831954_2019_协昌科技_2019年年度报告_2020-03-11.pdf

1 2019 年度报告 协昌科技NEEQ:831954 江苏协昌电子科技股份有限公司 JIANGSU XIECHANG ELECTRONIC TECHNOLOGY CO.,LTD 2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 1 月，协昌科技获 2018 年苏州市平安企业；2019 年 1 月，子公司凯思半导体技术中心被认定为市级企业技术中心；2019 年 6 月，公司首次公开发行股票并在创业板上市申请获证监会受理；2019 年 7 月，子公司凯诚软件被认定为江苏省软件企业；3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .1919 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2121 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2323 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2323 第九节第九节 行业信息行业信息 .2525 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2525 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3333 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、协昌科技 指 江苏协昌电子科技股份有限公司 友孚、友孚投资 指 苏州友孚投资管理企业（有限合伙）凯思半导体 指 张家港凯思半导体有限公司 凯诚软件 指 张家港凯诚软件科技有限公司 运动控制器、电机控制器、控制器 指 控制电机运动方式的专用控制设备。将预定的控制方案、规划指令转变成期望的机械运动，实现机械运动精确的位置控制、速度控制、加速度控制、转矩或力的控制。功率芯片、功率器件 指 以电力电子技术为核心，用于电力设备的电能变换和电路控制，是进行电能（功率）处理的核心器件，弱电控制和强电运行间的桥梁，是电路中重要的电子元器件。根据产品具体形态区分，可以分为晶圆和封装成品两大类。MOS 管、MOSFET 指 Metal-Oxide-SemiconductorField-EffectTransistor，即金属-氧化物半导体场效应晶体管，是应用最为广泛的功率器件之一，主要应用领域包括消费电子、运动控制、电源管理等。公司主要的功率芯片产品。运动控制模块 指 运动控制器的核心控制部分，将各类电子元器件经过SMT 加工工艺与 PCB 板结合，以贴片板的形式对外销售。股东大会 指 江苏协昌电子科技股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏协昌电子科技股份有限公司董事会 监事会 指 江苏协昌电子科技股份有限公司监事会 主办券商、国金证券 指 国金证券股份有限公司 律师 指 北京国枫（上海）律师事务所 会计师 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙）全国股份转让系统、全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 国务院 指 中华人民共和国国务院 发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 财政部 指 中华人民共和国财政部 工信部 指 中华人民共和国工业和信息化部 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 江苏协昌电子科技股份有限公司章程 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人顾挺、主管会计工作负责人王红梅 及会计机构负责人（会计主管人员）王红梅保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 公司根据全国中小企业股份转让系统挂牌公司持续信息披露业务指南（试行）向全国股转公司申请本报告中不披露前五大客户全称，采用代码的形式披露。公司目前客户主要为电动车整车厂商，行业竞争激烈，公开披露客户信息会对其正常经营产生负面影响。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 季节性风险 公司的主要产品运动控制器是电动车的核心部件，其生产和销售受到下游电动车市场的供需影响。由于下游电动车整车厂商收入存在季节性特征，导致公司存在下半年收入占比相对较大的情况，尽管随着市场成熟度提升，季节性特征将逐步减弱，但仍会对公司生产管理造成不利影响。核心技术人员流失及核心技术失密的风险 新技术、新工艺和新产品的开发和改进是公司赢得市场竞争的关键。公司的核心技术系由公司研发团队通过长期实验研究、生产实践和经验总结而形成的。稳定的研发团队是公司保持核6 心竞争力的基础。随着市场竞争的加剧，行业内企业对核心技术人才的争夺将日趋激烈。为有效保护核心技术，公司建立健全了相关的管理制度并严格执行，并与技术人员签订了技术保密协议，严格约定技术人员的技术保密责任。此外，公司还申请专利权、商标等相关知识产权保护措施。但上述措施并不能完全保证核心技术人员不流失，以及技术不外泄，一旦核心技术人员流失，或者核心技术失密，将会对公司的业务发展造成不利影响。应收账款较大的风险 报告期末公司应收账款余额 114,024,157.52 元，占总资产比例为25.75%。虽然应收账款期末余额相对较大，但报告期末公司账龄在一年以内的应收账款占比为 95%以上，同时，公司客户主要为行业内优质企业，客户信誉度较高，总体发生坏账的可能性较小，虽然公司已制订合理的坏账计提政策并有效执行，但应收账款仍有无法收回的可能性，可能对公司经营业绩产生不利影响。材料价格波动风险 本公司生产运动控制器涉及的原材料受上游铝、铜、塑料、电子元器件等价格波动的影响，原材料价格波动较大，导致本公司采购价格出现相应波动，增加了公司的成本管理难度。重要供应商依赖的风险 公司功率芯片的主要原材料为晶圆，报告期内主要向华虹宏力采购。华虹宏力是从事半导体制造的专业代工企业，加工工艺水平和产能规模均处于国内领先地位，为单纯的晶圆代工企业，有利于对公司知识产权的保护，如果华虹宏力未来无法向公司正常供应晶圆片代工业务，可能会给公司的经营产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江苏协昌电子科技股份有限公司 英文名称及缩写 JIANGSU XIECHANG ELECTRONIC TECHNOLOGY CO.,LTD 证券简称 协昌科技 证券代码 831954 法定代表人 顾挺 办公地址 张家港市凤凰镇港口工业园区华泰路 1 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 孙贝 职务 董事会秘书 电话 0512-80156556 传真 0512-80156568 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 张家港市凤凰镇港口工业园区华泰路 1 号 215612 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2011 年 6 月 20 日 挂牌时间 2015 年 2 月 6 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C38 电气机械及器材制造业 主要产品与服务项目 运动控制产品、功率芯片的研发、生产和销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）55,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 顾挺 实际控制人及其一致行动人 顾挺、顾韧、苏州友孚投资管理企业（有限合伙）四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320500576716773K 否 8 注册地址 张家港市凤凰镇港口工业园区华 泰路 1 号 否 注册资本 55,000,000.00 元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国金证券 主办券商办公地址 成都市青羊区东城根上街 95 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 孙广友、宋斌 会计师事务所办公地址 无锡市建筑西路 777 号 A2 幢 9 楼 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 468,052,891.19 395,340,404.83 18.39%毛利率%31.20%33.46%-归属于挂牌公司股东的净利润 94,205,567.93 81,975,215.12 14.92%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 86,728,975.04 77,945,968.30 11.27%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）29.65%35.69%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）27.29%33.94%-基本每股收益 1.71 1.49 14.92%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 442,797,809.14 350,215,781.96 26.44%负债总计 77,939,114.55 79,562,655.3-2.04%归属于挂牌公司股东的净资产 364,858,694.59 270,653,126.66 34.81%归属于挂牌公司股东的每股净资产 6.63 4.92 34.81%资产负债率%（母公司）31.42%30.91%-资产负债率%（合并）17.60%22.72%-流动比率 505.51%351.48%-利息保障倍数 27,569.97 755.51-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 45,686,373.60 37,578,371.23 21.58%应收账款周转率 4.64 5.11-存货周转率 5.23 5.71-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%26.44%39.38%-营业收入增长率%18.39%23.08%-净利润增长率%14.92%78.66%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 55,000,000 55,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-170,211.45 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）7,882,305.22 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 1,929,580.69 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-50.00 非经常性损益合计非经常性损益合计 9,641,624.46 所得税影响数 2,165,031.57 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 7,476,592.89 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 11 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司主要从事运动控制产品、功率芯片的研发、生产和销售。运动控制产品方面，公司拥有较强的产品设计开发能力，为国内知名整车厂商提供定制化产品。公司根据客户需求，依托自身产品研发优势，持续为客户提供高性价比的产品，逐步树立行业竞争优势，与行业内重点客户形成战略合作。在生产环节，公司通过严格的生产工艺管理和质量控制体系，确保产品质量。在销售环节，公司主要采取直销模式深入挖掘区域市场，并为客户提供优质的售后服务，维护客户资源。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司围绕年初确定的年度经营目标，认真落实工作安排，积极践行工作措施。面对激 烈市场竞争，公司积极推动精益生产、加强成本管控、严把品质关，积极调整销售策略。在全体员工的共同努力下，公司实现了经营业绩的稳步增长。2019 年，公司实现营业收入 468,052,891.19 元，比上年同期增长 18.39%，利润总额 115,083,616.64 元，比上年同期增长 14.49%，归属于公司股东的净利润94,205,567.93 元。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%13 货币资金 26,502,826.93 5.99%12,840,635.39 3.67%106.40%应收票据 应收账款 114,024,157.52 25.77%74,294,407.94 21.21%53.48%存货 62,646,047.17 14.16%59,966,532.23 17.12%4.47%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 76,195,278.12 17.22%77,104,679.61 22.02%-1.18%在建工程 短期借款 长期借款 交易性金融资产 70,000,000.00 15.82%47,500,000.00 13.56%47.37%应收款项融资 75,854,022.46 17.13%63,280,886.74 18.07%19.87%应付账款 54,361,042.26 12.28%45,120,949.37 12.88%20.48%应付职工薪酬 6,714,977.00 1.52%5,692,015.06 1.63%17.97%应交税费 7,042,752.49 1.59%16,361,367.39 4.67%-56.95%预计负债 8,380,338.69 1.89%5,752,041.84 1.64%45.69%盈余公积 16,777,561.12 3.79%10,218,486.78 2.92%64.19%未分配利润 274,190,793.71 61.96%186,974,774.35 53.39%46.65%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金：较期初 1,366.22 万元，主要原因系随着公司经营规模及业绩的持续增长，货币资金有所增加；2、交易性金融资产：较期初增加 2,250.00 万元，主要原因系报告期末理财产品本金余额增加；3、应收账款：较期初增加 3,972.97 万元，主要原因系报告期内销售收入增加，应收账款相应增加；4、应交税费：较期初减少 931.86 万元，主要由于公司当期已缴纳了部分税费，年末应交增值税较上年末有所减少。5、预计负债：较期初增加 262.83 万元，公司预计负债随着运动控制器产品销售收入的增长而相应增加；6、未分配利润：公司 2019 年经营性结余增加导致期末未分配利润有所增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 468,052,891.19-395,340,404.83-18.39%营业成本 322,029,308.81 68.80%263,060,586.86 66.54%22.42%14 毛利率 31.20%-33.46%-销售费用 11,266,939.93 2.41%10,316,890.20 2.61%9.21%管理费用 11,707,157.43 2.50%10,307,363.09 2.61%13.58%研发费用 13,298,685.94 2.84%12,573,067.28 3.18%5.77%财务费用-84,706.47-0.02%-69,992.25-0.02%21.02%信用减值损失-2,876,769.39-0.61%资产减值损失-515,548.39-0.11%-1,141,434.14 0.29%-54.83%其他收益 9,930,546.32 2.12%4,857,149.85 1.23%104.45%投资收益 1,929,580.69 0.41%572,912.35 0.14%236.80%公允价值变动收益 0 0%0 0%资产处置收益-170,211.45-0.04%-18,063.23 0.00%842.31%汇兑收益 0 0%0 0%营业利润 115,083,666.64 24.59%100,568,358.61 25.44%14.43%营业外收入 0 0 2,310.42 0.00%-100.00%营业外支出 50.00 0.00%55,249.93 0.01%-99.91%净利润 94,205,567.93 20.13%81,975,215.12 20.74%14.92%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业利润：较上年同期增加 1,451.53 万元，主要原因系报告期内销售收入增加，营业利润相应增加；2、其他收益：较上年同期增加 507.34 万元，公司 2019 年收到的政府补助较上年有所增加；3、净利润：营业利润增加，净利润同步增加。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 467,117,844.09 394,944,539.59 18.27%其他业务收入 935,047.10 395,865.24 136.20%主营业务成本 321,257,084.85 262,811,513.54 22.24%其他业务成本 772,223.9 249,073.32 210.04%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%运动控制器 352,284,195.00 75.27%267,536,895.12 67.67%31.68%晶圆 67,764,566.63 14.48%76,480,209.49 19.35%-11.40%封装成品 24,638,926.84 5.26%28,708,886.91 7.26%-14.18%运动控制模块 21,032,612.35 4.49%20,936,273.00 5.30%0.46%其他 2,332,590.37 0.50%1,678,140.31 0.42%39.00%15 合计 468,052,891.19 100.00%395,340,404.83 100.00%18.39%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与本期与上年同上年同期金额期金额变动比变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比重比重%华东 359,002,495.56 76.70%269,780,845.12 68.21%33.07%华南 74,394,961.42 15.89%75,949,417.65 19.23%-2.05%华北 31,534,057.60 6.74%46,505,143.27 11.78%-32.19%其他 3,121,376.61 0.67%3,104,998.79 0.79%0.53%合计 468,052,891.19 100.00%395,340,404.83 100.00%18.39%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司运动控制器营业收入较上年同期增加 31.68%，主要原因系报告期内公司运动控制器产品得到客户充分认可，与电动车一线品牌客户合作份额提升；报告期内公司华东地区销售收入同比上涨 33.07%，华北地区同比下降 32.19%，主要原因系公司巩固并提升了与华东地区大客户的合作，销售份额提升较快；另一方面，受到运动控制器业务部分华北地区客户搬迁至华东地区影响，以及功率芯片行业景气度回调影响，公司在华北地区的营业收入从 4,650.51万元下降至 3,153.40 万元。报告期内公司其他业务收入、其他业务成本较上年同期增幅较大，主要原因系报告期内销售废品较上年增加 53.92 万元；(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 第一名 78,180,994.83 16.70%否 2 第二名 77,533,595.38 16.57%否 3 第三名 29,990,033.63 6.41%否 4 第四名 26,614,722.16 5.69%否 5 第五名 23,283,073.98 4.97%否 合计合计 235,602,419.98 50.34%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 16 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 上海华虹宏力半导体制造有限公司 108,189,822.24 35.92%否 2 深圳市盛元半导体有限公司 20,599,144.83 6.84%否 3 深圳博亚通供应链管理有限公司 15,862,167.40 5.27%否 4 深圳市初阳电子网络有限公司 11,813,818.51 3.92%否 5 华润微电子（重庆）有限公司 9,034,579.82 3.00%否 合计合计 165,499,532.80 54.95%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 45,686,373.60 37,578,371.23 21.58%投资活动产生的现金流量净额-26,757,511.87-53,226,802.84-49.73%筹资活动产生的现金流量净额-1,136,000.00-133,218.75 752.73%现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额较上年同期增加 810.80 万元，涨幅 21.58%，主要原因系报告期内销售收入增加；经营活动产生的现金流量净额与本年度净利润存在差异的原因系报告期末应收账款较年初增加 3,972.97 万元，银行承兑汇票期末余额较年初增加 1,257.31 万元。投资活动产生的现金流量净额较上年同期变动较大，主要原因系报告期内公司利用闲置资金购买理财产品，报告期末理财本金余额为 7,000.00 万元，较期初 4,750.00 万元余额增加了 2,250.00 万元。筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加，主要原因系报告期内公司申请股票首次公开发行，支付相关中介费用 113.6 万元。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司拥有两家全资子公司：一、张家港凯思半导体有限公司 公司于 2014 年收购凯思半导体 100%的股权。报告期内，凯思半体导实现销售收入 15,479.39 万元（含对母公司的销售收入），净利润 678.43 万元。二、张家港凯诚软件科技有限公司 公司于 2017 年 6 月成立全资子公司“张家港凯诚软件科技有限公司”，注册资本（人民币）500 万元，注册地址：张家港凤凰镇港口工业园化泰路 1 号。报告期内，凯诚软件实现销售收入 3,618.99 万元（含对母公司的销售收入），净利润 1,927.63 万元。17 2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 本公司自 2019 年 1 月 1 日起执行财政部 2017 年修订的企业会计准则第 22 号-金融工具确认和计量、企业会计准则第 23 号-金融资产转移和企业会计准则第 24 号-套期会计、企业会计准则第37 号-金融工具列报（以上四项统称）。执行新金融工具准则对本公司的影响：于 2019 年 1 月 1 日之前的金融工具确认和计量与新金融工具准则要求不一致的，本公司按照新金融工具准则的要求进行衔接调整。涉及前期比较财务报表数据与新金融工具准则要求不一致的，本公司未调整可比期间信息。金融工具原账面价值和新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额，计入2019 年 1 月 1 日留存收益或其他综合收益。执行新金融工具准则对本期期初资产负债表相关项目的影响列示如下：项目 2018 年 12 月 31 日 累积影响金额 2019 年 1 月 1 日 分类和 计量影响（注1）金融资产 减值影响 小计 交易性金融资产 47,500,000.00 47,500,000.00 47,500,000.00 应收票据 63,280,886.74-63,280,886.74 -63,280,886.74 应收款项融资 63,280,886.74 63,280,886.74 63,280,886.74 其他流动资产 48,143,394.05-47,500,000.00 -47,500,000.00 643,394.05 资产合计 111,424,280.79 111,424,280.79 注：各项目调整情况的说明：“交易性金融资产”及“其他流动资产”项目调整：原列报“其他流动资产”的理财产品投资根据其业务实质，按照新金融工具准则要求分类为“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产”，在“交易性金融资产”列报，调增“交易性金融资产”金额 47,500,000.00元，同时调减“其他流动资产”；“应收票据”及“应收款项融资”项目调整：公司持有银行承兑汇票主要用于背书转让及贴现，按照新金融工具准则要求调整列报至“应收款项融资”，调增“应收款项融资”金额 63,280,886.74 元，同时调减“应收票据”。18 三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、季节性风险。公司的主要产品运动控制器是电动车的核心部件，其生产和销售受到下游电动车市场的供需影响。由于下游电动车整车厂商收入存在季节性特征，导致公司存在下半年收入占比相对较大的情况，尽管随着市场成熟度提升，季节性特征将逐步减弱，但仍会对公司生产管理造成不利影响。应对措施：季节性波动对公司生产经营的影响主要体现在材料库存安排，生产人员安排及订单排 产上。公司积极掌握行业季节波动性规律，在综合考虑交货期和库存成本的基础上进行备货，产能设 计充分考虑了淡旺季的交货规模，能够保证按时交货。2、新技术、新工艺和新产品的开发和改进是公司赢得市场竞争的关键。公司的核心技术系由公司研发团队通过长期实验研究、生产实践和经验总结而形成的。稳定的研发团队是公司保持核心竞争力的基础。随着市场竞争的加剧，行业内企业对核心技术人才的争夺将日趋激烈。为有效保护核心技术，公司建立健全了相关的管理制度并严格执行，并与技术人员签订了技术保密协议，严格约定技术人员的技术保密责任。此外，公司还申请专利权、商标等相关知识产权保护措施。但上述措施并不能完全保证核心技术人员不流失，以及技术不外泄，一旦核心技术人员流失，或者核心技术失密，将会对公司的业务发展造成不利影响。应对措施：建立良好的薪酬考核机制和人才培养体系，在减少核心人才流失的同时，加强人才储 备和培养。规范内部管理，完善信息化建设，形成企业技术信息库，运用各种制度维护技术秘密。同 时，构建完善的人力资源管理体系，设置合理的晋升机制，提升企业竞争力和公司形象，吸收优秀人 才，此外，通过提升员工福利，保证核心技术团队和管理团队的稳定性。3、应收账款较大风险：报告期末公司应收账款余额 114,024,157.52 元，占总资产比例为 25.75%。虽然应收账款期末余额相对较大，但报告期末公司账龄在一年以内的应收账款占比为 95%以上，同时，公司客户主要为行业内优质企业，客户信誉度较高，总体发生坏账的可能性较小，虽然公司已制订合理的坏账计提政策并有效执行，但应收账款仍有无法收回的可能性，可能对公司经营业绩产生不利影响。应对措施：公司严格执行销售管理制度，重点关注应收账款的日常管理和到期催收工作，由财务 往来会计每月定期与客户对账，重点关注超过信用期限的应收款余额，及时与业务员和客户做好沟通 工作，配合业务人员做好货款回笼的相关支持工作。19 4、材料价格波动风险：本公司生产运动控制器涉及的原材料受上游铝、铜、塑料、电子元器件等价格波动的影响，原材料价格波动较大，导致本公司采购价格出现相应波动，增加了公司的成本管理难度。应对措施：公司将积极掌握材料市场周期性波动规律，做好采购备货工作，同时加强内部成本管 控，在产品销售报价及产品状态变更时严格执行 BOM 成本分解，保证产品毛利率，对成本影响较大的，提交销售中心总监进行分析决策。5、重要供应商依赖的风险:公司功率芯片的主要原材料为晶圆，报告期内主要向华虹宏力采购。华虹宏力是从事半导体制造的专业代工企业，加工工艺水平和产能规模均处于国内领先地位，为单纯的晶圆代工企业，有利于对公司知识产权的保护，如果华虹宏力未来无法向公司正常供应晶圆片代工业务，可能会给公司的经营产生不利影响。应对措施：公司与华虹宏力建立了稳定良好的合作关系，定期与华虹宏力沟通订单需求情况，以保障公司晶圆供应，同时公司积极拓展供应商渠道，目前已与新供应商建立稳定的合作关系。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在股份回购事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(二)是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在破产重整事项 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 20 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)重大重大诉讼、仲裁事项诉讼、仲裁事项 1 1、报告期内发生的诉讼、仲裁事项报告期内发生的诉讼、仲裁事项 报告期内发生的诉讼、仲裁事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 是 否 2、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 3 3、以临时公告形式披露且在报告期内结案的以临时公告形式披露且在报告期内结案的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 (二二)被被查封、查封、扣押扣押、冻结或者被抵押、质押的资产情况、冻结或者被抵押、质押的资产情况 单位：元 资产名称资产名称 资产类别资产类别 权利受限权利受限类类型型 账面价值账面价值 占总资产的比占总资产的比例例%发生原因发生原因 银行存款 货币资金 质押 771,782.58 0.17%用于开具承兑汇票的银行保证金。总计总计-771,782.58 0.17%-21 第六节第六节 股本变动股本变动及股东情况及股东情况 一、一、普通股普通股股本股本情况情况 (一一)普通股普通股股本结构股本结构 单位：股 股份性质股份性质 期初期初 本期变动本期变动 期末期末 数量数量 比例比例%数量数量 比例比例%无限售条件股份 无限售股份总数 17,500,000 31.82%0 17,500,000 31.82%其中：控股股东、实际控制人 董事、监事、高管 核心员工 有限售条件股份 有限售股份总数 37,500,000 68.18%0 37,500,000 68.18%其中：控股股东、实际控制人 37,500,000 68.18%0 37,500,000 68.18%董事、监事、高管 37,500,000 68.18%0 37,500,000 68.18%核心员工 总股本总股本 55,000,000-0 55,000,000-普通股股东人数普通股股东人数 81 股本结构变动情况：股本结构变动情况：适用 不适用 (二二)普通股普通股前前十名十名股东情况股东情况 单位：股 序号序号 股东名称股东名称 期初持股期初持股数数 持股变持股变动动 期末持股期末持股数数 期末持期末持 股比例股比例%期末期末持有持有限售股份限售股份数量数量 期末期末持有持有无限无限售股份数量售股份数量 1 顾挺 25,012,500 0 25,012,500 45.48%25,012,500 0 2 顾韧 12,487,500 0 12,487,500 22.70%12,487,500 0 3 苏州友孚投资管理企业（有限合伙）5,000,000 0 5,000,000 9.09%0 5,000,000 4 郭政一 1,377,000 8,000 1,385,000 2.52%0 1,385,000 5 顾美星 1,341,000 0 1,341,000 2.44%0 1,341,000 6 上海骏行股权投资合伙企业（有限合伙）1,165,000 0 1,165,000 2.12%0 1,165,000 7 西藏猎影投资管理有限公司 840,500 0 840,500 1.53%0 840,500 8 昆山红土高新创业投资有限公司 500,000 0 500,000 0.91%0 500,000 22 9 谢鸿宾 500,000 0 500,000