870513_2019_富贵万年_2019年年度报告_2020-04-14.pdf

1 2019 年度报告 富贵万年 NEEQ:870513 重庆富贵万年新材料股份有限公司 Chongqing Fuguiwannian New Material Co.Ltd 2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 6 月 13 日披露 重庆富贵万年新材料股份有限公司第一届董事会第十七次会议决议公告（公告编号：2019-014）及关于收购固定资产的公告（公告编号：2019-015），再次购买两台三层共济吹膜机，2019 年底完成安装工作，正在进行交付使用前的调试工作。2018 年 8 月 16 日披露 重庆富贵万年新材料股份有限公司第一届董事会第十五次会议决议公告（公告编号：2018-013）及关于收购固定资产的公告（公告编号：2018-017）购买的一台三层共济吹膜机于 2019 年 2 月设备安装完成并已投入使用。公告编号：2018-017 拍摄时间：20190810 公告编号：2019-015 拍摄时间：20191231 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.19 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.22 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.24 第八节第八节 董事、董事、监事、高级管理人员及员工情况监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节第九节 行业信息行业信息.27 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.27 第十一节第十一节 财务报告财务报告.31 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、富贵万年 指 重庆富贵万年新材料股份有限公司 万年公司、有限公司 指 重庆万年包装有限责任公司 工友塑料、子公司 指 重庆工友塑料有限公司 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人 本期、本年度 指 2019 年度 上年同期 指 2018 年度 证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统、全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、华龙证券 指 华龙证券股份有限公司 挂牌、公开转让 指 公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌及公开转让 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）公司章程 指 重庆富贵万年新材料股份有限公司章程 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 会计师事务所 指 天衡会计师事务所（特殊普通合伙）CPE 指 氯化聚乙烯，为饱和高分子材料，外观为白色粉末，无毒无味，具有优良的耐候性、耐臭氧、耐化学药品及耐老化性能，具有良好的耐油性、阻燃性及着色性能。PE 指 聚乙烯，是乙烯烃聚合制得的一种热塑性树脂，属石油化工产物，具有无毒、无臭的特点。5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人黄丽娟、主管会计工作负责人毛翔及会计机构负责人（会计主管人员）文涛保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天衡会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 原材料价格波动风险 公司产品的主要原料为聚乙烯，且原材料占生产成本之比为85%左右，比重较大，因此，聚乙烯价格的变动对公司产品的生产成本影响重大。控股股东及实际控制人不当控制风险 公司控股股东为周廷红，持有公司股份 2,098.95 万股，占比39.23%，处于相对控股地位。黄冠文持有公司股份 1,675 万股，持股比例为 31.30%，是公司第二大股东。同时，周廷红担任公司董事，其丈夫黄冠文亦在公司担任董事，夫妇二人合计持有公司 70.53%的股份，构成公司的实际控制人。在公司重大事项决策及日常经营管理上，黄冠文、周廷红夫妇可施予重大影响。因此，公司存在实际控制人利用其控制地位对重大事项施加影响，从而使得公司决策偏离中小股东最佳利益目标的风险。应收账款无法收回的信用风险 公司 2019 年末，应收票据金额为 400.00 万元，占资产总额比例为 3.16%，应收账款金额为 2,824.39 万元，占资产总额比例为22.32%，占比较高。公司主要客户虽为重庆顶正包装材料有限公司、成都清洋宝柏包装有限公司、云南海明彩印复合包装材料有限公司、云南名博包装印刷有限公司等具有良好合作关系的大型企业，且已按制定的会计估计计提了坏账准备，但依然存在已计提的坏账准备不能覆盖发生的坏账损失而导致公司未来利润减少的风险。应对措施：公司制定了应收款项管理办6 法，应收账款催收由业务部门负责，并落实至责任人，对于未按期回款的客户在催收后，一方面减少后期合作，另屡次催收无果的，公司将采取诉讼措施。不能持续获得税收优惠及政府补助的风险 公 司 持 有 由 重 庆 市 南 岸 区 民 政 局 颁 发 的 福 企 证 字500059908066 号福利企业证书，属福利企业，享受有关安置残疾人单位的增值税退税等政策。公司按照相关政策，还享受其他政府补助。2019年公司政府补助金额为392.16万元，公司2019年利润总额为 422.39 万元，对当期经营成果影响较大。虽公司目前仍能满足财税201652 号财政部、国家税务总局关于促进残疾人就业增值税优惠政策的通知所述条件，预计仍能继续享受相关补助。但公司仍存在因税收优惠政策调整等因素，导致公司盈利能力下降的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 重庆富贵万年新材料股份有限公司 英文名称及缩写 Chongqing Fuguiwannian New Material Co.,Ltd 证券简称 富贵万年 证券代码 870513 法定代表人 黄丽娟 办公地址 重庆市南岸区樱花路 6 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 文涛 职务 董事会秘书、会计主管 电话 023-62776562 传真 023-68572104 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 重庆市南岸区樱花路 6 号 401336 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 重庆市南岸区樱花路 6 号公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1995 年 5 月 11 日 挂牌时间 2017 年 1 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-橡胶和塑料制品业-塑料制品业-塑料薄膜制造 C2921 主要产品与服务项目 塑料膜及塑料膜制品的研发、生产及销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）53,500,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 周廷红 实际控制人及其一致行动人 周廷红、黄冠文 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 8 统一社会信用代码 91500108284889808P 否 注册地址 重庆市南岸区樱花路 6 号 否 注册资本 53,500,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 华龙证券 主办券商办公地址 兰州市城关区东岗西路 638 号兰州财富中心 21 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天衡会计师事务（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 王强、段理 会计师事务所办公地址 南京市建邺区江东中路 106 号 1907 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 129,895,887.19 122,631,829.39 5.92%毛利率%12.43%11.46%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,585,259.06 1,754,032.35 104.40%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 283,802.20-1,672,292.64 116.97%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）5.01%2.55%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）0.40%-2.43%-基本每股收益 0.07 0.03 133.33%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 126,567,284.43 133,298,556.50-5.05%负债总计 54,305,037.01 63,551,568.14-14.55%归属于挂牌公司股东的净资产 72,262,247.42 69,746,988.36 3.61%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.35 1.30 3.61%资产负债率%（母公司）42.91%47.68%-资产负债率%（合并）-流动比率 1.126 1.154-利息保障倍数 2.12 0.63-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 8,388,719.60 13,647,773.80-38.53%应收账款周转率 4.37 3.26-存货周转率 11.45 11.04-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-5.05%-2.59%-营业收入增长率%5.92%-11.19%-净利润增长率%104.40%239.79%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 53,500,000 53,500,000.00 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-84,089.11 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）3,921,647.12 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 46,508.89 非经常性损益合计非经常性损益合计 3,884,066.90 所得税影响数 582,610.04 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 3,301,456.86 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 财政部于 2019 年 4 月 30 日发布了 关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号），对一般企业财务报表格式进行了修订，拆分部分资产负债表项目和调整利润表项目等。本公司已经根据新的企业财务报表格式的要求编制财务报表，财务报表的列报项目因此发生11 变更的，已经按照企业会计准则第 30 号财务报表列报等的相关规定，对可比期间的比较数据进行调整。对可比期间的财务报表列报项目及金额的影响如下：单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 310,800.00 应收账款 31,230,583.81 应收票据及应收账款 31,541,383.81 应付票据 应付账款 7,717,805.42 应付票据及应付账款 7,717,805.42 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 本公司专业从事以聚乙烯为原料的食品级塑料包装膜等系列产品的研发、生产和销售，根据中国证监会上市公司行业分类指引（2012 年修订版），公司属于 C29 橡胶和塑料制品业。经过多年的努力，公司已形成 PE 膜、液体 PE 膜、耐水煮 PE 膜、耐寒 PE 膜等核心产品，产品主要用于食品、日化、医药等塑料彩印包装膜（袋）领域。公司多年来，一直以直销方式将包装膜销售予下游客户，收入来源也主要为 PE 膜及塑料薄膜袋。经多年发展，公司已积累如重庆顶正包装材料有限公司、成都清洋宝柏包装有限公司、云南海明彩印复合包装材料有限公司、四川汇利实业有限公司等印刷软包装大客户。公司拥有于生产聚乙烯塑料薄膜相关的业务许可及资质证书，经多年生产经验积累，目前已拥有多层共挤技术、高分子聚合物配比及薄膜力学性能定向技术等多项核心技术，并形成了 9 项专利技术，公司在新三板挂牌后也加大技术开发投入。截至 2019 年 12 月 31 日，公司固定资产账面价值 3,188.09 万元，无形资产账面价值 1,325.63 万元，投资性房地产账面价值 2,798.32 万元，厂房及办公等房屋建筑面积 3.25 余万平方米，土地使用权面积3.70 余万平方米。公司行业属于传统行业，商业模式也仍属传统模式，报告期内及报告期后至报告披露日不存在重大变化情况。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 截至 2019 年 12 月 31 日，公司资产总额 12,657.07 万元，较年初减少 5.05%；2019 年度公司销售 PE膜、流延膜产品 12,496 吨，较上年同期 11,017 吨相比增长 11.84%；营业收入 12,989.59 万元，较上年同期增长 5.92%；实现净利润 358.52 万元，比上年同期 175.40 万元翻了一番；年度经营性现金净流入838.87 万元。2019 年度简要工作总结及重点工作完成情况：2019 年度公司持续调整销售策略，调整客户结构，产品销售呈现可持续增长态势，尽管销售收入增长幅度只有近 5.92%，但今年的销售策略调整工作为 2020 年度产品销售的持续增长奠定了基础；强化财务成本管理，清理完成了股份制改造前遗留的应收应付往来账项及固定资产、增值税进销项核算等，进13 一步优化了财务、税务及成本费用核算工作；实施了第一阶段主要生产设备更新换代，节能降耗，新增了优质产能，提高了产品生产的自动化程度；完成了公司信息化改造工作，完善了公司现代化管理的基础设施，为公司的长远发展奠定了基础。重点工作完成情况 一、加快国内国际市场的开发，突破销售瓶颈：2019 年度公司完成对湖北中山、山东青岛等地新客户的开发，其中有三家客户已签订年度销售合同或达成合作意向。二、更新换代主要生产设备，提高设备自动化程度和生产效率、节能降耗；2018 年 8 月 16 日披露重庆富贵万年新材料股份有限公司第一届董事会第十五次会议决议公告（公告编号：2018-013）及关于收购固定资产的公告（公告编号：2018-017）购买的一台三层共济吹膜机于 2019 年 2 月设备完成安装调试并已投入使用；在此基础上公司 2019 年 6 月 13 日披露重庆富贵万年新材料股份有限公司第一届董事会第十七次会议决议公告（公告编号：2019-014）及关于收购固定资产的公告（公告编号：2019-015），再次购买两台三层共济吹膜机，2019 年底完成安装工作，正在进行交付使用前的调试工作。三、开展公司信息化系统建设，提高公司管理现代化水平；2018 年底公司与用友软件服务商签订合作协议，购买新版用友软件，升级公司业务供应链管理及总账核算管理。通过一个年度的努力，基本实现了购、销活动上线控制、改进了会计电算化核算规范，为后期进一步实现管理现代化奠定了基础。四、制定强有力的工作方案，推进降低产品生产报废率、降低产品生产成本，提高公司经营业绩。公司通过年初制定奖惩管理办法、关键绩效指标考核等措施，产品生产报废率同比下降了 0.3 个百分点，质量损失率比年初预算下降 4.8%，产品销售毛利率同比提高 0.98 个百分点。2020 年度的工作规划 一、公司将以产品销售为龙头，深化产品结构调整，提高市场占有份额；二、按规划持续进行主要生产设备更新换代及改善库房设施，进一步提升优质产能，持续提高产品生产的自动化程度；三、进一步抓好公司信息化工作的业务流程优化、操作指南（作业指导书）标准化、人员培训等软件管理，充分发挥现代化管理基础设施的优势，提升企业管理水平。四、持续开源节流、节能降耗，进一步降低生产报废率及产品质量损失率，提高经营绩效。五、力争 2020 年度公司销售收入实现两位数增长，净利润在 2019 年度基础上再翻番。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 496,282.10 0.39%3,933,584.03 2.95%-87.38%应收票据 4,000,000.00 3.16%310,800.00 0.23%1,187.00%应收账款 28,243,943.79 22.32%31,230,583.81 23.43%-9.56%存货 10,271,578.14 8.12%9,588,468.74 7.19%7.12%投资性房地产 27,983,228.65 22.11%23,962,974.50 17.98%16.78%长期股权投资 0 0%0 0%0%固定资产 31,880,933.98 25.19%39,644,169.55 29.74%-19.58%14 在建工程 4,553,488.99 3.60%0 0%100.00%短期借款 29,000,000.00 22.91%29,000,000.00 21.76%0%长期借款 0 0%16,100,000.00 12.08%-100.00%预付款项 4,473,343.19 3.53%8,279,956.63 6.21%-45.97%其他应收款 713,347.10 0.56%1,433,663.21 1.08%-50.24%无形资产 13,256,272.32 10.47%13,543,576.64 10.16%-2.12%长期待摊费用 102,437.50 0.08%214,187.50 0.16%-52.17%递延所得税资产 592,428.67 0.47%783,738.89 0.59%-24.41%应付账款 3,287,615.77 2.60%7,717,805.42 5.79%-57.40%预收款项 100,288.74 0.08%1,530,580.77 1.15%-93.45%应付职工薪酬 754,053.75 0.60%572,204.39 0.43%31.78%应交税费 987,180.30 0.78%1,230,298.80 0.92%-19.76%其他应付款 4,075,898.45 3.22%7,400,678.76 5.55%-44.93%一年内到期的非流动负债 16,100,000.00 12.72%0 0%100.00%资产总计：126,567,284.43-133,298,556.50-5.05%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、固定资产与投资性房地产：2019 年度将原列入固定资产核算地下车库因全部对外出租，故转为投资性房地产核算。（该原固定资产原值 4,883,846.54 元，截止 2019 年度累计折旧 266,964.23 元）2、长期借款与一年内到期非流动资产：原 2017 年签订 3 年期银行长期借款 2020 年到期，根据会计准则要求转入“一年内到期的非流动资产”核算。（明细：2017 年 11 月 10 日与重庆银行股份有限公司巴南支行签订三年期贷款合同；2017 年 12 月 29 日与中国邮政储蓄银行股份有限公司重庆渝中区大坪正街支行签订三年期贷款合同）。3、在建工程与预付账款：本年度将预付设备款，因设备已到厂正在安装调试，且未达到预定使用状态，所以将已预付的设备款转入“在建工程”核算，详见公司在信息披露网 http:/ 于 2019年 6 月 13 日披露的关于购买固定资产的公告公告编号为：2019-015。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占占营业收入的营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 129,895,887.19-122,631,829.39-5.92%营业成本 113,745,741.99 87.57%108,581,597.49 88.54%4.76%毛利率 12.43%-11.46%-销售费用 3,257,001.45 2.51%3,859,789.03 3.15%-15.62%管理费用 6,234,975.45 4.80%6,310,354.48 5.15%-1.19%研发费用 0 0%0 0%0%财务费用 3,327,651.32 2.56%3,554,774.98 2.90%-6.39%信用减值损失-1,568,483.42-1.21%0 0%-100.00%15 资产减值损失 0 0%-826,555.60-0.67%-100.00%其他收益 3,921,647.12 3.02%3,966,821.72 3.23%-1.14%投资收益 0 0%0 0%0%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处置收益-84,089.11-0.06%-23,818.05-0.02%253.05%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润 4,177,448.51 3.22%1,916,189.89 1.56%118.01%营业外收入 46,508.89 0.04%88,812.89 0.07%-47.63%营业外支出 0 0%845.98 0%-100.00%净利润 3,585,259.06 2.76%1,754,032.35 1.43%104.40%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业利润：报告期内营业利润较上期增加 118.01%，主要受两个因素影响：一是增值税税率降低，毛利的增加；二是本期收回前期已计提了坏账准备的呆账，年末计提坏账时，冲销了原多计提的坏账。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 125,155,119.47 117,549,972.37 6.47%其他业务收入 4,740,767.72 5,081,857.02-6.71%主营业务成本 112,840,989.16 107,797,085.17 4.68%其他业务成本 904,752.83 784,512.32 15.33%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%PE 膜 117,663,171.63 90.58%111,860,427.32 91.22%5.19%PE 回料 7,491,947.84 5.77%5,689,545.05 4.64%31.68%租赁收入 4,740,767.72 3.65%5,081,857.02 4.14%-6.71%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：无显著变动。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比%是否存在关是否存在关联关系联关系 16 1 重庆顶正包材有限公司 35,894,122.07 29.75%否 2 四川汇利实业有限公司 12,863,186.35 10.66%否 3 云南海明彩印复合包装材料有限公司 12,622,525.53 10.46%否 4 成都清洋宝柏塑料包装有限公司 9,062,940.00 7.51%否 5 云南名博包装印刷有限公司 9,310,047.11 7.72%否 合计合计 79,752,821.06 66.10%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 金发科技股份有限公司 20,219,760.94 20.50%否 2 重庆天辉化工有限公司 15,080,429.00 15.29%否 3 沙伯基础（上海）商贸有限公司 9,212,625.00 9.34%否 4 上海赛科石油化工有限责任公司 9,848,481.04 9.99%否 5 重庆国兵物资有限责任公司 7,884,923.16 7.99%否 合计合计 62,246,219.14 63.11%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 8,388,719.60 13,647,773.80-38.53%投资活动产生的现金流量净额-7,446,070.40-4,417,148.24 68.57%筹资活动产生的现金流量净额-4,379,951.13-7,046,235.79-37.84%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额：2019 年度经营活动产生的现金流量净额 838.87 万元，较上期 1,364.78万元，减少 38.53%，主要原因是：报告期原材料价格下浮较大，公司利用闲置资金在合理范围内囤料所致。2、投资活动产生的现金流量净额：2019 年度投资活动产生的现金流量净额较上期增加 68.57%，是因为报告期内支付设备款所致。详见公司在信息披露网 http:/ 于 2019 年 6 月 13 日披露的关于购买固定资产的公告公告编号为：2019-015。3、筹资活动产生的现金流量净额：2019 年度筹资活动产生的现金流量净额较上期减少 37.84%，是因为2018 年度归还了贷款本金，报告期内未归还贷款本金。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 17 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 财政部于 2019 年 4 月 30 日发布了 关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会 20196 号），对一般企业财务报表格式进行了修订，拆分部分资产负债表项目和调整利润表项目等。本公司已经根据新的企业财务报表格式的要求编制财务报表，财务报表的列报项目因此发生变更的，已经按照企业会计准则第 30 号财务报表列报等的相关规定，对可比期间的比较数据进行调整。对可比期间的财务报表列报项目及金额的影响如下：单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 310,800.00 应收账款 31,230,583.81 应收票据及应收账款 31,541,383.81 应付票据 应付账款 7,717,805.42 应付票据及应付账款 7,717,805.42 三、三、持续持续经营经营评价评价 公司目前持续经营能力较强，具体表现在以下方面：1、营业收入：2018 年营业收入 122,631,829.39 元、2019 年营业收入 129,895,887.19 元，本年度较上期营业收入增长 5.92%，经营能力稳步增长。2、净资产方面：公司 2019 年末净资产额为 72,262,247.42 元，不存在资不抵债的情形。3、盈利能力方面：2018 年度公司净利润为 1,754,032.35 元，2019 年度净利润为 3,585,259.06 元，增长104.40%。4、偿债能力方面：公司 2019 年末资产负债率为 42.91%,流动比率为 112.67%，短期借款 2,900 万元，资产负债比例控制在合理区间，不存在无法按期偿还的情况。5、公司实际控制人及高级管理人员情况见本财务报告之“第六节股本变动及股东情况”之“三、控股股东、实际控制人情况”及“第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况”之“一、董事、监事、高级管理人员情况”。截至财务报告批准报出日，公司不存在实际控制人失联及高管无法履职的情况。6、截至 2019 年 12 月 31 日，公司应付职工薪酬余额为 754,053.75 元，属于正常的工资结算周期，不存在拖欠员工工资情况；应付账款 3,287,615.77 元，该货款主要在一年以内且公司流动比率较高，不存在无法支付供应商货款情况。7、公司拥有生产食品用塑料薄膜相关的业务许可证及资质、人员、土地、设备及原材料等，不存在无法续期或无法获得的情况。8 天衡会计师事务所为公司 2019 年年度财务报告出具了天衡审字(2020)00708 号标准无保留意见的审计报告。综上，公司具有持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不确定性因素。18 四、四、风险风险因素因素(一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、原材料价格波动风险 公司产品的主要原料为聚乙烯，且原材料占生产成本之比为 85%左右，比重较大，因此，聚乙烯价格的变动对公司产品的生产成本影响重大。聚乙烯主要来源于石油，聚乙烯价格受到国际原油价格波动影响，与原油价格走势具有高度相关性。最近三年，国际原油价格大幅波动，受此影响各类聚乙烯价格也呈现出大幅波动的走势，原材料价格的波动给公司带来了一定的成本管理压力。由于公司的下游行业为食品加工市场，其处于完全竞争状态，公司原材料采购价格的大幅上涨不能及时通过调整相应产品的价格全部传递到下游客户，从而导致公司在短期内需要承担一部分由原材料价格上涨所带来的风险，对公司生产成本控制造成一定压力。但经过一段时间的适应与调整，上游原材料价格的上涨最终必然会传递到下游各行业。应对措施：受限于主要原材料聚乙烯的稀缺性，整个塑料薄膜行业对聚乙烯供应的依赖较强。针对该情况，公司主要通过调节备货周期以及集中采购方式降低该风险对公司的影响。2、控股股东及实际控制人不当控制风险 应对措施：公司已建立股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则、信息披露制度及关联交易制度等多项内部控制制度，避免控股股东及实际控制人不当控制风险。3、应收账款无法收回的信用风险。公司主要客户虽为成都清洋宝柏包装有限公司、云南海明彩印复合包装材料有限公司、重庆顶正包装材料有限公司、四川汇利实业有限公司等具有良好合作关系的大型企业，且已按制定的会计估计计提了坏账准备，但依然存在已计提的坏账准备不能覆盖发生的坏账损失而导致公司未来利润减少的风险。应对措施：公司制定了应收款项管理办法，应收账款催收由业务部门负责，并落实至责任人，对于未按期回款的客户在催收后，一方面减少后期合作，另屡次催收无果的，公司将采取诉讼措施。4、不能持续获得税收优惠及政府补助的风险 公司持有由重庆市南岸区民政局颁发的福企证字500059908066 号福利企业证书，属福利企业，并享受有关安置残疾人单位的增值税退税等政策。另报告期内，公司按照相关政策，还享受其他政府补助。虽公司目前仍能满足财税201652 号财政部、国家税务总局关于促进残疾人就业增值税优惠政策的通知所述条件，预计仍能继续享受相关补助。但公司仍存在因税收优惠政策调整等因素，导致公司盈利能力下降的风险。应对措施：（1）公司继续保持符合享受补贴的残疾人数量；（2）公司目前已经开发湖南、湖北、广西市场，正在开发山东及海外出口等市场，拟通过增强主营盈利能力减小对政府补助的依赖。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 19 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(二)是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 五.二.(三)是否存在股权激励事项 是 否 是否存在股份回购事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(四)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(五)是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在破产重整事项 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)重大重大诉讼、仲裁事项诉讼、仲裁事项 1 1、报告期内发生的诉讼、仲裁事项报告期内发生的诉讼、仲裁事项 报告期内发生的诉讼、仲裁事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 是 否 2、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 3 3、以临时公告形式披露且在报告期内结案的以临时公告形式披露且在报告期内结案的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 (二二)报告期内报告期内公司发生的公司发生的偶发性偶发性关联交易关联交易情况情况 单位：元 关联方关联方 交易内容交易内容 审议金额审议金额 交易金额交易金额 是否履行是否履行必要必要决策程序决策程序 临时临时报告披露报告披露时间时间 黄冠文、周廷红、黄丽娟、马杰、重庆工友塑料有限公司 为公司提供担保 29,000,000 29,000,000 已事后补充履行 2019 年 8 月 16日 重庆工友塑料有限公司、黄丽娟、黄冠文、周延红、黄冰蓝、为公司提供担保 13,000,000 13,000,000 已事后补充履行 2020 年 4 月 15日 20 黄筱晴 黄冠文、黄丽娟、周廷红、重庆工友塑料有限公司 为公司提供担保 3,100,000 3,100,000 已事后补充履行 2020 年 4 月 15日 周廷红 财务资助 2,070,087.29 2,070,087.29 已事后补充履行