871714_2019_金研科技_2019年年度报告_2020-04-27.pdf

公告编号：2020-019 1 2019 年度报告 金研科技 NEEQ:871714 苏州金研光电科技股份有限公司 公告编号：2020-019 2 公司年度大事记公司年度大事记 20192019 年报告期内，公司顺利审核通过专利年报告期内，公司顺利审核通过专利 9 9 项，其中一项发明专利。项，其中一项发明专利。2012019 9 年年 4 4 月，公司顺利通过吴江区信用管理贯标体系认证。月，公司顺利通过吴江区信用管理贯标体系认证。2012019 9 年年 5 5 月，公司通过月，公司通过 ISO9001:2015ISO9001:2015 标准质量体系复审。标准质量体系复审。2 2019019 年年 1 11 1 月，公司投资设立全资子公司月，公司投资设立全资子公司山东金研光电科技有限公司。山东金研光电科技有限公司。公告编号：2020-019 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 公告编号：2020-019 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、金研股份、金研科技 指 苏州金研光电科技股份有限公司 金威投资 指 苏州金威投资咨询管理中心（有限合伙）山东金研 指 山东金研光电科技有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 股东大会 指 苏州金研光电科技股份有限公司股东大会 董事会 指 苏州金研光电科技股份有限公司董事会 监事会 指 苏州金研光电科技股份有限公司监事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会的合称 公司章程、章程 指 苏州金研光电科技股份有限公司章程 东吴证券 指 东吴证券股份有限公司 报告期、本期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、万元 公告编号：2020-019 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人凌志明、主管会计工作负责人王庆超及会计机构负责人（会计主管人员）王庆超保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 豁免披露事项：豁免披露前五名客户名称。豁免披露事项理由：根据公司生产经营的实际需要和客户的要求，豁免披露。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争的风险 随着经济全球化和发达国家光电产业结构化调整加快，全球光电巨头企业正逐渐向中国内地转移，带动了国内光学元器件行业的持续、快速发展，也加大了市场竞争压力。日本、韩国、台湾地区和欧美等行业知名的光学公司均已在中国设立工厂。同时，本土的精密光学元件加工厂商也纷纷加大了产品的研发、销售力度，市场竞争日益加剧，可能导致本公司产品利润率下降、销售量波动，从而影响公司的经营业绩。公司目前规模尚小，提供的产品线仍处于完善阶段，如果光电行业竞争趋于白热化，将对公司生产经营产生不利影响。核心技术人员流失的风险 公司所属行业为技术、劳动密集型行业，公司新产品的研发依赖于一批具有丰富光电产业技术经验的人才。公司一直坚持自主研发为主，外部技术合作为辅的研发策略，注重核心技术的研发和核心技术人员的培养。公司 2013 年成立薄膜研发部门，致力于激光膜和可见光功能公告编号：2020-019 6 薄膜的研发，相关产品已批量生产，面向客户。技术研发团队的稳定性是公司可持续发展的关键。尽管公司通过为员工提供业内有优势的薪酬、内部培训计划和核心技术人员股权激励，建立了良好的人才机制，但仍然存在技术人员和管理人才因其他原因流失的风险。下游产品需求变动的风险 光学元器件行业的发展主要受下游整机产品市场需求的影响。近年来，光学行业下游产品结构发生了巨大的改变。苹果、谷歌等智能终端产品的面世颠覆了日本一向领先的数码光电产业，全球市场竞争格局发生了变化。数码相机产业进入了衰退期，光电产业产品结构向智能终端方向调整。目前，智慧城市、智能医疗、智能手机等方向的光学产品市场需求旺盛，成为新的产业增长点。未来，随着技术革命的发展，光学产品仍将紧随下游市场需求而调整，若公司不能持续进行新兴产品研发，满足终端客户需求，则存在一定的经营风险。应收账款规模较大及发生坏账的风险 报告期内，公司应收账款的规模较大。截至报告期末，应收账款账面净值为 12,434,912.36 元，占公司流动资产的比重为70.18%。应收账款规模由行业特点、业务模式及客户回款速度决定，公司一般给予客户三至六个月的账期。报告期内，公司应收账款周转率保持在较合理水平，随着公司业务规模的扩大，应收账款也有一定的增长；同时，受客户资金周转压力的影响，公司实际账期也有所延长。虽然公司应收账款回收风险较小，并按照审慎的原则计提了坏账准备，但若该款项不能及时收回，可能给公司带来呆坏账损失的风险。客户集中的风险 报告期内，公司向前五大客户的销售金额 23,525,945.93 元，占报告期内营业收入的比例为 89.65%。公司存在一定程度的销售客户集中的风险。行业季节性周期性的风险 精密光学元器件的应用广泛，终端应用主要为智能手机、安防监控、汽车智能辅助驾驶等领域。这些基本属于改善型需求的产品，整个行业的周期性与终端应用市场需求密切相关，而终端市场取决于宏观经济环境的发展。当宏观经济发展良好时，居民的可支配收入提高，会加大对手机等消费类电子产品的需求；当整个宏观环境处于低迷状态，居民的可支配收入受到影响，因此会相应减少非刚性产品的需求。因此，处于上游产业链的光学元器件行业也会随着宏观经济景气周期的波动而波动。本行业终端属于消费应用类产品，有一定的季节性特征。在五一、十一、元旦、春节等重大节假日前夕是该行业的旺季，生产商往往会提前采购上游光电重要组件，准备充足的货源。总的来说，第三、第四季度属于销售旺季，一般在过年前一个月达到销售最高点。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2020-019 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 苏州金研光电科技股份有限公司 英文名称及缩写 Suzhou Jinyan Optoelectronics Technology Co.,Ltd 证券简称 金研科技 证券代码 871714 法定代表人 凌志明 办公地址 吴江区汾湖镇汾湖大道 558 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王庆超 职务 董事会秘书 电话 0512-80677111 传真 0512-80677112 电子邮箱 公司网址 http:/www.jinyan- 联系地址及邮政编码 吴江区汾湖镇汾湖大道 558 号 215215 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 苏州市吴江区汾湖镇汾湖大道 558 号公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2012 年 3 月 22 日 挂牌时间 2017 年 7 月 26 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C40 仪器仪表制造业-C404 光学仪器及眼镜制造-C4041 光学元器件制造 主要产品与服务项目 光学光电子相关产品的研发、生产和销售。普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）21,000,000 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 凌志明 实际控制人及其一致行动人 凌志明、黄强 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 公告编号：2020-019 8 统一社会信用代码 91320509592578913 否 注册地址 吴江区汾湖镇汾湖大道 558 号 否 注册资本 21,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 东吴证券 主办券商办公地址 苏州工业园区星阳街 5 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 朱建华 李凯 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2020-019 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 26,237,048.74 22,715,746.27 15.50%毛利率%33.88%33.65%-归属于挂牌公司股东的净利润 2,109,915.35 1,004,171.11 110.12%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,084,828.22 744,692.54 179.96%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.54%3.80%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.45%2.82%-基本每股收益 0.10 0.05 100.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 34,411,306.70 33,170,327.41 3.74%负债总计 5,374,413.99 6,243,350.05-13.92%归属于挂牌公司股东的净资产 29,036,892.71 26,926,977.36 7.84%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.38 1.28 7.81%资产负债率%（母公司）15.58%18.82%-资产负债率%（合并）15.62%18.82%-流动比率 3.30 2.44-利息保障倍数 55.90 9.12-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 2,961,402.59 3,341,698.40-11.38%应收账款周转率 1.85 1.76-存货周转率 10.22 10.78-公告编号：2020-019 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%3.74%10.57%-营业收入增长率%15.50%130.95%-净利润增长率%110.12%299.82%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 21,000,000 21,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 30,270.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-5,182.87 非经常性损益合计非经常性损益合计 25,087.13 所得税影响数 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 25,087.13 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 13,225,389.86 应收账款 12,875,389.86 公告编号：2020-019 11 应收票据 350,000.00 应付票据及应付账款 3,823,115.91 应付票据 2,000.00 应付账款 3,821,115.91 注：2019 年 4 月 30 日，财政部发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号）。2019 年 9 月 19 日，财政部发布了关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知（财会201916 号）。本公司 2019 年属于执行新金融工具准则，但未执行新收入准则和新租赁准则情形，资产负债表、利润表、现金流量表及股东权益变动表列报项目的变化，主要是执新金融工具准则导致的变化，在以下执行新金融工具准则中反映。财会20196 号中还将“应收票据及应收账款”拆分为“应收票据”、“应收账款”，将“应付票据及应付账款”拆分为“应付票据”及“应付账款”，分别列示。公告编号：2020-019 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司立足于精密光学元器件镀膜、注塑成型行业，采用以销定产的商业模式。公司拥有完整的注塑成型生产线和镀膜生产线。公司依靠独有的核心技术等关键资源要素，使用自有设备为客户提供生产、加工各类精密光学镜片，形成从精密光学元器件的研发、生产和销售的一条龙服务。公司主要通过定制化的模式向下游光学镜头、光学仪器生产企业直接销售光学光电子元器件，形成业务收入。公司生产模式为来料加工和进料加工，来料加工方式由客户提供需镀膜的基板，公司对基板进行镀膜加工；进料加工方式由公司根据订单要求，自行采购玻璃、晶体基板，或直接生产塑胶镜片，后续进行镜片镀膜。（一）研发模式 公司的研发项目来源主要有两种，一是根据客户对产品的具体要求，进行技术评估、开发设计；二是根据市场最新动态确定研发项目，进行可行性分析后正式立项。现阶段公司研发部主要面向光电薄膜的研发和新材料的研发。公司研发团队核心成员具有 10 年以上光电产业的工作经验，通过自主研发和聘请业内高级技术顾问合作，进行激光膜和特种光波段功能薄膜的研发。（二）采购模式 公司设有采购部，负责根据生产管理部的需求采购原材料、辅材和生产设备。公司会根据客户需求和库存情况制定生产计划，在生产计划通过审核后，由采购部统一以直接采购的方式向合格前购买，经过品质保证部检验合格后方可入库。公司对于主要原材料的采购分为现付采购方式、月结付款采购方式。一般而言，公司采购的物品会在 60 天内付款。公司采购的主要原材料包括塑胶粒子、二氧化硅、五氧化三钛、黄粉(SMY-18)、绿粉（GSA-12）等镀膜易耗品，辅材包括工业酒精、无尘布、乳胶手套、真空包装袋等。以上材料均属常规耗材，不存在对供应商的依赖。采购部会对质量、价格、服务等进行多方比较，在符合要求的厂家中选出质量服务优质的供应商。（三）生产模式 公司采用以销定产的生产模式，以销售订单为驱动来制定生产计划。生产管理部基于与客户签订的年度框架合同，结合客户的月度订单和产成品的库存情况，编制月度预测计划，经销售、制造等部门评审后组织生产，并进行动态管理。生产管理部根据月度生产计划和销售发货的需求编制三天计划，再根据三天计划编制一天计划，并具体安排组织生产。如计划订单有所变更，由销售部门提交计划调整通知单，经制造部确认后，调整生产作业计划。现阶段公司分为两大生产服务线：一是提供成型的光学镀膜元器件和光电子注塑件，二是根据客户需求提供光学元器件镀膜、光电子注塑件设计服务。客户可根据自身需求自由选择来料加工或进料加工。目前公司服务和产品涵盖丰富，可以为客户提供从设计加工到元器件生产的一条龙服务。（四）销售模式 公司采用直销的销售模式，由下游客户向公司发送订单，公司根据订单数量组织生产。公司产品主要提供给光学组件制造商，经过多年积累，公司已与多家知名厂商建立了长期稳定的业务往来关系。在新客户的开发方面，公司主要通过行业展会与行业资源相结合的方式。公司参加的行业展览会主要有深圳光博会、上海橡塑会、上海慕尼黑光电展等。公司也积极利用行业资源主动登门拜访客户，主动推荐公司产品，寻求商业机会。公司注重对已有客户资源的维护，强化与客户的沟通，及时分析总结客户需求，掌握市场最新技术动态。公告编号：2020-019 13 报告期内，公司商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内公司凭借中高端注塑、镀膜专用设备和部件的自主研发优势，充分利用高端镀膜设备研发、创新产品，积极拓展国内市场，秉承“创新驱动、客户至上”的发展战略，以为客户创造价值为目标，不断提高产品和服务质量，树立了良好的品牌形象，得到行业内客户的普遍认可。（一）坚持创新驱动战略 报告期内，公司坚持人才为核心，追求公司与员工的共同进步和发展：加强现有人员的专项技术能力，同时为公司培养具备研发设计能力的全面复合型人才。报告期内，公司在已具备核心技术优势的基础上，持续加大研发投入，注重研发创新，定制化设计加工能力逐渐在镀膜、注塑领域形成了明显的竞争优势。（二）持续推进大客户策略 报告期内，公司推进大客户直销策略。凭借镀膜、成型系统顶层设计的平台化优势、精确性优势以及对客户产品工艺的研究，不断改善和优化加工设备的结构，提升产品加工效率、良率，提高设备利用率，提升产线自动化水平，始终坚持为客户创造价值为核心目标，不断增加客户粘着度。在通讯、消费类电子、新能源汽车零部件制造三大蓝海领域，通过公司与大客户的不断深入合作，对客户产品工艺的深耕精钻，为公司逐步转型升级奠定良好基础。（三）夯实产品的竟争优势 公司利用自主研发的低温冷镀工艺和特殊配置的真空镀膜设备加工的塑胶镜片区别于市场常规产品，具有以下特点和优势：增强了镜片表面膜层的附着力；具有较低的反射率，目前市场上塑胶镜头的反射率通常在 R0.8%，公司的反射参数能降低至 R0.3%以下；高耐温性能，市场通用产品耐高温的技术参数约为 85恒温 96 小时，公司镀膜加工的塑胶镜头能够达到 110恒温 200 小时。这类产品重点使用在道路高清监控或车载镜头等对环境温湿度要求较高的场所。（四）报告期内的财务状况、经营成果、现金流量状况等事项分析 1、营业收入 2019 年度实现销售收入 26,237,048.74 元，比去年同期增长了 15.50%。主要原因是公司加大了新品开发力度和市场营销力度，进一步増加公司产品和服务的竞争力，从而扩大了公司的市场份额和业务规模，传统业务及新产品业务收入稳步增长。2、营业成本 2019 年度发生营业成本 17,347,573.42 元，比去年同期增长 15.10%。主要原因主要报告期内营公告编号：2020-019 14 业收入增长，营业成本也随之增长。3、净利润 2019 年度实现净利润 2,109,915.35 元，比去年同期增长了 110.12%。主要原因本期营业利润大幅增长，净利润随之增长。4、现金流量 筹资活动产生的现金流量净额本期较上期增长了 96.07%，主要原因是本期归还银行贷款款减少100 万元。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货币资金 1,188,941.98 3.46%376,523.27 1.14%215.77%应收票据-350,000.00 1.06%-应收账款 12,434,912.36 36.14%12,875,389.86 38.82%-3.42%存货 1,831,123.92 5.32%1,529,542.80 4.61%19.72%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 15,145,595.43 44.01%17,370,539.53 52.37%-12.81%在建工程 短期借款 1,000,000.00 2.91%1,000,000.00 3.01%0.00%长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：不适用。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 26,237,048.74-22,715,746.27-15.50%营业成本 17,347,573.42 66.12%15,071,250.46 66.35%15.10%毛利率 33.88%-33.65%-销售费用 785,352.22 2.99%620,775.79 2.73%26.51%管理费用 2,912,237.12 11.10%2,244,286.32 9.88%29.76%研发费用 2,414,608.13 9.20%2,306,349.24 10.15%4.69%财务费用 148,775.22 0.57%178,125.67 0.78%-16.48%公告编号：2020-019 15 信用减值损失-44,370.02-0.17%-资产减值损失 0 0%-1,571,228.88 6.92%100.00%其他收益 30,270.00 0.12%66,743.61 0.29%-54.65%投资收益 0 0%0 0%-公允价值变动收益 0 0%0 0%-资产处置收益 0 0%0 0%-汇兑收益 0 0%0 0%-营业利润 2,413,760.41 9.20%639,425.92 2.81%277.49%营业外收入 2,280.70 0.01%528,441.02 2.33%-99.57%营业外支出 7,463.57 0.03%246,428.37 1.08%-96.97%净利润 2,109,915.35 8.04%1,004,171.11 4.42%110.12%项目重大变动原因项目重大变动原因：不适用。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 26,169,374.92 22,627,146.50 15.65%其他业务收入 67,673.82 88,599.77-23.62%主营业务成本 17,297,196.67 15,005,224.58 15.27%其他业务成本 50,376.75 66,025.88-23.70%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变动比动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入收入的比的比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%光电子镀膜元器件 3,339,060.04 12.73%5,932,792.25 26.12%-43.72%光电子注塑件 10,139,332.77 38.65%7,893,722.43 34.75%28.45%光电子加工 12,758,655.93 48.63%8,889,231.59 39.13%43.53%合计合计 26,237,048.74 100.00%22,715,746.27 100.00%15.50%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：不适用。公告编号：2020-019 16 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 客户一 9,517,306.16 36.27%否 2 客户二 9,307,144.83 35.47%否 3 客户三 2,878,913.55 10.97%否 4 客户四 974,064.55 3.71%否 5 客户五 848,516.84 3.23%否 合计合计 23,525,945.93 89.65%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 昆山康齐精密工业有限公司 1,393,407.50 13.29%否 2 太仓连桥电子科技有限公司 1,324,350.03 12.63%否 3 苏州丽玻光电科技限公司 917,615.00 8.75%否 4 昆山德胜达化工有限公司 704,102.40 6.72%否 5 关东辰美电子（平湖）有限公司 534,980.00 5.10%否 合计合计 4,874,454.93 46.49%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 2,961,402.59 3,341,698.40-11.38%投资活动产生的现金流量净额-2,103,242.21-2,587,881.02 18.73%筹资活动产生的现金流量净额-43,741.67-1,113,432.85 96.07%现金流量分析现金流量分析：1、筹资活动产生的现金流量净额 本期较上期增长了 96.07%，主要原因是本期归还银行贷款款减少 100 万元。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、山东金研、山东金研 名称：山东金研光电科技有限公司 法定代表人：黄强 注册资本：2000 万元人民币 成立日期：2019 年 11 月 06 日 注册地址：山东省枣庄市滕州市荆河街道墨子科创园 A5 号营业房 公告编号：2020-019 17 经营范围：光学元器件、光电子元器件研发、制造、销售；光电技术领域内的技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让；光学薄膜器件、机械设备、仪器仪表、电子元器件销售；经营本企业相关产品的进出口业务。（依法须经批准的项目,经相关部门批准后凭许可证方可开展经营活动）截止报告期末，山东金研光电科技股份有限公司资产总额 150.30 万元，净资产 147.23 万元，处于前期厂房装修阶段，暂未开始营业，预计 2020 年 10 月份开始试营业。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）会计政策变更 执行修订后的非货币性资产交换会计准则 2019 年 5 月 9 日，财政部发布了关于印发修订的通知（财会【2019】8 号），对非货币性资产交换的确认、计量和披露作出修订。2019 年 1 月 1 日至该准则施行日 2019 年 6 月 10 日之间发生的非货币性资产交换，应根据该准则的规定进行调整；2019 年 1 月 1 日之前发生的非货币性资产交换，不需进行追溯调整。执行修订后的债务重组会计准则 2019 年 5 月 16 日，财政部发布了关于印发修订的通知（财会【2019】9 号），对债务重组的确认、计量和披露作出修订。2019 年 1月 1 日至该准则施行日 2019 年 6 月 17 日之间发生的债务重组，应根据该准则的规定进行调整；2019 年 1 月 1 日之前发生的债务重组，不需进行追溯调整。采用新的财务报表格式 2019 年 4 月 30 日，财政部发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号）。2019 年 9 月 19 日，财政部发布了关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知（财会201916 号）。本公司 2019 年属于执行新金融工具准则，但未执行新收入准则和新租赁准则情形，资产负债表、利润表、现金流量表及股东权益变动表列报项目的变化，主要是执新金融工具准则导致的变化，在以下执行新金融工具准则中反映。财会20196 号中还将“应收票据及应收账款”拆分为“应收票据”、“应收账款”，将“应付票据及应付账款”拆分为“应付票据”及“应付账款”，分别列示。执行新金融工具准则 本公司于 2019 年 1 月 1 日起执行财政部于 2017 年修订的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则第 23 号金融资产转移、企业会计准则第 24号套期会计和企业会计准则第 37 号金融工具列报（以下简称“新金融工具准则”，修订前的金融工具准则简称“原金融工具准则”）。（2）会计估计变更 公告编号：2020-019 18 无 三、三、持续经营持续经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持着良好的独立自主经营能力；会计核算、财务经营管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心技术人员队伍稳定，客户资源稳定增长。1、深挖研发能力 公司是国内屈指可数的拥有完全自主知识产权的企业。公司自主研发的镀膜先进工艺、注塑成型工艺系采用平台化的顶层设计逻辑，产品可快速迭代开发，媲美欧美发达国家产品水平。公司持续加大在研发领域的投资力度，不断通过研发创新，为产品增值，提升为客户创造价值的能力。2、加速产品升级 公司现有微电子注塑产品、多层镀膜塑胶产品、多层镀膜玻璃产吕等多个产品系列，在通讯、消费类电子等产品加工领域得到了广泛的认可。公司基于对产品加工工艺的深刻理解，积极寻求软硬件的加速升级，迅速响应下游市场需求。公司通过 ERP 系统、手机终端的一体化连接，将精益生产、售后维保有效串联。3、拓展多元市场 公司坚持大客户直销策略，在深耕通讯领域的同时，积极拓展消费类电子、新能源汽车领域市场。公司在维持存量业务和已有市场的同时，不断发掘新的市场机会。4、规范经营管理 公司在业务、资产、人员、财务方面完全独立，具备可持续发展的能力。（1）业务独立 公司主营业务以定制化镀膜产品、镀膜服务、精密注塑产品为基础，逐步升级为为客户提供智能制造一站式解决方案，公司经历了初创发展的阶段，形成了在通信领域产品的优势。自公司新三板挂牌以来，公司不断拓展国内市场，现已形成稳定的大客户群体。报告期内，公司业务现已初有起色。已具独当一面的能力。（2）人员独立 公司依法独立聘任员工，与员工签署劳动合同，并独立为员工缴纳社会保险手续。（3）资产独立 除经营场所租用汾湖科创园的房产外，公司具有开展业务所需的技术、设备、设施且均为自有资产，资产相对独立。（4）财务独立 公司拥有对立的财务部门、会计核算体系和财务管理体系、财务人员、银行开设账户、税务登记，能够独立作出财务决策，财务相对独立。综上，公司具备持续经营能力，公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 一、市场竞争的风险一、市场竞争的风险 随着经济全球化和发达国家光电产业结构化调整加快，全球光电巨头企业正逐渐向中国内地转移，带动了国内光学元器件行业的持续、快速发展，也加大了市场竞争压力。日本、韩国、台湾地区公告编号：2020-019 19 和欧美等行业知名的光学公司均已在中国设立工厂。同时，本土的精密光学元件加工厂商也纷纷加大了产品的研发、销售力度，市场竞争日益加剧，可能导致本公司产品利润率下降、销售量波动，从而影响公司的经营业绩。公司目前规模尚小，提供的产品线仍处于完善阶段，如果光电行业竞争趋于白热化，将对公司生产经营产生不利影响。应对措施：根据国家产业政策，牢牢把握行业发展脉搏，不断加大研发和创新力度，以研发和创新不断稳定客户并开拓市场。同时公司拥有专业的研发团队和销售团队，从客户的洽谈到产品的交付，都能够以客户的需求为中心，及时处理客户的订单、响应客户的要求、解决客户的问题，建立了快速、高效、优质的生产和销售服务体系。凭借优质的服务，公司积累了一批优质的客户资源，保持了长期良好、稳定的合作关系。二、核心技术人员流失的风险二、核心技术人员流失的风险 公司所属行业为技术、劳动密集型行业，公司新产品的研发依赖于一批具有丰富光电产业技术经验的人才。公司一直坚持自主研发为主，外部技术合作为辅的研发策略，注重核心技术的研发和核心技术人员的培养。公司 2013 年成立薄膜研发部门，致力于激光膜和可见光功能薄膜的研发，相关产品已批量生产，面向客户。技术研发团队的稳定性是公司可持续发展的关键。尽管公司通过为员工提供业内有优势的薪酬、内部培训计划和核心技术人员股权激励，建立了良好的人才机制，但仍然存在技术人员和管理人才因其他原因流失的风险。应对措施：不断完善相关管理制度和激励政策，通过各大主流招聘网站及现场招聘会关注优秀人才的就业动态，在保证留住现有优秀人才的同时不断吸引外部高端人才加入。三、下游产品需求变动的风险三、下游产品需求变动的风险 光学元器件行业的发展主要受下游整机产品市场需求的影响。近年来，光学行业下游产品结构发生了巨大的改变。苹果、谷歌等智能终端产品的面世颠覆了日本一向领先的数码光电产业，全球市场竞争格局发生了变化。数码相机产业进入了衰退期，光电产业产品结构向智能终端方向调整。目前，智慧城市、智能医疗、智能手机等方向的光学产品市场需求旺盛，成为新的产业增长点。未来，随着技术革命的发展，光学产品仍将紧随下游市场需求而调整，若公司不能持续进行新兴产品研发，满足终端客户需求，则存在一定的经营风险。应对措施：密切关注下游市场的变化和终端客户的需求，根据市场变化及客户需求适时调整公司的研发和创新方向，持续进行新兴产品的研发，通过技术创新、产品创新保证公司的核心竞争力和持续发展。四、四、应收账款规模较大及发生坏账的风险应收账款规模较大及发生坏账的风险 报告期内，公司应收账款的规模较大。截至报告期末，应收账款账面净值为 12,434,912.36 元，占公司流动资产的比重为 70.18%。应收账款规模由行业特点、业务模式及客户回款速度决定，公司一般给予客户三至六个月的账期。报告期内，公司应收账款周转率保持在较合理水平，随着公司业务规模的扩大，应收账款也有一定的增长；同时，受客户资金周转压力的影响，公司实际账期也有所延长。虽然公司应收账款回收风险较小，并按照审慎的原则计提了坏账准备，但若该款项不能及时收回，可能给公司带来呆坏账损失的风险。应对措施：加强应收账款的管理，缩短销售货款的回款周期。公司专人负责应收账款的管理和催收，并将应收账款回款情况纳入销售人员的业绩考核范围，降低应收账款收账风险。另一方面，公司偏重选择信誉度高的客户以减少应收账款的坏账风险。五、客户集中的风险五、客户集中的风险 报告期内，公司向前五大客户的销售金额23,525,945.93元，占