832952_2018_坤七药业_2018年年度报告_2019-04-14.pdf

1 2018 年度报告 坤七药业 NEEQ:832952 云南文山坤七药业股份有限公司 Yunnan Wenshan Kunqi Pharmaceutical Corporation LimitedYunnan Wenshan Kunqi Pharmaceutical Corporation Limited 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司的药品 GMP 证书于 2017 年 12 月 16 日到期,公司于 2018 年 4 月 28 日取得了云南省食品药品监督管理局颁发的药品 GMP证书，证书编号为：YN20180013,认证范围：中药饮片（含直接服用饮片，净制、切制、炒制、蒸制、煮制）有效期：2018 年 4 月28 日-2023 年 04 月 27 日。2018 年 11 月 27 日，经全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具的 关于云南文山坤七药业股份有限公司股票发行股份登记的函（股转系统函20183927 号），公司此次行总额为 5,000,000 股，其中限售5,000,000 股。公司已完成相关工商登记变更，取得了文山壮族苗族自治州工商行政管理局颁发的营 业执照（统一社会信 用代码：915326007098936430)，公司注册资本由1020 万元变更为 1520 元。本次定增完成后，公司的实际控制人及控股股东发生变更。3 目 录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.7 第三节 会计数据和财务指标摘要.9 第四节 管理层讨论与分析.11 第五节 重要事项.23 第六节 股本变动及股东情况.25 第七节 融资及利润分配情况.27 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.29 第九节 行业信息.32 第十节 公司治理及内部控制.33 第十一节 财务报告.37 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、坤七药业 指 云南文山坤七药业股份有限公司 成都坤七 指 成都坤七健康咨询有限公司，公司股东 高管、高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监 公司章程 指 云南文山坤七药业股份有限公司章程 三会 指 股东大会、董事会、监事会“三会”议事规则 指 股东大会议事规则董事会议事规则监事会议事规则 董事会 指 云南文山坤七药业股份有限公司董事会 监事会 指 云南文山坤七药业股份有限公司监事会 公司法 指 中华人民共和国公司法 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 中药材 指 在特定自然条件、生态环境的地域内所产出的药材,包括植物药材、动物药材、矿物药材等,是中药饮片在炮制加工前的原材料 中药饮片、饮片 指 中药材按中医药理论,经过规范化的中药炮制方法炮制加工、减毒增效后的,可直接用于中医临床的药品 中成药 指 以中药饮片为主要原料,经制剂加工制成的不同剂型的中药制品,包括丸、散、膏、丹、胶囊、针剂等 一般饮片 指 包含净制、切制、炒制、蒸制、煮制及其它制法,没有微生物指标要求,在一般生产区生产。直接服用饮片 指 包含打粉工艺,有严格的微生物控制指标要求,必须在D 级(10 万级)以上洁净车间生产,完成内包装工艺 道地药材 指 在特定地域内所产出的中药材,受当地自然环境、气候条件、水土等影响,经长期临床实践证明,与在其他地区所产的同种药材质量、疗效相比,具有优势 GMP 指 药品生产质量管理规范,是中药饮片生产和质量管理的基本准则,适用于中药饮片炮制生产、存储的全过程和中药材采购中影响质量的关键环节 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期末、期末 指 2018 年 12 月 31 日 报告期初、期初 指 2018 年 1 月 1 日 上年同期 指 2017 年 1 月 1 日-2017 年 12 月 31 日 审计机构 指 大信会计师事务所(特殊普通合伙)主办券商 指 国都证券股份有限公司 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人沈耀安、主管会计工作负责人沈耀安及会计机构负责人（会计主管人员）倪禹保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。大信会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了带与持续经营相关的重大不确定性段落的无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 控股股东及实际控制人变更对公司生产经营带来不确定性风险 2018 年 11 月 27 日，经全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具的关于云南文山坤七药业股份有限公司股票发行股份登记的函（股转系统函20183927 号），公司此次行总额为5,000,000 股，其中限售 5,000,000 股。本次定增完成后，公司的实际控制人及控股股东发生变更。原控股股东成都坤七变更为公司第二大股东，原实际控制人吴秋先生辞去公司董事及董事长职务，不再参与公司的管理工作。虽然新的实际控制人及控股股东给公司带来新的业务及资金资源，对公司生产和经营进行了战略调整，转变拓宽经营思路，进一步完善公司的管理体系。但新的公司的经营管理、发展方向和规划会受实际控制人的经营能力影响巨大，如果新的实际控制人的经营管理政策不能有效实施，进而对公司生产经营带来不确定性风险。公司持续亏损导致公司存在持续经营能力不确定风险 目前公司经营规模较小,盈利能力不足,难以实现规模化生产,从而不利于充分有效利用公司的固定资产降低生产成本及增强产品的市场竞争力。2018 年度,由于公司 GMP 证书到期等停产因素的影响，公司实现营业收入 263.03 万元,净利润为-467.88 万元，公司出现持续亏损情形。公司累计未弥补亏损已达实收资本的三分之一。大信会计师事务所（特殊普通合伙）向本公司提交了编号为大6 信审字【2019】第 14-00071 号的审计报告，审计意见类型为带与持续经营相关的重大不确定性段落的无保留意见。强调事项段原文如下：我们提醒财务报表使用者关注，如财务报表附注二所述，贵公司 2018 年发生财务报表净亏损-4,678,814.87 元，财务报表经营活动产生的现金流量净额-3,045,366.12 元。截止 2018 年 12 月 31 日，公司累计亏损-9,046,070.70 元，公司所有者权益 8,053,191.63 元。如财务报表附注二所述，这些事项或情况，表明存在可能导致对贵公司持续经营能力产生重大疑虑的重大不确定性。公司持续亏损导致公司存在持续经营能力风险。市场竞争激烈导致渠道拓展可能面临风险 由于中药饮片行业竞争比较激烈,虽然公司主要产品三七获批“原产地标志”,具有一定的竞争优势,但实际销售能否实现既定目标,存在一定不确定性。受融资规模限制导致公司未来经营业绩存在波动的风险 目前公司经营规模较小且处于成长期,存货占比较高;整体来看公司获取现金的能力相对偏弱,尚需加强。目前公司资金主要来源于实际控制人借款和银行贷款。随着销售业务的全面铺开,直接股权融资是否能跟上,存在一定不确定性。融资规模受限制会导致公司财务状况的改善具有一定不确定性。原材料价格波动风险 中药材是公司产品的主要原料,价格的波动将对公司的生产成本和经营业绩造成直接影响。而中药材价格受气候、自然灾害、种植面积、质量等影响,容易发生波动。此外,产业政策、市场供求甚至市场炒作,都会影响其价格。人才储备不足风险 公司地处云南省文山市，属于国家贫困地区，公司要扩大生产经营需要一定数量的技术人才及营销人才，由于公司生产规模较小及所处地理位置较为偏远，增加了公司招聘专业人才的难度，公司面临人才储备不足的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 云南文山坤七药业股份有限公司 英文名称及缩写 Yunnan Wenshan Kunqi Pharmaceutical Corporation Limited 证券简称 坤七药业 证券代码 832952 法定代表人 沈耀安 办公地址 云南省文山州砚山县盘龙乡砚西公路 4 公里处 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 张恒 职务 董事会秘书 电话 0876-3132977 传真 0876-3132976 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 云南省文山州砚山县盘龙乡砚西公路 4 公里处 610041 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1998 年 1 月 14 日 挂牌时间 2015 年 7 月 21 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C27 制造业-医药制造业-中药饮片行业 主要产品与服务项目 中药饮片（主要为三七）的研发、生产和销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）15,200,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 屈浩 实际控制人及其一致行动人 屈浩 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 915326007098936430 否 8 注册地址 云南省文山州砚山县盘龙乡砚西公路 4 公里处 否 注册资本（元）15,200,000.00 是 注册资本与总股本一致。五、五、中介机构中介机构 主办券商 国都证券 主办券商办公地址 北京市东城区东直门南大街 3 号国华投资大厦 9、10 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大信会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 龚荣华 胡宏伟 会计师事务所办公地址 北京市海淀区知春路 1 号学院国际大厦 15 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公司董事会于 2019 年 2 月 18 日收到董事吴秋递交的辞职报告，吴秋先生辞去公司董事及董事长职务吴秋先生持有公司股份 0 股，占公司股本的 0%。吴秋辞职后不再担任公司其它职务。根据公司于 2019 年 3 月 16 日召开的 2019 年第一次临时股东大会，选举屈浩先生为公司董事，任期至本届董事会任期结束时止，屈浩先生持有公司 755 万股，持股比例为 49.67%，为公司控股东和实际控制人。9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 2,630,254.98 4,753,659.43-44.67%毛利率%-5.77%17.99%-归属于挂牌公司股东的净利润-4,678,814.87-892,857.79-424.03%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-4,049,954.16-1,989,418.25-103.57%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-86.76%-10.92%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-75.10%-24.33%-基本每股收益-0.47-0.09-411.11%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 10,412,360.22 11,127,367.22-6.43%负债总计 2,359,168.59 3,395,360.72-30.52%归属于挂牌公司股东的净资产 8,053,191.63 7,732,006.50 4.15%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.53 0.76-28.95%资产负债率%（母公司）22.66%30.51%-资产负债率%（合并）-流动比率 2.20 1.66-利息保障倍数-18.16-9.78-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-3,045,366.12-303,178.17-904.48%应收账款周转率 1.88 4.63-存货周转率 0.76 0.98-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-6.43%-6.82%-营业收入增长率%-44.67%-44.05%-净利润增长率%-424.03%54.74%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 15,200,000 10,200,000 32.89%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）68,300.60 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-914,119.59 其他符合非经常性损益定义的损益项目 7,338.04 非经常性损益合计非经常性损益合计-838,480.95 所得税影响数-209,620.24 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 -628,860.71 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 本公司是中药饮片行业的生产商，依托中药材种植、炮制经验及专业中医人才，为医院、医药公司和零售机构等提供“精品”和“高端”的以超细三七粉为代表的云南特色名贵中药饮片。作为国内第一家生产超细三七粉的新三板挂牌企业，公司严格甄选道地药材，遵循古法工艺，炮制加工、销售的中药饮片品种 10 余种。公司通过直销、代销等多种渠道开展销售业务，收入来源主要是中药饮片的销售。报告期内，公司的商业模式没有发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:公司的药品 GMP 证书已于 2017 年 12 月 16 日到期，公司于 2018 年 4 月 28 日取得了云南省食品药品监督管理局颁发的药品 GMP 证书，证书编号为：YN20180013。根据相关规定，公司在取得新的药品 GMP 证书前将不开展生产活动,公司于 2018 年 4 月 28 日取得新的 GMP 认证证书后恢复生产。公司于 2018 年 7 月 19 日取得食品经营许可证。公司于 2018 年 7 月 23 日变更营业执照，增加经营范围：生物提取，生物制剂的生产销售；保健食品销售。公司于 2018 年 12 月 12 日变更营业执照，增加注册资本由 1020 万元增加至 1520 万元。二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 是公司发展的重要的一年，报告期内，公司完成控股股东及实际控制人的变更，面对竞争日益激烈的市场环境，公司对生产和经营进行了战略调整，转变拓宽经营思路，进一步完善公司的管理体系，树立品牌信心，为公司进一步开拓市场和进一步的发展打下了坚实的基础。1、报告期内，公司资产总额为 1041.24 万元，同比下降 6.43%,公司实现营业收入 263.03 万元，较上年同期下降 212.34 万元，降幅为 44.67%；净利润为-467.88 万元，同比下降 212.34 万元。2、报告期内，公司以债转股的形式实现融资 500 万元，定增完成后公司的控股股东和实际控制人发生变更，新的实际控制人及控股股东给公司带来新的业务及资金资源，对公司生产和经营进行了战略调整，转变拓宽经营思路，进一步完善公司的管理体系。原控股股东成都坤七变更为公司第二大股东，原实际控制人吴秋先生辞去公司董事及董事长职务，不再参与公司的管理工作。12 3、报告期内，公司完成新的 GMP 证书认证工作，公司重新开展生产经营活动，同时，为拓宽公司产品，公司增加经营范围，新增生物提取，生物制剂的生产销售；保健食品销售。公司于 2018 年 7 月 19日取得食品经营许可证。4、为了保障公司持续经营能力，公司已采取并将陆续采取下列措施：（1）建立健全人才培养机制，加大对重要、关键岗位的人才的培养，积极引进专业技术较强的优秀人才；（2）通过企业培养和引进，打造一支稳定、专业、有凝聚力的销售团队，为全国市场的开拓，作好基础工作；（3）减少不必要的开支和浪费，把费用重点投入在新品研发、产品质量、市场开拓和品牌宣传上；（4）建立农业规范化种植药园，加强与三七种植户的关系，落实三七追溯系统，加强采购质量标准化管理，保证三七的道地性，从源头上下功夫，打牢“文山三七”和公司产品的质量基础；（5）适时成立销售分公司，在做好原有市场的基础上，适时建立以大区域划分的，华东、华北、华中、华南、东北和西北市场，加大对医药连锁、药房和医院等渠道的开发力度，拓展公司的销售渠道；（6）深耕云南当地市场，充分利用云南作为旅游大省的优势资源，深入开发旅游市场，推出几款比较有特色的，能作为云南特产的产品，通过每年上亿人次的旅客流量，为公司创造新的营收点和宣传窗口；（7）加大 OEM 代加工业务的接单量，适时重启原料销售和代购业务，通过专业的行业经验，在行业中建立质量好、标准高、服务优的口碑和形象，从而影响整个行业的质量和标准；（8）重点开发电子商务业务，吸取其他企业在电子商务业务上的成功经验，真正做到与时俱进，通过电子商务的应用、提高销售业绩，推广公司产品和品牌。(二二)行业情况行业情况 2018 年度，国家、省、州级中医药战略在 2017 年的基础上，又陆续出台和补充各种政策规定，都构成了对行业发展的利好，对公司行业发展提供了更加有利和明确的指导方向。1、国家战略促进中医药传承与发展 中医药发展战略规划纲要（20162030 年）指出，要促进中医药传承与发展。发展中医药健康服务，开展中药资源普查，加强中药资源保护，推进实施中药标准化行动计划，构建中药产业全链条的优质产品标准体系，建立中药绿色制造体系；制定中药材流通体系建设规划，建设一批道地药材标准化、集约化、规模化和可追溯的初加工与仓储物流中心，与生产企业供应商管理和质量追溯体系紧密相连；加强对传统制药、鉴定、炮制技术及老药工经验的继承应用；建立大宗、道地和濒危药材种苗繁育基地，促进中药材种植业绿色发展；在国家医药储备中，进一步完善中药材及中药饮片储备；推进中药工业数字化、网络化、智能化建设，加强技术集成和工艺创新，提升中药装备制造水平，加速中药生产工艺、流程的标准化、现代化，提升中药工业知识产权运用能力，逐步形成大型中药企业集团和产业集群。2、省级战略助推云药跨越式发展 云南省人民政府办公厅印发的云南省中医药健康服务发展规划（2015-2020 年指出，要突显中药产业在健康服务中的支撑作用；推进中药材规范示范区建设，强化中药原料保障能力建设；完善以电子商务和现代仓储物流体系为特征的规范化、现代化中药材流通体系，延伸现代中药产业链条；以中药相关衍生品为延伸方向，拓宽中药产品服务领域，打造中药大健康产业；推进“云药之乡”建设，实施中药材生产质量管理规范，促进中药材种植业绿色发展，实现全省中药材种植面积达到 800 万亩以上；做好中药资源动态普查工作，加强中药资源动态监测与保护，建设中药资源动态监测和信息服务体系，完善中药材质量检验检测体系；建设中药材追溯系统，打造精品中药材；开展中药资源出口贸易状况监测与调查，保护中药资源和生物多样性；开展第三方质量和安全检验、检测、认证、评估等服务，培育和发展第三方医疗服务认证、医疗管理服务认证等服务评价模式，建立和完善中医药检验检测体系，探13 索发展中医药电子商务。3、州级战略打造三七千亿元目标 按照文山州委、州政府发展生物三七产业的总体要求和关于推进三七产业实现跨越发展的意见的安排部署，文山州紧紧围绕打造千亿元产业的目标，进一步细化政策措施，结合实际做好三七产业“十三五”发展专项规划，大力开拓三七消费市场，提升“文山三七”品牌形象，加快三七产业园区建设，积极探索建立三七适度收储机制，推动三七产业持续、快速、健康发展，全力打造文山千亿元三七产业。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 9,992.53 0.09%81,979.68 0.74%-87.81%应收票据与应收账款 1,101,501.33 10.36%1,397,360.37 12.56%-21.17%存货 2,822,159.78 26.54%3,737,794.35 33.59%-24.50%投资性房地产 -长期股权投资-固定资产 4,246,896.43 39.93%4,605,848.34 41.39%-7.80%在建工程-短期借款-2,000,000.00 17.97%-长期借款-资产总计 10,412,360.22 11,127,367.22 -6.43%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较 2017 年底下降-87.81%，主要原因是本年度公司营业收入降幅较大，年底供应商回款较慢，公司年底支付员工工资等原因所致；2、应收票据与应收账款较 2017 年底下降 21.17%，主要原因是本年度为报告期由于市场竞争加剧，公司为了长远发展的考虑，调整了市场的方向，成都部分销售人员离职，原有的部分销售市场萎缩，新的销售团队仍在建立，公司未开展大规模的销售工作；受 GMP 证书到期影响，公司去年停止生产经营累计时间较长，公司产量下降导致公司销售规模大幅下降；3、存货较 2017 年底下降 24.50%，主要原因是本年度公司因 GMP 证书到期等原因，公司较长时间未开展生产经营活动，导致公司存货较 2017 年底有所下降；4、短期借款将去年同期减少 200 万元，系报告期内公司归还银行贷款后未申请新的贷款所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 14 营业收入 2,630,254.98-4,753,659.43-44.67%营业成本 2,781,983.03 105.77%3,898,447.05 82.01%-28.64%毛利率%-5.77%-17.99%-管理费用 1,497,136.49 56.92%1,069,391.78 22.50%40.00%研发费用-销售费用 1,196,762.05 45.50%1,952,716.16 41.08%-38.71%财务费用 242,778.54 9.2%86,221.50 1.81%181.58%资产减值损失 694,471.88 26.40%86,801.43 1.83%700%其他收益 61,000.06 2.32%369,960.62 7.78%-83.51%投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益 2,096.48 0.08%-汇兑收益-营业利润-3,727,912.07-2,006,678.15-85.78%营业外收入 12,541.56 0.48%1,143,900.00 24.06%-98.90%营业外支出 914,119.59 34.75%51,780.00 1.09%-1,665.39%净利润-4,678,814.87 -892,857.79 -399.06%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入比上期减少 44.67%，主要原因是报告期由于市场竞争加剧，三七的原料价格波动较大，利润偏低，公司缩减了销售三七的原料销售业务，同时公司为了长远发展的考虑，调整了市场的方向，成都部分销售人员离职，原有的部分销售市场萎缩，新的销售团队仍在建立，公司未开展大规模的销售工作；受 GMP 证书到期影响，公司去年停止生产经营累计时间较长，公司产量下降导致公司销售规模大幅下降由于该类业务的缩减导致销售收入减少 212.34 万元；2、营业成本比上期减少 111.65 万元，降幅为 28.64%，主要原因是报告期缩减了销售三七的原料销售业务，由于该类业务的缩减导致销售成本；3、本年度公司毛利率为-5.77%，主要原因是公司在经营期间，受到三七原材料价格波动影响较大，公司采购的原料标准较高，报告期内和供应商的合作是以预定质量和价格的模式所进行的采购方式，因2015 年三七种植面积较大（约 40 万亩），导致 2018 度三七丰收，三七原料价格一路下行，公司采购受到预定合同的限制，实际给付价格高出市场价，导致成本增加，另受销售团队离职人员较多和停产时间较长所产生的市场供货不足影响，营业收入下降较多，生产成本摊高；而又因为公司的经营思路都比较保守，对市场的敏感度和把控力度不够，和市场上同质同类产品相比，出厂价和终端零售价格远低于行业平均价格，产品包装形式在市场上已经不再具有竞争力，以往三七原料波动不大尚可有一定毛利，遇到原料价格波动较大的情况，特别是公司采购的价格高于市场价时，利润率就会受到相当程度的影响；4、管理费用同比增加 40.00%，主要原因是报告期内公司完成债转股的定向增发业务，支付给中介机构的费用增加以及本年度公司折旧与摊销费用增加所致；5、销售费用同比下降 38.71%，主要原因是受三七的原料价格波动较大，利润偏低，公司缩减了销售三七的原料销售业务，同时公司为了长远发展的考虑，调整了市场的方向，成都部分销售人员离职，新的销售团队仍在建立；6、财务费用较去年同期增加 15.66 万元，主要原因是报告期内公司向控股股东及实际控制借款所产生的利息费用所致；15 7、营业外收入比上期减少 98.90%，主要原因是 2017 年收到新三板挂牌的有关政府补助 114.3 万元，而本年度未收到政府相关补助。8、净利润比上期增加亏损 356.3 万，主要原因为报告期内公司受 GMP 证书时效到期，新的 GMP 证书认证工作及 QC 主管等关键岗位人员离职等影响，公司去年停止生产经营累计时间较长，导致公司的营业收入大幅下降，而公司的相关费用等固定成本支出未大幅减少，导致公司的营业利润大幅下降；9、营业务支出将上年同期大幅上升，主要原因是本年度公司因更换 GMP 证书导致包销销毁、过期产品销毁以及无法收回应收款金额大幅增加所致；10、净利润大幅下降主要原因是营业利润下降及营业外支出大幅增加所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 2,630,254.98 4,753,659.43-44.67%其他业务收入-主营业务成本 2,781,983.03 3,898,447.05-28.64%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%直接服用饮片 2,313,509.03 87.95%4,709,181.00 99.06%净制饮片 44,478.43 0.94%三七原料 316,745.95 12.04%-合计 2,630,254.98 100%4,753,659.43 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：三七原料收入将去年同期增加 31.67 万元，主要原因是受 GMP 证书到期影响，公司不能正常开展生产经营，故公司尝试增加了三七原材料的销售业务；净制饮片收入金额为 0，主要原因是净制饮片的毛利较低，公司本年度未开展该产品的生产销售。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 广东省东莞国药集团仁济堂药业有限公司 449,650.90 17.1%否 2 广东一恒药业有限公司 430,260.00 16.36%否 3 宜昌海王银河医药有限公司 78,721.20 3%否 4 辽宁成大方圆医药有限公司 66,725.38 3%否 5 武汉刘天保药业有限责任公司 57,136.00 2%否 合计合计 1,082,493.48 41.46%-16 (4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关是否存在关联关系系 1 常亦辛 546,000 40%否 2 文山景源农业发展有限公司 354,200 25.87%否 3 广东建宇印务有限公司 184,306 13.46%否 4 温州吉达印业有限公司 136,590 10%否 5 杨惠琳 79,200 5.78%否 合计合计 1,300,296.00 95.11%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-3,045,366.12-303,178.17-904.48%投资活动产生的现金流量净额-309,352.70-765,404.16 59.58%筹资活动产生的现金流量净额 3,282,731.67 432,197.66 659.54%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额比上期减少 274.22 万元，主要原因本年度营业收入大幅下降，公司销售商品提供劳务收到的现金比上期减少 104.77 万元，收到其他与经营活动有关的现金比上年同期减少 123.65 万元，同时购买商品、接受劳务支付的现金比上期增加 128.83 万元所致；2、投资活动产生的现金流量净额比上期增加 59.58%，主要原因为报告期内未开展大的投资活动，购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金较去年同期减少 45.21 万元所致；3、筹资活动产生的现金流量净额较上期增加 659.54%，主要原因是本年度公司收到股权融资款 500 万元所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 审计意见类型：带与持续经营相关的重大不确定性段落的无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：本公司 2018 年聘请大信会计师事务所（特殊普通合伙）为公司财务报告审计机构。大信会计师事务17 所（特殊普通合伙）向本公司提交了编号为大信审字【2019】第 14-00071 号的审计报告，审计意见类型为带与持续经营相关的重大不确定性段落的无保留意见。强调事项段原文如下：我们提醒财务报表使用者关注，如财务报表附注二所述，贵公司 2018 年发生财务报表净亏损-4,678,814.87 元，财务报表经营活动产生的现金流量净额-3,045,366.12 元。截止 2018年 12 月 31 日，公司累计亏损-9,046,070.70 元，公司所有者权益 8,053,191.63 元。如财务报表附注二所述，这些事项或情况，表明存在可能导致对贵公司持续经营能力产生重大疑虑的重大不确定性。该事项不影响已发表的审计意见 对于上述带与持续经营相关的重大不确定性段落的无保留意见，董事会认为：1、公司出现持续亏损的主要原因是公司经营规模较小,盈利能力不足,难以实现规模化生产,从而不利于充分有效利用公司的固定资产降低生产成本及增强产品的市场竞争力 2、报告期由于市场竞争加剧，三七的原料价格波动较大，利润偏低，公司缩减了销售三七的原料销售业务，同时公司为了长远发展的考虑，调整了市场的方向，成都部分销售人员离职，原有的部分销售市场萎缩，新的销售团队仍在建立，公司未开展大规模的销售工作；3、受 GMP 证书到期及 QC 主管等关键岗位人员离职等影响，公司去年停止生产经营累计时间较长，公司产量下降导致公司销售规模大幅下降由于该类业务的缩减导致销售收入减少 212.34 万元；4、鉴于上述原因，公司根据目前实际经营情况，为保证公司持续经营能力，拟采取措施：（1）建立健全人才培养机制，加大对重要、关键岗位的人才的培养，积极引进专业技术较强的优秀人才；（2）通过企业培养和引进，打造一支稳定、专业、有凝聚力的销售团队，为全国市场的开拓，作好基础工作；（3）减少不必要的开支和浪费，把费用重点投入在新品研发、产品质量、市场开拓和品牌宣传上；（4）建立农业规范化种植药园，加强与三七种植户的关系，落实三七追溯系统，加强采购质量标准化管理，保证三七的道地性，从源头上下功夫，打牢“文山三七”和公司产品的质量基础；（5）适时成立销售分公司，在做好原有市场的基础上，适时建立以大区域划分的，华东、华北、华中、华南、东北和西北市场，加大对医药连锁、药房和医院等渠道的开发力度，拓展公司的销售渠道；（6）深耕云南当地市场，充分利用云南作为旅游大省的优势资源，深入开发旅游市场，推出几款比较有特色的，能作为云南特产的产品，通过每年上亿人次的旅客流量，为公司创造新的营收点和宣传窗口；（7）加大 OEM 代加工业务的接单量，适时重启原料销售和代购业务，通过服务，在行业中建立质量好、标准高、服务优的口碑和形象，从而影响整个行业的质量和标准；（8）重点开发电子商务业务，吸取其他企业在电子商务业务上的成功经验，真正做到与时俱进，通过电子商务的应用、提高销售业绩，推广公司产品和品牌。（9）大股东屈浩承诺对公司生产经营、项目投资提供资金支持。(六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司对口盘龙乡翁达村民委西蚌克下寨村小组进行对口帮扶活动，报告期公司成立了“百企联百村”领导小组，以公司党支部主抓具体工作。公司党支部多次组织公司党员、中层管理干部、骨干员工走访了解困难群众家庭基本情况、主要致贫原因、农村生活生产情况、主要的经济收入来源、外出打工、就18 业方面的情况等，并作出详细记录，对其具体情况作详细的分析，针对不同贫困户的情况，拿出相应符合实际的帮扶计划。一、2018 年具体帮扶工作为：1、根据村小组建盖村民活动室进度，在已捐赠水泥 10 吨基础上，再支持捐赠广场公共照明路灯两盏；活动广场硬化水泥浇灌；广场宣传栏等。2、公司党支部与西蚌克下寨村小组党支部结对共同活动，并以党课形式共同学习。3、公司是从事“三七”生物资源加工和药业生产的企业，公司对该村七农种植出来的“三七”按照公司的质量标准优先收购，增加群众收入。4、响应砚山县“万企帮万村”精准扶贫行动号召，向红