873353_2019_龙开河_2019年年度报告_2020-06-09.pdf

1 2019 年度报告 龙开河 NEEQ:873353 江西龙开河医药科技集团股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 9 月 16 日，江西龙开河医药科技集团股份有限公司在全国中小企业股份转让系统正式挂牌 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .6 6 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2828 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3232 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3434 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3535 第九节第九节 行业信息行业信息 .3737 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3737 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4141 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、本公司、龙开河医药 指 江西龙开河医药科技集团股份有限公司 有限公司 指 江西龙开河医药科技集团有限公司 元上利投资（有限合伙）指 共青城元上利投资管理合伙企业（有限合伙）股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商、开源证券 指 开源证券股份有限公司 审计机构、会计师事务所、北京兴华 指 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）三会 指 股东（大）会、董事会、监事会 高级管理人员 指 公司的总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 元、万元 指 人民币元、人民币万元 广炅中药饮片 指 江西广炅中药饮片有限公司 亨给利 指 九江亨给利科技有限公司 广灵大药房 指 江西广灵大药房连锁有限公司 龙开河健康 指 江西龙开河健康产业有限公司 广灵药业 指 江西广灵药业有限公司 GMP 指 为保证药品在规定的质量下持续生产的体系。Good Manufacturing Practice 的英文缩写，译为“产品生产质量管理规范”或是“优良制造标准”，是一种特别注重在生产过程中实施对产品质量与卫生安全的自主性管理制度。GSP 指 即 Good Supply Practice for Pharmaceutical Products，药品经营质量管理规范 医药流通 指 连接上游医药生产厂家和下游经销商以及终端客户的一项经营活动，一般渠道可分为两个环节，一是批发环节，二是零售环节 中药饮片 指 中药饮片是中药材经过按中医药理论、中药炮制方法，经过加工炮制后的，可直接用于中医临床的中药 中药炮制 指 依据中医中药理论，按医疗辩证施治和药物调剂、制剂的不同要求以及中药材本身的性质，所采取的一项制药技术 中成药 指 中成药是以中草药为原料，经制剂加工制成各种不同剂型的中药制品，包括丸、散、膏、丹各种剂型，是我国历代医药学家经过千百年医疗实践创造、总结的有效方剂的精华 化学药 指 通过合成或者半合成的方法制得的原料药及其制剂 抗生素 指 指由微生物（包括细菌、真菌、放线菌属）或高等动植物在生活过程中所产生的具有抗病原体或其他活性的一类次级代谢产物，能干扰其他生活细胞发育功能的化学物质 生物制品 指 指应用普通的或以基因工程、细胞工程、蛋白质工程、发酵工程等生物技术获得的微生物、细胞及各种动物5 和人源的组织和液体等生物材料制备的，用于人类疾病预防、治疗和诊断的药品 净制 指 药材的净选加工，清除杂质，去除非药用部位，使药物达到净度标准 切制 指 药材进行软化，切成一定规格的片、丝、块、段等，使药物达到配方的要求 蒸制 指 药材置于适宜容器内，密封，用蒸气蒸至规定程度，取出，干燥 6 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李伟荣、主管会计工作负责人周燕玲及会计机构负责人（会计主管人员）周燕玲保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 实际控制人不当控制的风险 截至本报告期末，李伟荣、李蓉合计行使公司 95%股份的表决权，为公司实际控制人。若公司实际控制人利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能损害公司或少数权益股东的利益。市场竞争风险 医药批发行业属于典型的充分竞争市场。目前我国医药流通领域仍然存在企业数量巨大但规模较小的行业现状。但随着近年来国家医疗体系改革的步伐，国家鼓励“打破医药产品市场分割、地方保护，推动药品流通企业跨地区、跨所有制兼并重组，培育大型现代药品流通骨干企业”，我国医药流通行业的集中度在不断提升。而“两票制”的实施无疑使竞争形势更加激烈。在医药流通行业中，公司作为区域性流通企业，势必会面临更大的竞争压力。政策风险 根据 2016 年国务院医改办等八部门联合发布的关于在公立医疗机构药品采购中推行“两票制”的实施意见（试行）的通知，在公立医疗机构药品采购中推行“两票制”，即药品从生产企业到流通企业开一次发票，流通企业到医疗机构开一次发票，争取到 2018 年在全国全面推开。2017 年 4 月，江西省发布江西省公立医疗机构药品采购“两票制”实施方案（试行），在全省范围推行“两票制”。两票制的实施可以压缩医药流通的环节，7 但这也导致医药流通企业向其他医药流通企业调拨“两票制”实施范围内的医药产品将不可行。由于公立医药通常有一段长时间的回款周期，医药流通企业现金流状况将面临考验。同时，已经出台的包括新版药品 GSP、GMP 以及中华人民共和国中医药法等法律制度，也将加速推进我国医药行业的规范化和标准化。但随着国家医疗体制改革逐步深化，产品相关的国家标准和行业标准也将面临修订与完善。如果国家出台新的政策法规或行业标准，提升现有产品检验标准，加大行政处罚力度，公司存在由于产品抽检不合格被暂停、吊销相关资质证书或者受到重大处罚的可能性。药品质量风险 药品作为关乎社会大众生命安全的商品，国家对其医药生产及流通领域均有严格要求。药品管理法、药品管理法实施条例以及医疗器械监督管理条例等相关法律法规的出台，对规范医药领域质量安全管理、提高生产者和销售者对大众健康责任意识，起到了良好的推动作用。国家对药品生产和流通行业，实行严格的药品生产和经营许可证制度。目前公司已按照 GMP以及 GSP 认证的要求，对生产和经营过程中涉及的各环节进行了严格的质量控制。但若中药饮片的生产环节未能执行严格质量检测程序，或者医药流通环节由于存储、运输不当，导致药品质量出现问题，都将对公司经营带来一定的风险。应收账款余额较大的风险 截至 2019 年 12 月，公司应收账款账面价值为 183,775,312.49元，占当期期末资产总额 58.30%。应收账款余额较大，占用公司较多流动资金，会对公司业务规模的进一步扩大产生制约。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江西龙开河医药科技集团股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangxi Longkaihe Pharmaceutical Technology Group Co.,Ltd.证券简称 龙开河 证券代码 873353 法定代表人 李伟荣 办公地址 江西省九江市浔阳区城东工业基地 3 号地 B5 地块办公楼（1 号楼 1、2 层）二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 周钦林 职务 董事会秘书 电话 0792-8618850 传真 0792-8618028 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 江西省九江市浔阳区城东工业基地 3 号地 B5 地块办公楼 332000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 7 月 27 日 挂牌时间 2019 年 9 月 16 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）西药批发（F5151）主要产品与服务项目 药品、医疗器械的批发及零售连锁 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）100,000,000 股 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 李伟荣 实际控制人及其一致行动人 李伟荣、李蓉 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 9 统一社会信用代码 91360403578776067Q 否 注册地址 江西省九江市浔阳区城东工业基地3号地B5地块办公楼（1号楼1、2 层）是 注册资本 100,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 开源证券 主办券商办公地址 陕西省西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李金海、杨洪胜 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 22 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 280,669,363.59 295,503,056.87-5.02%毛利率%14.84%12.55%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,415,394.62 121,917.20 2,701.41%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,580,517.90-346,570.70-844.59%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）2.05%0.07%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）1.55%-0.21%-基本每股收益 0.03 0.00 2,750.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上上年年期末期末 增减比例增减比例%资产总计 315,204,264.38 353,792,878.66-10.91%负债总计 147,216,760.09 189,220,768.99-22.20%归属于挂牌公司股东的净资产 167,987,504.29 164,572,109.67 2.08%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.68 1.65 1.82%资产负债率%（母公司）11.68%12.56%-资产负债率%（合并）46.71%53.48%-流动比率 1.74 1.57-利息保障倍数 2.56 1.74-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-32,608,399.52-13,536,307.36 140.90%应收账款周转率 1.44 1.32-存货周转率 4.98 4.47-11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-10.91%-12.80%-营业收入增长率%-5.02%-33.18%-净利润增长率%2,701.41%-93.20%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%普通股总股本 100,000,000 100,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-53,561.04 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,303,340.40 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-151,989.54 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,097,789.82 所得税影响数 262,913.10 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 834,876.72 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 12 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 193,297,373.66 0 应收票据 0 180,000.00 应收账款 0 193,117,373.66 应付票据及应付账款 116,301,218.75 0 应付票据 0 4,698,155.72 应付账款 0 111,603,063.03 可供出售金融资产 4,300,000.00 0 其他权益工具投资 0 4,300,000.00 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 1、销售模式 公司主要从事药品批发、零售以及中药饮片生产销售业务。按业务类型，其销售情况如下：（1）药品批发、零售 公司与上游供应商签订购销协议，从药品生产企业或代理商采购医药产品，然后按照药品的省内公立医院采购统一中标价或者根据市场行情协商定价配送到医院、药店、卫生院以及下游医药贸易企业，实现购销利润；或者直接通过连锁门店向个人销售，获取差价。公司的药品批发、零售业务流程严格按照药品 GSP 认证要求，对各节点和过程执行了有效的制度管理，各经营主体均已取得药品经营质量管理规范认证证书。企业集团中拟挂牌主体-龙开河医药及其子公司-广灵药业等两家公司主要负责药品批发业务，其中广灵药业主要针对医院、药房以及诊所等客户群体，而龙开河医药则主要面向医药贸易企业或大药房销售。此外，广灵大药房负责对连锁门店进行统一管理，从事药品零售业务，但报告期内广灵大药房营业收入占比较低。2016 年 12 月国务院医改办、国家税务总局、国家卫生计生委等八部门联合发布了在公立医疗机构药品采购中推行“两票制”的实施意见（试行），鼓励全国公立医疗机构中药品采购推行“两票制”；2017 年 4 月江西省印发江西省公立医疗机构药品采购“两票制”实施方案（试行），在全省范围内要求地方公立医院药品采购实施“两票制”。因此，报告期前期公司药品批发业务客户群体为医院、医药批发企业、药房以及乡镇卫生院等几类机构，其中又以医院及医药批发企业为主；“两票制”推行之后，公司客户结构发生了改变，其中以面向医药批发企业销售为主的龙开河医药逐渐转变为向医院、街道卫生服务中心以及具有医疗资质的私人诊所等医疗机构销售。对医院的销售具体过程如下：公司往往会和医疗机构类客户签订战略合作协议，其中地方公立医院通常会通过江西省医药采购服务平台按省内统一药物中标价格集中向公司采购所需医药产品；而军医院则根据公司所经营的产品目录参考当地药物中标价格对所需药品进行线下下单，其采购亦不受“两票制”的影响；公司在接到并确认订单后，一般会在一个工作日内向其配送采购清单所需药品，对于急救药品则在当日送达。在结算方式方面，公司通常按照货到付款方式进行结算，对各类销售对象往往存在一定的信用周期，其中医疗机构类客户的信用周期较长，通常有半年至一年的时间。（2）自产中药饮片销售 除医药批发、零售业务外，公司还配备了一整套完备的中药饮片研发、生产设备，拥有自主生产能力；同时已经取得药品生产许可证，并通过药品 GMP 认证。公司中药饮片研发、生产环节由子公司广炅中药饮片负责。报告期内，公司主要通过以下方式获取客户：通过大型医药行业展会，在展会上挖掘潜在客户，然后邀请客户到企业进行实地考察并建立合作意向；二、通过业务14 员定点走访的方式对目标区域内的医院、连锁药房进行实地走访，推广公司中药饮片产品。中药饮片价格形成机制均遵循市场供求关系，其定价因素主要受季节、外观、规格以及有效成分等因素影响。在结算方面，公司主要采用货到付款的方式进行结算，通常存在一定的结算周期。2、采购模式 按业务类型划分，公司采购主要由贸易采购以及生产采购两个部分组成。具体业务模式如下：（1）贸易采购 贸易采购由母公司-龙开河医药以及子公司-广灵药业等两家医药贸易公司负责，主要采用“以销定购+安全库存”的采购模式。而在两票制实施之前，公司贸易采购对象以上游医药生产企业或其他医药批发企业为主。自江西省推行两票制政策之后，公司则直接从生产厂商处进行采购。公司会通过江西省医药采购服务平台发布的医联体中标药品目录清单，与相关的中标药品生产企业取得联系，获取该中标药品在区域内的经销配送资格。公司采购过程严格按照 GSP 流程管理。对于首营企业，公司首先会建立供应商首营企业与首营药品品种档案，首营企业需提供包含生产（经营）资质、企业工商执照、代理人委托书及其身份证件等材料，首营药品品种则需提供生产批件、质量标准、说明书实样以及样品等材料。对于确立了供货关系的企业，公司会根据下游客户的采购计划以及自身的安全库存情况，向供应商下达采购清单，以确保能够及时为下游客户配送所需药品。而公司与供应商之间的药品采购价格是在双方互利互惠的前提下双方协商确定的。（2）生产采购 公司生产采购由广炅中药饮片负责。由于公司尚未建立中药材种植基地，生产所需各类中药材主要从药农或中药材收购商处采购。公司往往通过以下三种方式获取供应商：直接到中药材产地实地考察；通过中药材展会活动；业务员主动联系筛选。为确保原材料的品质稳定，公司对外购原材料供应商的选择采用了严格筛选制度，只有符合标准的供应商才能进入公司供应商名单，并签订框架协议。为了有效控制库存、减少资金占用，公司通常会根据客户订单来制定采购计划；同时为了兼顾发货的及时性，公司往往会根据中药材的日常使用情况，提前储备一定量安全库存。中药材采购价格主要参考药通网、中药材天地网等平台提供的价格信息，根据实时实地的市场行情决定。在货款结算方面，公司主要采用货到付款的方式进行结算，并存在两至三个月的信用周期。3、生产模式 公司子公司广炅中药饮片生产严格按照药品生产质量管理规范执行，并取得江西省食品药品监督管理局颁发的 GMP 证书。报告期内，广炅中药饮片已制定一套规范的生产管理制度，规范中药饮片生产。广炅中药饮片销售模式为“以销定产+安全库存”。“以销定产”是根据销售订单安排生产。广炅中药饮片为防止供货紧张现象发生，设置适当的安全库存，对大宗品种安全库存保持在15 300-500 公斤，对于冷备品种保持在 10-30 公斤，对于其他类品种保持在 50-100 公斤，当库存产品低于安全库存时，安排采购部采购中药材，生产部制定排产计划，安排生产。4、研发模式 公司子公司广炅中药饮片是一家高新技术企业，采取自主研发的模式。经过多年探索与积累，广炅中药饮片成立研发中心，依据生产部门和质检部门要求，对中药饮片生产加工工艺和检验检测工艺优化，提高生产效率，提升产品品质。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司管理层通过加强公司管理和内部控制，建全公司治理结构，规范各项制度和流程，提高公司整体运行效率，同时积极进行技术研发和市场开拓，使得公司的业绩在本年度内取得一定的增长。报告期内，公司实现营业收入 280,669,363.59 元，实现净利润 3,415,394.62 元，较上年增长2701.41%，实现了公司的经营计划。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年上年期末期末 本期期末与上年本期期末与上年期末金额变动比期末金额变动比例例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货币资金 13,102,863.12 4.16%21,670,229.00 6.13%-39.54%应收票据 0.00 0.00%180,000.00 0.05%-100.00%应收账款 183,775,312.49 58.30%193,117,373.66 54.58%-4.84%存货 37,324,863.10 11.84%58,694,690.44 16.59%-36.41%投 资 性 房 地产 0.00 0.00%0.00 0.00%0%长 期 股 权 投资 0.00 0.00%0.00 0.00%0%固定资产 27,711,347.83 8.79%29,772,764.14 8.42%-6.92%在建工程 14,615,624.74 4.64%12,782,531.88 3.61%14.34%短期借款 19,760,000.00 6.27%24,050,000.00 6.80%-17.84%长期借款 0.00 0.00%0.00 0.00%0%预付款项 17,003,984.13 5.39%11,639,616.37 3.29%46.09%16 长 期 待 摊 费用 6,407,808.91 2.03%3,788,116.44 1.07%69.16%应付账款 39,354,887.15 12.49%111,603,063.03 31.54%-64.74%预收款项 3,128,946.30 0.99%768,969.69 0.22%306.90%其他应付款 78,019,958.45 24.75%45,883,422.49 12.97%70.04%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：货币资金：2019 年末货币资金较上年末下降 39.54%，主要原因为 2019 年收入下降导致销售商品收回的现金减少，进而导致期末货币资金下降；应收票据：2019 年末应收票据均背书转让，导致余额为 0；存货：2019 年末存货金额较上年下降 36.41%，公司今年加强了存货管理，减少存货的资金占用，降低期末存货金额；预付款项：2019 年末预付账款增加主要由于公司在年底对一些紧缺型药物提前预付锁定，导致预付账款增加；长期待摊费用：2019 年由于新增零售药房，导致装修费用增加，因此导致长期待摊费用增加；应付账款：由于 2019 年收入下降，采购量下降，对应应付账款下降；预收账款：2019 年末预收账款增加主要是由于部分医院提前支付货款导致；其他应付款：2019 年末其他应付款增加主要是由于应付股东拆借款项增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 280,669,363.59-295,503,056.87-5.02%营业成本 239,019,144.01 85.16%258,426,200.46 87.45%-7.51%毛利率 14.84%-12.55%-销售费用 19,220,270.35 6.85%18,827,885.93 6.37%2.08%管理费用 13,079,888.16 4.66%12,146,293.94 4.11%7.69%研发费用 3,498,299.36 1.25%2,237,699.50 0.76%56.33%财务费用 1,649,591.31 0.59%1,190,656.07 0.40%38.54%信 用 减 值损失-1,876,436.44-0.67%0.00 0.00%0%资 产 减 值损失 0.00 0.00%-1,372,771.65-0.46%-100.00%其他收益 1,303,340.40 0.46%692,900.33 0.23%88.10%投资收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0%公 允 价 值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0%资 产 处 置收益-53,561.04-0.02%0.00 0.00%0%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0%营业利润 2,671,959.62 0.95%1,190,912.24 0.40%124.36%营业外收入 23,759.89 0.01%9,362.87 0.00%153.77%营业外支出 175,749.43 0.06%141,337.26 0.05%24.35%净利润 3,415,394.62 1.22%121,917.20 0.04%2,701.41%17 项目重大变动原因项目重大变动原因：研发费用：2019 年研发费用较上年增加 56.33%，公司在本年度加大了研发投入，导致研发费用增长较快；财务费用：2019 年财务费用较上年增加 38.54%，主要由于银行借款利息费用支出增加导致；资产减值损失：本年波动的原因为执行新金融工具准则，将其列示至信用减值损失；其他收益：2019 年其他收益较上年增加主要是由于本年收到的政府补助增加；营业外收入：2019 年公司收到赠品增加导致营业外收入增加；净利润：2019 年净利润较上年增加 2,701.41%，主要原因为公司增加了高毛利产品的销售比例，战略放弃了低毛利产品的销售，因此导致毛利率上升，净利润提高。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 280,669,363.59 295,503,056.87-5.02%其他业务收入 0 0 0%主营业务成本 239,019,144.01 258,426,200.46-7.51%其他业务成本 0 0 0%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变动比例动比例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%西药 190,983,821.29 68.05%213,687,226.28 72.31%-10.62%中药 64,537,939.48 22.99%60,037,643.97 20.32%7.50%医疗器械及用品 24,129,114.32 8.60%21,490,548.59 7.27%12.28%健康饮品 1,018,488.50 0.36%287,638.03 0.10%254.09%合计 280,669,363.59 100.00%295,503,056.87 100.00%-5.02%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：西药类产品受“两票制”政策影响，收入有所下滑，同时公司加大了中药、医疗器械和健康饮品的推广，导致这三类产品收入有所增加。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关是否存在关联关系系 1 南京军区联勤部卫生部南昌药品器材供应站 23,407,820.57 8.34%否 2 九江市第一人民医院 22,828,689.33 8.13%否 3 中国人民解放军联勤保障部队庐山康复疗养中心 18,845,683.50 6.71%否 18 4 中国人民解放军联勤保障部队第九八医院 15,227,845.69 5.43%否 5 江西省抚州市临川区第一人民医院 8,140,393.28 2.90%否 合计合计 88,450,432.37 31.51%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关是否存在关联关系系 1 曹琴 35,666,576.16 14.90%否 2 福州金海药业有限公司 19,482,872.00 8.20%否 3 广州白云山医药集团股份有限公司白云山制药总厂 11,056,025.40 4.60%否 4 黄思思 6,577,770.05 2.70%否 5 江西九州通药业有限公司 5,729,288.60 2.40%否 合计合计 78,512,532.21 32.80%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-32,608,399.52-13,536,307.36 140.90%投资活动产生的现金流量净额-5,149,386.34-11,762,701.17-56.22%筹资活动产生的现金流量净额 26,037,181.81 34,506,140.37-24.54%现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额较上年大幅减少的原因主要为本期收入金额下降导致本年销售商品、提供劳务收到的现金较上年大幅下降，因此导致经营活动产生的现金流量净额大幅下降；投资活动产生的现金流量净额较上年大幅增长，主要是由于本年购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金支出较少，因此导致投资活动产生的现金流量净额增长较大；筹资活动产生的现金流量净额较上年下降，主要原因为本期偿还股东拆借款较上年大幅增长进而导致筹资活动产生的现金流量净额下降。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 江西广灵药业有限公司，注册资本为 4388 万元人民币，经营范围：中药材、中药饮片、中成药、化学原料药及其制剂、抗生素原料药及其制剂、生化药品、生物制品、蛋白同化制剂、肽类激素、第二类精神药品、医疗用毒性药品（凭药品经营许可证经营在有效期内经营）汽车、化妆品、消毒设备及器具、日用百货、计生用品、机电设备产品销售；乳制品（含婴幼儿配方乳粉）、预包装食品、散装食品批发兼零售（凭食品经营许可证在有效期内经营）；第一类医疗器械、第二类医疗器械、第三类医疗器械的销售（凭医疗器械经营许可证在有效期内经营）、保健食品、发电机组、电气配电柜、电力电缆销售，计算机系统设计及安装、计算机及配件售后服务；无纺布制造销售*（依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动）江西广炅中药饮片有限公司，注册资本为 558 万元人民币，经营范围：中药饮片（包括净制、切19 制、炒制、灸制、煅制、蒸制、煮制、燀制、制炭；含直接服用中药饮片；毒性饮片；净制、切制、煮制）；中药技术研究；电子产品、机电产品销售；中药材收购、种植、销售；货物进出口；农副产品收购（以上项目国家有专项规定的除外，凡涉及行政许可的凭许可证经营）江西广灵大药房连锁有限公司，注册资本为 1388 万元人民币，经营范围：非处方药、处方药（禁止类药品除外）、中成药、中药饮片、化学药制剂、抗生素制剂、生化药品、生物制品零售；农副产品、保健食品、化妆品、日用百货、计生用品、第一类医疗器械、第二类医疗器械、消毒用品、消杀用品、劳保用品、防护用品、乳制品（含婴幼儿配方乳粉）、预包装食品、散装食品批发及零售；市场调查、信息咨询、市场营销策划、医药咨询、会务服务（依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动）九江亨给利医用科技有限公司，注册资本为 118 万元人民币，经营范围：第一类医疗器械、第二类医疗器械、第三类医疗器械的生产及销售；劳保防护用品的研发、生产、销售；货物进出口；纺织布料制造及销售；机电产品、电力设备、电线电缆、汽车销售（依法须经批准的项目,经相关部门批准后方可开展经营活动）江西龙开河健康产业有限公司，注册资本为 1018 万元人民币，经营范围：食品生产加工与销售，健康咨询；茶叶、蜜饯生产；乳制品（含婴幼儿配方乳粉）、预包装食品、散装食品、汽车、化妆品、消毒设备及器具、日用百货、计生用品、机电设备产品、发电机组、电气配电柜、电力电缆销售（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）财政部于 2019 年 5 月 16 日颁布修订的企业会计准则第 12 号债务重组（财会20199 号），自 2019 年 6 月 17 日起施行。对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的债务重组，应根据修订后的准则进行调整。对 2019 年 1 月 1 日之前发生的债务重组，不需要追溯调整。该项会计政策变更未对公司财务状况、经营成果及现金流量产生重大影响。（2）财政部于 2019 年 5 月 9 日颁布修订的企业会计准则第 7 号非货币性资产交换（财会20198 号），自 2019 年 6 月 10 日起施行。对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的非货币性资产交换，应根据修订后的准则进行调整。对 2019 年 1 月 1 日之前发生的非货币性资产交换，不需要追溯调整。该项会计政策变更未对公司财务状况、经营成果及现金流量产生重大影响。（3）财政部于 2019 年 4 月 30 日颁布关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号），财政部于 2018 年 6 月 15 日发布的财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）同时废止。因公司已执行新金融工具准则但未执行新收入准则和新租赁准则，结合通知附件 1 和附件 2 的要求对财务报表项目进行相应调整。除因执行新金融工具准则相应调整的报表项目不调整可比期间信息，仅调整首次执行日及当期报表项目外，变更的其他列报项目和内容，应当对可比期间的比较数据按照变更当期的列报要求进行调整。20 该项会计政策变更仅对财务报表项目列示产生影响，未对公司财务状况、经营成果及现金流量产生重大影响。原报表格式列示项目 金额 影响金额 新报表格式列示项目 金额 应收票据及应收账款 193,297,373.66-193,297,373.66 应收票据 180,000.00 应收账款 193,117,373.66 应付票据及应付账款 116,301,218.75-116,301,218.75 应付票据 4,698,155.72 应付账款 111,603,063.03（4）公司自 2019 年 1 月 1 日起开始执行财政部于 2017 年 3 月至 5 月期间颁布修订的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量（财会20177 号）、企业会计准则第 23 号金融资产转移（财会20178 号）、企业会计准则第 24 号套期会计（财会20179 号）、企业会计准则第 37 号金融工具列报（财会 201714 号）（统称“新金融工具准则”）。根据衔接规定，本公司追溯应用新金融工具准则，但对可比期间信息不予调整。金融工具原账面价值和在新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额，计入 2019 年 1 月 1 日的留存收益或其他综合收益。金融资产分类与计量方面，新金融工具准则要求金融资产基