830851_2018_骏华农牧_2018年年度报告_2019-03-21.pdf

1 2018 骏华农牧 NEEQ:830851 宁夏骏华月牙湖农牧科技股份有限公司 Ningxia Jun Hua Crescent Lake Agricultural Technology Co,.Ltd 年度报告 2 公司年度大事记公司年度大事记 经公司 2017 年第八次临时股东大会审议通过，公司向姜岳华以每股 8 元发行股份 3,615,000 股收购其后续资产，于 2018 年 1 月 19 日取得全国股转公司股票发行股份登记的函，2018 年 3 月 6日，公司完成在中国证券登记结算有限责任公司北京分公司新增股份登记及增加注册资本工商变更登记，公司总股本由 7,146.5 万股增加至 7,508 万股、注册资本由 7,146.5 万元增加至 7,508 万元。为响应党中央、国务院关于“关于打赢脱贫攻坚战”的重大决策，实现“精准扶贫、精准脱贫”，将社会效益与企业效益相结合。公司与兴庆区政府、中国银行银川市西夏支行等机构共同对月牙湖乡建档立卡贫困户约 3,000 人实施精准扶贫。本次扶贫采用“政府+银行+合作社+龙头企业”的模式。截至本报告期末，本次扶贫正在实施中。公司 2018 年 3 月 21 日召开的第二届董事会第十一次会议、2018 年 4 月 13 日召开的 2017 年年度股东大会审议通过，公司以总股本 75,080,000 股为基数，以资本公积向全体股东每 10 股转增 15股，共计转增 112,620,000 股。2018 年 5 月 18 日，前述事项已完成，公司已取得银川市行政审批服务局换发的营业执照，公司注册资本由人民币 7,508 万元变更为 18,770 万元。公司第二届董事会第十七次会议审议通过，公司对外投资控股子公司宁夏瑞骏物业服务有限公司。本次对外投资的控股子公司将开展物业管理服务，延伸公司产业链。截止本报告日，该公司已完成工商登记，已申领营业执照。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2626 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3232 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3535 第九节第九节 行业信息行业信息 .3939 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4040 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4545 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、本公司、骏华农牧 指 宁夏骏华月牙湖农牧科技股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 宁夏骏华月牙湖农牧科技股份有限公司章程 全国股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 股东大会 指 宁夏骏华月牙湖农牧科技股份有限公司股东大会 董事会 指 宁夏骏华月牙湖农牧科技股份有限公司董事会 监事会 指 宁夏骏华月牙湖农牧科技股份有限公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 蒙牛集团 指 内蒙古蒙牛乳业（集团）股份有限公司 蒙牛、蒙牛乳业 指 蒙牛乳业（银川）有限公司 宁夏蒙牛 指 宁夏蒙牛乳制品有限责任公司 隆恩农牧 指 宁夏隆恩农牧有限公司 玖加玖 指 银川玖加玖农牧有限公司 善途、善途公司、善途生物 指 宁夏善途生物科技有限公司 瑞骏物业 指 宁夏瑞骏物业服务有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 本期、本年、报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 上年、上期、去年 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 TMR 指 全混合日粮 CIP 指 原位清洗 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人黄金耀、主管会计工作负责人姜岳华及会计机构负责人（会计主管人员）武有琴保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 单一客户风险 报告期内，公司向蒙牛集团全资子公司蒙牛乳业（银川）有限公司、控股子公司宁夏蒙牛乳制品有限责任公司合计销售额占公司当期营业收入总额的 90.91%。公司客户相对集中，一旦蒙牛集团主要采购计划发生变动或生产经营状况发生不利变化，短期内亦将对公司经营产生不利影响。食品安全风险 近年来我国食品安全问题频发，“苏丹红”、“三聚氰胺”等事件的爆发，使食品安全问题成为社会各界和广大民众关注的焦点。动物疫情爆发风险 畜牧业牵涉到活体养殖，与传统制造业的风险特征大不相同。而奶牛的养殖需要持续性的关注、监控。动物疫病如口蹄疫、禽流感等在国际、国内养殖业中时有爆发，在一定程度上影响了畜牧业的发展。如果爆发大规模的动物疫病，将会对公司及养殖户的奶牛养殖产生影响，从而影响公司生鲜乳销售等业务。税收优惠政策变化风险 公司从事农、林、牧、渔（牲畜的饲料）业，免征企业所得税。从事生鲜乳的销售，免征增值税。一旦税收优惠政策发生变化，将会对公司业绩造成较大影响。控制不当风险 本公司实际控制人、控股股东黄金耀期末持有公司 56.52%的股权，对公司经营决策可施予重大影响。若公司实际控制人6 利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能会给公司经营和其他权益股东带来风险。净利润下降风险 截止 2018 年 12 月 31 日止，实现归属于挂牌公司的净利润-24,391,719.30 元，较上年同期下降 11,661.16%。主要是报告期行业持续低迷、鲜奶销售毛利率下降，期间费用增加、资产处置收益大幅下降，以及 2018 年内开展的“精准扶贫”合作项目计提应支付的固定收益增加了财务费用，使得公司利润下降。若未来市场持续低迷，可能会给公司业绩带来进一步下滑的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 宁夏骏华月牙湖农牧科技股份有限公司 英文名称及缩写 NingxiaJunHuaCrescentLakeAgriculturalTechnologyCo,.Ltd 证券简称 骏华农牧 证券代码 830851 法定代表人 黄金耀 办公地址 宁夏银川兴庆区富宁南街 318-2 号（二层）二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 党利宁 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 0951-4112670 传真 0951-4112670 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 宁夏银川兴庆区富宁南街 318-2 号（二层）750001 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 5 月 10 日 挂牌时间 2014 年 7 月 8 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）农、林、牧、渔业-畜牧业-牲畜饲养-牛的饲养 主要产品与服务项目 奶牛养殖、生鲜乳生产和销售 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）187,700,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 2 控股股东 黄金耀 实际控制人及其一致行动人 黄金耀 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91640100564148190R 否 注册地址 宁夏银川兴庆区富宁南街 306 号（二层）201-207 室 否 注册资本（元）187,700,000 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国信证券 主办券商办公地址 深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦 16 层至 26 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 杨勇胜 张崇 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 114,024,376.96 108,983,732.03 4.63%毛利率%9.70%17.40%-归属于挂牌公司股东的净利润-24,391,719.30-207,392.13-11,661.16%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-5,680,168.30 4,718,526.85-220.38%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-9.85%-0.09%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-2.29%1.99%-基本每股收益-0.13-0.001-12,900.00%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 448,263,158.00 459,676,448.51-2.48%负债总计 205,692,687.13 221,484,258.34-7.13%归属于挂牌公司股东的净资产 242,570,470.87 238,192,190.17 1.84%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.29 3.33-61.20%资产负债率%（母公司）45.83%48.18%-资产负债率%（合并）45.89%48.18%-流动比率 0.6376 0.5393-利息保障倍数-1.84 0.93-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 8,220,411.14-9,930,522.78 182.78%应收账款周转率 7.28 8.99-存货周转率 1.68 1.58-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-2.48%37.29%-10 营业收入增长率%4.63%1.21%-净利润增长率%-11,661.16%-104.31%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 187,700,000.00 71,465,000.00 162.65%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-15,264,079.06 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）393,918.16 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,841,390.10 其他符合非经常性损益定义的损益项目 非经常性损益合计非经常性损益合计-18,711,551.00 所得税影响数 0 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 -18,711,551.00 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用不适用 公司于 2019 年 2 月 15 日发布了业绩预告，业绩预告中 2018 年度归属于挂牌公司股东的净利润为-2000-2500 万元，年度报告披露归属于挂牌公司股东的净利润为-24,391,719.30 元，在业绩预告范围内。11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司为一家现代化奶牛养殖企业，属于畜牧业，公司的主营业务为奶牛养殖，通过养殖奶牛获取和销售原奶（生鲜乳）。公司在月牙湖建有现代化、规模化、集约化、信息化的牧场，月牙湖属于沙丘地带，毗邻黄河，土壤丰沃，水质优良，利于牧草的种植和奶牛的防疫与饲喂。公司还拥有经验丰富的奶牛养殖技术团队，以及良好的客户关系和客户资源，主要向国内大型的乳业企业提供具有高脂肪、高蛋白含量、体细胞低于 20 万、菌落数低于 5 万的生鲜乳。公司主要采用直销的方式销售产品，通过奶牛的集约化养殖生产和销售生鲜乳来实现收入。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式未发生变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：1、优质地域得天独厚 公司牧场位于北纬 30 度核心奶源带，黄河岸边，沙漠腹地。月牙湖万亩沙漠，空气干燥纯净无污染、湿度低，细菌不易滋生，有效降低疫病爆发几率；优质万亩沙地是奶牛天然舒适的卧床；远离城市，远离人畜共居，有效防范疫情发生；黄河岸边，为公司饲草自建、打造绿洲牧场提供了丰沃土壤、优良水质。2、设施设备国际一流 规划建设不同规格奶厅，满足规模牧场对挤奶效率、奶牛健康、信息化管理需求，实现高产牛、低产牛等不同牛群的分离挤奶。配备双 60 位转盘式挤奶厅，全自动高效挤奶，有效控制乳房炎，保障挤奶舒适度和牛奶品质。拥有以色列阿菲金智能化牧场管理系统、TMR 监管系统、全程牛奶速冷设备、CIP 清洗系统、干湿分离设备和现代化舒适的牛棚等设施，具备现代化的牧场规划建设，国际化的设施设备引进，保证牧场运转的高效率；为奶牛健康生活、安全挤奶、优生优育、信息化管理提供强大后盾。3、科学饲喂，健康养牛 吃的健康，吃的营养，吃的科学，是奶源品质的第一道屏障。在奶牛饲料喂养上，由大北农集团根据公司畜群营养结构专门定制的预混饲料与公司的自拌料同时配比，并且要通过公司远红外镜仪和大北农四十余项的双重监测，让奶牛吃的营养，吃的科学。为确保奶牛的健康和可持续发展，针对泌乳牛、干奶牛、围产牛、新产牛、育成牛、犊牛等不同阶段的奶牛采用分段营养调控，通过独立的饲喂配方，12 独立的生长环境、合理的粗精配比，精准的全混合日粮，确保不同牛种的营养健康。4、先进管理，优质原奶 公司建有集约化、规模化、现代化牧场。从牧场设计规划、饲喂、挤奶、防疫、配种等进行科学化管理，实现“统一饲料、统一挤奶、统一配种、统一防疫”，机械化程度高，在饲养技术和管理方面都发生了质的变化，解决了分散化养殖的原奶质量的问题，从源头上对产品质量安全进行监控。公司所产原奶平均脂肪含量大于 4.0%（国家标准 3.1%），蛋白质含量大于 3.4%（国家标准 2.8%）。同时，公司的原奶中所含的体细胞低于 20 万，菌落数低于 5 万。公司原奶质量显著优于国家标准（生乳(GB19301-2010)食品安全国家标准）。公司原奶主要销售给蒙牛乳业用于生产【特仑苏】、【纯甄】等高端品牌奶。5、人力资源优势 公司不断优化中高层管理人员，引进行业内具有牧场丰富管理经验的管理人员和专业技术团队，人员结构呈现出年轻化，核心员工团队稳定，给公司持续发展奠定了良好的基础。同时公司在牧场配备了网真系统，与行业内专家、相关牧场进行技术、管理等经验交流与研讨，并且保持着良好的合作关系。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年公司围绕董事会年初制定的经营目标，积极推进各项工作计划，一方面紧跟行业发展趋势，不断进行市场与自我分析；另一方面大力完善内部管理运营体系，提升内部运转效率，完善法人治理结构、加强内控管理、规范经营为重点，推动公司牧业的健康、持续发展。报告期内，公司继续从管理上挖掘生产潜力，优化奶牛群体，改良奶牛群体遗传，改进奶牛饲喂营养配方，增强牛体健康，提高奶牛单产，增加主营业务收入。发展种养结合、农牧循环发展养殖模式，推动粪污资源综合利用。继续完善公司法人治理、内控管理，企业文化、企业品牌建设，牢固树立科学13 的选才、育才、用才、聚才的人才理念，尊重劳动、尊重知识、尊重人才、尊重创造，将人力资本作为企业核心资产来经营，提高公司综合竞争实力。继续做好公司与兴庆区政府、中国银行银川市西夏支行等机构共同对月牙湖乡建档立卡贫困户的精准扶贫合作项目。公司分别获得了银川市委统战部、中共兴庆区委、兴庆区人民政府评选的“2018 年脱贫攻坚先进企业”。截止 2018 年 12 月 31 日止，公司年度营业总收入 114,024,376.96 元，较上年同期增加 4.63%，实现归属于挂牌公司的净利润-24,391,719.30 元，较上年同期下降 11,661.16%。主要原因是受行业持续低迷因素和原材料价格上涨影响，公司对低产、不健康、无法怀孕等牛只进行淘汰，同时对牛群饲养配方进行调整，致使资产处置损失大幅度增加，生产成本增加；以及公司开展的“精准扶贫”项目计提了全年（12个月）的向建档立卡贫困人支付的固定收益，而上期是计提了 9 个月的固定收益。上述原因导致了净利润大幅度下降。报告期内，公司管理层积极应对国内奶业竞争形势，着力打造“好环境、养好牛、挤好奶，骏华志、责任心、共发展”的企业品牌建设。在管理上，公司不断对内控制度进行完善，认真梳理各种管理流程和规则，落实基础管理，实现内部规范与高效运营。同时，公司加快推进生态循环农业建设，推进畜禽粪污等农业废弃物资源化利用，打造生态循环可持续发展的企业。(二二)行业情况行业情况 随着社会的发展和人民生活水平的提高，牛奶以其方便、营养、新鲜等诸多优点被广大消费者认可，这使得全国牛奶销售额逐年增长，市场前景较为可观。奶业在“中央一号文件”中一直占据一席之地，2017年提出“全面振兴奶业”，重点支持适度规模的家庭牧场，引导扩大生鲜乳消费等；2018 年提出“要实施质量兴农、做大做强民族奶业”；2019 年，“中央一号文件”将重点放在“奶源”上，提出加强优质奶源基地建设，升级改造中小奶牛养殖场，实施婴幼儿配方奶粉提升行动。根据 2016 年末多部委联合下发的全国奶业发展规划（20162020 年），国内奶业振兴的步伐正在不断加快，相关支持政策也越来越多。发展奶业成为改善居民饮食结构和营养状况、提高生活质量的重要方面，消费者的信心乃至行业从业者的信心逐步提升，成为振兴与发展奶业的重要动力。2018 年 6 月，国务院办公厅印发了国务院办公厅关于推进奶业振兴保障乳品质量安全的意见，其中提出支持有条件的养殖场（户）建设加工厂，提高抵御市场风险能力。这一举措也被业界认为是奶牛养殖业走向振兴的一个重要路径，将对中国奶量的恢复性发展起到重要的作用。2018 年 12 月，农业农村部、发展改革委等 9 部门联合发布的关于进一步促进奶业振兴的若干意见中，关于“支持加工企业反哺奶农”、“整顿生鲜乳收购秩序”、“加快确立奶农规模化养殖的基础性地位”等内容。2018 年下半年14 以来，国内多个地区的生鲜乳收购价格呈现明显的上涨趋势，上游企业的经营压力逐渐减小。根据中共中央、国务院关于坚持农业农村优化发展做好“三农”工作的若干意见，2019 年要大力发展紧缺和绿色优质农产品的生产，实施奶业振兴行动等。这说明农业的主要矛盾还是在供给侧，优化农业结构，通过继续抓好去库存、降成本、补短板来巩固结构调整成果，增加紧缺和绿色优质农产品供给，合理调整粮经饲结构，推进畜牧业的提质增效。着力推进农业绿色发展，推行绿色种养、生态循环的生产方式，继续推进畜禽粪污等农业废弃物资源化利用。根据国家食物与营养咨询委员会的消费阶段性目标，到 2020 年，人均奶类消费量将达到 28 千克，到 2030 年将达到 41 千克。预测在 2020 年中国牛奶行业销售额将增长至 1283 亿元，2018-2022 年年均复合增长率为 1.7%，中国牛奶市场规模将实现稳步增长。根据国家统计局发布的中华人民共和国 2018 年国民经济和社会发展统计公报显示，2018 年全国牛奶产量 3075 万吨，与 2017 年相比，仅增长 1.2%。低于行业预期。据中国农业大学教授、国家奶牛产业技术体系首席科学家李胜利提供的调查数据，2014 年至 2018 年，国内奶牛存栏连续五年持续下降，2017 年国内奶牛存栏有 773 万头，2018 年国内奶牛存栏低于 700 万头。从而可以看出国内牛奶供应趋紧的局面没有得到明显改善。综上所述，行业的发展将对公司经营产生积极的影响。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 7,788,744.05 1.74%5,111,730.60 1.11%52.37%应收票据及应收账款 16,067,783.72 3.58%15,250,931.96 3.32%5.36%存货 62,217,454.76 13.88%60,384,129.44 13.14%3.04%投资性房地产 0.00 0.00%0.00 0.00%-长期股权投资 0.00 0.00%0.00 0.00%-固定资产 153,714,771.52 34.29%165,399,105.11 35.98%-7.06%在建工程 7,406,950.00 1.65%329,000.00 0.07%2,151.35%短期借款 45,000,000.00 10.04%45,000,000.00 9.79%0.00%长期借款 0.00 0.00%0.00 0.00%-其他应付款 49,901,083.68 11.13%74,938,186.06 16.30%-33.34%长期应付款 63,900,000.00 14.26%63,900,000.00 13.90%0.00%生产性生物资产 174,697,144.69 38.97%177,653,591.69 38.65%-1.66%15 其他应收款 1,284,419.50 0.29%2,554,097.31 0.56%-49.71%长期待摊费用 448,728.58 0.10%707,780.74 0.15%-36.60%预收款项 115,759.00 0.03%291,900.00 0.06%-60.34%应交税费 21,092.30 0.00%34,673.86 0.01%-39.17%其他流动负债 179,388.82 0.04%130,000.00 0.03%37.99%递延收益 3,900,264.90 0.87%2,320,333.33 0.50%68.09%资产总计 448,263,158.00 100.00%459,676,448.51 100.00%-2.48%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较年初增加 52.37%，主要是报告期内鲜奶销售收入增加，年底结余资金增加所致；2、应收票据及应收账款较年初增加 5.36%，主要是报告期内产奶量增加使鲜奶销售收入增加，相应的增加了应收款项；3、存货较年初增加 3.04%，主要是报告期内公司储备饲草料增加所致；4、固定资产较年初下降 7.06%，主要是报告期内公司固定资产折旧所致；5、在建工程较年初大幅度增加 2,151.35%，主要是报告期内公司按照国家农业农村部项目要求建设生态循环农业项目工程所致；6、其他应付款较年初下降 33.34%，主要是报告期内公司完成了对姜岳华后续资产的购买，减少了上年将其计入的其他应付款；7、生产性生物资产较年初下降 1.66%，主要是报告期内生产性生物资产折旧所致；8、其他应收款较年初下降 49.71%，主要是报告期内公司收回了垫付的“精准扶贫”项目保证金所致。9、长期待摊费用比上年下降 36.60%，主要原因是本年度摊销；10、预收款项较上年下降 60.34%，主要是预收的消耗性生物资产销售款在本期结清；11、应交税费较上年下降 39.17%，主要是本年计提印花税减少所致；12、其他流动负债增加 37.99%，主要原因是报告期内收到与政府补助相关的递延收益增加；13、递延收益增加 68.09%，主要原因是报告期内公司收到“畜禽粪便资源化利用设施”、种养结合整县推进试点等项目补助资金。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 114,024,376.96-108,983,732.03-4.63%16 营业成本 102,967,152.15 90.30%90,018,416.05 82.60%14.38%毛利率%9.70%-17.40%-管理费用 5,736,264.79 5.03%5,844,978.91 5.36%-1.86%研发费用 0.00 0.00%0.00 0.00%-销售费用 2,142,878.00 1.88%1,559,429.04 1.43%37.41%财务费用 8,587,183.04 7.53%6,390,232.39 5.86%34.38%资产减值损失 81,804.76 0.07%338,977.35 0.31%-75.87%其他收益 353,918.16 0.31%296,666.67 0.27%19.30%投资收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-资产处置收益-15,264,079.06-13.39%-5,294,993.22-4.86%-188.27%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-营业利润-20,590,329.20-18.06%-279,799.70-0.26%-7,258.95%营业外收入 113,867.03 0.10%72,407.57 0.07%57.26%营业外支出 3,915,257.13 3.43%0.00 0.00%-净利润-24,391,719.30-21.39%-207,392.13-0.19%-11,661.16%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入较上年上升 4.63%，主要是本年原奶销售量增加所致；2、营业成本较上年上升 14.48%，主要是本年公司饲料成本、资产折旧增加以及原奶产量增加相对应的成本增加所致；3、管理费用较上年下降 1.86%，主要是本年公司业务招待费以及差旅费节约所致；4、销售费用较上年上升 37.41%，主要是本年原奶销售量增加而增加的运输费用；5、财务费用较上年上升 34.38%，主要是公司开展“精准扶贫”项目受托资金 9,280 万元，上期计提支付给建档立卡贫困户固定收益 349.7 万元，本年计提 556.8 万元，较上期增加 207.1 万元；6、其他收益较上年上升 19.3%，主要是报告期内公司收到的财政补贴较上年有所增加；7、资产处置收益较上年下降 188.27%，主要是报告期内淘汰成母牛较上年增加所致；8、营业利润较上年大幅度下降，主要原因是报告期内公司资产处置收益大幅度下降，原料成本增加、财务费用较上年增加，致使营业利润大幅下降；9、营业外收入较上年上升 57.26%，主要是报告期内公司收到政府奖励残疾人扶贫基地奖金 3 万元以及合同违约赔偿款所致；10、净利润较上年大幅度下降，主要原因是报告期资产处置收益大幅度下降、原奶销售毛利率下降、期间费用增加所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 17 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 110,404,424.76 92,923,752.03 18.81%其他业务收入 3,619,952.20 16,059,980.00-77.46%主营业务成本 100,356,941.10 79,506,238.95 26.23%其他业务成本 2,610,211.05 10,512,177.10-75.17%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%生鲜乳 110,404,424.76 96.83%92,923,752.03 85.26%公牛 3,569,952.20 3.13%12,742,716.00 11.69%牛粪 50,000.00 0.04%3,317,264.00 3.05%合计 114,024,376.96 100.00%108,983,732.03 100%按区域分类分析按区域分类分析：适用适用不适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、主营业务收入较上年增加 18.81%，主要是本年公司奶量销售量增加所致；2、其他业务收入较上年下降 77.46%，主要是本期销售消耗性生物资产（公牛）收入下降所致；3、主营业务成本较上年增加 26.23%，主要是受本期公司饲料成本、资产折旧增加，以及销量增加对应成本增加所致；4、其他业务成本较上年下降 75.17%，主要是本年销售的是小公牛，成本较低。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 蒙牛乳业(银川）有限公司 67,205,673.76 58.94%否 2 宁夏蒙牛乳制品有限责任公司 36,449,572.00 31.97%否 3 马晶 3,058,876.00 2.68%否 4 山西润生大业生物材料有限公司 3,049,400.00 2.67%否 5 罗勇 2,543,041.00 2.23%否 合计合计 112,306,562.76 98.49%-应收账款联动分析：应收账款联动分析：报告期末公司应收账款为 16,067,783.72 元，较上年增加 5.36%，主要原因是报告期内公司鲜奶产量增加，淘汰奶牛增加，导致销售收入增加，使得公司应收账款增加。公司应收账款前五名分别是蒙牛乳业(银川）有限公司、罗勇、李伟、马学平、王燕，应收账款前五名占总应收账款的 100%，且账龄在一年以内的占比 95.12%。其中，蒙牛乳业（银川）有限公司销售奶款是按月结算给公司。截止本报告披露日，罗勇、马学平、王燕款项已经全部收回，李伟也能按照约定的时间付款。因此，公司应收账款为正常体现，无实质风险存在。(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 18 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 宁夏大北农科技实业有限公司 47,246,547.45 46.82%否 2 宁夏隆恩农牧有限公司 20,998,961.40 20.81%是 3 宁夏汇迪商贸有限公司 6,921,507.78 6.86%否 4 甘肃康大饲料有限公司 2,147,835.21 2.13%否 5 宁夏伊品生物科技股份有限公司 2,135,000.00 2.12%否 合计合计 79,449,851.84 78.74%-应付账款联动分析：应付账款联动分析：报告期末公司应付账款为 41,257,872.52 元，较上年增加 22.28%。主要原因一是公司向宁夏大北农采购饲料付款时间由月底变为月初；二是报告期内公司饲草料采购量增加；三是公司投资建设“生态循环农业项目”采购设备增加。3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 8,220,411.14-9,930,522.78 182.78%投资活动产生的现金流量净额-219,575.25-74,222,798.00 99.70%筹资活动产生的现金流量净额-5,323,822.44 88,210,742.63-106.04%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流入净额较上年同期增加 182.78%，主要是本期原奶销售量增加及未支付奶牛托管费；2、投资活动产生的现金流出净额较上年同期增加 99.7%，主要是本期公司处置奶牛收回的现金增加，而采购的奶牛及固定资产较少所致；3、筹资活动产生的现金流量金额较上年同期下降 106.04%，主要原因是上期公司取得了“精准扶贫”项目款较多，而本期大幅度减少所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 报告期内，公司投资成立公司如下：被投资公司 在被投资公司持股比例 营业收入 净利润 宁夏善途生物科技有限公司 100%0-71,231.75 宁夏瑞骏物业服务有限公司 70%0 0 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无。(五五)研发情况研发情况 研发研发支出情况：支出情况：19 项目项目 本期金额本期金额/比例比例 上期金额上期金额/比例比例 研发支出金额-研发支出占营业收入的比例-研发支出中资本化的比例-研发研发人员情况：人员情况：教育程度教育程度 期初人数期初人数 期末人数期末人数 博士-硕士-本科以下-研发人员总计-研发人员占员工总量的比例-专利情况专利情况：项目项目 本期数量本期数量 上期上期数量数量 公司拥有的专利数量-公司拥有的发明专利数量-研发项目情况：研发项目情况：无。(六六)审计情况审计情况 1.1.非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 2.2.关键审计事项说明关键审计事项说明：(一)生产性生物资产的确认 1.事项描述 如财务报告附注四（十二）及附注六、注释 8 所述，骏华农牧通过养殖奶牛获取和销售原奶（生鲜乳），其生产性生物资产包括成母牛及未成熟奶牛，采用成本法计量，属于骏华农牧核心资产。截至2018 年 12 月 31 日，骏华农牧生产性生物资产账面价值 174,697,144.69 元，占财务报表资产总额的38.97%，占财务报表长期资产的 48.48%，是资产的最大组成部分，为此我们确定生产性生物资产的确认为关键审计事项。2.审计应对 我们对于生产性生物资产的确认所实施的重要审计程序包括：（1）我们了解、评价和测试了骏华农牧与生产性生物资产确认相关的内部控制制度；（2）我们了解了骏华农牧生物性生物资产的特征、分类、流转过程、财务核算方法（初始计量、后续计量、成本归集与费用分摊）；（3）我们对骏华农牧期末生产性生物资产进行了全面实地监盘；20 （4）我们复核了生产过程中的材料投入，重新测算生产性生物资产摊销金额；（5）我们检查了本期生产性生物资产的增加，对于外购生产性生物资产，通对函证以及核对采购合同、发票、动物检疫合格证明、资金流