873179_2019_中菱科技_2019年年度报告_2020-04-27.pdf

1 2019 年度报告 中菱科技 NEEQ:873179 南通中菱电力科技股份有限公司 NANTONG ZHONGLING ELECTRIC POWER TECHNOLOGY CO.,LTD 2 公司年度大事记公司年度大事记 。中国电工技术学会绝缘材料与绝缘技术专委会、中国电器工业协会绝缘材料中国电工技术学会绝缘材料与绝缘技术专委会、中国电器工业协会绝缘材料分会、绝缘材料编辑部于分会、绝缘材料编辑部于 20192019 年年 9 9 月在广州联合举办月在广州联合举办“第一届全国变压器高第一届全国变压器高性能绝缘材料技术研讨会性能绝缘材料技术研讨会”。我公司南通中菱电力科技股份有限公司总经理闾传我公司南通中菱电力科技股份有限公司总经理闾传胪出席会议。胪出席会议。公司连续三年荣获“高新技术企业证书”。公司被中国电器工业协会绝缘材料分会评为“副理事长单位”。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1414 第五节第五节 重要事项重要事项 .2626 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3232 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3333 第九节第九节 行业信息行业信息 .3535 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3535 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4040 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、中菱股份、中菱公司、股份公司 指 南通中菱电力科技股份有限公司 中菱有限、有限公司 指 南通中菱绝缘材料有限公司，公司整体变更前的有限公司 报告期、本期 指 2019.01.01-2019.12.31 上期 指 2018.01.01-2018.12.31 期初 指 2019.01.01 期末 指 2019.12.31 鸿安三木 指 南通鸿安三木绝缘材料有限公司 永菱材料、海安永菱 指 海安永菱绝缘材料有限公司 诚奉光电 指 南通诚奉光电科技有限公司 新溶纸业 指 上海新溶纸业有限公司 Olex 公司 指 韩国公司 OLEX EMPIRE.CO 主办券商、国融证券 指 国融证券股份有限公司 中证天通、会计师 指 北京中证天通会计师事务所（特殊普通合伙）审计报告 指 北京中证天通会计师事务所于2020 年4月 28日出具的中证天通【2020】证审字第 180019 号审计报告 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）会计准则 指 中国会计规章制度，包括 2006 年 2 月 15 日颁布的企业会计准则基本准则和 38 项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关规定 绝缘纸板 指 采用先进工艺加工成型的具有一定机械强度和绝缘强度综合性能高的寄出绝缘材料 KV 指 千伏 高压 指 10110KV 的交流电压 超高压 指 220750KV 的交流电压200600KV 的直流电压 输变电设备 指 变压器、互感器、电抗器、电力电容器、高压开关等输变电网络设备 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人闾传胪、主管会计工作负责人王金俊及会计机构负责人（会计主管人员）王金俊保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京中证天通会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 原材料价格波动的风险 公司采购的主要原料是根据客户订单要求采购的木浆、绝缘纸、薄膜和树脂产品等。原材料价格的波动是造成主营业务成本波动的主要原因。且由于公司上游造纸行业随着环境监管压力加大及国家对森林资源的重视加强，木浆和纸张材料价格近年来上涨较为明显。虽然公司会根据原料市场情况，对成本进行控制、库存管理及产品销售市场价格调整等方式调控，但是如果主要原材料价格发生剧烈波动，则可能影响公司经营业绩。实际控制人控制不当的风险 闾传胪为公司的实际控制人，直接持有公司 62.29426%的股份同时担任公司的董事长、总经理，公司实际控制人对公司有绝对的控制权。因此，公司实际控制人可利用其特殊地位，通过行使其在股东大会、董事会的表决权直接或间接影响公司经营决策，可能对公司及公司其他股东的利益产生不利影响。6 税收优惠风险 报告期内，公司连续通过高新技术企业的认定，根据中华人民共和国企业所得税法及关于高新技术企业 2008 年度缴纳企业所得税问题的通知（国税【2008】985 号）的有关规定，公司报告期内享受 15%的所得税优惠税率。公司未来将持续投入研发经费，重视公司产品的技术领先，保持公司的核心竞争力。但如果未来公司不再被认定为高新技术企业，或者国家税收优惠政策发生重大变化，公司的所得税将可能上升。汇率波动的风险 公司产品存在一定比例的对外出口销售，外销过程中产生的交易主要是通过美元、欧元等货币进行结算。由于收款周期的存在,人民币的汇率变动同样会影响汇兑损益,从而影响公司利润。如果收款周期内，人民币兑美元或其他外币处于汇率持续上升期间，即人民币处于升值周期时,将导致汇兑损失增加，从而影响公司的业绩。公司治理的风险 公司于 2018 年 5 月变更为股份有限公司。整体变更为股份公司后，公司建立了较为健全的三会治理结构、三会议事规则及其他内部管理制度。新的治理结构和制度对公司治理的要求会更高，但由于股份公司成立至今时间较短，公司管理层的管理意识仍需要提高，对执行更加规范的管理机制尚需要进一步的理解和熟悉，公司存在一定的治理风险。应收账款规模较大的风险 报告期内，2018 年末和 2019 年末公司的应收账款金额分别为22,677,029.23元和22,524,125.78元占营业收入比例分别为 49.47%和 45.02%。目前公司应收账款质量较好，大都是在 2 年以内的应收账款，发生大规模坏账的概率较低。但随着公司经营规模的扩大和客户数量的上升，应收账款余额可能会进一步扩大，若应收账款不能按期收回，将会对公司的现金流、资金周转和生产经营活动产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：是 1、股份支付对公司经营业绩产生重大影响已消除。2018 年 3 月，李振泉以 1,239,720.00 元取得公司 12.85%股权，根据苏中企华中天资产评估有限公司出具的资产评估报告，公司经评估净资产值为 47,588,164.34 元，该部分股权公允价值为 6,115,079.12 元，差价按照企业会计准则的有关规定7 进行股份支付处理。在 2018 年确认管理费用 4,875,359.12 元，占当期管理费用比例为 73.68%，同时计入资本公积 4,875,359.12 元。以上股份支付事项对公司当期净利润影响为-4,875,359.12 元，导致当期净利润为负数。公司本期无股份支付的事项，且实现利润扭亏为盈，该事项对公司的盈利能力影响不具有持续性，故不影响公司的持续经营能力，股份支付事项对公司经营业绩产生重大影响消除。2、公司部分房产未办理消防备案的风险已经消除。根据中华人民共和国消防法、建设工程消防监督管理规定、建筑工程施工许可管理办法和消防监督检查规定等相关法律法规，公司的日常经营场所已在网上办理消防备案。8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 南通中菱电力科技股份有限公司 英文名称及缩写 Nantong Zhong Ling Electric Power Technology Co.,Ltd 证券简称 中菱科技 证券代码 873179 法定代表人 闾传胪 办公地址 江苏省海安市雅周镇王垛工业园 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 闾惠 职务 董事会秘书 电话 13914350875 传真 051388662310 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 江苏省海安市雅周镇王垛工业园区 226654 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2004 年 4 月 5 日 挂牌时间 2019 年 4 月 9 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）电气机械和器材制造业中的电气部件与设备（12101310）主要产品与服务项目 绝缘材料制品的研发、生产、销售。普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）10,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 闾传胪 实际控制人及其一致行动人 闾传胪 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320621759694757J 否 注册地址 江苏省海安市雅周镇王垛工业园 否 注册资本 10,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国融证券 主办券商办公地址 内蒙古自治区呼和浩特市武川县腾飞大道 1 号 4 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京中证天通会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 徐莉芳、邓伟 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西直门北大街甲 43 号 1 号楼 13 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 50,957,246.30 45,838,445.67 11.17%毛利率%16.58%22.60%-归属于挂牌公司股东的净利润 405,644.85-4,504,286.88-归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-2,602,529.77 -684,210.99 280.37%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）1.08%-11.76%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-6.95%-0.87%-基本每股收益 0.04-0.45-108.89%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 78,356,291.16 76,395,845.56 2.57%负债总计 40,684,415.51 39,129,614.76 3.97%归属于挂牌公司股东的净资产 37,671,875.65 37,266,230.80 1.09%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.77 3.73 1.07%资产负债率%（母公司）51.92%51.22%-资产负债率%（合并）-流动比率 1.31 1.31-利息保障倍数 1.74-4.50-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 7,361,793.42-3,979,647.52-应收账款周转率 2.12 1.72-11 存货周转率 1.66 1.45-四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%2.57%2.32%-营业收入增长率%11.17%-20.83%-净利润增长率%109.01%-250.94%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 10,000,000 10,000,000.00 0.00%计入权益的优先股数量 0.00 0.00 0.00%计入负债的优先股数量 0.00 0.00 0.00%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 1、非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 2、计入当期损益的政府补助 3,577,028.48 3、除上述各项之外的其他营业外收入和支出-37,999.52 非经常性损益合计非经常性损益合计 3,539,028.96 所得税影响数 530,854.34 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 3,008,174.62 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 12 八、数据追溯调整或重述情况数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 流动资产：货币资金 1,500,320.16 1,500,320.16 应收票据及应收账款 22,802,045.45-应收票据 4,927.55 应收账款 22,677,029.23 应收款项融资 120,088.67 预付款项 263,838.99 263,838.99 其他应收款 39,900.00 39,900.00 存货 26,622,828.35 26,622,828.35 其他流动资产 188,835.47 188,835.47 流动资产合计 51,417,768.42 51,417,768.42 非流动资产：可供出售金融资产 149,970.00-其他权益工具投资-149,970.00 固定资产 12,981,614.92 12,981,614.92 在建工程 1,757,139.32 1,757,139.32 无形资产 3,814,917.03 3,814,917.03 递延所得税资产 1,421,866.07 1,421,866.07 其他非流动资产 4,852,569.80 4,852,569.80 非流动资产合计 24,978,077.14 24,978,077.14 资产合计 76,395,845.56 76,395,845.56 流动负债：短期借款 9,000,000.00 9,000,000.00 应付票据及应付账款 10,086,966.14-应付票据 应付账款 10,086,966.14 预收款项 348,910.24 348,910.24 应付职工薪酬 1,491,443.60 1,491,443.60 应交税费 514,784.85 514,784.85 其他应付款 17,687,509.93 17,687,509.93 流动负债合计 39,129,614.76 39,129,614.76 负债合计 39,129,614.76 39,129,614.76 所有者权益：实收资本（或股本）10,000,000.00 10,000,000.00 13 资本公积 27,652,830.89 27,652,830.89 盈余公积 未分配利润-386,600.09-386,600.09 股东权益合计 37,266,230.80 37,266,230.80 负债和股东权益总计 76,395,845.56 76,395,845.56 14 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司的主要商业模式为：公司作为绝缘材料产品的生产企业，是一家专业生产绝缘材料产品的供应商。公司的主营业务是绝缘材料产品的生产、研发及销售。公司利用公司多年来积累的技术经验与水平，购入木浆、绝缘纸、树脂等原材料，通过一定的加工工艺进行加工，制成绝缘产品，主要销售给变压器、变电器等电力产品生产厂商，实现盈利。（一）盈利模式 公司的主要盈利模式是通过科技创新，提升产品品质，为市场及客户提供优质的绝缘产品，从中获取利润。（二）采购模式 公司营销部下有采购经理等负责采购，采购的主要原料是根据公司要求采购木浆、绝缘纸、薄膜和树脂材料。公司经过多年不断的优化筛选，再加上在行业内积累的良好的口碑信誉，与各主要供应商建立了长期、稳定的战略合作关系。与部分大型的原料供应商，签署有战略采购框架协议,按需采购，根据公司的生产需要和整体成本优化，向供应商下达订单。原料采购是公司产品质量控制和成本控制的关键。原材料采购的具体执行部门是营销部，财务部进行成本核算及财务监督，质量检测部门进行检测，确保检测质量合格后方可入库。通过营销部、财务部、质检部三个部门的有序配合，确保公司的原材料供应可以满足生产需要。（三）生产模式 公司模营销部根据所签署的长期年度大合同，根据公司客户下达的订单情况，汇总后报公司分管领导审批，结合原料的库存情况制订生产计划，并严格执行。公司严格按照相关的技术指标和要求，组织生产加工，产品生产完成后送交质检部进行检测，检测合格后入库或发出给客户。（四）销售模式 公司目前的销售方式为国内直销和出口外销；1、国内直销 国内直销方面，公司经过多年的经营，和客户建立起了长期的合作伙伴关系，与客户之间主要按照客户派发的具体订单，按时、按量发货，客户确认后，实现销售。2、出口外销 15 公司品牌经过多年的发展，成功开拓了海外市场，在海外享有较高的声誉。公司的海外销售主要是与海外客户直接签署合同进行销售，而韩国地区的贸易则是公司与韩国 OLEX 公司达成了战略合作关系，将韩国地区的经销权全权交给对方，对方根据韩国地区的市场和需求，与公司签署相关合同。外销产品，由公司开具发票，发货并报关，由相关运输公司负责货物的运送，经由海关部门确认无误后，清关退税。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2019年中菱科技主营业务是绝缘材料的研发、生产和销售。本年度公司营业总收入 50,957,246.30元,较上年度上升了 11.17%,营业利润-2,518，675.15 元,较上年度增长了 57.65%,净利润 405,644.85元,较上年度上升了 109.01%,主要系公司新产品销售市场逐步打开，销售收入有所升；管理费用大幅度下降,本年度比上年度减少股份支付 4,875,359.12 元，导致公司利润大幅上升。报告期内经营活动产生的现金流量净额为 736.18 万元，较上年度增长 284.99%，主要系公司本期销售回款收到的现金增加 216.27 万元，政府补贴收入较上年度增加 256.50 万元，同时支付的其他与经营活动有关的现金同上年下降 215.47 万元。报告期内,公司主要产品与上一年度保持一致，未发生重大变化。同时,在管理层带领下,提升业务规模,占领绝缘材料制品的市场份额、提升产品的销售额、推进产品和技术创新,降低生产损耗,加强生产管理和自动化改善,提高生产效率,仍为企业管理层工作的要点。16 (二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货币资金 5,021,975.57 6.41%1,500,320.16 1.96%234.73%应收票据 0.00 0.00%4,927.55 0.01%-应收账款 22,524,125.78 28.75%22,677,029.23 29.68%-0.67%存货 24,496,716.10 31.26%26,622,828.35 34.85%-7.99%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 11,461,642.04 14.63%12,981,614.92 16.99%-11.71%在建工程 8,134,118.57 10.38%1,757,139.32 2.30%362.92%短期借款 13,000,000.00 16.59%9,000,000.00 11.78%44.44%长期借款 其他应收款 266,999.23 0.34%39,900.00 0.05%567.17%其他流动资产 29,427.77 0.04%188,835.47 0.25%-84.42%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较期初增加 234.73%，主要系公司取得短期借款以及收回货款较期初增加。2、公司固定资产较上年略有下降，主要系公司今年新增加设备 654,680.67 元，正常折旧导致账面价值减少。3、在建工程较期初增加 362.92%，主要系报告期内公司在建工程芳纶板车间项目投资增加6,376,979.25 元。4、短期借款增加主要系公司取得银行抵押借款增加 4,000,000.00 元。5、其他应收较期初增加幅度较大，增幅 567.17%，主要系是本年度为了便于购买原材料预支备用金以及保证金增加 281,157.08 元。6、其他流动资产较期初下降 84.42%，主要系本年度预交所得税本上年度减少了 159,407.70 元 公司资产负债结构合理，偿债能力较强。公司资产质量较好，不存在需要计提大额资产减值的情况，不会对现金流及经营活动正常开展造成重大不利影响。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入金额金额 占营业收入占营业收入17 的的比重比重%的的比重比重%营业收入 50,957,246.30-45,838,445.67-11.17%营业成本 42,506,523.47 83.42%35,478,971.80 77.40%19.81%毛利率 16.58%-22.60%-销售费用 2,491,630.44 4.89%2,680,740.38 5.85%-7.05%管理费用 4,271,568.91 8.38%9,385,200.76 20.47%-54.49%研发费用 2,648,122.19 5.20%2,828,935.19 6.17%-6.39%财务费用 1,286,487.80 2.52%641,624.88 1.40%100.50%信用减值损失 33,895.31 0.07%0.00 0.00%-资产减值损失 0.00 0.00%-480,901.29-1.05%-其他收益 投资收益 公允价值变动收益 资产处置收益 汇兑收益 营业利润-2,518,675.15-4.94%-5,947,621.78-12.98%-57.65%营业外收入 3,577,028.95 7.02%1,038,444.19 2.27%244.46%营业外支出 37,999.99 0.07%657,292.00 1.43%-94.22%净利润 405,644.85 0.80%-4,504,286.88-9.83%-109.01%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入较上年度增加了 11.17%，主要系新产品销售市场逐步打开，销售收入增加。2、营业成本较上年上升 19.81%，主要系营业收入增加导致营业成本相应的增加。3、管理费用较上年度减少了 54.49%，主要系报告期内减少了股份支付 4,875,359.12 元，使得公司管理费用下降。4、财务费用较上年度增加了 100.50%，主要系是银行贷款增加，利息支出增长比例达到 36.86%；汇率变动导致期末汇兑收益减少。5、营业利润较上年度增加 57.65%，主要系报告期内减少了股份支付 4,875,359.12 元，使得公司管理费用短期内下降。并且本年度收到的政府补助增加，总计 3,577,028.48 元。6、营业外收入较上年增加了 244.46%，上升幅度较大，主要系本年收到政府补助 3,577,028.48元，较上年增加 2,565,045.48 元。7、营业外支出较上年下降了 94.22%，主要系本年度减少了赔偿支付，以及固定资产报废损失。8、净利润较上年度增加了 109.01%，上升主要原因系本年度无股份支付，同比费用大幅下降，导致利润上升。18 (2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 50,027,246.30 45,838,445.67 9.14%其他业务收入 930,000.00 0.00-主营业务成本 41,420,240.28 35,478,971.80 16.75%其他业务成本 1,086,283.19 0.00-按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%点胶纸 18,339,794.22 36.66%27,853,543.22 60.76%-34.16%绝缘纸板 8,941,922.96 17.87%9,384,590.34 20.47%-4.72%预浸料 11,379,110.69 22.75%3,383,863.90 7.38%236.28%菱格点胶 11,366,418.43 22.72%5,216,447.61 11.38%117.90%合计 50,027,246.30 100.00%45,838,445.07 100.00%9.14%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与本期与上年同上年同期金额期金额变动比变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比重比重%国内 38,199,437.9 74.96%34,176,647.46 74.56%11.77%国外 12,757,808.40 25.04%11,661,798.21 25.44%9.40%合计 50,957,246.30 100.00%45,838,445.67 100.00%11.17%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司点胶纸收入下降 34.16%，预浸料和菱格点胶的分别上升 236.28%、117.90%，主要原因是客户需求量变化，点胶纸需求量下降，而预浸料和菱格点胶的销售市场扩大，销售比例上涨。2019 年其他业务收入增加了 930,000.00 元，主要是因为原采购的设备因不能符合产品质量的要求，及时处置了 但报告期内主营业务占比以及按产品进行分类的收入构成指标未发生较大变化。公司报告期内国内外收入均有所增长，国内收入增长略大于国外收入。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 19 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 烟台民士达特种纸业股份有限公司 5,765,333.22 11.31%否 2 HANKUK ELECTRICAL INSULATING MATERIALS CO.,LTD.3,532,357.46 6.93%否 3 SHINHAN TRADING CO.,LTD.3,105,242.73 6.09%否 4 韩国 OLEX CO.1,643,408.53 3.23%否 5 常州依索沃尔塔合成材料有限公司 1,613,204.34 3.17%否 合计合计 15,659,546.28 30.73%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 安徽三木特纸有限公司 8,649,967.71 17.71%否 2 烟台民士达特种纸业股份有限公司 5,919,778.46 12.12%否 3 常州百佳年代薄膜科技股份有限公司 4,258,292.56 8.72%否 4 玖龙纸业（乐山）有限公司 3,573,940.91 7.32%否 5 泰州新源电工器材有限公司 2,502,568.55 5.12%否 合计合计 24,904,548.19 50.99%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 7,361,793.42-3,979,647.52 284.99%投资活动产生的现金流量净额-4,203,904.12-5,724,318.07 26.56%筹资活动产生的现金流量净额 33,841.38 5,256,776.77-99.36%现金流量分析现金流量分析：报告期内经营活动产生的现金流量净额为 736.18 万元，较上年度增长 284.99%，主要系公司本期销售回款收到的现金增加 216.27 万元，政府补贴收入较上年度增加 256.50 万元，同时支付的其他与经营活动有关的现金同上年下降 215.47 万元。报告期内投资活动产生的现金流量净额增加了 26.56%，原因是固定资产的购进支付减少。筹资活动产生的现金流量净额减少 99.36%，主要原因是银行贷款归还 200 万元,应付股东利润减少 300 万元。20 (三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截至 2019 年 12 月 31 日，公司无控股子公司，拥有 1 家参股公司，具体情况如下：1 1、上海新溶纸业有限公司上海新溶纸业有限公司 （1）基本情况 名称名称 上海新溶纸业有限公司 统一社会信用代码统一社会信用代码 91310000666017634D 住所住所 上海市青浦区白鹤镇鹤祥路 161 号 公司类型公司类型 有限责任公司(中外合资)注册资本注册资本 20 万美元 法定代表人法定代表人 张金明 成立日期成立日期 2007 年 09 月 03 日 经营范围经营范围 加工纸制品及纸制品加工设备的制造，销售公司自产产品。【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】股权结构股权结构 股东名称股东名称 出资额（美元）出资额（美元）持股比例（持股比例（%）股东类型股东类型 冯茂议 2 10%自然人 SHINYA KOICHI 10 50%自然人 上海溶海科技应用有限公司 6 30%企业法人 南通中菱电力科技股份有限公司 2 10%企业法人 2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 21 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 财政部于 2017 年发布了修订后的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则第 23 号金融资产转移、企业会计准则第 24 号套期会计、企业会计准则第 37号金融工具列报（上述四项准则以下统称“新金融工具准则”）。财政部于 2019 年 4 月发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号）（以下简称“财务报表格式”），执行企业会计准则的企业应按照企业会计准则和该通知的要求编制 2019 年度中期财务报表和年度财务报表及以后期间的财务报表。财政部于 2019 年 5 月 9 日发布了修订后的企业会计准则第 7 号非货币性资产交换，修订后的准则自 2019 年 6 月 10 日起施行，对于 2019 年 1 月 1 日之前发生的非货币性资产交换，不需要进行追溯调整，对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的非货币性资产交换，要求根据修订后的准则进行调整。财政部于 2019 年 5 月 16 日发布了修订后的企业会计准则第 12 号债务重组，修订后的准则自 2019 年 6 月 17 日起施行，对于 2019 年 1 月 1 日之前发生的债务重组，不需要进行追溯调整，对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的债务重组，要求根据修订后的准则进行调整。财政部于 2019 年 9 月 19 日发布了关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知，执行企业会计准则的企业应按照企业会计准则和该通知的要求编制 2019 年度合并财务报表及以后期间的财务报表。本公司于 2019 年 1 月 1 日起执行上述修订后的准则和财务报表格式，对会计政策相关内容进行调整。（1）新金融工具准则 新金融工具准则将金融资产划分为三个类别：（1）以摊余成本计量的金融资产；（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。在新金融工具准则下，金融资产的分类是基于本公司管理金融资产的业务模式及该资产的合同现金流量特征而确定。新金融工具准则取消了原金融工具准则中规定的持有至到期投资、贷款和应收款项及可供出售金融资产三个分类类别。新金融工具准则以“预期信用损失”模型替代了原金融工具准则中的“已发生损失”模型。在新金融工具准则下，本公司具体会计政策见附注三、（十）。本公司根据新金融工具准则的规定，对金融工具的分类在新金融工具准则施行日（即 2019 年 1 月1 日）进行调整，无需对金融工具原账面价值进行调整。本公司执行新金融工具准则对 2019 年 1 月 1 日公司资产负债表各项目的影响汇总如下：22 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 流动资产：货币资金 1,500,320.16 1,500,320.16 应收票据及应收账款 22,802,045.45-应收票据 4,927.55 应收账款 22,677,029.23 应收款项融资 120,088.67 预付款项 263,838.99 263,838.99 其他应收款 39,900.00 39,900.00 存货 26,622,828.35 26,622,828.35 其他流动资产 188,835.47 188,835.47 流动资产合计 51,417,768.42 51,417,768.42 非流动资产：可供出售金融资产 149,970.00-其他权益工具投资-149,970.00 固定资产 12,981,614.92 12,981,614.92 在建工程 1,757,139.32 1,757,139.32 无形资产 3,814,917.03 3,814,917.03 递延所得税资产 1,421,866.07 1,421,866.07 其他非流动资产 4,852,569.80 4,852,569.80 非流动资产合计 24,978,077.14 24,978,077.14 资产合计 76,395,845.56 76,395,845.56 流动负债：短期借款 9,000,000.00 9,000,000.00 应付票据及应付账款 10,086,966.14-应付票据 应付账款 10,086,966.14