831724_2018_信而泰_2018年年度报告_2019-04-17.pdf

1 2018 年度报告 信而泰 NEEQ:831724 北京信而泰科技股份有限公司（Beijing Teletest Technology Co.,LTD.）2 公司年度大事记公司年度大事记 （或（或）致投资者致投资者的信的信 2018 年 4 月 9 日召开 2017 年年度股东大会审议通过北京信而泰科技股份有限公司 2017 年度利润分配方案。于 2018 年 4 月 9 日，以股份总数 16,173,227 股为基数，向全体股东按每 10 股派发现金股利人民币 1.85 元（含税），合计派发现金股利 2,992,046.99 元。2018年发明授权发明专利：1)201510325643.8，测试帧的标签域及定义该标签域的方法；2)201510324980.5，基于以太网测试仪的数据校验方法和装置；3)201503200230.0，交换板和交换板的数据处理方法；2018 年实审中发明专利：1)201503200230.0，交换板和交换板的数据处理方法；2)网络设备的测试方法和装置；3)支持故障点快速定位的以太网环网模块；4)一种 IP 网络测试仪的时间同步装置；5)一种宽带通信设备测试方法、装置及系统；6)一种 C/S 架构的通信异常处理方法；7)一种以太网误码测试方法及系统；8)一种网络帧随机长度的生成方法；9)测试仪及其多端口被测设备的以太网测试方法；10)信号同步系统以及同步信号的延迟校准方法和装置；11)不同时钟域间的时间戳同步方法和装置。2018年公司申请取得的软件著作权：1)2018SR171128，信而泰 SDN 可扩展虚拟局域网 VXLAN 性能测试软件 3.0；2)2018SR171725，信而泰路由器协议 RIP 性能仿真测试软件 3.0；3)2018SR170877，信而泰系统间路由协议 ISIS 性能仿真测试软件 3.0；4)2018SR170810，信而泰 SDN 以太网虚拟专用网络 EVPN 一致性测试软件 3.0；5)2018SR170872，信而泰 SDN 网关控制协议 OpenFlow 互通测试软件 3.0；6)2017SR004756，信而泰实时流媒体仿真及性能测试软件。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 信而泰、公司 指 北京信而泰科技股份有限公司 信而泰有限 指 北京信而泰科技有限公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 主办券商、招商证券 指 招商证券股份有限公司 审计机构、会计师事务所 指 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程、章程 指 北京信而泰科技股份有限公司章程 三会 指 北京信而泰科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会 股东大会 指 北京信而泰科技股份有限公司股东大会 董事会 指 北京信而泰科技股份有限公司董事会 监事会 指 北京信而泰科技股份有限公司监事会“三会”议事规则 指 北京信而泰科技股份有限公司股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监、总工程师 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 元、万元 指 人民币元、人民币万元 BigTao 指 信而泰公司自主研发的高端网络测试仪平台 TestStorm 指 信而泰公司自主研发的新一代高端网络测试仪平台 iTester 指 信而泰公司自主研发的高性价比网络测试仪平台 Tlite 指 信而泰公司自主研发的手持式网络测试仪平台 IP 指 互联网协议 IPv6 指 互联网协议 v6 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李占有、主管会计工作负责人李占有及会计机构负责人（会计主管人员）李占有保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 行业竞争风险 目前国内从事网络通信测试产品生产的企业规模较小，数量较多，而国外厂商在国内市场的投入仍在加大，如果公司不能够及时的把握市场动态并进行技术创新，将可能会降低公司的竞争优势，进而使公司的产品销售受到影响。核心人才流失的风险 公司目前的技术人员均具有丰富的行业经验和专业技术，对市场发展的趋势以及公司的产品性能均有较为深刻的认识，如果未来随着行业竞争的加剧，公司不能保持持续的人才激励政策，将会面临技术人才流失的风险。税收优惠与财政补贴政策变化的风险 公司系经北京市科学技术委员会认定的高新技术企业，在报告期内享受 15%税率的所得税优惠政策，上述税收政策对公司的发展起到了较大的推动和促进作用。若国家有关政策发生变动，公司未来适用的税收优惠政策存在着不确定性，一旦上述税收优惠政策发生不利变动，将会对公司的税后利润产生影响，因此公司存在因税收政策变化而影响公司利润的风险。公司资产规模较小，营业收入、净利润较少的经营风险 截至 2018 年 12 月 31 日，公司总资产为 49,564,735.94 元，公司 2018 年营业收入为 38,932,502.75 元，净利润为 616,867.76元，与同行业其他公司相比，公司总体资产规模较小，营业收入和净利润较少，应收账款余额增加，面临一定的经营风险，6 可能影响公司抵御市场波动的能力。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京信而泰科技股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing Teletest Technology Co.,LTD.证券简称 信而泰 证券代码 831724 法定代表人 李占有 办公地址 北京市海淀区上地创业路 8 号 5 号楼 1 层 101 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 陈达拉呼 职务 董事会秘书 电话 010-82701181-623 传真 010-82349339 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市海淀区上地创业路 8 号 5 号楼 1 层 101,100085 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 7 月 4 日 挂牌时间 2015 年 1 月 16 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-仪器仪表制造业-其他仪器仪表制造业-其他仪器仪表制造业（C4090）主要产品与服务项目 从事通信测试产品的研发、生产和销售，以及提供网络测试解决方案。普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）16,173,227 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 李占有 实际控制人及其一致行动人 李占有 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 911101086646357897 否 注册地址 北京市海淀区上地创业路8号5号楼 1 层 101 否 注册资本（元）16,173,227 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 招商证券 主办券商办公地址 深圳市福田区福田街道福华一路 111 号 投资者沟通电话 95565 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 王荣前、张咏梅 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 38,932,502.75 53,082,784.22-26.66%毛利率%74.35%74.18%-归属于挂牌公司股东的净利润 616,867.76 10,160,630.64-93.93%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 364,914.67 9,978,026.87-96.34%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）1.60%28.20%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）0.94%27.70%-基本每股收益 0.04 0.63-93.65%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 49,564,735.94 54,548,822.70-9.14%负债总计 12,081,444.29 14,690,351.82-17.76%归属于挂牌公司股东的净资产 37,483,291.65 39,858,470.88-5.96%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.32 2.46-5.96%资产负债率%（母公司）24.38%26.93%-资产负债率%（合并）24.38%26.93%-流动比率 3.86 3.64-利息保障倍数-1.71-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 2,055,020.08-5,207,608.94 139.46%应收账款周转率 1.66 2.53-存货周转率 1.24 2.95-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-9.14%51.05%-营业收入增长率%-26.66%35.40%-净利润增长率%-93.93%18.43%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 16,173,227 16,173,227 0%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）234,344.62 委托他人投资或管理资产的损益 62,070.78 非经常性损益合计非经常性损益合计 296,415.40 所得税影响数 44,462.31 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 251,953.09 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 464,400.00 0 0 0 应收账款 29,417,960.01 0 0 0 11 应收票据及应收账款 0 29,882,360.01 0 0 应付账款 4,064,940.32 0 0 0 应付票据及应付账款 0 4,064,940.32 0 0 管理费用 20,210,135.43 7,546,318.25 0 0 研发费用 0 12,663,817.18 0 0 根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会（2018）15 号）及其解读和企业会计准则的要求编制 2018 年度财务报表，此项会计政策变更采用追溯调整法。2017 年度财务报表重要影响的报表项目和余额见上表。12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司为“北京市国家级高新技术企业”、“北京市中关村高新技术企业”、“瞪羚企业”及“瞪羚重点培育企业”、中国信息协会量子信息分会理事单位，公司始终专注于通信网络测试领域，致力于为客户提供高品质、优服务、低价格的网络测试产品及测试解决方案。公司坚持自主研发的创新机制，掌握了相关产品的核心技术，研发了覆盖高低端市场的多种网络测试设备产品，客户已经覆盖通信制造企业、科研院所、高等院校、电力、交通等众多领域。1、研发模式 公司坚持自主研发为主的技术创新体系，围绕产品的技术发展和行业客户应用的需求，不断加强技术研发体系建设。研发部采用矩阵组织，由产品经理沟通研发各个部门，按项目进行运作。公司研发实施流程化管理，以研发项目立项书为起点，完成开发过程管理、产品维护管理、知识产权管理等全过程。通过对项目研发流程的控制和实施，全面实现了市场调查、需求分析、研发测试、应用维护等研发环节的管理，保持了公司的技术创新能力。具体在项目开发过程中，公司采用敏捷模式开展研发工作，由产品经理制定项目计划，连通各资源线部门，成立项目组，对项目的各个里程碑点进行跟踪和风险管控，确保项目按时按质交付。主要步骤包括需求分析、制定项目计划、按迭代进行开发、对每个迭代进行验收、QA 进行系统测试、产品发布等。自主研发的产品主要包括 Bigtao 系列、TestStorm 系列、Tlite系列、iTester 系列等有线及无线网络测试仪产品。2、销售模式 公司对外销售主要采取直销和代理、集成商方式。直销模式下，能够帮助公司直接快速的掌握下游客户需求和市场变化，有利于提升公司在行业内的影响力和品牌销售。在销售活动中，公司重视通过企业网站、微信平台、新闻广告、参加国内外展会等方式进行推广和宣传。公司通过销售报备制度，实施面对面的一站式售前、售中、售后服务，与合作伙伴建立紧密的合作关系，为进一步推广产品、增加销量奠定了良好的基础。代理和集成商模式下，公司依托稳定的代理和集成商在某些特定行业领域采用代理商与集成商的模式进行业务推广和产品销售及售后服务，有利于产品快速销售，降低直接销售费用以及现阶段自建营销网络的资金压力。3、采购模式 公司主要根据研发、市场计划制定原材料采购计划，为保证产品的质量，公司独立面向市场采购，并对产品的原材料采购制定了严格的管理制度，其中由研发部、供应链部、市场部共同负责公司内部质量质量信息，包括原材料、外协件等。公司的采购管理制度对公司供应商的选择、评定、考核，采购合同的签订、审批，材料到货的检验确认均作了严格规定，充分保证了公司原材料采购的质量，并通过备选供应商的安排，减少对单一供应商的依赖，分散采购风险。4、生产模式 公司主要根据销售订单安排生产，同时会根据过往销售情况进行半成品备货，提高公司完成订单的速度。为降低公司的生产成本，公司对生产过程中的部分工艺流程进行外包生产，包括印刷线路板的加工及焊接，公司负责产品的最终组装和测试。加工环节需要大型的机器设备，并要求具有充足的产量，由于公司目前未形成大批量的订单，如果投入大量资金购买机器设备，将不利于公司的稳定发展，同时13 公司考虑到外协厂商的加工质量较高，能够提升公司的产品质量，因此公司将线路板加工及焊接等环节委托给外协厂商。公司坚持客户至上的理念，依靠自身的技术优势和服务优势，坚持为客户提供高性价比的产品和快速响应的服务，不断提升客户对公司的认可，从而扩大公司产品的市场份额，推动公司的发展。报告期内，公司商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年公司整体经营业绩略有下降，实现营业收入 3893.25 万元，较去年同期下降 1415.03 万元，降幅达 26.66%；利润总额及净利润分别为-112.69 万元、61.69 万元，分别比去年下降 110.92%、93.93%。截至 2018 年末，公司总资产为 4956.47 万元，净资产为 3748.33 万元，公司规模略有收缩。公司坚持以自主研发为核心竞争力，目前拥有软件著作权 48 项，授权商标 12 项，授权专利技术 6 项，受理中的专利 15 个，并通过了 ISO9001：2008 国际质量管理体系认证。2018 年，公司紧跟行业发展动态，继续在关键岗位吸收高素质人才，极大地充实了软件和协议开发力量以及自动化测试水平。大力推广 40G 测试单板、100G/40G 兼容测试单板、Bigtao220 机箱等，并更新完善协议仿真支持，从而在测试流程自动化方面达到业界较高水平。(二二)行业情况行业情况 数据通信网络经历了几个发展阶段，目前正向着统一的多功能网络融合，这种趋势包括：汇聚的多功能网络，要求数据、语音、视频多种业务在同一个平台上承载；成千上万的网络流量，要求更加精确的服务质量控制和策略保障；更加丰富的 IP 特性，要求更完善的网络功能及 Ipv6 的部署；越来越宽的网络带宽，要求千兆到户、万兆上联；数百万的宽带接入用户，要求更高密度的接口和更大容量的用户仿真；越来越复杂的技术和应用，要求统一的测试标准和更加简单易用的测试工具。这些都对网络和产品的测试提出了新的要求。从测试角度看，其发展趋势主要是高密度和多速率。14 (三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 9,767,792.96 19.71%11,064,813.05 20.28%-11.72%应收票据与应收账款 17,019,014.37 34.34%29,882,360.01 54.78%-43.05%存货 10,215,912.89 20.61%5,956,380.75 10.92%71.51%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 655,149.04 1.32%576,513.18 1.06%13.64%在建工程 短期借款 10,000,000.00 20.18%5,000,000.00 9.17%100.00%长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、2018 年 12 月 31 日货币资金余额为 979.78 万元，2017 年同期为 1106.48 万元，同比下降 11.72%。是由于公司购买的 750 万元的银行理财产品记录在其他流动资产项中。2、2018 年 12 月 31 日，公司应收票据与应收账款余额 1701.90 万元，同比下降 43.05%。2018 年度的应收账款减少一方面是 2017 年度的应收账款在本年度收回。另一方面是在本年年度加强合同质量的管理，新客户采用了预付部分款项的政策。3、2018 年 12 月 31 日，公司的存货余额 1021.59 万元，同比增长 71.51%。库存的增长一方面为新研发的高端测试产品开始进入市场，公司为此备货 125.85 万元。同时受到本年度销售预期的影响，在本年度末公司为主流销售产品的长周期物料进行备货，也带来了库存金额的增加。4、2018 年向华夏银行、招商银行各贷款 500 万元，合计贷款金额 1000 万元用于补充公司流动资金。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 38,932,502.75-53,082,784.22-26.66%营业成本 9,986,980.47 25.65%13,704,634.10 25.82%-27.13%毛利率%74.35%-74.18%-管理费用 8,419,833.09 21.63%7,546,318.25 14.22%0.22%研发费用 14,416,746.30 37.03%12,663,817.18 23.86%11.58%销售费用 11,124,786.50 28.57%9,180,486.35 17.29%13.84%财务费用 447,497.23 1.15%9,626.58 0.02%21.18%资产减值损失-727,643.97-1.87%1,203,036.10 2.27%4,548.56%15 其他收益 3,970,875.12 10.20%2,359,814.63 4.45%-160.48%投资收益 62,070.78 0.16%7,910.96 0.01%68.27%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处置收益 0 0%0 0%0%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润-1,126,892.06-2.89%10,317,522.54 19.44%-110.92%营业外收入 0 0%3,000.00 0.01%-100.00%营业外支出 0 0%0 0%0%净利润 616,867.76 1.58%10,160,630.64 18.43%-93.93%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、本年度营业收入较上年同期减少 1415.03 万元，较上年下降 26.66%。由于 2018 年度中兴事件的影响，造成通讯设备制造行业疲软。作为通讯设备制造行业的供应商，公司的业务也受到了一定的影响，老客户南宁智诚合讯、天邑康和和上年相比采购下降 832.31 万元，生产测试产品收入较上年同期减少591.22 万元。但与此同时，公司积极拓展新市场，2018 年公司产品进入台湾市场，并且在国内开拓了上海诺基亚贝尔、北方控制研究所等新客户。2、营业成本较上年同期减少 371.77 万元，同比下降 27.13%。营业成本的下降主要源于销售收入的下降。3、管理费用较上年同期增加 87.35 万元，增长 11.58%，管理费用增长主要是房租、人工费成本、办公服务费增加所致，2018 年度新租赁了库房，同时管理团队的薪酬也有所提升，以及咨询服务费等几方面的综合影响导致管理费增加。4、研发费用较上年同期增加 175.29 万元，增长 13.84%，研发费用增长主要是研发团队人人工成本增长造成，同时公司优化研发组织、提升了研发效率。5、销售费用较上年同期增长 194.43 万元，同比增长 21.18%。销售费用的增长主要是由于销售团队人工成本的增加，2018 年度，全年平均销售人员比上年增加导致人工成本增加 180.63 万元。在人员相关成本增加的同时，公司优化组织结构，资源配置，提升管理效率，为未来年度的销售收入增长打下基础。6、财务费用较上年同期增加 43.79 万元，同比增长 4548.56%，财务费用增长主要是银行贷款利息增加所致，2017 年 12 月向华夏银行 1 年期贷款 500 万元，2018 年 5 月份向招商银行 1 年期贷款 500 万元，贷款年利率为 5.655%，2018 年度支付银行贷款利息合计 41.61 万元。7、其他收益较上年同期增加 161.11 万元，增长 68.27%，其他收益增长主要是增值税即征即退退税增长造成，2018 年退回税款所属期 2017 年 12 月份的增值税 105.21 万元，同时 2018 年税务局审批时间缩短，退税速度加快。8、营业利润较去年同期减少 1144.44 万元，同比下降 110.92%。营业利润的下降一方面是由于主营业务收入的下降；另一方面，公司的期间费用的增长也带来了利润的下降。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 16 主营业务收入 38,266,470.58 52,526,419.90-27.15%其他业务收入 666,032.17 556,364.32 19.71%主营业务成本 9,599,043.08 13,319,131.24-27.93%其他业务成本 387,937.39 385,502.86 0.63%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%产品销售收入 37,031,066.84 95.12%49,143,808.69 92.58%技术服务收入 1,235,403.74 3.17%3,382,611.21 6.37%其他业务收入 666,032.17 1.71%556,364.32 1.05%合计 38,932,502.75 100%52,526,419.90 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用适用不适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%东北 94,827.59 0.25%987,008.58 1.88%华北 6,705,015.33 17.52%9,998,493.56 19.04%华东 8,703,513.64 22.74%12,105,395.51 23.05%华南 13,940,017.37 36.43%13,465,022.85 25.63%华中 4,187,455.08 10.94%2,678,410.22 5.10%西南 2,313,713.12 6.05%11,707,858.47 22.29%境外 2,321,928.45 6.07%1,584,230.71 3.01%合计 38,266,470.58 100.00%52,526,419.90 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：由于 2018 年度中兴事件的影响，造成通讯行业的疲软，进而影响到通讯行业的设备供应商，公司产品销售收入有所下降。另一方面由于客户新需求减少，定制化项目开发减少，引起公司技术服务收入减少。2018 年度公司在华中区域加大了销售人员的配置，逐步攻克了龙南骏亚、中新赛克、华工正源等重大客户，为公司的提供稳定的收入来源。2018 年，仅南宁智诚合讯就贡献收入 142.61 万元。华北地区的客户主要是由科研院所、研发中心构成，2018 年度由于通讯行业环境影响，项目停滞新设备需求减少，造成华北销售收入降低。但在设备国产化的需求下，华北地区将会成为公司的重要的市场领域。报告期内，收入构成略有变化。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 太仓市同维电子有限公司 2,759,516.20 7.09%否 2 深圳特发东智科技有限公司 2,281,394.95 5.86%否 3 天津七所精密机电技术有限公司 1,574,104.07 4.04%否 17 4 上海新纳通信技术有限公司 1,426,142.06 3.66%否 5 龙南骏亚数字技术有限公司 964,102.60 2.48%否 合计合计 9,005,259.88 23.13%-应收账款联动分析：1、太仓市同维电子有限公司到期末该客户已经付完全款；2、深圳特发东智科技有限公司期末应收账款余额为 478,854.00 元，该客户有 6 个月的账期，尚未到期；3、天津七所精密机电技术有限公司期末应收款余额为 697,200.00 元，该客户有 11 个月的账期，尚未到期；4、上海新纳通信技术有限公司到期末该客户已经付完全款；5、龙南骏亚数字技术有限公司期末应收款余额为676,800.00 元，该客户尾款账期 6 个月，尚未到期，公司应收账款与收入具有联动性。(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应供应商商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中兴智能交通股份有限公司 2,776,666.68 19.49%否 2 北京智汇联科技有限责任公司 1,149,988.94 8.07%否 3 北京高得泰然网络科技有限公司 831,418.80 5.84%否 4 深圳市信利康供应链管理有限公司 722,929.71 5.07%否 5 春晖致新（北京）科技有限公司 660,095.25 4.63%否 合计合计 6,141,099.38 43.10%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 2,055,020.08-5,207,608.94 139.46%投资活动产生的现金流量净额-4,959,128.07-1,618,057.93-206.49%筹资活动产生的现金流量净额 1,591,839.24 2,007,953.00-20.72%现金流量分析现金流量分析：1、2018 年度公司经营活动现金流量净额同比上升 726.26 万元，增加 139.46%。经营现金流量净额增加是由于 2018 年的现金流入同比增加 1605.57 万元，同时经营活动现金流出同比上升 879.30 万元。现金流入上升的原因主要是由于销售回款的增加。现金流出增长的原因主要是由于公司整体的运营成本上升所致，主要的体现为储备存货增加 943.22 万元，支付各项税费增长 167.11 万元。支付各项税费的增长主要是由于员工个税增长所致。2、2018 年度投资活动的现金流量金额为-495.91 万元，其中现金流入 806.21 万元，包含收回银行理财 700 万元及理财收益 6.21 万元和收回高得泰然投资 100 万元；现金流出为 1302.12 万元，其中理财支出为 1250 万元，固定资产、无形资产采购 52.12 万元。3、2018 年度筹资活动现金流量 159.18 万元，其中取得华夏银行、招商银行贷款合计 1000 万元，归还到期贷款 500 万元，分配股利及利息 340.81 万元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无。18 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 2018 年 4 月份购买中信银行随时可赎回稳健性理财产品 500 万元，同期赎回上年度购入的稳健性理财产品 200 万元，2018 年 5 月赎回 4 月份购入的中信银行剩余的 500 万理财产品，取得投资收益合计6.24 万元。2018 年 6 月购入华夏银行稳健性理财产品 750 万元，随时可赎回。本年度期末理财产品余额 750 万元。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 因执行新企业会计准则导致的会计政策变更 2018 年 6 月 15 日，财政部发布了关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）。公司执行此项会计政策对列报前期财务报表项目及金额的影响如下：序号 受影响的报表项目名称 影响 2017 年 12 月 31 日/2017 年度金额 增加+/减少-1 应收票据-464,400.00 应收账款-29,417,960.01 应收票据及应收账款+29,882,360.01 2 应付账款-4,064,940.32 应付票据及应付账款+4,064,940.32 3 管理费用-12,663,817.18 研发费用+12,663,817.18 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司为社会提供了多个工作岗位，积极推动解决社会就业问题。同时，填充了我国自主知识产权的国内高端网络测试仪市场空白。为我国国产化仪器仪表行业助力。公司诚信经营、照章纳税，认真做好19 每一项对社会有益的工作，尽全力做到对社会负责、对公司全体股东和每一位员工负责。公司始终把社会责任放在公司发展的重要位置，将社会责任意识融入到发展实践中，积极承担社会责任，支持地区经济发展和社会共享企业发展成果。三、三、持续持续经营经营评价评价 公司 2018 年度营业收入为 3893.25 万元，较 2017 年下降 26.66%，净利润为 61.69 万元，较 2017年下降 93.93%。期末资产总额为 4956.47 万元，较上期末减少 9.14%。公司拥有原始创新能力、核心技术和优秀管理团队；公司纳税记录完整，诚信合法经营，业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员队伍稳定；公司和全体员工没有发生违法、违规行为；公司控股股东、实际控制人及高级管理人员依法履行了相关责任和义务；公司不存在拖欠员工工资或无法支付供应商货款的情况。公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。在全国中小企业股份转让系统挂牌，加强了公司融资能力。因此公司拥有良好的持续经营能力。报告期内，公司未发生对持续经营能力产生重大影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、行业竞争风险 目前国内从事网络通信测试产品生产的企业规模较小，数量较多，而国外厂商在国内市场的投入仍在加大，如果公司不能够及时的把握市场动态并进行技术创新，将可能会降低公司的竞争优势，进而使公司的产品销售受到影响。应对措施：公司一方面及时关注和了解通信测试市场的发展趋势，紧跟相关技术更新步伐，保持公司技术研发的创新性和先进性；另一方面，加大公司在丰富产品结构的投入，扩大公司在通信测试领域的覆盖，同时努力提高公司服务的深度，增强客户对公司的黏性，保持公司在市场的竞争力。2、核心技术人员流失及核心技术流失的风险 公司属于轻资产的科技创新型公司，技术创新性是公司保持竞争力的关键因素之一，很多技术或经验是多年积累形成的，这些是公司赖以生存和发展的基础和关键。核心技术团队人员的流失将对本公司的生产经营造成较大的影响，因此，公司存在核心技术人员流失及核心技术流失的风险。应对措施：公司已经对核心技术人员、管理团队进行了股权激励，并建立了有竞争力的薪酬体系