834373_2018_晶淼材料_2018年年度报告_2019-04-02.pdf

1 2018 年度报告 晶淼材料 NEEQ:834373 南京晶淼节能材料股份有限公司 NANJING JINGMIAO ENERGY SAVING MATERIALS CO.,LTD.NANJING JINGMIAO ENERGY SAVING MATERIALS CO.,LTD.2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 1 月 24 日，在上海设立了全资子公司上海杰釜新材料科技发展有限公司，已完成工商登记手续并取得了上海市嘉定区区场监督管理局颁发的营业执照。2018 年 6 月 26 日，全资子公司上海京淼新材料有限公司的注册地址变更至上海市松江区荣乐东路 301 号，并取得了上海市松江区市场监督管理局颁发的营业执照。2018 年 11 月 28 日，获得国家“高新技术企业”认证，证书编号：GR201832002544，有效期三年。2018 年 9 月 15 日，经 2018 年第二次临时股东大会审议通过，选举产生了第二届董事会成员、第二届监事会成员。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2222 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2424 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2626 第九节第九节 行业信息行业信息 .2929 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司、我公司、晶淼材料 指 南京晶淼节能材料股份有限公司 股东大会 指 南京晶淼节能材料股份有限公司股东大会 董事会 指 南京晶淼节能材料股份有限公司董事会 监事会 指 南京晶淼节能材料股份有限公司监事会 高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 元、万元 指 人民币元、万元 报告期内 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 上海杰釜 指 上海杰釜新材料科技发展有限公司 上海京淼 指 上海京淼新材料有限公司 合金塑料 指 利用物理共混或化学接枝的方法而获得的高性能、功能化、专用化的一类新材料，其关键为各种功能母料。功能母料能改善或提高现有塑料的性能并降低成本，已成为塑料工业中最为活跃的品种之一，增长十分迅速。功能母料的科技含量高，附加值高。5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈伟清、主管会计工作负责人陈伟清及会计机构负责人（会计主管人员）马伦兴保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场开拓风险 公司所生产的各种功能母料主要用于各种塑料合金材料的生产，把传统塑料加工成为塑料合金材料产品，大大提高了塑料材料的各项性能，广泛应用于各高端制造领域。市场业务有待拓展，销售业绩有待提升。若无法顺利开拓出新的客户，可能对公司的经营业绩产生不利的影响。公司存在市场开拓风险。经营性现金流量不足风险 报告期内，经营活动现金流入为 12909.08 万元，主要是销售商品收到的现金；经营活动现金流出为 14267.59 万元；现金净流出为 1358.50 万元，主要是有销售款未及时收回、为保证正常生产和预防原材料涨价而采购原材料所致。如果长期不能改善经营性现金流情况，可能会面临营运资金短缺风险，进而影响公司的持续经营能力。随着公司产能提升和销售的提高，这一现象将得以改善。公司治理和内部控制风险 一方面由于股份公司成立的时间较短，各项管理、控制制度的执行尚未经过一个完整经营周期的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善；另一方面随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，特别是公司股份挂牌公开转让后，新的制度对公司治理和内部控制提出了更高的要求，而公司在对相关制度的执行中尚需理解、熟悉，公司治理和内控制度可能存在未能有效执行的风险。行业竞争风险 公司所处行业的竞争，一方面来自于传统的国外行业龙头企业在国内市场的业务扩张,另一方面来自国内中小企业的自身发6 展、扩张。行业中的竞争者均不断提升技术与管理水平，壮大自身实力，加强市场开拓，市场竞争较为激烈。如果企业不能顺应行业发展趋势迅速扩大规模、提高技术水平、提升品牌优势，企业可能面临由于市场竞争带来的市场占有率及盈利能力下降的风险。客户与供应商集中度较高风险 报告期内公司营业收入主要是塑料改性粒子和功能母料，客户主要是黄山申新商贸有限公司。对黄山申新商贸有限公司的营业收入占公司 2018 年营业收入的 90.06%，公司客户集中度较高。供应商主要是上海莺伟实业有限公司，对上海莺伟实业有限公司的采购额占公司 2018 年采购额的 62.08%，供应商集中度较高。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 南京晶淼节能材料股份有限公司 英文名称及缩写 NANJING JINGMIAO ENERGY SAVING MATERIALS CO.,LTD.证券简称 晶淼材料 证券代码 834373 法定代表人 陈伟清 办公地址 南京市溧水区东屏镇工业集中区开屏路 9 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 马超 职务 董事会秘书 电话 025-56610908 传真 025-56610981 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 南京市溧水区东屏镇工业集中区开屏路 9 号 211212 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2009 年 1 月 12 日 挂牌时间 2015 年 11 月 17 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-橡胶和塑料制品业-塑料制品业-塑料板、管、型材制造（C2922）主要产品与服务项目 自洁型 PPR 复合管的专用料及塑料改性原料、管材 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）59,184,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 陈伟清 实际控制人及其一致行动人 陈伟清 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 913201006825158362 否 注册地址 南京市溧水区东屛镇工业集中区 否 注册资本（元）59,184,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 华鑫证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 28 层 A01、B01(b)单元 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张玉虎 祖鲜艳 会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 136,536,660.69 111,345,955.82 22.62%毛利率%41.62%41.91%-归属于挂牌公司股东的净利润 39,009,772.28 26,007,664.33 49.99%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 38,282,630.74 26,224,905.95 46.17%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）35.90%43.92%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）35.28%44.29%-基本每股收益 0.66 0.47 二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 147,264,656.81 100,334,058.17 46.77%负债总计 19,109,711.29 11,188,884.93 70.79%归属于挂牌公司股东的净资产 128,154,945.52 89,145,173.24 43.76%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.17 1.51 43.76%资产负债率%（母公司）27.25%11.06%-资产负债率%（合并）13%11.06%-流动比率 7.07 7.74-利息保障倍数 282.17 308.62-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-13,585,030.96-16,923,489.90-19.73%应收账款周转率 5.21 11.95-存货周转率 1.6 2.76-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%46.77%140.57%-营业收入增长率%22.62%1,146.18%-净利润增长率%49.99%2,676.23%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 59,184,000 59,184,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 政府补助奖励 785,361.00 营业外收支净额 150.00 其他符合非经常性损益项目 69,949.64 非经常性损益合计非经常性损益合计 855,460.64 所得税影响数 128,319.10 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 727,141.54 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 -11 应收账款 10,685,410.00 -7,022,050.40 应收票据及应收账款 10,685,410.00 7,022,050.40 应收利息 -应收股利 -其他应收款 3,505,050.05 -5,026,570.12 其他应收款 3,505,050.05 5,026,570.12 固定资产 10,783,269.08 -10,009,830.47 固定资产清理 -固定资产 10,783,269.08 10,009,830.47 应付票据 -应付账款 57,300.00 -57,300.00 -应付票据及应付账款 57,300.00 57,300.00 应付利息 -3,987.50 应付股利 -其他应付款 1,975.15 436,246.51 其他应付款 1,975.15 440,234.01 管理费用 8,281,909.54 3,004,535.23 2,233,934.20 14,551.18 研发费用 5,277,374.31 2,219,383.02 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 本公司属塑料制品业（C292），是节能材料及专用料的生产商及服务提供商，公司拥有自主知识产权和专利以及商标，与知名院校合作，以氟塑料改性为课题，研发各种改性氟塑料，发展我国的氟塑料应用领域，为管材市场提供高端的产品和优质的服务。公司的主营业务为节能材料和节能产品的研发、生产和销售及技术服务。目前，公司的主要业务是自洁管专用原料及各类高分子功能母料的生产和销售。公司经过长期的发展，已形成了一套与上、下游行业特点相适应的经营模式。公司具有明确的商业模式，公司商业模式与公司发展目标相一致。（一）研发模式 为了提升公司的技术水平，使公司的技术和研发能力尽快达到行业内领先水平，公司以总经理及技术人员为核心，设立公司的研发中心，充分整合公司内外部资源，进行系统化和专业化的研发与设计工作。研发机构及研发方式：聘请行业的知名专家会同公司的研发人员组成专业化团队，并与专业性机构建立了长期合作关系，如：华东理工大学材料科学与工程学院（以下简称“华东理工”）。公司与华东理工大学材料科学与工程学院建立长期合作，围绕“氟塑料改性”课题，研究开发改性氟塑料原料及产品，拓展我国氟塑料的应用领域。（二）销售模式 公司的销售主要采用直销+代理方式。直销和代理销售模式是在约定的区域或渠道范围内，进行自主研发的各种功能母料产品的销售经营，公司与经销合作商以代理经销商价格进行结算，按合同要求提供支持和服务。公司在销售上注重品牌建设，通过专业化的发展，为客户提供高质量的产品以及优质的服务。在激烈的市场竞争中，公司产品有很强的价格优势及价格上升空间。（三）盈利模式 公司目前的利润主要来自于专用料的销售。公司经过多年技术经验的积累，已形成了一系列拥有自主知识产权和专利的核心技术。以其掌握的相关技术为基础，通过为客户提供功能母料，来获取相关收入、利润及现金流。公司的商业模式能够取得销售收入并实现盈利目标，具有可持续性。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司将在上海建立研发中心，并与高校、院企及行业内研发人员合作。公司的研发中心将主要从事塑料改性应用、各种高分子的改性应用、各类功能母料的研发和应用，以确保公司每年有若干个高附加值的新产品推出。13 (二二)行业情况行业情况 根据北京塑料工业协会资料，欧洲 15 个发达国家人均塑料管用量高达 6.34 公斤。如按 13 亿人口计算，我国人均塑料管道用量 3.5 公斤左右。如果我国达到欧洲这个水平，13 亿人口需要塑料管 824.2 万吨。因此估计我国塑料管产量进入稳定期将在 2015 年以后，即在我国塑料管总产量达到每年 750 万吨以后（人均塑料管用量约 5.77 公斤）。我国未来会成为世界最大的塑料管生产国和应用国。目前美国是最大的塑料管生产国和应用国之一，根据 Freedonia group,Inc.的资料，人均塑料管用量约 14 公斤，在2006-2011 年期间美国塑料管用量的年增长率为 2.4%。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 2,615,266.73 1.78%53,886.40 0.05%4,753%应收票据与应收账款 39,145,272.50 26.58%10,685,410.00 10.65%266%存货 56,346,551.57 38.26%43,103,571.32 42.96%31%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 9,462,784.24 6.43%10,783,269.08 10.75%-12.24%在建工程 122,641.51 0.08%短期借款 6,000,000.00 4.07%长期借款 预付账款 35,260,329.83 23.94%17,673,513.11 17.52%99.51%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：货币资金增加主要系经营活动产生的现金流量增加 364.75 万元，投资活动产生的现金流量增加1599.12 万元，筹资活动产生的现金流量减少 1652.22 万元。应收账款增长主要是本期销售较上期增加，而年末销售给黄山申新 2315 万的货款因临近期末暂未收回。存货增加主要原因为：公司为扩大销售及生产做准备。固定资产减少主要原因为：计提的折旧增加。在建工程增加主要原因为：上海子公司建设投资前期费用。短期借款增加系本期新增借款两笔，向紫金农商银行借款 500 万元，用途为支付货款；向中国银行借款100 万元，用途为购买材料及日常周转。预付账款增加主要原因为：主要原材料备货增加，因供货商公司一季度将停产搬迁，我司为不影响生产和扩大销售做准备。14 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 136,536,660.69-111,345,955.82-22.62%营业成本 79,703,490.81 58.37%64,675,573.62 58.08%23.24%毛利率%41.62%-41.91%-管理费用 3,962,911.50 2.9%3,004,535.23 2.70%31.89%研发费用 3,909,134.35 2.86%5,277,374.31 4.74%-25.92%销售费用 1,032,226.47 0.76%1,109,607.98 0.99%-6.97%财务费用 175,032.36 0.13%105,801.95 0.01%65.43%资产减值损失-1,592.62 0%1,779,200.40 1.60%-100.09%其他收益 310,161.00 0.23%0 0%100%投资收益 69,949.64 0.05%8,973.57 0.01%679.51%公允价值变动收益 0 资产处置收益 0 汇兑收益 0 营业利润 47,620,921.17 35.23%34,702,918.09 31.17%38.59%营业外收入 475,350.00 0%1,150.00 0%-86.95%营业外支出 0 100,000.00 0.09%-100%净利润 39,009,772.28 28.57%26,007,664.33 23.36%49.99%项目重大变动原因项目重大变动原因：本期营业收入、营业成本增幅较大，主要原因：2017 年 6 月之前，企业处于设备安装调试及改造优化状态，产量较小，2017 年 6 月之后才全面投产。管理费用本期较上期增加主要系本年职工薪酬和折旧费上升较大。研发费用本期较上期减少，系公司主要研发项目已于上年执行，本年主要为收尾工作，本期发生额较小。销售费用总金额本期较上期变动不大，两期波动主要本期为运输费用上升、广告费下降。财务费用本期较上年同期增加，主要系利息支出增加。资产减值损失减少主要为上年账龄较长的杜邦银浆代理保证金本期已收回。其他收益本期主要收到的是政府类专项补助及奖励资金。投资收益增加主要系上年股权投资损失了 13.68 万元，本年的投资收益均为银行理财。营业利润增加主要原因为：销售收入增加，单位成本降低。营业外支出减少主要原因：上年的营业外支出是捐赠，18 年没有产生捐赠支出。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 136,506,936.55 111,310,458.39 22.64%15 其他业务收入 29,724.14 35,497.43-16.26%主营业务成本 79,703,490.81 64,675,532.62 23.24%其他业务成本 0 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%光伏行业 316,140.60 0.23%6,153.85 0.006%加工劳务 414,344.03 0.30%塑料板、管、型材 135,776,451.92 99.46%111,304,304.54 99.994%合计 136,506,936.55 100%111,310,458.39 100%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：本期营业收入、营业成本增幅较大，主要原因：2017 年 6 月之前，企业处于设备安装调试及改造优化状态，产量较小，2017 年 6 月之后才全面投产。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 黄山申新商贸有限公司 122,963,721.40 90.06%否 2 上海醇豫材料科技有限公司 11,824,130.36 8.66%否 3 江苏润阳悦达光伏科技有限公司 314,588.88 0.23%否 4 上海新上化高分子材料有限公司 416,908.13 0.31%否 5 上海金奢贸易有限公司 980,769.23 0.72%否 合计合计 136,500,118.00 99.98%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 上海莺伟实业有限公司 67,842,580.00 62.08%否 2 黄山亿兆光伏贸易有限公司 31,584,500.00 28.66%否 3 上海金奢贸易有限公司 2,631,398.00 2.41%否 4 上海柏凌电子科技有限公司 182,600.00 0.17%否 5 上海人和科学仪器有限公司 50,000.00 0.05%否 合计合计 102,291,078 93.37%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-13,585,030.96-16,923,489.90-19.73%投资活动产生的现金流量净额 8,948,119.64-7,043,042.08 227.05%16 筹资活动产生的现金流量净额 6,148,291.65 22,361,524.46-72.5%现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金净流量主要原因为：销售商品、提供劳务收到的现金本期较上期增加，主要原因为本期销售业务大幅增加。购买商品、接受劳务支付的现金本期较上期减少较大，主要系上期购买的原材料较多，其中单价较贵的气凝胶采购量很大。支付给职工以及为职工支付的现金本期较上期增加，本年新增上海杰釜公司薪酬，下半年社保基数变大，发放较去年高；上期未发放公积金，本期计提发放公积金。支付的各项税费本期较上期增加，主要系本期销售增加，利润增加，上交企业所得税增加。支付其他与经营活动有关的现金本期较上期减少，主要为往来款较上期减少。投资活动产生的现金流量净额主要原因为：购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金本期减少，主要为上期购入了润生酒业的固定资产。投资所支付的现金本期减少，主要本期系购买理财产品减少。吸收投资所收到的现金本期较上期减少主要系上期期定向增发 514 万股票取得 2,570 万元资金形成的。筹资活动产生的现金流量净额主要原因为：偿还债务所支付的现金本期较上期减少主要系本期未有到期需要偿还的借款。分配股利、利润或偿付利息所支付的现金增加主要系本期借款利息较上年增加。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 2018 年 1 月 24 日，新设全资子公司“上海杰釜新材料科技发展有限公司”，注册资金 1000 万元。上海杰釜本期实现营业收入 69,340,173.12 元，净利润 15,209,772.88 元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 利用周末和节假日将银行余额存入保本收益类开放性天添开鑫理财收益 69949.64 元 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）会计政策变更及影响 1）因企业会计准则及其他法律法规修订引起的会计政策变更 a.执行财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知 17 财政部于 2018 年 6 月 15 日发布了财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知(财会201815 号，以下简称“新修订的财务报表格式”）。新修订的财务报表格式主要将资产负债表中的部分项目合并列报；在利润表中将原“管理费用”中的“研发费用”分拆单独列示，新增“研发费用”报表项目，反映企业进行研究与开发过程中的费用化支出；在“财务费用”项下新增“其中”项，单独列示“财务费用”中的“利息费用”和“利息收入”；将“其他收益”、“公允价值变动收益”、“资产处置收益”等报表项目的顺序进行了调整。公司根据新修订的财务报表格式和企业会计准则的要求编制 2018 年度的财务报表，此项会计政策变更采用追溯调整法。公司对可比期间报表进行了追溯调整。此项会计政策变更对财务报表的影响如下：2017 年度：原列报报表项目及金额原列报报表项目及金额 新列报报表项目及金额新列报报表项目及金额 报表项目报表项目 金额金额 报表项目报表项目 金额金额 应收票据-应收票据及应收账款 10,685,410.00 应收账款 10,685,410.00 应收利息-其他应收款 3,505,050.05 应收股利-其他应收款 3,505,050.05 固定资产 10,783,269.08 固定资产 10,783,269.08 固定资产清理-在建工程-在建工程-工程物资-应付票据-应付票据及应付账款 57,300.00 应付账款 57,300.00 应付利息-其他应付款 1,975.15 应付股利-其他应付款 1,975.15 管理费用 8,281,909.54 管理费用 3,004,535.23 研发费用 5,277,374.31（2）会计估计变更及影响：无。（3）前期差错更正及影响：无。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 增加了上海杰釜新材料科技发展有限公司 18 (八八)企业社会责任企业社会责任 1、依法缴纳残疾人就业保障金；2、尊重员工权益，推进民主管理，努力为员工创造良好的工作氛围和发展环境；3、保持自身的可持续发展，为股东创造最大价值，为维护国家金融稳定和安全做出努力。三、三、持续持续经营经营评价评价 （一）鼓励类行业 公司所处行业为节能材料行业，工信部发布的新材料产业“十二五”发展规划中的前沿新材料就包含聚偏氟乙烯即 PVDF。此外，国家科技重大专项、国家“973 计划”也相应部署了一批复合材料项目。作为一种新型的材料，PVDF 以其独特的结构和电子性质，在诸多下游应用行业中有着广泛的应用和巨大的潜在市场规模。根据业务发展规划，公司未来期间将不断研发适用下游应用行业所需要的 PVDF 原料改性产品，并通过“规模化生产+协作开发”的商业模式进一步开拓下游现有或潜在应用市场。（二）研发合作模式 公司在原有内部研发的基础上，逐步加大了与外部研发机构的合作力度。虽然公司与上海华谊集团技术研究院搁置了“PVDF 专用料”项目的研发，但今后将在更大范围寻求新的研发机会,目前公司与华东理工大学材料工程学院建立了产学研。公司计划在上海设立研发中心。公司的研发中心将有一批高级专业人材，不断开发新型节能材料的专用原料及产品，为公司的可持续经营打好坚实的基础。（三）管理层和股东管理优势 公司的管理层成员拥有丰富的资本市场从业经验及相关行业的从业背景、管理经验和人脉网络。公司逐步依靠其带来的“隐性优势”和行业影响力，成长为具有研发、技术优势的科技型企业。现在，公司管理层已经成功整合了内外部资源，在维持原有业务的基础上，进行了业务和技术上的转型和创新。未来，公司计划通过现有研发模式和技术支持，坚持围绕节能材料进行研发、生产、销售、技术服务，使公司在技术研发领域始终走在行业前沿。公司大部分股东都是各行业专家，在行业内具有广泛的影响力。这些资源优势为公司未来的业务开展、融资渠道的拓展和成功登陆新三板后的未来发展，带来了后续支持和有利保障。（四）资金保障及投资者、机构认可 公司目前注册资金已全部实缴，公司账面资金较为充沛，这有力保障了研发项目后续所需资金。随着公司生产线建成投产，公司可能面临更多的资金需求。根据行业投资信息，国内节能材料行业备受专业投资机构青睐。根据公司资金预算计划，未来期间，公司将更多地借助于资本市场直接融资方式来解决经营过程中可能出现的资金短缺问题。公司正在面向做市商定向发行，资金实力会进一步增强，同时说明公司业务及商业模式得到做市商的认可。（五）公司业绩成长性 公司产品与国内同类型产品相比，具有自洁功能这一技术优势，目前具有一定的不可替代性。国内同业竞争者若要研究出具有相同功能的替代产品，需要投入大量的人力物力财力以及相当长的研发时间。因此，公司产品在一定时间内，不存在产品替代风险，可以保证未来的可持续成长。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素（一）市场开拓风险 公司所生产的各种功能母料主要用于各种塑料合金材料的生产，把传统塑料19 加工成为塑料合金材料产品，大大提高了塑料材料的各项性能，广泛应用于各高端制造领域。市场业务有待拓展，销售业绩有待提升。若无法顺利开拓出新的客户，可能对公司的经营业绩产生不利的影响。公司存在市场开拓风险。应对措施：公司已拟定未来市场拓展战略与计划，建立完整的区域代理+直销的销售方式。（二）报告期内，经营活动现金流入为 12909.08 万元，主要是销售商品收到的现金；经营活动现金流出为 14267.59 万元；现金净流出为 1358.50 万元，主要是有销售款未及时收回、为保证正常生产和预防原材料涨价而采购原材料所致。如果长期不能改善经营性现金流情况，可能会面临营运资金短缺风险，进而影响公司的持续经营能力。随着公司产能提升和销售的提高，这一现象将得以改善。应对措施：补充适当比例的银行流动资金贷款以扩大产能，经营性现金流量风险可控。（三）公司治理和内部控制风险 公司于 2015 年由有限公司整体变更为股份有限公司。由于股份有限公司和有限责任公司在公司治理上存在较大的不同，股份公司成立后，虽然建立健全了法人治理结构，完善了现代化企业发展所需的内部控制体系，但是，一方面由于股份公司成立的时间较短，各项管理、控制制度的执行尚未经过一个完整经营周期的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善；另一方面随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，特别是公司股份挂牌公开转让后，新的制度对公司治理和内部控制提出了更高的要求，而公司在对相关制度的执行中尚需理解、熟悉，公司治理和内控制度可能存在未能有效执行的风险。应对措施：公司将加大内部管理与制度的执行力度，不定期对管理层进行内控制度的培训与考核。（四）行业竞争风险 公司所处行业的竞争，一方面来自于传统的国外行业龙头企业在国内市场的业务扩张,另一方面来自国内中小企业的自身发展、扩张。行业中的竞争者均不断提升技术与管理水平，壮大自身实力，加强市场开拓，市场竞争较为激烈。如果企业不能顺应行业发展趋势迅速扩大规模、提高技术水平、提升品牌优势，企业可能面临由于市场竞争带来的市场占有率及盈利能力下降的风险。应对措施：公司将加强研发、生产、销售等方面的投入，以特有工艺与技术、先进的设备、科学的管理为手段，不断提升产品质量，提高产能，降低成本；以特有的、符合实际的营销模式，提高产品的销售能力，提升公司在行业的竞争能力。（五）客户与供应商集中度较高风险 报告期内公司营业收入主要是塑料改性粒子和功能母料，客户主要是黄山申新商贸有限公司。对黄山申新商贸有限公司的营业收入占公司 2018 年营业收入的90.06%，公司客户集中度较高。供应商主要是上海莺伟实业有限公司，对上海莺伟实业有限公司的采购额占公司 2018 年采购额的 62.08%，供应商集中度较高。应对措施：随着公司自洁管的专用料及功能母料业务的增长，公司今后将全面启动区域代理销售模式，建立稳定的销售体系，不断扩大市场占有率。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 20 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 五.二.(二)是否存在股权激励事项 是 否 是否存在股份回购事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(三)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(四)是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)重大重大诉讼、仲裁事项诉讼、仲裁事项 1、报告期内发生的诉讼、仲裁事项报告期内发生的诉讼、仲裁事项 报告期内发生的诉讼、仲裁事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 是 否 2 2、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 3 3、以临时公告形式披露且在报告期内结案的以临时公告形式披露且在报告期内结案的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 (二二)经股东大会审议过的收购经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 2018 年 1 月 2 日本公司召开第一届董事会第十四次会议，审议通过关于公司在上海设立全资子公司的议案，2018 年 1 月 17 日本公司召开 2018 年第一次临时股东大会，审议通过了关于公司在上海设立全资子公司的议案。2018 年 1 月 24 日，新设子公司“上海杰釜新材料科技发展有限公司”(三三)承诺事项的履行情况承诺事项的履行情况 为避免与公司的同业竞争，公司持股 5%以上的股东、董事、监事、高级管理人员出具了避免同业竞争的