834654_2018_银利电气_2018年年度报告_2019-04-29.pdf

公告编号：2019-008 1 2018 年度报告 银利电气 NEEQ:834654 宁夏银利电气股份有限公司 Ningxia Yinli Electric CO.,Ltd 公告编号：2019-008 2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 7 月 17 日，宁夏回族自治区党委书记、人大常委会主任石泰峰到公司调研企业科技创新、科技合作和政府支持政策落实情况。注：本页内容原则上应当在一页之内完成。2018 年 9 月 14 日，公司通过了 IATF16949 汽车质量管理体系标准认证。2018 年 10 月 22 日，公司成立汽车电子事业部，正式进军新能源汽车业务领域。公告编号：2019-008 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员董事、监事、高级管理人员及员工情况及员工情况 .2626 第九节第九节 行业信息行业信息 .2929 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 公告编号：2019-008 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、银利电气 指 宁夏银利电气股份有限公司 实际控制人 指 焦海波 股东会 指 宁夏银利电气股份有限公司股东大会 董事会 指 宁夏银利电气股份有限公司董事会 监事会 指 宁夏银利电气股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员、包括董事、监事、高级管理人员 主办券商、光大证券 指 光大证券股份有限公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司章程 指 最近一次由公司股东大会决议通过的宁夏银利电气股份有限公司章程 三会 指 股东(大)会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司法 指 中华人民共和国公司法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)业务细则 指 全国中小企业股份转让系统股票发行业务细则(试行)报告期、本年度 指 2018 年 1 月 1 日-2018 年 12 月 31 日 深圳银利、子公司 指 深圳银利电器制造有限公司 元 指 人民币元 公告编号：2019-008 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人焦海波、主管会计工作负责人葛柳及会计机构负责人（会计主管人员）葛柳保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。信永中和会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险【重要风险提示表】提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、行业政策变动的风险 公司所处行业为变压器、整流器和电感器制造业,产品主要应用于轨道交通、光伏风电、新能源汽车等受国家产业政策影响的领域。国家产业政策扶持和投资对公司产品下游企业的影响，将直接影响本行业的产品销售需求,未来政策变化将对公司经营带来一定影响。2、市场竞争加剧的风险 公司所处的细分行业变压器、整流器和电感器制造业的从业企业较多,市场集中度低,竞争相对激烈,导致行业的利润水平不高,未来该细分行业存在市场竞争加剧的风险。3、原材料价格波动风险 公司产品的成本受原材料市场波动的影响较大。硅钢片、电磁线(铜/铝材)等原材料占据了总体生产成本的 50%以上。原材料价格的波动,将直接影响到变压器和电感器产品的成本,进而影响行业从业企业的经营业绩。4、公司治理的风险 公司制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则、关联交易决策管理办法、对外担保决策管理办法、重大投资决策管理办法等公司治理制度。但成立股份公司的时间尚短，公司治理和内部控制体系还需要在经营过程中逐步完善,短期内仍存在公司治理不规范、相关内部控制制度不能完全得到有效执行的风险。5、主要客户相对集中的风险 公司前五大客户销售占比较高，公司存在客户相对集中的风险。若公司目前的主要客户因经营状况发生变化，或其他因素减少对公司产品的采购，可能会给公司经营带来一定影响。公告编号：2019-008 6 6、连续亏损的风险 公司为扩大销售收入，积极开发新客户,加大新产品的研发投入，研发费用与销售费用大幅提升，导致出现亏损。到 2018 年度，公司连续两年出现亏损，由于新客户与新产品预期实现的销售收入可能受到一些不可控因素的影响，公司存在再次亏损的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 公告编号：2019-008 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 宁夏银利电气股份有限公司 英文名称及缩写 Ningxia Yinli EIectric CO.,Ltd 证券简称 银利电气 证券代码 834654 法定代表人 焦海波 办公地址 银川(国家级)经济技术开发区光明路 45 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 唐良凡 职务 董事会秘书 电话 0951-6837816 传真 0951-6837817 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 银川(国家级)经济技术开发区光明路 45 号 750021 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1992 年 10 月 5 日 挂牌时间 2015 年 12 月 9 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-电气机械和器材制造业-输配电及控制设备制造-变压器、整流器和电感制造 主要产品与服务项目 特种变压器、电抗器、整流器和电感器制造生产 普通股股票转让方式 集合竞价方式 普通股总股本（股）30,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 焦海波 实际控制人及其一致行动人 焦海波 公告编号：2019-008 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91641100227748638W 否 注册地址 银川(国家级)经济技术开发区光明路 45 号 否 注册资本（元）30,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 光大证券 主办券商办公地址 上海市静安区南京西路 1266 号恒隆广场 52 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 信永中和会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 李耀忠、米文莉 会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2019-008 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 75,732,524.50 50,443,841.76 50.13%毛利率%23.32%16.40%-归属于挂牌公司股东的净利润-4,840,786.46-6,585,314.14 26.49%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-6,552,691.27-10,648,043.13 38.46%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-6.39%-8.04%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-8.65%-13.00%-基本每股收益-0.16-0.22 26.49%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 132,462,450.80 134,678,252.50-1.65%负债总计 59,135,589.92 56,510,605.16 4.65%归属于挂牌公司股东的净资产 73,326,860.88 78,167,647.34-6.19%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.44 2.61-6.19%资产负债率%（母公司）41.09%40.56%-资产负债率%（合并）44.64%41.96%-流动比率 1.98 1.95-利息保障倍数-5.16-5.08-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-5,869,279.90 8,375,779.74-170.07%应收账款周转率 1.85 1.11-存货周转率 1.95 1.51-公告编号：2019-008 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-1.65%-0.90%-营业收入增长率%50.13%-22.47%-净利润增长率%26.49%-234.39%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 30,000,000 30,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-825,020.35 计入当期损益的政府补助 2,870,800.00 债务重组损益-77,581.00 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备-同一控制下企业合并产生的子公司年初至合并日的当期净损益-除上述各项之外的其他营业外收入和支出 45,807.01 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,014,005.66 所得税影响数 302,100.85 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 1,711,904.81 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 公告编号：2019-008 11 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 17,826,153.05 应收账款 32,858,222.92 应收票据及应收账款 50,684,375.97 应付票据 8,417,382.35 应付账款 16,557,614.40 应付票据及应付账款 24,974,996.75 应付利息 27,115.00 其他应付款 3,047,797.59 3,074,912.59 管理费用 12,807,211.81 5,723,174.07 研发费用 7,084,037.74 其他收益 2,841,600.00 3,424,913.95 营业外收入 2,654,324.61 2,071,010.66 公告编号：2019-008 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司所处行业为输配电及控制设备制造业，主要从事变压器和电抗器的研发、生产及销售。主要的产品包括：三相滤波电抗器、高频变压器、水冷电抗器、空心电抗器及隔离变压器等，广泛应用于大功率不间断电源，变频器、光伏逆变器，风电变流器，有源滤波器、动态无功补偿等工业技术领域，主要应用于新能源、轨道交通、电能质量等行业领域。报告期内，公司涉入新能源汽车领域，研发新能源汽车配套汽车级磁性元件。为了应对市场竞争、提升公司综合实力，公司不断提升研发技术水平，形成了 16 项专利，比如三相滤波电抗器制作技术、四相五柱式电抗器制造技术、高频环形变压器漏感控制工艺技术等，具有较强的产品核心竞争力。同时，公司也取得了质量管理体系认证证书、职业健康安全管理体系认证证书、环境管理体系认证证书、国际铁路行业标准 IRIS 认证证书、轨道交通及电子组件焊接资质认证以及IATF16949 汽车质量管理体系标准认证证书，提升了公司的产品质量管理水平。公司采取“投标、研发、采购、生产、销售”一体化经营模式，各个环节互相独立、配合。公司的销售模式为直销，通过搜集市场、行业、地域等信息，进行技术沟通和产品出样等方式，进入客户的合格供应商体系，通过对客户的投标取得订单。公司始终坚持立足市场、自主创新的研发模式。在客户最新需求和技术要求下，公司组织力量进行技术研发和产品方案设计，制定产品技术标准和检验标准，通过工艺会审集中选优确定最佳方案。公司采用“以销定购”的采购模式，在取得订单后，公司采购部门根据生产和技术部门制定的物料计划，按照供应链手册进行比价选择确定供应商，既确保生产正常周转，又控制库存积压，减少资金占用。采购到货后由制程技术部门品质检验科负责验收，验收合格后入库进行生产。公司目前主要采取以销定产的生产模式，根据客户订单情况进行生产。对于需要技术研发的新产品，技术部根据销售合同中的需求进行产品方案设计，设计定稿审核完成后提交产品技术图纸。生产部门根据图纸制定相应的生产计划，并通知车间进行领料生产。对于不需要研发的成熟产品，生产部门可以直接按照之前的产品技术图纸进行领料生产。产品生产完成后，车间向生产管理部门提交生产日报，同时将产品送质量管理部门进行检验。检验合格的产品转入成品仓库，检验不合格的产品返回车间维修。公司客户主要为光伏风电、轨道交通、电能质量、新能源汽车等领域电气设备制造企业。公司持续进行市场拓展，提高品牌知名度，主要客户和所在行业并未发生变化。公司盈利来自于变压器、电抗器设备的销售收入。公司凭借自身的研发实力和技术经验积累，为不同客户提供性能良好的产品，并提供完善的售前、售中、售后服务，从而获取收入及利润。报告期内，公司的商业模式较上年未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 公告编号：2019-008 13 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、报告期内经营情况 报告期内，公司管理层紧紧围绕公司制定的发展规划，加强了新产品的研发和技术能力的提升，公司与中科院重庆绿色智能研究院合作开发的电磁元件智能仿真设计系统已基本建设完成，并成功完成了复兴号 CR300/CR400 标准动车组配套产品、比亚迪电动汽车配套汽车级功率电感与变压器、智能电网配套电力电子变压器产品等重点业务领域产品的研发。同时，全面增强了公司的技术、销售、生产等部门的技术力量，提升产品竞争力。巩固现有轨道交通、光伏风电优势核心客户，积极开拓新能源汽车新市场，与比亚迪建立合作关系。2018 年底，公司资产总额 132,462,450.80 元，较上年度末减少 1.65%；负债总额 59,135,589.92元，较上年度增加 4.65%；净资产总额 73,326,860.88 元，较上年度减少 6.19%。报告期内，公司实现营业收入75,732,524.50元，较上年同期增长50.13%；净利润-4,840,786.46元，较上年亏损减少26.49%。营业收入增长主要原因是：1）经过一年的过渡期，铁路机车装备市场需求逐步增加，公司轨道产品订单量有了较大增长；2）期前打样的产品已通过客户验证，进入批量销售阶段；3）公司加大新产品的研发投入，产品竞争力提升，市场占有率增大；4）销售力度加强，新客户增多，产品订单增加。公司营业收入增长加大但仍出现亏损的原因是：1）为了快速抢占市场，公司加快产品研发，报告期内研发投入 13,283,654.97 元，较上期增长 87.52%，但诸多新产品配套于客户的新项目或换代产品，需等客户新产品正式投产后才能大量销售；2）公司加快新客户开发与新产品的销售，销售费用较上年增加 43.32%，但与新客户还处于合作初期，产品订单还较小；3）报告期内，公司提计应收款项坏账损失与存货跌价损失共计 3,833,580.37 元，使得公司盈利减少。2018 年，公司已完成了核心新产品的研发与市场开拓，未来营业收入与盈利将逐步提升。2、未来经营计划 2019 年，公司将进一步加强科技创新与新产品研发，深化与中科院的合作，完善电磁元件智能仿真设计平台建设，并加强公司技术团队的培养，以雄厚的技术研发实力和强大的产品竞争力，实现快速的市场拓展。公司在销售管理上将进一步的优化改善，将销售团队与技术团队进行绑定，根据客户需求提供深度定制化产品，增加客户粘性。同时，销售上将采用按产品利润提成的激励方案，聚拢优质资源，激发员工创造力与积极性，提高公司盈利能力。公司在业务上将加强与现有轨道交通、光伏风电领域核心大客户的合作，进一步提升产品占比，并积极开发新的优质客户资源。在新能源汽车业务上，2019 年将重点推进与比亚迪的合作，成为其主要供应商，借助新产品的销售突破公司发展瓶颈，实现高速增长。(二二)行业情况行业情况 公司主营业务为变压器和电抗器，报告期内产品的应用领域主要为光伏风电、轨道交通、电能质量、新能源汽车等，产品的市场空间受下游行业需求的直接影响。风电光伏产业目前依旧是我国为数不多的，可同步参与国际竞争并在产业化方面取得领先优势的产业。不仅在技术方面属于先进水平，产业链各环节中皆有 5 家以上企业位居全球前十。而且在产业布局方面，我国已在全球近 20 个国家或地区建厂，产品出口至全球近 200 个国家或地区。2018 年，全国风电发电量 3660 亿千瓦时，同比增长 20%；全年光伏发电新增装机 4426 万千瓦，仅次于 2017 年新增装机，公告编号：2019-008 14 为历史第二高。新能源在全球多个电力市场中占比大幅上升是显而易见的，风电与光伏作为非水可再生能源中的两大明星，增势尤为显著。根据相关预测，到 2050 年风电与光伏发电量将达到全球发电量的50%，共占半壁江山。变压器电抗器作为风电光伏并网的关键设备，下游企业的需求促使变压器电抗器的市场需求增长。在轨道交通方面，随着国家密集政策的持续大力推动，十三五期间我国铁路固定资产投资年均维持8000 亿高位，动车组采购年均超过 700 亿；在城轨方面，自从 2013 年城轨投资审批权限下放，地方政府投资建设积极高涨，产业进入爆发式增长期；预计十三五期间我国城轨建设投资额将超过 2.5 万亿，地铁车辆市场超过 3000 亿；在轨交装备出海方面，中国高铁凭借着二分之一甚至三分之一的性价比优势快速打开市场，赢得数百亿美元海外订单，且有更多更大潜在项目正待开发。轨道交通装备需求的增加及投资规模的加大，将促进变压器、电抗器制造行业规模扩大、技术升级和利润提升。在新能源汽车方面，变压器、电抗器主要应用于新能源汽车的 DC-DC 转换器、车载充电机和非车载充电机等电源和电控系统中。一般而言，一辆新能源汽车（包括纯电动汽车、插电式混合动力汽车）均需配备一套车载电源系统和电控系统。新能源汽车行业的发展将直接影响变压器、电抗器的市场需求，现阶段在国家大力提倡发展新能源汽车的政策支持下，整个新能源汽车行业呈现出蓬勃发展的态势。截止至 2018 年我国新能源汽车产销量分别完成了 127 万辆和 125.6 万辆，同比分别增长了 59.9%和 61.7%。根据新能源汽车的增长需求，到 2020 年车载电源和电控系统配套变压器、电抗器产品市场需求达 60 亿以上。公司的产品定位为高频化、轻量化、汽车级。随着行业的发展，基于性能与空间的需求高频产品将逐步替代工频产品，在新能源车领域中汽车级产品将逐步替代工业级产品，整体的市场前景极为广阔。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 5,481,744.66 4.14%6,342,076.33 4.71%-13.57%应收票据与应收账款 52,347,848.10 39.52%50,684,375.97 37.63%3.28%存货 24,870,673.98 18.78%31,518,536.22 23.40%-21.09%投资性房地产 688,162.18 0.52%769,191.40 0.57%-10.53%长期股权投资-固定资产 27,998,828.34 21.14%30,095,328.44 22.35%-6.97%在建工程 3,329,083.78 2.51%1,518,990.93 1.13%119.16%短期借款 21,500,000.00 16.23%17,000,000.00 12.62%26.47%长期借款-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、存货较上期减少 21.09%，主要原因是产品销售增加，原材料消耗增加，库存商品减少；同时，在报告期末公司对生产订单进行了管控，在年底前完成大部分产品生产与交付，在产品与发出商品减少；2、在建工程较上期增加 119.16%，主要原因是公司为提升产品研发能力，加大了公司工程实验室的投入，对实验室进行了改造，并购置了新的实验检测设备；3、短期借款较上期增加 26.47%，主要原因是报告期内公司提取了工商银行贷款的剩余额度。公告编号：2019-008 15 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 75,732,524.50-50,443,841.76-50.13%营业成本 58,067,948.81 76.68%42,170,522.92 83.60%37.70%毛利率%23.32%-16.40%-管理费用 6,334,654.26 8.36%5,723,174.07 11.35%10.68%研发费用 13,283,654.97 17.54%7,084,037.74 14.04%87.52%销售费用 7,290,637.94 9.63%5,086,968.38 10.08%43.32%财务费用 1,135,537.73 1.50%1,926,224.93 3.82%-41.05%资产减值损失 3,833,580.37 5.06%482,904.06 0.96%693.86%其他收益 6,663,877.91 8.80%3,424,913.95 6.79%94.57%投资收益 39,900 0.05%39,900 0.05%0.00%公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-8,517,807.89-11.25%-9,294,651.85-18.43%-8.36%营业外收入 2,986,471.77 3.94%2,071,010.66 4.11%44.20%营业外支出 972,466.11 1.28%341,243.44 0.68%184.98%净利润-4,840,786.46-6.39%-6,585,314.14-13.05%26.49%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入较上期增加 50.13%，主要原因是轨道交通市场行情变好，订单增加；前期打样的产品通过客户验证，进入批量销售阶段；公司开发新客户，产品销量增加。2、营业成本较上期增加 37.70%，主要原因是产品销售收入较上期增长而带来的相应产品成本增长。3、研发费用较上期增加 87.52%，主要原因是公司为提升产品竞争力以及开展新能源汽车业务，抢占市场先机，加大了新产品的研发投入。4、销售费用较上期增加 43.32%，主要原因是公司开发新客户与新产品，提供给客户的样品数量增加较多，相应的成本增加。5、财务费用较上期减少 41.05%，主要原因是银行承兑汇票贴现息与现金折扣较上期减少，同时利息收入较上期增加。6、资产减值损失较上期增加 693.86%，主要原因是确认的应收账款损失较上年增加，并对以前年度备库的原材料计提了跌价损失。7、营业外收入较上期增加 44.20%，主要原因是收到的政府补助较上年增加。8、营业外支出较上期增加 184.98%，主要原因是固定资产报废损失较上年增加较大。9、净利润较上期增加 26.49%，主要原因是营业收入增加，亏损减少。公告编号：2019-008 16 (2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 75,177,765.45 49,886,379.35 50.70%其他业务收入 554,759.05 557,462.41-0.48%主营业务成本 57,984,624.04 41,884,299.84 38.44%其他业务成本 83,324.77 286,223.08-70.89%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%变压器 18,671,173.04 24.65%10,620,072.47 21.05%电抗器 56,117,799.32 74.10%37,962,033.33 75.26%新能源汽车电源 388,793.09 0.51%1,304,273.55 2.59%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司新能源汽车电源收入减少，主要是公司专注于新能源汽车配套变压器、电抗器产品的研制与销售，逐步减少新能源汽车电源产品的销售。除此之外，公司收入构成未发生其他较大变动。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销销售金额售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 深圳市禾望电气股份有限公司 15,542,585.18 20.52%否 2 特变电工西安电气科技有限公司 11,334,540.38 14.97%否 3 株洲中车时代电气股份有限公司 8,115,458.70 10.72%否 4 北京纵横机电技术开发公司 4,428,542.14 5.85%否 5 江苏经纬轨道交通设备有限公司 3,629,263.57 4.79%否 合计合计 43,050,389.97 56.85%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 江阴市南闸中天电器有限公司 7,790,182.49 14.32%否 2 洛阳丰铜伟业金属材料科技发展有限公司 6,571,249.32 12.08%否 3 安泰科技股份有限公司 2,904,335.73 5.34%否 4 宁夏宁硕精密科技有限公司 2,642,925.31 4.86%否 5 苏州太湖电工新材料股份有限公司 2,526,939.53 4.64%否 合计合计 22,435,632.38 41.24%-公告编号：2019-008 17 3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-5,869,279.90 8,375,779.74-170.07%投资活动产生的现金流量净额-442,643.85-118,277.23-274.24%筹资活动产生的现金流量净额 3,371,946.60-3,222,410.42 204.64%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额较上年减少 170.07%，主要原因是报告期内公司销售商品收到的票据增多，而公司为节约财务费用减少了票据贴现，从而导致公司销售商品、提供劳务收到的现金较上年减少。另外由于采购增长导致购买商品、接受劳务支付的现金增加，从而导致经营活动产生的现金流量净额出现一定幅度的下降。2、投资活动产生的现金流量净额较上年减少 274.24%，主要原因是新购仪器设备支付的现金较上年增加。3、筹资活动产生的现金流量净额较上年增加 204.64%，主要原因是取得借款所收到的现金较上年增加850 万元，并由于上年度亏损公司报告期内未进行利润分配，支付的现金减少。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 报告期内，公司拥有全资子公司一家。具体信息如下：1、公司名称：深圳银利电器制造有限公司 2、注册地：深圳市宝安区松岗街道塘下涌社区秀华路 6 号厂房 3、经营范围：研发、生产和销售开关电源变压器、开关电源电抗器 4、法定代表人：焦海波 5、注册资本：500 万元人民币 6、本公司持股比例：100%7、成立日期：2008 年 12 月 3 日 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 公司报告期内无委托理财及衍生品投资。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）的要求，资产负债表中，应将“应收票据”和“应收账款”归并至新增的“应收票据及应收账款”项目，将“应收利息”和“应收股利”归并至“其他应收款”项目，将“固定资产清理”归并至“固定资产”项目，将“工程物资”归并至“在建工程”项目，将“应付票据”和“应付账款”归并至新增的“应付票据及应付账款”项目，将“专项应付款”归并至“长期应付款”项目；利润表中，应增设“研发费用”项目列报研究与开发过程中发生的费用化支出，“财务费用”项目下分拆“利息费用”和“利息收入”明细项目。公告编号：2019-008 18 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司诚信经营、照章纳税、环保生产，认真做好每一项对社会有益的工作。作为福利企业，公司妥善安排残疾职工的生产和生活，开展职工特别是残疾职工职业技能培训，提高职工的文化水平和技术水平，加强职工的政治思想、职业道德教育，开展扶残助残活动。报告期内，公司积极承担社会责任，履行企业义务，支持地区经济发展和社会共享企业发展成果。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务进展顺利，各项资产、人员、财务完全独立，公司拥有完善的治理机制与经营所需的各种资源，会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好，主要财务、业务等各项经营指标健康。公司经营管理层及业务人员均能认真履行职责，公司和全体员工未发生违法、违规行为，所属行业也未发生重大变化，具备持续经营能力。报告期内，公司不存在对持续经营能力产生重大影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 (一一)行业发展趋势行业发展趋势 公司所处行业与宏观经济环境的变化紧密相关，其下游产品主要面向新能源（风电光伏）、轨道交通、电力、轨交、智能电网、新能源汽车等行业。产品应用从高端走向普及，市场越来越大。另外，产品越来越向高频化、大功率、小型化、轻量化方向发展，并且主流应用会集中在智能电网、交通车辆（包括轨道车辆和新能源汽车）、新能源（风电与光伏为主）。“十三五”时期是我国新能源规模化发展的重要时期，国家推动能源生产和消费革命、加强生态文明建设的总体战略部署，明确新能源在我国能源结构中的战略地位；而中国制造 2025 重点领域技术路线图对轨道交通装备提出了目标要求，到 2020年轨道交通装备研发能力和主导产品达到全球先进水平，行业销售产值超过 6500 亿元。公司新开展的新能源汽车业务则是国家政策支持的重点领域，也是未来汽车行业的大趋势，整个市场保持着快速发展的势态。产业政策的支持和下游行业的需求增加，为公司产品的未来市场提供了广阔空间。(二二)公司发展战略公司发展战略 公司的长期愿景是成为全球电力电子电磁领域具有中国独立自主技术能力的行业领导者。公司在稳定和优化现有产品的基础上，不断地进行技术创新，扩大生产规模，力争用最短的时间将公司打造成为业内的领航者。1、加强技术研发，提升产品竞争力。建设电力电子磁性元件智能设计/仿真平台，实现产品的智能设计与优化，推进企业设计制造与互联网的融合，增强企业技术优势。同时，以智能设计平台为核心，融入公司内部信息系统，并与客户及供应商对接，实现资源的智能配置。2、依赖于强大的技术研发实力实现产业链的横向发展，不断开拓新的客户，布局新的领域实现业公告编号：2019-008 19 务的高速增长。3、推进新能源汽车业务发展，完善配套产品的研发，与比亚迪建立稳定合作关系。4、整合产业链上下游资源，构建服务支持平台。以宁夏为研发与试制基地，各个生产制造单元分布于客户集中地区，实现服务最优、成本最优的经营理念，使公司不断做大做强。(三三)经营计划经营计划或目标或目标 公司将进一步巩固和强化在产品质量、创新研发等领域的优势地位，积极突破发展瓶颈，实现公司可持续快速成长。1、市场方面公司将挖掘现有市场的深度需求，通过定制化设计、快速响应等形式，巩固现有市场地位，扩大占有率。同时，将积极推进新业务领域的产品研发，快速占领市场，规避市场风险；2、技术方面公司将加大研发投入，搭建智能设计平台，提升产品的工作效率，降低成本，提升盈利能力；培养新产品的独立自主正向研发能力，以技术优势赢得市场；3、公司管理方面：(1)落实公司技术信息平台建设，完成可复制的经营管理模式，为公司未来扩张发展奠定基础；(2)公司还将继续扩充研发和销售团队规模，提升公司综合实力；(3)要继续落实各项内控管理制度的完善，提升公司重大决策的科学性和透明性；4、实现新能源汽车业务的高速增长，销售收入与盈利全面超越现有轨道交通业务；上述内容所涉及的经营计划、发展战略等前瞻性陈述，并不构成公司对投资者的承诺，提示投资者对此保持足够的风险意识，并且应当理解经营计划与业绩承诺之间的差异。(四四)不确定性因素不确定性因素 面对行业政策的变化可能会对公司的业务产生一定的影响，公司大部分客户属于受补贴政策影响较大的行业，如风电光伏发电的补贴政策是否到位决定了今年风电光伏产品的价格与销售量，新能源汽车的销量也受国家补贴政策的影响较大。如果政府的补贴政策变化，或者政策执行力度发生变化，都是很大的不确定性因素。同时，新领域产品的开发与市场拓展也存在一定不确定性因素。五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素（一）、行业政策风险 公司所处行业为变压器、整流器和电感器制造业,产品