870428_2019_紫灿科技_2019年年度报告_2020-04-28.pdf

1 2019 年度报告 紫灿科技 NEEQ:870428 紫灿科技（上海）股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 2 月 紫灿科技召开年度赋能启动大会；2019 年 3 月 紫灿户外阳台项目“曼阳台”启动；2019 年 4 月 紫灿休闲体育品牌“紫强”入驻麦德龙渠道；2019 年 4 月 紫灿休闲体育品牌“紫强”入驻沃尔玛渠道；2019 年 5 月 紫灿参加第二届进口博览会衍生品投标项目；并成为其文创类产品设计及生产商；2019 年 5 月 紫灿“宜文宝贝成长记”文创共享平台成为上海市文创产业发展财政扶持项目；2019 年 6 月 紫灿团队宁波拓展团建；2019 年 6 月 紫灿毛绒玩具品牌“宜文”入驻华南华润渠道；2019 年 7 月 紫灿召开经销商赋能峰会及参加第 113 届中国日用商品百货交易会；2019 年 7 月 紫灿“曼阳台”入驻华南华润深圳龙岗店；与超市联营合作模式首次开启；2019 年 9 月 紫灿休闲体育品牌“紫强”入驻玩具反斗城；2019 年 10 月 紫灿拖鞋产品线入驻麦德龙渠道；2019 年 12 月 紫灿科技（上海）股份有限公司被评为高新技术企业；3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3131 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 紫灿股份、股份公司、公司、本公司 指 紫灿科技（上海）股份有限公司 三会 指 紫灿科技（上海）股份有限公司股东大会、董事会、监事会 主办券商、新时代证券 指 新时代证券股份有限公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 审计机构、会计师 指 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）公司章程 指 2019 年年度，2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 报告期末、年末 指 2019 年 12 月 31 日 律师 指 上海市浩信律师事务所 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 业务规则(试行)指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人杨海萍、主管会计工作负责人杨海萍及会计机构负责人（会计主管人员）杨华保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要【重要风险提示表】风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 一、控制不当风险 公司实际控制人为杨海萍,其直接持有公司股份比例为 65.73%,此外,杨海萍是本公司股东上海来诗杨投资管理中心(有限合伙)、上海米诗特周投资管理中心(有限合伙)的唯一普通合伙人、执行事务合伙人,可以通过上述二股东实际支配公司的表决权为 10.27%。综上,杨海萍女士所能控制和支配的本公司表决权比例达 76.00%。杨海萍在有限公司阶段长期担任执行董事兼总经理职务,现任股份公司董事长、总经理,能够对公司生产经营产生重大影响。二、存货跌价风险 2019 年末、2018 年末存货余额分别为 60,433,464.00 元、53,779,101.57 元。随着经营规模的不断扩大,公司的存货规模处于较高的水平。由于市场需求和时尚潮流逐渐发生变化以及公司节庆类产品存在季节性波动,公司可能存在款式过时或滞销的存货,因此存在存货跌价的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 1 相对于 2018 年重要风险，核心技术人员流失的风险已消除：技术团队服务很久，没有人员变动，很稳6 定。2、相对于 2018 年重要风险，流动性风险已消除：银行借款下降 203.6 万，经营活动产生的现金流量为+499.6 万，没有流动性风险。3、相对于 2018 年重要风险，客户集中度较高风险已消除：我们的主要客户销售越来越好，没有对公司经营业绩产生不利影响。4、相对于 2018 年重要风险，依赖关联方资金的风险已消除：公司并没有向关联方借款来维持运营，所以没有依赖关联方资金的风险。7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 紫灿科技（上海）股份有限公司 英文名称及缩写 Vshine Technology(Shanghai)Co.,Ltd.证券简称 紫灿科技 证券代码 870428 法定代表人 杨海萍 办公地址 上海闵行区虹井路 185 号 618 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 黄逗逗 职务 董事会秘书 电话 021-64052223-8022 传真 021-64052229 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 上海闵行区虹井路 185 号 618 室，201103 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 11 月 27 日 挂牌时间 2017 年 1 月 13 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-家具制造业(C21)-其他家具制造业(C219)-其他家具制造业(C2190)主要产品与服务项目 2020 年紫灿使命“为消费者提供更美好的休闲生活”升级为“让居家生活更丰富多彩”。不断研制开发出时尚舒适实用的围绕消费者日常生活的产品和打造轻松有趣的生活场景。旗下主要品牌及产品有：“紫灿户外”主营户外家具、庭院、阳台及阳光房设计；“逐梦 Cdream”主营烧烤野营产品、“悠庭”主营园艺工具及绿植产品、“紫强 VSGO”主营休闲体育产品；“紫燦”主营派对、万圣、圣诞、新年等节庆装饰用品；“宜文宝贝”主打原创毛绒及绘本，该品牌原创动漫文创设计共享平台项目获得上海市政府财政扶持。2020 年紫灿新项目“紫灿家”将投向消费者日常家居生活，产品拓展到日用家居，并计划全国开店。普通股股票转让方式 集合竞价转让 8 普通股总股本（股）13,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 杨海萍 实际控制人及其一致行动人 杨海萍 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91310112669369109E 否 注册地址 上海市闵行区宜山路1618号24幢B302 室 否 注册资本 13,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 新时代证券 主办券商办公地址 北京市海淀区北三环西路 99 号院 1 号楼 15 层 1501 室 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 徐菲、杨王森 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2020 年 2 月 14 日营业执照范围增加了医疗器械经营，其他不变 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 75,984,334.92 97,362,297.15-21.96%毛利率%50.16%51.02%-归属于挂牌公司股东的净利润 967,266.15 2,801,978.05-65.48%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,054,059.05 2,734,155.82-61.45%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）3.56%11.09%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）3.88%10.82%-基本每股收益 0.07 0.22-68.18%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 99,752,580.83 95,337,252.16 4.63%负债总计 72,124,262.12 68,676,199.60 5.02%归属于挂牌公司股东的净资产 27,628,318.71 26,661,052.56 3.63%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.13 2.05 3.90%资产负债率%（母公司）69.31%70.20%-资产负债率%（合并）72.30%72.04%-流动比率 1.61 1.33-利息保障倍数 1.98 2.67-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 4,996,239.11-4,699,023.79 206.33%应收账款周转率 2.65 3.36-存货周转率 0.66 0.90-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%4.63%3.10%-营业收入增长率%-21.96%36.85%-净利润增长率%-64.48%850.82%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 13,000,000 13,000,000.00 计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-67,848.83 非经常性损益合计非经常性损益合计-67,848.83 所得税影响数-7,485.52 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额-60,363.31 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 11 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收账款 28,259,039.88 29,678,232.16 应收票据及应收账款 28,259,039.88 29,678,232.16 应付账款 19,666,171.94 24,121,376.97 应付票据及应付账款 19,666,171.94 24,121,376.97 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 1.公司业务概况 1.1 使命及战略 2020 年紫灿使命“为消费者提供更美好的休闲生活”升级为“让居家生活更丰富多彩”。力争将休闲 玩生活方式理念拓展到消费者更广阔的的日常生活，让生活更轻松有趣。为完成这一使命，公司不断产品创新、技术创新、商业模式创新，不断自我革命，围绕消费者家居生活研制开发时尚舒适实用的产品，打造丰富多彩的生活场景。不断为消费者提供产品和服务及丰富多彩的生活方式，就是紫灿发展壮大的过程，也就构成了我们的发展战略，其主要内容如下：（1）2018 年起公司向互联网科技与文创型企业转型，2019 年获评为高新企业。公司将大数据分析与信息处理技术运用到传统产品的设计、生产、销售中，开发了十余种专用软件：“市场活动在线管理软件”“互联网粉丝管理软件”“营销数据分析软件”“紫灿客户大数据分析软件”实现了对客户和市场需求的精准分析，“紫灿工艺品设计管理软件”“紫灿家居用品在线设计软件”实现高效产品设计满足产品设计个性化需求，“销售管理软件”“供应链管理软件”等一系列科学的软件提高公司运营效率，节约运营成本。（2）创新的“时令式”销售模式。公司用多品牌战略，不仅有全年家居日用、文创等产品的销售和研发，更有针对消费者不同季节的生活方式进行的独特产品组合。春、夏、秋三个季节，品牌“紫灿”供应休闲户外家具、庭院装修、阳光房定制等系列产品；在春秋季以及天气不太极端的部分夏冬季时节，旗下品牌“逐梦”和“悠庭”分别供应烧烤野营类产品和园艺工具及绿植产品；在冬季，品牌“紫燦”供应休闲节日装饰类产品。还有休闲体育产品及“宜文宝贝”毛绒产品。采用这种销售模式，能够提高营销活动的效率，保证公司营业收入持续稳定、无剧烈的周期性波动，降低销售人工成本和营销成本。（3）在销售渠道上，在线下公司凭借多年的经验、实力及独特创新的商业模式，成为渠道超市麦德龙、百安居、沃尔玛、家乐福、大润发、乐购、华润、特力屋等众多 500 强连锁企业的战略合作商。在全国 22 个城市设置了办事处、全国 1300 多家门店销售公司的产品，建立了以总部为中心的销售组织框架。在线下直销方面，公司凭借优质的产品和良好的口碑争取酒店餐厅、建筑装饰公司和园林设计公司等客户，是 2010 年世博会贵宾厅制定户外家具供应商、2018 年首届进博览会户外家具供应商，2019年拓展成为进博会文创用品供应商。线上渠道，公司在天猫、淘宝、京东、等传统电商平台均有品牌旗舰店，并不断被邀请入驻入，苏宁、唯品会、贝贝网、平安好医生等新电商平台。公司还开发了自己的小程序微商城，以家居生活为核心，进行产品开发，并根据季节变化进行产品组合，快速迭代现有商品，为客户找到最新的时尚、舒适、实用的休闲玩产品。2020 年公司将开设线下新零售实体店。（4）设计创新及研发。公司非常注重设计创新及研发投入，成立了企业产品设计研发中心，中心拥有各类研发设计、试验、检测设备一应俱全。建立研发中心的绩效考核管理制度，提升公司核心竞争力。公司与相关高校开展了户外家居和文创产品等方面的校企合作方式的产学研，技术型人才的输入培养与引进提供条件，为公司继续保持销售增长势头提供科研设计人员保障。公司近三年共设立了 10 个研发开发项目，均为自主研发。（5）文创型企业与平台搭建。2017 年我们启动“宜文宝贝”文创项目，其后拓展打造“文创设计共享平台”，该项目获得 2019 年上海市文化创意产业发展财政扶持。“宜文宝贝”文创品牌以绘本故事为基础，利用 VR、游戏、影视等表现形式，通过“互联网+”进行内容传播和生产相关产品在线下 1300家门店销售，来实现文化传播及经济收益。平台鼓励全民参与创意构想创作,公司提供研发和供应链，销售渠道，将概念变成现实。以设计和渠13 道为核心竞争力，链接用户、企业、设计师，助力创意落地。设计师、品牌方、制造商、平台共享销售利益。公司利用原有的线下 1300 多家门店的实体销售渠道和多年行业积累的供应商资源及互联网数据营销把原本各自独立发展的产业，有机结合构建一个全新的文创创作生产销售一体化平台。“产品共创产品设计生产供应链销售网络”全流程，鼓励全民参与，让更多的人加入到文创产品的共创，以设计的力量，创作更多优质内容和产品，构建“有爱 有美”的美好世界。（6）新零售开拓，2019 年底公司开始“紫灿家”新零售项目，将产品品类拓展到日用家居，线下运用大数据、人工智能等先进技术和商业智慧，对商品的生产、流通与销售过程进行升级改造，进而重塑业态结构与生态圈，并对线上服务、线下体验以及现代物流进行深度融合。线上采用互联网拓客+店铺分销+消费代理+共享引流等多种方式进行店铺引流，并布局直播平台直播带货，打造“直播+电商”模式。合伙人式的机制和标准化管理做到快速复制。1.2 核心竞争力 1.2.1 独特的产品组合及销售模式 公司产品种类十分丰富，拥有 9 大独立自主经营品牌；丰富的产品线满足市场客户不同需求类型，同时不同季节不同品牌产品的组合模式，有效控制产品长度与宽度间的平衡，让出终端售点陈列空间。并保证新老产品良性有序更替，把握产品线整体节奏。随着公司研发的投入与完善，极大丰富公司现有产品种类与创新，进一步增强公司产品竞争实力。1.2.2 研发实力及产品专利 公司始终坚持“时尚 舒适 实用”的产品设计理念，形成了自主研发、合作开发的研发模式，公司建立了核心的产品研发队伍，研发人员 13 人，占职工总数 12%，十余年积累了稳定优质的产品供应链。通过十余年来不断的研发创新，公司现已形成产品线丰富，产品结构优良有良好市场前景的休闲生活用品，并有自主创新 IP“宜文宝贝”13 款原创毛绒专利形象，拥有“孩之宝”2 项 IP（小马宝莉、变形金刚）授权，已开发产品 50 余款，涉及品类：休闲体育、烧烤野营、儿童玩具等。1.2.3 销售渠道与服务体系 凭借多年的经验、实力及独特创新的商业模式，成为渠道超市麦德龙、百安居、沃尔玛、家乐福、大润发、乐购、华润、特力屋等众多 500 强连锁企业的战略合作商，在全国 22 个城市设置了办事处、全国 1300 多家门店销售公司的产品，建立了以总部为中心的销售组织框架。线上渠道公司在天猫、淘宝、京东、等传统电商品台均有品牌旗舰店，并不断被邀请入驻入，苏宁、唯品会、贝贝网、平安好医生等新电商平台，开发了自己的小程序微商城，拥有一支平均年龄 28 岁优秀年轻的电商销售团队。2020 年公司计划开设线下新零售实体店。1.2.4 文创项目宜文宝贝 IP 运营“宜文宝贝”原创 IP 作品形象丰富了紫灿的各类商品系列及商品形象，提高附加价值，IP 形象作为休闲生活方式的传播者在商品中流通，绘本故事帮助家长从小培养小朋友良好生活习惯和融洽亲子关系，实现和谐中国梦。平台利用原创设计作品，通过紫灿线上电商及小程序、线下渠道进行小范围试错，结合互联网数据分析、整合营销，精准找到广大用户最喜欢的作品，从设计到产品，大大缩短产品开发周期；从试销到终端销售，降低生产成本，提高产品市场竞争力，来实现高效能的利益转化，并与原创者分享经济收益的合作方式。项目是开放式平台，鼓励任何人参与创作设计，所有作品创作都申请原创保护，从源头保护原创，保障创作者基本权益。帮助创作者充分发挥创作优势，打造绘本创作、产品设计、生产销售一体化流转，快速实现作品经济效益最大化。1.2.5 运营组织 十年的发展运营，我们有完善的中台系统（仓储物流、运营、市场）对后端的产品开发及前端销售提供强有力支持。ERP 系统、SFA 管理系统、CRM 系统等各项管理系统对公司管理运营全方位的保障。大数据分析软件：精准把握分析产品动销率，找到创造 80%利润的 20%产品。ERP 系统：客户销售数据及时反馈与预测；单店单品进销存清晰准确；实现与客户高效准确订单对14 接；进销存系统充分提高运营效率，（备货精准库存优化）；可实现数据的个性灵活化定制分析。SFA 巡店管理系统：让管理便捷，任务清晰有效，实现对人货场的管理高效有序，简单明责。仓储物流体系建立：上海、深圳、重庆、沈阳城市中转仓建立;实现高效产品周转。1.2.6 市场地位及品牌 经过多年在休闲生活行业的深耕发展，公司已形成了较为可观的经营规模。公司将销售范围已遍布全国；紫灿完成向互联网科技型企业转型后，过去三年累计销售达到 2.42 亿。公司在旗下品牌“逐梦”（主营烧烤野营）在超市系统野营产品分类中每年以 40%的增长速度，实现销售业绩的增长，在家乐福渠道销售占比 100%，大润发渠道销售占比 90%以上，品牌“紫燦”（主营节庆装饰产品）在华东大润发销售占比超 50%。连续成为两届上海进博会的供应商，从首届的户外家具拓展到 2019 年的文创产品，在我国重要世界级展会中建立了品牌窗口。1.2.7 长久秉持的企业文化 公司创始人 Hellen 自幼热爱户外活动，崇尚自由，喜欢花草，向往阳光。她觉得阳光、雨露、花草和小动物是老天赐予人类非常珍贵的礼物。打造丰富多彩生活文化，享受上天的恩赐，是 Hellen 美好的心愿。公司文化主张每个人都是尊贵的，而中国传统文化中，“紫”是尊贵的颜色，代表我们的户是尊贵的，代表紫灿人优秀的服务意识。同时也代表每个人本身都是尊贵的，我们要为自己而自豪。“灿”代表阳光、正能量，代表健康的生活文化。紫灿人在这个时代为祖国奉献，影响可以影响的人群，共同装点灿烂的生活。这就是“紫灿”公司名称的由来。企业颜色为布达拉宫红，代表了紫灿人的佛性“善良”。紫灿人要将阳光、正能量和健康的生活方式传递给每一个人。我们立志让人家居生活更加丰富、更加美好！报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司致力于让居家生活更丰富多彩 colorful，一直着力打造“丰富多彩的生活”概念和“时尚、舒适、实用”的品牌内涵，在“紫燦 VShine”和“追梦 CDream”等品牌的基础上，开拓了“宜文”“紫强”“悠庭”“紫灿”等新品牌，提升在细分市场的目标受众中的品牌认知度。为确保公司健康有序运营，公司积极开展研发创新与人才招募工作，并计划在适合的时机合理优化股权结构；依据公司管理实际，健全完善了公司的基本管理制度。公司具体经营情况如下：一、经营业绩方面 2019 年度，公司实现营业收入 75,984,334 元，较上年同期下降 21.96%，主要是因为公司对卖场15 产品品类进行优胜劣汰的筛选，对渠道也进行了梳理，淘汰了营收、毛利及收款差的渠道和品类，同时节庆板块的万圣、圣诞也有结构性的调整。总之 2019 年是前一阶段高速增长之后的调整年，在优化结构、夯实基础后，我们坚信 2020 年将迎来更加稳定的增长。二、战略发展方面 2020 年紫灿使命“为消费者提供更美好的休闲生活”升级为“让居家生活更丰富多彩 colorful”。力争将休闲 玩生活方式理念拓展到消费者更广阔的的日常生活，让生活更轻松有趣。为完成这一使命，公司不断推动产品创新、技术创新和商业模式创新，不断自我革命，围绕消费者日常生活研制开发时尚舒适实用的产品，打造消费场景。新的年度中，公司将进一步丰富产品线，增加研发日用家居商品和文创商品，筹划开设新零售体验店。三、品牌经营方面 “紫灿户外”主营户外家具、庭院、阳台及阳光房设计。“逐梦 Cdream”主营烧烤野营产品；“悠庭”主营园艺工具及绿植产品；“紫强 VSGO”主营休闲体育产品。“紫燦”主营派对、万圣、圣诞、新年等节庆装饰用品；“宜文宝贝”原创毛绒及绘本，用绘本的形式讲述着一年四季休闲玩的故事；并在 2018 年开始打造国内原创动漫文创设计共享平台。“紫灿”家居日用产品 四、渠道拓展方面 公司新品牌“紫强”休闲体育及水上用品产品开发，入驻大润发、世纪联华、麦德龙、沃尔玛；绿植项目开拓，大润发开设紫灿绿植专柜；玩具新品类入驻玩具反斗城，紫灿宜文花园阳光房项目。“紫灿家”线下新零售店开拓。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 105,359.00 0.11%2,121,466.72 2.23%-95.03%应收票据 应收账款 29,087,795.94 29.16%28,259,039.88 29.64%2.93%存货 60,433,464.00 60.58%53,779,101.57 56.41%12.37%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 192,465.99 0.19%286,199.83 0.3%-32.75%在建工程 短期借款 5,208,917.26 5.22%19,500,000.00 20.45%-73.29%长期借款 12,255,012.33 12.29%资产总计 99,752,580.83 107.55%95,337,252.16 109.03%4.63%16 资产资产负债项目重大变动原因负债项目重大变动原因：1、货币资金：2019 年 12 月份归还了泰隆银行 300 万的银行借款，故 12 月 31 日存款减少；2、固定资产：没有增加固定资产，折旧正常提，故净值减少；3、短期借款、长期借款：2018 年 1,950 万银行借款全部是短期借款，2019 年有 1,225 万三年期的银行借款进入长期借款 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%营业收入 75,984,334.92-97,362,297.15-21.96%营业成本 37,868,196.60 49.84%47,684,142.51 48.98%-23.55%毛利率 50.16%-销售费用 24,903,814.31 32.77%34,531,327.65 35.47%-27.88%管理费用 7,253,504.42 9.55%6,650,434.79 6.83%9.07%研发费用 4,193,694.53 5.52%4,249,987.48 4.36%-1.32%财务费用 1,739,906.44 2.29%1,332,941.63 1.37%28.55%信用减值损失-83,230.37-0.11%0 0%-资产减值损失 0 0%-314,719.33 3.23%-3.23%其他收益 1,897,561.50 2.50%348,402.50 0.36%444.65%投资收益 0 0%0 0%0%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处置收益 0 0%0 0%0%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润 1,416,090.59 1.86%2,334,085.36 2.40%-38.20%营业外收入 18,778.92 0.02%营业外支出 86,627.75 0.11%257,629.64 0.26%-66.38%净利润 967,266.15 1.27%2,801,978.05 2.88%-64.54%项目项目重大变动原重大变动原因因：1、报告期内公司营业收入为 7,598.43 万元，较上期减少 21.96%，主要是公司对渠道进行了重新梳理和调整，对营销慢、收款慢的渠道做清场处理，对节庆商品的结构进行了调整，导致总体销售有所下降。2、管理费用增加 9.07%，主要是 2019 年管理费用中文创项目的人员工资及项目费用。3、销售费用减少 27.88%，由渠道返利减少，麦德龙直接票扣，促销员工资减少、劳务费等相应减少等。4、财务费用上升 28.55%，2019 年增加了上海闵行创业接力小额贷款项目。5、信用减值损失减少 73.55%，公司应收账款流程梳理，及时跟进各渠道回款，坏账准备比例同比减少。6、其他收益增加 444.65%，由于收到上海市文创基金的补贴 100 万元。7、营业外支出减少 66.38%，由于公司加强了管理，减少了不必要开支。8、营业利润减少 38.2%，营业收入的减少是主要原因。17 9、净利润减少 64.54%，营业收入的减少是主要原因。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 75,984,334.92 97,362,297.15-21.96%其他业务收入-主营业务成本 37,868,196.60 47,684,142.51-20.59%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%户外 16,097,724.38 21.19%29,502,800.17 30.30%-45.44%节庆 34,495,271.93 45.40%44,955,632.21 46.17%-23.27%装饰 4,316,940.22 5.68%3,806,793.93 3.91%13.40%休体 21,074,398.39 27.73%19,097,070.84 19.62%10.35%合计 75,984,334.92 100%97,362,297.15 100%-21.96%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与本期与上年同上年同期金额期金额变动比变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比重比重%华东 58,961,588.94 77.60%75,551,111.35 77.60%-21.96%华南 4,323,476.17 5.69%6,118,881.00 6.28%-29.34%华中 3,262,840.40 4.29%4,175,488.15 4.29%-21.85%华北 2,377,198.04 3.13%5,031,606.83 5.17%-52.75%东北 1,728,574.25 2.28%2,484,379.35 2.55%-30.42%西北 1,869,726.90 2.46%2,052,126.23 2.11%-8.89%西南 3,460,930.22 4.55%1,948,704.24 2.00%77.60%合计 75,984,334.92 100%97,362,297.15 100%-21.96%收收入构成入构成变动的变动的原因：原因：1、收入分类户外减少 45.44%，该分类由于受众群体少，周转慢，线上冲击较大，从公司战略上准备减少该分类，是收缩的分类 2、华北销售减少 52.75%，该区域的渠道以前已户外为主，户外分类减少了；18 3、东北销售减少 30.42%，该渠道的人员调整及户外分类调整中；4、西南销售增加 77.6%，该区域的经销商增加，增加了销售。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 康成投资（中国）有限公司 34,572,207.19 45.50%否 2 锦江麦德龙现购自运有限公司 15,913,535.70 20.94%否 3 沃尔玛(中国)投资有限公司 5,278,880.77 6.95%否 4 家乐福（中国）控股有限公司 2,117,037.73 2.79%否 5 杭州联华华商集团有限公司 2,090,956.38 2.75%否 合计合计 59,972,617.77 78.93%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 仲利国际贸易（上海）有限公司 3,650,928.05 6.34%否 2 江门市蓬江区昌溢金属制品厂 2,884,005.77 5.01%否 3 上海美狄科实业有限公司 2,382,701.45 8.65%否 4 宁波时代铝箔科技股份有限公司 1,383,956.65 2.40%否 5 中晋华宇（广州）商贸有限公司（蓝月亮）1,199,253.25 2.08%否 合计合计 11,500,845.17 24.48%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 4,996,239.11-4,699,023.79 206.33%投资活动产生的现金流量净额-917,956.14-101,324.79-805.95%筹资活动产生的现金流量净额-6,094,390.69 5,682,323.48-207.25%现金流量分析现金流量分析：1、2019 年公司经营现金流入大额主要有 3 个原因：1、加大的应收账款的收款力度，特别的经销商全款提货，渠道到账期的回款也加强了管理的力度；2、收到上海市文创基金的补贴；3、上游供应商的账期力度加大。2、2019 年度公司投资活动现金流出有 2 个原因：1、新购用友的 ERP 软件；2、文创的项目开店运营装修费用。3、2019 年度公司筹资活动流出的原因：1、归还泰隆银行的 300 万贷款；2、邮政银行的科委履约贷款19 从 500 万下降到 400 万；3、兴业银行 300 万贷款和上海银行的 200 万贷款合并为兴业银行的 320 万的贷款。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、全资子公司上海昌易国际贸易有限公司：2019 年营业收入 153,806.53 元，净利润-300,502.09 元。2、全资子公司上海千蝶文化艺术品有限公司：2019 年营业收入 4,819,606.44 元，净利润 121,988.00元。3、全资子公司上海紫曼家居科技有限公司：2019 年营业收入 3,233,109.95 元，净利润 848,797.96 元。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）会计政策变更 执行修订后的非货币性资产交换会计准则 2019 年 5 月 9 日，财政部发布了关于印发修订的通知（财会【2019】8 号），对非货币性资产交换的确认、计量和披露作出修订。2019 年 1 月 1 日至该准则施行日 2019 年 6 月 10 日之间发生的非货币性资产交换，应根据该准则的规定进行调整；2019 年 1 月 1 日之前发生的非货币性资产交换，不需进行追溯调整。执行修订后的债务重组会计准则 2019 年 5 月 16 日，财政部发布了 关于印发修订的通知（财会【2019】9 号），对债务重组的确认、计量和披露作出修订。2019 年 1 月 1 日至该准则施行日 2019 年 6 月 17 日之间发生的债务重组，应根据该准则的规定进行调整；2019年 1 月 1 日之前发生的债务重组，不需进行追溯调整。采用新的财务报表格式 2019 年 4 月 30 日，财政部发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号）。2019 年 9 月 19 日，财政部发布了关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知（财会201916 号）。本公司 201