832646_2018_讯众股份_2018年年度报告_2019-04-28.pdf

公告编号：2019-011 1 证券代码：832646 证券简称：讯众股份 主办券商：南京证券 2018 讯众股份 NEEQ:832646 北京讯众通信技术股份有限公司 年度报告 公告编号：2019-011 2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 4 月，讯众股份收购营口华利达兴科技有限公司，扩展呼叫中心座席外包业务。2018 年 6 月，智能语音产业联盟第一届理事会第二次会议在讯众股份如期举办。会议商议了行业自律联盟筹备、12321 不良信息举报投诉处理机制等一系列议题。2018 年 10 月，讯众股份通过 CMMI3 资质认证。2018 年底，由讯众通信主办的新通信智未来暨 2019 首届智能通信产业峰会在北京举行。行业领导、运营商代表、学术专家，以及投融资机构、企业高管济济一堂，共同探讨通信产业发展思路，聚焦智能通信如何为社会和企业赋能。公告编号：2019-011 3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .6 6 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2828 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3131 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3333 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3636 第九节第九节 行业信息行业信息 .4040 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4444 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .5151 公告编号：2019-011 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 股份公司、公司、讯众通信、讯众股份 指 北京讯众通信技术股份有限公司 有限公司、讯众通信有限 指 北京讯众通信技术有限公司 云讯科技 指 北京云讯科技发展有限公司 众麦通信 指 北京众麦通信技术有限公司 及时会 指 北京及时会科技有限公司 上海鼎疏 指 上海鼎疏信息科技有限公司 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 股东大会 指 北京讯众通信技术股份有限公司股东大会 股东会 指 北京讯众通信技术股份有限公司股东会 董事会 指 北京讯众通信技术股份有限公司董事会 监事会 指 北京讯众通信技术股份有限公司监事会 管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员，包括董事、监事、高级管理人员等 高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商、南京证券 指 南京证券股份有限公司 公司章程 指 北京讯众通信技术股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 元、万元 指 人民币元、人民币万元 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 电信运营商 指 提供固定电话、移动电话和互联网接入的通信服务公司。中国三大电信运营商分别是中国电信、中国移动、中国联通。增值电信 指 增值电信是指利用公共网络基础设施提供附加的电信与信息服务业务。从业务分类上，它对应于基础电信业务。呼叫中心 指 一种基于计算机电话集成（CTI）技术、与企业连为一体的一个完整的综合信息服务系统。微信建站 指 基于腾讯公司提供的微信公众平台，为企业提供微网站建设服务。云计算 指 基于互联网的相关服务的增加、使用和交付模式，通常涉及通过互联网来提供动态易扩展且经常是虚拟化的资源。交换机 指 一种用于电信号转发的网络设备，可以为接入交换机的任意两个网络节点提供独享的电信号通路。CTI 技术 指 计算机电信集成技术，是呼叫中心系统的核心技术。CTI 技术跨计算机技术和电信技术两大领域，涉及的内公告编号：2019-011 5 容很多，主要包括：用户设备的信息系统、交互语音应答、呼叫中心系统、增值业务功能、IP 电话和硬件核心技术等。CRM 指 客户关系管理系统，是指企业用 CRM 技术来管理与客户之间的关系的一种软件系统。IVR 指 语音流程处理系统，是基于最新计算机与通信集成技术（CTI）的智能化信息自动应答系统。报告期、本期 指 2018 年度 公告编号：2019-011 6 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人朴圣根、主管会计工作负责人胡军及会计机构负责人（会计主管人员）胡军保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 我公司北京讯众通信技术股份有限公司（简称：讯众股份）申请豁免披露 2018 年年度报告中“客户”和“供应商”涉及的公司名称。申请理由如下：1、我公司属于软件与信息技术服务业，主营业务为云通信服务、新媒体营销服务。其中云通信业务模式主要是利用市场信息不对称，通过将掌握的优质供应商资源及产品，通过技术化整合处理，匹配给相应的中大型客户，获取差额价值，从而创造价值。公司对供应商议价能力较高，采购成本较低，在与客户议价时有更大的定价弹性。公司采购成本优势和通道稳定优势，有利于客户的后续维护，保证客户有较高的忠诚度。客户及供应商为企业的主要资源，如披露客户与供应商名称，同行业竞争公司会利用这些信息资源，直接与我们公司客户与供应商取得联系，形成竞争，从而严重影响我公司业绩与效益情况。2、我公司在与客户和供应商签订的合同中附有保密协议约定。3、同行业挂牌公司豁免披露。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、技术创新变革风险 行业的发展与信息技术和通信技术的进步紧密相关，技术研发和创新能力是企业竞争力的关键因素。云通信行业对企业监控、维护平台提出了较高的要求。未来随着云通信行业的不断发展，平台活跃客户量不断增加，需要丰富的平台运维经验和团队。此外，伴随着新兴信息沟通方式的普及和产品更新换代速度日趋加快，若企业不能继续提升自身的研发技术水平，以足够的技术壁垒维护自身的业务发展，则难以适应市场需求的变化。2、运营商合作及政策风险 在云通信领域，电信运营商仍掌握着最基础的资源，目前公司公告编号：2019-011 7 显著的竞争优势在于良好的运营商合作关系，并由此带来的接近垄断的语音线路资源，该优势存在不可持续的风险。3、竞争加剧风险 行业竞争格局加剧，云通信市场除了传统通信供应与 SP 服务商外，不断有新的互联网信息服务商也开始参与云通信领域，一方面突显了云通信领域广阔的市场前景；另一方面，也将加剧市场竞争，摊薄行业利润。同时，各方资源的涌入也加速推动了云通信领域的发展。4、投资行业内公司收益及业务可控风险 目前，讯众股份通过资本运作，对产业内上下游部分资源进行了整合，以期构建云通信产业生态协同发展的战略目标，但可能存在标的公司投后企业估值下降的财务风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-011 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京讯众通信技术股份有限公司 英文名称及缩写 BeijingXunzhong Communication Technology Co.,Ltd.证券简称 讯众股份 证券代码 832646 法定代表人 朴圣根 办公地址 北京市朝阳区广顺南大街 16 号院 1 号楼东煌大厦 25 层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 胡军 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 010-88589900-8034 传真 010-88589900-8029 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市朝阳区广顺南大街 16 号院 1 号楼东煌大厦 25 层邮编：100102 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2008 年 11 月 20 日 挂牌时间 2015 年 6 月 16 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）软件和信息技术服务业（I65）-其他信息技术服务业（659）-呼叫中心（6592）主要产品与服务项目 云通信服务、新媒体营销服务 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）79,525,153 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 朴圣根 实际控制人及其一致行动人 朴圣根 公告编号：2019-011 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91110108682884121J 否 注册地址 北京市海淀区中关村南大街甲 6号 6 层 605 否 注册资本（元）79,525,153.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 南京证券 主办券商办公地址 南京市建邺区江东中路 389 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 司文召、刘霞 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 22 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2019-011 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 854,516,440.22 539,487,345.34 58.39%毛利率%16.57%17.04%-归属于挂牌公司股东的净利润 50,782,774.47 41,330,001.04 22.87%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 50,493,559.76 41,102,980.90 22.85%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）20.64%27.94%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）20.53%27.79%-基本每股收益 0.64 0.59 8.47%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 351,497,087.45 237,474,910.62 48.01%负债总计 78,145,761.31 16,859,606.16 363.51%归属于挂牌公司股东的净资产 271,398,078.93 220,615,304.46 23.02%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.41 2.77 23.10%资产负债率%（母公司）20.71%13.42%-资产负债率%（合并）22.23%7.10%-流动比率 4.19 12.83-利息保障倍数 212.88 46.89-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-74,834,791.77-10,799,297.64-592.96%应收账款周转率 8.44 9.71-存货周转率 31,215.99-公告编号：2019-011 11 四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%48.01%130.43%-营业收入增长率%58.39%205.10%-净利润增长率%27.40%29.96%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 79,525,153 79,525,153 0.00%计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-4,059.53 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）323,086.37 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 29,557.24 非经常性损益合计非经常性损益合计 348,584.08 所得税影响数 52,387.33 少数股东权益影响额（税后）6,982.04 非经常性非经常性损益净额损益净额 289,214.71 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 0 0 应收帐款 72,220,326.29 0 应收票据及应收账款 0 72,220,326.29 应付票据 0 0 公告编号：2019-011 12 应付账款 15,691.00 0 应付票据及应付账款 0 15,691.00 管理费用 28,536,577.99 12,049,551.77 研发费用 0 16,487,026.22 利息费用 0 1,098,866.27 利息收入 0 216,389.46 九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用不适用 公司2018年度经审计后归属于挂牌公司股东的净利润50,782,774.47元，2018年度业绩快报公告的归属于挂牌公司股东的净利润为53,397,867.64元，差异-2,615,093.17元，差幅-4.90%；差异原因是企业未审数与审定数存在差异。其他差异见下表明细：公告编号：2019-011 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：国内的三大运营商作为通信资源提供方，在对企业的服务上存在天然短板：一方面由于三大基础运营商体量较大且彼此业务独立运营，各类通讯技术与通信协议千差万别，无法满足千差万别的企业个性化需求；另一方面，由于号段规则，导致任何一家基础运营商，都无法做到全用户覆盖。因此，整合各基础运营商通信资源，基于各行业特性、搭建一体化通信平台，只能由非运营商体系下的第三方电信增值服务商提供。讯众股份致力于在国有体制的三大运营商与各行各业的企业之间，充当桥梁与服务的角色，为企业提供从底层通讯服务能力、成型的标准通讯产品，到全方位的企业通讯解决方案。讯众股份的产品和服务涉及企业短信、上网流量、语音通话，智能呼叫中心、坐席外包，以及视频会议云+端一体化解决方案等一系列企业通讯应用。随着云通信产业与人工智能、大数据的不断融合，讯众股份本年度将“云通信全能力服务”的定位升级为“企业智能通信服务”：围绕国家产业能力升级与企业数字化转型、聚焦“新经济”和“新消费”领域，用人工智能和大数据为通信产品升级赋能，并进一步搭建企业智能通信产业生态链。目前讯众股份已构建起企业通信全能力服务生态：一是语音、短信为基础业务的云通讯 PaaS 平台；二是呼叫中心全产业链服务，包含云呼叫中心 SaaS 平台和呼叫中心职场外包服务；三是视频会议“云+端”一体化的企业音视频服务；在人工智能与大数据的融合上，自主研发了智能语音质检与智能语音机器人SaaS 平台，作为呼叫中心的智能升级，亦可作为单独的产品；同时公司与基础运营商合作，在运营商大数据私有云的基础上，为企业提供大数据建模与用户触达等技术服务。目前讯众股份的整体业务形态已逐步成型成熟，各子公司业务之间彼此协同，相互促进。公司提供直接销售、经销商销售以及在线自动化平台销售并存的销售模式。我们针对不同产品和行业分别开拓业务，收入来源是企业客户使用公司的呼叫中心 SAAS 软件平台的服务费，通讯号码的使用费及通话费用；和 PAAS 平台提供的语音、短信、流量、电话会议等通讯功能产品的通信信息服务费；以及基于运营商大数据的系统建模技术服务、基于远程视频会议的视讯解决方案服务的系统集成与研发服务收费。报告期内及期后，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：1.丰富的基础通信资源资源储备：目前公司具有完整的电信增值业务牌照，和国内三大运营商建立了良好的合作关系，已经与北京移动、上海移动、广东移动、陕西联通、浙江联通、江苏联通、广西联通、福建电信等二十多家省级运营商建立了合作关系。2.深厚的通讯应用研发势力：目前讯众云通信系统平台在系统稳定性、应用便捷性等主要特性方面表现良好。公司与北京邮电大公告编号：2019-011 14 学网络与交换国家重点实验室技术团队，联合开展有关通信服务技术的研发，着力夯实公司基于运营商网络的底层通信能力。北邮研究院现有电信运营商核心通信软件，具备高稳定、大容量、高可靠等特点。该系统历经了 20 多年锤炼，具备 99.999%高可用性。联合研发团队顺应云计算、云服务的时代发展需求，积极升级改造系统新架构，以保障 PaaS/SaaS 化云通信产品能同样具备电信级品质。该系统有效保障了移动互联网时代下，使用普通智能终端即可享受到高品质的通信服务。在人工智能时代下，公司与社会各类科研机构有序开展长期稳定的合作关系：在智能语音分析等方面，与包括阿里巴巴、中科院声学所等科研学术机构开展联合研发；在通信大数据挖掘等领域，与全球领先的数据挖掘算法公司合作，将其最新的大数据挖掘算法应用在运营商客户价值分析及精准营销等领域。3.覆盖多行业的客户基础：在下游客户结构方面，公司当前主要客户群正由过去以中小企业为主，逐步向大中型企业进行扩展，目前 BAT、小米、新浪等核心互联网企业均已成为公司的客户。从客户所在行业分布来看，公司现有客户群已经覆盖互联网、快销、影视传媒等多个行业。4.全能力的通讯产品服务解决方案：云通信平台：公司自 2015 年搭建的云讯众开放平台，简单可靠的为客户提供语音、短信、流量、即时通信等综合通讯服务；云呼叫中心：公司在呼叫中心市场领域搭建了 SaaS 化的云呼叫中心服务，专门为企业客户提供营销外呼管理、呼入管理、智能呼叫等 SaaS 服务及呼叫中心人力外包等服务。云视频会议及电话会议：基于 4G 网络的成熟，企业移动化的电话视频会议需求日益旺盛，公司面向大型企业与跨国公司的跨区域的电话、视频的移动化会议需求，开发云视频会议和电话会议系统的行业定制增值服务。呼叫中心人力外包服务：公司 2018 年切入呼叫中心外包服务，主要承接中国移动 10086 等的客服坐席外包和互联网行业营销外包服务。智能语音机器人和基于通信大数据的挖掘和应用：智能语音机器人和基于通信大数据的挖掘和应用是最前沿的 IT 技术在通信行业的具体应用，讯众股份在这两个方向都做了相应布局。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 一、总体回顾：2018 年在去杠杆去产能的背景下，国内经济经受了一定下行压力，移动互联网经历第四次上市潮，消费互联网向产业互联网发展，三大运营商尤其是联通交出了亮眼的业绩答卷。2018 年，公司围绕企业公告编号：2019-011 15 通信构建起了丰富的产业生态，业务营收与利润也继续保持高速增长的势头，品牌和市场影响力取得了突破性进展，企业短信、精准营销业务继续保持高速增长，智能语音等创新型产品在市场上获得了一定认可，行业视频云解决方案不断获得政企大客户青睐，公司整体战略得到了扎实稳定的推进与实施。二、经营情况回顾：1、企业营收：报告期内，公司营业总收入上升 58.39%，营业利润上升 32.82%，归属于挂牌公司股东的净利润上升 22.87%，本年的增长主要由于公司加大在主营业务上的资金投入，拓展销售渠道、业务规模、客户稳定增长；加强研发能力，完善产品功能，提升市场竞争力。2、公司战略：随着多层次业务的快速增长，公司已逐步构建起“智能云通信全能力服务”的生态：包括 PaaS 开放平台的企业通讯能力输出、行业应用解决方案，云呼叫中心全产业链的产品与服务、呼叫中心 BPO 外包服务，视频“云+端”一体化解决方案，以及包括智能语音导航、外呼、质检等一系列应用服务，企业整合营销所需的通讯应用与服务，面向运营商与个人通信的金融与大数据产品与服务。基于互联网向纵深发展的行业趋势以及通讯行业本身的特性，2018 年公司继续完善云通讯全能力服务产业链，一方面继续夯实云讯 PaaS 平台型的通信能力输出、云通信行业解决方案能力的建设，另一方面深化 SaaS 服务能力的。2018 年 3 月，注册成立北京迪科数据资讯有限公司，专注面向运营商的信用大数据与风控服务。2018 年 4 月，收购位于辽宁营口、河北邢台等呼叫中心职场，该职场主要执行中国移动在线服务公司的众包业务服务，及在线教育、大型互联网企业的业务外包、企业客服。整合资源后，可达到为保险、教育、互金等行业客户等提供大数据营销一条龙的服务链，从而推动集团 SaaS 呼叫中心业务的健壮发展。此外，经过一年的发展，及时会从单一的视频云服务，拓展到“云+端”一体化解决方案，在政企、教育、医疗等行业形成了“软+硬”的新一代云视讯方案，获得许多超大型客户如国家亚洲投资银行、协和医院、国铁吉讯等企事业单位的认可。2019 年，讯众股份将进一步提升垂直领域的专业化程度、提高研发专业性、提高公司整体的抗风险能力，注重企业内生动力的挖掘，从渠道、资源、产品、技术等方面打通云通信命脉，推动公司朝专业化、规模化与集团化的战略方向迈进。3、品牌影响：2018 年 6 月，讯众股份参加由上海经济与信息化委员会、上海市长宁区政府以及亿欧网联合主办的“全球智能+新商业峰会”，并上榜 2018 年中国“智能+新服务”50 强榜单。9 月，讯众股份作为国内通讯云服务的典型案例，入选艾瑞年度通讯云服务报告。在垂直行业市场拓展上，讯众股份亮相由教育媒体芥末墩主办的 GET 教育科技大会，发布教育行业解决方案。2018 年，讯众股份还先后获得亿欧网、挖贝网、读懂新三板等机构评定的中国智能企业服务年度创新力企业、新三板最具成长潜力公司 TOP50、新三板年度优秀企业等。公司积极拓展与行业协会、媒体的沟通与联络，6 月 8 日，中国智能语音通信产业联盟第一届第二次代表会议，在讯众股份公司会议厅举办。6 月 14 日，旗下子公司云讯科技自主举办云讯云雀智能语音机器人媒体沟通会，取得了良好的宣传态势。2018 年 12 月，讯众股份开始筹备首届智能通信产业峰会暨公司成立十周年庆典。2019 年 1 月 22日，集结了北京市经济和信息化局、中国通信研究院、中科院声学所的主管领导与专家，联通资本等投融资机构、易观数据和天润融通等合作伙伴，包括人民网、新华网、中国新闻网在内的媒体悉数到场，首届智能通信产业峰会大会顺利召开，进一步扩大了讯众股份在行业内的影响力。(二二)行业情况行业情况 1.政策与监管：a、语音与呼叫中心：在工信部和中国信通院的领导下，经历了语音业务规范发展的 2017 年，语音通信产业在 2018 年积极推进“服务规范、投诉处理、信誉管理”等三方面工作落地实施，开展智能呼叫、融合通信等跨行业跨领域联盟技术标准和业务规范的制订和推广工作，尤其在语音通信与其他行业、语公告编号：2019-011 16 音通信与人工智能融合方面，逐步形成一系列国际化的技术标准和服务规范并推广应用。为服务中国融合通信产业的智能化转型升级，更好支撑政府主管部门做好市场监管，推动智能语音通信企业守法合规经营、维护良好市场秩序，2018 年 6 月 8 日，中国智能语音通信产业联盟第一届第二次代表会议，在联盟副理事长单位-讯众股份公司会议厅举办。b、5G 与物联网发展：2018 年，在供给侧和需求侧的双重推动下，物联网进入以基础性行业和规模消费为代表的第三次发展浪潮，5G、低功耗广域网等基础设施加速构建，数以万亿计的新设备将接入网络并产生海量数据，人工智能、边缘计算、区块链等新技术加速与物联网结合，应用热点迭起，物联网迎来跨界融合、集成创新和规模化发展的新阶段。面对重大的发展机遇，各产业巨头如阿里、华为、腾讯纷纷强势入局，生态构建和产业布局加速展开。12 月的中央经济工作会议将 5G、物联网等科技领域写入经济重点工作中，表明了国家对物联网发展的高度重视。c、基础通讯：截至 12 月底，我国移动宽带用户（即 3G 和 4G 用户）总数达 13.1 亿户，4G 用户总数达到 11.7 亿户、全年净增 1.69 亿户。随着 VoLTE 技术的普及，可以将通话和短信等服务全部承载于4G 网络上，2G、3G 的退出是大势所趋。工信部 12 月 10 日正式公布，已向中国电信、中国移动、中国联通发放了 5G 系统中低频段试验频率使用许可。5G 系统试验频率使用许可的发放，将有力保障各基础电信运营企业开展 5G 系统试验所必须使用的频率资源，并向产业界发出明确信号，将进一步推动我国5G 产业链的成熟与发展。2.行业发展：据工信部发布的2018 年通信业统计公报数据显示：2018 年电信业务总量达到 65556 亿元（按照2015 年不变单价计算），比上年增长 137.9%；电信业务收入累计完成 13010 亿元，比上年增长 3.0%。家庭智能网关、视频通话、IPTV 等融合服务加快发展，用户价值不断提升，数据和互联网业务收入占比稳步提高。移动数据流量消费继续高速增长，2018 年，各种线上线下服务加快融合，移动互联网业务创新拓展，带动移动支付、移动出行、移动视频直播、餐饮外卖等应用加快普及，刺激移动互联网接入流量消费保持高速增长。2018 年，移动互联网接入流量消费达 711 亿 GB，比上年增长 189.1%，增速较上年提高 26.9 个百分点。2018 年，全国移动短信业务量同比增长 14%，收入完成 392 亿元，同比增长 9%，近年来首次止跌转升；而话音业务量在互联网应用替代效应下继续小幅下滑。3.技术发展：2018 年 1 月 16 日，5G 技术研发试验第三阶段规范 16 日正式发布，标志着 5G 产业研发进入攻坚阶段。2 月 26 日，2018 年世界移动通信大会，华为发布了首款 5G 商用芯片，率先突破了 5G 终端芯片的商用瓶颈，中兴则推出了新一代 5G 全系列基站产品，同时，中国移动、中国电信、中国联通三大运营商都公布了自己的 5G 试点城市，合计有 13 座城市。5G 商用进程正在加快。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 16,610,528.71 4.73%66,322,264.73 27.93%-74.95%应收票据及应收账款 119,938,796.38 34.12%72,220,326.29 30.41%66.07%预付款项 184,909,329.36 52.61%74,093,256.21 31.20%149.56%其他应收款 5,796,084.34 1.65%3,715,474.52 1.56%56.00%存货 45,676.73 0.01%-公告编号：2019-011 17 投资性房地产-长期股权投资-固定资产 5,666,633.11 1.61%7,208,748.14 3.04%-21.39%在建工程-商誉 4,184,834.99 1.19%111,460.29 0.05%3,654.55%递延所得税资产 1,096,438.38 0.31%626,672.86 0.26%74.96%短期借款 30,000,000.00 8.53%-应付票据及应付账款 14,891,284.57 4.24%15,691.00 0.01%94,803.35%预收款项 18,462,935.11 5.25%8,985,349.39 3.78%105.48%应付职工薪酬 5,741,587.45 1.63%154,198.39 0.06%3,623.51%其他应付款 614,881.89 0.17%438,823.22 0.18%40.12%长期借款-资产总计 351,497,087.45-237,474,910.62-48.03%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、报告期，公司货币资金期末余额为 16,610,528.71 元,较去年期末减少 74.95%，主要是对重点优质客户增加了授信额度、采购资源以及研发投入占用了资金。2、报告期，公司应收票据及应收账款期末净额为 119,938,796.38 元，较去年期末增长了 66.07%，主要是公司对重点客户增加授信额度所致。3、报告期，公司预付账款期末余额为 184,909,329.36 元，较去年期末增加 149.56%，主要是公司 PAAS业务采购预付款。4、报告期，公司其他应收款期末净额为 5,796,084.34 元，较去年期末增加了 56.00%，主要是公司拓展业务，增加了新的运营商资源，支付的押金金额增长所致。5、报告期，公司固定资产期末净额为 5,666,633.11 元，较去年期末减少 21.39%，为正常折旧减少。6、报告期，公司商誉期末净额为 4,184,834.99 元，较去年期末增加了 3654.55%，主要是公司溢价收购过程所形成的。其中主要为公司收购营口华利达兴科技有限公司 51%股权，支付款项 400 万元。7、报告期，公司递延所得税资产期末余额为 1,096,438.38 元，较去年期末增加了 74.96%，主要是报告期营口子公司应收账款计提坏账导致。8、报告期，公司应付票据及应付账款期末余额为 14,891,284.57 元，较去年期末增加了 94803.35%，主要是报告期从部分供应商给予公司账期所致。9、报告期，公司预收账款期末余额为 18,462,935.11 元，较去年期末增加了 105.48%，主要是公司扩大经营规模，部分业务采取预收费用的形式，致使预收账款期末增加。10、报告期，公司应付职工薪酬期末余额为 5,741,587.45 元，较去年期末增加了 3623.51%，为报告期末尚未支付员工的薪酬以及年终奖。11、报告期，公司其他应付款期末余额为 614,881.89 元，较去年期末增加了 40.12%，为报告期末收到社保机构返还的生育津贴尚未支付给职工；以及客户支付款项方式错误待退回的款项。12、报告期，公司总资产为 351,497,087.45 元，较去年期末增加 48.03%，主要是产品功能增加，销售量增长。公告编号：2019-011 18 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 854,516,440.22-539,487,345.34-58.39%营业成本 712,922,267.85 83.43%447,583,747.50 82.96%59.28%毛利率%16.57%-17.04%-管理费用 18,333,790.76 2.15%12,049,551.77 2.23%52.15%研发费用 32,322,690.81 3.78%16,487,026.22 3.06%96.05%销售费用 20,880,594.74 2.44%9,755,845.80 1.81%114.03%财务费用 313,027.53 0.04%1,196,469.51 0.22%-73.84%资产减值损失 1,988,986.74 0.23%1,623,714.32 0.30%22.50%其他收益 29,363.33 0.00%-投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-4,059.53-589.32-788.85%汇兑收益-营业利润 66,624,195.20 7.80%50,159,963.88 9.30%32.82%营业外收入 323,308.40 0.04%266,106.79 0.05%21.50%营业外支出 28.12-净利润 52,652,774.24 6.16%41,330,001.04 7.66%27.40%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期，公司营业收入为 854,516,440.22 元，较去年同期增长 58.39%，营业成本为 712,922,267.85元，较去年同期增长 59.28%，主要是云通讯开放平台（PAAS）业务增加所致。2、报告期，公司管理费用为 18,333,790.76 元，较去年同期增长 52.15%，研发费用为 32,322,690.81元，较去年同期增长 96.05%，销售费用为 20,880,594.74 元，较去年同期增长 114.03%，主要是公司扩大经营规模，管理人员、销售人员及技术人员增加，致使人工成本增加。同时，公司加大对研发的投入使得研发费用增加。3、报告期，公司财务费用为 313,027.53 元，较去年同期减少 73.84%，主要是融资利息金额低于去年同期。4、报告期，公司资产处置收益为-4,059.53 元，较去年同期减少 788.85%，主要是因为营口华利达兴子公司亏损处理一批办公设备所致。5、报告期，公司营业利润为 66,624,195.20 元，较去年同期增加 32.82%；净利润为 52,652,774.24 元，较去年同期增加 27.40%，主要是云通讯开放平台（PAAS）业务增加所致。6、报告期，公司营业外收入为 323,308.40 元，较去年同期增加 21.50%，为政府补贴收入。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 公告编号：2019-011 19 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 854,516,440.22 539,487,345.34 58.39%其他业务收入-主营业务成本 712,922,267.85 447,583,747.50 59.28%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%云 呼 叫 中 心 业 务（SAAS）101,462,581.83 11.87%12,747,145.85 2.36%云 通 讯 开 放 平 台（PAAS）753,053,858.39 88.13%526,740,199.49 97.64%合计 854,516,440.22 100.00%539,487,345.34 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、报告期，公司营业收入为 854,516,440.22 元，较去年同期增长 58.39%，营业成本为712,922,267.85 元