871719_2019_德润股份_2019年年度报告_2020-04-22.pdf

1 2019 年度报告 德润股份 NEEQ:871719 珠海德润环保疏浚股份有限公司（Zhuhai Derun Eco-friendly Dredging Corp.,Ltd）2 公司年度大事记公司年度大事记 （或（或）致投资者致投资者的信的信 图 片（如有）事 件 描 述 注：本页内容原则上应当在一页之内完成。图 片（如有）事 件 描 述 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .1818 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高董事、监事、高级管理人员及员工情况级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、德润环保 指 珠海德润环保疏浚股份有限公司 有限公司 指 珠海德润环保疏浚有限公司 湖南航天 指 湖南航天建筑工程有限公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 股转系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 新三板 指 全国中小企业股份转让系统 公司章程 指 珠海德润环保疏浚股份有限公司章程 股东会 指 珠海德润环保疏浚股份有限公司股东会 股东大会 指 珠海德润环保疏浚股份有限公司股东大会 董事会 指 珠海德润环保疏浚股份有限公司董事会 监事会 指 珠海德润环保疏浚股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、董事会秘书、财务负责人 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2019 年度 主办券商、华西证券 指 华西证券股份有限公司 会计师事务所 指 利安达会计师事务所（特殊普通合伙）5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人廖中和、主管会计工作负责人阳映春及会计机构负责人（会计主管人员）阳映春保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。利安达会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、实际控制人控制不当的风险 报告期内，公司股东廖中和与刘俊娥系夫妻关系，廖中和直接持有公司 18,543,000 股，占公司总股本 61.81%，刘俊娥直接持有公司 8,187,000 股，占公司总股本 27.29%，二人合计持有26,730,000 股，占公司总股本 89.10%，居于绝对控股地位，对公司经营决策可施予重大影响。如果实际控制人利用其实际控制权，对公司经营、人事、财务等进行不当控制，可能会给公司经营带来不利影响，从而可能损害中小股东的利益。2、市场竞争加剧风险 建筑业属于完全竞争性行业，企业数量众多，行业集中度较低，市场竞争激烈，而且随着房地产业降温、国家基建投资增速放缓，这种竞争会变得越来越激烈。从总体上来看，具备技术、管理、装备优势和拥有特级资质的大型建筑企业占据较大市场份额。如果公司未来不能提升自身的资质，扩大建设工程的范围，公司在建筑行业占据小规模市场，将对公司造成不利影响。3、区域集中的风险 工程行业具有一定的地域性经营特点。公司业务主要集中在珠海市，2019 年公司在珠海市内的营业收入占营业总收入的比例分别为 97.15%。近年来，依靠横琴自贸区属于国家大力开发建设的政策优势，建设项目储备较多，公司地处珠海具有较强的地理优势，能够取得更多的业务机会。但随着后期自贸区项目减少，公司业务如未能在其他区域进一步拓展，则公司业绩可6 能会受到一定影响。4、内部控制的风险 随着公司主营业务不断拓展，公司经营规模进一步扩大，将对公司在战略规划、组织机构、内部控制、运营管理、财务管理等方面提出更高要求。股份公司设立前，公司内控体系不够健全，运作不够规范。公司在整体变更为股份公司后，逐步建立健全了法人治理结构，制定了适应企业发展的内部控制体系。但由于股份公司成立时间较短，公司及管理层对于新制度仍在学习和理解之中，规范运作意识的提高，相关制度的完善与切实执行均需要一定的过程。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需求而影响公司持续、稳定发展的风险。5、工程业务结算方式对公司营运资金安排的风险 工程项目通常采用分期结算的付款方式。在工程项目实施过程中，除客户前期预付的部分工程款外，合同双方往往根据工程实施进度的确认来安排工程款项的结算和支付，在项目的实施过程中业主单位可能会存在延迟支付的情况，具有一定滞后性。另外，工程项目通常实施质保金制度，公司质保金的实际收回时点距工程决算时点通常需要 1-3 年。因此，公司在开展工程施工业务时，存在需要以自有资金为项目阶段性垫付的情况。如果公司不能及时收回应收账款，合理安排营运资金，将存在资金周转的困难，从而影响到公司的经营业务。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 珠海德润环保疏浚股份有限公司 英文名称及缩写 Zhuhai Derun Eco-friendly Dredging Corp.,Ltd 证券简称 德润股份 证券代码 871719 法定代表人 廖中和 办公地址 广东省珠海市迎宾南路 2102 号华侨宾馆附楼 4 楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 魏仁杰 职务 董事会秘书、副总经理 电话 0756-8301712 传真 0756-8301715 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 广东省珠海市迎宾南路 2102 号华侨宾馆附楼 4 楼，519020 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司行政人事部办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010 年 1 月 13 日 挂牌时间 2017 年 8 月 14 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）1、E 建筑业-E48 土木工程建筑业-E483 海洋工程建筑-E4830 海洋工程建筑；2、E 建筑业-E48 土木工程建筑业-E481 铁路、道路、隧道和桥梁工程建筑-E4813 市政道路工程建筑；3、E 建筑业-E48土木工程建筑业-E482 水利和内河港口工程建筑-E4823 港口及航运设施工程建筑；主要产品与服务项目 港口、航道与海岸工程（包括港口、码头、防洪堤、围堤护岸、人工岛、海岸及近海工程）施工；市政工程施工等 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）30,000,000 股 优先股总股本（股）0 控股股东 廖中和 实际控制人及其一致行动人 廖中和、刘俊娥 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914404006997282133 否 注册地址 珠海市担杆镇综合大楼 A20 室 否 注册资本 30,000,000 元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 华西证券 主办券商办公地址 四川省成都市高新区天府二街 198 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 利安达会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 曹忠志 李玉静 会计师事务所办公地址 北京市朝阳区慈云寺北里 210 号远洋国际 E 座 11-12 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 59,310,322.21 67,409,013.98-12.01%毛利率%11.52%10.29-归属于挂牌公司股东的净利润 1,941,877.08 1,479,828.82 31.22%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,934,119.29 1,301,069.43 48.66%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）4.83%3.85-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）4.81%3.38-基本每股收益 0.06 0.05 31.22%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 70,239,375.94 85,221,960.08-17.58 负债总计 29,077,854.52 46,002,315.74-36.79 归属于挂牌公司股东的净资产 41,161,521.42 39,219,644.34 4.95 归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.37 1.31 4.95 资产负债率%（母公司）41.4 53.98-资产负债率%（合并）41.4 53.98-流动比率 2.40 1.83-利息保障倍数 1.10 3.12-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 5,404,438.15-8,988,291.47 160.13%应收账款周转率 2.88 2.40-存货周转率 107.70 268.09-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-17.58 22.72-营业收入增长率%-12.01 52.83-净利润增长率%31.22 113.60-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 30,000,000 30,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 131,979.43 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 2,206.88 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-123,842.59 非经常性损益合计非经常性损益合计 10,343.72 所得税影响数 2,585.93 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 7,757.79 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司的主营业务为港口、航道与海岸工程（包括港口、码头、防波堤、围堤护岸、人工岛、海岸与近海工程）施工，市政工程施工等。报告期内，公司主营业务未发生重大变更。（一）采购模式：公司采购分为办公用品采购和工程施工采购两部分。办公用品采购一般采用传统采购方式。因为金额不大，所以都是在需要的时候临时填写采购申请单，由主管副总经理签字后即时采购。公司的工程施工采购又分为集中采购和项目部自主采购。公司集中采购主要是项目部依据施工图纸、工程签证、施工方案等相关技术文件编制的物资采购材料清单、机械设备租赁清单、劳务人工分包清单进行采购，低值易耗品则由项目部自主采购，项目经理部按询价、比价、定价程序统一集中采购并及时上报财务部确认；按采购方式可分为招标、询价；按类型可分为劳务采购、机械租赁采购和原材料采购，劳务采购主要为公司向劳务公司进行劳务采购；机械采购主要是公司向第三方租赁工程施工过程中的需要使用的机械设备；原材料采购主要是工程施工过程中需要的原材料。（二）工程施工模式 由于建筑施工产品的特殊性和单一性，公司的每一项工程都具有其独立性和不可复制性，每个项目的具体施工流程都是不一样的。公司为了保障工程施工质量，降低风险，在每一个项目部下都设立了质量安全部等职能管理部门，负责项目管理工作的计划、组织、协调、信息、检查、考核、指导工作，并在每个施工班组设专职质量监督员，用以监控施工质量，以保障每个项目的质量。（三）销售模式 公司采取直接销售的模式，公司目前的业务均为分包业务，上家均为大型建筑工程公司（总承包方）。目前公司承接的项目基本上都是采用内部议标的方式自总承包方获得。总承包方向数家合格分包方发送邀标通知，拟分包的公司向总承包方提交标书，之后由总承包方内部评审议标决定分包方。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内公司实现营业收入 59,310,322.21 元，和去年同期下降 12.01%.12 报告期内公司施工的具体项目如下：1、珠海航海文化中心公共码头工程（一期）项目，报告期收入产值为 11,262,152.81，计划产值11,435,900.00 元，基本与计划相符。2、宁谷龙宫至黄果树一级公路 K12+660K16+766 路基土石方及软基处理、边沟框架梁锚杆防护工程，报告期内未确认收入产值，计划产值为 9,200,000.000 元,该项目由于甲方工程融资原因,迟迟未正式施工。3、担杆镇外伶仃市民艺术中心观演厅升级改造工程项目,报告期未确认收入，计划收入产值为 170，000.00 元，该计划产值为结算批复差额。该项目在 2018 年度已全部完工，报告期内办理了工程验收手续，其最终结算批复尚未完成。4、富山工业园船舶与海洋制造基地吹填工程一标段-吹填施工项目，报告期收入产值 6,145,956.58元,计划产值为 6,991,100.00 元,比计划减少 845,143.42 元,减少比例为 12.09%。主要原因是该项目在现场施工过程中，应甲方要求吹填海砂工程量调整变化。5、外伶仃机关饭堂修缮工程项目,报告期收入产值为 124,253.95 元,计划产值为 128,600.00 元,与计划基本相符。6、肇庆新区起步区砚阳湖洪湖水系综合整治工程-码头及附属工程建设项目,报告期收入产值为 1,688,381.34 元,计划产值为 8,052,100.00 元,比计划减少 6,363,718.66 元,减少比例为79.03%。该项目是中国一冶分包与我司施工，我司主要负责其附属工程建设，按合同约定报告期内需全部完工，但由于中国一冶所承建的主体工程项目工期延误，导致公司所承建对应的附属工程建设拖延施工。7、珠海市金湾区西湖湿地国际花园 2-01 地块桩基础临时工程,报告期收入产值为 14,806,902.33元,计划产值为 14,929,200.00 元,与计划基本相符。8、珠海横琴新区中心沟南区防洪及景观工程部分分包工程(13#渠西侧部分工程)-1#排洪渠富华紫檀段工程,报告期收入产值为 25,282,675.20 元,计划产值为 25,328,400.00,与计划基本相符。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 1,217,658.99 1.73%2,583,878.61 3.03%-52.87%应收票据 2,000,000.00 2.85%100%应收账款 12,932,554.76 18.41%28,253,705.99 33.15%-54.23%存货 952,124.84 1.36%22,329.32 0.03%4,164.01%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 437,209.48 0.62%791,025.16 0.93%-44.73%在建工程 短期借款 11,500,000.00 16.37%17,000,000.00 19.95%-32.35%长期借款 预付账款 8,793,741.63 12.52%1,351,875.90 1.59%550.48%应付账款 15,845,100.61 22.56%27,763,622.01 32.58%-42.93%13 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较上年度减少 52.87%的主要原因是：年底银行存款余额减少，本年度甲方增加了银行承兑汇票付款比例。2、报告期末应收票据 2,000,000.00 元,为应收湖南航天建筑工程有限公司，横琴中心沟项目一年期的银行承兑汇票。3、应收帐款较上年度减少 54.23%，其主要原因系：公司应收帐款跟催到位,甲方付款信用良好。本年度施工项目大部分为上年度已全面施工，并在本年度收尾的工程项目，其应收工程款回笼比例增加；本年度的应收帐款余额中大部分是今年新增的工程进度款；同比本年度工程结算收入下降，新增应收帐款较上年也减少。4、存货较上年度大幅度增加，主要原因系本年度建造合同形成的已完工未结算工程款增加，存货期末余额 952,124.84 元均为已完工未结算工程款。5、固定资产较上年度减少 44.73%，主要原因系原有的固资产继续折旧。6、短期借款较上年度减少 32.35%，主要原因系本年度减少广发银行湾仔沙支行抵押贷款额度5,500,000.00 元。7、预付帐款较上年度大幅度增加 550.48%，其主要原因是：（1）报告期内由于市场供需变化，航海码头项目与横琴中心沟项目其钢材，混凝土、电缆等材料供应商大部分要求先付款，后送货。（2）宁谷龙宫至黄果树一级公路项目报告期内预付机械劳务费用与分包商。8、应付帐款较上年度减少 42.93%，其主要原因是：（1）报告期内与各协力商、供应商现金交易居多，新增应付帐款减少。（2）由于本年度工程项目大部分属于收尾阶段，应收帐款回笼比例上升，同比应付各分包商的付款比例也增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%营业收入 59,310,322.21-67,409,013.98-12.01 营业成本 52,475,573.34 88.48 60,475,933.28 89.71-13.23 毛利率 11.52%-10.29%-销售费用 431,012.59 0.73 660,707.52 0.98-34.76 管理费用 2,816,537.58 4.75 3,323,287.45 4.93-15.25 研发费用 0 0%0 0%0%财务费用 1,254,242.94 2.11 961,258.98 1.43 30.48 信用减值损失 414,257.75 0.70%0 0%100%资产减值损失 0 0%-61,884.09 0.09%-100%其他收益 0 0%0 0%投资收益 2,206.88 0.004%100%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处置收益 0 0%0 0%0%汇兑收益 0 0%0 0%0%14 营业利润 2,639,912.72 4.45 1,787,142.21 2.65 47.72 营业外收入 138,136.84 0.23 388,345.85 0.58-64.43 营业外支出 130,000.00 0.22 150,000.00 0.22-13.33 净利润 1,941,877.08 3.27 1,479,828.82 2.20 31.22 项目重大变动原因项目重大变动原因：1、销售费用较上年度减少 34.76%，其主要原因是：（1）销售人员工资减少 112,253.85 元,销售人员结构调整，本年度减少一名销售部副总。（2）本年度业务接待费用较上年度减少 108,470.70 元，本年度只新增一个工程项目，而上年度新增 4 个工程项目。2、财务费用较上年度增加 30.48%，其主要原因是：利息支出成本较上度增加 291,420.30 元，本年度由于甲方增加了银行承兑汇票付款比例，增加了我司银行票据贴息成本。3、信用减值损失和资产减值损失变化是公司自 2019 年 1 月 1 日执行新金融工具会计科目变化造成。4、本年度增加的投资收益为在广发银行湾仔沙支行“中银日积月累-日计划”理财所得。5、营业外收入较上年度减少 64.43%，主要原因是：取得的万山镇政府补助减少 256,366.42 元，上年度包括万山政府补助的台风“天鸽”灾后补助 180,000.00 元。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 59,310,322.21 67,409,013.98-12.01%其他业务收入 0 0 0%主营业务成本 52,475,573.34 60,475,933.28-13.23%其他业务成本 0 0 0%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%珠海航海文化中心 11,262,152.81 18.99 23,873,714.82 35.42-52.83 金源国际广场 及其他 124,253.95 0.21 2,249,510.99 3.34-94.48 贵州公路项目 2,310,129.53 3.43-100 富山船舶与海洋吹填 6,145,956.58 10.36 12,669,832.30 18.80-51.49 肇庆砚阳湖洪湖水系统-码头工程建设项目 1,688,381.34 2.85 5,584,345.94 8.28-69.77 珠海市金湾区14,806,902.33 24.96 100 15 西湖湿地国际花园2-01地块桩基础临时工程 横琴中心沟 25,282,675.20 42.63 20,721,480.40 30.74 22.01 合计 59,310,322.21 100 67,409,013.98 100 按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与本期与上年同上年同期金额期金额变变动比动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比重比重%广东省内 59,310,322.21 100 65,098,884.45 96.58 81.11%广东省外 2,310,129.53 3.42-100 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：本年度营业收入按工程种类划分，港口与航道及海岸工程类项目较上年度占收入的比重减少 48.48%,主要由于报告期内未新增加该种类的工程项目。横琴中心沟项目较上年度稍增加 22.01%，是由于甲方新增加“1#排洪渠富华紫檀段工程项目”。报告期内新增加的房建基建工程项目，增加本年度收入产值 14,806,902.33 元。广东省外的贵州公路项目，其中平罗高速已于上年度全部完工，而另一个安顺公路项目，由于甲方工程融资原因，迟迟未能开工，影响报告期营业收入。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 湖南航天建筑工程有限公司 40,089,577.53 67.60 否 2 中交第二航务工程局有限公司 11,262,152.81 18.98 否 3 上海交通建设总承包有限公司 6,145,956.58 10.36 否 4 中国一冶集团有限公司 1,688,381.34 2.85 否 5 珠海市担杆镇人民政府 124,253.95 0.21 否 合计合计 59,310,322.21 100-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 珠海隆鑫沙石土工程有限公司 13,302,830.29 30.99 否 2 珠海金众力建筑劳务有限公司 6,500,000.00 15.14 否 16 3 珠海同利达工程材料有限公司 6,492,923.57 15.12 否 4 珠海市宝城混凝土有限公司 3,193,602.50 7.44 否 5 佛山市山讯鑫钢管有限公司 2,915,378.00 6.79 否 合计合计 32,404,734.36 75.48-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 5,404,438.15-8,988,291.47 160.13%投资活动产生的现金流量净额-7,490.07-57,061.40 86.87 筹资活动产生的现金流量净额-6,763,696.98 8,893,250.34-176.05 现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额较上年度大幅度增加 160.13%，主要原因是本年度大部分工程项目进度正常，回款良好，导致“销售商品、提供劳务收到现金”较上年度增加 20,877,356.71 元。2、投资活动产生的现金流量净额较上年度增加 86.87%，主要是本年度在广发银行湾仔沙支行投资1,800,000.00 元的“中银日积月累-日计划”理财。3、筹资活动产生的现金流量净额较上年度大幅度减少 176.05%，主要原因是：本年度首先偿还了上年度银行借款 17,000,000.00 元，由于额度可循环使用，本年度又重新向银行借款 11,500,000.00 元，较上年度减少 5,500,000.00 元银行借款金额。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、合并、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）因执行新企业会计准则导致的会计政策变更 财政部于 2019 年 5 月 10 日发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会【2019】6 号），对一般企业财务报表格式进行了修订，本公司已经根据新的企业财务报表格式的要求编制财务报表，财务报表的列报项目因此发生变更的，已经按照企业会计准则第 30 号财务报表列报等的相关规定，对可比期间的比较数据进行调整。2017 年，财政部颁布了修订的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则17 第 23 号金融资产转移、企业会计准则第 24 号套期会计以及企业会计准则第 37 号金融工具列报（简称新金融工具准则）。本公司自 2019 年 1 月 1 日开始按照新修订的上述准则进行会计处理，执行新金融工具准则对 2019 年 1 月 1 日财务报表未形成影响（2）本期无其他会计政策变更 三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司不存在对持续经营能力产生重要影响的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、实际控制人控制不当的风险 报告期内，公司股东廖中和与刘俊娥系夫妻关系，廖中和直接持有公司 18,543,000 股，占公司总股本 61.81%，刘俊娥直接持有公司 8,187,000 股，占公司总股本 27.29%，二人合计持有 26,730,000 股，占公司总股本 89.10%，居于绝对控股地位，对公司经营决策可施予重大影响。如果实际控制人利用其实际控制权，对公司经营、人事、财务等进行不当控制，可能会给公司经营带来不利影响，从而可能损害中小股东的利益。2、市场竞争加剧风险 建筑业属于完全竞争性行业，企业数量众多，行业集中度较低，市场竞争激烈，而且随着房地产业降温、国家基建投资增速放缓，这种竞争会变得越来越激烈。从总体上来看，具备技术、管理、装备优势和拥有特级资质的大型建筑企业占据较大市场份额。如果公司未来不能提升自身的资质，扩大建设工程的范围，公司在建筑行业占据小规模市场，将对公司造成不利影响。3、区域集中的风险 工程行业具有一定的地域性经营特点。公司业务主要集中在珠海市，2019 年公司在珠海市内的营业收入占营业总收入的比例分别为 97.15%。近年来，依靠横琴自贸区属于国家大力开发建设的政策优势，建设项目储备较多，公司地处珠海具有较强的地理优势，能够取得更多的业务机会。但随着后期自贸区项目减少，公司业务如未能在其他区域进一步拓展，则公司业绩可能会受到一定影响。4、内部控制的风险 随着公司主营业务不断拓展，公司经营规模进一步扩大，将对公司在战略规划、组织机构、内部控制、运营管理、财务管理等方面提出更高要求。股份公司设立前，公司内控体系不够健全，运作不够规范。公司在整体变更为股份公司后，逐步建立健全了法人治理结构，制定了适应企业发展的内部控制体系。但由于股份公司成立时间较短，公司及管理层对于新制度仍在学习和理解之中，规范运作意识的提高，相关制度的完善与切实执行均需要一定的过程。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需求而影响公司持续、稳定发展的风险。5、工程业务结算方式对公司营运资金安排的风险 工程项目通常采用分期结算的付款方式。在工程项目实施过程中，除客户前期预付的部分工程款外，合同双方往往根据工程实施进度的确认来安排工程款项的结算和支付，在项目的实施过程中业主单位可能会存在延迟支付的情况，具有一定滞后性。另外，工程项目通常实施质保金制度，公司质保金的实际收回时点距工程决算时点通常需要 1-3 年。因此，公司在开展工程施工业务时，存在需要18 以自有资金为项目阶段性垫付的情况。如果公司不能及时收回应收账款，合理安排营运资金，将存在资金周转的困难，从而影响到公司的经营业务。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 五.二.(二)是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 五.二.(三)是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(四)是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在股份回购事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(五)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在破产重整事项 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)重大重大诉讼、仲裁事项诉讼、仲裁事项 1 1、报告期内发生的诉讼、仲裁事项报告期内发生的诉讼、仲裁事项 报告期内发生的诉讼、仲裁事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 是 否 2、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 3 3、以临时公告形式披露且在报告期内结案的以临时公告形式披露且在报告期内结案的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 (二二)公司发生的公司发生的对外对外担保担保事项事项 报告期内履行的及尚未履行完毕的对外担保事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 19 是 否 单位：元 担保对担保对象象 担保对担保对象是否象是否为控股为控股股东、实股东、实际控制际控制人或其人或其附属企附属企业业 担保金额担保金额 担保余额担保余额 实际实际履行担履行担保责任的金保责任的金额额 担保期间担保期间 担担保保类类型型 责责任任类类型型 是否是否履行履行必要必要决策决策程序程序 起始日起始日期期 终止日终止日期期 廖中和 是 5,000,000.00 5,000,000.00 5,000,000.00 2019 年7月8日 2027 年12 月 31日 保证 连带 已事前及时履行 总计总计-5,000,000.00 5,000,000.00 5,000,000.00-对外担保对外担保分类分类汇总：汇总：项目项目汇总汇总 担保担保金额金额 担保余额担保余额 公司对外提供担保（包括公司、子公司的对外担保，不含对控股子公司的担保）0 0 公司及子公司为股东、实际控制人及其关联方提供担保 5,000,000.00 5,000,000.00 直接或间接为资产负债率超过 70%（不含本数）的被担保对象提供的债务担保金额 0 0 公司担保总额超过净资产 50%（不含本数）部分的金额 0 0 清偿和违规担保情况：清偿和违规担保情况：无 (三三)报告期内报告期内公司发生的日常性关联交易公司发生的日常性关联交易情况情况 单位：元 具体事项类型具体事项类型 预计金额预计金额 发生金额发生金额 1购买原材料、燃料、动力 2销售产品、商品、提供或者接受劳务，委托或者受托销售 3投资（含共同投资、委托理财、委托贷款）4财务资助（挂牌公司接受的）5公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型 6其他 50,000,000 11,500,000 20 (四四)报告期内报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易关联交易情况情况 单位：元 关联方关联方 交易内容交易内容 审议金额审议金额 交易金额交易金额 是否履行是否履行必必要要决策程序决策程序 临时临时报告披露报告披露时间时间 刘俊娥（注 1）抵押担保 8,011,790.00 8,011,790.00 已 事 前 及 时履行 廖中和、刘俊娥（注 2）抵押担保 2,446,012.00 2,446,012.00 已 事 前 及 时履行 2018年7月31日 廖中和、刘俊娥(注 2)抵押担保 9,605,920.00 9,605,920.00 已 事 前 及 时履行 2018年7月31日 廖中和、刘俊娥、廖依依（注 2）连带责任担保 12,000,000.00 12,000,000.00 已 事 前 及 时履行