835534_2018_七洲科技_2018年年度报告_2019-04-18.pdf

1 2018 年度报告 七洲科技 NEEQ:835534 广东七洲科技股份有限公司 Guangdong Seven Continents Technology.,PLC 2 公司年度大事记公司年度大事记 报告期内，公司继续被评定为“广东省守合同重信用企业”。2018 年 11 月，公司继续被认定为高新技术企业。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2727 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3 32 2 第八节第八节 董事、监事、高级管董事、监事、高级管理人员及员工情况理人员及员工情况 .3 33 3 第九节第九节 行业信息行业信息 .3 37 7 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3 38 8 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4 43 3 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、七洲、七洲股份、七洲科技 指 广东七洲科技股份有限公司 七洲公司 指 公司及公司前身“广东七洲信息科技有限公司”的统称 股东大会 指 广东七洲科技股份有限公司股东大会 董事会 指 广东七洲科技股份有限公司董事会 监事会 指 广东七洲科技股份有限公司监事会 主办券商、广州证券 指 广州证券股份有限公司 律师事务所 指 北京市康达（广州）律师事务所 天健会计师事务所 指 天健会计师事务所（特殊普通合伙）挂牌 指 公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌进行公开转让 元、万元 指 人民币元、人民币万元 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 黑匣子 指 黑匣子文档安全管理软件、黑匣子文档安全管理系统 米米拍 指 米米拍手机 APP 软件，公司研发的一款即拍即加密的手机相机 APP 软件产品。米米邮 指 米米邮手机APP软件,公司研发的一款手机端安全邮箱APP 软件产品。米米传 指 米米传手机 APP 软件，公司研发的一款手机端加密传输图片、视频、文档的 APP 软件产品。黑匣子主机加固系统 指 又名主机加固系统、服务器加固系统、七洲服务器加固系统、七洲服务器加固软件。公司研发的一款专门为服务器的运行安全、数据安全及管理安全提供全方位保护的软件产品。该产品能有效地防范各种勒索病毒、木马程序、黑客攻击等对服务器造成的安全威胁。5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人张军、主管会计工作负责人袁颖音及会计机构负责人（会计主管人员）袁颖音保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天健会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 税收优惠变动风险 公司作为高新技术企业，享受国家税收优惠政策，可选择适用 15%的企业所得税税率。根据国务院关于印发进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展若干政策的通知（国发20114 号）的有关精神以及财政部、国家税务总局关于软件产品增值税政策的通知（财税2011第 100 号）规定：增值税一般纳税人销售其自行开发的软件产品，按 17%（现改为 16%）税率征收增值税后，对其增值税实际税负超过 3%的部分实行即征即退。本公司软件销售收入享有增值税即征即退优惠。如果国家调整高新技术企业、软件企业的税收优惠政策，将对公司未来年度的盈利能力产生一定影响。客户集中的风险 近年来，公司与主要客户形成了紧密的合作关系，产品具有一定的市场竞争力，业务具有较好的持续性。公司的主要客户集中在华南地区，多为经销商，报告期内的收入中 57.38%来自前五名客户，客户集中度高。如果来自主要客户的收入下降，则会严重影响公司盈利水平。实际控制人控制不当风险 公司实际控制人为张军、荣莹二人，二人合计持有公司的69.00%股份。张军担任公司董事长、总经理，荣莹担任公司董事。张军、荣莹与肖赛龙、朱建明签订了一致行动协议，实际控制人张军、荣莹控制的表决权扩大至公司股本总额的75.00%。虽然公司已依据公司法、证券法等法律法规和规范性文件的要求，建立了比较完善的法人治理结构，制定6 了包括股东大会议事规则在内的“三会”议事规则、关联交易决策制度等在内的各项制度，但仍存在张军与荣莹利用控制地位，通过行使表决权或运用其他直接或间接方式对公司的经营、重要人事任免等进行控制，进而给公司的经营带来不利影响的可能。公司存在控股股东及实际控制人不当控制的风险。公司技术、产品研发的风险 公司是提供信息安全与数据保护软件开发以及技术服务的企业，专注于从事信息安全技术的研发和产品的销售。软件行业具有技术更新快、产品生命周期短的特点，目前我国信息安全软件行业各细分领域的竞争状况比较激烈，要在行业中谋求发展，先进的技术和优质的产品是竞争的关键因素。近年来，公司不断研发信息安全方面的新技术和新产品，对公司未来的竞争力和市场地位有重大影响。若公司无法给予充足的资金支持和人力支持，新技术的研发和新产品的推出会受阻，就无法保证公司在行业内技术的优势，威胁到公司未来的发展。核心技术人才流失的风险 公司作为高新技术企业，拥有实用新型专利和软件著作权。高新技术及产品的研发很大程度上依赖于专业人才，特别是核心技术人员。公司的核心技术人员已在长期合作中形成了较强的凝聚力，多年来未发生过重大变化，为公司持续创新能力和技术优势的保持做出了重大贡献。若公司出现核心技术人员流失的状况，有可能影响公司的持续研发能力，甚至造成公司的核心技术泄密。客户需求波动导致业绩变动风险 公司核心客户为通讯、金融、政府、大型企业等国企或事业单位，目标客户对信息技术服务的招投标有严格控制，一般集中于每年的下半年，导致公司较多订单与收入于下半年实现，半年度业绩数据较全年数据存在较大波动风险。大型国企在采购信息系统产品时，需要企业内部的预算经费支持。目前经济状况下，国企预算并不宽松，有些企业甚至出现预算收缩的情况。公司销售收入受客户预算松紧影响，可能存在销售业绩波动风险。公司规模较小的风险 公司目前规模较小，虽然在发展过程中依靠技术优势和产品优势稳步成长，但在瞬息万变的信息技术行业仍面临各种风险。公司在抵御风险时的稳定性较弱，容易受到宏观环境变化、行业波动以及产品行情不利带来的冲击。对政府补助依赖的风险 公司属于软件企业，同时也是高新技术企业，享受增值税即征即退优惠、项目研发经费资助和股份制改造、新三板挂牌等政府补助。如果上述政府补助政策变动，对公司发展将产生一定影响。应收账款占收入比重过大的风险 为了使新产品迅速占领市场，增强企业产品竞争力，提高销售业绩，报告期内，公司向信誉度较好的客户承诺适当延长账期。至报告期末，公司的应收账款账面价值为 328.60 万元，占全年营业收入的比重为 36.76%。应收账款较大，发生坏账的违约风险会相应增加，一旦出现经营合同不能兑现、付款拖欠或其他问题时，企业不能按期收到款项，就可能影响到企业资金循环和各项业务的正常开展。7 本期重大风险是否发生重大变化：是 与上一年度比，报告期内减少的风险因素为：1、公司治理不当风险 公司于 2015 年股改设立，根据公司法 公司章程设立了股东大会、董事会、监事会，并结合自身业务特点和内部控制要求设置内部机构。但股份公司成立时间不长，公司董事、监事及高级管理人员的公司治理法律意识尚需不断增强，公司现行治理结构和内部控制体系的良好运行尚需在实践中证明和完善；且随着公司的快速发展，对公司治理也会提出更高的要求。因此，股份公司初期可能存在治理风险。公司自 2015 年股改设立至报告期末已近四周年，四年来，公司持续接受全国股转公司、广东省证监局的领导和监督，接受广州证券股份有限公司的持续督导，认真履行信息披露义务。股东大会、董事会、监事会和管理层均严格按照公司法、证券法、公司章程和其他有关规定的要求，履行各自的权利和义务，依法运作，未出现违法、违规现象。公司治理和内部控制体系持续良好运行，公司已经消除股改初期可能存在的治理风险。2、研发支出资本化对报告期公司损益的影响 公司作为研发型企业，以前各会计年度，都有满足资本化条件的开发支出予以资本化，形成无形资产。上一年度内，公司发生的满足资本化条件的开发支出为 78.82 万元，若全部费用化，公司相应报告期内净利润将降低。报告期内，无论是两个新的研发项目还是上年度末没有研发完成，报告期内继续研发直至完成的两个项目，研发支出均被判定为不符合资本化条件，予以费用化。不存在研发支出资本化对报告期内损益造成影响的情形。3、持续经营能力的风险 公司 2017 年度净利润为-1,174,442.41 元，经营活动产生的现金流量净额为-2,865,350.11 元。为此，天健会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2017 年度财务报表进行审计后，出具了带与持续经营相关的重大不确定性的无保留意见审计报告。报告期内，公司管理层认真总结了上年度经营情况，及时调整经营策略，加大新产品的市场推广 力度，提高了营业收入；另一方面，裁撤冗余人员，控制人工成本。公司经营状况有较大改善，实现了扭亏为盈。提高了持续经营能力。8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 广东七洲科技股份有限公司 英文名称及缩写 Guangdong Seven Continents Technology.,PLC 证券简称 七洲科技 证券代码 835534 法定代表人 张军 办公地址 广州市天河区软件路 15 号（孵化二期 F 栋）6 楼 608 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 许黎明 职务 董事会秘书 电话 020-85167070 传真 020-85167070-812 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 广州市天河区软件路 15 号（孵化二期 F 栋）6 楼 608 室；邮政编码 510520 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 12 月 7 日 挂牌时间 2016 年 1 月 13 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）I 信息传输、软件和信息技术服务业-I65 软件和信息技术服务业-I651 软件开发-I6510 软件开发 主要产品与服务项目 公司主要销售自主研发的信息安全软件产品并提供后续维护、改造和升级等技术服务；其次销售计算机硬件和安全软件（第三方产品）。普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）10,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 张军 实际控制人及其一致行动人 张军、荣莹、肖赛龙、朱建明 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91440101669959571G 否 注册地址 广州市天河区软件路 15 号（孵化二期 F 栋）6 楼 608 室 否 注册资本（元）10,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 广州证券 主办券商办公地址 广州市天河区珠江西路 5 号广州国际金融中心主塔 19、20 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天健会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 杨熹、欧友英 会计师事务所办公地址 浙江省杭州市钱江路 1366 号华润大厦 B 座 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 8,938,435.62 5,640,491.30 58.47%毛利率%62.42%77.74%-归属于挂牌公司股东的净利润 313,849.78-1,174,442.41 126.72%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-759,904.05-2,859,712.42 73.43%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）3.96%-14.05%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-9.58%-34.21%-基本每股收益 0.03-0.12 125.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 10,785,182.60 11,313,321.55-4.67%负债总计 2,698,598.78 3,540,587.51-23.78%归属于挂牌公司股东的净资产 8,086,583.82 7,772,734.04 4.04%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.81 0.78 3.85%资产负债率%（母公司）25.02%31.30%-资产负债率%（合并）-流动比率 2.20 1.55-利息保障倍数 5.59-13.61-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 4,227,818.89-2,865,350.11 247.55%应收账款周转率 2.52 2.22-存货周转率 67.41 272.05-11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-4.67%15.37%-营业收入增长率%58.47%14.80%-净利润增长率%126.72%-193.67%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 10,000,000 10,000,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 0.00 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）1,069,365.29 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 0.03 其他符合非经常性损益定义的损益项目 4,388.51 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,073,753.83 所得税影响数 0.00 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,073,753.83 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 12 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据-应收账款 3,801,737.29-1,286,074.10-应收票据及应收账款-3,801,737.29-1,286,074.10 应收利息-应收股利-其他应收款 98,492.00 98,492.00 148,932.80 148,932.80 固定资产 1,017,262.41 1,017,262.41 1,265,126.00 1,265,126.00 固定资产清理-应付票据-应付账款-190,458.00-应付票据及应付账款-190,458.00 应付利息 5,921.44-应付股利-其他应付款-5,921.44-管理费用 5,676,176.10 3,276,369.85 3,287,707.65 2,970,843.81 研发费用-2,399,806.25-316,863.84 收到其他与经营活动有关的现金 2,056,826.37 2,096,826.37 2,547,517.84 2,547,517.84 收到其他与投资活动有关的现金 40,000.00-1、公司根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815 号)及其解读和企业会计准则的要求编制 2018 年度财务报表，此项会计政策变更采用追溯调整法。2、财政部于 2017 年度颁布了 企业会计准则解释第 9 号关于权益法下投资净损失的会计处理企业会计准则解释第 10 号关于以使用固定资产产生的收入为基础的折旧方法 企业会计准则解释第 11 号关于以使用无形资产产生的收入为基础的摊销方法及企业会计准则解释第 12 号关于关键管理人员服务的提供方与接受方是否为关联方。公司自 2018 年 1 月 1 日起执行上述企业会计准则解释，执行上述解释对公司期初财务数据无影响。13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 七洲科技自 2007 年成立以来一直专注于信息安全领域，致力于数据安全核心技术的研发，向客户提供专业的数据安全保护产品和解决方案，为客户打造安全可靠的网络环境。1、主营业务 公司的主营业务分为两部分：一是向客户销售自主研发的信息安全与数据保护软件产品或提供技术服务；二是销售第三方软硬件产品。2、产品与服务 按照产品的应用环境分类，可将公司自主研发的信息安全产品分为以黑匣子文档安全管理软件、七洲终端系统加固软件、七洲服务器加固软件、七洲文档知识库管理系统、七洲移动存储介质管理系统及安全 U 盘等为代表的 windows 系统信息安全产品和以 Android/IOS 移动终端数据加密系统、米米拍、米米邮、米米传等为代表的手机系统数据安全产品。公司为客户提供自主研发的信息安全产品或相关技术服务。3、经营模式 公司组建技术研发团队，专注于信息安全技术，潜心研发具有自主知识产权的数据安全产品。自主直销或依靠代理商销售产品及提供专业技术服务，以获取利润。并持续投入核心技术的研发，以具有市场竞争力的产品和服务支持公司发展壮大。4、客户类型 公司的客户类型主要涉及金融、通信、电力、教育、医疗、政府等行业用户。其中尤以银行、电力、移动等国企和政府部门为主。5、关键资源（1）核心技术优势和产品的市场竞争优势 公司核心数据安全产品黑匣子文档安全管理软件采用国内独创的获得专利权的“双缓存驱动层透明加解密技术”，凭借核心技术优势，该产品在国内加密市场竞争中占据有利位置。（2）门类齐全的信息安全行业及产品资质证书 公司连续取得高新技术企业证书、广东省软件企业认定；产品获得计算机软件产品著作权、软件产品登记证、公安部销售许可证、商用密码产品销售许可证、涉密信息系统产品检测证书等。至报告期末，公司共拥有软件著作权 24 项，实用新型专利 1 项，另有 4 项发明专利和 1 项军工资质正在审核之中。（3）稳定的核心研发团队 公司自成立之初就成立了自己的研发团队，其中一批骨干成员十余年来一直与公司共同发展进步，在信息安全技术领域积累了丰富的研发经验，对信息安全行业发展趋势极具前瞻性和预判能力，成为公司在激烈的市场竞争中赖以生存和发展的最关键资源。6、销售渠道 自主直销和积极发展代理商销售、网络销售等多种销售模式相结合。报告期内，公司更多采用代理商销售模式。7、收入模式 公司收入主要来源于自主研发的一系列数据安全软件产品的销售和相关技术服务的提供，少部分来源于第三方产品的销售。报告期内，公司的商业模式较上年度末未发生变化。报告期末至报告披露日，公司的商业模式未发生变化。14 报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司管理层认真分析、总结了上年度经营情况，吸取经验教训，及时调整了经营策略，加大市场拓展力度，增加营业收入；同时，合理调整部门架构，裁撤冗余人员，控制人工成本。开源节流并举，公司经营状况有较大改善。公司具体执行年度各项经营计划情况如下：一、产品研发情况 报告期内，公司新立项两个研发项目：“文档水印显示系统”和“七洲邮件加密网关”，至报告期末，上述两个项目仍未研发完成。另外，公司对上年度末尚未研发完成的两种新产品七洲移动存储介质管理系统及安全 U 盘和七洲服务器安全加固软件（又名：黑匣子主机加固系统）进行持续研发，报告期内已经研发成功并推向市场。其中七洲服务器安全加固软件在报告期内实现营业收入 33.90 万元。移动互联网产品的研发方面，报告期内没有推出新产品，但根据市场客户反馈的意见对现有的产品进行不断优化、升级和完善。至报告期末，公司累计研发成功的数据安全产品达 9 大类，无论传统互联网应用领域还是移动互联网应用领域，公司的产品都已形成较完整的体系，既能满足企业级用户对信息存储和传输、邮件收发、业务系统、移动办公等各类数据安全需求，又能基本满足个人 PC 端及手机端的信息安全需求。二、市场拓展情况 报告期内，公司吸取了上年度在市场营销方面的教训，及时调整了经营策略，改进营销方式，在拓宽销售市场方面取得了较好成绩。1、公司制定了新的营销策略，从直销与代理商销售并举的销售模式改为主要通过发展代理商的销售模式。公司定期召集代理商进行产品培训，业绩分配上大幅让利于代理商，充分调动代理商的积极性，提高公司销售业绩。同时，精简销售团队，提高效率，降低成本。实践证明，营销策略的调整是成功的。报告期内，公司实现的营业收入比上年度增加 329.79 万元，增幅达 58.47%。2、由于国家对部分政府机构业务系统信息安全防护提出了强制性要求，以及勒索病毒对互联网侵犯事件频繁发生，客观上对公司拓展市场，提高业绩非常有利。借助代理商的资源优势，公司逐年将信息安全市场版图扩大，至报告期末，公司形成了以广东省为核心，向外辐射至北京、江苏、山东、广西、海南等省市的市场销售网络。终端客户类型仍以政府、高校、医院等行政事业单位、电力、银行、移动等国企为主。3、公司十分重视移动互联网安全市场的拓展，报告期内，公司继续通过线上、线下同步推广产品，形成销售收入 209.33 万元，占总营业收入比例为 23.42%。三、团队打造情况 15 报告期内，公司认真总结了上年度的经营情况，及时调整了经营策略，力求在保证核心技术研发团队人数稳定的前提下，精减了机构和人员，降低人工成本。其中特别对销售团队进行大幅缩编，以业绩和能力对销售人员进行严格考核，实行末位淘汰制，去粗取精，降低销售人员数量，提高销售团队整体素质。以确保公司持续、健康、稳定发展。报告期初公司员工总数为 49 人，报告期中为 38 人，报告期末为 29 人。下年度，随着公司经营状况进一步好转，计划扩充人员。四、融资计划情况 报告期内，公司没有大的融资计划，只是通过向银行申请无抵押纯信用小额贷款 23.70 万元，以补充公司对流动资金的短期需求。为偿还银行借款，公司加大应收账款的催收力度。截至报告期末，公司清偿了所有短期借款。报告期内，公司主要通过加强应收账款的管理，加快资金回笼，适当减少赊销规模，同时尽可能争取供应商许可的信用期，加大赊购规模，以保证日常经营活动中的现金流相对充足。公司计划下一年度继续通过向银行短期借款方式筹集资金，以满足经营活动中的资金需求。五、业绩目标的实现情况 报告期内，公司实现营业收入 893.84 万元，同比增长 58.47%。实现归属于挂牌公司股东的净利润为 31.38 万元，同比增长 126.72%。实现了年初公司确定的最低业绩目标扭亏为盈。这与公司管理层及时实施开源节流经营策略密不可分。下一年度，公司管理层将着重发展与战略型代理商的紧密合作关系，借助其广泛的客户资源和强大的项目整合能力，将公司新产品、新技术迅速推广，进一步拓展市场，增加营业收入，同时适度扩大公司规模，促进公司持续健康发展。(二二)行业情况行业情况 1、我国信息安全行业发展状况（1）我国信息安全应用市场广泛。其中政府部门、电信、金融、能源等信息化程度高且对信息较敏感的行业应用信息安全最多，同时工控安全与数据安全正成为新的增长极。中国信息安全行业近年来快速发展，随着信息安全应用不断拓宽，行业迎来更多的发展机会。（2）随着信息安全立法的完善和信息安全意识的强化，信息安全产品的需求程度也逐渐提升，这为中国的信息安全产业持续发展奠定了巨大的市场基础。（3）从市场格局上看，中国信息安全市场呈现高度分散的特点。与全球成熟的信息安全市场相比，中国信息安全产业的行业集中度明显偏低。未来国内市场集中度提升是发展趋势。（4）我国信息安全产业规模持续增长。据华经产业研究院发布的2019-2025 年中国信息安全行业市场运营态势分析及投资前景预测报告分析和预测，2019-2022 年市场增长速度将保持平稳增长的势头，10%左右的增幅是一个较为理想的水平。预计 2022 年将超过 967.53 亿元。2、行业发展因素、行业法律法规等的变动及对公司经营情况的影响（1）信息安全需求的提升 随着国内整体信息化水平持续提升，政府、企业、个人对信息安全的关注程度日益增强，社会对信息安全的需求与日俱增，政府部门、重点行业在信息安全产品和服务上的投入也不断增加，促进了信息安全行业的持续增长。市场需求的提升，极大地推动了公司业务的拓展。报告期内，公司将信息安全市场地域拓展到山东、海南、江苏等外省，与国内整体信息安全市场需求的提升息息相关。（2）国家政策支持 近年来，国家相关部门相继出台了一系列法律法规和鼓励行业发展的产业政策，为信息安全行业的发展营造了良好的政策环境。报告期内，公司获得包括“确认研究开发机构政府补助”、“企业研发经费投入后补助专题”等各项政府补助达 115.61 万元。国家政策的扶持有利于公司持续健康发展。16 （3）信息安全标准化工作的推进 近年来，我国制定了一系列信息安全国家标准，进一步规范了行业的发展，为信息安全产品的选用和研发提供了标准和依据，对信息安全行业的发展起到了积极的引导作用。作为专业的信息安全企业，公司一直严格以国家信息安全行业标准为指导，研发的产品取得国家相关部门强制认证。信息安全行业的标准化推动了公司规范化发展，同时，专利、软件著作权、计算机信息系统安全专用产品销售许可证、商用密码产品销售许可证等一系列行业证书的取得，使得公司在越来越激烈的信息安全市场竞争中获得先机。（4）信息技术不断发展革新 近年来，云计算、大数据、移动以及社交网络的快速发展给信息系统架构带来了巨大变化，信息安全也随之迎来挑战。基础架构的变化要求信息安全建设能够适应新的 IT 基础架构，从而满足新的安全需求，这同时为信息安全建设带来了新的发展空间。公司研发团队对信息安全行业的发展趋势和前沿技术十分敏感，早在 2015 年，公司就大力投入移动互联网安全产品和技术的研发，成绩斐然。至报告期末，公司的产品线日益丰富，收入来源越来越多样化。下一步，公司有信心在信息技术不断发展革新的大潮流中，抓住机遇，迎接挑战，不断推动公司发展壮大。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 2,371,550.84 21.99%1,486,355.74 13.14%59.55%应收票据与应收账款 3,285,979.38 30.47%3,801,737.29 33.60%-13.57%存货 90,431.04 0.84%9,230.77 0.08%879.67%投资性房地产 0.00 0.00%0.00 0.00%-长期股权投资 0.00 0.00%0.00 0.00%-固定资产 665,406.62 6.17%1,017,262.41 8.99%-34.59%在建工程 0.00 0.00%0.00 0.00%-短期借款 0.00 0.00%3,300,000.00 29.17%-100.00%长期借款 0.00 0.00%0.00 0.00%-无形资产 4,140,492.90 38.39%4,570,642.84 40.40%-9.41%应付票据及应付账款 2,244,087.41 20.81%0.00 0.00%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金 报告期末，公司的货币资金为 237.16 万元，同比增长了 59.55%。主要有以下几方面原因：（1）报告期内公司调整了经营策略，一方面充分发挥代理商的资源优势开拓市场，公司一系列新产品投放市场，增加了营收渠道。全年营业收入 893.84 万元，同比增长了 58.47%；另一方面裁撤冗余人员，严控人工成本费用。归属于挂牌公司股东的净利润由上年度亏损 117.44 万元转为盈利 31.38 万17 元；经营活动产生的现金流量净额与上年度比，净增长 709.32 万元。（2）报告期内发生的研发支出均费用化，故构建无形资产支付的现金同比减少了 117.09 万元。基于以上原因，尽管报告期内因偿还了上年度发生的银行短期借款本金 330.00 万元及其利息，筹资活动产生的现金流量净额同比减少 660.12 万元；另外，报告期初货币资金比 2017 年年初少 87.41 万元。最终报告期末公司的货币资金不降反升。2、应收票据与应收账款 报告期末，公司的应收票据与应收账款的账面价值为 328.60 万元，同比下降了 13.57%。因报告期内公司加大应收账款的催收力度，跨年度的应收账款全部收回，没有形成坏账。报告期末的应收账款均为本年度赊销业务新产生的账款。3、存货 报告期末，存货为 9.04 万元，同比增长 879.67%。存货为向客户（广州市检察院）发出的第三方产品，尚未完成验收。报告期初的存货 0.92 万元已经销售出库。4、固定资产 报告期末，公司固定资产账面价值为 66.54 万元，同比下降 34.59%。主要因报告期内计提了累计折旧 38.59 万元，导致期末固定资产账面价值减少。5、无形资产 报告期末，公司无形资产账面价值为 414.05 万元，同比下降 9.41%。主要因报告期内计提了累计摊销 63.59 万元所致。另外，报告期内公司研发部采购了包括深信服虚拟化管理软件、满泰办公自动化软件、监控平台等第三方软件产品合计 20.58 万元自用。6、短期借款 报告期末，短期借款为 0.00 万元，上年度末为 330.00 万元。报告期内公司清偿了上年度发生的中国银行股份有限公司广州越秀支行的短期借款 330.00 万元，另亦清偿了本年度发生的银行借款 23.70万元。7、应付票据及应付账款 报告期末，应付票据及应付账款余额为 224.41 万元，上年度末余额为 0.00 万元。主要包括公司为满足客户项目需求而赊购第三方产品产生应付账款合计 196.04 万元；另外，公司赊购办公自动化软件、监控平台等产品自用，产生应付账款 20.87 万元；中介机构为公司资质申请提供服务，公司应付其服务费 7.50 万元。8、资产与负债结构、资产质量、负债对企业现金流的影响分析（1）报告期末，公司流动资产合计占资产总额比例为 54.35%，非流动资产合计占资产总额比例为45.65%。流动资产比重稍高，流动资产中应收票据及应收账款 328.60 万元，占资产总额比例为 30.47%。应收账款占比较高。公司将继续加强赊销项目的管理，加快应收账款的回收速度，降低坏账风险，提高资金利用效率。公司属于软件开发企业，资产结构具有很强的行业特点，流动资产比重较大；存货和固定资产在资产总额中占比较低，分别为 0.84%和 6.17%。无形资产占资产总额的比重较高，达到 38.39%。无形资产是公司多年技术研发的结晶，是公司赖以生存和发展的物质基础。总的说来，公司资产结构相对合理，资产质量较高。（2）报告期末，公司负债总计 269.86 万元，其中主要为流动负债（占比达 98.75%）。流动比率为2.20，比例较为适宜，公司短期偿债能力较强；资产负债率为 25.02%，比率偏低。公司债务风险较低，但也意味着公司没有充分发挥负债带来的财务杠杆作用。公司下一步计划继续通过向银行短期借款的方式，补充公司现金流，发挥短期负债的财务杠杆作用，提高公司获利能力。（3）报告期末，应付票据及应付账款余额为 224.41 万元，占负债总额的 83.16%。报告期内公司在日常采购业务中，通过取得供应商认可的一定信用期，采取赊购的方式采购产品及服务，提高资金的利用效率。公司计划在未来的日常经营活动中，通过多种方式（包括向银行信用借款等）适度增加负债，18 优化公司资产负债结构，促进公司健康发展。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 8,938,435.62-5,640,491.30-58.47%营业成本 3,359,202.20 37.58%1,255,602.54 22.26%167.54%毛利率%62.42%-77.74%-管理费用 3,046,208.90 34.08%3,276,369.85 58.09%-7.02%研发费用 2,246,430.93 25.13%2,399,806.25 42.55%-6.39%销售费用 1,046,313.15 11.71%1,404,305.07 24.90%-25.49%财务费用 73,630.87 0.82%77,497.12 1.37%-4.99%资产减值损失-47,237.58-0.53%138,179.96 2.45%-134.19%其他收益 1,160,462.57 12.98%807,075.62 14.31%43.79%投资收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-资产处置收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-营业利润 313,849.75 3.51%-2,139,949.35-37.94%114.67%营业外收入 0.03 0.00%1,000,003.00 17.73%-100.00%营业外支出 0.00 0.00%13,995.08 0.25%-100.00%净利润 313,849.78 3.51%-1,174,442.41-