873168_2019_鲁变电工_2019年年度报告_2020-04-27.pdf

1 2019 年度报告 鲁变电工 NEEQ:873168 鲁变电工股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年获得知识产权管理体系认证证书 2019 年荣获企业上市奖 取得国家节能产品质量监督检验中心 S11-2500/10 2500kVA 电力变压器 检验报告 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.27 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.30 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.32 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.32 第九节第九节 行业信息行业信息.34 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.34 第十一节第十一节 财务报告财务报告.40 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 鲁变电工、公司、本公司 指 鲁变电工股份有限公司 瑞科电气 指 山东瑞科电气有限公司 盛润新能源 指 山东盛润新能源设备有限公司 律师事务所 指 北京市中银（济南）律师事务所 会计师事务所 指 和信会计师事务所（特殊普通合伙）券商 指 川财证券有限责任公司 股东大会、股东 指 鲁变电工股份有限公司股东大会 董事会 指 鲁变电工股份有限公司董事会 监事会 指 鲁变电工股份有限公司监事会 控股股东、实际控制人 指 赵辉 挂牌 指 公司在全国中小企业股份转让系统挂牌“三会”指 股东大会、董事会、监事会 公司章程 指 鲁变电工股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2019 年 1-12 月 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人王子健、主管会计工作负责人王振及会计机构负责人（会计主管人员）朱业明保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。和信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 实际控制人不当控制的风险 目前公司股东赵辉直接持有公司 70%的股份，依其享有的表决权足以对公司的股东大会产生决定性影响，并对公司经营过程中的重大决策、经营方针以及人事任免具有决定性作用。公司治理风险 公司已经制定了较为完备的公司章程、”三会”议事规则等制度，但由于公司由有限责任公司改制为股份有限公司时间尚短，公司及管理层对规范运作的意识有待提高，公司对相关制度和内部控制的设计需要不断改善，公司管理层对上述规则的理解和执行尚需要在公司运营过程中不断完善，员工对于内部控制的执行效果有待考察。因此，公司短期内仍可能存在治理不规范、相关内部控制制度不能有效执行的风险。原材料价格波动风险 变压器的主要原材料为电磁线、母排、铁芯、油箱、散热油、绝缘件、电气元器件、绝缘板等零部件和黑色金属材料及制品、有色金属材料及制品。零部件生产最终原材料仍为黑色金属、有色金属、6 塑料，因此公司上游黑色金属、有色金属、塑料等大宗商品价格受供求变化和宏观经济形势影响较大，对本行业原材料的采购价格具有较大影响。行业竞争风险 我国变压器行业竞争较为激烈，ABB、西门子、东芝等为代表的跨国公司在资本和技术方面优势明显。国内企业亦可分为以特变电工、保变电气等为代表的规模较大公司，也包括各地方低端产能、规模较小的民营企业。低端产能的民营企业众多，产品同质化较强，产品和服务相对单一，市场竞争激烈；另一方面，国内部分地区还存在一定的保护政策，阻碍了生产要素和市场竞争的自由流动，造成不规范竞争。我国变压器市场，尤其是 110kV 以下变压器的生产厂家众多，生产能力和技术水平差距不大，产品同质化程度较强，产品和服务相对单一，市场竞争激烈。若公司在产品和服务门类、产品质量、技术储备等方面无法实现快速发展和差异化竞争，可能会对公司推广市场战略、提高市场份额造成影响。应收账款余额较大的风险 2017 年末、2018 年末和 2019 年末，公司应收账款余额分别为2,571.14 万元、3,675.98 万元和 6,114.76 万元，占总资产的比例分别为 30.51%、49.18%和 64.95%，应收账款规模较大且占总资产比例逐年上升。随着公司销售规模的扩大，应收账款余额有可能继续增加，如果公司对应收账款催收不力，或者公司客户资信状况、经营状况出现恶化，导致应收账款不能及时收回，将可能给公司带来坏账风险，影响公司现金流及利润情况。毛利率较低风险 由于行业竞争较激烈，而公司客户主要集中于国网系统内，因此销售方面自主定价权较弱。本年度公司毛利率处于较低水平，如果未来公司不能持续研发出高附加值产品并投入市场，公司毛利不足以弥补公司研发、费用支出，公司可能面临亏损。同时，公司也面临研发高附加值产品失败、大额研发投入无法收回的风险，从而可能造成公司营业利润大幅下滑或者亏损。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 鲁变电工股份有限公司 英文名称及缩写 无 证券简称 鲁变电工 证券代码 873168 法定代表人 王子健 办公地址 山东省泰安市肥城市仪阳街道办事处朝阳路 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 李娜 职务 董事会秘书 电话 13583866237 传真 无 电子邮箱 公司网址 http:/ 山东省泰安市肥城市仪阳街道办事处朝阳路 271600 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 鲁变电工股份有限公司办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010 年 6 月 29 日 挂牌时间 2019 年 1 月 22 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）电气机械和器材制造业中的变压器、整流器和电感器制造业（C3821）主要产品与服务项目 变压器、箱式变电站、10kV 柱上变压器台成套设备、计量周转箱、智能安全工器具柜、直流屏、保护屏、双电源配电柜、断路器、金属构件、电缆桥架的生产、销售、安装、维修；电器维修、测试；国家法律、法规、政策允许范围内的进出口贸易。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）50,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 赵辉 实际控制人及其一致行动人 赵辉 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 913709835578808423 否 注册地址 山东省泰安市肥城市仪阳街道办事处朝阳路 否 注册资本 50,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 川财证券 主办券商办公地址 中国（四川）自由贸易试验区成都市高新区交子大道 177 号中 海国际中心 B 座 17 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 和信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李雪华 郭京 会计师事务所办公地址 济南市历下区文化东路 59 号盐业大厦 7 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 73,376,836.99 54,002,530.94 35.88%毛利率%17.04%14.30%-归属于挂牌公司股东的净利润 2,384,174.09-2,527,470.00 194.33%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 26,052.73-2,609,569.82 101.00%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）4.76%-5.04%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）0.05%-5.20%-基本每股收益 0.0477-0.0505 194.46%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 94,151,337.70 74,739,657.32 25.97%负债总计 42,892,232.78 25,864,726.49 65.83%归属于挂牌公司股东的净资产 51,259,104.92 48,874,930.83 4.88%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.03 0.98 5.10%资产负债率%（母公司）45.56%34.61%-资产负债率%（合并）45.56%34.61%-流动比率 1.85 2.33-利息保障倍数 62.33-4.89-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-13,680,831.70 17,812,730.71-176.80%应收账款周转率 1.50 1.73-存货周转率 6.37 6.71-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%25.97%-11.30%-营业收入增长率%35.88%4.09%-净利润增长率%194.33%-223.90%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 50,000,000 50,000,000 0 计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）2,446,600.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-88,478.64 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,358,121.36 所得税影响数 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 2,358,121.36 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 36,819,772.24 11 应收票据 60,000.00 应收账款 36,759,772.24 应付票据及应付账款 24,238,398.83 应付票据 应付账款 24,238,398.83 2019 年 4 月 30 日，财政部发布的关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会【2019】6 号），要求对已执行新金融工具准则但未执行新收入准则和新租赁准则的企业应按如下规定编制财务报表：资产负债表中将“应收票据及应收账款”行项目拆分为“应收票据”及“应收账款”；增加“应收款项融资”项目，反映资产负债表日以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的应收票据和应收账款等；将“应付票据及应付账款”行项目拆分为“应付票据”及“应付账款”。利润表中在投资收益项目下增加“以摊余成本计量的金融资产终止确认收益（损失以“-”号填列）”的明细项目。2019 年 9 月 19 日，财政部发布了关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知（财会【2019】16 号），与财会【2019】6 号配套执行。本公司根据财会【2019】6 号、财会【2019】16 号规定的财务报表格式编制比较报表，并采用追溯调整法变更了相关财务报表列报。12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司专业从事供电系统内一次设备的研发、设计、生产和销售，是致力于为电网系统提供安全、高效、节能、环保的电力设备和技术解决方案的综合服务供应商。1、生产模式 变压器生产包括零部件采购和总装配两大步骤，装配车间把对外采购和车间制造的各类零部件组装成为变压器产品。我公司以生产为核心，从线圈绕制到总装试验，材料均按生产所需的种类、数量、时间来供给，保证变压器生产按照计划完成，针对各种制约因素，从仓库整理开始，到业务流程再造，物流资源整合，逐渐消除仓库库存，减少订单等待和产品积压，达到均衡生产的目的。2、采购模式 公司通过实地考察和行业调查，择优选择供应商，每次采购从供应商库进行多企业询价后综合情况比对，通过综合分析，择优确定供应商，在源头上保证质量的同时，提高配送时间和配送效率。3、销售模式 公司销售以国网市场为主体，南网已经通过资质审核。2020 年将把南网作为新的突破口，加大对社会类项目、政府类项目的投标工作，做到市场多元化，并且积极响应国家的“一带一路”的市场导向，把业务开展到国际，提升整个公司的业绩，以电子商务履约和服从集约化管理为中心，做到客户满意。4、研发模式 公司注重研发和专业培训工作，各类生产资质齐全，具有各型号及容量的型式试验报告、节能报告及 17 项使用新型专利、12 项科技项目获奖证书，同时与长春工程学院、齐鲁工业大学等高等院校建立了长期的产学一体化交流模式。同时将与产业的上下游企业探讨研发，提升产品的智能化、科技化，引导市场主流。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 13 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司经营计划实施情况如下：营业收入：2019 年公司实现营业收入 73,376,836.99 元，2018 年公司实现营业收入 54,002,530.94元,较上年同期增长 19,374,306.05 元，较上年同期增长 35.88%。2019 年公司营业收入增长的主要原因为：1 公司 2019 年订单大幅增长，发展了部分省外的国网客户，如国网辽宁省电力有限公司，国网四川省电力有限公司、中国神华国际工程有限公司等客户 2 公司产品销售多样化，由单一变压器向变压器台成套设备转移。2019 年全年营业成本为 60,872,347.59 元,2018 年全年营业成本为 46,281,306.67 元，增加14,591,040.92 元，增长比例为 31.53%。主要变动原因为：2019 年公司增大市场投入，继续开拓新市场，市场开拓效果初显，2019 年度比上年同期收入增加 19,374,306.05 元，由于营业收入相比去年同期增加，因此营业成本相应比去年同期增加 14,591,040.92 元。净利润：2019 年实现净利润 2,384,174.09 元，2018 年实现净利润-2,527,470.00 元。较上年同期增加 4,911,644.09 元。2019 年公司净利润增长主要原因：1 公司 2019 年订单大幅增长，收入利润也随之增加；2 公司为降低生产成本，提高公司效益，优化了变压器相关产品设计方案，使公司产品毛利率相比去年同期提高；3 公司报告期内收到新三板政府补贴、研发费用政府补贴等政府补助。以上因素综合导致净利润比去年同期增加 4,911,644.09 元。资产负债率情况：2019 年公司资产负债率 45.56%，2018 年公司资产负债率 34.61%，2019 年期末比2018 年期末资产负债率增加了 10.95%，主要是因为公司报告期内公司从中国邮政储蓄银行肥城支行贷款 5,000,000.00 元和肥城工商银行贷款 2,000,000.00 元，致使资产负债率比去年同期有所升高。现金流量情况：1、经营活动现金流：报告期内经营活动产生的现金流量净额-13,680,831.70 元，与上年同期相比，减少 31,493,562.41 元。变动原因为:报告期内本企业大部分的订单集中于第四季度，产品已经出库销售并确认收入，但尚未收到客户回款。另外受到经济大环境不景气的影响，原材料的供货商调整了赊销策略，赊销期缩短，公司为生产采购原材料支付了较多的现金。2、投资活动现金流：报告期内，投资活动产生的现金流量净额为-2,036,167.50 元，与上年同期相比增加了 4,670,559.16 元。14 变动原因为：2018 年公司为规范治理从国网山东省电力公司肥城市供电公司购入 3 座车间，该车间在购入前，系公司租赁的肥城供电公司的厂房；另外公司 2016 年 2 月集体企业改制完成，2016 年 11 月公司为后续发展决定办理土地出让手续。2019 年公司仅为扩大产量和提高生产效率，陆续购入单梁起重机、绕线机、固化炉等先进设备，固定资产支出较少。上述因素导致 2019 年末投资活动产生的现金流量净额相比上年同期提高 4,670,559.16 元。3、筹资活动现金流:报告期内，筹资活动产生的现金流量净额为 6,973,477.78 元，与上年同期相比增加了 9,344,619.78 元。主要是银行借款的影响。报告期内，公司主营业务、主要产品和服务、商业模式未发生重大变化，核心技术团队稳定。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期末与本期期本期期初金额初金额变动比变动比例例%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货币资金 4,687,863.44 4.98%13,408,526.75 17.94%-65.04%应收票据 60,000.00 0.08%应收账款 61,147,590.53 64.95%36,759,772.24 49.18%66.34%存货 12,041,420.40 12.79%7,059,137.18 9.44%70.58%投 资 性 房地产 长 期 股 权投资 固定资产 8,381,547.58 8.90%7,117,013.28 9.52%17.77%在建工程 88,200.00 0.09%873,786.42 1.17%-89.91%短期借款 7,000,000.00 7.43%应付票据 应付账款 33,614,654.50 35.70%24,238,398.83 32.43%38.68%预收款项 861,533.32 0.92%218,482.37 0.29%294.33%其他应付款 90,177.04 0.09%292,351.26 0.31%-69.15%长期借款 15 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金：2019年年末货币资金期末数为4,687,863.44元，2018 年年末货币资金期末数为13,408,526.75元，减少 8,720,663.31 元。主要变动原因：1报告期为扩大销售规模加大了原材料的采购金额；2报告期内第四季度完成多项订单，应收账款比上年同期增加 24,387,818.29 元，导致回款金额比去年略低。期间费用增加；以上因素影响致使 2019 年年末货币资金期末数比上年同期减少 8,720,663.31 元。2、应收账款：2019 年年末应收账款金额为 61,147,590.53 元，上期末应收账款金额为 36,759,772.24 元，增加24,387,818.29 元。主要变动原因为：2019 年 11 月公司与国网辽宁省电力有限公司物资分公司发生交易，金额 12,338,831.60 元，该公司的应收账款账龄为 3-6 个月；2019 年 10-12 月与山东爱普电气设备有限公司发生交易，金额 9,110,461.42 元，该公司的应收账款账龄为 3-6 个；2019 年 9-11 月与中国神华国际工程有限公司发生交易，金额 4,451,804.50 元，该公司应收账款账龄约为 6 个月；2019 年 9-11月与国网山东省电力公司物资公司发生交易，金额 2,947,776.60 元，该公司应收账款账龄约为 6 个月；上述金额合计 28,848,874.12 元。剩余应收账款余额的增加是因为零星客户应收账款金额增加导致，账龄约 6 个月。公司目前已经制定了科学的应收账款政策，建立了应收账款责任制度，加强应收账款的内部控制，试行责任人管理制度，每月回款计划和当月绩效工资挂钩；6 个月以上没有成效的，停职催欠。对于恶意拖欠的债务人，公司将通过法律途径等措施加以追讨。3、存货：2019 年年末存货期末数为 12,041,420.40 元，2018 年年末存货期末数为 7,059,137.18 元，增加4,982,283.22 元。主要变动原因：1报告期为扩大销售规模加大了原材料的采购金额，原材料库存金额相比上年同期增加 688,654.59 元；2报告期随着公司订单的大幅增加，公司为保证充足的库存，加大了常规型号变压器的产量,库存商品金额相比上年同期增加 3,495,777.83 元。以上因素影响致使 2019年年末存货期末数比上年同期增加 4,982,283.22 元。4、固定资产：2019 年年末固定资产期末数为 8,381,547.58 元，2018 年年末固定资产期末数为 7,117,013.28 元，增加了 1,264,534.30 元。主要变动原因为：公司 2019 年公司为扩大生产规模，提高生产效率，购入了先进的变压器生产设备，导致公司 2019 年固定资产期末金额相比上年固定资产期末金额大幅增加。5、在建工程：2019 年年末在建工程期末数为 88,200.00 元，2018 年年末在建工程期末数为 873,786.42 元，减少16 785,586.42 元。主要变动原因为：2018 年公司变压器生产车间进行了车间外墙工程改扩建，金额873,786.42 元，该工程于 2019 年 5 月达到预定可使用状态，已经转入固定资产。2019 年公司无大的在建工程改造项目，致使 2019 年在建工程期末数相比上年同期减少 785,586.42 元。6、无形资产：2019 年年末无形资产为 6,087,545.46 元,2018 年年末无形资产为 6,214,369.38 元，减少 126,823.92元，主要变动原因为：报告年度内正常的无形资产摊销所致。7、短期借款：2019 年末短期借款的期末数为 7,000,000.00 元，上期末短期借款为 0.00 元，增加 7,000,000.00 元。主要变动原因为：主要系公司为补充流动资金，以进一步优化公司财务结构，公司 2019 年 11 月增加的肥城市邮政储蓄银行和肥城市工商银行贷款所致。8、应付账款：2019 年年末应付账款为 33,614,654.50 元，2018 年年末应付账款为 24,238,398.83 元，增加9,376,255.67 元。主要变动原因为：公司报告期内加大了原材料的采购金额，由此导致所欠供应商货款增加。9、预收款项：2019 年年末预收款项为 861,533.32 元，2018 年年末预收款项为 218,482.37 元，增加 643,050.95元。主要变动原因为：公司报告期内收取的客户预付款增加。10、其他应付款：2019 年年末其他应付款为 90,177.04 元，2018 年年末其他应付款为 292,351.26 元，减少202,174.22 元。主要变动原因为：公司报告期内及时归还了零星往来款项。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%金额金额 占营业收占营业收入的入的比比重重%金额金额 占营业收占营业收入的入的比比重重%营业收入 73,376,836.99-54,002,530.94-35.88%营业成本 60,872,347.59 82.96%46,281,306.67 85.70%-2.74%毛利率 17.04%-14.30%-销售费用 5,039,778.35 6.87%2,358,792.43 4.37%113.66%管理费用 3,229,554.94 4.40%3,165,314.33 5.86%2.03%研发费用 3,670,607.04 5.00%3,871,730.78 7.17%-5.19%17 财务费用 18,515.56 0.025%355,542.45 0.66%-94.79%信用减值损失-178,428.12-0.24%0.00 0.00%资产减值损失 0.00 0.00%250,669.73 0.46%其他收益 2,446,600.00 3.33%4,200.00 0.007%58,152.38%投资收益 0.00 0.00%0.00 0.00%公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%资产处置收益 0.00 0.00%115,006.37 0.21%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%营业利润 2,445,888.51 3.33%-2,147,247.90-3.98%213.91%营业外收入 2,010.00 0.002%4,300.00 0.007%-53.26%营业外支出 90,488.64 0.12%41,406.55 0.07%118.54%净利润 2,384,174.09 3.25%-2,527,470.00-4.68%194.33%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入：2019 年全年营业收入为 73,376,836.99 元，2018 年全年营业收入为 54,002,530.94 元，增加19,374,306.05 元,增长比例为 35.88%。主要变动原因为：1公司 2019 年订单大幅增长，发展了部分省外的国网客户，如国网辽宁省电力有限公司，国网四川省电力有限公司、中国神华国际工程有限公司等客户；2公司产品销售多样化，由单一变压器向变压器台成套设备转移。2、销售费用：2019 年全年销售费用为 5,039,778.35 元，2018 年全年销售费用为 2,358,792.43 元，增加2,680,985.92 元,增长比例为 113.66%。主要变动原因为：1公司 2019 年为扩大市场占有率，扩大销售收入，加大了国网客户的投标力度，投标费用金额相比去年同期增加 1,030,503.01 元；22019 年随着公司销售收入的同比增长，公司的运输费用也相应比去年同期增长 848,472.99 元。3公司 2019 年为了扩大市场占有率，巩固公司在同行业中的优势地位，业务经费、差旅费、业务招待费等三项费用金额相比去年同期增加 501,285.59 元。3、财务费用：2019 年全年财务费用为 18,515.56 元，2018 年全年财务费用为 355,542.45 元，减少337,026.89 元，减少比例为 94.79%。主要变动原因为：2019 年 1-10 月份，我公司由于现金流充足未在银行贷款。2019 年 11 月，公司为了扩大规模和产量，决定在肥城邮政储蓄银行贷款 500万元、在肥城工商银行贷款 200 万元，2019 年实际支付的银行贷款利息的期限仅仅 2 个月的时间，致使 2019 年全年财务费用为 18,515.56 元，相比去年同期减少 337,026.89 元。4、信用减值损失：18 2019 年全年信用减值损失为-178,428.12 元，2018 年全年资产减值损失为 0.00 元。主要变动原因为：账龄 1 年以上款项报告期内回款比较及时，由此导致以前期间按账龄分析法计提的坏账准备本期需要转回。5、其他收益：2019 年全年其他收益为 2,446,600.00 元，2018 年其他收益为 4,200.00 元，增加2,442,400.00 元，增加比例为 581.52%。主要变动原因为：报告期内收到的新三板挂牌政府补贴、研发费用补助等相关政府补贴。6、营业利润：公司 2019 年营业利润为 2,445,888.51 元，2018 年营业利润为-2,147,247.90 元，主要变动原因为：1公司 2019 年订单大幅增长，收入利润也随之增加；2公司为降低生产成本，提高公司效益，优化了变压器相关产品设计方案，使公司产品毛利率相比去年同期提高；3公司报告期内收到新三板政府补贴、研发费用政府补贴等政府补助。以上因素综合导致营业利润比去年同期增加 4,593,136.41 元。7、营业外收入：公司 2019 年营业外收入为 2,010.00 元，2018 年营业外收入为 4,300.00 元，减少 2,290.00 元，减少比例为 53.26%。主要变动原因为:报告期内收取的员工安全、卫生、质量考核罚款比上年同期有所减少。8、营业外支出：2019年全年营业外支出90,488.64元，2018年全年营业外支出41,406.55元，增加49,082.09元，增长比例为 118.54%。主要变动原因为：公司报告期支付了国网河北省电力有限公司物资分公司的履约违约金。9、净利润：由于公司 2019 年营业利润的增加，因此报告期内 2019 年期末净利润 2,384,174.09 元。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 72,581,197.93 53,739,493.18 35.06%其他业务收入 795,639.06 263,037.76 202.48%主营业务成本 60,778,046.11 46,237,628.23 31.45%其他业务成本 94,301.48 43,678.44 115.90%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 19 单位：元 类别类别/项项目目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%油浸变压器 57,772,390.70 78.73%43,321,396.99 80.22%33.36%干式变压器 14,770,483.30 20.13%10,416,209.40 19.29%41.80%其他 38,323.93 0.05%1,886.79 0.002%1,931.17%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：2019 年全年营业收入为 73,376,836.99 元，上年同期为 54,002,530.94 元，增长 19,374,306.05 元，增长比例为 35.88%。从上表可以看出，公司目前收入主要来源于油浸变压器和干式变压器的销售，两者约占收入的 98.86%。公司 2019 年营业收入比 2018 年增长 35.88%，主要由于公司 2019 年新增客户-国网辽宁省电力有限公司物资分公司、国网四川省电力公司物资分公司、山东爱普电气设备有限公司、中国神华国际工程有限公司等客户，导致公司销售收入比去年同期销售收入增长 35.88%。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 山东瑞科电气有限公司 13,338,473.52 21.40%是 2 国网辽宁省电力有限公司物资分公司 12,338,831.60 19.80%否 3 山东爱普电气设备有限公司 9,110,461.42 14.62%否 4 中国神华国际工程有限公司 4,451,804.50 7.14%否 5 国网山东省电力公司物资公司 2,947,776.60 4.73%否 合计合计 42,187,347.64 67.69%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 安徽广远电器有限公司 4,283,611.50 12.74%否 2 山东宝帅电力设备有限公司 3,219,029.18 9.58%否 3 泰安同正电气设备有限公司 1,875,658.69 5.58%否 4 江苏神龙电气制造有限公司 1,725,468.15 5.13%否 5 泰安博创电气有限公司 1,550,468.81 4.61%否 合计合计 12,654,236.33 37.64%-20 3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-13,680,831.70 17,812,730.71-176.80%投资活动产生的现金流量净额-2,036,167.50-6,706,726.66 69.64%筹资活动产生的现金流量净额 6,973,477.78-2,371,142.00 394.10%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动现金流：报告期内经营活动产生的现金流量净额-13,680,831.70 元，与上年同期相比，减少 31,493,562.41 元。变动原因为:报告期内本企业大部分的订单集中于第四季度，产品已经出库销售并确认收入，但尚未收到客户回款。另外受到经济大环境不景气的影响，原材料的供货商调整了赊销策略，赊销期缩短，公司为生产采购原材料支付了较多的现金。2、投资活动现金流：报告期内，投资活动产生的现金流量净额为-2,036,167.50 元，与上年同期相比增加了 4,670,559.16 元。变动原因为：2018 年公司为规范治理从国网山东省电力公司肥城市供电公司购入 3 座车间，该车间在购入前，系公司租赁的肥城供电公司的厂房；另外公司 2016 年 2 月集体企业改制完成，2016 年 11 月公司为后续发展决定办理土地出让手续。2019 年公司为扩大产量和提高生产效率，陆续购入单梁起重机、绕线机、固化炉等先进设备。上述因素导致 2019 年末投资活动产生的现金流量净额相比上年同期提高4,670,559.16 元。3、筹资活动现金流：报告期内，筹资活动产生的现金流量净额为 6,973,477.78 元，与上年同期相比增加了 9,344,619.78元。主要是报告期内银行借款的影响。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 21 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 22 （1 1）重要会计政策变更）重要会计政策变更 会计政策变更的内容和原因 审批程序 受影响的报表项目名称 执行财政部发布的 关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会【2