831815_2018_山源科技_2018年年度报告_2019-04-14.pdf

1 2018 年度报告 山源科技 NEEQ:831815 上海山源电子科技股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 临矿集团和临矿集团和公司公司签订战略签订战略合作合作协议协议 临沂矿业集团有限责任公司和公司签订战略合作协议，公司协助临矿集团建设集团下属十个矿井的井下智能电网监控系统，完成对原有电网监控系统的升级改造，改造完成后，系统具有解决供电历史难题的防越级功能、具有选择性漏电保护等功能。该协议的签署，对公司在临矿集团及整个山东省的市场布局具有重要的战略意义。煤矿智能巡检煤矿智能巡检机器人发布机器人发布 2018 年，公司取得“矿用多参数移动巡检装置”的矿用产品安全标志证书（规格型号：ZDX127，证书编号：MAB190016）。国家煤矿安监局制定公布了煤矿机器人重点研发目录，该目录发布的目的，是引导相关科研和制造单位参与研发应用，把握煤矿安全需求重点，鼓励创新创业，力争尽快在煤矿机器人技术上有新的突破。目前，巡检机器人在煤炭行业的应用还处于萌芽期阶段，公司产品的及时推出对公司未来的业绩预期、产品竞争力等方面都有一定的积极影响。成立云服务及维护中心成立云服务及维护中心 2018 年，公司成立云服务和维护中心，实现对公司智能电网产品及调度通讯产品的云端维护、远程服务，利用云计算、云存储，对所有系统和产品的配置信息进行综合配置、科学管理，并利用云中心对用户进行培训等工作。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况.6 6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.8 8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项.2626 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2929 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3131 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3333 第九节第九节 行业信息行业信息.3636 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4545 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .5050 4 释释 义义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、山源科技 指 上海山源电子科技股份有限公司 迪为双兴、北京迪为 指 北京迪为双兴通讯技术有限公司 苑盛、上海苑盛 指 上海苑盛软件科技有限公司 携虹、上海携虹 指 上海携虹电子商务有限公司 汇家、上海汇家 指 上海汇家健康管理有限公司 霍州山源 指 霍州煤电集团山源电气科技有限公司 董事会 指 上海山源电子科技股份有限公司董事会 股东大会 指 上海山源电子科技股份有限公司股东大会 监事会 指 上海山源电子科技股份有限公司监事会 公司法 指 中华人民共和国公司法 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 安标、安标证书 指 安标国家矿用产品安全标志中心颁发的矿用产品安全标志证书 国泰君安、主办券商 指 国泰君安证券股份有限公司 股转公司、全国中小企业股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 天职国际 指 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）报告期、本报告期、报告期内 指 2018 年 1 月 1 日-2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人景杰、主管会计工作负责人景杰及会计机构负责人（会计主管人员）史浩然保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 应收账款发生坏账的风险 报告期内，煤炭行业虽有回暖，煤炭企业本身经营困难并未得到有效改善，导致应收账款发生坏账的风险。软件退税政策调整的风险 如果未来有关软件产品的税收优惠政策发生变化或公司享受优惠政策的条件发生重大变化，导致公司无法享受相应的软件退税优惠政策，将会给公司盈利能力带来不利影响。公司治理机制不能有效发挥作用的风险 股份公司成立至今，公司的治理机制在逐步完善过程中，但公司及管理层规范运作的意识仍然需要持续提高，若公司治理机制不能有效发挥作用，则会对公司的经营管理带来一定的不利影响。煤炭行业持续低迷的风险 报告期内，煤炭行业继续回暖，但是前几年的不景气对行业带来的冲击较大，对煤矿在安全生产及信息化方面的投入力度以及公司的议价能力和回款状况都有持续的影响。若煤炭企业经营状况不佳的局面长期得不到明显的改善，将会给公司的生产经营带来不利影响。行业竞争加剧，导致利润率下降的风险 前几年煤炭行业的不景气还在影响整个行业，行业内企业的恶性竞争有进一步加剧的趋势，可能会使公司面临竞争加剧以及利润率下降的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 上海山源电子科技股份有限公司 英文名称及缩写 Shanghai Sany Electronics&Technology Co.,Ltd 证券简称 山源科技 证券代码 831815 法定代表人 景杰 办公地址 上海市松江区新桥镇民益路 201 号 17 幢 4 层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 周云鹏 职务 董事会秘书 电话 010-65525166 传真 010-82074252 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市海淀区安宁庄东路 18 号光华创业园 18 号楼 2 层（100085）公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司财务部 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2001 年 2 月 20 日 挂牌时间 2015 年 1 月 20 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）I 信息传输、软件和信息技术服务业I65 软件和信息技术服务业I652 信息系统集成服务I6520 信息系统集成服务 主要产品与服务项目 矿井电网智能保护系统、矿井智能一体化调度通讯系统、云维护融合联动平台及由相关信息化产品组成的智慧矿山自动化系统，为煤矿客户提供信息化相关的全套产品及解决方案。普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）55,620,000 优先股总股本（股）0 控股股东 景杰、景伟涛 实际控制人及其一致行动人 实际控制人：景杰、景伟涛 实际控制人控制的企业：上海汇家健康管理有限公司 7 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91310000703196951W 否 注册地址 上海漕河泾开发区松江高科技园莘砖公路 518 号 23 幢 505 室 否 注册资本（元）55,620,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国泰君安 主办券商办公地址 上海市静安区南京西路 768 号国泰君安大厦 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 严望生、党小安 会计师事务所办公地址 上海市浦东新区世纪大道 88 号金茂大厦 13 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 99,758,297.40 63,393,437.90 57.36%毛利率%60.36%61.47%-归属于挂牌公司股东的净利润 20,543,296.42 14,108,861.82 45.61%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 19,423,117.60 13,915,161.90 39.58%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）24.65%14.89%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）23.30%14.69%-基本每股收益 0.37 0.25 48.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 179,525,194.33 155,873,660.71 15.17%负债总计 89,407,446.01 79,266,469.88 12.79%归属于挂牌公司股东的净资产 90,117,748.32 76,582,571.90 17.67%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.62 1.38 17.39%资产负债率%（母公司）56.63%56.28%-资产负债率%（合并）49.80%50.85%-流动比率 1.85 1.81-利息保障倍数 12.29 17.24-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 13,926,506.61 2,913,371.56 378.02%应收账款周转率 0.94 0.65-存货周转率 1.30 1.34-9 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%15.17%15.76%-营业收入增长率%57.36%41.06%-净利润增长率%45.44%5,852.78%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 55,620,000 55,620,000 0.00%计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,066,716.57 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 251,140.87 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,317,857.44 所得税影响数 197,678.62 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 1,120,178.82 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 21,964,732.20 0 10 应收账款 80,918,435.02 0 应收票据及应收账款 0 102,883,167.22 其他应收款 2,289,544.94 2,289,544.94 固定资产清理并入固定资产 10,118,373.40 10,118,373.40 应付票据 0 0 应付账款 16,043,746.49 0 应付票据及应付账款 0 16,043,746.49 其他应付款 29,329,319.88 34,855,019.49 应付利息 456,342.82 0 应付股利 5,069,356.79 0 管理费用 14,594,843.27 6,503,053.26 研发费用 0 8,091,790.01 财务费用报表科目下增加“利息费用”明细项目 0 1,008,120.53 财务费用报表科目下增加“利息收入”明细项目 0 13,938.58 营业外收入 550,983.09 446,981.46 其他收益 870,745.54 974,747.80 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 山源公司经过近 20 年的发展，在行业客户中占据了领先地位和先发优势。公司所处行业是：信息传输、软件和信息技术服务业（I）中的软件和信息技术服务（I65）。公司的经营模式是：利用软件、物联网、生产数据分析、信息传输、安全监测等技术，研发、生产和销售矿用信息化类及矿用安全类产品，专注于工业互联网技术在煤炭行业的推广应用，致力于为客户提供成套的井下安全产品和信息化产品，并提供系统级的解决方案。公司的客户类型包括各类煤矿企业，工业企业等，公司产品在国有大中型煤矿中有着较高的市场占有率。公司销售及收入模式：1，直销：直接向煤矿、配套厂家等终端客户销售；2，分销代理：借助代理商的客户资源优势，逐步扩大代理商销售的区域范围。公司营销部门根据区域下设各销售大区，公司总部和各销售大区协作开拓市场、获取订单。公司通过给煤矿及其配套商提供相关领域的系统解决方案，将满足用户需求的软硬件销售给用户，并提供安装、指导等服务。公司关键资源：1，在煤炭行业的市场占有率，以及积累的市场资源；2，多年专注煤炭行业树立的品牌效应；3，公司产品在市场上的竞争优势强，领先国内同行业的竞争对手；4，具有一支在煤炭行业具有多年经验的研发及销售队伍；5，公司各种经营资质、行业认证资质齐全；6，技术创新优势。山源公司的企业愿景是：“构建万物互联的矿山世界，共享无处不在的智能服务”。以先进的技术为矿区安全生产保驾护航，以云端互联的理念为煤矿提供易于维护和管理的云端产品服务。公司产品和服务：1、服务定位 以矿井工业互联网为基础，通过对信息的运营实现生产管控、安全管理，工业信息流的智能分发；通过对智能硬件的整合，实现软件定义设备功能；通过基于信息流的大数据分析和云技术的应用及部署，实现对所有用户的设备的调试、管理和监控。公司将自己的运营模式定位为中国中国煤矿井下运营商煤矿井下运营商。运营商的定位，从更高层次上整合了公司的产品体系，并将给用户提供产品转变为提供网络通道，信息流管理等服务。2、产品定位 公司所有产品遵从“一网两端一网两端，端云结合，端云结合”的技术形态。“一网”为煤矿井下井上的融合传输网络，实现各类有线无线、窄带宽带、长距短距等数字信号的统一接入与传输，在提供多种协议接入的同时，实现一网传输、一网管控。“两端”中的一端指的是各种终端子系统和终端设备、末梢传感器、分站等。另一端指的是管理管控本地端+云端，实现不同空间地域，不同操作者，同一时间的无缝管理。12 公司有三条产品线体系：1）智能调度-矿井调度互联网矿井调度互联网 山源科技是第一家将 IP 调度机应用于煤矿通讯系统的厂家，用以人为本的设计理念，实现煤矿生产调度的智能化、一体化，现如今 IP 调度机已经升级为第 4 代调度平台软件定义的调度。调度系统不仅可支持多类型的传统终端设备，如有线调度、无线（Wi-Fi、3G、4G&5G）调度、应急广播、视频通讯、人员精准定位系统、多功能信息化矿灯等，同时采用泛终端技术，对井下所有“传感器”进行软件定义的“可描述”，实现从系统到分站，再到终端的分层调度管理功能。通过各类智能终端实现系统中人与人的连接、人与设备及设备与设备的连接，实现多系统融合联动，其在大幅度提高调度指挥及应急救援效率的同时，为智慧矿山建设与安全生产提供基础平台与决策依据。公司通讯产品线涵盖了矿井调度互联网的所有终端设备和平台设备。2）智能电网-矿井能源互联网矿井能源互联网 山源电网产品线包含井下智能电网所需的智能保护器终端、电网管理系统、电能计量节能系统，防越级保护系统等。实现煤矿高低压供电系统防控预警、监测、监控、保护、故障分析、故障定位、故障闭锁、能源管控、安全系统应急联动等一系列智能化功能，彻底解决煤矿井下高低压供电系统无人值守、防越级跳闸、漏电选择性动作问题和自动故障定位保护问题，进而提高矿井供电的安全性和稳定性。井下智能电网的建设是保障煤矿正常生产作业的基本条件，是设备、管控、安全、生命的核心动力，保障电网的安全，就是保障了矿井的安全。在国家倡导“机械化换人、自动化减人”的背景下，智能电网的建设更显得尤为重要。山源公司作为煤矿电网保护标准的起草单位，在井下电网智能管理方面积累了多年的宝贵经验。3）信息化产品-矿井设备物联网矿井设备物联网 信息化产品线包括各种功能性设备和系统，如工业千兆万兆环网系统、视频监控系统、后备电源系统、安全监控监测、井下机车管控系统、入井唯一性检测四统一系统、井下激光瓦检仪、井下智能门禁系统，井下智能巡检机器人等，每个系统都具有多种形式的终端设备、监控节点、传感器等，以各种网络形式连接井下所有设备，实现煤矿井下的智能物联网。报告期内，公司商业模式各要素无明显变化，对公司经营情况无影响。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 13 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2017 年以来，煤炭行业经济效益逐年转好，煤企活力重新显现，煤炭作为我国的支柱能源，在国家政策引领下，对信息化和安全的投入会不遗余力，公司的市场容量十分巨大。当前产业环境良好，行业竞争有序，公司产品和服务在该领域相比竞争对手有巨大的战略优势。报告期内，公司经营计划落实到位，业务有序开展、产品及出货质量稳定，售后服务完善，新产品推出及时，公司实现营业收入及利润同比上涨。报告期内，公司实现营业收入 99,758,297.40 元，同比增长 57.36%，其中电网监控系统实现营业收入 65,263,875.64 元，同比增长 51.24%，调度通讯系统实现营业收入 24,839,233.05 元，同比增长68.28%。报告期内主营业务成本为 39,547,435.39 元，同比增长 61.93%，主要是营业收入增加导致的经营成本增加。报告期内实现净利润 20,541,403.83 元，同比增长 45.44%，每股收益为 0.37 元，同比增长 48%。报告期内经营活动现金流为正，金额为：13,926,381.41，同比增长 378.02%，主要原因是公司严格落实项目回款制度，加大代理商合作的比例，获得较好的现金流。报告期末，公司总资产为 179,525,194.33 元，比期初增加 15.17%。报告期内，公司实现营业收入和净利润的同步增长，是多种因素共同作用的结果，从外部看，行业环境转好带来订单的增加。从内部看，公司治理和经营都得到提升，迈上了一个新的发展阶段。2019 年，公司将继续完善营销策略，扩大产品营销区域，巩固已有的优势市场区域，开拓增量新市场区域，争取对全国规模以上的煤企覆盖率进一步增加。加大经销商渠道的销售比重，以优化公司经营现金流。2019 年，公司将按照产品的定位完善公司产品体系，完善公司治理机制，以品牌战略、精细化营销战略、技术创新和人才战略，信息化战略为支撑，加大科研创新，加大高技术人才的引进，继续加大研发投入。公司将顺应行业转暖的趋势，抓住机会，力争在财务指标和公司实力上都达到新的高度。(二二)行业情况行业情况 报告期内，煤炭市场供需实现基本平衡，行业进一步回暖，行业情况如下：1、煤炭消费小幅增长。2018 年全国煤炭消费量同比增长 1%。从主要耗煤行业看，据测算，电力行业全年耗煤 21 亿吨左右，钢铁行业耗煤 6.2 亿吨，建材行业耗煤 5 亿吨，化工行业耗煤 2.8 亿吨，其他行业耗煤减少约 6000 万吨。2、煤炭供应能力增加。一是产量增加。2018 年全国原煤产量 36.8 亿吨，同比增长 4.5%。二是进口量增加。2018 年全国煤炭进口 2.81 亿吨，同比增长 3.9%；出口 493.4 万吨，同比下降 39%；净进口 2.76 亿吨，同比增长 5.2%，为近四年来最高水平。三是煤炭转运量增加。2018 年全国铁路累计煤炭运输量完成 23.81 亿吨，同比增长 10.3%。主要港口发运煤炭 8.1 亿吨，同比增长 7.5%。3、煤炭库存发生结构性变化。2018 年末，重点煤炭企业存煤 5500 万吨，同比减少 609 万吨，下降 10%，处于较低水平；全14 国统调电厂存煤 1.31 亿吨，同比增加 2395 万吨，增长 22.4%，可用 21 天，存煤由产地向终端用户转移。4、煤炭价格在合理区间波动。一是 2018 年动力煤中长期合同价格（5500 大卡下水煤）稳定在绿色区间，全年均价 558.5 元/吨，比上年下降 9.5 元/吨。二是现货价格受市场预期影响波动较大，价格总水平保持平稳，秦皇岛 5500 大卡下水煤市场平仓价年内最高 770 元/吨，最低 570 元/吨；但全年均价比上年仅增加 9 元/吨。三是山西焦肥精煤综合售价全年平均 1528 元/吨，比上年上升 172 元/吨。5、行业效益持续好转。2018 年，全国规模以上煤炭企业主营业务收入 2.27 万亿元，同比增长 5.5%；实现利润 2888.2亿元，同比增长 5.2%。协会统计的 90 家大型企业利润总额（含非煤）1563 亿元，同比增长26.7%。规模以上煤炭企业应收账款 2403.5 亿元，同比增长 0.6%，协会统计的 90 家大型企业应收账款（含非煤）1754.48 亿元，同比下降 22.7%；企业现金流明显增加。规模以上煤炭企业资产负债率 65.7%，同比下降 2 个百分点。按照煤炭工业科技发展“十三五”指导意见提出的重点任务，煤炭行业将深入推动重大工程示范和装备研制，推广应用先进技术，推动“两化”深度融合，着力在煤炭安全高效绿色智能化开采和清洁高效低碳集约化利用等方面取得突破，以科技创新支撑行业高质量发展。国家煤矿安监局制定公布了煤矿机器人重点研发目录，重点研发应用掘进、采煤、运输、安控和救援 5 类、38 种煤矿机器人，并对每种机器人的功能提出了具体要求。该目录发布的目的，是引导煤炭企业、科研机构、机器人制造企业和全社会参与研发应用，把握煤矿安全需求重点，鼓励创新创业，力争尽快在煤矿机器人技术上有新的突破。国家政策和行业趋势对公司经营有着利好的影响，公司将针对行业发展因素，建立符合行业特征的发展战略，强化内功，借力外势，争取更大的发展。（注：相关数据摘自中国煤炭工业协会2018 煤炭行业发展年度报告）。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末本期期末与上年期与上年期末金额变末金额变动比例动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 7,533,819.51 4.20%7,030,673.37 4.51%7.16%应收票据与应收账款 114,198,425.02 63.61%102,883,167.22 66.00%11.00%存货 37,630,740.35 20.96%23,259,319.24 14.92%61.79%投资性房地产 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%长期股权投资 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%固定资产 10,808,362.66 6.02%10,118,373.40 6.49%6.82%在建工程 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%短期借款 8,280,000.00 4.61%9,910,000.00 6.36%-16.45%长期借款 0.00%0.00%0.00%预付款项 3,207,247.24 1.79%7,694,903.36 4.94%-58.32%15 其他应收款 2,458,883.51 1.37%2,289,544.94 1.47%7.40%其他流动资产 516,402.69 0.29%4,084.95 0.00%12,541.59%长期待摊费用 0.00 0.00%6,593.57 0.00%-100.00%递延所得税资产 3,171,313.35 1.77%2,587,000.66 1.66%22.59%应付账款 17,622,976.36 9.82%16,043,746.49 10.29%9.84%预收款项 11,977,551.37 6.67%4,430,862.16 2.84%170.32%应付职工薪酬 4,318,462.75 2.41%3,647,088.21 2.34%18.41%应交税费 13,374,144.65 7.45%10,379,753.53 6.66%28.85%其他应付款 33,669,310.88 18.75%34,855,019.49 22.36%-3.40%其他流动负债 165,000.00 0.09%0.00 0.00%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：公司报告期末发生重大变动项目的理由如下：（1）货币资金期末数较期初数增长7.16%，主要原因系：报告期内，煤炭企业经营情况良好回转，公司经营情况良好，带来了本期销售回款增加及应收票据承兑到期解付所致。（2）应收票据及应收账款期末数较期初数增长11.00%，其中应收账款增长15.21%,应收票据减少4.52%,主要原因是由于本期销售订单同比增多、收入同比增长所致。报告期内，应收账款占公司总资产的比重较大，针对应收账款比例较高，公司将继续加大对销售部门的回款考核，并针对新项目新客户进行甄别，确保客户有按期履行合同付款义务的能力。（3）存货期末数较期初数增长61.79%，主要原因系：一方面，随着本期销售订单增加，公司期末存货余额有所增加；另一方面，公司为缓解交付电力监控系统、通信广播等产品交付压力进行适当备货生产所致。（4）固定资产期末数较期初数增加6.82%，主要原因系：报告期内新增研发设备、车辆等使得固定资产资产期末数增加所致。（5）预付账款期末数较期初数减少58.32%，主要原因系：报告期内加强厂商预付款管理及考核力度以及货物及时验收入库预付款减少所致。（6）其他应收款期末数较期初数增长7.40%，主要原因系：报告期营销中心参与招投标项目增加，如山西潞安工程项目管理有限责任公司、山西辉腾国际招标有限公司、鹤壁阳光物资招标有限公司等投标保证金增加所致；（7）其他流动资产期末数较期初数增加12541.59%，主要原因系：母公司待抵扣进项税增加所致。（8）长期待摊费用期末数较期初数减少100%，主要原因系：主要原因是公司按照会计准则的要求将房屋装修费摊销，正常摊销后，长期待摊费用已摊销完毕所致。（9）递延所得税资产期末数较期初增加22.59%，主要原因系：报告期确认应收款坏账损失递延所得税增加所致。（10）短期借款期末数比期初数减少16.45%，主要原因系：报告期偿还工商银行借款后，短期借16 款减少所致。（11）应付账款期末数较期初数增长9.84%，主要原因系：报告期销售订单增加，本期材料量如广播板、磷酸铁锂电池组、磁盘阵列、分站液晶、液晶模块等增加，导致应付账款期末增长所致。（12）预收账款期末数较期初数增长170.32%，主要原因系：报告期随着销售订单增加，预收客户货款增加所致；如预收上海瑾毓商贸中心，KT154矿用无线通信系统项目167.67万，西安当代科技发展有限公司，稳压电源信息化产品项目129万，山西谦合机电设备有限公司广播、电力监控系统项目142万，西安蔚蓝光通讯项目150万，公司已预收款项，但尚未达到收入确认条件，进而导致公司报告期末预收款项的增加。（13）应交税费期末数较期初数增加28.85%，主要原因系：报告期销售收入增加，增值税等各项税费增加所致。（14）其他应付款期末数较期初数减少 3.40%，主要原因是报告期偿还股东景杰借款 400 万使得其他应付款减少所致。（15）其他流动负债期末数为16.50万，主要原因是报告期商业承兑汇票背书转让相关的继续涉入负债增加所致。报告期内，公司资产负债率（合并）49.80%，母公司资产负债率 56.63%；流动比率 1.85。公司客户多为国有大中型煤矿企业集团，负债均为流动性负债，公司的经营风险低。报告期内公司负债未对企业现金流产生不利影响。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 99,758,297.40-63,393,437.90-57.36%营业成本 39,547,435.39 69.64%24,423,236.38 38.53%61.93%毛利率%60.36%-61.47%-管理费用 5,838,662.69 5.85%6,503,053.26 10.26%-10.22%研发费用 9,161,109.18 9.18%8,091,790.01 12.76%13.21%销售费用 17,512,771.77 17.55%11,172,163.85 17.62%56.75%财务费用 2,241,891.93 2.25%1,026,468.93 1.62%118.41%资产减值损失 4,599,518.76 4.62%-627,693.65-0.99%832.76%其他收益 3,129,067.88 3.14%974,747.80 1.54%221.01%投资收益 0.00 0.00%-356,947.02-0.56%100.00%公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%资产处置收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%营业利润 22,423,405.71 22.48%12,533,713.09 19.77%78.90%营业外收入 664,578.94 0.67%446,981.46 0.71%48.68%17 营业外支出 0.00 0.00%79,309.09 0.13%-100.00%净利润 20,541,403.83 20.59%14,123,555.42 22.28%45.44%项目重大变动原因项目重大变动原因：（1）营业收入变动：报告期内，营业收入同比增加57.36%；主要原因是：报告期内，一方面，煤炭市场供需实现基本平衡，行业进一步回暖；另一方面，公司完善营销策略，扩大产品、代理商的营销区域，巩固已有的优势市场区域，开拓增量新市场区域，使得报告期营业收入同比增加57.36%。（2）营业成本变动：报告期内，营业成本同比增加61.93%，主要是因为，营业收入增长的同时，营业成本随之上升，其中电网监控保护系统成本同比增加50.41%，调度通信系统成本同比增加72.38%，信息化产品成本同比增加140.09%，其他产品线成本同比增加101.43%，另一方面报告期内订单激增，项目施工成本随之增加，综合影响使得营业成本增长略高于营业收入增长。（3）税金及附加变动：税金及附加同比增长75.86%，主要原因系：报告期内营业收入同比增长57.36%，进而导致各项与之相关的税金及附加的增加所致。（4）管理费用变动：报告期管理费用同比增加66.44万，降幅10.22%，主要原因如下：第一，管理费用职工薪酬同比减少69.28万，降幅21.37%，主要是因为社保费率降低，公司承担的五险一金费用下降所致；第二，管理费用折旧及摊销费用同比减少11.34万，降幅20.92%，主要是因为报告期公司内房屋装修费用摊销完毕同比减少所致；综上因素综合导致报告期内管理费用的增加。（5）研发费用变动，报告期内研发费用同比增加106.93万元，增幅13.21%，主要原因如下：第一，报告期内持续加大研发投入力度，研发人员增加，职工薪酬同比增加117.07万，增幅21.19%；第二，报告期内研发产品专项服务费用如检验测试、安标服务等费用，同比增加19.07万，增幅21.84%；第三，报告期内新增研发设备，使得研发折旧费用同比增加6.14万，增幅45.22%。综上因素综合导致报告期内研发费用的增加。（6）销售费用变动：报告期销售费用同比增加634.06万，增幅56.75%，主要原因如下：第一，销售费用职工薪酬增加319.37万，增幅69.09%，主要是因为销售部门增加人员，调增薪资，所对应的工资、奖金及社保费用增加所致；第二，销售费用差旅费用增加130.84万，增幅53.59%，主要是因为报告期内行业回暖，业务量激增，销售人员的旅差费用随之增加所致。第三，办公及其他行政费用同比增加92.84万，增幅47.85%，主要是因为报告期内销售订单增加导18 致日常办公及其他行政费用增加所致；第四，公司报告期内服务费同比增加82.98万，增幅87.84%，主要是报告期内售后安装服务费用增加所致；综上四个因素综合导致公司报告期内销售费用的提升。（7）财务费用变动：报告期内，财务费用同比增加121.54万，增幅118.41%，主要原因是：本期财务费用利息支出主要指向股东景杰，工商银行所借资金的利息，报告期利息支出与内与上期比较，利息支出增加所致，财务费用手续费增加17.78万，主要系本期与深圳前海联捷商业保理有限公司签订公开型无追索应收账款转让业务，转让对大同煤矿集团有限责任公司的应收账款，并支付120,825.60元的保理费所致；（8）资产减值损失变动：报告期内坏账准备增加522.72万，主要原因是：一方面，报告期公司营业收入大幅增加，计提坏账准备金增加。另一方面，报告期内与太原东山东昇煤业有限公司及山西盈泰科技有限公司买卖合同纠纷，本公司向法院提起诉讼，出于谨慎性原则，本公司全额计提两家公司坏账；（9）其他收益变动：报告期内，其他收益为312.91万元，同比增加221.01%主要系报告期内收入大幅增加，公司即征即退增值税款增加所致；（10）投资收益变动：报告期内，投资收益同比变动100%，主要原因是同期处置联营企业亏损-35.69万元所致；（11）营业外收入变动：报告期内，营业外收入同比增加48.68%，主要原因是报告期内确认已注销公司（山西东森电力设备有限公司）的应付款项25.11万所致；（12）营业外支出变动：报告期内，营业外支出同比变动-100%，主要是因为上年同期发生债务重组损失7.93万，而报告期内未发生；（13）营业利润、净利润变动：报告期内，营业利润同比增加988.97万，净利润同比增加641.78万元，增幅45.44%，主要原因是：第一，公司报告期内营业收入大幅增加，增幅57.36%，营业成本增幅61.93%，综合毛利率60.36%；第二，报告期内由于各类成本的控制，管理费用同比降低10.22%，研发费用同比增加13.21%，销售费用同比增加56.75%，在营业收入大幅增加的同时，期间费用并未大幅增加；第三，加上增值税即增即退等其他收益同比大幅增加，综合影响使得报告期公司营业利润及净利润同比均有所增加。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 99,673,497.40 63,333,780.76 57.38%其他业务收入 84,800.00 59,657.14 42.15%主营业务成本 39,547,435.39 24,423,236.38 61.93%其他业务成本 0.00 0.00 0.00%19 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金