835429_2019_金源电气_2019年年度报告_2020-04-23.pdf

1 2019 年度报告 金源电气 NEEQ:835429 西安金源电气股份有限公司 XIAN JINPOWER ELECTRICAL CO.,LTD 2 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .8 8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1010 第五节第五节 重要事项重要事项 .1818 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3535 3 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、公司、金源电气 指 西安金源电气股份有限公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 财政部 指 中华人民共和国财政部 发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 税务总局 指 中华人民共和国税务总局 股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 三会 指 股东大会、董事会、监事会 中信建投证券、主办券商 指 中信建投证券股份有限公司 控股股东 指 刘家兵 实际控制人 指 刘家兵和罗文莉夫妇 本行业 指 电气机械和器材制造业 长泰科技 指 西安长泰新能源科技有限公司，由西安银科电气有限公司更名而来，公司子公司 五石金光电 指 南京五石金光电技术有限公司，公司子公司 五石金传感 指 南京五石金传感技术有限公司，南京五石金光电技术有限公司的子公司 公司章程 指 西安金源电气股份有限公司章程 报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 4 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人刘家兵、主管会计工作负责人邢欣雅及会计机构负责人（会计主管人员）邢欣雅保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 行业风险 本公司主要从事输配电设备在线监测，该行业依托于电力行业，电力行业的发展状况与国内经济运行状况密切相关，行业投资规模与总体经济形势有关，呈现周期波动状态。因此，本行业存在随宏观经济周期变化而波动的风险。政策风险 2019 年 1 月，国家电网工作会议正式提出建设枢纽型、平台型、共享型企业，建设运营“坚强智能电网，泛在电力物联网”，即为“三型两网”发展战略。国网提出，要在未来几年继续建设运营好以特高压为骨干网架、各级电网协调发展的坚强智能电网，不断提升能源资源配置能力和智能化水平；同时，充分应用“大、云、物、移、智”等现代信息技术，打造状态全面感知、信息高效处理、应用便捷灵活的泛在电力物联网。电力物联网的推广极大推进了电力设备智能感知和智能运维领域的发展，为公司提供了广阔的发展空间。目前，电网行业整体改造和升级的政策背景为行业内企业的发展提供了良好的政策机遇。但是,如果未来国家对电网行业的相关政策发生不利变化,将会使本行业生产经营活动产生新的挑战,从而带来一定的政策限制风险。市场风险 近年来，电网改造项目中，对传统的导线类装置需求有所下降，对杆塔类覆冰、图像、微气象等在线监测装置在性价比上提出了更高的要求。在此形势下，催生出一大批低价格设备5 供应商，造成市场竞争日益加剧，产品利润空间不断压缩，且公司所在市场过于集中，核心市场需求下滑。研发项目周期较长，研发投入较大，公司虽然拥有了一定的技术和市场，但公司面临现有竞争者和即将进入者在产品技术先进性、质量稳定性、市场销售网络、售后服务等多方面的竞争，存在市场占有率下降的风险。此外，受国家产业政策推动，未来可能有更多的资本进入电力安全行业，同时，在市场需求不断扩大的大背景下，行业内现有企业有可能进一步扩充产能，公司面临市场竞争加剧的风险。应收账款收回风险 截止 2019 年 12 月 31 日公司应收账款净额为 5506.58 万元,占相应期末资产总额的比例较大,将给公司应收账款的管理增加压力,并加大发生坏账损失的风险,随着公司业务发展，应收账款可能会进一步增加，如果应收账款不能按期收回或发生坏账，对公司经营业绩和生产经营将生产不利影响。同时,未来公司仍将会加大创新业务研发和技术研发投入，应收账款占用了公司较多的流动资金,如后续流动资金不足则可能限制公司业务进一步发展 本期重大风险是否发生重大变化：否 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 西安金源电气股份有限公司 英文名称及缩写 XIAN JINPOWER ELECTRICAL CO.,LTD 证券简称 金源电气 证券代码 835429 法定代表人 刘家兵 办公地址 西安市高新区毕原一路西段 901 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 郭宝华 职务 董事会秘书 电话 029-85726668 传真 029-85726668 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 西安市高新区丈八街办沣惠南路 20 号华晶商务广场 B 座 11301号 邮编：710075 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2001 年 12 月 25 日 挂牌时间 2016 年 1 月 11 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C38 电气机械和器材制造业-C389 其他电气机械及器材制造-C3899 其他未列明电气机械及器材制造 主要产品与服务项目 输电线路在线监测、变电设备在线监测产品的研发、设计、生产、销售和服务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）60,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 刘家兵 实际控制人及其一致行动人 刘家兵、罗文莉 7 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 916101317299797949 否 注册地址 西安市高新区毕原一路西段 901号 否 注册资本 60,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 中信建投 主办券商办公地址 北京市东城区朝内大街 2 号凯恒中心 B 座 9 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李晓斐 张磊 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2020 年 1 月 19 日公司召开 2020 年第一次临时股东大会审议通过关于修订的议案，详细内容见公司 2020 年 1 月 3 日披露于全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台关于拟修订公司章程公告；本次章程修订为注册地址变更，经工商行政管理部门审核备案后注册地址为：陕西省西安市高新区丈八街办沣惠南路 20 号华晶商务广场 B 座 11301 号。8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 42,241,001.88 50,411,061.53-16.21%毛利率%35.04%46.94%-归属于挂牌公司股东的净利润-9,755,670.98 4,162,797.36-334.35%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-10,836,269.24-13,026,709.18 16.81%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-8.78%3.65%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-9.75%-11.43%-基本每股收益-0.16 0.07 二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 154,802,615.67 172,677,602.27-10.35%负债总计 49,601,013.28 57,549,011.46-13.81%归属于挂牌公司股东的净资产 106,274,464.25 116,030,135.23-8.41%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.77 1.93-8.41%资产负债率%（母公司）28.44%31.66%-资产负债率%（合并）32.04%33.33%-流动比率 2.72 2.66-利息保障倍数-3.76 1.18-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 10,765,896.19-19,429,400.09-应收账款周转率 0.61 0.78-存货周转率 0.86 0.96-9 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-10.35%-27.49%-营业收入增长率%-16.21%43.17%-净利润增长率%-333.75%119.91%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 60,000,000 60,000,000 0 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益 28,512.09 计入当期损益的政府补助 953,994.13 委托他人投资或管理资产的损益 166,825.29 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 147,232.54 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,296,564.05 所得税影响数 197,593.77 少数股东权益影响额（税后）18,372.02 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,080,598.26 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 58,962,409.41 应收账款 58,962,409.41 10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司自成立以来专业从事输电线路在线监测、变电设备在线监测产品的研发、设计、生产、销售和服务，先后承担并完成国家重点基础研究发展计划（973 计划）子课题、科技型中小企业技术创新基金重点创新项目、陕西省重大创新项目专项、陕西省科技统筹计划项目、陕西省重大科技创新项目专项、陕西省科技统筹计划项目、西安科技计划项目等课题，分别成立了陕西省输变电设备状态监测工程技术研究中心和西安市电力设备在线监测与状态评估工程技术研究中心。公司主营业务为输电线路在线监测、变电设备在线监测产品的研发、设计、生产、销售和服务。公司主要产品包括输变电线路综合在线监测系统相关产品和变电设备在线监测系统相关产品，产品主要用于国家电网、南方电网及多家地方发电公司电网线路。公司以自主研发、集成创新的模式储备核心技术，在了解客户需求的基础上，优化产品设计方案，满足客户产品需求。输电线路在线监测产品领域，由于已经规划的超（特）高压输电线路的在建项目逐步投运，基建工程所需的设备采购量有限，电网技术改造项目中，对杆塔类覆冰、图像、微气象等在线监测装置在性价比上提出了更高的要求，即：实用、低价、可靠。公司已通过整合不同企业客户需求及行业信息，快速灵活地相应变化，通过技术创新提高核心竞争力。由于公司客户类型较为单一，公司采取直销模式，以销售部门作为生产过程的起点，按订货合同组织多品种小批量生产，供应与营销管理上利用利益准则的同时，力求与协作厂家和零部件供应商保持长期而稳定合作关系；公司通过销售输变电在线监测终端产品，为电力用户掌握设备状态提供帮助，实现盈利。报告期内，公司主营业务未发生变化。报告期后至披露日的商业模式无重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司继续坚守输电线路在线监测领域主要客户分布未发生变化，2019 年公司根据国家电网在线路通道可视化、“三跨”区段治理、泛在物联网等方面的部署，公司产品主要以“三跨”视频、简易图像、故障定位等线路产品为主。报告期内，公司总资产为 15480.26 万元，较上年减少 1787.5 万元，主要因应收款项余额下降，其11 中其他应收款中 2019 年的股权转让款已收回；负债总额为 4960.10 万元，较上年减少 794.8 万元，主要是归还银行借款。实现营业收入 4224.1 万元，同比下降 16.21%，主要因核心市场需求下滑，销售合同订单较上年有所下降；营业总成本 5609.94 万元，同比下降 8.83%，下降幅度低于收入增长；毛利率为 35.04%，较上年同期下降 11.9 个百分点，主要受主营产品视频在线监测系统销售价格降低影响；净利润为-992.7 万元，较上年减少 1,417.39 万元，主要原因为：上年公司转让了一家子公司 100%股权，取得投资收益 1732.9万元，剔除该因素影响，扣非净利润较上年增加 219.04 万元，增幅 16.81%。经营活动产生的现金流量净额为 1076.59 万元，同比增加 3019.53 万元，主要是本年度销售回款较上年增加，同时其他往来款回收较好；投资性活动产生的现金流量净额-1402.39 万元，同比减少 11286.52万元，主要因主要是上年处置子公司，投资收入金额大，本年无此业务，导致投资现金流下降；筹资性活动产生的现金流量净额-855.97 万元，同比上升 5936.75 万元，主要因上一年度归还银行长期借款和短期借款导致现金流出量大，2019 年借款额度缩小，因此筹资净现金流较上年变化较大。2019 年国家电网公司“两会”提出“三型两网，世界一流”的战略目标，输电网作为坚强智能电网的关键环节及泛在电力物联网的重要载体，加快推进输电物联网建设。2019 年度经营业绩虽不及预期，但在国网提出的泛在电力物联网建设方面，公司作为泛在电力物联网前端感知的首批主要厂家，参与江苏电科院牵头的关于“泛在物联网”输变电设备物联网建设试点的相关技术标准的起草制定以及相关技术的试点应用，对公司在电力物联网建设领域的发展有一定促进作用。2020 年公司将坚定务实，紧跟市场变化，加大技术改造和产品创新力度；进一步加强成本费用管控，提高运营效率；增强团队核心专业能力，深耕市场，深入了解和掌握客户需求，进一步加强质量责任、服务责任。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期上年期末末金额变动比例金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 1,473,318.15 0.95%13,290,576.46 7.7%-88.91%应收票据 434,699.90 0.28%应收账款 55,065,812.08 35.57%58,962,409.41 34.15%-6.61%存货 36,470,337.69 23.56%27,638,812.25 16.01%31.95%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 17,149,708.46 11.08%18,270,703.45 10.58%-6.14%在建工程 短期借款 17,400,000.00 11.24%27,150,000.00 15.72%-35.91%长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金变动：报告期货币资金期末余额为 147.33 万元，较上年减少 1181.73 万元，主要原因是报告期内购买交易性金融资产-银行短期理财产品 1360 万元；2.存货变动：报告期存货期末余额为 3647.03 万元，较上年增加 883.15 万元，主要原因是报告期内正在执行的合同，导致在产品增加；3.短期借款变动：报告期短期借款期末余额为 1740 万元，较上年减少 975 万元，主要原因是报告期内12 偿还借款 900 万元。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%营业收入 42,241,001.88-50,411,061.53-16.21%营业成本 27,441,336.48 64.96%26,745,857.56 53.06%2.60%毛利率 35.04%-46.94%-销售费用 9,322,831.85 22.07%8,006,752.39 15.88%16.44%管理费用 11,250,872.69 26.63%13,714,377.63 27.21%-17.96%研发费用 5,210,502.19 12.34%4,672,725.61 9.27%11.51%财务费用 2,387,394.05 5.65%6,373,623.20 12.64%-62.54%信用减值损失 440,701.08 1.04%资产减值损失-278,357.53-0.66%-8,123,334.16-16.11%-其他收益 1,695,917.23 4.01%1,558,544.44 3.09%8.81%投资收益 166,825.29 0.39%18,200,942.11 36.11%-99.08%公允价值变动收益-资产处置收益 28,512.09 0.07%-47.57 -汇兑收益-营业利润-11,804,795.71-27.95%515,036.57 1.02%-2,392.03%营业外收入 490,732.54 1.16%734,026.65 1.46%-33.15%营业外支出 10,000.00 0.02%99,157.92 0.20%-89.92%净利润-9,926,988.42-23.5%4,246,895.34 8.42%-333.75%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.营业收入变动：报告期内公司营业收入 4224.10 万元，较上年同期减少 817.01 万元，主要原因本期订单量及交货量较上期减少及主要产品销售价格有所下降；2.毛利率变动：报告期内公司毛利率为 35.04%，较上年同期的 46.94%，下降了 11.91 个百分点，主要原因是主营产品视频在线监测系统销售价格降低影响。3.销售费用变动：报告期内公司销售费用 932.28 万元，与上年同期的 800.68 万元，增加了 131.61 万元，主要原因是安装费及职工薪酬增加；4.管理费用变动：报告期内公司管理费用 1125.08 万元，较上年同期 1371.44 万元，减少 246.34 万元，主要原因为固定资产减少，导致资产折旧减少 161.50 元，同时公司加强了内部管理，严控费用所致；5.研发费用变动：报告期内研发费用 521.05 万元，较上年同期 467.27 万元，增加 53.78 万元，主要为激励新产品研发，加大研发投入；6.财务费用变动：报告期内财务费用 238.74 万元，较上年同期 637.36 万元，减少 398.62 万元，主要为借款规模缩小，利息支出减少；7.投资收益变动：报告期内 16.68 万元，较上年同期 1820.09 万元下降 99.08%，主要是上年转让全资子公司股权产生收益 1732.9 万元；8.营业外收入变动：报告期内公司营业外收入为 49.07 万元，较上年同期 73.4 万元降低 24.33 万元，13 主要原因是本期符合条件的政府补助项目较上期减少；9.营业利润变动：报告期内公司营业利润-1180.48 万元，较上年同期减少 1231.98 万元，主要原因为：（1）上年取得投资收益 1820.09 万元，包含转让全资子公司股权收益 1732.9 万元；（2）本期营业收入较上期下降；（3）融资规模缩小，财务费用较去年同期下降 398.62 万元。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 40,747,606.84 43,196,610.17-5.67%其他业务收入 1,493,395.04 7,214,451.36-79.30%主营业务成本 27,313,672.92 25,509,510.19 7.07%其他业务成本 127,663.56 1,236,347.37-89.67%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%线路产品收入 39,762,983.09 94.13%32,636,577.43 64.74%21.84%变电产品收入-352,685.04-0.83%604,273.5 1.20%-158.37%技术服务收入 95,566.04 0.23%8,650,260.39 17.16%-98.90%传感器类 1,241,742.75 2.94%1,305,498.85 2.59%-4.88%合计 40,747,606.84 96.46%43,196,610.17 85.69%-5.67%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、线路类产品类：本期收入为 3976.30 万元，较上年增加 712.64 万元，主要因本期线路产品内电缆隧道产品销量增加；2、变电产品类：本期收入为-35.27 万元，主要原因是产品分类有误，本期产品收入类型进行重分调整；3、技术服务：本期收入 9.56 万元，较上年减少 855.47 万元，主要是技术服务合同订单下降；4、其他业务收入：本期收入 149.34 万元，较上年减少 572.11 万元，主要是材料销售收入减少。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 山东山大电力技术股份有限公司 12,378,318.62 29.30%否 2 陕西送变电工程公司 4,575,685.63 10.83%否 3 西安亮丽电力集团有限责任公司 4,224,137.91 10.00%否 4 囯网辽宁省电力有限公司 3,468,315.28 8.21%否 14 5 全球能源互联网集团有限公司 2,341,592.82 5.54%否 合计合计 26,988,050.26 63.88%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 武汉三相电力科技有限公司 4,680,258.62 19.05%否 2 四川汇源光通信有限公司 2,533,000.00 10.31%否 3 中国科学院沈阳自动化研究所 2,210,000.00 9.00%否 4 杭州海康威视科技有限公司 2,037,849.65 8.30%否 5 山东康威通信技术股份有限公司 1,771,500.00 7.21%否 合计合计 13,232,608.27 53.87%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 10,765,896.19-19,429,400.09-投资活动产生的现金流量净额-14,023,893.69 98,841,305.33-114.19%筹资活动产生的现金流量净额-8,559,676.98-67,927,220.96-现金流量分析现金流量分析：1.经营活动产生的现金流量净额为 1076.59 万元，主要是本年度销售回款较上年增加，同时其他往来款也回收较好。2.投资活动产生的现金流量净额-1402.39 万元，较上年同期变动大，主要是 2018 年有转让全资子公司的股权回收资金；3.筹资活动产生的现金流量净额-855.97 万元，上年同期为-6792.72 万元，主要 2018 年归还长期借款及短期借款共 7650 万元，本期融资规模缩小。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、报告期内，纳入合并范围的子公司共 3 户，情况如下：子公司名称 主要经营地 注册地 业务性质 持股比例（%）取得方式 直接 间接 南京五石金光电技术有限公司 南京市玄武区玄武大道699-1 号 南京市玄武区玄武大道699-1 号 研发及生产 光电产品 60.00-非同一控制 下企业合并 南京五石金传感技术有限公司 南京市玄武区玄武大道699-22 号 南京市玄武区玄武大道699-22号 研发及生产传感器 60.00 非同一控制下企业合并 西安长泰新能源科技有西安市高新区毕原一路西安市高新区毕原一路承装、承修、承试供电设 100.00-全资子公司 15 限公司 西段 901 号办公楼 A01、A02、A03、A04 号房 西段 901 号办公楼 A01、A02、A03、A04 号房 施 注：西安长泰新能源科技有限公司 2019 年度无收入，利润总额及净利润为-168.3 万元，占合并净利润的16.96%，主要因该子公司在电力智能运维领域处于初级投入阶段。报告期内不存在取得和处置子公司的情况。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、会计政策变更 执行修订后的非货币性资产交换会计准则 2019 年 5 月 9 日，财政部发布了关于印发修订的通知（财会【2019】8 号），对非货币性资产交换的确认、计量和披露作出修订。2019 年 1 月 1 日至该准则施行日 2019 年 6 月 10 日之间发生的非货币性资产交换，应根据该准则的规定进行调整；2019 年 1 月1 日之前发生的非货币性资产交换，不需进行追溯调整。执行修订后的债务重组会计准则 2019 年 5 月 16 日，财政部发布了关于印发修订的通知（财会【2019】9 号），对债务重组的确认、计量和披露作出修订。2019 年 1 月 1 日至该准则施行日 2019 年 6月 17 日之间发生的债务重组，应根据该准则的规定进行调整；2019 年 1 月 1 日之前发生的债务重组，不需进行追溯调整。采用新的财务报表格式 2019 年 4 月 30 日，财政部发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号）。2019 年 9 月 19 日，财政部发布了关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知（财会201916 号）。本公司 2019 年属于执行新金融工具准则，但未执行新收入准则和新租赁准则情形，资产负债表、利润表、现金流量表及股东权益变动表列报项目的变化，主要是执新金融工具准则导致的变化，在以下执行新金融工具准则中反映。财会20196 号中还将“应收票据及应收账款”拆分为“应收票据”、“应收账款”，将“应付票据及应付账款”拆分为“应付票据”及“应付账款”，分别列示。执行新金融工具准则 本公司于 2019 年 1 月 1 日起执行财政部于 2017 年修订的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则第 23 号金融资产转移、企业会计准则第 24 号套期会计和企业会计准则第 37 号金融工具列报(以下简称“新金融工具准则”，修订前的金融工具准则简称“原金融工具准则”)。金融资产分类与计量方面，新金融工具准则要求金融资产基于合同现金流量特征及企业管理该等资产的业务模式分类为以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产和以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产三大类别。取消了贷款和应收款项、持有至到期16 投资和可供出售金融资产等原分类。权益工具投资一般分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产，也允许企业将非交易性权益工具投资指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，但该指定不可撤销，且在处置时不得将原计入其他综合收益的累计公允价值变动额结转计入当期损益。金融资产减值方面，新金融工具准则有关减值的要求适用于以摊余成本计量以及分类为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、租赁应收款以及未提用的贷款承诺和财务担保合同等。新金融工具准则要求采用预期信用损失模型以替代原先的已发生信用损失模型。2019 年 1 月 1 日之前的金融工具确认和计量与新金融工具准则要求不一致的，本公司按照新金融工具准则的要求进行衔接调整。涉及前期比较财务报表数据与新金融工具准则要求不一致的，本公司不进行调整。金融工具原账面价值和在新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额，计入 2019 年 1 月 1 日的留存收益或其他综合收益。新金融工具准则首次执行日，分类与计量的改变对本公司财务报表无影响。新金融工具准则首次执行日，分类与计量改变对上述金融资产项目账面价值的无影响。新金融工具准则首次执行日，分类与计量的改变对金融资产减值准备无影响。其他会计政策变更 无。2、会计估计变更 无。三、三、持续持续经营经营评价评价 2019 年国家电网提出“三型两网”的发展战略，打造状态全面感知、信息高效处理、应用便捷灵活的泛在电力物联网，泛在电力物联网的推广极大推进了电力设备智能感知和智能运维领域的发展，为公司提供了广阔的发展空间。根据市场需求和政策变化，公司已做出相对的调整和布局，加大创新业务研发和技术研发投入，进一步增强产品的核心竞争力，提高市场份额。公司作为最早一批从事电力在线监测的企业之一，其技术有一定的沉淀与先进性，并被客户群体所认可。报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，能够保持良好的独立自主经营能力，公司内部控制体系运行良好，经营管理团队和核心业务人员相对稳定，公司资产负债结构合理，具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不利风险。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、行业风险 本公司主要从事输配电设备在线监测，该行业依托于电力行业，电力行业的发展状况与国内经济运行状况密切相关，行业投资规模与总体经济形势有关，呈现周期波动状态。因此，本行业存在随宏观经济周期变化而波动的风险。应对措施：公司保持密切关注行业政策，并对公司业务做出相对的调整和布局；同时，公司将进一 步增强产品的核心竞争力，提高市场份额。2、政策风险 2019 年 1 月，国家电网工作会议正式提出建设枢纽型、平台型、共享型企业，建设运营“坚强智能电网，泛在电力物联网”，即为“三型两网”发展战略。国网提出，要在未来几年继续建设运营好以特高压为骨干网架、各级电网协调发展的坚强智能电网，不断提升能源资源配置能力和智能化水平；同时，充分应用“大、云、物、移、智”等现代信息技术，打造状态全面感知、信息高效处理、应用便捷灵活17 的泛在电力物联网。泛在电力物联网的推广极大推进了电力设备智能感知和智能运维领域的发展，为公司提供了广阔的发展空间。目前，电网行业整体改造和升级的政策背景为行业内企业的发展提供了良好的政策机遇。但是,如果未来国家对电网行业的相关政策发生不利变化,将会使本行业生产经营活动产生新的挑战,从而带来一定的政策限制风险。应对措施：公司保持密切关注我国乃至全球的宏观经济波动，认真研究其对智能电网市场的影响，并对公司业务做出相对的调整和布局；同时，公司将进一步增强产品的核心竞争力，提高市场份额。3、市场风险 近年来，电网改造项目中，对传统的导线类装置需求有所下降，对杆塔类覆冰、图像、微气象等在线监测装置在性价比上提出了更高的要求。在此形势下，催生出一大批低价格设备供应商，造成市场竞争日益加剧，产品利润空间不断压缩，且公司所在市场过于集中，核心市场需求下滑。研发项目周期较长，研发投入较大，公司虽然拥有了一定的技术和市场，但公司面临现有竞争者和即将进入者在产品技术先进性、质量稳定性、市场销售网络、售后服务等多方面的竞争，存在市场占有率下降的风险。此外，受国家产业政策推动，未来可能有更多的资本进入电力安全行业，同时，在市场需求不断扩大的大背景下，行业内现有企业有可能进一步扩充产能，公司面临市场竞争加剧的风险。应对措施：公司紧盯市场围绕客户需求，进行产品创新和升级，不断丰富产品结构，提高产品质量，实施产品的创新和升级，提升公司综合服务能力；另外，公司将加强对品牌形象的建设与宣传，提升公司的品牌影响力。4、应收账款收回风险 截止 2019 年 12 月 31 日公司应收账款净额为 5506.58 万元,占相应期末资产总额的比例较大,将给公司应收账款的管理增加压力,并加大发生坏账损失的风险,随着公司业务发展，应收账款可能会进一步增加，如果应收账款不能按期收回或发生坏账，对公司经营业绩和生产经营将生产不利影响。同时,未来公司仍将会加大创新业务研发和技术研发投入，应收账款占用了公司较多的流动资金,如后续流动资金不足则可能限制公司业务进一步发展。应对措施：公司不断加强应收账款管理，加大应收账款催收力度，定期进行应收账款的账龄分析，强化应收款项回收与销售管理人员绩效考核的联动机制，加强财务部对应收账款的监督检查工作。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无 18 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 五.二.(二)是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(三)是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 五.