，坚持以优质客户长期合作，不断开发新客户的战略方针进行市场推广，由于报告期中后期公司施行逐渐淘汰老产品，加紧推行新产品的政策，老产品接单量减少，新产品因产品注册证暂时未拿到，未能全面上市，使得公司 2018 年的业绩大幅度下滑。公司将继续加大对高毛利率的新产品的研发力度，以产品优势在市场竞争中的形成差异化，实现自主产品的发展战略计划。公司还积极开拓国外市场，公司的红外体温计和臂式血压计通过美国 FDA510K 注册，欧美市场进驻已初步有成效。报告期内，公司加大新品研发力度，2018年 10 月中期，公司携带数十款新品在第 80 届中国国际医疗器械（秋季）博览会亮相，吸引了大量新老客户。1.公司财务状况 截止 2018 年 12 月 31 日，公司资产构成中流动资产为 20,372,594.18 元，占总资产的 83.89%，资产的流动性较大。其中应收票据及应收账款较上年合计减少 47.84%，主要是因为公司 2018 年公司推进优化产品类型，逐步淘汰老产品加紧推出新产品，致力于服务优质客户淘汰劣质客户，这在一定程度上影响了公司销售业绩，销售额虽减少了，但是销售回款状况良好；截止报告期内还未收回的货款公司出于谨慎性原则将其按照一定比例计提坏账准备。存货为 7,026,379.84 元，较上年增加 64.27%，主要原因是公司在推进新产品转型时按照公司的生产计划采购相应的原材料。货币资金为 2,206,493.36 元，较上年增加 60.62%，主要原因是 2018 年向银行贷款 300 万。预付款项为 1,106,031.96 元，较上年增加 50.27%，主要原因是公司在推进新产品需要对新产品开模，按照合同都会先支付给供应商相应比例的模具款；公司在优化供应商时对新合作的供应商也会按照合同先支付一定比例的货款，因此导致预付款较上年增加。短期借款较上年同比增加 100%，主要原因是 2018 年公司向银行申请了为期一年的信用贷款3,000,000 元，截止报告期末公司的银行贷款尚未偿还。应付票据及应付账款 6,424,107.89 元，较上年增加 62.58%，主要原因是公司采用多元的支付方式给予部分供应商支付银行承兑汇票，导致应付票据增加，公司在优化供应商结构，部分供应商结算方式转为月结导致应付账款增加。预收款项 1,230,600.41元，较上年减少 36.21%，主要原因是公司为了把控风险，公司将部分客户由原先的预收款，变更成货到收款。流动资产占总资产比为 83.89%，资产的流动性较强。货币资金、应收账款、存货、预付账款、其他应收款合计占总资产比达 81.72%，流动资产的变现能力较强，通过以上资产负债表中资产结构分析，流动资产占总资产比较高，变现能力强，对经营性流动资金无重大影响。2.公司经营成果 报告期末，公司实现收入 24,272,970.32 元，较 2017 年减少了 23,735,574.31 元,降幅为 49.44%。公司营业收入较上一年度下降的原因主要是搬迁完成后，新厂房设备的安装以及产线的调试都在一定程度上对报告期前期业绩的产能造成了一定影响，医疗器械的消费使用不存在明显的季节性，但由冬季是疾病相对高发期，对医疗设备的需求量明显增加，同时受到春节的影响，各客户对医疗设备都有提前的备货，影响了公司上半年的业绩；报告期下半年，由于公司老产品已无法满足市场需求，公司加紧研发新产品，公告编号：2019-017 14 淘汰老产品，此时公司产品正处于“青黄不接”之时，由于医疗器械需要取得注册证才能上市，因此新品在短时间内还无法接单，而老产品又逐渐淘汰，因此公司营业收入降幅较大；截止 2018 年 12 月 31日，公司实现净利润-8,255,348.81 元，较 2017 年减少了 6,263,403.91 元，降幅为 314.314.4444%，主要是2018 年公司销售业绩的降低，而管理费用增加、资产减值损失增加所致。3.公司现金流量 报告期内，公司经营活动产生的现金流量净流出额较上期减少了99.05%，主要原因是经营活动现金流出增加以及提供销售商品、提供劳务收到的现金减少，由于本期公司推进公司产品转型，优化产品结构类型，优化生产管理，业绩较上期有所下滑，致使提供销售商品、提供劳务收到的现金有所减少，同时购买商品、接受劳务支付的现金也相应的减少。投资活动产生的现金流量净额较上期减少51.11%，主要是2017年购买了新的金蝶财务软件，公司新厂房也在建设安装中，公司在推进新产品战略时加大对模具开发的投入所致。筹资活动产生的现金流量净额为420,900.08元，上年筹资活动产生的现金流量净额为-900,000元，2018年较上期增长146.77%，主要原因公司在报告期内取得了银行为期1年的300万元信用贷款。(二二)行业情况行业情况 国家政策环境有利于行业发展，2017 年2018 年，各项政策密集出台，党的十九大将“健康中国战略”写入报告；创新医疗器械审评审批速度加快、注册人制度试点持续推进，巨大的政策利好、良好的法规环境让行业感受到“最好时代”的到来。根据中国医疗器械行业协会于 2019 年 4 月 3 日在【行业新闻】发布医疗器械迎来“黄金发展期”！各地资金奖励政策如火如荼指出：作为国家战略性新兴产业之一，也是被预言产生下一个世界首富的产业，生物医药一直是各地竞相发展的热门。纵观全国，各地都陆续推出了相关政策来吸引、鼓励生物医药产业的发展。对于医疗器械来说，只要通过药监部门的审评并批准获得医疗器械注册证，就可以得到地方财政几十万至几千万的资金奖励。2018 年期间，上海、广州、深圳、苏州、成都等各地都相继推出关于企业取得二类、三类医疗器械注册证的可获得相应资金奖励的政策。随着国家鼓励政策的不断加大，医疗器械行业也将会吸引越来越多的企业进入，公司面临的竞争压力也越来越大，因而公司不断增加对新品研发的力度，提升公司产品竞争力，以避免在激烈的竞争洪流中深陷淤泥。(三三)财务财务分析分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 2,206,493.36 9.09%1,373,704.43 4.83%60.62%应收票据与应收账款 9,150,510.79 37.68%17,544,738.23 61.63%-47.84%存货 7,026,379.84 28.93%4,277,305.59 15.02%64.27%投资性房地产 0 0%0 0%0%长期股权投资 0 0%0 0%0%固定资产 2,352,905.96 9.69%2,719,598.96 9.55%-13.48%公告编号：2019-017 15 在建工程 0 0%0 0%0%短期借款 2,010,000.00 8.28%0 0%100%应付票据及应付账款 6,424,107.89 26.45%3,951,245.06 13.88%62.58%长期借款 0 0%0 0%0%未分配利润-8,896,457.33-36.63%-641,108.52-2.25%-1,287.67%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：报告期内;1.应收票据与应收账款9,150,510.79元，较上年减少47.84%，主要是原因为公司2018年公司推进优化产品类型，逐步淘汰老产品加紧推出新产品，致力于优化服务优质客户淘汰劣质客户，推进公司转型时，影响了公司业绩，销售额减少了，但是销售回款状况良好。同时客户截止报告期内还未收回的货款公司出于谨慎性原则将其按照一定比例计提坏账准备。2.存货7,026,379.84元，较上年增加64.27%，主要原因是公司在推进新产品转型时按照公司的生产计划采购相应的原材料。3.应付票据及应付账款6,424,107.89元，较上年增加62.58%，主要原因是公司在购买原材料时给部分供应商开银行承兑汇票时，在银行存入承保证金使得银行承兑汇票导致应付票据增加，公司在优化供应商结构，部分供应商结算方式转为月结导致应付账款增加。4.未分配利润-8,896,457.33元，较上年减少-1,287.67%,主要原因是公司截止报告期末净利润为亏损造成。本期资产负债表，资产构成中，流动资产占总资产比为83.89%，资产的流动性较强。流动资产构成中，货币资金、应收账款、存货、预付账款、其他应收款合计占总资产比达81.72%；公司银行借款为3,00,000.00元，公司目前按照签订的合同条款每月支付本息，不存在违约风险。2.2.营业营业情况情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 24,272,970.32-48,008,544.63-49.44%营业成本 19,029,357.16 78.40%38,553,544.46 80.31%-50.64%毛利率%21.60%-19.69%-管理费用 4,878,552.22 20.10%3,299,532.90 6.87%47.86%研发费用 4,003,215.82 16.49%4,531,423.07 9.44%-11.66%销售费用 3,659,686.98 15.08%3,775,919.90 7.87%-3.08%财务费用 161,328.61 0.66%18,809.04 0.04%757.72%资产减值损失 1,856,311.06 7.65%559,858.26 1.17%231.57%其他收益 731,308.12 3.01%295,950.00 0.62%147.11%投资收益 49,045.74 0.20%-46,887.60-0.10%204.60%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%公告编号：2019-017 16 资产处置收益 0 0%0 0%0%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润-8,543,161.37-35.20%-2,730,102.16-5.69%-212.92%营业外收入 384,773.16 1.59%600,527.80 1.25%-35.93%营业外支出 375,407.26 1.55%60,171.20 0.13%523.90%净利润-8,255,348.81-34.01%-1,991,944.90-4.15%-314.44%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.营业收入较上期降幅为 49.44%，较上一年度下降的原因主要是搬迁完成后，新厂房设备的安装以及产线的调试都在一定程度上对报告期前期业绩的产能造成了一定影响，医疗器械的消费使用不存在明显的季节性，但由冬季是疾病相对高发期，对医疗设备的需求量明显增加，同时受到春节的影响，各客户对医疗设备都有提前的备货，影响了公司上半年的业绩；报告期下半年，由于公司老产品已无法满足市场需求，公司加紧研发新产品，淘汰老产品，此时公司产品正处于“青黄不接”之时，由于医疗器械需要取得注册证才能上市，因此新品在短时间内还无法接单，而老产品又逐渐淘汰，因此公司营业收入降幅较大。2.营业成本较上期降幅为 50.64%，主要是公司产品销售量降低，销售成本相应减少。3.管理费用增加了 157.89 万元较上期增长了 47.86%，主要是公司搬迁都给予员工搬迁补偿，公司搬迁到坪山后人力成本较之前都有一定的增加;2018 年的中介费用较上年度明显增加。4.营业利润较上期降低 212.92%、净利润较上期降低-314.44%，主要是本年销售业绩降低、管理费用增加、资产减值损失增加所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 23,552,215.61 46,793,379.54-49.67%其他业务收入 720,754.71 1,215,165.09-40.69%主营业务成本 19,029,357.16 37,973,433.26-49.89%其他业务成本 0 580,111.20-100.00%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%血压计 8,146,160.72 34.59%15,879,537.42 33.93%体温计 13,308,489.8 56.50%21,518,448.38 45.99%血糖仪 120,331.82 0.51%1,129,155.57 2.41%一体检测机 0 0%8,266,238.17 17.67%三合一套装 751,810.34 3.19%0 0%其他配套件 1,225,422.93 5.21%0 0%合合 计计 23,552,215.61 100%46,793,379.54 100%备注：财务附注中主营业务按产品类别列示的耳额温仪本期发生额已纳入上表体温计本期发生额进行合并计算。公告编号：2019-017 17 按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1.报告期内，公司收入构成发生了变化，公司血压计收入较上期减少了773.34万元，降幅为48.70%，主要是因公司老款血压计竞争力较低、难以满足市场需求且毛利率较低，从而压缩了产品利润空间。公司在下半年进行产品转型，致力于研发毛利率较高新产品淘汰老产品，老产品逐渐不接单，而短期内新品的医疗器械注册证无法取得，从而影响了产品销售额；2.血糖仪收入较上期减少100.88万，降幅为89.34%，主要原因是公司主推业务是血压计和体温计，对销售毛利率较低的血糖仪并没有大力进行推广销售，新的一年，公司将把主要重心放在新品血压计于新品红外体温计上面。3.一体检测机收入较上期减少了826.62万元，降幅为100%，主要原因是报告期内公司与本产品唯一客户存在合同买卖纠纷，客户尚有36.80万元货款未支付给公司，公司与其沟通失败后采取诉讼方式解决，报告期内公司与其无业务往来。4.体温计总收入为1330.85万元,占主营业收入比例为56.50%，总体上体温计这一大类产品的收入金额占主营业收入的比例较上期增加了10,51%，变动比例不明显。5.三合一套装、其他配套装收入197.72万，占营业收入比例为增幅为100%主要是公司推出营销策略优化公司产品组合为更好的满足市场需求。为适应公司发展需求，提高公司产品市场占有率，公司将逐渐降低老产品的销售，主要把精力放在新产品的销售上面来，提高公司产品市场占有率与毛利率，增加产品利润空间。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 泰州天思商贸有限公司 4,998,962.28 20.59%否 2 深圳市广锐医疗器械有限公司 1,368,646.89 5.64%否 3 江苏安健医疗器械有限公司 1,220,552.63 5.03%否 4 唐山市恒保商贸有限责任公司 1,129,232.91 4.65%否 5 吉林省金航经贸有限责任公司 903,872.73 3.72%否 合计合计 9,621,267.44 39.63%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 宁波日护电子科技有限公司 1,749,600.94 8.40%否 2 深圳市德宇鑫科技有限公司 1,360,454.82 6.53%否 3 宜春市袁州区诚捷塑料有限公司 1,213,086.91 5.83%否 4 深圳市德众邦塑胶电子有限公司 1,145,641.99 5.50%否 5 上海烨映电子技术有限公司 818,218.3 3.93%否 合计合计 6,287,002.96 30.19%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 公告编号：2019-017 18 经营活动产生的现金流量净额-83,350.13-8,793,405.16 99.05%投资活动产生的现金流量净额-936,232.25-1,914,837.35 51.11%筹资活动产生的现金流量净额 420,900.08-900,000.00 146.77%现金流量分析现金流量分析：报告期内，1、经营活动产生的现金流量净流出额较期初减少