870966_2020_多禾互娱_2020年年度报告_2021-04-22.pdf

2020 年度报告 多禾互娱 NEEQ:870966 南京多禾互娱科技股份有限公司 公司年度大事记公司年度大事记 1、2020 年完成十眼网络文学小说及游戏作品的研发，预计 2021 年开始发行。该项目是科幻连载小说与网络游戏的结合，多禾互娱自身具备整合营销的能力，可以与咪咕数媒共同策划安排十眼网络文学小说及游戏的宣发内容。微博话题冲榜，阅读量 3100w+，转发 50000+，评论48000+；腾讯，爱奇艺，斗鱼，虎牙，一直播，小米 六大直播平台同时曝光，1000W+观看；五一小师妹团跟进，100W+观看。后期更是为保持热度推广，先后策划上海，北京发布会、深圳 KOL 直播发布会、广州泳池趴等，专门创意制作短视频传播等。2、完成海外 Google 游戏上线，进入买量测试阶段，目前成功上线的游戏有Fortress War、Paper Bricks。3、基于惯性传感器和体感设备数据融合的运动捕捉的 VR 系统于 2020 年 12 月份申请验收，同时发明专利申请已提交。注：本页内容原则上应当在一页之内完成。4、2020 年完成蜜雪冰城游戏的研发，计划于 2021 年开始发行。蜜雪冰城新鲜冰淇淋具有非常高的顾客认知度，单品的销售总量已远远超越国内同类产品，国内拥有15025 门店。是国内第一茶饮品牌，拥有极高的 IP 知名度。开心消消乐是一款乐元素研发的一款三消类休闲游戏。自 2013 年 8月上线，已成功运营 7 年。全球注册用户8.7 亿。月活跃用户 7000 万。玩家群体有70%女性玩家，不蜜雪冰城用户群体匹配度极高。我们采取联动方案，如以开心消消消乐产品为主题的与用的杯套，扫描杯套二维码可以下载消消乐游戏，幵领取免费礼品；蜜雪冰城主题游戏中引入消消乐广告，引导用户下载开心消消乐；消消乐游戏中加入米雪冰城的游戏链接，帮助蜜雪秉承宣传导流等。目录 公司年度大事记公司年度大事记 .2 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .1010 第二节第二节 公司概况公司概况 .1414 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 .1616 第四节第四节 重大事件重大事件 .2525 第五节第五节 股份变动、融资和利润分配股份变动、融资和利润分配 .2626 第六节第六节 董事、监事、高级管理人员及核心员工情况董事、监事、高级管理人员及核心员工情况 .3030 第七节第七节 公司治理、内部控制和投资者保护公司治理、内部控制和投资者保护 .3434 第八节第八节 财务会计报告财务会计报告 .3939 一、基本情况一、基本情况 .6262 二、财务报表的编制基础二、财务报表的编制基础 .6262（一）编制基础（一）编制基础 .6262（二）持续经营（二）持续经营 .6262 三、遵循企业会计准则的声明三、遵循企业会计准则的声明 .6363 四、重要会计政策及会计估计四、重要会计政策及会计估计 .6363（一）会计期间（一）会计期间 .6363（二）营业周期（二）营业周期 .6363（三）记账本位币（三）记账本位币 .6363（四）现金及现金等价物的确定标准（四）现金及现金等价物的确定标准 .6363（五）企业合并会计处理（五）企业合并会计处理 .6363（六）合并财务报表的编制方法（六）合并财务报表的编制方法 .6666（七）外币业务及外币财务报表折算（七）外币业务及外币财务报表折算 .6666（八）金融工具（八）金融工具 .6767（九）长期股权投资（九）长期股权投资 .7272（十）固定资产（十）固定资产 .7373 类别类别 .7474 折旧方法折旧方法 .7474 折旧年限（年）折旧年限（年）.7474 残值率（残值率（%）.7474 年折旧率（年折旧率（%）.7474 房屋建筑物房屋建筑物 .7474 年限平均法年限平均法 .7474 40 .7474 5.00 .7474 2.38 .7474 运输设备运输设备 .7474 年限平均法年限平均法 .7474 4 .7474 5.00 .7474 23.75 .7474 办公设备及其他办公设备及其他 .7474 年限平均法年限平均法 .7474 3-5 .7474 5.00 .7474 19.00-31.67 .7474（十一）在建工程（十一）在建工程 .7474（十二）借款费用（十二）借款费用 .7474（十三）无形资产（十三）无形资产 .7575（十四）（十四）长期资产减值长期资产减值 .7676（十五）长期待摊费用（十五）长期待摊费用 .7777（十六）职工薪酬（十六）职工薪酬 .7777（十七）预计负债（十七）预计负债 .7878（十八）收入（十八）收入 .7878（十九）合同成本（十九）合同成本 .8080（二十）政府补助（二十）政府补助 .8181（二十一）递延所得税资产和递延所得税负债（二十一）递延所得税资产和递延所得税负债 .8181（二十二）租赁（二十二）租赁 .8282 五、重要会计政策和会计估计变更以及差错更正的五、重要会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明说明 .8383 六、税项六、税项 .8383（一）主要税种及税率（一）主要税种及税率 .8383（二）税收优惠及批文（二）税收优惠及批文 .8383 公司及其子公司全部享受小型微利企业所得税优惠。公司及其子公司全部享受小型微利企业所得税优惠。.8484 七、合并财务报表项目注释七、合并财务报表项目注释 .8484（一）货币资金（一）货币资金 .8484（二）应收账款（二）应收账款 .8484（三）预付款项（三）预付款项 .8686（四）其他应收款（四）其他应收款 .8686（五）其他流动资产（五）其他流动资产 .8888（六）长期股权投资（六）长期股权投资 .8888 一、联营企业一、联营企业 .8989（七）其他权益工具（七）其他权益工具 .8989（八）其他非流动金融资产（八）其他非流动金融资产 .8989（九）（九）固定资产固定资产 .8989（十）无形资产（十）无形资产 .9090（十一）递延所得税资产（十一）递延所得税资产 .9090（十二）其他非流动资产（十二）其他非流动资产 .9191（十三）短期借款（十三）短期借款 .9191（十四）应付账款（十四）应付账款 .9191（十五）合同负债（十五）合同负债 .9191（十六）应付职工薪酬（十六）应付职工薪酬 .9191（十七）应交税费（十七）应交税费 .9292（十八）其他应付款（十八）其他应付款 .9292（十九）其他流动负债（十九）其他流动负债 .9393（二十）股本（二十）股本 .9393（二十一）资本公积（二十一）资本公积 .9393（二十二）其他综合收益（二十二）其他综合收益 .9393 本期所得税前发生额本期所得税前发生额 .9393 减：前期计入其他综合收益当期转入损益减：前期计入其他综合收益当期转入损益 .9393 减：所得税费用减：所得税费用 .9393（二十三）盈余公积（二十三）盈余公积 .9393（二十四）未分配利润（二十四）未分配利润 .9494（二十五）营业收入和营业成本（二十五）营业收入和营业成本 .9494（二十六）税金及附加（二十六）税金及附加 .9494（二十七）销售费用（二十七）销售费用 .9494（二十八）管理费用（二十八）管理费用 .9494（二十九）研发费用（二十九）研发费用 .9595（三十）财务费用（三十）财务费用 .9595（三十一）其他收益（三十一）其他收益 .9595（三十二）投资收益（三十二）投资收益 .9595（三十三）信用减值损失（三十三）信用减值损失 .9595（三十四）资产处置收益（三十四）资产处置收益 .9696（三十五）营业外收入（三十五）营业外收入 .9696（三十六）所得税费用（三十六）所得税费用 .9696（三十七）现金流量表项目（三十七）现金流量表项目 .9696（三十八）现金流量表补充资料（三十八）现金流量表补充资料 .9797 八、合并范围的变更八、合并范围的变更 .9898（一）（一）处置子公司处置子公司 .9898 注：南京小宠电子商务有限公司注：南京小宠电子商务有限公司（更名前为南京鸿计划文（更名前为南京鸿计划文化科技有限公司）化科技有限公司）3 月变更注月变更注册资本至册资本至 500.00 万元，由其他股东认缴，公司持有南京小宠电子商务有限公司股权比例万元，由其他股东认缴，公司持有南京小宠电子商务有限公司股权比例从从 100%降为降为 20%，公司丧失控制权，对剩余股权采用权益法核算。，公司丧失控制权，对剩余股权采用权益法核算。九、在其他主体九、在其他主体中的权益中的权益 .9898 十、与金融工具相关的风险十、与金融工具相关的风险 .9898 十一、关联方及关联交易十一、关联方及关联交易 .100100 十二、承诺及或有事项十二、承诺及或有事项 .101101 截至截至 2020 年年 12 月月 31 日，本公司无需要披露的重大承诺事项。日，本公司无需要披露的重大承诺事项。.101101 截至截至 2020 年年 12 月月 31 日，本公司无需要披露的重大或有事项。日，本公司无需要披露的重大或有事项。.101101 十三、资产负债表日后事项十三、资产负债表日后事项 .101101 截至本财务报表批准报出日，本公司无需要披露的资产负债表日后事项。截至本财务报表批准报出日，本公司无需要披露的资产负债表日后事项。.101101 十四、其他重要事项十四、其他重要事项 .101101 截至本财务报表批准报出日，本公司无需要披露的其他重要事项。截至本财务报表批准报出日，本公司无需要披露的其他重要事项。.101101 十五、母公司财务报表主要项目注释十五、母公司财务报表主要项目注释 .101101（一）应收账款（一）应收账款 .101101（二）其他应收款（二）其他应收款 .102102（三）长期股权投资（三）长期股权投资 .104104（四）营业收入和营业成本（四）营业收入和营业成本 .105105（五）投资收益（五）投资收益 .105105 十六、补充资料十六、补充资料 .105105 十七、财务报表的批准十七、财务报表的批准 .105105 第九节第九节 备查文件目录备查文件目录 .107107 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人朱翔、主管会计工作负责人芮海波及会计机构负责人（会计主管人员）芮海波保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中天运会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在未按要求披露的事项 是 否 是否被出具非标准审计意见 是 否 【重大风险提示表】【重大风险提示表】重大风险事项名称重大风险事项名称 重大风险事项描述及分析重大风险事项描述及分析 市场竞争风险 中国移动终端游戏市场发展迅速，目前已初步陷入红海，公司所处行业内的企业都面临市场竞争加剧的风险。同时，由于中国的消费群体规模庞大，中国市场对美、日、韩等游戏产业发达国家的企业也有着非常强的吸引力。随着国内文化、贸易领域的逐渐开放，来自海外的游戏将会对本土的移动终端游戏产业造成不小的冲击。另一方面，经过多年的高速增长，目前我国智能手机用户的增长率已逐渐放缓，移动终端游戏用户增长的人口红利将在未来逐渐消失，移动终端游戏用户的增长不能再依赖于人口红利，而需要公司能够推出优秀的游戏产品。因此，公司面临市场竞争逐步加剧的风险。人才引进及流失风险 公司所处的行业属于知识密集型行业，优秀的专业人才是企业的核心竞争力，是企业赖以生存和发展的根本，其中核心技术人员对公司的发展和创新更是具有十分重要的作用。因此，公司需要根据企业的发展需求，及时引进专业人才，并保持核心技术人员的稳定。随着公司规模的不断扩大，如果企业文化、激励机制不能满足公司发展的需要，将会面临人才流失的风险，从而给公司经营带来不利影响。政策监管风险 游戏行业在高速发展的同时也带来了一定的社会问题，这引起了相关监管部门的高度重视。因此，监管部门不断加强对游戏行业的监管和立法，给游戏行业的经营环境带来一定的不确定性。若公司将来未能取得相关主管部门要求的新的经营资质，则面临被处罚或者终止运营的风险，对公司的业务产生不利影响。此外，如果监管政策的调整涉及到本公司游戏产品的可玩性，降低游戏用户的积极性，增加产品的开发与推广成本，从而使公司面临一定的调整需求和不确定因素。若公司的游戏产品未能及时、准确地顺应相关政策做出调整，也会对公司的经营业绩造成一定程度的影响。公司业务规模较小及获取现金流能力较弱的风险 公司的收入主要来自于信息服务费、软件销售、技术外包，且受游戏生命周期的影响，公司 2020 年度营收减少。同时与行业内知名企业相比，公司的业务资产规模仍然偏小，获取现金流能力较弱，抵御市场风险的能力偏弱。关联方较多的风险 公司的关联方较多，虽然公司的实际控制人、董监高出具了避免同业竞争的承诺函以及避免竞业禁止的承诺函，公司制订了关联交易管理办法等，但若公司的关联方违反相关的承诺及相关公司治理制度，仍会使公司面临一定的因关联交易或同业竞争等而利益受损的风险。公司双软企业认证无法通过后续年检的风险 公司被认定为软件企业，享受企业所得税优惠政策。根据关于进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展企业所得税政策的通知（财税201227 号），报告期内公司软件产品收入占公司收入总额的比例不能持续符合软件企业的认定条件，存在无法通过后续年检的风险。若公司后续无法通过双软企业年检，不能继续享受企业所得税优惠政策，可能会对公司造成不利影响。实际控制人不当控制风险 截止公开转让说明书签署之日，公司的实际控制人为朱翔，现任公司董事长兼总经理。朱翔通过南京独角兽投资咨询有限公司控制公司 51.04%的股权，通过深圳前海中科基业投资咨询有限公司控制公司 13.50%的股权，合计控制公司64.54%的股权。若公司实际控制人朱翔利用其实际控制权，影响公司内部控制制度的有效执行，对公司的经营、人事、财务等进行不当控制，可能会给公司、其他股东及债权人带来不利影响。新产品开发风险 多禾互娱是一家以移动终端游戏的研发与推广为主要收入来源的企业。移动终端游戏的特点是生命周期短，同行业竞争对手众多，并且随着人们生活节奏的加快以及游戏产品的多样性，游戏玩家的粘性较低。随着移动终端硬件技术与操作系统的不断改进，公司不仅需要提高产品研发团队的水平，也需要抓住玩家的兴趣爱好，及时推出符合市场消费趋势的游戏产品。因此，如果公司新产品研发的过程中对用户消费偏好的判断出现偏差等原因而导致游戏缺乏可玩性，难以对玩家保持有效的吸引力，将会使公司在行业竞争中处于不利地位。知识产权保护风险 公司游戏产品的设计和研发均是来源于公司的自主知识产权。如果公司产品的研发数据或技术泄密，可能会导致公司的产品被盗版或模仿，使公司在游戏产品市场的竞争力降低，对公司竞争优势的延续和持续经营造成不利影响。另一方面，如果公 7 司未来在游戏产品研发过程中不能够持续保持自主创新能力，可能会面临一定的知识产权纠纷风险。公司游戏无法完成运营备案及获得前置审批(出版物号)而无法上线运营的风险 根据网络游戏管理暂行办法、关于移动游戏出版服务管理的通知(新广出办发(2016)44 号)等相关法律法规，公司的游戏产品需由合作出版服务单位、合作游戏运营企业完成运营备案及获得出版物号，否则将无法上线运营。公司未获得出版物号的游戏已根据“关于顺延 关于移动游戏出版服务管理的通知工作时限的通知”于 2017 年 1 月 1 日前进行下线处理:公司正在上线运营的游戏产品均已完成运营备案及获得出版物号。公司内部控制风险 公司通过多年的生产经营，积累了丰富的管理经验，公司的管理结构及各项机制不断完善，形成了有效的管理组织架构及内部控制机制。随着公司业务规模不断扩大，公司的资产规模、从业人员数量、业务的规模将迅速增长，这就对公司的管理机制提出了更高水平的要求。如果公司管理水平的提升不能适应公司规模扩张的速度，治理机制和内部控制机制未能随着公司规模的扩大而进行及时调整和完善，公司将面临经营管理效率降低甚至内部控制失效的风险。公司新业务开拓风险 公司 2021 年持续全面布局 VR 业务。新业务拓展存在一定不确定性风险，同时面临的国内政策、法律、市场环境风险。本期重大风险是否发生重大变化：公司已重新聘请符合任职要求的人员担任公司财务总监，故财务负责人不符合治理规则的风险已消除 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 南京多禾、多禾互娱 指 南京多禾互娱科技股份有限公司 本报告 指 南京多禾互娱科技股份有限公司 2020 年度报告 实际控制人 指 朱翔 控股股东 指 南京独角兽投资咨询有限公司 章程、公司章程 指 南京多禾互娱科技股份有限公司的公司章程 证监会、中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让公司 指 全国中小企业股份转让系统有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 报告期 指 2020 年 元、万元 指 人民币元、人民币万元 独角兽投资 指 南京独角兽投资咨询有限公司 河马动画 指 上海河马动画设计股份有限公司 游爱资产管理 指 南京游爱资产管理合伙企业（有限合伙）前海投资 指 深圳前海中科基业投资咨询有限公司 一帆投资 指 樟树市一帆投资管理中心（有限合伙）小宠电子 指 南京小宠电子商务有限公司 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 南京多禾互娱科技股份有限公司 英文名称及缩写 Nanjing Duohe Interactive Entertainment Technology Co.,Ltd Duohe 证券简称 多禾互娱 证券代码 870966 法定代表人 朱翔 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 芮海波 联系地址 南京市雨花台区宁双路 28 号 11 层 1105 室 电话 13337737797 传真 025-52893338 电子邮箱 公司网址 办公地址 南京市雨花台区宁双路 28 号 11 层 1105 室 邮政编码 210000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票交易场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010 年 5 月 26 日 挂牌时间 2017 年 2 月 14 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）I 信息传输、软件和信息技术服务业-I64 互联网和相关服务-I649 其他互联网服务-I6490 其他互联网服务 主要业务 手机游戏研发、推广 主要产品与服务项目 手机游戏研发、推广 普通股股票交易方式 连续竞价交易 集合竞价交易 做市交易 普通股总股本（股）10,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 南京独角兽投资咨询有限公司 实际控制人及其一致行动人 实际控制人为（朱翔），无一致行动人 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是是否变更否变更 统一社会信用代码 913201145555126244 否 注册地址 江苏省南京市雨花台区宁双路 28 号 11 层 1105室 否 注册资本 10,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商（报告期内）首创证券 主办券商办公地址 北京市西城区德胜门大街 115 号德胜尚城 E 座 报告期内主办券商是否发生变化 否 主办券商（报告披露日）首创证券 会计师事务所 中天运会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名及连续签字年限 王传平 刘应星 1 年 2 年 年 年 会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号五栋大楼 B1 座七、八层 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 一、一、主要主要会计会计数据和财务指标数据和财务指标 (一一)盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 6,172,603.78 24,142,273.33-74.43%毛利率%13.39%12.64%-归属于挂牌公司股东的净利润-2,650,426.90-713,654.79-归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-4,039,744.55-1,073,042.64-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-11.73%-2.94%-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-17.88%-4.43%-基本每股收益-0.27-0.07-(二二)偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 28,216,516.95 31,760,625.08-11.16%负债总计 6,951,673.22 7,845,354.45-11.39%归属于挂牌公司股东的净资产 21,264,843.73 23,915,270.63-11.08%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.13 2.39-10.88%资产负债率%（母公司）23.22%24.58%-资产负债率%（合并）24.64%24.70%-流动比率 2.56 3.25-利息保障倍数-(三三)营运营运情况情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 282,156.56-2,732,570.01-应收账款周转率 0.33 1.25-存货周转率-(四四)成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-11.16%-9.28%-营业收入增长率%-74.43%-0.36%-净利润增长率%-(五五)股本股本情况情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 10,000,000 10,000,000-计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-(六六)境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 适用不适用 (七七)非经常性非经常性损益损益项目及金额项目及金额 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益 510,211.69 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）882,526.78 交易性金融资产持有期间的投资收益 5,368.69 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 0.02 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,398,107.18 所得税影响数 8,789.53 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 1,389,317.65 (八八)补充财务补充财务指标指标 适用不适用 (九九)会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况 1 1、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 合同负债 1,031,068.69 预收款项 1,092,932.81 其他流动负债 61,864.12 新收入准则的执行：财政部于 2017 年颁布了企业会计准则第 14 号收入（修订）（以下简称“新收入准则”），本公司自 2020 年 1 月 1 日起执行该准则。本公司根据首次执行新收入准则的累积影响数，调整本公司 2020 年年初留存收益及财务报表其他相关项目金额，未对比较财务报表数据进行调整。2 2、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响 适用不适用 (十十)合并报表合并报表范围范围的变化情况的变化情况 适用不适用 公司放弃全资子公司南京小宠电子商务有限公司增资优先认购权，本次变更后公司继续直接持有小宠电子 20%的股权，对小宠电子不具有控制权，小宠电子将不再纳入本公司财务报表的合并范围。二、主主要要经营情况回顾经营情况回顾(一一)业务业务概要概要 商业模式商业模式 南京多禾互娱科技股份有限公司是一家集游戏研发、运营、发行于一体的游戏服务企业，在整个手机游戏产业链中拥有较高的产业附加值。公司拥有 6 年的手机游戏开发和运营经验，具有丰富的渠道商资源，能够快速覆盖终端市场，同时，公司的数据中心具有数据全面采集、精细数据挖掘、数据模拟分析等较强的技术功能，能多方面的为游戏运营提供数据支持。公司主要产品为自研移动端单机游戏、联运移动端单机游戏以及联运移动端网游游戏。公司通过与游戏研发商、渠道商合作推广和运营游戏产品，向其收取分成收入的方式，获取收益。目前，我国智能手机用户的增长率已逐渐放缓，移动终端游戏用户增长的人口红利将在未来逐渐消失，公司逐步拓展海外游戏市场，并在报告期内取得了一定的成果。截至本报告出具之日，公司通过与华为 intouch 海外市场合作，已在华为 intouch 海外中东、南非等十多个国家上线了 1500 款单机游戏，公司每月信息费总流水已经达到 300 余万，2020 年目标上线游戏达 2000 款信息费总流水最高达 500 万每月。多禾互娱积极布局海外 HTML5 游戏，目前已上线 200 余款游戏，为华为 intouch 海外市场 HTML5 游戏第一家合作伙伴。2021 年公司为继续进一步拓展市场，公司从以下几个方面布局：1、重点布局 5G 和 VR 业务，与中国移动运营商保持紧密合作，努力成为第一批移动 VR 业务的接入的合作伙伴，为广大用户带来更多的 VR 音乐、VR 教育、VR 文博、VR 游戏等优质内容；2、进一步稳定现有的华为 intouch 业务，建立更多的海外游戏发行合作；3、国内手机终端市场小游戏的发行业务也将在 2021 年开展，预计发行 5-10 款优质的小游戏。行业信息行业信息 是否自愿披露 是否 报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 (二二)财务分析财务分析 1 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 变动比例变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货币资金 394,695.37 1.40%1,898,970.08 5.98%-79.22%应收票据 应收账款 12,380,983.65 43.88%16,193,996.65 50.99%-23.55%存货 投资性房地产 长期股权投资 1,847,518.63 6.55%1,326,439.25 4.18%39.28%固定资产 3,196,890.74 11.33%3,348,095.86 10.54%-4.52%在建工程 无形资产 754,716.98 2.67%商誉 短期借款 360,000.00 1.28%长期借款 预付账款 4,629,954.93 16.41%6,360,233.24 20.03%-27.20%其他非流动金融资产 850,442.48 3.01%应付账款 4,965,497.02 17.60%5,557,422.17 17.50%-10.65%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金年末较年初大幅下降 79.22%，主要因系公司因疫情影响，游戏渠道拓展受阻，本期营业规模大幅下降，且年末投资购买贵金属产品大幅增加；年末货币资金大幅减少所致。2、应收账款年末较年初大幅下降 23.55%，主要原因系 2020 年公司收入疫情影响，营业收入大幅下降74.43%，销售规模大幅下降，期末应收账款大幅减少；年末尚未收回应收账款按照金融工具准则，计提信用减值损失较年初大幅增加所致。3、长期股转投资年末较年初，大幅增加 39.28%；主要原因系公司为优化经营管理结构，放弃全资子公司小宠电子，丧失控制权后仅对其存在重大影响，使用权益法核算该参股子公司所致。4、固定资产较去年同期下降 4.52%，主要原因是本年计提折旧导致的固定资产净值减少。5、无形资产年末较年初大幅增加，主要原因系公司因业务需要，购置新软件所致。6、预付账款年末较年初大幅减少，主要原因系公司 2020 年营业规模大幅下降，预付流量款减少所致。7、其他非流动金融资产年末较年初大幅增加，主要系公司为提供资金使用效率，购置的贵金属期货理财产品所致。2 2、营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 变动比例变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 6,172,603.78-24,142,273.33-74.43%营业成本 5,345,891.93 86.61%21,090,654.21 87.36%-74.65%毛利率 13.39%-12.64%-销售费用 424,528.30 6.88%571,428.60 2.37%-25.71%管理费用 954,794.17 15.47%1,551,484.91 6.43%-38.46%研发费用 1,014,210.97 16.43%1,448,895.13 6.00%-30.00%财务费用 31,422.45 0.51%29,448.65 0.12%6.70%信用减值损失-1,963,842.44-31.82%-904,184.47-3.75%-117.19%资产减值损失 0 其他收益 879,776.78 14.25%134,450.00 0.56%554.35%投资收益 29,024.32 0.47%-163,620.05-0.68%-117.74%公允价值变动收益 0 资产处置收益 7,635.44 0.12%174,798.24 0.72%-95.63%汇兑收益 0 营业利润-2,668,945.29-43.24%-1,349,692.64-5.59%-97.74%营业外收入 0.02 0.00%42,990.95 0.18%-100.00%营业外支出 0 -净利润-2,650,426.90-42.94%-713,654.79-2.96%-项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入本年较上年同期下降 74.43%，主要原因系公司受疫情影响，游戏业务推广受阻，营业规模大幅减少所致。2、营业成本本年较上年同期下降 74.65%，主要原因系受销售规模的减少，需采购的流量费用大幅减少所致。3、管理费用本年交上年同期大幅下降 38.46%，主要原因系公司受疫情影响，盈利能力大幅下降，公司严格控制各项支出所致。4、研发费用本年交上年大幅减少 30.00%，主要原因系公司本年现金流紧张，控制研发投入，研发人员薪酬大幅下降所致。5、信用减值损失年末较上年同期增加 117.19%，主要原因系受疫情影响，公司下游客户紧张流紧张，应收款项未能及时回收，随着账龄增加，计提坏账损失所致。6、其他收益较上年同期增长 554.35%，主要原因是公司紧跟各项政府补助政策，本年收到高企奖励大幅增加所致。(2)(2)收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 6,172,603.78 24,142,273.33-74.43%其他业务收入 0 0 0%主营业务成本 5,345,891.93 21,090,654.21-74.65%其他业务成本 0 0 0%按产品分类分析按产品分类分析：适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 营业收入营业收入 营业成本营业成本 毛利率毛利率%营业收入比营业收入比营业成本营业成本毛利率比上毛利率比上上年同期上年同期 增减增减%比上年同比上年同期期 增减增减%年同期增减年同期增减%游戏研发、推广项目 6,172,603.78 5,345,891.93 13.39%-74.43%-74.65%5.60%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：本年营业收入、营业成本较上年同期减少的原因主要系受疫情影响，游戏推广业务减少导致。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关是否存在关联关系系 1 华为技术有限公司 2,245,511.58 36.38%否 2 南京米星姆信息科技有限公司 1,339,686.86 21.70%否 3 南京枫睿信息科技有限公司 1,219,424.48 19.76%否 4 广州市宇杰科技有限公司 582,722.16 9.44%否 5 上海悠航信息科技有限公司 335,974.52 5.44%否 合计合计 5,723,319.6 92.72%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关是否存在关联关系系 1 广东蜂助手网络技术有限公司 2,278,460.30 42.62%否 2 南京两岸电竞体育管理有限公司 432,075.46 8.08%否 3 南京爱火文化科技有限公司 424,528.30 7.94%否 4 成都达文伟业科技有限公司 324,476.69 6.07%否 5 南京扶农集信息技术有限公司 175,471.70 3.28%否 合计合计 3,635,012.45 67.99%-3 3、现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 282,156.56-2,732,570.01 投资活动产生的现金流量净额-2,111,933.53 891,023.65-337.02%筹资活动产生的现金流量净额 325,502.26-34,558.32 现金流量分析现金流量分析：经营活动产的现金流量净额本期较上年大幅增加，主要原因系公司受疫情影响，规模大幅下降，为确保公司后续持续稳定发展，严格控制经营活动现金流（控制薪酬支出）；本年收到的政府补助大幅增加所致。本年投资活动产生的现金流量净额-2,111,933.53 元，与上年相较净流出减少，主要原因系公司2020 年为提供资金收益购置贵金属理财产品；为便于业务持续稳定的发展，新购置软件所致。筹资活动产生的现金流量净额本年较上年大幅增加，主要原因系公司规模大幅缩水，资金紧张，通过银行借款获取资金，缓解资金压力，且该借款系信用借款利率较低所致。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 适用不适用 单位：元 公司名公司名称称 公公司司类类型型 主要业主要业务务 总资产总资产 净资产净资产 营业收入营业收入 净利润净利润 南京游爱信息技术有限公司 控股子公司 游戏软件开发、推广 5,700,671.26 1,556,684.0