832089_2018_禾昌聚合_2018年年度报告_2019-04-10.pdf

1 2018 年度报告 禾昌聚合 NEEQ:832089 苏州禾昌聚合材料股份有限公司 Suzhou Hechang Polymeric Materials Co.,Ltd 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司于 2018 年 3 月 1 日召开第三届董事会第十二次会议，审议通过了关于撤回公司首次公开发行股票并上市申请文件的议案，因公司上市计划调整，决定终止首次公开发行股票并上市的申请并撤回申请文件。根据中国证券监督管理委员会行政许可实施程序规定第二十条的规定，中国证监会决定终止对公司首次公开发行股票并上市申请的审查，并于 2018 年3 月 15 日向公司出具了中国证监会行政 许 可 申 请 终 止 审 查 通 知 书（2018104 号）。2018 年8月17 日公司召开 2018 年第三次临时股东大会，审议通过了 2018年半年度权益分派方案，以权益分派实施时股权登记日的总股本为基数，以未分配利润向全体股东每 10 股派发现金红利 2.00 元（含税）。公司 2018 年第二次临时股东大会于 2018 年 5 月 10 日审议并通过：增补石耀琦先生为公司第三届董事会非独立董事，任期自股东大会审议通过之日起至第三届董事会任期届满之日止。2018 年 4 月 9 日，陈建锋、顾阿明和苏州禾昌聚合材料股份有限公司，关于陈建锋、顾阿明有意受让公司持有全资子公司苏州市和加新型材料有限公司（以下简称“和加新材”）100%的股权事宜，签订了股权转让意向书。公司于 2018 年 8 月 23 日召开了第三届董事会第十七次会议，审议通过了关于签订全资子公司股权转让协议议案，并于同日与顾阿明、刘少华、王晓萍、陈钢、戴荣生签署股权转让协议，转让子公司和加新材 95%股权。本次股权转让工商变更登记完成后，公司仍持有和加新材 5%的股权。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业行业信息信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3636 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、禾昌聚合 指 苏州禾昌聚合材料股份有限公司 和加新材 指 苏州市和加新型材料有限公司 和记荣达 指 苏州和记荣达新材料有限公司 禾润昌 指 苏州禾润昌新材料有限公司 和雅科技 指 苏州工业园区和雅材料科技有限公司 和昌有限 指 苏州工业园区和昌新型材料有限公司 三会 指 股东大会、董事会、监事会 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 天风证券 指 天风证券股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 报告期、本报告期、本年度 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人赵东明、主管会计工作负责人赵东明及会计机构负责人（会计主管人员）李建霞保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、主要原材料价格波动风险 公司产品主要原材料是各类合成树脂，原材料成本占生产成本的比重较高，因此，主要原材料价格波动对公司生产成本及经营成果有较大的影响。同时由于本公司产品销售客户主要为汽车零部件、家电零部件、塑料包装等领域的厂商，而上述行业在我国基本处于充分竞争状态，因此，原材料价格波动导致产品成本上升的风险无法完全、及时通过产品提价转嫁给下游客户，从而影响公司毛利率水平。公司通过改进生产配方和工艺，利用等效替代，在生产过程中提高回用率，降低主要原材料的单位耗用量，以及采取在承接订单时考虑主要原材料价格等成本因素对产品进行定价等措施，有效的降低了原材料价格波动给公司造成的不利影响。2、经营成果受下游行业波动影响的风险 公司研发生产的改性塑料产品主要用于汽车零部件、家电零部件、塑料包装等行业，产品的应用及需求受下游行业发展状况，以及国家在各行业不同发展阶段制定的产业调整政策的制约及影响。目前，国内汽车、家电、塑料包装对改性塑料总体需求较大，但该等行业的景气度上升趋缓，公司将面临下游客户经营环境发生变化的风险，这将给公司的经营带来一定程度的影响。3、核心技术人员流失及核心技术失密的风险 改性塑料行业的技术人才需要较长时间的专业培训和实践经验积累。公司自设立以来十分重视技术的研发及创新，培养了一批具有丰富行业经验和技术专长的人才，核心技术人员是6 公司持续发展的重要资源和基础；技术配方是改性塑料的核心，因此，掌握和不断研究开发独特的高性能改性配方是公司降低生产成本、提升竞争力的关键。随着改性塑料行业的快速发展，必将引起专业人才的激烈竞争和流动，公司未来可能面临核心技术人员流失及核心技术失密的风险。4、应收账款回收风险 2016 年末、2017 年末、2018 年末，公司应收账款净额分别为 21,319.11 万元、21,909.71 万元和 19,467.33 万元，占各期末流动资产的比重分别为 45.98%、41.68%和 41.06%，各期的应收账款周转率分别为 2.17 次/年、2.20 次/年和 1.99 次/年。公司应收账款客户主要是国内知名的汽车零部件、家电配件等生产企业，财务状况良好、商业信用度高，具有较强的支付能力，且与公司建立了良好的合作关系，大部分账龄在 1 年以内。公司根据客户资信情况，对客户实施差别化的信用期政策，应收账款发生坏账的风险较小。但随着公司经营规模的扩大，在信用政策不发生改变的情况下应收账款余额仍可能会进一步增加。若公司主要客户的经营状况发生不利变化，则可能导致该等应收账款不能按期或无法收回而发生坏账，将对公司的生产经营和业绩产生不利影响。5、控股股东控制不当风险 赵东明先生持有公司 53.96%股份，为公司控股股东、实际控制人，对公司生产经营具有重大决策权。如果赵东明先生通过行使表决权、管理职能或其他方式对公司的发展战略、经营决策、人事安排等方面进行不当控制，可能会对公司及其他股东的权益产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 苏州禾昌聚合材料股份有限公司 英文名称及缩写 Suzhou Hechang Polymeric Materials Co.,Ltd 证券简称 禾昌聚合 证券代码 832089 法定代表人 赵东明 办公地址 苏州工业园区民生路 9 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 虞阡 职务 董事会秘书 电话 0512-65931720 传真 0512-65472399 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 苏州工业园区民生路 9 号，邮编：215123 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司证券部 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1999 年 6 月 9 日 挂牌时间 2015 年 3 月 13 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业（C）-橡胶和塑料制品业（C29）-塑料制品业（C292）-其他塑料制品制造（C2929）主要产品与服务项目 改性塑料的研发、生产、销售与服务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）78,100,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 赵东明 实际控制人及其一致行动人 赵东明 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320000714164832Y 否 注册地址 苏州工业园区民营工业区 否 注册资本（元）78,100,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 天风证券 主办券商办公地址 湖北省武汉市武昌区中南路 99 号保利广场 A 座 37 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 华普天健会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 卢珍、王旭、杨和龙 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 22 号 1 幢外经贸大厦 901-22 至901-26 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 443,622,043.70 505,088,911.16-12.17%毛利率%16.83%19.83%-归属于挂牌公司股东的净利润 50,122,770.37 44,255,837.58 13.26%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 20,612,524.48 42,490,583.92-51.49%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）11.59%11.37%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）4.77%10.92%-基本每股收益 0.64 0.57 12.28%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 555,549,410.58 615,854,031.26-9.79%负债总计 109,826,620.09 204,634,011.14-46.33%归属于挂牌公司股东的净资产 445,722,790.49 411,220,020.12 8.39%归属于挂牌公司股东的每股净资产 5.71 5.27 8.35%资产负债率%（母公司）14.94%31.97%-资产负债率%（合并）19.77%33.23%-流动比率 450.39%257%-利息保障倍数 14.89 11.10-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 41,462,186.47 39,758,718.90 4.28%应收账款周转率 199%220%-存货周转率 556%748%-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-9.79%11.65%-营业收入增长率%-12.17%16.69%-净利润增长率%13.26%-10.74%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 78,100,000 78,100,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 32,793,052.71 自主品牌专项资金补助 933,600.00 发展资金补助 206,900.00 专项资金补贴 200,000.00 研发投入增长补贴 111,000.00 收研发省级奖励金 87,900.00 产品 UL 认证补贴 30,000.00 纳税大户三等奖奖励 30,000.00 征地补偿款 15,843.19 专利补贴 9,900.00 科技保险费补贴 7,100.00 专利申请补贴 5,000.00 通关成本补贴 468.00 新能源汽车补贴 120,000.00 设备补贴 44,000.00 生产线技术改造 141,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 55,057.99 11 非经常性损益合计非经常性损益合计 34,790,821.89 所得税影响数 5,280,576.00 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 29,510,245.89 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情会计差错更正等追溯调整或重述情 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 163,529,586.12-应收账款 219,097,128.04-应收票据及应收账款-382,626,714.16 其他应收款 573,376.23 573,376.23 固定资产 52,585,244.49 52,585,244.49 在建工程 1,033,387.61 1,033,387.61 应付票据 81,556,124.90-应付账款 52,459,878.13-应付票据及应付账款-134,016,003.03 应付利息 116,764.35-其他应付款 3,172,960.57 3,289,724.92 管理费用 26,862,830.18 10,989,840.95 研发费用-15,872,989.23 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司主营业务为改性塑料的研发、生产、销售与服务，所属行业为橡胶和塑料制品业。公司利用独立自主研发的具备行业竞争力的核心技术，自主采购原辅材料，以“以销定产”的模式生产拥有行业领先性能的改性塑料产品，并通过直销模式向下游厂商提供该产品及配套服务。公司的产品是下游各行业不可缺失的基础原材料，产品的性能和服务的质量能够满足客户的需求；同时，公司以扩大经营规模为主要手段，通过持续技术投入、研发替代材料、优化业务流程、强化质量管理体系、改进经营模式等方式降低成本，促进盈利能力的提高。公司产品主要包括各种经改性的塑料粒子和塑料片材等。塑料粒子产品以通用塑料和工程塑料为基础，添加各类助剂，经过填充、共混、增强等方法加工改性，有效提高产品阻燃性、强度、抗冲击性、韧性等方面的性能。主要应用于汽车零部件领域和家电零部件领域；公司塑料片材产品主要包括 PET 片材、PVC 片材，公司塑料片材产品主要用于商品包装、食品包装等塑料包装领域。报告期内，公司的商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司顺应国家政策的导向，积极推进新市场的开拓，致力于新产品新材料的研发，持续开发新产品，不断寻求新的利润增长点，同时积极开拓现有产品的市场和销售渠道。报告期内，实现营业收入443,622,043.70 元，同比减少 12.17%，营业收入的减少主要系本年度整体汽车行业产销量增速放缓导致销量下滑；实现净利润 50,122,770.37 元，同比增长 13.26%，主要系出售全资子公司和加新材股权所致；实现扣除非经常性损益后净利润 20,612,524.48 元，同比减少 51.49%，主要系报告期原材料价格上涨，公司主要产品毛利率下降，以及受下游汽车市场产销量下滑公司营业收入下降所致。截止本报告期末，公司总资产 555,549,410.58 元，净资产 445,722,790.49 元。报告期内，公司采取的经营措施如下：1、完善客户管理，积极发展新客户。公司以客户为中心，不断优化产品结构，依靠自主研发，提升产品质量，通过与客户的沟通和交流，以及优质的售后服务工作，进一步提升了公司在客户群中的形象，在加强与原有客户良好合作的基础上，积极拓展新客户。13 2、提升财务管理水平，发挥财务决策作用。公司本着基础工作扎实化、管理流程科学化的原则，加强财务基础数据收集和分析工作，与项目管理协同配合，在项目管理中充分发挥财务管理职能，加强产品制造成本控制和库存控制，做好市场服务，为合同谈判和签订提供有力依据，同时，公司加强财务分析职能，为业务改进提供方向，增强了决策的科学性和准确性。3、加强人才队伍建设和人才培训，引进高端人才。公司制定了系统的培训计划，通过内部人才流动和定向培养机制，分别对研发人员、管理人员、商务人员和生产线人员开展多次专业培训，进一步提升了公司员工的专业素养和管理层的科学化管理水平，为公司的快速发展培养了一批具有高技术水平和凝聚力的人才。另外，公司引进了企业管理和规划人才、行业营销人才，丰富了公司人才团队，优化了人才结构，为公司的快速发展做好人才储备。4、加强知识产权保护，规范知识产权管理。公司在知识产权的开发、使用、维护等方面进一步规范，公司以鼓励发明创造为目的，加强对科研技术人员的知识产权知识普及教育，积极挖掘设计开发和工艺技术的创新点，做好知识产权开发和保护工作。截至本报告期末，公司拥有发明专利 8 项和实用新型专利 28 项。5、加大新产品开发力度，不断提高公司核心竞争力 公司继续以市场为导向，对外深入了解客户需求，探讨市场前沿产品走向，对内建立创新激励机制，充分调动员工的技术研发热情，完善创新体系建设。在此基础上不断优化产品性能，开发了多项符合市场需求的产品，进一步巩固了公司的市场地位，提升公司的核心竞争力。(二二)行业情况行业情况 改性塑料是以合成树脂为基材，以能改善树脂在力学、流变、燃烧、电、热、光、磁等某方面性能的添加剂或其他树脂等为辅助成分，通过填充、增韧、增强、共混、合金化等技术手段，得到的具有均一外观的材料。改性塑料作为化工新材料的一种，近年来在全球范围内的产能扩张较为迅速，现在已经具有了一定的发展规模。目前，我国改性塑料的消费增长迅速，改性塑料在通用塑料领域所占的比例与发达国家相比还存在一定的差距。同时，我国改性塑料现有产能还不能完全满足国内市场的需求，未来我国改性塑料行业仍然存在较大的发展空间。伴随着国内经济的快速发展和“以塑代钢”、“以塑代木”的不断推进，改性塑料也获得了较快的发展，改性设备和改性技术不断成熟，改性塑料工业体系也逐步完善，目前已成为全国塑料产业的重要组成部分。改性塑料行业上游为石化及煤化工领域，其主要为本行业提供聚丙烯、聚乙烯、聚苯乙烯、聚氯乙烯等基材树脂及其他助剂材料；下游主要为汽车、家电、电子电器、办公设备、电动工具等行业，其中家电和汽车为份额最大的两个市场。洗衣机和冰箱是我国居民家庭最常见的两类家电产品，根据国家统计局数据，2018 年，我国洗衣机和冰箱产量分别为 7,150.70 万台和 7,876.70 万台，产量保持在较高水平，较高的家电产品产量对改性塑料产品带来了较大的市场需求。根据中国汽车工业协会统计，2018 年，汽车产销分别完成 2,780.90 万辆和 2,808.10 万辆，同比分别下降 4.2%和 2.8%，其中乘用车累计产销分别完成 2,352.90 万辆和 2,371.00 万辆，同比分别下降 5.2%和 4.1%。汽车产销量下降一方面由于购置税优惠政策全面退出造成的影响；另一方面受宏观经济增速回落、中美贸易战，以及消费信心等因素的影响，汽车行业短期内面临较大压力。目前，我国汽车产业仍处于普及期，有较大的增长空间。我国汽车轻量化材料应用的发展趋势已经确立，而改性塑料能有效促进汽车轻量化发展，且未来随着改性塑料技术的发展，其应用范围还将进一步得到提升，具备更广阔的发展空间。14 (三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 101,476,659.29 18.27%73,828,823.11 11.99%37.45%应收票据与应收账款 291,267,548.72 52.43%382,626,714.16 62.13%-23.88%存货 71,739,059.10 12.91%60,957,604.10 9.90%17.69%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 37,299,364.02 6.71%52,585,244.49 8.54%-29.07%在建工程 14,937,608.59 2.69%1,033,387.61 0.17%1,345.50%短期借款 15,000,000.00 2.70%55,079,300.00 8.94%-72.77%长期借款-资产总计 555,549,410.58-615,854,031.26-9.79%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金期末余额较上年同期增长 37.45%，主要系本期收到处置子公司款所致。2、应收票据与应收账款期末余额较上年同期下降 23.88%，主要系银行承兑票据到期托收及票据贴现增加所致。3、在建工程期末余额较上年同期增加 13,904,220.98 元，主要系子公司禾润昌高性能复合材料生产建设项目投入增加所致。4、存货主要系公司根据销售订单增加原材料备货所致。5、短期借款期末余额较上年同期下降 72.77%，主要系借款归还所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 443,622,043.70-505,088,911.16-12.17%营业成本 368,953,783.08 83.17%404,931,477.13 80.17%-8.88%毛利率%16.83%-19.83%-管理费用 14,205,829.05 3.20%10,989,840.95 2.18%29.26%研发费用 14,599,689.79 3.29%15,872,989.23 3.14%-8.02%销售费用 10,123,926.92 2.28%13,454,466.69 2.66%-24.75%财务费用 4,309,023.43 0.97%5,245,789.75 1.04%-17.86%资产减值损失 4,161,391.60 0.94%1,469,340.51 0.29%183.21%其他收益 1,942,711.19 0.44%864,648.91 0.17%124.68%15 投资收益 32,795,665.10 7.39%-100.00%公允价值变动收益-资产处置收益-2,612.39 0.00%56,674.89 0.01%-104.61%汇兑收益-营业利润 59,813,995.13 13.48%51,409,269.73 10.18%16.35%营业外收入 83,378.53 0.02%1,385,406.93 0.27%-93.98%营业外支出 28,320.54 0.01%210,602.86 0.04%-86.55%净利润 50,122,770.37 11.30%44,255,837.58 8.76%13.26%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、资产减值损失本期发生额较上期发生额增加 2,692,051.09 元，主要系本期计提的应收账款坏账准备增加所致。2、其他收益本期发生额较上期发生额增加 1,078,062.28 元，主要系本期政府补助增加所致。3、投资收益本期发生额较上期发生额增加 32,795,665.10 元，系本期处置子公司和加新材股权所致。4、资产处置收益本期发生额较上期发生额下降 104.61%，主要系本期处置资产减少所致。5、营业外收入本期发生额较上期发生额下降 93.98%，主要系公司收到的政府补助减少所致。6、营业外支出本期发生额较上期发生额下降 86.55%，主要系本期其他支出减少所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 421,992,374.91 496,280,975.08-14.97%其他业务收入 21,629,668.79 8,807,936.08 145.57%主营业务成本 349,774,625.13 397,440,354.39-11.99%其他业务成本 19,179,157.95 7,491,122.74 156.03%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%主营业务收入 421,992,374.91 95.12%496,280,975.08 98.26%其中：改性聚丙烯 271,613,432.70 61.23%355,737,508.56 70.43%其他 32,340,191.38 7.29%26,894,816.15 5.32%塑料片材 118,038,750.83 26.61%113,648,650.37 22.50%其他业务收入 21,629,668.79 4.88%8,807,936.08 1.74%合计 443,622,043.70 100.00%505,088,911.16 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：16 本期改性聚丙烯收入较上期下降 23.65%，改性聚丙烯是公司最主要的产品，本年度受汽车行业整体下滑的影响，本公司主要产品销售收入呈下滑趋势。本期其他业务收入较上期增长 145.57%，主要系材料销售增长所致。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 江苏新泉汽车饰件股份有限公司 34,627,863.02 7.80%否 2 南昌吴越塑料工业有限公司 28,299,268.58 6.38%否 3 海南钧达汽车饰件股份有限公司 25,449,528.24 5.74%否 4 常州市永成车配厂 23,292,988.92 5.25%否 5 丹阳金城配件有限公司 18,621,904.06 4.20%否 合计合计 130,291,552.82 29.37%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 爱思开综合化学国际贸易（上海）有限公司 43,847,607.45 11.91%否 2 远纺工业（上海）有限公司 21,388,089.15 5.81%否 3 沙伯基础（上海）商贸有限公司 20,774,814.27 5.64%否 4 台湾化学纤维股份有限公司 FORMOSA CHEMICALS FIBRE CORP 16,032,141.14 4.35%否 5 浙江华菲再生资源有限公司 12,854,028.79 3.49%否 合计合计 114,896,680.80 31.20%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 41,462,186.47 39,758,718.90 4.28%投资活动产生的现金流量净额 45,784,110.74-11,741,896.67-489.92%筹资活动产生的现金流量净额-59,266,087.44 24,827.45-238,811.94%现金流量分析现金流量分析：投资活动产生的现金流量净额 2018 年较 2017 年增长 489.92%，主要系本期出售子公司和加新材股权所致。筹资活动产生的现金流量净额 2018 年较 2017 年下降 238,811.94%，主要系本期归还借款所致。17 (四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截至 2018 年 12 月 31 日，公司拥有 3 家全资子公司，1 家参股公司。全资子公司分别为：苏州和记荣达新材料有限公司，注册资本 2200 万元，统一社会信用代码：91320594MA1MEKBC8P；苏州禾润昌新材料有限公司，注册资本 10000 万元，统一社会信用代码：91320507MA1MNEGL60；苏州工业园区和雅材料科技有限公司，注册资本 500 万元，统一社会信用代码：91320594MA1X62UX80。参股公司：苏州市和加新型材料有限公司，公司持股比例为 5%，注册资本 3000 万元，统一社会信用代码：9132050779610674XR。无单个全资子公司的净利润或单个参股公司的投资收益对公司净利润影响达 10%以上。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司无委托理财、委托贷款、衍生品投资的情况。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 2017 年 6 月财政部发布了企业会计准则解释第 9 号关于权益法下投资净损失的会计处理、企业会计准则解释第 10 号关于以使用固定资产产生的收入为基础的折旧方法、企业会计准则解释第11 号关于以使用无形资产产生的收入为基础的摊销方法及企业会计准则解释第 12 号关于关键管理人员服务的提供方与接受方是否为关联方等四项解释，本公司于 2018 年 1 月 1 日起执行上述解释。根据财政部 2018 年 6 月 15 日发布的关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）要求，对尚未执行新金融准则和新收入准则的企业应按如下规定编制财务报表：资产负债表中将“应收票据”和“应收账款”归并至新增的“应收票据及应收账款”项目；将“应收股利”和“应收利息”归并至“其他应收款”项目；将“固定资产清理”归并至“固定资产”项目；将“工程物资”归并至“在建工程”项目；将“应付票据”和“应付账款”归并至新增的“应付票据及应付账款”项目；将“应付股利”和“应付利息”归并至“其他应付款”项目；将“专项应付款”归并至“长期应付款”项目。利润表中从“管理费用”项目中分拆出“研发费用”项目，在财务费用项目下分拆“利息费用”和“利息收入”明细项目。本公司根据财会【2018】15 号规定的财务报表格式编制 2018 年度财务报表，并采用追溯调整法变更了相关财务报表列报。相关列报调整影响如下：2017 年 12 月 31 日受影响的合并资产负债表和母公司资产负债表 项目 合并资产负债表 母公司资产负债表 调整前 调整后 调整前 调整后 应收票据 163,529,586.12-157,138,200.64-应收账款 219,097,128.04-182,986,463.06-18 应收票据及应收账款-382,626,714.16-340,124,663.70 其他应收款 573,376.23 573,376.23 13,055,508.12 13,055,508.12 固定资产 52,585,244.49 52,585,244.49 30,033,011.18 30,033,011.18 在建工程 1,033,387.61 1,033,387.61 247,008.52 247,008.52 应付票据 81,556,124.90-69,279,204.90-应付账款 52,459,878.13-60,994,901.90-应付票据及应付账款-134,016,003.03-130,274,106.80 应付利息 116,764.35-87,377.68-其他应付款 3,172,960.57 3,289,724.92 3,053,117.75 3,140,495.43 2017 年度受影响的合并利润表和母公司利润表 项目 合并利润表 母公司利润表 调整前 调整后 调整前 调整后 管理费用 26,862,830.18 10,989,840.95 21,746,288.46 8,987,880.42 研发费用-15,872,989.23-12,758,408.04 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 2018 年 8 月公司与非关联第三方签订股权转让协议，转让全资子公司和加新材 95%的股权，截至报告期末，公司仍持有和加新材 5%股权；2018 年 9 月公司设立全资子公司苏州工业园区和雅材料科技有限公司，注册资本 500 万元，统一社会信用代码：91320594MA1X62UX80。综上所述，导致公司合并报表范围发生变化。(八八)企业社会责任企业社会责任 公司始终将依法经营作为公司运行的基本原则，注重企业经济效益与社会效益的同步共赢。2018 年度公司认真遵守法律、法规、政策的要求，积极纳税，发展就业岗位，支持地方经济发展，未发生有损社会经济发展、环境保护等社会责任的情形。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；行业发展势头良好，主要财务、业务等经营指标健康；管理层、核心技术人员队伍稳定；没有影响公司持续经营的事项发生。因此，公司拥有良好的持续经营能力。19 四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风风险因素险因素 1、主要原材料价格波动风险 公司产品主要原材料是各类合成树脂，原材料成本占生产成本的比重较高，因此，主要原材料价格波动对公司生产成本及经营成果有较大的影响。同时由于本公司产品销售客户主要为汽车零部件、家电零部件、塑料包装等领域的厂商，而上述行业在我国基本处于充分竞争状态，因此，原材料价格波动导致产品成本上升的风险无法完全、及时通过产品提价转嫁给下游客户，从而影响公司毛利率水平。公司通过改进生产配方和工艺，利用等效替代，在生产过程中提高回用率，降低主要原材料的单位耗用量，以及采取在承接订单时考虑主要原材料价格等成本因素对产品进行定价等措施，有效的降低了原材料价格波动给公司造成的不利影响。应对措施：公司通过改进生产配方和工艺，利用等效替代，在生产过程中提高回用率，降低主要原材料的单位耗用量，以及采取在承接订单时考虑主要原材料价格等成本因素对产品进行定价等措施，有效的降低了原材料价格波动给公司造成的不利影响。2、经营成果受下游行业波动影响的风险 公司研发生产的改性塑料产品主要用于汽车零部件、家电零部件、塑料包装等行业，产品的应用及需求受下游行业发展状况，以及国家