872297_2019_莎特勒_2019年年度报告_2020-04-19.pdf

1 2019 年度报告 莎特勒 NEEQ:872297 浙江莎特勒新材料股份有限公司 Zhejiang Shatele New Materials Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 5 月 9 日,公司召开 2018 年年度股东大会，审议通过了关于公司 2018年年度报告及年度报告摘要等议案。2019年11月21日公司取得了国家知识产权局颁发的上述图形和文字的商标注册证（核定使用商品/服务项目为国际分类：12、22、24）。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2727 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2929 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3030 第九节第九节 行业信息行业信息 .3232 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、莎特勒 指 浙江莎特勒新材料股份有限公司 股东大会 指 浙江莎特勒新材料股份有限公司股东大会 董事会 指 浙江莎特勒新材料股份有限公司董事会 监事会 指 浙江莎特勒新材料股份有限公司监事会 报告期 指 2019 年度 主办券商、开源证券 指 开源证券股份有限公司 会计师、亚太 指 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 最近一次由股东大会会议通过的浙江莎特勒新材料股份有限公司章程 三会 指 股东（大）会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 中大服装 指 海宁市中大运动服装有限公司 杭州联合银行海宁支行 指 杭州联合农村商业银行股份有限公司海宁支行 湖州银行海宁支行 指 湖州银行股份有限公司嘉兴海宁支行 工商银行海宁支行 指 中国工商银行股份有限公司海宁支行 海宁农商银行马桥支行 指 海宁农村商业银行股份有限公司马桥支行 中国银行海宁支行 指 中国银行股份有限公司海宁支行 兴业银行海宁支行 指 兴业银行股份有限公司嘉兴海宁支行 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人王林利、主管会计工作负责人孙华峰及会计机构负责人（会计主管人员）孙华峰保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 实际控制人不当控制的风险 截至 2019 年 12 月 31 日蒋敏奇、王林利夫妇合计持有公司股份 60,400,000 股，占公司股份总额的 89.97%，为公司共同实际控制人。若公司实际控制人利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能损害公司或少数权益股东的利益。营业资金风险 截至 2019 年末公司资产负债率为 32.29%，2019 年度公司的经营活动产生的现金流量净额为 17,339,268.12 元。公司采购原材料以先款后货的模式进行，而销售产品一般给予客户一定的信用期，同时，公司近年不断从国内外引进机器设备，加大了固定资产投资力度，因此造成营运资金较为紧张。另外，公司融资渠道有限，主要依赖于银行借款、股东增资等融资渠道、资产负债率相对较高、经营活动现金流量趋紧张。若未来金融政策、上下游客户结算模式等发生不利于公司及相关行业的变6 化，可能会对公司发展产生一定的影响。大额票据结算风险 报告期内，公司通过票据结算方式收款金额较大,呈现逐年增长趋势。票据支付结算金额较高，为公司票据管理和流动资金周转带来一定压力。期后，应收票据结算仍然将作为公司主要结算方式，若公司无法对应收票据进行合理管理，将给公司带来票据管理风险和财务风险。抵押担保风险 报告期内，公司日常流动资金周转主要依赖于银行等金融机构的授信，由于公司名下没有土地、厂房等金融机构优先选择的抵押物作为担保，公司将名下生产用机器设备抵押给金融机构，签订动产抵押协议。另外，公司期后将进一步购进机器设备用于扩大生产，届时将其抵押给银行用以获得更多的融资。这些生产设备对公司经营起着至关重要的作用，如果公司不能按期归还银行本息，将面临固定资产被银行强制扣留或拍卖的风险，进而影响公司的正常生产经营活动。客户集中度较高的风险 2019 年度，公司前五大客户销售额为 105,295,862.56 元，占当期营业收入的比重为 50.74%，占比较高。虽然公司不存在对少数客户的重大依赖，但如果未来公司与主要客户的合作关系发生变化，出现前五大客户需求下降或新客户开拓收效慢的情况，将直接影响公司未来的发展。主要经营场所未能办理权属证书的风险 公司租赁的中大服装的房屋已取得建设用地规划许可证、建设工程规划许可证、建设工程施工许可证，并通过了建设项目竣工规划验收，取得了建设项目竣工规划审核意见书。但因中大服装在主建筑物与围墙之间搭建了大棚，用于临时存放原材料，导致上述房产未能办理房产证。由于中大服装在主建筑物与围墙之间搭建的大棚可单独拆除，因此，用于生产加工的主体建筑物被主管部门责令强制拆除的风险较小。如因主管部门责令对该部分违章搭建的大棚拆除，拆除该部分建筑物的工作期间，也将一定程度干扰公司正常的生产经营。原材料价格波动风险 2019 年以来，受国际政治经济因素影响，石油价格保持持7 续下降状态，公司产品使用的主要原材料工业涤纶丝价格总体上也保持下降势头，而下游机织布需求厂商的市场采购价格也随之下降,并且订单量相对不稳定，从而造成公司产品综合毛利率有所下降。如果后期石油价格持续下降，将对公司的库存产品和原料价值冲击较大，将进一步影响公司盈利水平。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 浙江莎特勒新材料股份有限公司 英文名称及缩写 Zhejiang Shatele New Materials Co.,Ltd.证券简称 莎特勒 证券代码 872297 法定代表人 王林利 办公地址 浙江省海宁市马桥街道红旗东路 8 号 1 幢 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 孙华峰 职务 董秘 电话 0573-87768155 传真 0573-87761508 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 浙江省海宁市马桥街道红旗东路 8 号 1 幢 314419 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董秘办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010 年 11 月 1 日 挂牌时间 2017 年 11 月 1 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C17 纺织业-C1751 化纤织造加工 主要产品与服务项目 机织布的研发、生产、销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）67,130,000.00 优先股总股本（股）0 控股股东 蒋敏奇 实际控制人及其一致行动人 蒋敏奇和王林利夫妇 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 913304815644281689 否 注册地址 浙江省海宁市马桥街道红旗东路8否 9 号 1 幢 注册资本 67,130,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 开源证券 主办券商办公地址 陕西省西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 崔玉强、赵灿 会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号院 1 号楼(B2)座 301 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 207,533,488.78 195,322,740.77 6.25%毛利率%11.97 9.77%-归属于挂牌公司股东的净利润 7,210,404.19 4,103,826.31 75.70%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 6711552.58 2,429,277.98 176.28%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.04%4.24%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）6.55%2.51%-基本每股收益 0.11 0.06 83.33%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 156,661,025.57 171,085,066.18-8.43%负债总计 50,592,269.44 72,226,714.24-29.95%归属于挂牌公司股东的净资产 106,068,756.13 98,858,351.94 7.29%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.58 1.47 7.48%资产负债率%（母公司）32.29%42.22%-资产负债率%（合并）-流动比率 1.84 1.43-利息保障倍数 4.02 2.54-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 17,339,268.12-572,834.15 3,126.93%应收账款周转率 3.82 4.28-存货周转率 7.60 7.51-11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-8.43%-1.55%-营业收入增长率%6.25%23.39%-净利润增长率%75.70%-60.80%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 67,130,000 67,130,000.00 0%计入权益的优先股数量 0.00 0.00 0%计入负债的优先股数量 0.00 0.00 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益 15,604.95 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量享受的政府补助除外。662,863.86 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-10,000.00 非经常性损益合计非经常性损益合计 668,468.81 所得税影响数 169,617.20 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 498,851.61 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 12 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 55,919,217.57-34,722,188.52 应收票据-3,480,000.00 1,131,673.90 应收账款-52,439,217.57 33,590,514.62 应付票据及应付账款 20,754,928.00-22,902,871.70 应付票据-19,500,000.00 21,400,000.00 应付账款-1,254,928.00 1,502,871.70 管理费用 12,031,690.42 4,666,922.88 研发费用 -7,364,767.54 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式（一）采购模式 公司设立采购部负责原材料采购工作，主要原材料为聚酯工业长丝，主要采购自化纤生产企业。目前公司采购计划以满足生产需求为前提，由于市场上聚酯工业长丝价格波动较大，采购部结合市场行情及订单量确定采购时点及采购量，要求满足日常生产需求并合理控制库存。在结算方式上，通常采用先款后货的结算方式，双方签订采购合同且公司付款后，供应商安排送货。上游供应商为大多为业内知名的大型工业涤纶丝、聚酯纤维生产企业，能够保证原材料供货速度及质量，经过近年来的发展，公司已经建立了稳定的采购渠道。（二）生产模式 公司客户群体较为稳定，经过长期合作，对客户需要的产品规格、数量具有一定的了解。为提高交货速度，对于常规规格、门幅、厚度的机织布，公司具备一定量的库存。因此，公司生产模式以满足库存线为基本要求。若客户订单要求常规产品，则以库存交货；若客户需求的是特殊规格产品，则下达生产计划，完工后交货。公司生产部根据客户订单合理安排生产计划，在保证交货期的前提下，减少物料的损耗，提高机器设备使用效率，有效降低生产成本。（三）销售模式 公司作为国内规模较大的机织布制造企业，产量质量在行业内具有较高的知名度。同时，由于公司具有位于海宁经编园区的区位优势，在供货速度上具有优势，吸引了一批稳定的客户群体。公司销售模式较为简单，在客户询价后，公司销售员工报价，达成合作意向后签订销售合同。为了保证客户群体的稳定性，公司通常给予客户 45-60 天的信用期。结算方式上，按照合同具体履行情况定期进行结算。（四）研发模式 公司研发以提高产品质量、开发机织布新产品为主要目的，提高产品质量包括提高机织布的平整度、减少机织布疵点等方面。为了提高公司的核心竞争力，公司积极组建研发部门，向国外高端机织布制造企业看齐，不断提高公司的技术水平。截至报告期末，公司共有研发部员工 21 人，形成稳定的研发团队，2016 年开始申报技术专利和新产品。2016 年度、2017 年度、2018 年度、2019 年度，公司研发费用支出分别为 638,552.51 元、7,364,767.54 元、8,044,329.48 元、6726049.37 元。报告期内，公司商业模式较上年度未发生较大变化。报告期后至披露日，公司商业模式较上年度未发生较大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：14 事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司营业收入 207,533,488.78 元，同比增长 6.25%；营业成本为 182,682,807.66 元，同比增长 3.66%，归属于挂牌公司股东的净利润为 7,210,404.19 元，同比增长 75.70%。截至 2019 年 12 月 31日，公司总资产为 156,661,025.57 元，同比减少 8.43%，归属于挂牌公司的净资产为 106,068,756.13 元，同比增长 7.29%，报告期内经营活动产生的现金流量净额为 17,339,268.12 元，与去年同期相比增加了17,912,102.27 元。公司基本实现经营计划。报告期内，公司机织布的研发、生产、销售工作都能按计划正常的开展。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 2,517,986.61 1.61%9,927,455.86 5.80%-74.64%应收票据 150,000.00 0.10%3,480,000.00 2.03%-95.69%应收账款 49,187,937.65 31.40%52,439,217.57 30.65%-6.20%存货 19,861,092.92 13.68%28,215,409.89 16.49%-29.61%投资性房地产 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%长期股权投资 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%固定资产 61,427,755.00 39.21%65,838,327.35 38.48%-6.70%在建工程 0.00 0.00 0.00 0.00%0.00%短期借款 38,490,000.00 24.57%38,490,000.00 22.50%0.00%长期借款 0.00 0.00%1,724,829.77 1.01%-100.00%15 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金较上年同期减少 74.64%,主要是原料采购和销售模式的影响,对货币资金的需求比较高。2.应收票据较上年同期减少 95.69%，主要是由于原料采购和销售模式的影响，年末通过票据背书转让支付的预付原材料款较多,造成了应收票据的减少。3.存货较上年同期减少了 29.61%，主要是由于本年加大了产品销售的力度,机织布的销售量较原来有了一定程度的增长，造成了存货的减少。5.长期借款较上年同期减少了 100.00%，主要原因是购买设备的银行借款每月需还本金及利息,剩余部分即将到期,已转入一年内到期的非流动负债。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 207,533,488.78-195,322,740.77-6.25%营业成本 182,682,807.66 88.03%176,234,835.75 90.23%3.66%毛利率 11.97-9.77%-销售费用 1,896,534.19 0.91%1,254,735.58 0.64%51.15%管理费用 4,327,373.74 2.09%3,007,168.45 1.54%43.90%研发费用 6,726,049.37 3.24%8,044,329.48 4.12%-16.39%财务费用 2,823,969.80 1.36%3,239,103.30 1.66%-12.82%信用减值损失-555334.60 0.27%0.00 0.00%0.00%资产减值损失 0.00 0.00%-1,077,653.61 0.55%-100%其他收益 661,675.45 0.32%104,495.89 0.05%533.21%投资收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%资产处置收益 15,604.95 0.00%0.00 0.00%0.00%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%营业利润 8,727,430.87 4.21%2,517,663.14 1.29%246.65%营业外收入 1,000.00 0.00%1,792,505.28 0.92%-99.94%营业外支出 10,000.00 0.00%52,373.37 0.03%-80.91%净利润 7,210,404.19 3.47%4,103,826.31 2.10%75.70%项目重大变动原因项目重大变动原因：16 1销售费用较上年同期增长 51.15%，主要是由于本年度销售数量增加和运输费用单价上涨导致。2管理费用较上年同期增长 43.90%，主要是由于本年度业务招待费用增加及管理人员工资增加。3.研发费用较上年同期减少 16.39%,主要是本年度研发产品的原材料消耗较原有研发产品有所减少。4财务费用较上年同期减少 12.82%，主要是由于本年短期借款的利率有所下降以及本年承兑贴现金额减少。5信用减值损失较上年的资产减值损失减少的原因主要是本年度应收账款回收力度加大，应收账款金额下降明显。6其他收益较上年增长 533.21%,主要是本年度政府财政补助收入的增加。7营业利润较上年同期增长 246.65%，主要是由于本年度原材料价格同比大幅度下降及研发费用下降所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 206,236,978.65 194,220,320.92 6.19%其他业务收入 1,296,510.13 1,102,419.85 17.60%主营业务成本 182,054,494.03 175,965,620.55 3.46%其他业务成本 628,313.63 269,215.20 133.39%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%机织布 202,735,899.19 97.69%191,904,055.37 98.25%5.64%机织布加工 327,118.20 0.16%261,183.09 0.13%25.24%整经加工 3,173,961.26 1.53%2,055,082.46 1.05%54.44%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司收入构成保持稳定，所有收入基本来自于主营业务，机织布的销售收入占总收入97.69%。17 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 浙江海利得新材料股份有限公司 37,650,285.99 18.14%否 2 福建思嘉环保材料科技有限公司 21,052,980.55 10.15%否 3 思嘉环保材料科技(上海)有限公司 18,123,392.88 8.73%否 4 浙江申豪新材料有限公司 14,258,525.04 6.87%否 5 湖北金龙新材料股份有限公司 14,210,678.10 6.85%否 合计合计 105,295,862.56 50.74%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 湖州尤夫工业纤维有限公司 52,013,524.23 34.61%否 2 浙江古纤道绿色纤维有限公司 30,983,487.86 20.61%否 3 江苏恒力化纤股份有限公司 27,933,438.86 18.59%否 4 海宁融诚聚数供应链股份有限公司 22,128,052.65 14.72%否 5 浙江海利得新材料股份有限公司 7,954,415.58 5.29%否 合计合计 141,012,919.18 93.82%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 17,339,268.12-572,834.15 3,126.93%投资活动产生的现金流量净额-7,270,250.00-1,904,675.00-281.71%筹资活动产生的现金流量净额-8,178,470.44-1,827,211.13-347.59%现金流量分析现金流量分析：1.经营活动产生的现金流量净额较上年增加 17,912,102.27 元，主要是由于报告期内销售收入增加，公司加大催款力度所致。2.投资活动产生的现金流量净额较上年减少 5,365,575.00 元，主要是本年度新购置了 13 台剑杆织机所致。3筹资活动产生的现金流量净额较上年减少 6,351,259.31 元，主要是本年度货款回收较好,年末银行承兑汇票等已结清,无余额。18 (三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）会计政策变更 财政部于 2017 年 3 月 31 日分别发布了企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量（2017 年修订）（财会20177 号）、企业会计准则第 23 号金融资产转移（2017 年修订）（财会20178 号）、企业会计准则第 24 号套期会计（2017 年修订）（财会20179 号），于 2017 年 5 月 2 日发布了企业会计准则第 37 号金融工具列报（2017 年修订）（财会201714 号）（上述准则以下统称“新金融工具准则”），要求在境内外同时上市的企业以及在境外上市并采用国际财务报告准则或企业会计准则编制财务报告的企业，自 2018 年 1 月 1 日起施行；其他境内上市企业自 2019 年 1 月 1 日起施行。本公司自 2019 年 1 月 1 日起开始执行上述新金融工具准则。2019 年 1 月 1 日之前的金融工具确认和计量与新金融工具准则要求不一致的，本公司按照新金融工具准则的要求进行衔接调整。涉及前期比较财务数据与新金融工具准则要求不一致的，本公司不进行调整。金融工具原账面价值和在新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额，计入 2019 年 1 月 1 日的留存收益或其他综合收益。财政部于 2019 年 5 月发布了修订后的企业会计准则第 7 号非货币性资产交换（以下简称“非货币性资产交换准则”)和企业会计准则第 12 号债务重组（以下简称“债务重组准则”)。修订后的非货币性资产交换准则及债务重组准则对本公司无显著影响。（2）会计估计变更 本报告期主要会计估计未发生变更。19 三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持持续独立自主经营的能力。企业治理规范有序，内部制度完善，管理层及核心技术人员队伍稳定。公司整体经营情况稳定，财务状况健康。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项，不存在影响公司持续经营能力的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、实际控制人不当控制的风险 蒋敏奇、王林利夫妇合计持有公司股份 60,400,000 股，占公司股份总额的 89.97%，为公司共同实际控制人。若公司实际控制人利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能损害公司或少数权益股东的利益。应对措施：针对上述风险，公司对实际控制人不当控制的风险管理按照公司法、证券法等法律法规及规范性文件的要求，建立了相对完善的法人治理结构和关联交易回避表决等制度，并根据董事会与股东大会的决策机制实行。同时公司在日常经营管理中对生产经营决策、财务决策、人事安排决策等重要控制活动通过部门领导会议讨论与通过决定，以降低和避免实际控制人不当对控制公司经营产生的风险。2、营业资金风险 截至 2019 年末公司资产负债率为 32.29%，2019 年度公司的经营活动产生的现金流量净额为17339268.12 元。公司采购原材料以先款后货的模式进行，而销售产品一般给予客户一定的信用期，同时，公司近年不断从国外引进机器设备，加大了固定资产投资力度，因此造成营运资金较为紧张。另外，公司融资渠道有限，主要依赖于银行借款、股东增资等融资渠道、资产负债率相对较高、经营活动现金流量趋紧张。若未来金融政策、上下游客户结算模式等发生不利于公司及相关行业的变化，可能会对公司发展产生一定的影响。应对措施：一方面，公司不断加强应收账款管理，制定了较为谨慎、符合公司实际情况和运行特点的坏账政策，保证客户回款的及时性；另一方面，公司在保持与银行等传统金融机构合作的同时，积极探索资本市场，拓展融资渠道。3、大额票据结算风险 20 报告期内，公司通过票据结算方式收款金额较大,呈现逐年增长趋势。票据支付结算金额较高，为公司票据管理和流动资金周转带来一定压力。期后，应收票据结算仍然将作为公司主要结算方式，若公司无法对应收票据进行合理管理，将给公司带来票据管理风险和财务风险。应对措施：公司将加强应收票据的管理，在接受应收票据时对票据的出票行以及背书情况进行严格审核；同时，公司将加强资金管理，以降低票据管理风险和财务风险。4、抵押担保风险 报告期内，公司日常流动资金周转主要依赖于银行等金融机构的授信，由于公司名下没有土地、厂房等金融机构优先选择的抵押物作为担保，公司将名下生产用机器设备抵押给金融机构，签订动产抵押协议。另外，公司期后将进一步购进机器设备用于扩大生产，届时将其抵押给银行用以获得更多的融资。这些生产设备对公司经营起着至关重要的作用，如果公司不能按期归还银行本息，将面临固定资产被银行强制扣留或拍卖的风险，进而影响公司的正常生产经营活动。应对措施：公司要合理规划资金运用，保证按期规划银行本息，注重自身信用的重要性。5、客户集中度较高的风险 2019 年度，公司前五大客户销售额为 105,295,862.56 元，占当期营业收入的比重为 50.74%，占比较高。虽然公司不存在对少数客户的重大依赖，但如果未来公司与主要客户的合作关系发生变化，出现前五大客户需求下降或新客户开拓收效慢的情况，将直接影响公司未来的发展。应对措施：一方面，公司将加强与客户之间的沟通，维持与现有客户之间的合作关系；另一方面，公司将加大对市场的开拓力度，不断开发新客户，保证公司产品的需求。6、主要经营场所未能办理权属证书的风险 公司租赁的中大服装的房屋已取得建设用地规划许可证、建设工程规划许可证、建设工程施工许可证，并通过了建设项目竣工规划验收，取得了建设项目竣工规划审核意见书。但因中大服装在主建筑物与围墙之间搭建了大棚，用于临时存放原材料，导致上述房产未能办理房产证。由于中大服装在主建筑物与围墙之间搭建的大棚可单独拆除，因此，用于生产加工的主体建筑物被主管部门责令强制拆除的风险较小。如因主管部门责令对该部分违章搭建的大棚拆除，拆除该部分建筑物的工作期间，也将一定程度干扰公司正常的生产经营。应对措施：中大服装已与主管部门就房产证办理的事宜进行沟通，并计划将违法建筑物整改后申请办理房产证,另外公司也已计划自行购买土地,建造厂房。7、原材料价格波动风险 2019 年以来，受国际政治经济因素影响，石油价格保持持续下降状态，公司产品使用的主要原材料 21 工业涤纶丝价格总体上也保持下降势头，而下游机织布需求厂商的市场采购价格也随之下降,并且订单量相对不稳定，从而造成公司产品综合毛利率有所影响。如果后期石油价格持续下降，对公司的库存产品和原料价值冲击较大，将进一步影响公司盈利水平。应对措施：一方面公司应与供应商签订长期采购合同，最大程度锁定原材料价格区间，从而稳定生产成本。另一方面，可以采取措施增加对下游客户的议价权，将成本变动转嫁给下游客户，保持自身的合理利润。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 22 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 五.二.(二)是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(三)是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在股份回购事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(四)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(五)是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在破产重整事项 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)重大重大诉讼、仲裁事项诉讼、仲裁事项 1 1、报告期内发生的诉讼、仲裁事项报告期内发生的诉讼、仲裁事项 报告期内发生的诉讼、仲裁事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 是 否 2、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 3 3、以临时公告形式披露且在报告期内结案的以临时公告形式披露且在报告期内结案的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 (二二)报告期内报告期内公司发生的日常性关联交易公司发生的日常性关联交易情况情况 单位：元 具体事项类型具体事项类型 预计金额预计金额 发生金额发生金额 1购买原材料、燃料、动力 80,000,000 6,883,892.37 2销售产品、商品、提供或者接受劳务，委托或者受托销售 0.00 0.00 3投资（含共同投资、委托理财、委托贷款）0.00 0.00 4财务资助（挂牌公司接受的）50,000,000.00 31,750,000.00 5公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型 0.00 0.00 6其他 0.00 0.00 7.实际控制人蒋敏奇、王林利为公司提供借款担保 90000000.00 46000000.00 23 (三三)报告期内报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易关联交易情况情况 单位：元 关联方关联方 交易内容交易内容 审议金额审议金额 交易金额交易金额 是否履行是否履行必要必要决策程序决策程序 临时临时报告披露报告披露时间时间 海宁市中大运动服装有限公司、蒋敏奇、王林利 为公司向兴业银行嘉兴海宁支行申请授信展期提供担保 6,000,000.00 0.00 已事后补充履行 2019 年 8 月 21日 海宁市中大运动服装有限公司、蒋敏奇、王林利 为公司向工商银行海宁支行申请办理贷款及银行承兑汇票授信提供担保 26,600,000.00 0.00 已事前及时履行 2019年11月13日 蒋敏奇、王林利 为公司向湖州银行海宁支行申请办理贷款及银行承兑汇票授信提供担保 20,000,000.00 0.00 已事前及时履行 2019年11月13日 海宁市中大运动服装有限公司 房租 1,800,000.00 1,800,000.00 已事前及时履行 2017年10月20日 偶发性关联交易的