836343_2018_茶花电气_2018年年度报告_2019-04-21.pdf

2019-003 1 2018 年度报告 茶花电气 NEEQ:836343 江苏茶花电气股份有限公司（JiangSu ChaHua Electric Corp.,Ltd.）2019-003 2 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.4 第二节第二节 公司概况公司概况.6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.11 第五节第五节 重要事项重要事项.20 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.22 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.24 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节第九节 行业信息行业信息.28 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.29 第十一节第十一节 财务报告财务报告.33 2019-003 3 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 茶花电气、公司、本公司、股份公司 指 江苏茶花电气股份有限公司 三会 指 董事会、监事会、股东大会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 股东大会 指 江苏茶花电气股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏茶花电气股份有限公司董事会 监事会 指 江苏茶花电气股份有限公司监事会 管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导责任的人员，包括董事、监事、高级管理人员等 高级管理员 指 总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 报告期、本期 指 2018 年度 元（万元）指 人民币元（万元）主办券商、南京证券 指 南京证券股份有限公司 会计师 指 中汇会计师事务所（特殊普通合伙）公司章程 指 江苏茶花电气股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）传感器 指 一种检测装置，能感受到被测量的信息，并能将感受到的信息按一定规律变换成为电信号或其他所需形式的信息输出，以满足信息的传输、处理、存储、显示、记录和控制等要求 霍尔传感器 指 根据霍尔效应制作的传感器，直接检测出受检测对象本身的磁场或磁特性；或检测受检对象上人为设置的磁场，用这个磁场来作为被检测信息的载体，将许多非电、非磁的物理量例如力、压力、位置、位移、速度、加速度、角度、转数、转速以及工作状态发生变化的时间等，转变成电量来进行检测和控制 MEMS 指 微机电系统，一种尺寸在几毫米乃至更小的高科技独立智能系统，主要由传感器、作动器（执行器）和微能源三大部分组成 RFID 指 即无线射频识别，是一种通信技术，可通过无线电讯号识别特定目标并读写相关数据，而无需识别系统与特定目标之间建立机械或光学接触 物联网 指 利用局部网络或互联网等通信技术把传感器、控制器、机器、人员和物等通过新的方式联在一起，形成人与物、物与物相联，实现信息化、远程管理控制和智能化的网络 2019-003 4 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人覃孝梅、主管会计工作负责人杨冶及会计机构负责人（会计主管人员）杨冶保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中汇会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 本公司是一家集研发、生产、销售于一体的高新技术企业，在传感器行业中,同行竞争相当激烈,而公开披露客户及供应商信息容易引起商业机密的泄露,很有可能会引发同行业的恶性竞争。因此公司申请了 2018 年年度报告豁免披露公司销售金额前 5 名客户的名称,采购金额前 5 名的供应商的名称,期末应收账款、预收账款、应付账款、预付账款余额前 5 名客户和供应商名称。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 竞争力不足的风险 中国的传感器市场发展很快，但本土传感器技术与世界水平相比仍存在很大差距。国内传感器一方面表现为传感器在感知信息方面的落后，另一方面，则表现为传感器自身在智能化和网络化方面的技术落后。由于没有形成足够的规模化应用，导致国内的传感器不仅技术低，而且价格高，在市场上竞争力的不足。营业收入季节性波动的风险 公司的主营产品工业用仪器仪表大量应用于电力、冶金、航空航天、工业自动化等领域，最终用户的预算管理制度较为严格，通常在每年第一季度确定投资计划，而最终的采购主要集中在下半年尤其是第四季度。因此，从总体上看，目前公司营业收入的季节性波动较为明显，主要来源于第四季度。公司治理风险 公司由江苏茶花电气有限公司整体变更设立，股份公司设立后，建立健全了法人治理结构和内部控制体系。同时，公司发展速度较快，经营规模不断扩大，组织的滞后性特征要求公司能够及时对管理中出现的问题进行处理、对组织结构进行调整，这对公司管理人员的能力提出了很高的要求。2019-003 5 实际控制人不当控制的风险 公司股东覃孝梅持有公司股份318.2万股、持股占比为28.93%，杨冶持有公司股份 216 万股、持股比例为 19.64%，覃孝梅、杨冶夫妇合计持股 48.57%，为公司共同的实际控制人；覃孝梅担任公司的董事长、总经理，杨冶担任公司董事、副总经理、财务负责人，信息披露负责人，对公司经营管理拥有较大的影响力。若覃孝梅、杨冶夫妇利用其实际控制地位和管理职权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营、管理带来风险。外协加工引发的风险 公司产品的生产流程中有部分工序选择了外协加工，如果出现外协厂商选择不当导致无法实现对零部件质量的控制、外协厂商生产能力无法满足公司需求、外协厂商不履行或者不完全履行合同约定的义务等情况，可能会因产品质量不过关、生产进度迟延等问题给公司造成经济、声誉等方面的损失；同时，如果公司对外协厂商的相应控制力不足，则公司生产模式的灵活性会被削弱，很难及时将相应工序转回企业内部完成，有可能会使公司的生产成本增加，经济利益受损。营运效率下降风险 公司 2018 年应收账款周转率为 0.97 次，去年同期应收账款周转率 0.95 次，2018 年存货周转率为 3.33 次、2017 年存货周转率为 4.16 次，相比总体营运效率有所下降，未来公司若不能加强应收账款和库存的科学管理，积极回收应收账款、有效控制存货规模，将可能导致应收账款周转率和存货周转率持续下降，降低资金使用效率，从而对公司整体经营造成不利影响。应收账款持续增长，存在可能发生坏账的风险 2016 年末、2017 年末及 2018 年末，公司的应收账款账面价值分别为 8,786,307.52 元、11,272,268.26 元和 10,549,876.29 元，占公司各期末总资产的比重分别为 40.63%、55.71%和 52.88%，期末应收账款账面价值虽然有所下降，但是降幅不大。高额的应收账款加大了营运资金的占用，不利于经营效率的提高，如果公司不能对应收账款实施有效的管理，应收账款进一步增加，从而增加公司资金占用，降低公司运营效率。另外，如果公司主要客户的财务状况出现恶化，或者经营情况、商业信用发生重大不利变化，公司应收账款产生坏账的可能性将增加，从而对公司的经营造成较大的不利影响。税收优惠政策变化的风险 公司于 2016 年 11 月 30 日获得江苏省科学技术厅、江苏省财政厅、江苏省国家税务局、江苏省地方税务局联合颁发的编号为GR201632002279 的高新技术企业证书，认定有效期为 3 年，公司目前执行的是 15%的企业所得税税率。如果未来公司不能通过国家高新技术企业复审或相应的税收优惠政策发生变化，公司将不再享受上述企业所得税税收优惠，这将对公司未来的经营业绩产生不利的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 2019-003 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江苏茶花电气股份有限公司 英文名称及缩写 JiangSu ChaHua Electric Corp.,Ltd.证券简称 茶花电气 证券代码 836343 法定代表人 覃孝梅 办公地址 南京市栖霞区科创路 1 号 6 幢 3 楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 杨冶 职务 董事、副总经理、财务负责人、信息披露负责人 电话 025-68900270 传真 025-68900269 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 南京市栖霞区科创路 1 号 6 幢 3 楼、210046 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010 年 1 月 6 日 挂牌时间 2016 年 3 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C4012 电工仪器仪表制造 主要产品与服务项目 传感器、仪器仪表及相应的工业和商业应用产品的研发、生产、销售及服务 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）11,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 覃孝梅 实际控制人及其一致行动人 覃孝梅、杨冶 2019-003 7 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 9132010069836629XD 否 注册地址 南京市栖霞区科创路1号6幢3楼 是 注册资本（元）11,000,000 否 本次变更公司注册地址是因为公司所在的南京金港科技创业中心门牌号发生变化，不会对公司经营产生不利的影响。五、五、中介机构中介机构 主办券商 南京证券 主办券商办公地址 南京市建邺区江东中路 389 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中汇会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 朱广明、王文强 会计师事务所办公地址 杭州市江干区新业路 8 号 UDC 时代大厦 A 幢 601 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2019-003 8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 10,565,696.39 9,525,298.97 10.92%毛利率%38.60%36.81%-归属于挂牌公司股东的净利润-1,108,606.74-431,956.33-156.65%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-1,140,689.06-1,121,743.36-1.69%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-7.73%-2.86%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-7.95%-7.42%-基本每股收益-0.10-0.04-150.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 19,951,880.34 20,232,944.10-1.39%负债总计 6,164,584.44 5,337,041.46 15.51%归属于挂牌公司股东的净资产 13,787,295.90 14,895,902.64-7.44%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.25 1.35-7.41%资产负债率%（母公司）30.90%26.38%-资产负债率%（合并）-流动比率 2.30 2.64-利息保障倍数-8.81-3.47-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-2,655,186.22-2,718,429.81 2.33%应收账款周转率 0.97 0.95-存货周转率 3.33 4.16-2019-003 9 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-1.39%-6.36%-营业收入增长率%10.92%9.25%-净利润增长率%-156.65%-232.12%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 11,000,000 11,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补贴（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）37,743.91 除上述各项之外的其它营业外收入和支出 0 非经常性损益合计非经常性损益合计 37,743.91 所得税影响数 5,661.59 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 32,082.32 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 2019-003 10 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 管理费用 2,739,478.37 1,834,838.77 研发费用 0 904,639.60 2019-003 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 本公司是处于仪器仪表制造业大类中的供应用仪表及其他通用仪表制造小类，主要以研发、生产、销售霍尔电流传感器、霍尔电压传感器、接近传感器为主。公司拥有各项专利技术 10 余项；同时，公司与清华大学、南京理工大学、南京航空航天大学等高校、科研院所建立了长期、稳定的合作关系。公司致力于解决安全问题为宗旨，立足于产品本身的质量、可靠性，保证产品本身的高安全性和高精度，从而获得稳定的、优质的客户。公司主要以生产、销售霍尔电流传感器、霍尔电压传感器、接近传感器及相关联产品的检测服务从而获得利润。公司针对上述产品所采用的商业模式如下：采购模式：公司采购模式分为两类，一类是集中采购，即根据销售合同和生产计划制定采购计划，按月或季度集中采购；另一类是准时采购，即使库存最小化，用于新产品和多品种，小批量生产。生产模式：公司根据不同的产品特点选择不同的生产模式：对弈客户专用性要求较高的产品采用了订单生产式生产，对于标准化产品则根据其营销的需求采用了库存生产式生产。在产品生产的过程中，除关键工序自制外，贴片、绕线等非关键工序进行业务外包，最终产成品主要由有经验的生产人员在保证质量的前提下负责零部件配套和调试。销售模式：公司拥有三种销售模式：在销售终端直接面对客户销售、设立经销商或办事处经销销售、通过阿里巴巴和淘宝等电子商务平台进行网络销售。此外，公司更具市场需求，将市场营销部划分成华东、华北和华南三个区域，以及一个不分区域的大客户组，以满足不同地区不同客户的需求。研发模式：公司采用内部自主研发为主，合作研发为辅的研发模式。公司拥有的核心技术人员均具备较强的研发能力，对产品的实践性具备充足的经验和专业判断能力；同时，公司与清华大学、南京理工大学、南京航空航天大学等高校、科研院所建立了长期、稳定的合作关系，致力于从理论和实践两个维度对公司产品进行科学论证及优化。盈利模式：公司的盈利模式主要是以解决安全问题为宗旨，里注意产品本身的质量、可靠性，保证产品本2019-003 12 身的高安全性和高精度，以获得稳定、优质的客户。在服务方面，公司为客户提供独立的解决方案，并将市场调研，创意、立项、胭脂、中试、量试等一系列进程衔接，通过为客户量身定制产品适应不同的需要。报告期内，公司商业模式没有发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司管理层根据年初制定的战略规划和经营计划，加大研发力度和产品技术创新，积极开拓市场，不断提高公司的产品创新和技术创新能力，并及时转化为科技成果用于公司的生产经营，以保证公司拥有持续的核心竞争力。在本期原材料日益增长、市场行情持续低迷、市场竞争日益剧烈的前提下，公司仍然维持销售额的稳定增长，体现我们公司战略规划和经营计划的成效。1、财务情况 报告期内，公司总资产 1995.19 万元，同比减少 1.39%，营业收入 1056.57 万元，同比增长 10.92%，利润总额-101.75 万元，同比减少 156.32%，净利润-110.86 万元，同比减少 156.65%。虽然公司营业收入平稳增加，但是由于新行业的兴起，公司加大新型传感器的研发投入，导致利润总额减少，本期营业外收入大幅减少，导致净利润也随之减少。2、业务情况 受宏观经济大环境影响，中国全球经济增长放缓，国内中小型加工制造企业收到冲击。随着新能源、5G 通信等行业的兴起，传感器在其中的应用也越来越重要，公司在保持核心产品霍尔电流、电压传感器稳定销售的同时，加大新型传感器的研发及销售，公司营业收入同比增长 10.92%。(二二)行业情况行业情况 近年来，传感器正处于传统型向新型传感器转型的发展阶段，传感器产业作为国内外公认的具有发展前途的高新技术产业，以其技术含量高、经济效益好、渗透能力强、市场前景广等特点为世人瞩目。随着国家对于新能源汽车领域的大幅度政策扶持，国家相应推出更有利和正规的发展新能源汽车的扶持条例，电流传感器市场也迎来了发展的春天，传统电控领域相对较为平滑的稳定增长，我们的产品在新能源市场中发挥了重要的作用。传感器趋势（1）、高灵敏度：被检测信号的强度越来越弱，这就需要磁性传感器灵敏度得到极大提高。应用方2019-003 13 面包括电流传感器、角度传感器、齿轮传感器、太空环境测量。（2）、温度稳定性：更多的应用领域要求传感器的工作环境越来越严酷，这就要求磁传感器必须具有很好的温度稳定性，行业应用包括汽车电子行业。（3）、抗干扰性：很多领域里传感器的使用环境没有任何评比，就要求传感器本身具有很好的抗干扰性。包括汽车电子、水表等等。（4）、小型化、集成化、智能：要想做到以上需求，这就需要芯片级的集成，模块级集成，产品级集成。（5）、高频特性：随着应用领域的推广，要求传感器的工作频率越来越高，应用领域包括水表、汽车电子行业、信息记录行业。（6）、低功耗：很多领域要求传感器本身的功耗极低，得以延长传感器的使用寿命。应用在植入身体内磁性生物芯片，指南针等等。传感器产品的技术含量要求越来越高，而公司的研发、生产的传感器产品具有较高的技术含量、过硬的质量等特点，符合行业发展趋势的要求。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 794,283.14 3.98%1,383,666.96 6.84%-42.60%应收票据与应收账款 10,699,876.29 53.63%11,272,268.26 55.71%-5.07%存货 2,498,499.05 12.52%1,391,477.21 6.88%79.56%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 5,204,695.44 26.09%5,496,543.04 27.17%-5.31%在建工程-短期借款 3,500,000.00 17.54%1,000,000.00 4.94%250.00%长期借款-预付款项 136,505.36 0.68%24,132.37 0.12%465.65%其它应收款 19,000.00 0.10%4,892.50 0.02%288.35%其它流动资产 44,756.21 0.22%14,637.23 0.07%205.77%递延所得税资产 554,264.85 2.78%645,326.53 3.19%-14.11%资产总计 19,951,880.34-20,232,944.1-1.39%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：存货增加 110.70 万元，变动比率为 79.56%，主要原因是：报告期内公司加大研发投入，研发生产的新型传感器应用于 5G、新能源等新兴行业，为保证订单的执行，根据订单进行了备货、备料。期末存货增加主要是库存商品及生产所需的原材料增加。短期借款增加 250 万元，变动比率为 250.00%，主要原因是：根据公司经营发展的需要，公司向中国工商银行股份有限公司南京新城科技支行申请 300 万元的贷款，用于公司补充流动资金。2019-003 14 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 10,565,696.39-9,525,298.97-10.92%营业成本 6,487,080.01 61.40%6,019,295.02 63.19%7.77%毛利率%38.60%-36.81%-管理费用 1,559,682.44 14.76%1,834,838.77 19.26%-15.00%研发费用 1,424,154.25 13.48%904,639.60 9.50%57.43%销售费用 1,192,910.61 11.29%1,161,285.34 12.19%2.72%财务费用 105,460.61 1.00%62,244.20 0.65%69.43%资产减值损失 712,180.70 6.74%730,356.33 7.67%-2.49%其他收益 32,400.00 0.31%-投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-1,022,888.97-9.68%-1,376,150.27-14.45%25.67%营业外收入 5,343.91 0.05%811,550.23 8.52%-99.34%营业外支出-36.08 0.00%-净利润-1,108,606.74-10.49%-431,956.33-4.53%-156.65%项目重大变动原因项目重大变动原因：研发费用较上年同期增加 51.95 万元，同比增加 57.43%，主要原因是：面对传统行业竞争压力，公司加大产品的研发投入，更专注于开发新产品满足客户及市场需求，为客户提供更专业的解决方案。报告期内研发费用中人工成本增加 38.4 万元，材料及其他增加 12.4 万元。营业外收入较去年同期减少了 80.62 万元，减少 99.34%，主要原因上期公司因挂牌及融资取得政府补贴 75 万元，本期未获得政府补贴，导致营业外收入减少。净利润减少 67.67 万元，同比减少 156.65%，是由于报告期内营业外收入减少 80.62 万元，再加上营业成本较去年增加了 46.78 万元，导致净利润大幅减少。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 10,565,696.39 9,433,525.90 12.00%其他业务收入-91,773.07-主营业务成本 6,487,080.01 5,931,490.04 9.37%其他业务成本-87,804.98-按产品分类分析按产品分类分析：2019-003 15 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%传感器 10,565,696.39 100%8,283,385.82 86.96%其它-1,150,140.08 12.07%按区域分类分析按区域分类分析：适用适用不适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司收入构成未发生重大变化。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 客户一 3,009,827.70 28.49%否 2 客户二 1,716,924.91 16.25%否 3 客户三 719,019.60 6.81%否 4 客户四 718,214.78 6.80%否 5 客户五 349,493.30 3.31%否 合计合计 6,513,480.29 61.66%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 供应商一 4,175,271.54 33.20%否 2 供应商二 392,035.00 3.12%否 3 供应商三 305,147.01 2.43%否 4 供应商四 289,381.38 2.30%否 5 供应商五 241,470.50 1.92%否 合计合计 5,403,305.43 42.97%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-2,655,186.22-2,718,429.81 2.33%投资活动产生的现金流量净额-332,966.31-141,019.98-136.11%筹资活动产生的现金流量净额 2,399,074.19-59,868.21 4,107.26%现金流量分析现金流量分析：投资活动产生的现金流量净额与去年同期相比减少了 136.11%，其主要原因为：公司 2018 年支付购房及相关费用 28.30 万元。筹资活动产生的现金流量净额与去年同期相比增加了 4107.26%，其主要原因为：公司 2018 年取得借款为 350 万元，归还借款 100 万元，2017 年取得借款为 100 万元，归还借款 100 万元，因此导致筹资2019-003 16 活动产生的现金流量净额大幅增加。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 因企业会计准则及其他法律法规修订引起的会计政策变更 执行财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知 财政部于 2018 年 6 月 15 日发布了财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815 号，以下简称“新修订的财务报表格式”)。新修订的财务报表格式主要将资产负债表中的部分项目合并列报，在利润表中将原“管理费用”中的研发费用分拆单独列示，新增“研发费用”项目，反映企业进行研究与开发过程中发生的费用化支出。本公司按照企业会计准则第 30 号财务报表列报等相关规定，对此项会计政策变更采用追溯调整法，2018/2017 年度比较财务报表已重新表述。对 2017 年度财务报表相关损益项目的影响为增加“研发费用”904,639.60 元，减少“管理费用”904,639.60 元 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 报告期内，公司遵纪守法，合规经营，在追求经济效益保护股东利益的同时,充分地尊重和维护客 户、供应商、消费者以及员工的合法权益。公司依法纳税，合理吸纳就业人口，做到一个企业对社会应 有的责任。三、三、持续持续经营经营评价评价 茶花电气自 2016 年挂牌以来一直持续保持稳定增长，公司一直秉承“诚信、敬业、协作、创新”的精神，为电力系统用户端、5G 通讯客户、BMS 储能系统及环保产业提供很多优质的解决方案、产品及服务。报告期内公司实现营业收入 10,565,696.39 元，同比增长 10.92%；净利润-1,108,606.74 元，同比2019-003 17 减少 156.65%。综上可见公司营业收入持续增长、经营保持发展态势，公司具备持续经营能力，不存在营业收入低于 100 万元、净资产为负、连续三个会计年度亏损，且亏损额逐年扩大或债券违约、债务无法按期偿还的情形。报告期内，公司业务、人员、资产、财务、机构等完全独立，保持了良好的独立自主经营的能力：财务管理、会计核算、风险控制、质量管理等重大内部控制体系运行良好，不存在拖欠员工工资或者无法支付供应商货款的情形；公司主营业务突出，行业及市场继续保持增长趋势，新市场开发进展正常，合作研发进展正常，主要财务会计指标正常，经营管理层和核心员工队伍稳定，不存在主要生产、经营资质缺失或者无法续期，无法获得主要经营要素的情形；公司经营管理层、核心业务人员队伍稳定，不存在实际控制人失联或高级管理人员无法履职的情形；此外，公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。公司通过外部招聘引进、内部培训交流，不断提升团队成员的工作能力和研发水平，以稳固公司的核心竞争力。在员工队伍建设及结构调整方面公司实行有效的人力资源管理，梳理公司人员结构，引进创新型人才，同时加强公司人才梯队建设培养，确保公司未来抱有持续发展和创新的能力。未来，随着政策调整，自动化、节能环保、电动汽车等行业市场逐渐拓宽，国家加大市场开发力度，大力支持自主研发型企业的可持续发展，在税收、科技申报等方面的优惠政策，企业规模也将随之体现，利润水平有望健康稳定增长，公司规模及抗风险能力也将提升。在国际大力发展可持续、高新技术产业及市场政策大力支持的趋势下，公司未来发展拥有良好的持续经营能力。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是否 五、五、风险风险因素因素(一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、竞争力不足的风险 中国的传感器市场发展很快，但本土传感器技术与世界水平相比仍存在很大差距。国内传感器一方面表现为传感器在感知信息方面的落后，另一方面，则表现为传感器自身在智能化和网络化方面的技术落后。由于没有形成足够的规模化应用，导致国内的传感器不仅技术低，而且价格高，在市场上竞争力的不足。应对措施：公司将积极实施差异化战略、集中化战略，专注于传感器市场中的霍尔电流传感器，并将投入研发其衍生的智能监测系统，提高自身竞争力。2、营业收入季节性波动的风险 公司的主营产品工业用仪器仪表大量应用于电力、冶金、航空航天、工业自动化等领域，最终用户的预算管理制度较为严格，通常在每年第一季度确定投资计划，而最终的采购主要集中在下半年尤其是第四季度。因此，从总体上看，目前公司营业收入的季节性波动较为明显，主要来源于第四季度。应对措施：公司未来将保持产品的技术和质量领先、扩大客户群体，并努力实现传感器产品的纵向一体化发展战略，避免财务状况稳定性不足的风险。3、公司治理的风险 公司由江苏茶花电气有限公司整体变更设立，股份公司设立后，建立健全了法人治理结构和内部控制体系。同时，公司发展速度较快，经营规模不断扩大，组织的滞后性特征要求公司能够及时对管理中出现的问题进行处理、对组织结构进行调整，这对公司管理人员的能力提出了很高的要求。因此，如果公司未来经营中不能对相关问题进行快速、有效的处理，将可能造成公司经营效率低下，影响可持续发展。2019-003 18 应对措施：公司已通过建立法人治理结构与内部控制体系来规范公司的生产经营，同时，公司还将通过加强对管理层培训等方式，不断增强管理层的规范经营管理意识，督促其切实遵照相关法律法规经营公司，忠诚履行职责。4、实际控制人不当控制的风险 公司股东覃孝梅持有公司股份 318.2 万股、持股占比为 28.93%，杨冶持有公司股份 216 万股、持股比例为 19.64%，覃孝梅、杨冶夫妇合计持股 48.57%，为公司共同的实际控制人；覃孝梅担任公司的董事长、总经理，杨冶担任公司董事、副总经理、财务负责人，信息披露负责人，对公司经营管理拥有较大的影响力。若覃孝梅、杨冶夫妇利用其实际控制地位和管理职权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营、管理带来风险。应对措施：公司已通过建立法人治理结构与内部控制体系来规范公司的生产经营；同时，公司针对该问题组织公司董事、监事、高级管理人员、核心员工进行学习，提高合规意识。公司将不断增强管理层的规范经营管理意识，督促其切实遵照相关法律法规经营公司，忠诚履行职责；此外，公司已引入了战略投资者，未来也将引入更多的投资者，对公司现在的实际控制人将起到一定的制约作用。公司已经补充相关决策程序，公司实际控制人、董监高及核心员工作出杜绝资金占用承诺函。5、外协加工引发的风险 公司产品的生产流程中有部分工序选择了外协加工，如果出现外协厂商选择不当导致无法实现对零部件质量的控制、外协厂商生产能力无法满足公司需求、外协厂商不履行或者不完全履行合同约定的义务等情况，可能会因产品质量不过关、生产进度迟延等问题给公司造成经济、声誉等方面的损失；同时，如果公司对外协厂商的相应控制力不足，则公司生产模式的灵活性会被削弱，很难及时将相应工序转回企业内部完成，有可能会使公司的生产成本增加，经济利益受损。应对措施：公司采购制度中明确了外协加工产品质量控制措施如下：公司依据外协业务需要，通过多种渠道选择合格外协厂商，确保每个外协工序均有两个以上合格外协厂商；合格外协厂商依据外协产品的相关技术参数标准送样，送样合格后，进行批量外协加工；公司质量检验部门依据相关技术参数标准对外协产品进行全面检验，检验合格后，交由库管人员验收入库；如外协产品出现质量问题，公司及时联系外协厂商更换外协产品，如不能及时更换，将启用备用的合格外协厂商。6、营运效率下降风险 公司 2018 年应收账款周转率为 0.97 次，去年同期应收账款周转率 0.95 次，2018 年存货周转率为3.33 次、2017 年存货周转率为 4.16 次，相比总体营运效率有所下降，未来公司若不能加强应收账款和库存的科学管理，积极回收应收账款、有效控制存货规模，将可能导致应收账款周转率和存货周转率持续下降，降低资金使用效率，从而对公司整体经营造成不利影响。应对措施：公司已加强了应收账款的回收力度以及存货的管理，公司未来将继续加强对于人员的管理培训，严格执行内部控制制度，提高营运效率。7、应收账款持续增长，存在可能发生坏账的风险 2016 年末、2017 年末及 2018 年末，公司的应收账款账面价值分别为 8,786,307.52 元、11,272,268.26 元和 10,549,876.29 元，占公司各期末总资产的比重分别为 40.63%、55.71%和 52.88%，期末应收账款账面价值虽然有所下降，但是降幅不大。高额的应收账款加大了营运资金的占用，不利于经营效率的提高，如果公司不能对应收账款实