832120_2018_永辉化工_2018年年度报告_2019-03-27.pdf

1 2018 永辉化工 NEEQ:832120 中山永辉化工股份有限公司 ZHONGSHAN YONGHUI CHEMI-INDUSTRY CO.,LTD 年度报告 2 公司年度大事记公司年度大事记 1.1.报告期内，公司成功发行股票 150 万股，发行对象为公司核心员工，发行后公司总股本由3250 万股增至 3400 万股。2.2.2018 年 5 月，全国股转公司对挂牌公司所属层级进行调整，根据全国股转公司的分层标准，公司符合标准一及满足创新层的维持标准，连续三年进入创新层。3.3.报告期内，公司进行了 2017 年年度权益分派：每 10 股派现金 3.80 元（含税），共计派发现金 1292 万元（含税）。除权除息日为 2018 年 6 月 19 日。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.10 第五节第五节 重要事项重要事项.23 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.25 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.27 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.29 第九节第九节 行业信息行业信息.33 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.34 第十一节第十一节 财务报告财务报告.40 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、母公司、中山永辉、永辉化工 指 中山永辉化工股份有限公司 永恒控股 指 永恒控股（1998）有限公司 中山丰禄 指 中山市丰禄实业投资有限公司 辉荣化工 指 中山市辉荣化工有限公司 金华永辉 指 金华市永辉新材料有限公司 永恒工业 指 永恒工业有限公司 盈辉 指 珠海横琴盈辉企业管理中心（有限合伙）尚丰 指 珠海横琴尚丰企业管理中心（有限合伙）永恒研究院 指 中山市永恒化工新材料研究院有限公司 永恒检测 指 中山永恒检测科技有限公司 主办券商、申万宏源 指 申万宏源证券有限公司 允恕、律师 指 山东允恕律师事务所 立信、会计师 指 立信会计师事务所（特殊普通合伙）兴华、会计师 指 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）公司章程 指 中山永辉化工股份有限公司公司章程 三会 指 股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 本报告、本年度报告 指 中山永辉化工股份有限公司 2018 年年度报告 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈建东、主管会计工作负责人刘伟胜 及会计机构负责人（会计主管人员）周春兰保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。立信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 环保安全风险 公司的生产经营虽属化工领域，但生产的产品属于精细化工产品，同时，公司拥有世界先进的生产设备和生产工艺，产品的特性和设备工艺的先进性，保证了公司生产的产品百分百安全。但随着人们对环保和产品安全的高度重视，国际环保要求及国家有关环保的法律法规更加严格，同时公司主要客户均为国内外知名企业，为此可能增加公司的环保成本及安全监测设备的投入，这在一定程度上会增加公司的经营成本，公司仍存在一定的环保安全风险。但公司凭着先进的检测设备和技术的专业性保证了原材料的稳定性，且会在环保、有害物质方面及时更新标准。市场竞争风险 公司所在的涂料行业竞争激烈，公司的产品主要面向国内外知名玩具厂商进行销售，下游玩具行业的产业总体需求水平决定公司产品细分市场的容量，市场竞争程度则决定了行业内企业参与者的市场份额。玩具涂料在中国是一个发展平稳的产业，行业内形成较高的准入门槛，避免了不良竞争。但行业的技术创新步伐逐步加快，产品升级换代压力逐步加大，需要接受新材料、新工艺的进一步挑战。本期重大风险是否发生重大变化：否 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 中山永辉化工股份有限公司 英文名称及缩写 ZHONGSHAN YONGHUI CHEMI-INDUSTRY CO.,LTD.证券简称 永辉化工 证券代码 832120 法定代表人 陈建东 办公地址 广东省中山市西区隆昌工业区昌观路 47 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 何铭娟 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 0760-88559363 传真 0760-88559030 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 广东省中山市西区隆昌工业区昌观路 47 号；528411 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2002 年 4 月 26 日 挂牌时间 2015 年 3 月 12 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C2641 制造业-化学原料和化学制品制造业-涂料、油墨、颜料及类似产品制造-涂料制造 主要产品与服务项目 生产经营凹版油墨、凸版油墨、平版油墨、网孔版油墨、涂料用稀释剂、丙烯酸酯类树脂涂料、硝基涂料、香蕉水;生产经营:水性涂料和水性油墨。不带有储存设施经营危险化学品:环己酮、乙酸正丁酯、乙酸乙酯、二甲苯异构体、乙二醇单丁醚、2-丁酮、丙酮、2-丙酮（异丙醇）、含易燃溶剂的合成树脂、油漆、辅助材料、涂料等制品；危险化学品运输。（以上项目不涉及外商投资准入特别管理措施）（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动。）普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）34,000,000 7 优先股总股本（股）0 做市商数量 4 控股股东 永恒控股（1998）有限公司 实际控制人及其一致行动人 陈建东 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914420007350194905 否 注册地址 广东省中山市西区隆昌贴边社 否 注册资本（元）34,000,000 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 申万宏源 主办券商办公地址 上海市常熟路 239 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 立信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张鑫、廖家河 会计师事务所办公地址 上海市黄埔区南京东路 61 号四楼 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 170,953,148.29 159,378,667.29 7.26%毛利率%36.42%38.93%-归属于挂牌公司股东的净利润 11,154,076.11 22,677,633.86-50.81%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 9,634,502.29 14,174,180.09-32.03%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）8.97%19.36%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.74%12.10%-基本每股收益 0.34 0.70-51.43%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 160,427,389.71 156,295,033.86 2.64%负债总计 26,902,941.28 30,249,415.55-11.06%归属于挂牌公司股东的净资产 128,605,709.92 120,784,341.64 6.48%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.78 3.72 1.61%资产负债率%（母公司）13.09%16.23%-资产负债率%（合并）16.77%19.35%-流动比率 437.44%426.38%-利息保障倍数 40.77 38.31-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 15,046,371.02 14,579,816.58 3.20%应收账款周转率 406.05%378.86%-存货周转率 600.78%576.69%-9 四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%2.64%6.50%-营业收入增长率%7.26%-1.82%-净利润增长率%-49.72%1.87%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 34,000,000.00 32,500,000.00 4.62%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-44,009.04 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）2,785,140.34 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-396,200.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-418,758.46 其他符合非经常性损益定义的损益项目 342,974.91 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,269,147.75 所得税影响数 102,496.69 少数股东权益影响额（税后）647,077.24 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,519,573.82 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用 不适用 10 第四节第四节 管理层讨论管理层讨论与分析与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：“永辉化工”是一家集研发、生产、检测和销售儿童玩具油漆全方位的企业。自成立以来就专注于儿童玩具油漆，建立优越的企业文化和质量管理体系，更斥巨资购买进口先进检测仪器和成立国家认证实验室。通过不断努力现已拥有多项发明专利和拥有行业内先进的进口检测设备如 ICP、GC-MS、ICP-MS等，检测中心取得全国唯一国家认证实验室机构 CNAS 的认证资质和广东省质量技术监督局检验检测机构计量认证 CMA 资质。公司拥有专业的研发团队和化学分析检测中心，通过环保、优质、安全的产品赢得世界 500 强、国际上大玩具商青睐，如美国 MATTEL（美泰）、MCDONALD（麦当劳）、HARSBRO(孩之宝)、HALLMARK(贺曼)、欧洲 LEGO（乐高）、日本 BANDAI（万代）、TOMMYTAKARA（多美）等以本公司作为指定油漆、油墨供应商。通过技术研发和化学检测等各部门的不懈努力，公司已悄然成为在珠三角、国内乃至国际最著名儿童玩具油漆品牌之一，并在 2008 年首家获得深圳市出入境检验检疫协会和玩具协会联合推荐 A 类油漆供应商，进一步强化公司在市场的地位。凭借在儿童玩具漆的成功，公司将环保、优质、安全的产品引伸至儿童家具和食品包装领域，同时在国家二胎政策和倡导绿色环保等大背景下为公司带来巨大发展机遇。面对此机遇，公司将不断加大对技术研发的经费，购置更多高效先进自动生产设备，保持始终强大的检测能力，为公司获取更多市场份额提供坚实利器。公司目前销售以直供给行业内大型客户与一线相关品牌为主，优选具有良好经营理念、财务实力、市场口碑等优质客户作为长期的合作伙伴，采取送货后月结付款的方式结算。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：公司主营产品主要是玩具漆和食品包装油墨，其中玩具漆现处行业中领先地位，其竞争优势主要体现在以下方面：优秀的企业文化。公司为高新技术企业，拥有行业内高级技术人才、强大的研发能力。拥有国际一流的检测仪器和国家认证化学检测中心。环保优质的产品及完善的质量保证系统。获得世界 500 强企业指定推荐的涂料供应商资质。国际一流生产设备。11 以上为公司持续性发展提供了良好的基础与条件。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司实现营业收入 17,095.31 万元，同比增长 7.26%；实现利润总额 1,303.86 万元，净利润 1,081.15 万元，归属挂牌公司股东的净利润 1,115.41 万元。截止 2018 年 12 月 31 日，公司资产总额为 16,042.74 万元，归属于挂牌公司股东的净资产 12,860.57 万元。基本完成 2018 年度的经营计划。(二二)行业情况行业情况 报告期内细分领域行业需求保持平稳增长。国际上欧美发达国家和地区越来越注重安全和环保要求，出台了一系列的安全与环保标准，如美国实行玩具产品安全认证计划，出台了美国材料与测试协会玩具标准（ASTM F963）、2008 消费品安全改进法案 等标准和法案，欧盟的“RoHS 指令”、“WEEE 指令”、“REACH 法规”，并接连发布指令 2014/79/EU 和 2014/81/EU，对玩具安全指令（2009/48/EC）的部分化学物质要求进行了修订等。巴西、阿根廷、俄罗斯等新兴经济体也不断制定各种标准确保玩具安全与环保。我国对玩具的质量和安全实行强制性认证，国家针对玩具不断出台新法律法规，如 国家玩具安全技术规范、GB 24613-2009 玩具用涂料中有害物质限量、强制性产品认证管理规定等。2014 年修订并颁布了国家玩具安全技术规范（GB 6675-2014）规定，于 2016 年 1 月 1 日起实施全球各国家都对玩具产品有着严格的要求，因此，企业只有经过在行业内长期专注和稳健的经营，自身具有较强的研发实力和严谨的品控体系以及专业的生产技术，才能在产品质量方面达到各国的认证标准。由于该细分行业准入门槛越来越高，新进入者很难短时期内达到各大玩具品牌商的严格要求，同时，要达到标准将产生较大的额外成本，产品的竞争优势将大大下降。12 本行业发展因素：1、创新驱动发展：大数据+互联网+效应，促进企业在创新、品牌道路上不断提速；2、绿色发展促改革，环保督查压力重：“回头看”成为现阶段中央环保督查的主要工作。国家发改委发布的产业结构调整指导目录（2011 年本）中“水性木器、工业、船舶涂料，高固体分、无溶剂、辐射固化、功能性外墙外保温涂料等环境友好、资源节约型涂料生产”为鼓励类产业；3、涂料行业竞争日益激烈，加上原材料成本攀升以及环保督查等众多影响，以环保促转型、以绿色谋发展，已经成为涂料行业的发展共识。“十三五”是涂料行业转型升级的五年，随着国家相关政策法规的逐步出台与加严，VoC、重金属、危险废物等已经逐步成为涂料行业发展的关键性问题。以此为契机，推动涂料行业向高附加值、高性能、环境友好型方向转型与发展，成为行业普遍关心与迫切需要解决的问题。绿色发展已经成为大势所趋，涂料企业必须加快转型升级、科技创新，共同完成涂料行业“十三五”绿色环保的使命。本公司一直专注于安全环保玩具涂料的生产和研发，尤其报告期内加大水性涂料的研发和生产，总体对本公司经营情况没有影响，需求仍保持平稳增长。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 47,951,948.56 29.89%60,146,220.50 38.48%-20.27%应收票据及应收账款 41,957,146.01 26.15%42,715,497.13 27.33%-1.78%存货 19,122,182.94 11.92%17,059,593.07 10.91%12.09%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 19,848,610.57 12.37%21,196,391.26 13.56%-6.36%在建工程 42,931.03 0.03%0.00 0.00%短期借款 13,900,000.00 8.66%15,900,000.00 10.17%-12.58%长期借款 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 500.00 0.00%396,700.00 0.25%-99.87%其他应收款 53,605.00 0.03%77,692.76 0.05%-31.00%其他流动资产 2,737,175.72 1.71%1,288,348.41 0.82%112.46%其他非流动资产 386,458.53 0.24%5,022,285.95 3.21%-92.31%13 预收款项 62,256.71 0.04%126.14 0.00%49,255.25%其他应付款 512,601.09 0.32%30,391.20 0.02%1,586.68%应交税费 1,115,340.96 0.70%1,303,572.07 0.83%-14.44%其他综合收益 830,046.56 0.52%250,488.86 0.16%231.37%资产总计 160,427,389.71 156,295,033.86 2.64%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金期末余额比上年同期减少 1,219.43 万元，同比减少了 20.27%。主要原因是公司于 2018年购买了两只新三板挂牌公司的股票；其中弘景光电 123 万股，投资额 553.50 万元，以及南王科技 300万股，投资额 1500 万元；共计投资 2,053.50 万元。2、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，公司购买中证金葵花腾飞2号定增投资基金份额净值0.0005元，100万份，基金净值资产500元，与去年同期对比下降99.87%。截止2018年12月31日该基金余额500元，购买额度为100万人民币，累计收回投资成本88.15万元，投资亏损11.80万元。3、其他应收款期末余额比上年同期减少 2.41 万元，同比减少 31.00%，主要原因是退回押金 2.20 万元。4、其他流动资产期末余额比上年同期增加 144.88 万元，同比增加 112.46%，主要原因是预交企业所得税增加 51.27 万元，以及“比隆宝贝教具项目”投资 99.75 万元。5、其他非流动资产期末余额比上年同期减少 463.58 万元，同比减少 92.31%。主要原因是退回购地意向金 250 万元，永恒检测公司的进项税金上年留抵税额在 2018 年度抵扣了 184.89 万元。6、预收款项期末余额比上年同期增加 6.21 万元，同比增加 49,255.25%，主要原因是预收客户货款。7、其他应付款期末余额比上年同期增加 48.22 万元，同比增加 1,586.68%，主要原因是 2018 年末部分跨期费用在 2019 年 1 月支付 48.77 万元。8、其他综合收益期末余额比上年同期增加 57.96 万元,同比增加 231.37%，主要原因是外币财务报表折算的差额收入。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 170,953,148.29-159,378,667.29-7.26%营业成本 108,686,468.69 63.58%97,336,239.47 61.07%11.66%毛利率%36.42%-38.93%-14 管理费用 18,595,905.77 10.88%16,984,976.33 10.66%9.48%研发费用 9,015,775.43 5.27%9,672,386.66 6.07%-6.79%销售费用 21,465,651.54 12.56%17,484,376.73 10.97%22.77%财务费用 222,760.01 0.13%1,348,389.06 0.85%-83.48%资产减值损失 404,300.67 0.24%193,702.62 0.12%108.72%其他收益 2,785,140.34 1.63%3,169,812.99 1.99%-12.14%投资收益 342,974.91 0.20%8,590,149.23 5.39%-96.01%公允价值变动收益-396,200.00 0.00%-523,400.00-0.33%-24.30%资产处置收益-44,009.04 0.00%-26,287.37-0.02%67.42%汇兑收益-营业利润 13,457,327.89 7.87%25,954,758.45 16.28%-48.15%营业外收入 96,902.55 0.06%300,000.00 0.19%-67.70%营业外支出 515,661.01 0.30%776,579.93 0.49%-33.60%净利润 10,811,537.95 6.32%21,503,719.29 13.49%-49.72%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、2018 年度营业收入为 17095.31 万元，比上年增加 1157.44 万元，同比增长 7.26%，总体营业收入有所增长；其中主营产品儿童玩具油漆增加的营业收入 344.96 万元，同比增长 3.83%；油墨增加 620 万元，同比增长 30.69%；水性漆增加 232.64 万元，同比增长 166.02%。2、2018 年毛利率同比下降 2.51%，导致毛利下降的主要原因是原材料价格上升。3、2018 年发生的管理费用为 1,859.59 万元，比上年增加 161.09 万元，同比增加 9.48%，主要原因金华永辉增加安全环保费 46.18 万元，永辉化工及子公司辉荣化工、金华永辉增加租赁费 46.6万元，永辉化工增加咨询费 28.11 万元。4、2018 年的研发费用为 901.58 万元，比上年减少 65.66 万元，同比减少 6.79%。主要原因是直接投入原材料减少。5、2018 年度发生的销售费用为 2,146.57 万元，比上年增加 398.13 万元，同比增加 22.77%，主要原因为职工薪酬增加 99.05 万元，运输费用增加 159.34 万元，差旅费增加 38.53 万元，租赁费增加 63.10 万元。6、2018 年度发生的财务费用为 22.28 万元，比上年减少 112.56 万元，同比减少 83.48%，主要原因是利息收入增加 15.61 万元，贷款利息支出减少 35.51 万元，汇兑损益减少 45.24 万元。7、2018 年度资产减值损失为 40.43 万元，比上年增加 21.06 万元，同比增加 108.72%。主要原因是实际坏账核销 73.13 万元。8、2018 年投资收益为 34.30 万元，比上年减少 824.72 万元，同比减少 96.01%。主要原因是上年包15 含了出售“可供出售金融资产”取得的投资收益 805.16 万元。9、2018 年度发生的营业外收入为 9.69 万元，比上年减少 20.31 万元，同比减少 67.70%。原因是本年度已按新会计准则规定营业外收入归集在其他收益科目。10、2018 年度发生的营业外支出为 51.57 万元，比上年减少 26.09 万元，同比减少 33.60%。11、2018 年营业利润同比下降 48.15%，主要原因一是 2017 年的营业利润包含了出售“可供出售金融资产”取得的投资收益 805.16 万元；二是受原材料价格上涨导致毛利有所下降；三是销售费用、管理费用有所增加。12、2018 年度净利润同比下降 49.72%，主要原因同上。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 170,953,148.29 159,378,667.29 7.26%其他业务收入-主营业务成本 108,686,468.69 97,336,239.47 11.66%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%油漆 93,537,845.84 54.72%90,088,232.78 56.52%稀释剂 46,841,487.49 27.40%47,661,755.06 29.90%油墨 26,401,426.83 15.44%20,201,448.27 12.68%水性漆 3,727,687.19 2.18%1,401,334.96 0.88%检测 444,700.94 0.26%25,896.22 0.02%合计 170,953,148.29 159,378,667.29 按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内收入构成结构未发生重大变化。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 佛冈县万兴电子塑胶制品有限公司 9,426,988.06 5.51%否 2 英德卓佳玩具有限公司 9,050,663.36 5.29%否 3 中山崇高玩具制品厂有限公司 8,686,682.79 5.08%否 16 4 华丰玩具（深圳）有限公司 6,710,174.22 3.93%否 5 佳美达（英德）玩具有限公司 6,681,292.87 3.91%否 合计合计 40,555,801.30 23.72%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 东莞市宏川化工供应链有限公司 20,405,433.30 21.50%否 2 昆山三旺树脂有限公司 3,788,196.00 3.99%否 3 东莞市同舟化工有限公司 3,109,632.90 3.28%否 4 惠州市万邦宇诚化工贸易有限公司 3,390,300.00 3.57%否 5 珠海市正东化工有限公司 3,220,671.50 3.39%否 合计合计 33,914,233.70 35.73%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 15,046,371.02 14,579,816.58 3.20%投资活动产生的现金流量净额-20,970,199.26 9,158,862.71-328.96%筹资活动产生的现金流量净额-6,252,871.67-9,430,871.48 33.70%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动现金流量：本年度经营活动现金流量净额为 1,504.64 万元，比上年增加 46.66 万元，同比增加 3.20%。主要原因是销售商品收到现金增加。2、投资活动现金流量：本年度投资活动现金流量净额为-2,097.02 万元，比上年减少 3,012.91 万元，同比减少 328.96%。主要原因一是投资活动现金流入减少 1,864.57 万元（上年有售出可供出售金融资产流入现金 2174.97 万元）,二是投资新三板挂牌公司股票支付现金 2,053.50 万元。3、筹资活动现金流量：本年度筹资活动现金流量净额为-625.29 万元，比上年增加 317.80 万元，同比增加 33.70%。主要原因是向公司核心员工定向发行股票取得投资款 900 万元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截至报告期内，公司共有控股子公司 4 家，控股孙公司 1 家，具体如下：中山市辉荣化工有限公司 “辉荣化工”是公司的全资子公司，注册资本 819.64 万元，主要业务为生产销售油墨。报告期内17 的营业收入为 1,509.37 万元，净利润为-122.73 万元。金华市永辉新材料有限公司“金华永辉”为公司控股子公司，控股比例 55%，注册资本 120 万元，主要业务为油漆、油墨的批发零售。报告期内的营业收入为 2,953.91 万元，净利润为 35.42 万元。永恒工业有限公司“永恒工业”是公司的全资子公司，注册资本 500 万港币，主要业务为贸易。报告期内的营业收入为 1,377.66 万元，净利润为-222.42 万元。中山市永恒化工新材料研究院有限公司“永恒研究院”为公司控股子公司，控股比例 60%，注册资本 2000 万元，主要业务为化工新型功能材料研究、开发、技术推广行业技术资询。报告期内的营业收入为 18.87 万元，净利润为-65.82 万元。中山永恒检测科技有限公司（孙公司）“永恒检测”是“永恒研究院”的全资子公司，为公司控股孙公司，控股比例 60%，注册资本 1000万元，主要业务为提供第三方化学检测和质量保证管理系统优化服务。报告期内营业收入为 542.44 万元，净利润为-59.67 万元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 1、公司于 2015 年购买了中证金葵花腾飞 2 号定增投资基金，购买额度为 100 万人民币，截止 2018年 12 月 31 日该基金余额 500 元，累计收回投资成本 88.15 万元，投资亏损 11.80 万元；2、公司于 2018 年 3 月购买新三板挂牌公司弘景光电的股票 123 万股，投资 553.5 万元，该事项已经公司董事会第一届第三十三次会议审议通过；3、2018 年 11 月购买新三板挂牌公司南王科技的股票 300 万股，投资 1500 万元，该事项已经公司董事会第二届第五次会议审议通过。(五五)研发情况研发情况 研发研发支出情况：支出情况：项目项目 本期金额本期金额/比例比例 上期金额上期金额/比例比例 研发支出金额 9,015,775.43 9,672,386.66 研发支出占营业收入的比例 5.27%6.07%研发支出中资本化的比例 研发研发人员情况：人员情况：教育程度教育程度 期初人数期初人数 期末人数期末人数 18 博士 0 0 硕士 1 2 本科以下 53 40 研发人员总计 54 42 研发人员占员工总量的比例 14.48%11.51%专利情况专利情况：项目项目 本期数量本期数量 上期上期数量数量 公司拥有的专利数量 8 10 公司拥有的发明专利数量 8 10 研发项目情况：研发项目情况：1、报告期内研究开发支出 901.58 万元，比上年减少 65.66 万元，同比减少 6.79%。研发的投入与去年同期减少的主要原因是原材料投入减少。2、报告期内营业收入 17,095.31 万元，研究开发支出 901.58 万元，研发支出占比营业收入 5.27%，母公司单家营业收入为 12,887.77 万元。3、永辉化工 2018 年研究开发项目有 10 项，其中 2 项已经研发完成，并且部分科技成果已经转化成高新产品，研究开发项目均属于国家重点支持的高新技术领域中第四条“新材料技术”领域。研究开发项目企业可以运用科学技术获得新知识、运用新知识以及技术研发新产品及改进产品，带来有价值的创新成果。(六六)审计情况审计情况 1.1.非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用不适用 2.2.关键审计事项说明关键审计事项说明：根据根据 2018 年度审计报告，相关关键事项说明如下：年度审计报告，相关关键事项说明如下：营业收入确认营业收入确认 永辉化工主要收入是产品销售收入，具体是油漆、稀释剂及油墨销售，营业收入确认时间及依据是否适当对永辉化工经营成果的确认影响重大。我们关注产品销售收入的确认，重点是期末收入的确认。产品销售收入的发生的真实性和记录的完整性，会对永辉化工经营成果产生很大影响；收入通常是容易产生舞弊风险的领域，综上所述，我们将收入确认确定为关键审计事项。审计中的应对审计中的应对 对产品销售收入的发生和完整，我们执行的主要审计程序如下：对永辉化工产品销售收入相关内控19 的设计、执行进行了评估；采取抽样的方式，检查永辉化工与产品销售收入相关的销售合同或订单、销售发票、送货单（送货单回执有客户盖章签字的收货记录）、中山市危险货物安全生产运输监管平台中的运输记录等与销售有关的文件，评估了产品销售收入发生的真实性；对永辉化工资产负债表日前后确认的收入，核对订单、送货单（含客户收货的盖字及签字）及发票、危险品运输记录，评估产品销售收入的完整；结合应收账款函证，我们函证与客户全年发生的交易额，并抽查收入确认的单据，以确认收入的真实性。、应收账款坏账准备的评估应收账款坏账准备的评估 参见财务报表附注六、（四），2018 年 12 月 31 日贵公司应收账款原值 4,314.98 万元，坏账准备 136.17万元，管理层在对应收账款的可收回性进行评估的时候，需要综合考虑应收账款的账龄，债务人的还款记录、以往的信用情况，以及债务人所处行业的状况。由于坏账准备的计提涉及管理层复杂且重要的的判断，因此，我们把应收账款坏账准备计提确定为关键审计事项。审计中的应对审计中的应对 我们取得了 2018 年 12 月 31 日的账龄分析计算表，通过检查合同、发票、送货单及记账凭证，核对了应收账款账龄划分的准确性。同时结合订单抽查核对信用期限，贵公司大部分的应收账款都在约定的信用期内，对于超过信用期的应收账款，我们与管理层进行了访谈，了解欠款债务人的信息以及管理层对于其可收回性的评估，并实施了一下程序：1、检查历史还款记录及期后还款信息；2、针对涉及诉讼的应收账款，我们获取了已有的全部判决及客户清算情况的法律资料审阅，分析其可收回性，对预计无法收回的，全额计提坏账准备。我们选取样本对发生额及期末余额较大的应收账款执行函证程序，并将函证结果与贵公司记录进行核对。对应收账款期末余额较大的客户，我们通过公开渠道查询债务人或其行业发展状况信息，已识别是否存在影响贵公司应收账款评估结果的情形。我们还通过比较国内同类或近似行业上市公司公开披露的信息，对贵公司应收账款坏账准备占应收账款期末余额比例的总体合理性进行评估。公司已根据会计准则制定了相应的内控程序并有效执行，以确保公司收入的真实性以及应收账款坏账准备的合理性。(七七)会计政策、会计政策、