834896_2018_世贸通_2018年年度报告_2019-04-25.pdf

公告编号：2019-006 1 2018 年度报告 世贸通 NEEQ:834896 宁波世贸通网络科技股份有限公司 Ningbo Shimaotong Network Technology Co.,Ltd 公告编号：2019-006 2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 4月 28日，新征程，再出发世贸通百人英才招募计划正式发布。2018 年 3 月 28 日，浙江省委副书记、省长袁家军莅临世贸通调研并主持召开宁波外贸企业座谈会。随行还有省委常委、宁波市委书记郑栅洁等市委、市政府领导。袁省长对公司平台能够入围全国首批国家级外综试点表示了充分的肯定。2018 年 5 月 21 日，世贸通荣获“2018最具潜力宁波新品牌”称号。2018 年 11 月 5 日10 日，世贸通参加首届中国国际进口博览会并被授予国家级“外贸综合优质服务商”称号。公告编号：2019-006 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2626 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3232 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3535 第九节第九节 行业信息行业信息 .3838 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4141 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4646 公告编号：2019-006 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、世贸通、股份公司 指 宁波世贸通网络科技股份有限公司 世贸通有限、有限公司 指 宁波世贸通网络科技有限公司,为本公司前身 世贸通国贸 指 宁波世贸通国际贸易有限公司 世贸通国际物流 指 宁波世贸通国际物流有限公司 大洲进出口 指 宁波大洲进出口有限公司 无锡世贸通 指 无锡世贸通供应链服务有限公司 上海世贸通 指 上海世贸通企业发展有限公司 海田控股 指 宁波海田控股集团有限公司 国际货运 指 宁波海田国际货运有限公司 世贸通外服 指 宁波世贸通外贸服务有限公司 外贸综合服务 指 为企业提供物流、报关、信保、融资、收汇、退税等服务 线上 指 是指依托于互联网的,在网络上发起,并全部或绝大部分在网络上进行活动 线下 指 一般相对“线上”而言,主要指代不通过互联网等虚拟媒介而进行活动 中信保 指 中国出口信用保险公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、安信证券 指 安信证券股份有限公司 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 公告编号：2019-006 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人王海生、主管会计工作负责人王炜及会计机构负责人（会计主管人员）王炜保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 外汇汇率波动的风险 公司的主营业务是以自营的形式向中小企业提供通关、退税、外汇、融资、信保、物流等集成化外贸综合服务为主,其业务结算主要通过外币进行。同时,对外贸易本身受汇率影响,汇率随着国内外政治、经济环境的变化而波动,具有一定的不确定性。汇率波动对公司业务的影响较大。资产负债率较高的风险 公司自身是轻资产型公司,货币资金、固定资产、无形资产等较少,公司从事的外贸综合服务是通过自营买卖货物的方式运营,资产负债结构受到业务性质、业务规模的影响具有特殊性。报告期末,公司的资产负债率为 98.37%,资产负债率很高;公司的流动比率为1.01;速动比率为1.01,公司的流动比率和速动比率较低。提请投资者注意公司资产负债率较高的风险。毛利率较低的风险 公司以自营的形式向中小企业提供外贸综合服务业务,依托“世贸通一站式外贸综合服务平台”向国内供应商或工厂和国外客户提供通关、退税、保险、融资、物流、外汇等外贸综合服务,吸引企业通过公司的网络平台进行进出口活动,依托外贸综合服务平台及外贸业务流程环节的专业优势赚取买卖价差,平台和外贸综合服务的价值体现在买卖价差之中。报告期内,公司虽然稳步发展,但业务仍处于拓展上升期,2018年,公司的毛利率为 2.32%,毛利率较低,存在盈利能力不足的风险。应收账款、应付账款金额及占比较高的风险 报告期末,公司应收账款账面余额 98,105.25 万元,占流动资产比例为 50.77%,金额较大、占比较高。公司应付账款余额公告编号：2019-006 6 99,898.21万元,应付账款占流动负债比例为52.37%,金额较大、占比较高。公司业务性质是以自营形式为中小企业提供外贸综合服务,应收、应付账款金额较大,占流动资产、流动负债比较高,存在资金周转不畅的风险。报告期内存在违规情形 报告期内,公司存在被海关处罚的情形,主要原因系报关的商品与海关的编码不符。由于公司的业务量巨大,海关的品名分类繁多,公司业务员的疏忽造成报关时出现上述不合规的情形。报告期内公司扣非后持续亏损的风险 报告期内,归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润为-166.14 万元,公司的非经常性损益主要为计入当期损益的政府补助。由于外贸综合服务、电子商务均属于国家支持发展的行业,公司拥有的“世贸通一站式外贸综合服务平台”综合了电子商务与外贸综合服务,政府给予的补助较多,且公司属于宁波市当地外贸综合服务的龙头企业,政府支持力度较大。公司的盈利状况若短期内无法得到有效提升,公司存在扣非后净利润仍然为负的可能性。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-006 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 宁波世贸通网络科技股份有限公司 英文名称及缩写 Ningbo Shimaotong Network Technology Co.,Ltd 证券简称 世贸通 证券代码 834896 法定代表人 王海生 办公地址 宁波市江东北路 495 号 004 幢 12 楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王炜 职务 董事会秘书 电话 0574-87026212 传真 0574-87369400 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 宁波市江东北路 495 号和丰创意广场谷庭楼 12 楼 315042 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 7 月 18 日 挂牌时间 2015 年 12 月 21 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）信息传输、软件和信息技术服务业(I)-互联网和相关服务(I64)-其他互联网服务(I649)-其他互联网服务(I6490)主要产品与服务项目 为中小企业提供通关、退税、外汇、融资、信保、物流等集成化外贸综合服务及自主开发并对外销售外贸综合服务平台相关的软件产品及软件技术服务。普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）21,000,000 优先股总股本（股）-控股股东-实际控制人及其一致行动人-公告编号：2019-006 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91330200577538382E 否 注册地址 宁波市江东北路 495 号 004 幢 1206 室 否 注册资本（元）21,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 安信证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 刘玉显、陈成彪 会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2019-006 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 5,395,442,252.54 4,781,447,458.09 12.84%毛利率%2.32%2.13%-归属于挂牌公司股东的净利润 5,245,291.65 4,754,942.01 10.31%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-1,661,373.20-1,799,294.93 7.67%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）16.45%17.68%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-5.21%-6.69%-基本每股收益 0.25 0.23 8.7%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 1,939,043,557.14 1,639,297,056.90 18.29%负债总计 1,907,467,710.21 1,600,617,219.48 19.17%归属于挂牌公司股东的净资产 29,277,883.61 29,269,428.74 0.03%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.39 1.39 0%资产负债率%（母公司）20.85%19.94%-资产负债率%（合并）98.37%97.64%-流动比率 1.01 1.02-利息保障倍数 31.58 25.03-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 102,359,990.32-34,632,328.55-应收账款周转率 5.79 5.75-存货周转率 883.33 584.62-公告编号：2019-006 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%18.29%8.11%-营业收入增长率%12.84%24.13%-净利润增长率%-26.14%246.86%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 21,000,000 21,000,000 0%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助 9,157,810.64 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 1,957,604.16 非经常性损益合计非经常性损益合计 11,115,414.80 所得税影响数 2,716,195.17 少数股东权益影响额（税后）1,492,554.78 非经常性非经常性损益净额损益净额 6,906,664.85 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 公告编号：2019-006 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司利用“世贸通一站式外贸综合服务平台”（http:/ 上市公司行业分类指引（2012年修订），公司所处行业为“I 信息传输、软件和信息技术服务业”中的“互联网和相关服务”（代码I64）；根据 2011 年 11 月 1 日实施的国民经济行业分类（GB/T 4754-2011），公司所从事行业属于“I 信息传输、软件和信息技术服务业”下的“其他互联网服务”（代码 I6490）；根据全国中小企业股份转让系统有限责任公司发布的挂牌公司管理型行业分类指引，公司所处的行业为“I 信息传输、软件和信息技术服务业”下的“其他互联网服务”（代码 I6490）。公司的主营业务可以分为外贸综合服务业务以及软件销售、提供技术服务。其中：外贸综合服务业务以自营的形式，依托“世贸通一站式外贸综合服务平台”向国内供应商或工厂和国外客户提供通关、退税、保险、融资、物流、外汇等外贸综合服务，吸引企业通过公司的网络平台进行进出口活动，依托外贸综合服务平台及外贸业务流程环节的专业优势赚取价差，平台和外贸综合服务的价值体现在买卖价差之中。软件销售、提供技术服务业务是公司依托自身丰富的进出口贸易经营经验及强大的软件、网络平台开发能力，自主开发外贸综合服务平台软件相关产品，并对外销售实现盈利。公司主要客户为从事外贸的中小企业，为其提供线上、线下外贸综合服务，并采用自营方式进行经营和财务核算。公司客户分布广泛，中国外贸经济发达，中小民营企业众多，尤其是长三角、珠三角、渤海湾等沿海城市，这些中小企业对于外贸流程的服务存在刚性需求。外贸业务的环节较多、流程较为复杂，并对相关人员的专业程度要求较高，公司通过为“世贸通一站式外贸综合服务平台”的核心竞争优势，为中小企业提供便捷、高效、低费用的外贸综合服务，降低中小企业外贸业务的成本，提高外贸业务效率，同时公司获取相应的利润。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司实现营业收入人民币 539,544.23 万元，较去年同期增长 12.84%，在 2018 年全国外贸形势仍然严峻的大环境下，公司营业收入保持了增长的态势，市场份额仍进一步扩大；归属母公司的公告编号：2019-006 12 净利润 524.53 万元，较去年同期增长 10.31%，与营业收入的增长基本保持一致。同时，归属母公司的扣除非经常性损益后的净利润-166.14 万元，较去年同期亏损减少，归属母公司的扣除非经常性损益后的净利润的亏损近几年呈持续减少趋势，公司的盈利能力增强。报告期内公司主要实施了以下重大举措：1、拓展海外渠道。世贸通是中国-中东欧国家博览会的指定服务平台。今年世贸通团队赴波兰参加了中国品牌商品波兰展；赴上海参加了首届中国国际进口博览会，出席多场经贸合作对接会；赴立陶宛、匈牙利参加中国与中东欧中小企业对接会，积极帮助广大外贸企业共同参与了解和拓展中东欧市场，为企业经营发展提供更多对接海外的机会和资源。2、优化服务体系。（1）世贸通与全球检验、检测、认证领域具有领导地位的法国必维国际检验集团已实现深度战略合作。为广大客户提供包括但不仅限于文件审核、实地认证、验货验厂、商品检测、合规咨询及培训孵化等一系列服务。以最具性价比的高效服务全面支持广大外贸企业提升产品品质、维护品牌形象、扩大产品销量、增强国际竞争力，同时做好风控管理、改善生产设施、吸引人才加盟，实现可持续发展。（2）除继续深耕精植外贸流程服务外，公司着眼为中小外贸企业及相关行业机构提供国际贸易垂直领域的人才供需对接、精准匹配服务，优化外贸人才结构，促进外贸新增长。3、提升品牌形象。（1）出席 2018 年第五届中国产业互联网大会暨宁波产业发展论坛。（2）荣获“2018 最具潜力宁波新品牌”称号。（3）被授予国家级“外贸综合优质服务商”称号（全国仅 6 家）。（4）获评宁波市鄞州区 2018 年度“实力骨干企业”称号。（5）积极参加国内外各项展会，提高企业知名度。(二二)行业情况行业情况 公司所处行业情况及市场规模公司所处行业情况及市场规模 公司业务主要是通过基于互联网平台提供外贸综合服务，属于依托于外贸行业的具有创新意义的细分行业，公司未来致力于发展线上外贸综合业务，并将其作为公司未来发展的主要方向，公司线上业务比重逐年提高，2018 年度线上业务收入已占公司营业收入的 87.35%，未来还有提高空间。据此，将企业所处的行业认定为互联网和相关服务，分类合理。另外，公司所处的大的行业环境为外贸行业、外贸综合服务行业，外贸行业、外贸综合服务行业的发展极大的影响着公司所属细分行业的发展。1 1、外贸行业概况、外贸行业概况 公司业务依托外贸行业，以外贸业务流程中报关、结汇、退税等环节的专业优势赚取价差，将互联网平台和外贸综合服务的价值体现在买卖价差之中从而实现盈利。传统的出口贸易企业主要根据货物稀缺性、成本优势等因素，从我国低价采购货物，并高价销售至国外从而实现赢利。以提供外贸综合服务为特色的进出口企业则与此不同，主要是依托自己在对外贸易过程的各环节中的专业经验，通过间接提供外贸综合服务，吸引国内中小企业通过该类企业出口货物，依靠巨大的贸易量和较小的价差实现盈利。提供外贸综合服务属于依附于我国对外贸易业务而发展起来的，最近几年我国对外贸易总体上保持着稳定增长的势头，这为提供外贸综合服务行业的公司提供了较好的发展环境与机遇。2 2、“互联网、“互联网+”外贸综合服务发展概况”外贸综合服务发展概况 （1 1）海外市场需求不振）海外市场需求不振，对外贸易增长趋缓对外贸易增长趋缓 对外贸易是我国经济发展的三大引擎之一，但近几年来由于世界经济形势的原因，海外市场需求萎靡不振，我国作为世界第一大出口国面临着严峻的市场挑战。受到国际市场需求不振、国内经济下行压力较大等因素影响，中国对外贸易进出口增长趋缓，整个外贸行业不景气。在这样的环境中，外贸综合服务平台应运而生，外贸综合服务平台的兴起，是宁波外贸在新常态下的突围路径之一。（2 2）“互联网）“互联网+”与对外贸易的结合”与对外贸易的结合 2015 年 3 月 5 日，李克强总理在政府工作报告中首次提出制定“互联网+”行动计划并正式确立其为国家战略。互联网已经逐渐跳出一个行业的范畴，正成为国民经济的一大新引擎。当前，中国制造正处在转型升级的关键时期，跨境电子商务不仅可以优化产业链、扩展中小企业发公告编号：2019-006 13 展空间、增加就业，还具有重塑国际产业链、提升品牌竞争力、建立全球贸易新秩序等作用。改变价值链格局。在跨境电子商务模式下，传统的国际贸易供应链更加扁平化，传统贸易中一些重要的中间环节被弱化甚至替代，原来贸易商、批发商以及国外的进口商等环节的中间成本被挤压甚至完全消失，这部分成本被很大程度转移出来，变成生产商的利润，另一部分成为消费者获得的价格优惠，国际贸易的成本在产品价格中的比重大幅度降低，互联网+外贸的跨境电子商务帮助“中国制造”实现利润回归。助力企业快速成长。随着全球互联网、电子商务以及现代物流和支付的发展，在电子商务平台的帮助下，“中国制造”的出海通道更为通畅，营销方式更为灵活，跨境贸易更为便利。跨境电商平台提供的专业服务可以代替传统贸易中贸易、金融、外语等专业人才的作用，使过去复杂的国际贸易变得简单、透明。这些可使小企业进入国际贸易的门槛和进出口成本大大降低，有助于帮助中小制造企业快速成长。在跨境电商平台的帮助下，小企业有机会与大企业平起平坐、同台竞技，互联网真正帮助了小企业发展，为小企业开创了参与全球经济贸易的先河。凸显“中国制造”优势。“互联网+外贸”能有效打破渠道垄断，节约交易成本，缩短交易时间，开拓营销渠道，为我国企业创建品牌、提升品牌的知名度提供有效途径，尤其是给一些“小而美”的小企业创造新的发展空间。借助于跨境电子商务，诞生很多具有国际竞争力的中国品牌。通过跨境电子商务平台，中国制造商将产品以跨国在线零售方式或者小额批发的方式直销到海外，中国制造的商品可以借助电子商务卖遍全球，打通一条通往全球的便捷通道。现如今，中国跨境电子商务已逐渐形成一条涵盖营销、支付、物流和金融服务的完整产业链，能为我国外贸代工企业转型升级起到推波助澜作用，帮助传统外贸企业向高附加值的研发设计、销售服务以及自主品牌的建立进行转型升级，增强外贸企业自身核心竞争力，实现可持续发展。拉动服务贸易发展。跨境电商的发展解决了小企业找外贸订单的问题。通过跨境电子商务平台，小订单与小需求完成对接，相比传统贸易方式极大地节约了成交成本。外贸综合服务平台则通过一站式服务，保证高效低成本地完成交易的同时，满足外贸“跨境”国与国之间管理差异化要求。外贸综合服务企业模式是中国市场需求催生的原发性创新，是互联网时代贸易便利化的有效创新。正改变国际贸易服务业利益格局。外贸综合服务业通过系统化、流程化操作，一站式为中小微企业完成通关、退税、物流、外汇、融资等全部外贸流程服务，针对性地应对了我国中小微企业参与外贸数量巨大、运行效率低、外贸专业度弱的现状，整体提升中小微企业外贸效率。世贸通专注外贸服务行业多年，行业经验丰富，在新形势下顺应“互联网+”的浪潮，自主开发“世贸通一站式外贸综合服务平台”为中小出口企业提供专业高效的外贸综合服务。“世贸通”通过“线上服务+线下资源”的模式，借助互联网手段，积极延伸信息、物流、通关、保险、金融等功能，为中小企业提供一站式进出口服务，受到了市场高度认可。最近几年，受外需低迷的影响，国际贸易风险加大，特别是国外客户付款改变，一度令中小企业无所适从。在这个时候就需要一批像“世贸通”这样的外贸综合服务平台，让中小微企业面对订单敢于接单。同时还能享受平台集成的资源优势和价格优惠，提高议价能力和市场开拓能力。对于世贸通而言，通过外贸综合服务平台，使外贸变得更容易更便捷，服务好广大中小企业的同时，获得应有的回报。3 3、行业、行业监管体系监管体系 公司业务主要是通过基于互联网平台提供外贸综合服务，属于依托于外贸行业的具有创新意义的细分行业，公司为进出口企业提供外贸综合服务的模式是创新型的外贸模式，目前的监管部门有商务部、税务总局、海关总署、质检总局。商务部主要制定该行业的发展规划、促进整个行业的有序发展；税务总局主要针对进出口退税环节制定相应的政策或制度；海关总署主要对于进出口货物的申报、查验、发行制定相关的管理制度；质检总局主要针对进出口货物的检验检疫制定相关的制度。4 4、行业产业链分析、行业产业链分析 以提供外贸综合服务为特色的出口行业依托报关行、国内运输公司、远洋运输公司、清关行、保险公告编号：2019-006 14 公司、税务机关向国内加工企业和国外的采购商间接提供包括通关、退税、物流、外汇、保险、融资的外贸综合服务。该行业的企业通过间接提供外贸综合服务，吸引国内外进出口企业，通过该行业的公司进出口货物，进而依靠巨大的贸易量和较小的买卖价差实现盈利。以提供外贸综合服务为特色的进出口行业的上游为我国中小加工企业。我国中小加工企业一般规模较小，属于劳动密集型企业，资金流较为紧张，没有足够的人员和资金参与出口环节。以提供外贸综合服务为特色的进出口行业的下游为国外大型采购商。基于降低成本的考虑，大型采购商也需要其他进出口企业提供外贸综合服务，进而更专注于主营业务。5 5、影响外贸综合服务行业发展的有利因素和不利因素、影响外贸综合服务行业发展的有利因素和不利因素 （1 1）影响行业发展的有利因素）影响行业发展的有利因素 政策支持 以提供外贸综合服务为特色的出口企业可以为我国中小企业的外贸提供“一站式”的外贸综合服务，降低了中小企业的外贸成本，有利于我国外贸方式和结构的转变，获得我国政府的大力支持。2013 年 7月，国务院常务会议制定促进外贸的“国六条”，支持企业为中小民营企业提供融资、通关、退税等服务。2014 年 6 月，中国人民银行发布中国人民银行关于贯彻落实的指导意见，对提供外贸综合服务业的企业给予融资支持。2014 年 7 月，浙江省人民政府办公厅发布浙江省人民政府办公厅关于支持外贸稳定增长的实施意见（浙政办发201495 号），表示支持外贸综合服务企业发展，加快推动跨境电子商务发展。2015 年 3 月，浙江省商务厅印发了 2015年外贸稳增长调结构行动计划，提出了全面推进跨境电商工作，培育一批外贸综合服务平台。2014 年9 月，宁波市人民政府印发了宁波市人民政府关于进一步加强外贸稳增提质促效工作的实施意见（甬政发201486 号），推动跨境贸易电子商务发展，培育外贸综合服务企业，加快出口退税进度。具有较强的现实需求 一方面、中小企业直接参与外贸容易面临资金有限、人才匮乏、经验欠缺等问题。另一方面、以提供外贸综合服务为特色的出口企业可以“一站式”为企业提供通关、退税、物流、外汇、保险、融资等外贸综合服务，解决了中小企业在报关/清关、远洋运输、保险融资、结汇、退税等方面的问题，使中小企业也可以享受大企业的外贸服务，专注于日常的生产运营。以上的诸多优势极大的降低中小企业参与对外贸易的门槛、降低了交易成本和信用风险，对中小企业具有较大吸引力。合作机构支持 以提供外贸综合服务为特色的进出口企业在整合产业链的过程中，向报关/清关行、内陆运输公司、远洋运输公司、保险公司、银行、国家税务机关提供批量业务，协助降低信息不对称，获得相关合作结构的支持。以保险融资业务为例，保险公司和银行可以依托以提供外贸综合服务为特色的出口企业间接获取保险融资业务，并且通过该类进出口企业对国内加工企业的加工能力和信用状况展开调查，降低保险融资中的信息不对称，并获得批量业务。（2 2）影响行业发展的不利因素）影响行业发展的不利因素 外贸政策的不确定性对该行业的景气性影响较大 以提供外贸综合服务为特色的出口行业容易受到贸易政策、汇率、宏观经济环境等诸多因素的影响。由于影响进出口贸易量的因素众多，且不确定性较大，该行业的波动性较大。流动性的紧张制约该行业的快速发展 在现在的金融体系下，以提供外贸综合服务为特色的出口企业可抵押的资产有限，获得大量融资的可能性受到制约。但是该行业主要依靠巨量的贸易量和较小的价差实现盈利。贸易量的迅速扩张对资金的占用较大，进而影响公司的业务扩张和外贸综合服务的质量。公司所处行业的基本风险特征公司所处行业的基本风险特征 1 1、外汇汇率波动的风险、外汇汇率波动的风险 公司的主营业务是以自营的形式向中小企业提供通关、退税、外汇、融资、信保、物流等集成化外贸综合服务，其业务结算主要通过外币进行。同时，对外贸易本身受汇率影响，汇率随着国内外政治、公告编号：2019-006 15 经济环境的变化而波动，具有一定的不确定性。2 2、税收政策的风险、税收政策的风险 目前，我国对外贸易享受着出口退税政策的优惠。出口退税是指对出口商品已征收的国内税部分或全部退还给出口商的一种措施，这也是国际惯例。1994 年 1 月 1 日开始施行的中华人民共和国增值税暂行条例规定，纳税人出口商品的增值税税率为零，对于出口商品，不但在出口环节不征税，而且税务机关还要退还该商品在国内生产、流通环节已负担的税款，使出口商品以不含税的价格进入国际市场。因此，出口退税政策是我国对外贸易的一项重要政策工具，并自实施之日经历过多次调整，若未来出口退税政策发生不利变动，将对出口型企业的业务造成不利影响。3 3、网络平台安全风险、网络平台安全风险 长期以来，网络商务平台由于网络的开放，电子线路可以被窃听、电子信息被复制及其他局限性，使得黑客攻击、病毒入侵、欺骗盗窃等非法现象屡禁不止，再加上技术的提高使得攻击工具的专业化等导致防护难度日益加大，电商服务平台的安全性面临一定的挑战。这大大降低了客户主体对互联网平台的依赖程度，阻碍网络服务平台类企业的发展。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 116,179,204.65 5.99%77,311,394.23 4.72%50.27%应收票据与应收账款 981,052,539.48 50.59%882,453,652.62 53.83%11.17%存货 571,270.85 0.03%11,361,241.34 0.69%-94.97%投资性房地产-长期股权投资 1,514,547.60 0.08%4,035,464.20 0.25%-62.47%固定资产 2,172,552.43 0.11%997,933.26 0.06%117.71%在建工程-短期借款-长期借款-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金增加的原因是随着公司的业务量增长，经营活动产生的现金流入及对应的出口退税款返回增加。2、应收账款增加的原因是随着公司业务量的上涨，公司应收账款增加。报告期末，公司的应收账款相比去年增加主要还是因为线上业务量增加的同时导致对应的应收账款增加。3、存货大幅减少的原因是报告期末公司消化了大部分进口库存的货物且在期末尚未有新的大宗进口货物入库所致。4、长期股权投资减少的原因是公司参股公司无锡世贸通、上海世贸通都出现大幅亏损，公司对无锡世贸通、上海世贸通具有重大影响，期末按权益法核算长期股权投资，亏损部分冲减了长期股权投资的投资成本。5、固定资产增加的原因是公司报告期内购置了新的固定资产用于日常经营活动。公告编号：2019-006 16 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 5,395,442,252.54-4,781,447,458.09-12.84%营业成本 5,270,180,293.48 97.68%4,679,594,370.37 97.87%12.62%毛利率%2.32%-2.13%-管理费用 16,447,648.73 0.3%15,031,346.87 0.31%9.42%研发费用 1,946,250.72 0.04%1,902,093.02 0.04%2.32%销售费用 112,703,082.62 2.09%84,584,610.57 1.77%33.24%财务费用-9,949,186.80-0.18%-4,538,182.54-0.09%-119.23%资产减值损失 3,643,183.25 0.07%640,212.04 0.01%469.06%其他收益 9,147,810.64 0.17%85,692.31 0%10,575.18%投资收益-735,909.10-0.01%-2,234,931.46-0.05%67.07%公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润 7,137,733.55 0.13%516,322.29 0.01%1,282.42%营业外收入 234,619.39 0%10,042,690.12 0.21%-97.66%营业外支出 52,022.73 0%73,468.75 0%-29.19%净利润 5,486,509.51 0.1%7,428,705.88 0.16%-26.14%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入增加的原因是报告期内公司的线上外贸综合业务增加较快，公司近年来在宁波地区广泛开展业务，并逐步辐射到整个长三角地区。公司的业务量增加，其中线上外贸业务同比增长 15.78%，线下外贸业务有所萎缩。2、营业成本增加的原因是随着公司外贸业务量的增加，公司以自营的形式采购货物的量同样增加。公司自成立以来，一直采用自营的形式采购货物并销售货物，随着公司营业收入大幅增长，营业成本的变动趋势与收入保持一致，也同样保持增长。3、销售费用增加的原因是随着公司外贸业务量的增加及货物运输仓储成本的上升，相应的运杂费等大幅增加。其中占比 87.86%的运杂费同比增长 39.64%。销售费用的变动趋势与营业收入的增长一致，符合公司的业务发展情况。4、财务费用大幅减少的原因是：（1）公司在报告期内大量外汇收入存款受汇率波动的因素影响，导致汇兑收益同比增长 103.79%。（2）因公司报告期内流动资金充足，发生的利息支出同比减少 45.14%。5、资产减值损失增加的原因是报告期内公司根据会计估计的相关要求对往来款项等计提了坏账准备。6、其他收益及营业外收入增减变动巨大的原因是报告期内公司根据 2018 年会计准则的相关要求，把与企业的日常经营活动相关的政府补助从上年的营业外收入科目移到了其他收益科目列示。报告期内公司实际收到的政府补助同比仅减少 8.96%。公告编号：2019-006 17 7、投资收益亏损减少的原因是：（1）公司参股公司无锡世贸通、上海世贸通报告期内亏损同比减少16.18%。（2）公司在报告期内充分利用自有流动资金购买银行中短期理财产品，产生的理财收益同比增长 131.08%。8、营业利润大幅增加的原因可参考第 6 点所述。其他收益列入营业利润的组成部分，而营业外收入则反之。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 5,393,639,846.29 4,781,440,854.32 12.80%其他业务收入 1,802,406.25 6,603.77 27,193.60%主营业务成本 5,269,749,231.49 4,679,594,370.37 12.61%其他业务成本 431,061.99-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%外贸业务 5,387,801,402.90 99.86%4,776,020,571.29 99.89%软件销售及技术服务 5,838,443.39 0.11%5,420,283.03 0.11%其他业务收入 1,802,406.25 0.03%6,603.77 0%合计 5,395,442,252.54 100%4,781,447,458.09 100%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、其他业务收入大幅增加的原因是：（1）公司报告期内产生了进口纯代理收入 110.69 万元。因为公司的主营业务是以自营的形式提供外贸综合服务为主，所以把纯代理业务列入其他业务收入。（2）报告期内，公司与全球检验、检测、认证领域具有领导地位的法国必维国际检验集团实现深度战略合作，向最终享受服务的工厂提供验厂、验货、商品检测等服务。公司由此产生了 69.55 万元的代理费收入。2、其他业务成本大幅增加的原因是公司报告期内向法国必维国际检验集团支付由该公司实际提供验厂、验货、商品检测等服务而产生的成本 43.11 万元。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 RELUX MATTRESS CO.,LIMITED 114,686,351.41 2.13%否