871099_2019_金汇通航_2019年年度报告_2020-06-28.pdf

公告编号：2020-033 1 2019 年度报告 金 汇 通 航 NEEQ:871099 上海金汇通用航空股份有限公司 Shanghai Kingwing General Aviation Co.,Ltd 公告编号：2020-033 2 公司年度大事记公司年度大事记 2 月 19 日 金汇通航受邀参与 2019世界杯滑雪登山赛安全保障工作。4 月 10 日 金汇通航直升机跨越四省转运陕西重度烧伤男子。4 月 12 日 金汇通航参与 F1 中国大奖赛救援全程保障工作。2 月 19 日 金汇通航受邀参与 2019世界杯滑雪登山赛安全保障工作。4 月 18 日 金汇通航直升机绞车救援登山被困受伤驴友。4 月 6 日，河南高速车祸司机遇险，金汇通航多方联动紧急救援。7 月 13 日 金汇通航参与江西瑞金洪灾救援。8 月 11 日 金汇通航参与台风“利奇马”救援工作。2020 年 2 月，金汇通航参加武汉新冠肺炎抗灾防疫工作。公告编号：2020-033 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3535 公告编号：2020-033 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、金汇通航、挂牌公司 指 上海金汇通用航空股份有限公司 股东大会 指 上海金汇通用航空股份有限公司股东大会 董事会 指 上海金汇通用航空股份有限公司董事会 监事会 指 上海金汇通用航空股份有限公司监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 最近一次由股东大会会议通过的 金汇通用航空股份有限公司章程 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 东兴证券、主办券商 指 东兴证券股份有限公司 会计事务所 指 大信会计师事务所(特殊普通合伙)报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 正阳集团 指 上海正阳投资集团有限公司,公司股东之一 正旺投资 指 上海正旺投资管理有限公司,公司股东之一 香港雙鷹 指 香港雙鷹工程管理有限公司 德鸿金汇股权投资基金 指 上海德鸿水盛投资管理中心(有限合伙)德鸿金汇股权投资基金,公司股东之一 中美洲际 指 中美洲际直升机投资(上海)有限公司 众美洲际 指 众美洲际直升机投資(香港)有限公司,中美洲际子公司 兴融置业 指 上海兴融置业有限公司 康桥正阳 指 上海康桥正阳投资有限公司 新昆投资 指 上海新昆投资管理有限公司 荣赛投资 指 上海荣赛投资管理中心 通用航空或通航 指 使用民用航空器从事公共航空运输以外的民用航空活动,包括从事工业、农业、林业、渔业和建筑业的作业飞行以及医疗卫生、抢险救灾、气象探测、海洋监测、科学实验、教育训练、文化体育等方面的飞行活动 民用航空器 指 除用于执行军事、海关、警察飞行任务外的航空器 直升机 指 一种重于空气的航空器,其飞行升力主要由在垂直轴 公告编号：2020-033 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人邹建明、主管会计工作负责人魏少华及会计机构负责人（会计主管人员）张博伟保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。大信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了带持续经营重大不确定性段落的无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 公告编号：2020-033 6 飞行安全风险 飞行安全风险是通航企业经营最基本的风险之一，安全飞行作业是企业稳定发展的核心要素。如果飞机发生飞行意外，将有可能给通航企业带来经济损失，并影响通航企业的形象。行业竞争加剧风险 近年来，随着低空空域改革的逐步推进，市场需求的不断增长，我国通用航空企业家数呈现较快增长态势。公司进入通航服务业时间较早，但随着国家对通用航空产业支持力度的加大，不断有新的市场主体加入通用航空服务业，导致行业竞争加剧。如通航企业不能采取积极有效措施应对日益激烈的市场竞争，在市场占有率方面将会面临业务量及市场份额下降的风险。通航政策风险 通用航空产业是一个政策性较强的行业，通用航空政策对通用航空市场未来发展影响较大，而公司所从事的处于通航产业核心环节的业务同样受相关政策影响。汇率波动风险 公司采购记账本位币为人民币，但公司经营活动中有大量以外币结算的业务。金汇通航的航材采购、飞行学员培训主要以美元或欧元进行结算，受国内及国际政治、经济、货币供求关系等多种因素影响，人民币对外币汇率处于不断变化之中，如果未来人民币对美元或欧元汇率出现大幅波动或者我国汇率政策发生重大变化，可能会对公司的经营业绩产生不利影响 实际控制人不当控制风险 邹建明、张红艳夫妇两人合计间接持有公司 87.4352%的股份，为公司的共同实际控制人。因此，邹建明、张红艳夫妇可以利用其控制权，决定公司经营决策，若邹建明、张红艳夫妇利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，将会给公司经营和其他少数权益股东带来风险。持续经营风险 公司 2019 年度营业收入大幅下降，净资产为负数.存在可能导致对公司持续经营能力带来风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 公告编号：2020-033 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 上海金汇通用航空股份有限公司 英文名称及缩写 Shanghai Kingwing General Aviation Co.,Ltd 证券简称 金汇通航 证券代码 871099 法定代表人 邹建明 办公地址 上海市浦东新区耀川路 158 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 魏少华 职务 副总经理、兼财务总监兼信息披露负责人 电话 021-60435990 传真 021-68121397 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 上海市浦东新区耀川路 158 号 3 号楼 207 室 200126 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 上海金汇通用航空股份有限公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2016 年 6 月 28 日 挂牌时间 2017 年 3 月 29 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）G 交通运输、仓储和邮政业-56 航空运输业-562-5620 通用航空服务 主要产品与服务项目 直升机运营服务 普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）341,922,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 正阳集团 实际控制人及其一致行动人 邹建明、张红艳 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 公告编号：2020-033 8 统一社会信用代码 91310120795690278H 否 注册地址 上海市奉贤区南桥环城东路 128号 305 室 否 注册资本 341,922,000.00 否 无 五、五、中介机构中介机构 主办券商 东兴证券 主办券商办公地址 北京市西城区金融大街 5 号(新盛大厦)12、15 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 舒铭,陈丽华 会计师事务所办公地址 北京市海淀区知春路 1 号学院国际大厦 1504 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2020-033 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 201,562,148.36 920,359,729.23-78.10%毛利率%-202.68%55.72%-归属于挂牌公司股东的净利润-725,918,853.46 227,718,183.68-418.78%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-727,226,710.96 184,128,594.84-494.75%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-320.26%46.31%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-319.69%37.20%-基本每股收益-2.12 0.67-416.42%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 1,751,857,073.64 1,924,220,219.42-8.90%负债总计 1,816,696,461.35 1,325,743,997.37 37.29%归属于挂牌公司股东的净资产-127,442,631.41 598,476,222.05-121.66%归属于挂牌公司股东的每股净资产-0.37 1.75-121.71%资产负债率%（母公司）106.61%68.90%-资产负债率%（合并）103.70%68.90%-流动比率 0.3908 0.8140-利息保障倍数-8.48 238.16-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-181,181,963.86 112,412,513.86-261.18%应收账款周转率 14.65 29.9800-存货周转率 8.51 58.0200-公告编号：2020-033 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-8.90%32.69%-营业收入增长率%-78.10%15.80%-净利润增长率%-424.49%-275.78%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 341,922,000 341,922,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 1.非流动资产处置损益,包括已计提资产减值准备的冲销部分-5,162,408.10 2.计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外)4,766,328.76 3.除上述各项之外的其他营业外收入和支出-1,347,460.57 非经常性损益合计非经常性损益合计-1,743,539.91 所得税影响数 -435,884.98 少数股东权益影响额（税后）202.57 非经常性非经常性损益净额损益净额-1,307,857.50 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 (空)不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 公告编号：2020-033 11 应收账款 10,213,902.48 10,083,334.79 其他应收款 176,626,315.41 175,185,264.02 递延所得税资产 20,924.27 413,829.04 未分配利润-172,026,238.07-173,204,952.38 注：编制合并报表的公司应当以合并财务报表数据填列或计算以上数据和指标。公告编号：2020-033 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司主营业务为直升机运营服务。公司是经中国民用航空局批准的具备甲乙丙丁四类经营范围的通用航空运营公司，公司先后通过了中国民航 CCAR-135 部、CCAR-91 部、CCAR-145 部以及 CCAR-61 部的认证，并获得了意大利阿古斯特直升机和美国贝尔直升机在华维修的授权。公司目前直升机运营服务主要集中在直升机空中救援和直升机代管，公司拥有一批经验丰富、技术精湛的飞行专业人员，凭借多年来卓越的运营和安全记录，为客户提供优质高效的直升机飞行服务。公司盈利模式：1、直升机代管盈利模式 直升机代管服务主要是依托公司丰富的行业运营经验和专业技术人才优势，为客户飞机实现专业管家式服务，服务内容包括协助客户取得直升机运行证照、为直升机配备专业机组人员、飞行航线的报批、直升机安全运营管理、直升机起降点选择、飞行管理、直升机维修保养、航材采购及管理等，截至报告期末公司代管直升机为 2 架。2、直升机空中救援盈利模式 公司 2019 年度重点布局直升机航空医疗救援业务，把航空应急救援能力和业务作为新的核心业务，与全国 30 个省（自治区、直辖市）应急管理厅（局），及 225 个地市应急管理局合作，与政府各部门之间的合作联动频繁，并逐渐从演练活动向实战救援方面转变。特别是和各地应急管理部门及消防救援总队的业务往来比较密切，逐步形成紧密合作关系，如上海、浙江、湖北、江苏、江西、广东、河北等省市，均有效形成了长期的有偿服务机制。同时，继续扩大和巩固航空医疗服务体系能力，联合全国 200 多个城市的 1800 余家 120 急救中心和合作医院形成全国化的空中医疗救援网络，并和高速公路管理单位、高速交警等部门建立联动机制，勘察全国高速服务区、医院、2000 多个起降点，进一步提升了救援机队基地常态备勤能力、全国范围应急救援运行指挥管理能力、执行多灾种应急救援任务技术装备能力。截止至 2019 年 12 月 31 日，公司共保留 63 架直升机、47 个基地，继续执行备勤救援任务。其中，AW139 型直升机 15 架，AW119 型直升机 32 架，AW109 型直升机 16 架，确保了公司核心业务能力不受影响，并继续保持了航空医疗救援和航空应急救援行业内的标杆企业及领跑地位。随着公司空中救援体系建设的逐步完善,公司也积极拓展营销渠道，寻找国内主要保险公司建立合作关系，同时继续搭建全国经销商网络战略，逐步由增加数量规模向质量效益转变。公司现已设计并推出了多款适用不同范围的空中救援会员卡产品。在整体发展战略上，坚持加强核心能力建设，全面提高应急响应能力、安全飞行能力和应急救援能力，在航空应急救援领域，围绕“全灾种、大应急”，全面加强运行服务能力，围绕航空应急救援体系建设，发展常态化备勤服务能力；在航空医疗服务领域，进一步加强和医疗机构的深度合作，全面融合通航服务和医疗服务，带动发展新的业务形态和利润增长点。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:由于中国人保财险单方面暂停合作，导致大客户减少，收入来源发生变化。公告编号：2020-033 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司自 2016 年以来扩大机队规模，截至报告期末，公司机队规模已基本达成预期目标，逐步完成京津冀、江浙沪、湖北、福建、山东、广东、海南、陕西、四川等 28 个省市的直升机布机，全国直升机医疗救援网络已基本搭建完成。截至报告期末，公司运营直升机 63 架（含 2 架代管直升机），其中：32 架 AW119、16 架 AW109 和15 架 AW139。公司严格按照民航相关规定执行飞行任务，不断强化安全监督体系及员工安全意识。2019年度公司飞行时间为 9,077.30 小时，自公司开航以来，公司未发生重大安全事故，累计安全飞行时间已达 32,003.05 小时。2019 年度公司实现营业收入 20,156.21 万元，同比减少 78.10%，截至 2019 年12 月 31 日，公司总资产 175,185.71 万元，同比减少 8.96%；净资产为-12,744.26 万元，同比减少121.29%。公司净利润为-73,681.56 万元,与去年同期相比减少 96,457.83 万元。综上所述，由于中国人保财险单方面暂停合作，直接导致公司年初确定的规模化发展战略目标严重受阻。2019 年度营业收入大幅下降,净资产为负数。在公司整体经营面临巨大压力时，经营管理团队已主动采取应对措施，探索新的发展思路，逐步呈现趋稳和缓慢回升的积极态势。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期末与本期本期期期初初金额变动比例金额变动比例%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 32,225,047.28 1.84%39,470,274.38 2.05%-18.36%应收票据 应收账款 16,877,089.93 0.96%10,083,334.79 0.53%67.38%存货 22,950,700.46 1.31%24,558,655.58 1.28%-6.55%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 1,320,688,979.29 75.39%1,299,677,247.38 67.54%1.62%在建工程 1,988,615.16 0.11%88,435,647.85 4.60%-97.75%短期借款 90,153,382.19 5.15%长期借款 应付账款 178,482,913.20 10.19%0.00 1.85%402.08%预收款项 198,197,649.49 11.31%0.00 14.14%-27.15%应付职工薪酬 179,637,244.84 10.25%0.00 2.77%236.43%一年内到期的非流动负债 180,767,890.53 10.32%0.00 5.74%63.66%长期应付款 812,261,385.26 46.37%0.00 43.97%-4%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、应付账款金额较年初增加402.08%主要原因是：由于2019年销售乏力，公司现金流短缺。2019年部分直升机租金、航材及资产采购款未支付，导致期末应付账款大幅增加。2、预收账款金额较年初减少27.15%主要原因是：年初客户预收款在本年转换为销售收入。3、一年内到期的非流动负债较年初增加63.66%主要原因是：2019年新增一架AW139直升机及2019年未付直升机租金需要在2020年支付导致金额增加较多。公告编号：2020-033 14 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%营业收入 201,562,148.36-920,359,729.23-78.10%营业成本 610,082,701.45 302.68%407,551,957.25 44.28%49.69%毛利率-202.68%-55.72%-销售费用 113,767,607.47 56.44%96,188,050.54 10.45%18.28%管理费用 144,988,434.55 71.93%185,806,621.63 20.19%-21.97%研发费用 0 0 0 0 0 财务费用 78,505,834.14 38.95%40,963,321.97 4.45%91.65%信用减值损失 611,846.36 0.30%资产减值损失 0.00 0.00%-1,594,669.40-0.17%100.00%其他收益 12,200,082.25 6.05%2,861,197.50 0.31%326.40%投资收益 0 0 40,018,743.22 4.35%100%公允价值变动收益 0 0 0 0 资产处置收益-5,162,408.10-2.56%159.25 0.00%-3,241,800.53%汇兑收益 0 0 0 0 0 营业利润-738,262,345.53-366.27%229,078,169.49 24.89%-422.28%营业外收入 4,826,260.25 2.39%2,589,214.41 0.28%86.40%营业外支出 1,407,392.06 0.70%577,674.41 0.06%143.63%净利润-736,815,609.76-365.55%227,718,183.68 24.74%-423.56%项目重大变动原因项目重大变动原因：营业收入本期期末金额 201,562,148.36 元与上年同期相较减少 78.10%主要原因为：2019 年大客户暂停合作，原大客户收入减少 80%以上，导致全年销售收入大幅下降。营业成本本期期末金额 610,082,701.45 元与上年同期相较上涨 49.69%主要原因为：公司 2018 年调整25 架 AW119 直升机为融资租赁，累计调减租赁费对当年影响 6627 万元；2019 年职工数量增加，薪酬支出增加约 8000 万元，其他费用支出增加 3000 万元。财务费用本期期末金额 78,505,834.14 元与上年同期相较上涨 91.65%主要原因为：2018 年调整 25 架AW119 直升机为融资租赁，调减当期财务费用 3857 万元。资产减值损失本期期末金额 0.00 元与上年同期相较上涨 100.00%主要原因为：会计准则变化，进行追溯调整，原确认为资产减值损失，本年起确认为信用减值损失。其他收益本期期末金额 12,200,082.25 元与上年同期相较上涨 326.40%主要原因为：公司 2019 年取得个各项政府补贴较 2018 年多 934 万。资产处置收益本期期末金额-5,162,408.10 元与上年同期相较减少 3,241,800.53%主要原因为：公司 2019年出售一架 AW139 直升机产生收益-516 万元。营业利润本期期末金额-738,262,345.53 元与上年同期相较减少 422.19%主要原因为：收入减少、营业成本增加，导致营业利润同比减少。营业外收入本期期末金额 4,826,260.25 元与上年同期相较上涨 86.40%主要原因为：2019 年收到的其他与日常经营无关的政府补贴较上年年增加 234 万元 营业外支出本期期末金额 1,407,392.06 元与上年同期相较上涨 143.63%主要原因为：2019 年计提预计产生赔偿金 80 万元。净利润本期期末金额-736,815,609.76 元与上年同期相较减少 423.50%主要原因为：收入减少、营业成本增加，导致净利润减少较多。公告编号：2020-033 15 (2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 190,702,136.57 918,979,718.12-79.25%其他业务收入 10,860,011.79 1,380,011.11 686.95%主营业务成本 602,295,653.22 406,261,336.52 21.33%其他业务成本 7,787,048.23 1,290,620.73 503.36%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%直升机销售收入 0 0.00%0.00 0.00%通用航空类收入 190,702,136.57 94.61%918,979,718.12 99.85%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：无 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中国人民财产保险股份有限公司 106,228,323.14 55.70%否 2 中华人民共和国广州海事局 15,962,264.21 8.37%否 3 太平人寿保险有限公司 12,701,886.84 6.66%否 4 中美洲际直升机投资(上海)有限公司 11,013,295.1 5.77%是 5 浙江省消防救援总队 6,664,085.87 3.49%否 合计合计 152,569,855.2 79.99%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 垂直通航一号(天津)租赁有限公司 70,168,593.02 14.21%否 2 上海康桥正阳投资有限公司 52,849,225 10.70%是 3 中航国际租赁有限公司 50,073,578.88 10.14%否 4 光大幸福国际租赁有限公司 39,022,811.02 7.90%否 5 天津利博瑞一号飞机租赁有限公司 30,033,113.17 6.08%否 合计合计 242,147,321.09 49.03%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-181,181,963.86 112,412,513.86-261.18%公告编号：2020-033 16 投资活动产生的现金流量净额-86,292,490.73-250,509,639.16 65.55%筹资活动产生的现金流量净额 252,019,648.23-21,875,546.27 1,252.06%现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额本期期末金额-181,181,963.86 元与上年同期相较减少 261.18%原因为：由于销售额大幅下降，2019 年经营活动产生的现金流入大幅下降；同时由于支付减少，2019 年经营活动产生的现金流出也大幅下降，但现金流入量小于流出量，导致经营活动产生的现金流量净额出现大幅下降。投资活动产生的现金流量净额本期期末金额-86,292,490.73 元与上年同期相较上涨 65.55%原因为：公司 2019 年投资活动现金流入仅为处置一架二手 AW139 直升机，金额为 3523 万元；现金流出主要为支付直升机部分采购款，总支出为 1.2 亿元，较去年同期相比减少 55%。以上两点导致投资活动产生的现金流量净额与去年同期相较增加。筹资活动产生的现金流量净额本期期末金额 252,019,648.23 元与上年同期相较上涨 1,264.79%原因为：公司 2019 年取得借款 9000 万元，收到大股东财务资助 1.22 亿元，同时部分融资租赁款还未支付，导致筹资活动产生的现金流量金额大幅增加。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司与甘肃航空产业投资有限公司共同出资设立甘肃公航旅金汇通用航空有限公司，注册资本为 15,000 万元人民币，其中本公司出资 7,650 万元，占注册资本比例为 51%；甘肃航空产业投资有限公司出资 7,350 万元，占注册资本比例为 49%。经营范围：航空器代管业务、出租飞行、陆上石油服务、海上石油服务、航空探矿、空中游览、公务飞行、通用航空包机飞行、私用或商用飞行驾驶执照培训、直升机引航作业、直升机机外载荷飞行、医疗救护；航 空摄影、海洋监测、空中巡查、空中广告、科学实验、气象探测、渔业飞行、城市消防；航空护林、空中喷洒植物生长调节剂、空中拍照、航空俱乐部（航空运动训练飞行、航空运动表演飞行、个人娱乐飞行）、飞机播种、空中施肥、防止农林病虫害；航空器维修和改装，航空运输设备的批发和零售，从事货物进出口及技术进出口业务。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否(四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 审计意见 无保留意见 审计报告中的特别段落：无 强调事项段 其他事项段 持续经营重大不确定性段落 其他信息段落中包含其他信息存在未更正重大错报说明 董事会就非标准审计意见的说明：公司董事会对大信会计师事务所（特殊普通合伙）对我公司 2019 年财务报表出具的带持续经营重大不确定性段落的无保留意见审计报告的相关事项进行如下说明：本公司管理层根据目前生产经营情况，计划 2020 年采取以下措施来缓解或解决目前的资金紧张情况。1、公司在原有会员卡、转院及代管等主要业务的基础上，新增与政府应急管理合作项目，截至2020 年 6 月 20 日已与湖北应急管理厅签订价值 296.00 万元的直升机服务合同；已与济南市应急管理局签订价值 629.00 万元的直升机航空护林和航空救援合同；已与福清市应急管理局签订价值 599.90万元的航空救援直升机代管协议；已成功中标浙江省应急管理厅价值 9500.00 万元的应急救援服务项目。2、制定适应 2020 年发展的销售管理政策，提高销售人员积极性，进一步拓展业务。3、内部组织架构进行优化调整，对各个分支结构进行整合，裁撤没有业务的机构，部分部门进行合并。公告编号：2020-033 17 4、对现有直升机规模进行压缩，退租或出售部分直升机。5、正阳集团作为本公司的控股公司会通过集团其他项目回笼资金，继续资助本公司的运营，同时公司也在积极接触部分投资机构，希望能通过引进新的投资者，增加公司的运营资金。(五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、财政部于 2017 年发布了修订后的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则第 23 号金融资产转移、企业会计准则第 24 号套期会计、企业会计准则第 37 号金融工具列报（上述四项准则以下统称“新金融工具准则”）。新金融工具准则将金融资产划分为三个类别：（1）以摊余成本计量的金融资产；（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。在新金融工具准则下，金融资产的分类是基于本公司管理金融资产的业务模式及该资产的合同现金流量特征而确定。新金融工具准则取消了原金融工具准则中规定的持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产三个类别。新金融工具准则以“预期信用损失”模型替代了原金融工具准则中的“已发生损失”模型。在新金融工具准则下，本公司具体会计政策见附注三、（十）（十一）。2、财政部于 2019 年 4 月发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号）（以下简称“财务报表格式”），执行企业会计准则的企业应按照企业会计准则和该通知的要求编制财务报表。本公司于 2019 年 1 月 1 日起执行上述修订后的准则和财务报表格式，对会计政策相关内容进行调整。三、三、持续持续经营经营评价评价 虽然公司 2019 年度营业收入大幅下降，净资产为负数.存在可能导致对公司持续经营能力的重大不确定性。但是公司 2020 年已采取以下措施来缓解或解决目前的资金紧张情况。1、公司在原有会员卡、转院及代管等主要业务的基础上，新增与政府应急管理合作项目，截至 2020年 6 月 20 日已与湖北应急管理厅签订价值 296.00 万元的直升机服务合同；已与济南市应急管理局签订价值 629.00 万元的直升机航空护林和航空救援合同；已成功中标福清市应急管理局价值 599.90 万元的应急救援直升机维管和保险托管项目；已成功中标浙江省应急管理厅价值 9500.00 万元的应急救援服务项目。2、制定适应 2020 年发展的销售管理政策，提高销售人员积极性，进一步拓展业务。3、内部组织架构进行优化调整，对各个分支结构进行整合，裁撤没有业务的机构，部分部门进行合并。4、对现有直升机规模进行压缩，退租或出售部分直升机。5、正阳集团作为本公司的控股公司会通过集团其他项目回笼资金，继续资助本公司的运营，同时公司也在积极接触部分投资机构，希望能通过引进新的投资者，增加公司的运营资金。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素（一）飞行安全风险 飞行安全风险是通航企业经营最基本的风险之一，安全飞行作业是企业稳定发展的核心要素。如果飞机发生飞行意外，将有可能给通航企业带来经济损失，并影响通航企业的形象。应对措施：公司将继续以包括 CCAR-91 部、CCAR-135 部及局方颁布的的各项规章为指引，严格按照CCAR-91 部运行手册、航空器代管人运行手册、CCAR-135 部运行手册规范运营，飞行业务开展前，严格谨慎制定飞行方案，把飞行安全放在第一位，保证各项业务的准备和实施具有充分把握。同时，公司强大的机务团队能给直升机的安全运营提供良好的保障。此外，公司还与中国人民财产保险股份有公告编号：2020-033 18 限公司签订了航空器综合险保单，从而为公司应对飞行意外造成损失的情况提供充分的保障。（二）行业竞争加剧风险 近年来，随着低空空域改革的逐步推进，市场需求的不断增长，我国通用航空企业家数呈现较快增长态势。公司进入通航服务业时间较早，但随着国家对通用航空产业支持力度的加大，不断有新的市场主体加入通用航空服务业，导致行业竞争加剧。如通航企业不能采取积极有效措施应对日益激烈的市场竞争，在市场占有率方面将会面临业务量及市场份额下降的风险。应对措施：公司在通航领域运营多年，对各类业务有丰富的飞行运营经验，对行业发展也形成了自己的判断，为了提升公司的竞争力，公司从前年开始在全国范围内布局空中救援业务，已与 1800 余家医院和 120 急救中心签订了合作协议。公司针对空中救援业务开拓了自己的会员渠道，以扩大市场覆盖面。同时和保险公司合作推出空中救援产品，利用保险公司的广泛客户基础扩大公司的消费群体，从而逐步形成规模效应，增强公司的营收能力，提升在行业中的地位。（三）通航政策风险 通用航空产业是一个政策性较强的行业，通用航空政策对通用航空市场未来发展影响较大，而公司所从事的处于通航产业核心环节的业务同样受相关政策影响。应对措施：公司一直积极关注通航政策的变动，时刻关注行业内最新进展，并积极响应国家政策号召。公司根据行业内最新政策动向，