833572_2018_励福环保_2018年度报告_2019-06-12.pdf

励福（江门）环保科技股份有限公司 公告编号：2019-019 2018 年年度报告 证券代码：833572 证券简称：励福环保 主办券商：西部证券 1 励福环保 NEEQ:833572 励福（江门）环保科技股份有限公司（KANFORT(JIANGMEN)ENVIRONMENTAL TECHNOLOGYCO.,LTD.）全 称 （中 英 文）年度报告 2018 励福（江门）环保科技股份有限公司 公告编号：2019-019 2018 年年度报告 证券代码：833572 证券简称：励福环保 主办券商：西部证券 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2018 年，经公司研发团队共同努力 下，公司通过了国家高新技术企业认定，见国科火字【2019】85 号文件。公告编号：2019-019 3 目录目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .8 8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1010 第五节第五节 重要事项重要事项 .1919 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2222 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2323 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2525 第九节第九节 行业信息行业信息 .2929 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3636 公告编号：2019-019 4 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、励福环保 指 励福(江门)环保科技股份有限公司 股东大会 指 励福(江门)环保科技股份有限公司股东大会 董事会 指 励福(江门)环保科技股份有限公司董事会 监事会 指 励福(江门)环保科技股份有限公司监事会 三会 指 公司股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 报告期、本报告期、本年度 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 证监会 指 中国证劵监督管理委员会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证劵法 指 中国人民共和国证券法 公司章程 指 励福(江门)环保科技股份有限公司章程 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、西部证券 指 西部证券股份有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 会计师事务所 指 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)上海华福 指 华福(上海)环保科技有限公司 励福资源 指 江门朝日励福资源综合利用有限公司 华宇睿智 指 江门市蓬江区华宇睿智投资中心 金耀首饰 指 江门市金耀首饰有限公司 瑞朝资本 指 深圳瑞朝资本管理有限公司 创展环保 指 江门市江海区创展环保装饰材料有限公司 公告编号：2019-019 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人黄健华、主管会计工作负责人黄健华及会计机构负责人（会计主管人员）朱少华保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 实际控制人不当控制的风险 董事黄健华、黄晓君系夫妻关系,二人通过控股股东创东国际有限公司间接持有公司 85.49%的股份,黄健华、黄晓君为公司实际控制人。黄健华任公司董事长兼总经理,黄晓君任公司董事兼副总经理。如黄健华、黄晓君利用其实际控股地位,通过行使表决权等方式对公司的经营决策、人事及财务等进行不当控制,可能会给公司经营和其他少数权益股东带来风险。贵金属价格下跌风险 公司主营业务为贵金属废料的回收、生产和销售,受贵金属价格波动影响，贵金属废料具有价格波动频繁、幅度大的特点,虽然贵金属废料回收生产后的产品销售价格也将随贵金属的价格上下波动,但由于生产周期、信息传递过程的存在，使贵金属材料产品价格与贵金属废料格波动之间总存在一定的时间滞后性,本公司的回收生产经营将会因此而受到一定的影响。生产安全风险 在危险废弃物的处理过程中,需要使用含有剧毒的化学药品和高温焚烧、熔炼工艺。因此,危险废弃物处理工作风险高、难度大。基于该原因,企业在危险废弃物处理过程中需要严格管理、规范操作。存货的安全性风险 公司的各类存货价值一般比较高,尤其是库存商品及含贵金属废料等,如果保管不善或者遭受其他意外损失,势必将对公司的生产经营产生重大影响。公告编号：2019-019 6 本期重大风险是否发生重大变化：否 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 励福（江门）环保科技股份有限公司 英文名称及缩写 KANFORT(JIANGMEN)ENVIRONMENTALTECHNOLOGY CO.,LTD.证券简称 励福环保 证券代码 833572 法定代表人 黄健华 办公地址 江门市高新西路 191 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 李子健 职务 董事会秘书 电话 0750-3920621 传真 0750-3921268 电子邮箱 L 公司网址 联系地址及邮政编码 江门市高新西路 191 号/529000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 1 月 9 日 挂牌时间 2015 年 10 月 9 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-废弃资源综合利用业-金属废料和碎屑加工处理-金属废料和碎屑加工处理 主要产品与服务项目 贵金属的回收 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）73,880,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 创东国际有限公司 实际控制人及其一致行动人 黄健华、黄晓君 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内是否变更报告期内是否变更 统一社会信用代码 914407007838889495 否 注册地址 江门市高新西路 191 号 否 注册资本 63,800,000.00 否 公告编号：2019-019 7 1、公司董事会和股东大会分别于第一届董事会第三次会议决议及 2015 年度第三次临时股东大会审议通过股票发行方案，本次股票发行对象为 5 名新增投资者，公司拟发行股票 638 万股，分别由西部证券股份有限公司认购 150 万股、招商证券股份有限公司认购 50 万股、财富证券有限责任公司认购 50 万股、深圳瑞朝资本管理有限公司认购 288 万股、魏鸣认购 100 万股，于 2015 年 12 月 31 日取得全国中小企业股份转让系统出具的关于励福（江门）环保科技股份有限公司股票发行股份登记的函(股转系统【2015】9508 号)。2、公司董事会和股东大会分别于第一届董事会第六次会议决议及 2016 年度第二次临时股东大会审议通过股票发行方案，本次股票发行对象为 3 名新增投资者，公司拟发行股票 70 万股，分别由中山证券有限责任公司认购 30 万股、国海证券股份有限公司认购 20 万股、万和证券有限责任公司认购 20 万股，于 2016 年 7 月 4 日取得全国中小企业股份转让系统出具的关于励福（江门）环保科技股份有限公司股票发行股份登记的函(股转系统函20164735 号)。3、公司董事会和股东大会分别于第一届董事会第九次会议决议及 2016 年度第四次临时股东大会审议通过股票发行方案，本次股票发行对象为 1 名新增投资者，公司拟发行股票 300 万股，由王万春认购300 万股，于 2016 年 12 月 13 日取得全国中小企业股份转让系统出具的关于励福（江门）环保科技股份有限公司股票发行股份登记的函(股转系统函20169240 号)。以上发行后，公司总股本为 73,880,000 股，截止本报告发出日，针对上述增资公司尚未完成工商变更登记。五、五、中介机构中介机构 主办券商 西部证券 主办券商办公地址 陕西省西安市新城区东新街 319 号 8 幢 10000 室 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 瑞华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 聂勇,王艳宾 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 2 号楼 3-4 层1 六、六、自愿披露自愿披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 本公司董事会于 2019 年 3 月 25 日收到董事、董事会秘书李子健递交的辞职报告。李子健持有公司股份 0 股，占公司股本的 0.00%。李子健辞职后不再担任公司其它职务。具体详见公司于 2019 年 3 月26 日披露的董事会秘书及董事辞职公告（公告编号：2019-002）。公司于 2019 年 4 月 26 日第二届董事会第六次会议审议通过聘任陈贤园为公司董事会秘书，详见公司于 2019 年 4 月 26 日披露的董事会秘书任命公告（公告编号：2019-006），陈贤园的邮箱为C，公司 2019 年第一次临时股东大会审议通过选举陈贤园为公司董事，详见公司于2019 年 5 月 17 日披露的董事任命公告（公告编号：2019-012）。公告编号：2019-019 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 315,466,955.83 331,273,259.65-4.77%毛利率%17.10%12.63%归属于挂牌公司股东的净利润 4,811,543.24 11,891,277.39-59.54%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 7,502,547.90 11,914,679.73-37.03%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）3.03%7.90%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）4.72%7.92%-基本每股收益 0.07 0.16-56.25%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 202,611,532.99 213,294,323.93-5.01%负债总计 41,341,641.74 56,835,975.92-27.26%归属于挂牌公司股东的净资产 161,269,891.25 156,458,348.01 3.08%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.18 2.12 3.08%资产负债率%（母公司）18.86%29.94%-资产负债率%（合并）20.40%26.65%-流动比率 411%294%-利息保障倍数 16.96 37.18-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 17,479,616.54-12,082,442.59 244.67%应收账款周转率 6,655%11,133%-存货周转率 313%427%-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-5.01%16.45%-营业收入增长率%-4.77%66.89%-净利润增长率%-59.54%72.67%-五、五、股本情况股本情况 公告编号：2019-019 9 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 73,880,000 73,880,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0 0.00%计入负债的优先股数量 0 0 0.00%六、六、非经常性损益非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-2,604,397.61 计入当期损益的政府补助,但与企业正常经营业务密切相关,符合国家政策规定,按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 445,788.85 委托他人投资或管理资产的损益 91,585.89 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外,持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益,以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-102,891.40 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-799,061.23 非经常性损益合计非经常性损益合计 -2,968,975.50 所得税影响数-277,970.84 少数股东权益影响额（税后）非经常性损益净额非经常性损益净额 -2,691,004.66 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年期末（上年同期）上年期末（上年同期）上上年期末（上上年同期）上上年期末（上上年同期）调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 长期应付款 0.00 54,435.73 专项应付款 54,435.73 0.00 研发费用 0.00 9,679,243.58 管理费用 22,752,779.67 13,073,536.09 其他应付款 429,060.07 832,577.38 应付利息 403,517.31 0.00 公告编号：2019-019 10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务概要业务概要 商业模式商业模式:所处行业：根据国民经济行业分类(GB_T_4754-2011)标准，公司所属行业为“C42 废弃资源综合利用业”，进一步细分为“C4210 金属废料和碎屑加工处理”；根据上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所属行业为“C42 废弃资源综合利用业”；根据挂牌公司投资型行业分类指引，公司所属行业为“11101313 黄金”；根据挂牌公司管理型行业分类指引，公司所属行业为“C4210 金属废料和碎屑加工处理”。主营业务：环保及节能的技术研发服务，废电子元件、接插件、首饰工业、电子电镀行业固废、液废中金属的回收利用，蚀刻废液提铜及再生蚀刻液、电解机设备及零配件，废旧电子电器产品中粗黄金等贵金属的回收处理生产，自有物业租赁。销售渠道：公司探索出了一套以收取加工费为主的盈利模式。在回收类业务中，公司的加工费主要以贵金属方式收取。公司通常按废料中所含贵金属的总价值折价买断废料，折价未支付部分即为公司的加工费。公司的加工费主要依据来料的不同和客户的不同进行调整，而贵金属的结算价格则参考上海黄金交易所的报价；在生产类业务中，公司主要按贵金属回收种类的不同，以“克”为单位收取加工费。收入来源：公司主要的收入来源是通过危废物经营许可证回收客户生产过程中所产生的含贵金属危废物料而获取收入。客户类型：主要为电路板印刷镀膜企业、LED 芯片制造企业、珠宝首饰加工企业等。由于电镀过程中会浪费一定数量的贵金属，因此这类企业有较大的贵金属回收需求；回收领域的下游企业主要是贵金属精炼厂，贵金属精炼厂主要负责提纯公司回收的贵金属并制成标准金，从而使这些贵金属重新流通于市场。关键资源：公司在危险废物治理中具有国内领先工艺技术水平，励福环保建有博士后工作站和广东省贵金属冶金工程技术研究中心，服务于多家国内外知名企业，为国内稀缺的贵金属资源循环再利用做出卓越贡献，为基础电子制造业和首饰制造业的废水处理、环保设施建设提供了最佳方案。公司立足于环境治理业中的危险废物治理领域，拥有处理工业废液、催化剂、活性炭、树脂和包装物等危险废物的全套设备和工艺技术流程。公司为客户提供危险废物处理服务，主要客户服务危险废物产生单位；另外，公司对危险废物加以综合利用，通过提取、分离、精炼及其他一系列复杂的物理和化学处理，回收提炼废弃电路板边角料、含金、银等贵金属的工业废液及其他废弃物中所含有的贵金属的物料，进行废品无害化处理。报告期内及报告期后至报告披露日，商业模式均未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:公告编号：2019-019 11 1.主营业务发生变化的原因，为公司发展规划和经营需要，2017 年 11 月，公司经营范围发生变更，变更后公司不生产贵金属化学品，专注贵金属回收业务，具体详见公司于 2017 年 11 月 17 日披露的关于变更公司经营范围并修改公司章程的公告（公告编号：2017-053）。2.主要产品或服务发生变化的原因，是因为主营业务发生了变化，导致主营业务产品或服务也随着发生变化，由以前的贵金属化学品的生产和贵金属的回收变为贵金属回收。3.收入来源发生变化的原因，是因为主营业务发生了变化，导致收入来源发生了变化，由以前的黄金、钯盐、脱金水、铑水、亚硫酸金钠销售及加工费收入变为黄金、钯粉、脱金水、铑粉销售及加工?费收入。二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）（一）经营计划经营计划 2018 年公司围绕董事会年初制定的经营目标，积极推进各项工作计划，一方面紧跟行业发展趋势，不断进行市场与自我分析；另一方面大力完善内部管理运营体系，提升内部运转效率。报告期内，公司 发展势头良好，取得了较好的经营成果。报告期内在管理方面，不断地管理创新、引进各类人才等，认真梳理各种管理流程和规则，落实基础管理，实现内部规范与高效运营；推动了公司信息化平台的建设，有助于实现精细化管理与成本控制，对公司的长远发展产生了显著的积极意义。通过与国内大型客户合作，提升公司的管理软实力；进一步提质降本增效，增强核心产品市场竞争力。在现有危废处置技术上有创新和优化，优化工艺操作规程，落实安全操作规程，加强培训，提升员工安全环保意识，提高企业本质安全。严守安全环保底线，确保企业经营生命线。（二）（二）行业情况行业情况 1.1.环保行业发展：环保行业发展：目前，国家环保部门对危险废物经营许可证的颁发进行严格控制，且要求对贵金属废弃物在产生的地区内进行集中处理。因此较早获得该许可证的企业已经在一定地区范围内显现出了一定的排他性，并借此获得了快速的发展。整个行业也出现了数量不多但规模较大的企业。作为大环保行业下的细分行业，我国的贵金属回收行业起步虽然较晚，但是近几年发展较快，目前整个行业处于上升期。这主要得益于全社会环保意识的增强、政府法律法规的引导及废弃资源综合利用技术的提升。2.2.行业发展优势：行业发展优势：公司地处珠三角地区，经济较发达，根据国家坏境保护部、国家统计局和农业部于 2010 年联合发布的第一次全国污染源普查公报显示，浙江、广东、福建、湖南、湖北、江西等地工业污染源数量约占全国的 46.65%。由此可见公司原材料供应相对充足。公司在危险废物治理中具有国内领先工艺技术水平，励福环保建有博士后工作站和广东省贵金属冶金工程技术研究中心，服务于多家国内外知名企业，为国内稀缺的贵金属资源循环再利用做出卓越贡献，为基础电子制造业和首饰制造业的废水处理、环保设施建设提供了最佳方案。3.3.环保产业政策环保产业政策：2016 年国家取消省内危险废物转移审批，而随着新环保法的实施，一大批不具备处理资质的环保企业会被淘汰，同时也将预示着具备处理资质的环保企业将迎来快速发展的时机。“十三五”将重点实施水、大气、土壤污染防治行动计划，投资在“十二五”基础上可能翻番，并且李克强总理在政府工作报告中提出，要积极发展循环经济，把节能环保产业打造成新兴的支柱产业。所以环保产业目前具有巨大发展空间，这也给公司带来了大好的发展时机。（三）（三）财务分析财务分析 公告编号：2019-019 12 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 货币资金 18,622,153.17 9.19%14,987,560.39 7.03%24.25%应收票据与应收账款 6,379,673.55 3.15%2,208,146.36 1.04%188.92%存货 97,709,575.85 48.23%67,171,255.69 31.49%45.46%投资性房地产 0.00 0.00%长期股权投资 0.00 -固定资产 21,804,482.34 10.76%32,178,273.82 15.09%-32.24%在建工程 4,498,174.57 2.22%6,170,016.87 2.89%-27.10%短期借款 5,000,000.00 2.47%9,486,815.96 4.45%-47.30%长期借款 0.00 -资产总计 202,611,532.99 213,294,323.93-5.01%资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：1、货币资金：报告期内货币资金18,622,153.17元，较上年增加3,634,592.78元,增长比率为 24.25%,主要是2018年底前应收广州市卓益贸易有限公司货款及预付押金回笼，导致基本户存款增加所致。2、应收票据和应收账款:报告期内应收账款6,379,673.55元,较上年增加4,171,527.19元,增长比率188.92%,主要是销售山东招金金银精炼有限公司回收金产生应收账款328万元，佛山市国星半导体技术有限公司较同期增加85万元影响而成。3、存货：报告期内存货97,709,575.85元，较上年增加30,538,320.16元,增长比率为45.46%,主要是2018年铂金销售价格与去年同期比降幅较大，铂金库存达到1230万元，钯粉增加库存479万元，因生产量增长，黄金增加周转库存840万元等影响造成。4、固定资产:报告期内固定资产21,804,482.34元,较上年减少10,373,791.48元,减少比率32.24%,主要是计提励福资源子公司固定资产减值损失506万元及励福环保设备报废255万元影响而成，励福资源铜回收设备最近二年内未参与生产，考虑到设备更新换代速度较快，再加上公司铜回收从原来把铜废料拉回公司进行回收，改为在客户处直接在线回收，此铜回收设备大部分主要配件已经发至客户现场在线回收，因此，没有多大利用价值，考虑残值较低，故全额计提设备减值损失。励福环保报废255万元的设备，因工艺及设备更新，对原设备进行技术淘汰报废。5、在建工程:报告期内在建工程4,498,174.57元，较上减少-1,671,842.30元，减少比率27.10%，主要是因为在线铜回收设备及电解机系统已完工转成固定资产。6、短期借款:报告期内短期借款5,000,000.00元，较上年减少4,486,815.96元，减少比率47.3%，主要报告期内现金流量得到改善，用流动资金偿还银行信用借款448.68万元所致。2、营业情况分析营业情况分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收入的比占营业收入的比重重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 公告编号：2019-019 13 营业收入 315,466,955.83-331,273,259.65 82.90%-4.77%营业成本 261,520,821.34 82.90%289,417,358.49 -9.64%毛利率 17.10%12.63%4.59%管理费用 14,494,717.61 4.59%13,073,536.09 2.35%10.87%研发费用 7,400,415.39 2.35%9,679,243.58 1.24%-23.54%销售费用 3,899,187.94 1.24%3,408,455.81 0.12%14.40%财务费用 363,734.48 0.12%417,059.58 5.80%-12.79%资产减值损失 18,310,320.25 5.80%-501,550.52 0.14%3,750.74%其他收益 445,788.85 0.14%500,300.00 0.00%-10.90%投资收益-11,305.51 0.00%-61,493.79 0.00%81.62%公允价值变动收益 0.00%-0.81%0.00%资产处置收益-2,547,161.01-0.81%93,666.04 0.00%-2,819.41%汇兑收益 0.00%2.02%0.00%营业利润 6,380,559.78 2.02%15,091,922.25 0.00%-57.72%营业外收入 0.00%37,004.12 0.27%-100.00%营业外支出 856,297.83 0.27%531,034.76 1.53%61.25%净利润 4,811,543.24 1.53%11,891,277.39 3.59%-59.54%项目重大变动原因：项目重大变动原因：1、研发费用:报告期内研发费用比去年降幅 23.54%,主要是由于子公司上海华福为非高新技术型企业，上海华福报告期营业收入较去年同期增长 79%，而研发费用投入较少，上海华福研发技术支持来源于母公司，励福环保母公司在 2017 年度对生产工艺做了较大幅度的改良，2018 年生产技术趋于稳定，因此，导致 2018 年研发费用投入降幅达到 23.54%。2、资产减值损失：报告期内资产减值损失为 18,310,320.25 元，较上年增幅 3,750.74%，主要原因是报告期内计提了江门市三七实业有限公司其他应收款坏账损失 1,002 万元、计提励福资源设备减值损失506万元和存货跌价损失128万元。原应收江门市三七实业有限公司其他应收款1,002万元计划于2018年 6 月 30 日收回，截止 2018 年 12 月底，一直未收回。公司年度审计机构通过网络（或诉讼查询）等了解到江门市三七实业有限公司曾多次因未按时偿还借款及货款而被法院强制执行，同时因无法取得对江门市三七实业有限公司的联系，审计机构函证无法寄出，即使通过走访方式也无法联系上，故审计机构预计款项无法收回，而将余额全部计提了坏账准备。企业已于 2018 年 10 月 16 日对江门市三七实业有限公司及保证人汪南东等人提起诉讼。计提励福资源子公司固定资产减值损失 506 万元，为励福资源的铜回收设备最近二年内未参与生产，考虑到设备更新换代速度较快，再加上公司铜回收从原来把铜废料拉回公司进行回收，改为在客户处直接在线回收，此铜回收设备大部分主要配件已经发至客户现场进行铜在线回收，因此，原有的铜回收设备没有多大利用价值，考虑残值较低，故全额计提设备减值损失。励福环保报废 255 万元的设备，因工艺及设备更新，对原设备进行技术淘汰报废，扣除评估残值，差额计提了报废减值。3、投资收益：报告期内投资收益为-11,305.51，较上年增长81.62%,主要是报告期内与上年比投资理财收益增加所致。公告编号：2019-019 14 4、资产处置收益：报告期内资产处置收益为-2,547,161.01，较上年降幅2819.41%,主要是报告期内励福资源子公司处置闲置机器设备影响所致。5、营业利润:2018年营业利润6,380,559.78元,较上年减少8,711,362.47元,降幅比率为57.72%,主要是因为报告期内单项计提了应收江门市三七实业有限公司其他应收款单项坏账损失1002万元及励福资源设备减值损失506万元影响而成。6、营业外支出：报告期内营业外支出为856,297.83，较上年增长61.25%,主要是报告期内与上年比增加对五邑大学捐赠支出30万元影响而成。7、净利润:2018年净利润为4,811,543.24元,较上年减少7,079,734.15元,降幅比率为59.54%,主要是因为报告期内单项计提了江门市三七实业有限公司其他应收款坏账损失1002万元、资产处置损失255万元、励福资源设备减值损失506万元，三项综合影响金额为1,763万元。（2 2）收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 307,177,809.15 323,150,915.85-4.94%其他业务收入 8,289,146.68 8,122,343.80 2.05%主营业务成本 254,818,986.64 282,575,752.28-9.82%其他业务成本 6,701,834.70 6,841,606.21-2.04%按产品分类分析：按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%黄金 258,384,451.69 81.91%177,010,190.69 53.43%钯粉 14,015,098.69 4.44%钯盐 39,850,329.09 12.03%回收铜 25,266,813.65 8.01%白银 32,112.07 0.01%67,030,226.68 20.23%铑粉 4,859,933.51 1.54%铑水 1,001,880.36 0.30%亚硫酸金钠销售及加工费 25,957,250.79 7.84%其他 4,619,399.54 1.46%12,301,038.24 3.71%合计 307,177,809.15 97.37%323,150,915.85 97.54%按区域分类分析：按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、黄金：报告期内黄金销售收入为258,384,451.69元，占营业收入比例为81.91%,较上年同期比增长了45.97%，主要是报告期内上海华福子公司黄金销售收入与去年同期比增长了58%，另一方面，2018年较上年同期黄金销售价格也有所上升。2、白银：报告期内白银销售收入为32,112.07元，占营业收入比例为0.01%，较上年同期比减少6,699.81万元,主要是报告期内白银产品附加值较低，公司平衡产品销售毛利率，报告内白银销售订单减少所致。公告编号：2019-019 15 （3）主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 山东招金金银精炼有限公司 258,384,449.69 81.91%否 2 广州市卓益贸易有限公司 16,517,905.49 5.24%否 3 肇庆市飞南金属有限公司 12,941,574.25 4.10%否 4 贵溪荣汇铜业有限公司 6,187,953.86 1.96%否 5 六福珠宝(广州)有限公司 1,948,219.50 0.62%否 合计合计 295,980,102.79 93.83%（4）主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 佛山市国星半导体技术有限公司 61,503,441.74 17.97%否 2 大连德豪光电科技有限公司 59,790,654.59 17.47%否 3 江门市三七实业有限公司 33,015,752.69 9.65%否 4 富加宜连接器(东莞)有限公司 25,618,205.85 7.48%否 5 蚌埠三颐半导体有限公司 18,372,225.51 5.37%否 合计合计 198,300,280.38 57.94%-3、现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 17,479,616.54-12,082,442.59 244.67%投资活动产生的现金流量净额-8,875,597.91-17,194,628.78 48.38%筹资活动产生的现金流量净额-5,227,770.85 9,486,815.96-155.11%现金流量分析：现金流量分析：1、报告期内经营活动现金流量净额为 17,479,616.54 元,与上年同期相比增加 29,562,059.13 元,变动比率为 244.67%,是因为 2017 年度底支付了白银供应商 2500 万预付货款，而 2018 年通过销售增加了资金回笼。2、报告期内投资活动现金流净额为-8,875,597.91 元,与上年同期相比增加 8,319,030.87 元,变动比率为 48.38%,主要是报告期内与上年同期比少采购机器设备 855 万元。3、报告期内筹资活动现金流净额为-5,227,770.85 元,与上年同期相比减少 14,714,586.81 元,变动比率为-155.11%,主要是报告期内与上年同期比偿还银行信用贷款及利息 1022 万元，在报告期与去年同期比少取得贷款 449 万元。（四）（四）投资状况分析投资状况分析 1 1、主要控股子公司、参股公司情况主要控股子公司、参股公司情况 1、上海华福：成立于 2008 年 2 月 2 日，励福环保 2014 年 11 月通过股权受让方式取得，报告期公告编号：2019-019 16 内的营业收入为 82,350,518.44 元，净利润为-10,316,183.05 元。上海华福亏损主要是计提了应收关联公司励福资源其他应收款坏账损失 15,429,698.89 元，此坏账损失于合并利润报表相互抵销。2、励福资源：成立于 2010 年 06 月 11 日，励福环保通过设立方式取得，报告期内的营业收入为0 元，净利润为-7,266,934.62 元。3、创展环保：成立于 2001 年 8 月 1 日，励福环保 2009 年 7 月通过股权受让方式取得，报告期内的营业收入为 0.00 元，净利润为-65,129.02 元。4、报告期内公司无新取得和处置子公司情况。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司主要通过黄金期货套保以及用银行存款购买保本理财产品进行少量的投资.其中黄金期货投资收益-102,891.40 元,理财产品收益 91,585.89 元。黄金期货套保,是为了降低黄金价格波动带来的风险。购买银行理财产品是充分利用富余资金，具体详见公司同日披露的关于补充确认委托理财事项的公告（公告编号：2019-018）。（五）（五）非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用（六）（六）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用（1）因执行新企业财务报表格式的会计政策变更 2018 年 6 月 15 日，财政部发布了关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号），对一般企业财务报表格式进行了修订。本公司按照财政部的要求时间开始执行前述通知。执行关于修订印发 2018 年度一般企业财务报