832915_2018_汉尧环保_2018年年度报告_2019-04-25.pdf

1 2018 年度报告 汉尧环保 NEEQ:832915 河北汉尧环保科技股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 一、一、20182018 年年 3 3 月，公司出资设立月，公司出资设立控股子公司太原汉尧新能源有限公司控股子公司太原汉尧新能源有限公司，注册资本为人民币注册资本为人民币 10001000 万元，用万元，用于于山西西山华通水泥有限公司山西西山华通水泥有限公司 7.57.5MWMW纯低温余热发电纯低温余热发电 BOTBOT 节能项目的建设及后期运营管理。节能项目的建设及后期运营管理。二、二、20182018 年年 4 4 月，月，公司及公司股东张新朝、崔月先公司及公司股东张新朝、崔月先等等与与北京北京乾景园林乾景园林股份有限公司股份有限公司签署了关于河北汉尧环保科技股份有限公司之支签署了关于河北汉尧环保科技股份有限公司之支付现付现金购买资产协议。金购买资产协议。三、三、20182018 年年 5 5 月，月，公司公司中标河钢产业升级及宣钢产能转移项目原料区中标河钢产业升级及宣钢产能转移项目原料区域域EPCEPC总承包工程储煤区建筑安装及设备采购项目，合同金额总承包工程储煤区建筑安装及设备采购项目，合同金额29132.6929132.69万元。万元。四、四、20182018 年年 6 6 月，月，公司公司投建的宣钢炼铁厂烧结机大烟道余热回收利用投建的宣钢炼铁厂烧结机大烟道余热回收利用项目获得项目获得 20182018 年河北省节能降碳专项资金年河北省节能降碳专项资金 190190 万元。万元。五、五、20201818 年年度度，公司，公司新新获得获得“一种通透型超低排放湿式电除尘器一种通透型超低排放湿式电除尘器”等”等专利专利 5 5 项，项，新获得“新获得“汉尧汽轮机发电提效智能控制系统汉尧汽轮机发电提效智能控制系统 V1.0V1.0”等”等软件软件著作权著作权 3 3 项项。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2626 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2828 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2929 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3535 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、汉尧环保、股份公司 指 河北汉尧环保科技股份有限公司 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 三会 指 股东大会、董事会和监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 主办券商、财达证券 指 财达证券股份有限公司 会计师事务所 指 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）乾景园林 指 北京乾景园林股份有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 EMC 指 合同能源管理(EnergyManagementContracting,简称 EMC)是用减少的能源费用来支付节能项目全部成本的节能投资方式。EPC 指 工程总承包(EngineeringProcurementConstruction,简称 EPC)是指公司受业主委托,按照合同约定对工程建设项目的设计、采购、施工、试运行等实行全过程或若干阶段的承包。通常公司在总价合同条件下,对其所承包工程的质量、安全、费用和进度进行负责。BOT 指 BOT 是英文 Build-Operate-Transfer 的缩写,实质上是基础设施建设、经营和移交的一种方式,以政府和私人机构之间达成协议为前提,由政府向私人机构颁布特许,允许其在一定时期内筹集资金建设某一基础设施并管理和经营该设施及其相应的产品与服务。5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人张新朝、主管会计工作负责人梁涛及会计机构负责人（会计主管人员）马艳伟保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 政策风险 公司的下游行业包括冶金、建材、化工等高耗能传统行业,客户行业存在去产能、调结构行业周期性发展瓶颈。这些行业受国家宏观经济形势和宏观经济政策影响较大,因此本行业的发展与国家宏观经济发展趋势以及宏观经济政策密切相关。如果宏观经济形势和政策给一些下游行业带来不利因素,则公司的发展也会受到影响。公司核心技术研发及推广一直处于需求侧的上游，虽然下游行业发展不好，但公司业务恰恰是客户摆脱周期性经营必须的业务需求。公司将持续完善产品结构，不断整合资源，拓展经营渠道。但由于公司所处的经营领域风险的存在，公司一直注重发展过程中的风控体系建设，尤其注重公司客户质量，目前公司客户大多属于大型国有企业和上市企业，公司客户质量较好。应对措施：一，公司专注于高耗能行业的节能环保技术服务，相关行业随着产业结构调整的持续推进，节能减排技改投入亦是产业政策鼓励发展范畴，是未来几年周期性行业的重点“深加延”转型，持续投资领域，这对公司来说亦是良好的历史性发展机会，同时相关行业属国家开展节能减排的政策支持重点，公司将通过不断深挖政策机会形成公司发展的着力点之一；二，不断拓展公司经营领域，丰富创新商业模式，将业务模式向合同能源管理的方向发展延伸，为公司增加核心创效6 动能和潜力。客户集中度较高风险 报告期内，公司来自前五大客户的销售总额占年度销售总额的比重为 94.13%，其中宣化钢铁集团有限责任公司销售金额为36,011,924.87 元，占年度销售总额的比重为 72.15%，主要为节能服务收入和节能环保 EPC 总承包收入。近年来公司集中精力为冶金、建材、焦化、制药等高耗能企业客户持续提供节能服务、软件产品和信息技术服务，导致公司客户较为集中，若主要客户降低对公司的采购金额，则可能会对公司的经营业绩产生一定影响。应对措施：客户集中与公司所从事的的节能环保服务行业单个项目投资总额大且客户粘度高有关。公司目前具备的资源均已充分利用，但仍无法满足日益增长的下游客户需求，公司只能有选择的接受优质客户的优质业务。一定的客户集中度是公司阶段性发展的体现，未来随着公司不断发展，该风险将逐步降低。公司治理风险 公司设立后,建立健全了法人治理结构,完善了现代化企业发展所需的内部控制体系。但是,由于股份公司成立的时间较短,各项管理、控制制度的执行尚未经过较长经营周期的实践检验,公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善;同时,随着公司的快速发展,经营规模不断扩大,对公司治理将会提出更高的要求。因此,公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要,而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。公司未来经营中将严格遵守法律法规、公司章程、三会议事规则，进一步完善公司治理结构，控制公司治理风险。公司董事、监事、高级管理人员将不断加深相关知识的学习，提高规范运作的意识。市场竞争风险 公司下游行业主要为冶金、建材、化工等高耗能传统行业,客户多为大型国有制造业企业。公司虽然发展速度较快,但成立时间较短,在品牌知名度和整体规模上与竞争对手相比处于弱势,在与客户的合作中往往处于被动。一旦市场发生变化,客户选择更换供应商,将对公司业绩产生一定影响。市场竞争归根到底是人才和技术的竞争。人才方面，公司将强化团队建设，引进高端人才，把握时机释放股权激励，统一团队愿景。技术方面，公司将不断整合技术资源，加大研发费用投入，缩短研发周期，以提高自身的竞争能力。此外，公司将充分利用资本平台加快行业整合步伐，力争两年内奠定行业细分市场龙头地位。控股股东和实际控制人控制风险 截至报告期末,公司控股股东、实际控制人张新朝,持有公司20,000,000.00 股,持股比例为 40%。虽然公司已经按照现代企业制度的要求建立健全了较为完善的法人治理结构,但如果张新朝利用其对公司的控股地位对公司重大资本支出、人事任免、发展战略、关联交易等重大事项施加不当影响,仍可能损害公司和其他股东的7 利益。公司股东、董事、监事和高级管理人员严格按照公司法、公司章程以及股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则、关联交易管理办法、信息披露事务管理制度等相关规定行使权利和履行义务，在实现公司利益的前提下，尽可能地避免对公司中小股东利益造成损害。另外，公司实际控制人、控股股东已书面签署承诺，以避免损害公司和其他股东的利益。应收账款收回风险 2018 年末、2017 年末公司应收账款余额分别为 36,516,844.94元和 28,081,864.89 元,分别占当期营业收入的 73.16%和 146.06%,占比较上年度同期有较大幅度下降。尽管公司应收账款账龄较短,且已按照会计政策充分计提坏账准备,公司仍存在一定的应收账款收回风险。公司客户多集中于重工业这一特点决定了应收账款较高，但也因为客户多为大型国有企业，历史上出现坏账的情形非常少。公司将继续加强对应收账款的回款管理，设立适当的回款激励机制，提高回款速度，降低坏账发生比例和风险。税收政策变化风险 根据财政部、税务总局等有关规定，公司为高新技术企业，企业所得税适用税率为 15%；公司开展研发活动中实际发生的研发费用，未形成无形资产计入当期损益的，在按规定据实扣除的基础上享受技术开发费加计扣除的税收优惠政策；公司销售；自行开发生产的软件产品，按 17%的法定税率征收增值税后，对其增值税实际税负超过 3%的部分实行即征即退政策；公司实施合同能源管理项目享受所得税“三免两减半”的优惠政策；公司享受的税收优惠政策存在不确定性,若相关的税收优惠政策发生变化,则对公司经营将产生重大不利影响。公司将继续加大在研发、市场拓展等方面的投入，保持技术领先地位，提高核心竞争力，扩大在行业的市场份额。健康、较快的业务发展能够提高公司盈利能力，逐步减少对税收优惠的依赖，降低税收优惠变化的不确定性对公司经营业绩的影响。业绩波动风险 2018 年、2017 年公司分别实现营业收入 49,911,182.33 元、19,226,361.09 元,营业收入增长幅度较大。由于公司处于业务模式的转型发展阶段,公司主营技术服务咨询业务、节能运营业务和 EPC总承包业务，公司的业务特点使得公司未来面临一定的业绩波动风险。随着公司多个合同能源管理（EMC）等运营管理类项目的运营后会形成长期稳定的营业收入，并适当增加 EPC 业务量，使公司营业收入保持稳定增长状态，缓解公司的业绩波动风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 河北汉尧环保科技股份有限公司 英文名称及缩写 HebeiHanYaoEnvironmentalTechnologyCo.,Ltd 证券简称 汉尧环保 证券代码 832915 法定代表人 张新朝 办公地址 石家庄桥西区中山东路 158 号滨江商务大厦 1-1-2315 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 张伟 职务 董事会秘书 电话 0311-67507880-816 传真 0311-67507880-8008 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 河北省石家庄桥西区中山东路 158 号滨江商务大厦 B 座 23 层,邮编:050000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2012 年 5 月 2 日 挂牌时间 2015 年 7 月 23 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）信息传输、软件和信息技术服务业-软件和信息技术服务业-软件开发-软件开发 主要产品与服务项目 公司的主营业务为工业节能领域的软件、系统集成产品的研发、和销售、信息技术服务以及合同能源管理项目实施、运营,目前主要服务于冶金、建材、化工等高耗能工业企业。普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）50,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 张新朝 实际控制人及其一致行动人 张新朝 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91130100595412767A 否 注册地址 石家庄桥西区中山东路 158 号滨江商务大厦 1-1-2315 否 注册资本（元）5000 万人民币 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 财达证券 主办券商办公地址 石家庄市自强路 35 号 报告期内主办券商是否发生变化 是 会计师事务所 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 雷永鑫、刘东梅 会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 8 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 49,911,182.33 19,226,361.09 159.60%毛利率%51.15%89.62%-归属于挂牌公司股东的净利润 10,441,906.98 1,653,819.20 531.38%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 10,459,966.29 2,029,859.85 415.30%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）14.85%2.39%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）14.87%2.93%-基本每股收益 0.21 0.03 600%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 293,650,105.55 75,980,471.61 286.48%负债总计 98,136,323.58 11,040,992.99 788.84%归属于挂牌公司股东的净资产 154,653,920.43 65,103,881.86 137.55%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.09 1.30 137.69%资产负债率%（母公司）9.31%14.06%-资产负债率%（合并）33.42%14.53%-流动比率 2.60 4.56-利息保障倍数-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-1,576,806.93 3,009,044.64-152.40%应收账款周转率 1.55 0.72-存货周转率 1.65 3.05-11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%286.48%-9.60%-营业收入增长率%159.60%-63.94%-净利润增长率%531.38%-90.33%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 50,000,000 50,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 21,643.77 计入当期损益的政府补助 415,400.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-364,679.04 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 7,575.96 其他符合非经常性损益定义的损益项目 0 非经常性损益合计非经常性损益合计 79,940.69 所得税影响数 0.00 少数股东权益影响额（税后）98,000.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 -18,059.31 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 河北汉尧环保科技股份有限公司是一家专业的节能环保服务提供商。为建材、冶金、化工等高污染高能耗工业企业提供能效管理解决方案、合同能源管理（EMC）、节能环保信息技术、碳资产综合管理、新材料技术等产品及服务。公司以工业软件产品开发为技术核心，已自主研发取得多项专利和软件著作权，通过 ISO9001、ISO14001、OHSAS18001 体系认证，成功列入国家工业和信息化部第三批节能服务公司推荐名单、河北省发改委第二批重点企业温室气体排放报告核查机构。公司在充分了解行业特点、工艺流程、能源利用、减排环保需求的基础上，通过 EMCEPCBOT 等多种合作方式，提供包括诊断咨询、方案设计、高新技术产品开发、软硬件一体化系统集成、建设及运营管理在内的高端定制服务，帮助客户实现节能降耗和污染防治的目标。公司主要通过主动开发和公开竞标等方式进行客户开拓并获取合同，同时采取体验式营销和口碑营销，让客户真正的感受到产品和服务的独特、感受到产品和服务的价值所在，从而成为公司的忠实客户。目前，公司主要收入来源为软件产品销售、信息技术服务、节能服务、EPC 总承包等。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:报告期内，公司主要产品或服务增加 EPC 总承包业务，公司增加了 EPC 总承包收入 31,763,707.66元，上述变化对公司无不良影响。二、二、经营情况回顾经营情况回顾 (一一)经营经营计划计划 1.经营业绩实现情况 报告期内，公司营业收入 49,911,182.33 元，较上年增长 159.60%；归属于母公司股东的净利润10,441,906.98 元，较上年增长 531.38%。截至报告期末，总资产为 293,650,105.55 元，较上年期末增长 286.48%，归属于母公司股东的净资产为 154,653,920.43 元，较上年期末增长 137.55%。13 2、报告期内对公司经营有重大影响的事项 2018 年 4 月 26 日，乾景园林与公司及公司股东张新朝、崔月先、穆小贤、张彦海、李娜、石家庄琢泰投资中心（有限合伙）和石家庄琢瀚投资中心（有限合伙）签署了关于河北汉尧环保科技股份有限公司之支付现金购买资产协议（以下简称“收购协议”），拟于 2018 年 8 月 31 日之前支付现金购买上述股东持有公司 57.38%的股权，收购完成后，乾景园林将成为公司的控股股东。3、公司主营业务情况（1）公司坚持科技创新及专利技术产业化，报告期内，公司新获得“一种通透型超低排放湿式电除尘器”等专利 5 项，新获得“汉尧汽轮机发电提效智能控制系统 V1.0”等软件著作权 3 项等一系列知识产权成果。（2）报告期内，公司成功实施了宣钢炼铁厂电除尘器提效改造 EPC 总承包项目，合同总金额 1406.23万元。成功实施了宣钢二轧厂除尘提效改造 EPC 总承包项目，合同总金额 1857.27 万元。（3）报告期内，公司出资设立控股子公司太原汉尧新能源有限公司，注册资本为人民币 1000 万元，便于山西西山华通水泥有限公司 7.5MW 纯低温余热发电 BOT 节能项目的建设及后期运营管理。（4）报告期内，公司中标河钢产业升级及宣钢产能转移项目原料区域 EPC 总承包工程储煤区建筑安装及设备采购项目，合同金额 29132.69 万元，项目目前正在实施中。(二二)行业情况行业情况 工业节能业务在我国发展时间较短，但市场化程度较高，行业内企业可充分参与竞争。一方面，行业内规模较大的企业多为知名跨国公司，这些公司总体数量偏少，但实力较强；另一方面，国内企业数量众多，但多数企业进入该领域的时间较短，基本处于快速发展期或成立初期，且规模较小。在高耗能领域产能过剩的经济环境下，节能行业的市场容量很大。但是，受限于行业的一些基本状况，可能还需要一段酝酿期，或者一段等待期，才能蓬勃发展。公司坚持定位于工业节能整体方案的综合解决服务商，公司的在细分市场领域取得了龙头企业的地位，未来可迅速发展壮大做强。2016 年 12 月发布的“十三五”节能减排综合工作方案提出，到 2020 年，全国万元国内生产总值能耗比 2015 年下降 15%，能源消费总量控制在 50 亿吨标准煤以内。“十三五”期间烟气治理重点将从单一火电企业，扩展到石化、钢铁、水泥等更多工业行业，非电工业领域烟气治理需求在近年来则逐步凸显。“十三五”生态环境保护规划针对钢铁、建材、工业锅炉等行业提出明确要求，如针对钢铁提出“未纳入淘汰计划的烧结机和球团生产设备全部实施全烟气脱硫”、针对水泥提出“水泥窑全部实施烟气脱硝”等，非电行业的后续治理将成为未来几年国家大气治理的重点。2018 年 1 月环保部下发 关于京津冀大气污染传输通道城市执行大气污染物特别排放限值的公告，上述文件均明确提出了对钢铁、有色金属、水泥等非电力重点污染行业的大气污染特排放限值，预计京津冀 2+26 城市的非电大气治理需求将在 2018 年迅速铺开，非电大气治理需求将于 20182020 年在全国铺开。非电行业的排放标准向火电行业看齐，未来一段时间非电行业超低排放市场将迎来一定程度的快速增长。2018 年 5 月，生态环保部发布了钢铁企业超低排放改造工作方案 征求意见稿，要求新建钢铁项目全部达标排放，在运项目分批实施改造。2020 年前，完成钢铁产能改造 4.8 亿吨；2022 年前，完成钢铁产能改造 5.8 亿吨；2025 年前，全国基本达标，完成钢铁产能改造 9 亿吨。14 (三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 100,601,302.48 34.26%9,712,939.80 12.78%935.75%应收票据与应收账款 40,921,844.94 13.94%33,874,364.89 44.58%20.80%存货 28,686,846.44 9.77%868,420.47 1.14%3,203.34%投资性房地产 0 0%0 0%0%长期股权投资 6,665,163.84 2.27%9,153,248.51 12.05%-27.18%固定资产 4,642,529.98 1.58%4,292,310.81 5.65%8.16%在建工程 10,658,891.77 3.63%8,556,250.28 11.26%24.57%短期借款 0 0 0%0%长期借款 0 0 0%0%预付款项 63,247,184.98 21.54%64,392.52 0.08%98,121.32%应付票据及应付账款 17,853,218.37 6.08%9,773,039.54 12.86%82.68%预收款项 67,208,091.40 22.89%555,666.66 0.73%11,995.04%其他应付款 10,560,768.37 3.60%124,773.91 0.16%8,363.92%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：货币资金增加的主要原因：报告期内，公司全资子公司河北汉尧环保工程有限公司（以下简称“汉尧工程”）通过增资扩股方式引进战略投资者河北毅信联合节能环保产业股权投资基金中心（有限合伙）（以下简称“毅信联合”）、廊坊冀财新毅创业引导股权投资基金（有限合伙）（以下简称“冀财新毅”），获得投资款 1.2 亿元人民币。存货增加的主要原因：报告期内，公司中标河钢产业升级及宣钢产能转移项目原料区域 EPC 总承包工程储煤区建筑安装及设备采购项目，合同金额 29132.69 万元，项目尚未完工。未完工项目成本余额为 27,230,731.51 元。预付款项增加的主要原因：公司实施河钢产业升级及宣钢产能转移项目原料区域 EPC 总承包工程储煤区建筑安装及设备采购项目，预付给上游供应商的工程款、设备款。预收款项增加的主要原因：公司实施河钢产业升级及宣钢产能转移项目原料区域 EPC 总承包工程储煤区建筑安装及设备采购项目，预收下游客户的项目进度款。其他应付款增加的主要原因：报告期末公司关联方往来款余额比上期期末增加 1,440,003.96 元，投标保证金余额比上期期末增加 260,000.00 元，代垫款余额比上期期末增加 8,669,600.00 元主要为山西西山华通水泥有限公司为公司子公司太原汉尧新能源有限公司代垫的设备款。15 2.2.营业情况营业情况分析分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 49,911,182.33-19,226,361.09-159.60%营业成本 24,379,854.96 48.85%1,994,839.81 10.38%1,122.15%毛利率%51.15%-89.62%-管理费用 3,420,277.38 6.85%3,762,862.36 19.57%-9.10%研发费用 11,188,585.04 22.42%7,246,389.31 37.69%54.40%销售费用 493,455.50 0.99%607,230.37 3.16%-18.74%财务费用-198,983.14-0.40%-52,765.04-0.27%-277.11%资产减值损失-2,382,256.08-4.77%4,765,634.53 24.79%-149.99%其他收益 642,750.42 1.29%818,188.03 4.26%-21.44%投资收益-2,853,507.08-5.72%191,042.22 0.99%-1,593.65%公允价值变动收益-168,534.26-0.34%-598,368.39-3.11%71.83%资产处置收益 21,643.77 0.04%-31,784.56-0.17%168.10%汇兑收益 0 0.00%0 0.00%0%营业利润 10,463,350.14 20.96%1,210,747.85 6.30%764.21%营业外收入 8,076.00 0.02%510,000.00 2.65%-98.42%营业外支出 500.04 0.00%41.52 0.00%1,104.34%净利润 10,470,926.10 20.98%1,190,448.80 6.19%779.58%项目重大变动原因项目重大变动原因：营业收入增长的主要原因：公司为进一步扩大市场份额，迅速提升企业规模和创利能力，将服务链向下深度延伸，利用自身的工业方案设计优势及前期与客户良好沟通的资源优势，将原来为业主方提供项目节能环保改造设计方案的信息技术服务业务转向不仅提供信息技术服务，且为业主方进行具体节能环保改造项目的实施,本期增加 EPC 总承包项目收入 31,763,707.66 元。营业成本增长的主要原因：随着 EPC 总承包项目的投入，相应的人工、材料成本增加，营业成本同比上升。毛利率降低的主要原因：EPC 总承包项目较信息技术服务业务的毛利率低，报告期内，公司新增EPC 总承包项目收入 3176 万元，使公司整体毛利率降低。但深度承接工程项目，进一步体现设计优化能力，迅速提高了公司的绝对盈利能力，快速占领市场，对公司的长远发展有着积极的意义。研发费用增长的主要原因：为进一步提升公司的核心竞争力，报告期内公司加大了在纯低温余热发电系统研发项目、烟气除湿脱白处理净化系统、回转窑蒸发冷却系统、焦炉荒煤气显热回收利用等研发项目的投入，研发费用较上年度有一定程度的增长。营业利润增长的主要原因：报告期内，公司利用自身优势，将服务链向下深度延伸，承接工程项目，其毛利率虽低于信息技术服务业务，将为业主方提供项目节能环保改造设计方案的信息技术服务业务向节能环保 EPC 总承包业务延伸，且工程项目的合同额较大，由此带来公司绝对利润额的增长。净利润增长的主要原因：公司净利润的增长来自营业利润的增长。16 (2)(2)收入收入构成构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 49,911,182.33 19,226,361.09 159.60%其他业务收入-主营业务成本 24,379,854.96 1,994,839.81 1,122.15%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%软件 948,275.86 1.90%1,623,931.63 8.45%信息技术服务 10,184,150.13 20.40%4,682,344.35 24.35%节能服务 7,015,048.68 14.06%12,890,341.52 67.05%EPC 总承包 31,763,707.66 63.64%0 0%其他 0 0%29,743.59 0.15%合计 49,911,182.33 100%19,226,361.09 100%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司节能环保项目 EPC 总承包收入较上期增加。公司为进一步扩大市场份额，迅速提升企业规模和创利能力，将服务链向下深度延伸，利用自身的工业方案设计优势及前期与客户良好沟通的资源优势，将原来为业主方提供项目节能环保改造设计方案的信息技术服务转向不仅提供信息技术服务，且为业主方进行具体节能环保改造项目的实施,本期增加 EPC 总承包项目收入 31,763,707.66 元。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 宣化钢铁集团有限责任公司 36,011,924.87 72.15%否 2 唐山中厚板材有限公司 4,277,358.49 8.57%否 3 天津中能聚泽能源科技有限公司 3,077,586.19 6.17%否 4 河北华丰能源科技发展有限公司 2,742,018.81 5.49%否 5 磁县鑫盛煤化工有限公司 872,641.51 1.75%否 合计合计 46,981,529.87 94.13%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中冶天工集团有限公司 18,545,608.18 19.54%否 2 河钢集团有限公司 16,019,466.86 16.88%否 3 宣钢集体企业（集团）公司建筑工程总公司冶建分公司 5,898,995.90 6.21%否 4 江苏龙冶节能科技有限公司 3,025,862.07 3.19%否 5 唐山首建嘉华水泥制品有限公司 2,108,737.91 2.22%否 合计合计 45,598,670.92 48.04%-17 3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-1,576,806.93 3,009,044.64-152.40%投资活动产生的现金流量净额-20,567,004.87-16,893,138.44-21.75%筹资活动产生的现金流量净额 115,561,120.00-10,000,000.00 1,255.61%现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额减少的主要原因：报告期内，公司销售商品、提供劳务收到的现金较上期增加 53,819,112.83 元，增幅 247.86%，而购买商品、接受劳务支付的现金较上期增加 69,639,784.92元，增幅 1811.98%，收到的现金数额要小于支付的现金数量使经营活动产生的现金流量净额较上期减少。本期经营活动产生的现金流量净额为-1,576,806.93 元，本期净利润为 10,470,926.10 元，差异较大的原因是报告期内，根据工程项目的进度推进，公司需要逐步增加人工及材料设备的投入，占用的企业营运资金也在增加，按照合同约定，尚未达到与业主方的结算付款节点，从而带来了应收账款及存货较大幅度的增长，导致经营活动产生的现金流量净额与本期实现的净利润存在较大差异。筹资活动产生的现金流量净额增加的主要原因：报告期内，公司全资子公司河北汉尧环保工程有限公司（以下简称“汉尧工程”）通过增资扩股方式引进战略投资者河北毅信联合节能环保产业股权投资基金中心（有限合伙）（以下简称“毅信联合”）、廊坊冀财新毅创业引导股权投资基金（有限合伙）（以下简称“冀财新毅”），获得投资款 1.2 亿元人民币。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要、主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截至报告期末,公司拥有一家全资子公司霍尔果斯汉尧环保工程技术有限公司,四家控股子公司河北汉尧环保工程有限公司、河北碳投科技发展有限公司、太原汉尧新能源有限公司、河北雄安汉尧环保工程技术开发有限公司,两家参股公司河北新烨工程技术有限公司和河北工大科雅能源科技股份有限公司。1、霍尔果斯汉尧环保工程技术有限公司，注册资本 50 万元，2017 年 3 月 3 日成立。2、河北汉尧环保工程有限公司，注册资本为人民币 4694.00 万元，2015 年 10 月 10 日成立，报告期内，增资扩股引入战略投资者河北毅信联合节能环保产业股权投资基金中心（有限合伙）、廊坊冀财新毅创业引导股权投资基金（有限合伙），依据该控股子公司的公司章程，报告期内公司实缴投资款3470.00 万元，持股比例为 73.92%。主要财务数据（单位：元）如下：本期(末)上期(末)营业收入 38,778,756.344 12,920,085.11 净利润 6,822,884.62 10,409,717.56 总资产 241,604,017.85 21,316,124.45 净资产 157,215,427.38 19,392,542.76 3、河北碳投科技发展有限公司，注册资