832550_2018_双盛锌业_2018年年度报告_2019-04-23.pdf

1 2018 年度报告 双盛锌业 NEEQ:832550 江苏双盛锌业股份有限公司 Jiangsu Shuangsheng Zinc Industry Co.,LTD.2 公司年度大事记公司年度大事记 公司获得公司获得 20182018 年度扬州市“平安企业”创建活动评选“市级平安年度扬州市“平安企业”创建活动评选“市级平安企业”企业”3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .1919 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2222 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2424 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2525 第九节第九节 行业信息行业信息 .2828 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2929 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、双盛锌业 指 江苏双盛锌业股份有限公司 股东大会 指 江苏双盛锌业股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏双盛锌业股份有限公司董事会 监事会 指 江苏双盛锌业股份有限公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商、华鑫证券 指 华鑫证券有限责任公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 会计师事务所 指 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 高级管理人员 指 本公司的总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 元、万元 指 人民币元、人民币万元 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)公司章程 指 江苏双盛锌业股份有限公司章程 沃控智能 指 沃控智能系统南京有限公司 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人张月凤、主管会计工作负责人蒋兆兰及会计机构负责人（会计主管人员）蒋兆兰保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了带强调事项段的无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、原材料价格波动风险 公司生产产品主要原材料为锌粉及氧化锌。在以销定产的模式下,公司产品按照订单定制生产,产品的销售价格在签订合同时确定,而营业成本则受生产周期内锌价格变动的影响。原材料价格的波动会对经营业绩的稳定性产生一定影响,存在一定的风险。如果公司不能够合理定价,把原材料价格波动的风险向下游转移,将会存在因原材料价格波动带来的成本增加,毛利率下降风险。如果原材料价格的波动较大,原材料采购将带来更多的资金不确定,从而增加公司的流动资金压力。2、安全生产风险 公司生产过程中的部分工序为高温环境,尽管公司配备有较完备的安全设施,制定了较为完善的事故预警、处理机制,整个生产过程完全处于受控态,发生安全事故的可能性很小,也从未发生大的安全事故,但不排除因设备及工艺不完善、物品保管及操作不当和自然灾害等原因而造成意外安全事故的可能,从而影响生产经营的正常进行。3、新产品开发的风险 为保持技术上的领先优势,公司近年来研发投入加大。虽然公司具备一定的研发实力,但是部分新产品开发环节的复杂性可能导致新产品的推出滞后;此外,如果新产品所针对的市场并不成熟或新产品不符合市场需求,公司又不能及时调整产品策略及销售策略,可能会给公司的生产经营造成不利影响;另外新产品开发6 需要先进的技术和高端的人才,从而在人力物力等方面的投入都会比较大,在一段时间内可能存在资金短缺的风险。4、控股股东、实际控制人变动的风险 2016 年 8 月 29 日,公司原控股股东、实际控制人张月凤、徐桂森与公司其他14名股东将公司35.30%的部分转让给沃控智能系统南京有限公司,股权转让完成后,沃控智能成为公司第一大股东,同时原持股股东作为委托方,将首次股份转让完成后剩余股份所对应的股东权利授予沃控智能享有和行使,沃控智能从而取得了公司的控股权及控制权,公司的控股股东变更为沃控智能。根据公司于 2016 年 8 月 31 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台公告的江苏双盛锌业股份有限公司收购报告书,沃控智能的实际控制人为陶素福,因此公司的实际控制人变更为陶素福。由于控股股东、实际控制人发生变更,若公司控股股东利用其控股地位,通过行使表决权或管理职权方式对公司的经营决策、人事、财务管理等进行不正当控制,可能给公司生产经营和少数权益股东带来风险。5、持续经营能力存在重大不确定性的风险 报告期内，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2018 年财务报告出具了非标准审计意见。2018 年度公司发生净亏损8,126,615.85 元，截止 2018 年 12 月 31 日 累 计亏 损9,562,361.70 元，每股净资产小于 1 元，持续经营能力存在重大不确定性。本期重大风险是否发生重大变化：是 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江苏双盛锌业股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangsu Shuangsheng Zinc Industry Co.,LTD.证券简称 双盛锌业 证券代码 832550 法定代表人 张月凤 办公地址 扬州市邗江区公道镇工业集中区南苑北路 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 朱亚娟 职务 董事会秘书 电话 15312852728 传真 0514-87396828 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 扬州市邗江区公道镇工业集中区新苑北路 邮编:225119 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2005 年 12 月 6 日 挂牌时间 2015 年 5 月 28 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C32 有色金属冶炼及压延加工业 C 制造业-C32 有色金属冶炼和压延加工业-C326 有色金属压延加工-C3269 其他有色金属压延加工 主要产品与服务项目 锌粉、氧化锌生产及销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）23,300,000 优先股总股本（股）0 控股股东 沃控智能系统南京有限公司 实际控制人及其一致行动人 陶素福 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91321000782077423K 否 8 注册地址 扬州市邗江区公道镇工业集中区南苑北路 否 注册资本（元）23,300,000.00 否 注册资本与总股本一致。五、五、中介机构中介机构 主办券商 华鑫证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 28 层 A01、B01(b)单元 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 李云松、徐建 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广场西塔5-11 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 72,976,164.11 109,755,510.49-33.51%毛利率%1.19%6.38%-归属于挂牌公司股东的净利润-8,126,615.85-1,899,626.34-327.80%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-8,246,253.41-2,088,859.15-294.77%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-32.55%-6.34%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-33.03%-6.97%-基本每股收益-0.35-0.08-337.5%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 46,621,518.56 52,884,980.33-11.84%负债总计 25,715,458.80 23,852,304.72 7.81%归属于挂牌公司股东的净资产 20,906,059.76 29,032,675.61-27.99%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.90 1.25-28.00%资产负债率%（母公司）55.16%45.10%-资产负债率%（合并）55.16%45.10%-流动比率 1.21 1.67-利息保障倍数-2.95-0.55-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 3,414,167.14 6,343,154.56-46.18%应收账款周转率 4.61 4.54-存货周转率 8.43 13.71-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-11.84%-10.10%-营业收入增长率%-33.51%13.76%-净利润增长率%-327.80%-425.63%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 23,300,000 23,300,000 0%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 155,416.88 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-14,646.29 非经常性损益合计非经常性损益合计 140,770.59 所得税影响数 21,133.03 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 119,637.56 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 3,561,589.77-11 应收账款 19,144,869.37-应收票据及应收账款-22,706,459.14 应付账款 3,032,563.62-应付票据及应付账款-3,032,563.62 其他应付款 145,856.63 181,015.39 应付利息 35,158.76-管理费用 3,739,314.58 1,739,601.96 研发费用-1,999,712.62 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司主要从事于锌粉、氧化锌生产及销售，主要产品为医药化工级、水性涂料级锌粉，以及间接法氧化锌。我国氧化锌项目的投产需要通过环境保护部门严格的审批和验收，前期基础设施的建设和生产设备的购买，以及后期的日常生产需要投入大量资金，是典型的资本密集型行业，因而对公司的资金实力和安全管理提出了较高的要求。公司产品作为下游客户生产的原材料，并不直接接触最终消费客户，通过与专家团队、高校及科研机构合作开展“产学研”的方式，把握市场需求、提高生产工艺，为客户提供高品质的锌粉、氧化锌产品；同时，在保持稳定大客户的情况下，积极开拓新客户、新市场，从而不断提升公司产品质量、业务规模。公司管理层及核心技术人员从事相关行业多年，对锌粉、氧化锌的生产工艺和技术有深刻的了解，通过不断研发出品质高、质量好的产品，直接销售给下游的医药化工、汽车、建材等生产企业来获取收入、利润。报告期内，公司商业模式未发生改变。但在新业务拓展中，公司全体股东于 2016 年 8 月 29 日与沃控智能签订股份转让协议，收购人沃控智能将成为控股股东，陶素福将成为公司实际控制人。未来将寻求新的具有市场发展潜力的项目纳入公司，改善公司经营情况、提高盈利能力。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内公司经营情况：截止 2018 年 12 月 31 日，公司资产总额为 46,621,518.56 元，同比减少 11.84%；负债总额为25,715,458.80 元，同比增加 7.81%；资产负债率为 55.16%，同比增长 22.31%。本报告期内，公司实现营业收入 72,976,164.11 元，较上年同期下降 33.51%，归属于挂牌公司股东的净利润为-8,126,615.85，较上年同期下降 327.80%，亏损扩大。公司在报告期内收入下降，业绩下滑的主要原因有：（1）报告期内公司，原材料锌金属价格下降明显，导致存货发生减值；（2）为了配合国家节能减排政策的不断深入推进，公司针对纯化炉、精粉炉等设备进行“煤改气”改造，以达到符合环保要求的工艺，公司的六条生产窑炉分别进行检修，导致报告期内产能下降明显。（3）公司下游客户受环保政策的影响，订单减少，也对公司的销售负面产生影响。13 (二二)行业情况行业情况 2008 年金融危机以来，全球锌市场一直处于供应过剩状态。但由于 2015 年国外部分大型矿山宣布停产减产等因素，并且短期内难以有明显改善，锌价从 2016 年初持续增长，由于市场对供需缺口的担忧仍然存在，2017 年锌价不断上涨。受环保政策的影响 2018 年全年锌价呈现下跌的态势。同时由于环保整治，部分不规则的同行业厂家先后关闭，预计 2019 年的行业内竞争程度有所缓解。2019 年防腐领域对锌粉的需求量将继续保持稳定增长态势，行业整体的盈利能力有望略有提高。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 62,131.57 0.13%363,506.40 0.69%-82.91%应收票据与应收账款 12,645,894.66 27.12%22,706,459.14 36.20%-44.31%存货 8,878,077.21 19.04%8,439,097.21 15.96%5.20%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 12,652,309.24 27.14%10,492,552.64 19.84%20.58%在建工程 593,176.99 1.27%297,504.28 0.56%99.38%短期借款 19,900,000.00 42.68%18,970,000.00 35.87%4.90%长期借款-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较上年同期减少了 82.91%，主要原因如下：一方面，由于 2018 年受江苏省 263 环境整治，公司下游涂料行业、医学化工为环保整治重点对象，下游客户使用粗锌粉的部分产品暂停生产，使公司资金流陷入被动状态；另一方面，本年度生产设备全面技改，固定资产投入增加。综合导致本期末货币资金较往年同期降低 82.91%。2、应收账款及应收票据较上年同期减少了 44.31%，主要是因为（1）销售下降，应收账款减少；（2）公司流动资金紧张，应收票据或背书或贴现，应收票据余额减少；（3）由于公司营运资金竞争，调整了销售政策，加大了对细粉的应收账款的催收力度。3、存货较上年同期增加 5.2%，主要原因：受环保影响，下游客户使用粗粉的产品暂停生产，造成粗粉的积压。4、固定资产较上年同期增加了 20.58%，主要是应国家针对危化企业的环保要求，公司对生产车间进行“煤改气”改造，购置了部分新设备，同时对老旧设备进行全面技改，致使固定资产本期固定资产增加 20.58%。5、短期借款较上年同期增加了 4.9%，主要受环保影响，粗粉积压以及煤改气、设备的全面技改等因素影响，公司营运资金紧张，因此本年度短期借款期末余额较去年提高了 4.9%。14 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 72,976,164.11-109,755,510.49-33.51%营业成本 72,105,686.88 98.81%102,757,045.54 93.60%-29.83%毛利率%1.19%-6.38%-管理费用 1,656,659.52 2.27%1,739,601.96 1.58%-4.77%研发费用 3,010,886.88 4.13%1,999,712.62 1.82%50.57%销售费用 1,661,046.04 2.28%2,239,901.31 2.04%-25.84%财务费用 2,063,329.27 2.83%1,466,920.99 1.34%40.66%资产减值损失 557,565.50 0.76%1,663,901.28 95.65%-66.49%其他收益 155,416.88 0.21%100,000.00 5.00%55.42%投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-8,111,969.56-11.12%-2,345,258.53-2.14%-245.89%营业外收入 590.00 0.00%161,876.84 0.15%-99.64%营业外支出 15,236.29 0.02%39,250.00 0.04%-61.18%净利润-8,126,615.85-11.14%-1,899,626.34-1.73%-327.80%项目重大变动原因项目重大变动原因：营业收入变动比例为-33.51%，原因是(1)下游客户受环保政策影响，导致公司粗粉销售下降；（2）公司因为进行煤改气”停产 3 个月都导致产能下降，影响销售。营业成本变动比例为-29.83%，原因是受环保影响，销售减少，相应的营业成本也降低。净利润变动比例为-327.80%，原因是一方面由于 2018 年受江苏省 263 环境整治，公司下游涂料行业、医学化工为环保整治重点对象，下游客户使用粗锌粉的部分产品暂停生产，销售减少；另一方面，本年度公司进行煤改气、生产设备全面技改，投入增加。同时报告期内，公司政府补助减少，导致净利润较上年同期下降明显。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 72,976,164.11 109,755,510.49-33.51%其他业务收入-主营业务成本 72,105,686.88 102,757,045.54-29.83%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：15 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%锌粉 50,163,689.65 68.74%68,002,458.74 61.96%氧化锌 22,812,474.46 31.26%41,753,051.75 38.04%按区域分类分析按区域分类分析：适用适用不适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司收入构成未发生重大变化。2018 年销售收入较去年同期减少了 17,838,769.09 元，主要是由于：2018 年销售锌粉和氧化锌3305.39 吨，2017 年销售锌粉和氧化锌 5282.2 吨，今年销量减少了 1976.81 吨，同时 2018 年锌粉和氧化锌、锌锭、锌渣价格下降。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 扬州瑞诺思化工有限公司 10,505,131.04 14.40%否 2 徐州徐轮橡胶有限公司 4,170,939.42 5.71%否 3 天津宏利永胜表面处理有限公司 4,274,439.34 5.86%否 4 无锡可来迪机械镀锌有限公司 2,613,256.70 3.58%否 5 上海麦加涂料有限公司 2,297,071.18 3.14%否 合计合计 23,860,837.68 32.69%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 3 上海寅瑞商贸有限公司 15,836,301.04 17.17%否 4 南通市通州区江东废旧金属回收有限公司 9,392,911.42 10.18%否 1 扬州市佳佳镀锌有限公司 7,520,900.00 8.15%否 5 上海恒蕴金属材料有限公司 6,548,099.07 7.10%否 2 江苏国强镀锌实业有限公司 3,656,253.64 3.96%否 合计合计 42,954,465.17 46.56%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 3,414,167.14 6,343,154.56-46.18%投资活动产生的现金流量净额-3,707,962.12-2,768,790.74-33.92%筹资活动产生的现金流量净额-7,579.85-3,928,183.68 99.81%现金流量分析现金流量分析：16 经营活动产生的现金流量净额本年度较去年减少 46.18%，主要原因是因环保整治，下游客户部分产品停产，销售减少，存货增加所致。投资活动产生的现金流量净额本年度较去年有下降 33.92%，主要是由于本年度企业所制定的战略发展计划，结合企业实际经营管理的需求，较 2017 年度而言，本年度新增固定资产所致。筹资活动产生的现金流量净额本年度较去年有所增加 99.81%，差异的主要原因是减少了债务偿还。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 2017 年第五次临时股东大会审议通过关于对外投资设立全资子公司的议案，该议案主要内容为：拟设立全资子公司江苏双盛锌业科技有限公司，本次对外投资主要为收购关联方股东张月凤手中所持有的江苏双盛锌业科技有限公司 50%的股份。本次对外投资的资金来源为公司的自有资金，不涉及实物资产、无形资产或股权出资等出资方式。2017 年第七次临时股东大会审议通过 关于控股子公司江苏双盛锌业科技有限公司变更营业范围的议案，该议案主要内容为：变更前营业范围为：锌粉、氧化锌技术研发;化工产品(不含危险化学品)生产、自产产品销售。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)拟变更营业范围为：锌粉，氧化锌技术研发;化工产品，锌粉生产，自产产品销售。(依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动)。截至报告期末，公司仅拥有 1 家 100%控股子公司。具体情况如下：1、名称：江苏双盛锌业科技有限公司 2、统一社会信用代码：91321003MA1N31A61A 3、类型：有限责任公司 4、住所：扬州市邗江区公道镇新苑北路东侧 5、法定代表人：张月凤 6、注册资本：1000 万元整 7、成立日期：2016 年 12 月 12 日 8、经营范围：锌粉、氧化锌技术研发；化工产品（不含危险化学品）生产、自产产品销售。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）截至 2018 年 12 月 31 日，公司未将净资产注入子公司,子公司尚未形成业务。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 审计意见类型：带强调事项段的无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：公司董事会认为，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对 2018 年财务报表出具带有持续经营重大不确定性段落的无保留意见审计报告，主要原因是：报告期内，公司营业收入下降且持续亏损，面临一定的经营风险。对于此情况，公司管理层已开始落实并完善企业组织架构收集各方面资源，建立一支专业、高效的运营团队，以改善公司面临的局面。具体应对措施如下：（1）增加公司的营运资金，通过关联方财务资助等渠道加强公司的现金流，降低财务风险。17 （2）提升公司的产能，提高产品质量，加强产品的竞争力，从而提升营业收入。（3）优化供应链管理，加强战略合作伙伴关系的建立，保证产品质量稳定，同时减低采购成本。（4）加强订单管理，加强存货周转，避免库存积压，加重营运资金成本。公司董事会认为：瑞华会计事务所（特殊普通合伙）依据相关情况，本着严格、谨慎的原则，对上述事项出具了带持续经营重大不确定性段落的无保留意见，董事会表示理解，董事会将组织公司董事、监事、高级管理人员等相关人员，积极采取有效措施，消除审计报告中所强调事项对公司的影响。(六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、会计政策 2018 年财政部发布了财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815号），对资产负债表和利润表修订和新增了“应收票据及应收账款”、“其他应收款”、“持有待售资产”、“固定资产”、“在建工程”、“应付票据及应付账款”、“其他应付款”、“持有待售负债”、“研发费用”、“其中：利息费用”、“利息收入”、“资产处置收益”和“其他收益”、“营业外收入”、“营业外支出”、“（一）持续经营净利润”和“（二）终止经营净利润”等行项目作了明确说明。本公司按照财政部的要求，根据说明及其相关规定进行了列报。上述财务报表的修订和新增行项目，本公司不涉及年初资产负债总额和上年利润的调整。2、会计估计 报告期内，公司的会计估计未发生变更。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 报告期内，公司遵纪守法，合规经营，在追求经济效益保护股东利益的同时,充分地尊重和维护客 户、供应商、消费者以及员工的合法权益。公司依法纳税，合理吸纳就业人口，做到一个企业对社会应 有的责任。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司各项业务进展顺利，资产、人员、财务情况独力。企业治理规范有序，会计核算、财务管理和风险控制等重大内部控制体系良好。公司已连续两年出现亏损，截至报告期末，公司累计亏损 9,562,361.70 元，货币资金余额 62,131.57元，短期借款余额 19,900,000.00 元，归属于挂牌公司股东的每股净资产小于 1 元，持续经营能力存在重大不确定性。公司管理层正在积极拓展业务，尽快实现扭亏为盈。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是否 18 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、原材料价格波动风险 公司生产产品主要原材料为锌粉及氧化锌。在以销定产的模式下,公司产品按照订单定制生产,产品的销售价格在签订合同时确定,而营业成本则受生产周期内锌价格变动的影响。原材料价格的波动会对经营业绩的稳定性产生一定影响,存在一定的风险。如果公司不能够合理定价,把原材料价格波动的风险向下游转移,将会存在因原材料价格波动带来的成本增加,毛利率下降风险。如果原材料价格的波动较大,原材料采购将带来更多的资金不确定,从而增加公司的流动资金压力。同时,如果原材料价格持续上升,还会增大产品销售收入基数,从而可能引致公司毛利率指标下降。对策：公司目前对采购人员进行培训，能够实现科学、合理的在价格低点采购原材料。同时计划采取套期保值等手段，对原材料价格波动实现一定程度的平抑和控制，合理计划库存量，降低生产成本，提高盈利水平。2、安全生产风险 公司生产过程中的部分工序为高温环境,尽管公司配备有较完备的安全设施,制定了较为完善的事故预警、处理机制,整个生产过程完全处于受控态,发生安全事故的可能性很小,也从未发生大的安全事故,但不排除因设备及工艺不完善、物品保管及操作不当和自然灾害等原因而造成意外安全事故的可能,从而影响生产经营的正常进行。对策：公司将不断进行设备更新及技术改造，进一步提升生产的自动化、智能化水平，同时进一步优化工艺。持续开展安全排查与整改工作，确保无安全事故发生，严格按照环境和职业健康安全管理体系运行，落实安全生产责任制，以达到零事故的目标。3、新产品开发的风险 为保持技术上的领先优势,公司近年来研发投入加大。虽然公司具备一定的研发实力,但是部分新产品开发环节的复杂性可能导致新产品的推出滞后;此外,如果新产品所针对的市场并不成熟或新产品不符合市场需求,公司又不能及时调整产品策略及销售策略,可能会给公司的生产经营造成不利影响;另外新产品开发需要先进的技术和高端的人才,从而在人力物力等方面的投入都会比较大,在一段时间内可能存在资金短缺的风险。对策：公司将会继续增加研发投入,保持研发优势和自主创新优势。同时加强与客户和市场的联系与沟通，更好的了解客户与市场的需求，准确预判市场需求发展趋势，把握产品升级与研发的方向，从而针对客户及市场的需求及时推出新产品。同时加强对研发项目的风险管理，确保从项目立项开始把关，通过不断跟踪战略客户的需求，确保产品升级及创新符合市场与客户的需求。公司还将积极开展与高校、研究所等外部研究机构的合作,通过引进高端人才，拓宽公司技术更新的渠道,提高产品研发效率。在办理过程中，发现公司存在部分经营资质备案人为公司法定代表人。原董事长、法定代表人张月凤女士辞职前，公司未能及时了解到法定代表人变动对公司其他资质的影响。因此，在其他资质办理备案人员变更前无法变更公司法定代表人。4、控股股东、实际控制人变动风险 2016 年 8 月 29 日，公司原控股股东、实际控制人张月凤、徐桂森与公司其他 14 名股东将公司 35.30%的部分转让给沃控智能系统南京有限公司。股权转让完成后，沃控智能成为公司第一大股东，同时张月凤、徐桂森与徐鲲、徐燕、丁拥军、赵永权、钱秋妹、邹蓉作为委托方，将首次股份转让完成后剩余股份所对应的股东权利授予沃控智能享有和行使，沃控智能从而取得了公司的控股权及控制权，公司的控股股东变更为沃控智能。根据公司于 2016 年 8 月 31 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台19 （）公告的江苏双盛锌业股份有限公司收购报告书，沃控智能的实际控制人为陶素福，因此公司的实际控制人变更为陶素福。由于控股股东、实际控制人发生变更，若公司控股股东利用其控股地位，通过行使表决权或管理职权方式对公司的经营决策、人事、财务管理等进行不正当控制，可能给公司生产经营和少数权益股东带来风险。对策：公司已按照法律法规的有关要求，建立了完善的法人治理结构，运作规范，进一步规范控股股东、实际控制人的决策行为，提升整体经营效率、提高盈利能力。同时沃控智能作为公司的收购人在收购实施前，已承诺在成为公司控股股东后，将遵守相关法律、法规、规章、规范性文件及公司章程的相关规定，依法行使股东权利，不利用控股股东身份影响公司的独立性，保持公司在资产、人员、财务、机构和业务方面的完整性和独立性。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 报告期内，瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2018 年财务报告出具了非标准审计意见。2018 年度公司发生净亏损 8,126,615.85 元，截止 2018 年 12 月 31 日累计亏损 9,562,361.70 元，每股净资产小于 1 元，持续经营能力存在重大不确定性。公司管理层针对上述事项采取了一下措施：（1）增加公司的营运资金，通过关联方财务资助等渠道加强公司的现金流，降低财务风险。（2）提升公司的产能，提高产品质量，加强产品的竞争力，从而提升营业收入。（3）优化供应链管理，加强战略合作伙伴关系的建立，保证产品质量稳定，同时减低采购成本。（4）加强订单管理，加强存货周转，避免库存积压，加重营运资金成本。第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 五.二.(二)是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(三)是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在股份回购事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(四)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(五)是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 20 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)重大重大诉讼、仲裁事项诉讼、仲裁事项 1、报告期内发生的诉讼、仲裁事项报告期内发生的诉讼、仲裁事项 报告期内发生的诉讼、仲裁事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 是 否 2 2、以临时公告形式披露、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的且在报告期内未结案件的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 3 3、以临时公告形式披露且在报告期内结案的以临时公告形式披露且在报告期内结案的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 (二二)报告期内报告期内公司发生的日常性关联交易公司发生的日常性关联交易情况情况 单位：元 具体事项类型具体事项类型 预计金预计金额额 发生金额发生金额 1购买原材料、燃料、动力-2销售产品、商品、提供或者接受劳务，委托或者受托销售-3投资（含共同投资、委托理财、委托贷款）-4财务资助（挂牌公司接受的）45,000,000.00 23,435,156.00 5公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型-6其他-(三三)报告期内报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易关联交易情况情况 单位：元 关联方关联方 交易内容交易内容 交易金额交易金额 是否履行是否履行必要必要决策程序决策程序 临时临时报告报