872933_2019_正潭股份_2019年年度报告_2020-06-22.pdf

1 2019 年度报告 正潭股份 NEEQ:872933 江西正潭新材料股份有限公司 Jiangxi Zhengtan New Material Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 11 月 14 日，江西正潭新材料股份有限公司年处理2万吨含锑金精矿综合利用项目备案的申请被相关部门批准同意对该项目予以备案。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计会计数据和财务指标摘要数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2828 第七节第七节 融资融资及利润分配情况及利润分配情况 .3030 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3030 第九节第九节 行业信息行业信息 .3232 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、正潭股份 指 江西正潭新材料股份有限公司 主办券商、国融证券 指 国融证券股份有限公司 三会 指 股东大会、董事会、监事会 股东大会 指 江西正潭新材料股份有限公司股东大会 董事会 指 江西正潭新材料股份有限公司董事会 监事会 指 江西正潭新材料股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 公司法 指 中华人民共和国公司法 元 指 人民币元 报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 公司章程 指 江西正潭新材料股份有限公司章程 会计师、会计师事务所 指 中准会计师事务所（特殊普通合伙）5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人付学军、主管会计工作负责人严冰及会计机构负责人（会计主管人员）严冰保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中准会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、税收优惠政策变化风险 根据新干县人民政府办公室“关于印发新干县工商企业税收奖励及护税协税考核办法的通知 干府办字201240 号”以及“印发关于进一步规范我县企业税收奖励及护税协税考核办法的通知干府办字201661 号”的文件，公司享受缴纳增值税优惠奖励政策，2017 年度、2018 年度享受税收奖励收入分别为 753,140.02 元、1,263,775.30 元，同时，根据财税 201578号财政部国家税务总局关于印发资源综合利用产品和劳务增值税优惠目录的文件，明确纳税人销售自产的资源综合利用产品和提供资源综合利用劳务（以下简称销售综合利用产品和劳务），可享受增值税即征即退政策。本公司符合该目录 3.6 条规定：稀土产品加工废料，废弃稀土产品及拆解物综合利用的资源条件，享受 30%的退税比例，目前公司正在积极申请该退税优惠政策，一旦申请成功将对公司的收益产生更加重大的影响。截止至 2019 年 12 月 31 日未申请税收优惠奖励金额。公司 2017 年度、2018 年度、2019 年度净利润分别为 452,998.11元、2,248,843.88 元和-11,167,714.33 元，税收奖励及基础设施建设收入占当期净利润的比例较大。但若日后该等税收优惠政策发生变动，将会对公司的持续经营能力产生较大影响。2、报告期内公司业务综合毛利率较低，2018 年度、2019 年度，产品销售毛利率分别 13.89%和 6 产品盈利能力不足的风险 29.76%，包含营业成本、期间费用、税金及附加、资产减值损失等净利率分别为 3.90%和-156.28%。由于上马新项目，报告期内公司的净利率下降严重，且公司稀土氧化物产品是利用钕铁硼废料回收加工生产，原材料的采购价与产品的市场价格呈紧密的正向变动关系，因此公司的产品综合毛利率提升空间不大。同时公司属于资源综合利用行业，该行业的企业普遍享有税收返还等补贴政策，补贴收入进一步影响到产品或原材料的市场定价，因而导致行业内企业及本公司存在综合毛利率低与盈利能力不足的风险。3、短期偿债能力不足的风险 2018 年末、2019 年末，公司的资产负债率分别为 60.73%、51.15%，流动比率分别为 0.6 倍、1.06 倍，速动比率分别为 0.02倍、0.03 倍。报告期内虽然公司的资产负债率在下降，但是公司资产负债率总体偏高，流动与速动比率相对偏低，公司短期偿债能力不足。2018 年末及 2019 年末，公司的短期借款都为1200 万元，而 2018 年末、2019 年末的现金余额分别为1,097,882.30 元和 26,796.58 元，公司存在一定的短期偿债压力。4、营运资金不足的风险 报告期 2018 年度、2019 年度，公司的经营活动现金流量净额分别为 21,144,728.40 元及-255,831.11 元。2019 年度公司经营活动产生较大的现金净流出，主要是公司业绩下滑严重，并且公司正在报批上马“2 万吨含锑金精矿综合利用项目”，导致费用大量增加。5、存货价格下跌风险 2018年末和 2019年末公司存货分别为 45,093,269.82元和41,302,056.37 元，占当期流动资产的比例分别为 97.33%和97.51%。公司存货余额较大，主要是由稀土生产工艺造成的，具有一定的行业特性，在稀土氧化物的萃取生产工艺流程中，需要在槽箱中填装和留存稀土料液（俗称槽液，即稀土氧化物分离前的混合液体），而一条萃取分离线往往由几十只槽箱组成，因而需要留存大量的槽液来进行萃取生产。稀土属于不可再生的重要战略资源，近两年，受国家宏观政策调控及行业周期波动，国内市场供过于求，造成稀土价格持续下跌，钕铁硼废料和稀土氧化物的价格都与稀土元素息息相关，尽管报告期内绝大部分稀土氧化物的市场价格仍高于账面成本，但不排除未来稀土氧化物价格继续下跌进而跌破其账面成本，从而需要计提大额的存货跌价准备的风险。6、客户集中度较高的风险 2018 年度、2019 年度公司前五大客户销售收入分别占营业收入的 90.27%和 100%，其中 2018 年度公司第一大客户上犹盛峰新材料有限公司销售收入占营业收入的 49.65%，2019 年度公司第一大客户赣州市立业稀土有限公司销售收入占营业收入的49.30%，公司对大客户及单个客户的销售额偏大但趋向分散，主要是大客户需求量增大且公司主要大客户资金实力较雄厚、多采用预付货款的形式采购公司产品，货款有保障，同时为了巩固长久合作关系，公司在同等条件下会优先保障大客户的购货需求。但若日后主要客户的经营或财务状况出现不良的变化，或者公司与主要客户的稳定合作关系发生变动，将可能对公司 7 的资金周转和经营业绩产生不利的影响。7、供应商集中度较高的风险 2018 年度、2019 年度公司向前五名供应商公司采购总额分别为 40,215,688.54 元和 497,570.00 元，分别占 2018 年度和 2019 年度采购总额的 95.65%和 73.92%。公司为了保证稳定合格的货源供应，一直采取集中采购的策略，导致公司供应商集中度较高，公司可能面临原材料供应不足或者不稳定的情况，从而导致公司产生较大的经营风险。8、共同实际控制人不当控制风险 付正潭为公司控股股东，付正潭与付学军、肖学明为父子，共持有公司 100.00%的股权，因此认定付正潭、付学军、肖学明为公司的实际控制人。其中付正潭持有公司 90.00%的股权，为公司第一大股东，同时担任公司的董事长；付学军持有公司9.00%的股权，为公司第二大股东，同时担任公司的董事兼总经理。肖学明持有公司 1.00%的股权，同时担任公司的董事。共同实际控制人以其所持有的公司股份及在公司的任职，能够对公司股东大会、董事会、管理层的决策等事项产生重大影响。虽然公司已建立起一整套公司治理制度，但公司实际控制人仍有可能利用其控制地位，通过行使表决权对公司的经营、人事、财务等实施不当控制，可能影响公司的正常经营，为公司持续健康发展带来风险。9、公司经营管理和治理风险 公司变更为股份公司时间尚短，各项管理控制制度的执行需要经过一段时间的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐步完善。特别是公司股份申请公开转让后，对公司治理会提出更高的要求，而公司在对相关制度的执行中尚需进一步理解、熟悉，公司治理存在一定的风险。10、环保风险 钕铁硼废料回收加工的生产环节包括焙烧、酸溶、过滤、萃取等环节，生产过程中江西正潭新材料股份有限公司存在着一定的“三废”排放、综合处理等环境保护问题。公司高度重视环境保护工作，建立了完善的环境保护管理体系。公司已于 2017 年 10 月 28 日取得江西正潭新材料股份有限公司（江西吉泰稀有金属有限公司）年综合处理回收利用 4800 吨钕铁硼废料项目竣工环境保护验收意见和报告，验收组原则上同意该项目通过竣工环境保护验收。随着国家经济增长模式的转变和可持续发展战略的全面实施，对环境保护的力度不断加大，可能会对稀土企业制定更为严格的环保标准，从而要求行业内相关企业加大对环保的投入，加大对环保基础及配套设施的建设，导致行业内公司污染处理费用的增加，存在较大的环保风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江西正潭新材股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangxi Zhengtan New Material Co.,Ltd.证券简称 正潭股份 证券代码 872933 法定代表人 付学军 办公地址 江西省吉安市新干县盐化城 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 成林骏 职务 董事会秘书 电话 0796-2788589 传真 0796-2788587 电子邮箱 公司网址-联系地址及邮政编码 江西省吉安市新干县盐化城 331300 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 正潭股份董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 6 月 22 日 挂牌时间 2018 年 7 月 31 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-废弃资源综合利用业-金属废料和碎屑加工处理（C4210）主要产品与服务项目 钕铁硼废料回收、加工 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）50,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 付正潭 实际控制人及其一致行动人 付正潭、付学军、肖学明 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91360824576131513N 否 9 注册地址 江西省吉安市新干县盐化城 否 注册资本 50,000,000 元 否 无 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国融证券 主办券商办公地址 内蒙古自治区户呼和浩特市武川县腾飞大道 1 号四楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中准会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 谭旭明、李文强 会计师事务所办公地址 北京市海淀区首体南路 22 号楼 4 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 鉴于公司战略发展需要，经与开源证券充分沟通与友好协商，双方决定解除持续督导协议，并就终 止的相关事宜达成一致意见。根据中国证监会及全国中小企业股份转让系统的相关要求及规定，公司已就开源证券解除持续督导事宜及由国融证券股份有限公司（下称国融证券)承接持续督导义务的事项 达成一致，在与开源证券签订解除持续督导协议书的当日与国融证券签订持续督导协议书。本次变更持续督导主办券商的议案已经公司第一届董事会第九次会议和 2020 年第一次临时股东大会审议通过，详情见公司于 2020 年 1 月 15 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（）上披露的第一届董事会第九次会议决议公告（公告编号：2020-001）、于 2020 年 2 月 13 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（）上披露的2020 年第一次临时股东大会决议公告（公告编号：2020-005）。根据全国中小企业股份转让系统有限责任公司的相关要求及规定，公司已与原主办券商开源证券股份有限公司，签署了解除持续督导协议，并与国融证券股份有限公司（以下简称“国融证券”）签署了持续督导协议，约定自全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具无异议函之日起，各方协议生效。全国中小企业股份转让系统有限责任公司于 2020 年 3 月 2 日出具了关于对主办券商和挂牌公司协商一致解除持续督导协议无异议的函，相关协议自该函出具之日起生效，由国融证券担任公司的主办券商并履行持续督导义务。公司原审计机构中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）在审计过程中客观、公正、公允地反映公司财务状况，切实履行了审计机构应尽的职责。因原聘请合同约定的审计事项已经履行完毕，为更好的适应公司未来发展需要，提议改聘中准会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司 2019 年度财务审计机构。公司已与原会计师事务所中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）进行协商，经双方协商一致，中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）不再担任公司财务审计机构，由中准会计师事务所（特殊普通合伙）担任公司 2019 年度财务审计机构。本次变更会计师事务所的议案已经公司第一届董事会第十一次会议和 2020 年第三次临时股东大会审议通过，详情见公司于 2020 年 4 月 3 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（）上披露的第一届董事会第十一次会议决议公告（公告编号：2020-010）、于 2020 年 4 月 20 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（）上披露的2020 年第三次临时股东大会决议公告（公告编号：2020-014）。10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 7,146,017.71 57,709,302.99-87.62%毛利率%29.76%13.89%-归属于挂牌公司股东的净利润-11,167,714.33 2,248,843.88-596.60%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-11,392,242.68 960,410.67-1,286.18%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-23.64%4.35%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-24.12%1.86%-基本每股收益-0.22 0.04-650.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 85,256,024.40 134,512,266.01-36.62%负债总计 43,607,093.01 81,695,620.29-46.62%归属于挂牌公司股东的净资产 41,648,931.39 52,816,645.72-21.14%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.83 1.06-21.14%资产负债率%（母公司）51.15%60.73%-资产负债率%（合并）51.15%60.73%-流动比率 1.06 0.60-利息保障倍数-12.51 5.73-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-255,831.11 21,144,728.40-101.21%应收账款周转率 0 32.20-存货周转率 0.12 1.05-11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-36.62%27.73%-营业收入增长率%-87.62%93.35%-净利润增长率%-596.60%396.44%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 50,000,000 50,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 307,567.33 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-43,416.33 非经常性损益合计非经常性损益合计 264,151.00 所得税影响数 39,622.65 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 224,528.35 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 0 3,404,800.00 应收账款 3,404,800.00 0 12 应付票据及应付账款 424,555.00 0 110,800.00 应付账款 424,555.00 110,800.00 0 营业成本 27,659,730.17 26,069,930.17 研发费用 0 1,589,800.00 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司属于废弃资源综合利用行业，主营业务是钕铁硼废料回收加工业务。公司生产工艺先进，设备自动化程度高，同时公司拥有一支行业经验丰富、管理运营水平较高的管理团队。公司通过回收钕铁硼废料并加工成稀土氧化物来产生收入，产品主要销售给稀土金属生产企业和稀土氧化物贸易商。目前，公司产品处于卖方市场，公司一般在接收到订单后组织生产并将产品直接销售给客户。公司主要业务的商业模式具体可细分为：采购模式、生产模式、销售模式以及盈利模式。（一）采购模式。公司主要原材料为钕铁硼废料，公司主要根据生产计划和市场情况采用“以产订采”的采购管理模式。钕铁棚废料的采购价格主要根据废料中稀土元素的含量确定，与下游稀土氧化物的价格呈正向波动关系。为满足生产经营的需要，保证原材料的充分、合理供给，每个月月末，公司库管部盘点发现原材料降低到安全库存量或控制标准时，及时提出采购申请，并分为定量订购和定时订购两种方法实施采购。生产车间根据生产进度安排及车间时间需要采购的生产和劳保用品制定采购。此外，供销部会同生产部门、原材料质检部门每年对供应商进行筛选评定，确定合格供应商名单，在采购原材料时通过向该等供应商询价比价的形式进行采购。（二）生产模式。公司属于生产制造型企业，主要根据自身产能和客户需求以及市场情况来制定下个月生产计划，并由生产部将生产计划具体分解执行。生产部将月度生产计划具体分解到部门下属的各个车间，各个车间根据生产计划开展生产，同时公司会根据市场上各类单一稀土氧化物的价格变化，调整工艺流程，生产具备经济效益的稀土氧化物，每个生产环节的产品都须由质检部做中控分析，并根据中控分析结果来跟踪生产，以确保各个环节上的产品质量均符合公司产品质量检验制度的要求，最终产品经检验合格后封包入库。针对生产过程中的“三废”，公司建立了完善的处理系统并于 2017 年 8 月 9 日取得了新干环境保护局核发的排放污染物许可证（002 号）。（三）销售模式。公司销售的产品为稀土氧化物，主要为氧化镨钕、氧化铽等，通过对钕铁硼废料的萃取加工取得。稀土被广泛运用于冶金、军事、玻璃陶瓷以及新材料领域，在现代工业中具有不可替代的作用。公司坐落于美丽的青铜王国-江西省新干县大洋洲镇，距 105 国道仅 3 公里，距赣粤高速公路 25 公里，距京九铁路新干站 1 公里，紧邻赣江新干港口河西综合码头，交通运输极为便利。公司凭借产品优异的品质，在当地具有良好的市场形象和广阔的市场需求更加旺盛，公司的产品会综合考虑原材料价格和加工厂成本等因素，选对付款条件、具有长期采购需求的企业进行合作。（四）盈利模式。公司主营业务为钕铁硼废料的回收、加工，主要产品为稀土氧化物。在报告期内，公司稀土氧化物的销售收入与原材料钕铁棚废料采购成本、生产加工成本及相关费用之间的差额形成了公司的业务利润。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 14 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司管理层按照年度经营计划，坚持以市场需求为导向，专注于主营业务的稳健发展，增强自身盈利能力和抗风险能力，进一步完善经营管理体系。公司加强自主知识产权的研发与申报，特别是加大氧化镝、氧化镨钕、氧化铽、氧化钆的研发力度，稳步实施各项技术研发和市场拓展工作，研发工作取得了进一步的提升，为公司的业务发展尊定了基础，报告期内多项发明专利已取得。报告期内，公司资产总额 85,256,024.40 元，比上年同期减少 49,256,241.61 元，减少比例 36.62%;负债总额 43,607,093.01 元，比上期减少 38,088,527.28 元，减少比例 46.62%，资产减少的主要原因是报告期内出售了固定资产 41,735,055.04 元，负债减少的主要原因是出售的固定资产偿还了股东债款38,922,200.55 元。报告期内，公司的营业收入 7,146,017.71 元，比上年同期减少 50,563,285.28 元，减少比例 87.62%，主要原因是 2019 年国家对稀土行业管控力度加强，主要原材料钕铁硼废料来源紧张，导致业绩下滑严重。报告期内，公司实现归属于挂牌公司股东的净利润-11,167,714.33 元，比上年同期减少 596.60%。主要原因包括：1、业绩下滑严重，销售收入大幅度降低；2、公司积极报批并上马“2 万吨含锑金精矿综合利用项目”，导致费用大量增加。报告期内，公司积极报批并上马“2 万吨含锑金精矿综合利用项目”，预计 2020 年下半年可以投入生产并产生较大经济效益，通过此新项目，使得公司的市场生存能力得到加强，产品能够更加多样化。报告期内，公司注重产品技术研发，并取得了一定研发效果，为未来的业务发展打好坚实的基础，公司在技术研发方面不断进步、产品质量优良稳定，在客户群体中树立了良好的企业形象。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期末与本期期本期期初金额初金额变动比变动比例例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货 币 资金 26,796.58 0.03%1,097,882.30 0.82%-97.56%应 收 票据 0 0%0 0%0%应 收 账款 0 0%0 0%0%存货 41,302,056.37 47.32%45,093,269.82 33.52%-8.41%投 资 性房地0 0%0 0%0%15 产 长 期 股权投资 0%0%0%固 定 资产 36,948,588.53 42.33%81,898,433.05 60.89%-54.88%在 建 工程 0%0%0%短 期 借款 12,024,456.66 13.78%12,000,000 8.92%0.20%长 期 借款 0%0%0%其 他 应付款 25,848,436.35 30.32%61,939,351.39 46.05%58.27%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金 2019 年减少 1,071,085.72 元，比同期减少 97.56%，原因是销售收入下降，各类费用增多，导致银行存款减少。2、固定资产净值 2019 年减少 44,949,844.52 元，比同期减少 54.88%，原因是公司由于产能过剩，急需产业升级，根据目前市场环境，为优化公司资产结构，偿还股东债款，减轻公司财务负担，经审慎考虑后公司出售了部分固定资产给股东肖学明。3、其他应付款 2019 年减少 36,090,915.04 元，比同期减少 58.27%，原因是公司出售了部分固定资产给股东肖学明，偿还了其部分债款。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营 业 收入 7,146,017.71-57,709,302.99-87.62%营 业 成本 5,019,635.70 70.24%49,690,855.70 86.11%-89.90%毛利率 29.76%-13.89%-销 售 费用 242,878.27 3.40%310,870.16 0.54%-21.87%管 理 费用 8,881,417.36 124.29%2,398,037.33 4.16%270.39%研 发 费用 3,270,278.72 45.76%2,984,880.51 5.17%9.56%财 务 费826,828.30 11.57%483,069.64 0.84%71.16%16 用 信 用 减值损失-625.00-0.01%0 0%-资 产 减值损失 0 0%179,200.00 0.31%-100.00%其 他 收益 307,567.33 4.30%1,507,133.86 2.61%-79.59%投 资 收益 0 0%0 0%0%公 允 价值变动收益 0 0%0 0%0%资 产 处置收益 0 0%0 0%0%汇 兑 收益 0 0%0 0%0%营 业 利润-11,124,298.00-155.67%2,284,973.96 3.96%-586.85%营 业 外收入 0 0%51,878.00 0.09%-100.00%营 业 外支出 43,416.33 0.61%43,208.08 0.07%0.48%净利润-11,167,714.33-156.28%2,248,843.88 3.90%-596.60%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入 2019 年减少 50,563,285.28 元，比同期减少 87.62%，原因是 2019 年国家对稀土行业管控力度加强，主要原材料钕铁硼废料来源紧张，导致业绩下滑严重。2、销售费用 2019 年减少 67,991.89 元，比同期减少 21.87%，原因是业绩下滑，费用减少。3、管理费用 2019 年增加 6,483,980.03 元，比同期增加 270.39%，原因是 2019 年公司积极报批并上马“2万吨含锑金精矿综合利用项目”，在此过程中发生的部分工资薪酬、折旧费以及制造费用等计入了管理费用。4、研发费用 2019 年增加 285,398.21 元，比同期增加 9.56%，原因是公司继续加强自主知识产权的研发申报以及研发力度。17 5、财务费用 2019 年增加 343,758.66 元，比同期增加 71.16%，原因是 2018 年从 5 月份开始支付贷款利息，而 2019 年支付了全年的利息。6、资产减值损失 2019 年减少 179,200.00 元，比同期减少 100%，原因是核算科目的变化导致的。7、其他收益 2019 年减少 1,199,566.53 元，比同期减少 79.59%，原因是业绩下滑，税收优惠返还金额减少。8、营业利润 2019 年减少 13,409,271.96 元，比同期减少 586.85%，原因是业绩下滑严重，并且公司积极报批并上马“2 万吨含锑金精矿综合利用项目”，导致费用大量增加。9、营业外收入 2019 年减少 51,878.00 元，比同期减少 100%，原因是本期没有营业外收入。10、净利润 2019 年减少 13,416,558.21 元，比同期减少 596.60%，原因是业绩下滑严重，同时公司积极报批并上马“2 万吨含锑金精矿综合利用项目”，导致费用大量增加。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 7,146,017.71 57,709,302.99-87.62%其他业务收入 0 0 0%主营业务成本 5,019,635.70 49,690,855.70-89.90%其他业务成本 0 0 0%按产品分类分析按产品分类分析：适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动期金额变动比比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%氧化镨钕 4,645,132.75 65.00%7,982,448.27 13.83%-41.81%氧化铽 0 0%4,254,310.36 7.37%-100.00%氧化镝 0 0%20,022,082.27 34.69%-100.00%氧化钬 0 0%3,620,689.64 6.27%-100.00%氧化钕 2,500,884.96 35.00%19,321,151.76 33.48%-87.06%氧化钆 0 0%2,185,344.83 3.79%-100.00%氧化镧 0 0%323,275.86 0.56%-100.00%合计 7,146,017.71 100.00%57,709,302.99 100.00%-87.62%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构收入构成变动的原因：成变动的原因：报告期内，国家开始管控稀土行业，加之主要原材料钕铁硼废料来源紧张，导致业绩下滑严重，除氧化镨钕、氧化钕之外，其它产品都没有发生交易。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占是否存在关联关系是否存在关联关系 18 比比%1 赣州市立业稀土有限公司 3,523,008.86 49.30%否 2 赣州富思新材料有限公司 2,500,884.96 35.00%否 3 深圳市佳能可经贸易进出口有限公司 1,122,123.89 15.70%否 合计合计 7,146,017.71 100.00%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 株洲众源化工有限公司 250,430.00 37.20%否 2 樟树市联谊化工有限公司 84,480.00 12.55%否 3 新干县国兴五金设备机电有限公司 70,000.00 10.40%否 4 湖南耀宇环保科技有限公司 50,960.00 7.57%否 5 江西怡杉环保股份有限公司 41,700.00 6.20%否 合计合计 497,570.00 73.92%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-255,831.11 21,144,728.40-101.21%投资活动产生的现金流量净额-12,931.03-31,598,951.84-99.96%筹资活动产生的现金流量净额-802,323.58 11,515,313.35-106.97%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额 2019 年减少 21,400,559.51 元，比同期减少 101.21%，原因是销售收入大幅减少。2、投资活动产生的现金流量净额 2019 年减少 31,586,020.81 元，比同期减少 99.96%，原因是固定资产及无形资产趋于稳定，投入资金减少。3、筹资活动产生的现金流量净额 2019 年减少 12,317,636.93 元，比同期减少 106.97%，原因是上期无偿还借款支出，本期归还贷款并续贷，借贷金额与上期一样，同时产生利息支出。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 19 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 财政部于2019年4月30日发布了关于修订印发2019年度一般企业财务报表格式的通知（财会（2019）6号），对一般企业财务报表格式进行了修订，本公司已根据其要求按照一般企业财务报表格式编制财务报表。此项会计政策变更采用追溯调整法处理，可比期间的比较数据按照新报表格式要求进行调整。对本公司影响如下：资产负债表：“应收票据及应收账款”项目拆分为“应收票据”和“应收账款”；“应收利息”“应收股利”和“其他应收款”项目归并至“其他应收款”；“固定资产”及“固定资产清理”行项目归并至“固定资产”；“工程物资”及“在建工程”行项目归并至“在建工程”；“应付票据及应付账款”项目拆分为“应付票据”；“应付利息”“应付股利”和“其他应付款”项目归并至“其他应付款”；“长期应付款”行项目应根据“长期应付款”科目的期末余额，减去相关的“未确认融资费用”科目的期末余额后的金额，以及“专项应付款”科目的期末余额填列,比较数据相应调整。利润表：“减：资产减值损失”调整为“加：资产减值损失（损失以“-”号填列）”“管理费用”项目分拆“管理费用”和 增加“研发费用”报表科目明细项目列报；在“财务费用”项目下分拆增加“利息费用”和“利息收入”明细项目；调整“其他收益”等科目的披露顺序，比较数据相应调整。所有者权益变动表中新增“设定受益计划变动额结转留存收益”项目，比较数据相应调整。本公司执行上述准则的主要影响如下：对2018年12月31日资产负债表项目列示的影响 调整前报表项目 金额 调整后报表项目 金额 应收票据及应收账款 应收票据 应收账款 应收利息 其他应收款 40,000.00 应收股利 其他应收款 40,000.00 应付票据及应付账款 424,555.00 应付票据 应付账款 424,555.00 应付利息 其他应付款 61,939,351.39 应付股利 其他应付款 61,939,351.39 20 对2018年度利润表项目列示的影响 调整前报表项目 金额 调整后报表项目 金额 管理费用 5,382,917.84 管理费用 2,398,037.33 其中：研发费用 2,984,880.51 研发费用 2,984,880.51 三、三、持