870229_2019_特通电气_2019年年度报告_2020-04-29.pdf

1 2019 特通电气 NEEQ：870229 黑龙江特通电气股份有限公司 年度报告 2 2019 公司年度大事记公司年度大事记 8.278.27 报告期内，因第一届董事会及第一届监事会任期届满，公司进行了董事会和监事会的换届。6 月 19 日，公司召开股东大会审议通过了关于董事会换届选举、关于监事会换届选举的议案，选举通过新一届董事会、监事会。6.196.19 6.146.14 2019 年 6 月 14 日，由中国通信工业协会主办的柔新显示 3D 玻璃手机展览会在深圳举办，公司子公司纽卡沃最新自主研发的第七代 3D 曲面玻璃热弯机在展会中首次亮相，该产品的高效节能及良品率高等特性获得了盖板生产厂家的广泛关注与好评。2019 年 8 月 27 日，公司用于起动/发电机开关磁阻电机定子绕组匝数的设计方法获得国家知识产权局颁发的发明专利证书 2019 年 2 月 26 日，公司“机动岸基 XX 充放电设备”荣获黑龙江省机械工业科学技术奖励委员会颁发的“科技进步二等奖”。并于 3 月 8 日，获得黑龙江省科技厅颁发的科技成果登记证书。2019 年 12 月 3 日，黑龙江省机械工业联合会组织召开了油改电电控房新产品鉴定会，鉴定委员会专家一致认为：公司产品具有自主知识产权，技术水平先进、可靠性高，具有一定的社会效益和经济效益，成功应用于新疆克拉玛依玛北油田，有广泛的市场应用前景。2.262.26 12.312.3 3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.26 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.28 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.30 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.32 第九节第九节 行业信息行业信息.35 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.36 第十一节第十一节 财务报告财务报告.40 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 特通电气、公司、股份公司、本公司 指 黑龙江特通电气股份有限公司 远达通 指 哈尔滨远达通科技有限公司,公司全资子公司 华远软件 指 哈尔滨华远软件开发有限公司，公司全资子公司 特通商务 指 哈尔滨特通商务服务企业（有限合伙），公司股东 未名投资 指 北京未名兄弟投资有限公司，公司股东 哈特通 指 哈尔滨特通电气有限公司 纽卡沃 指 惠州纽卡沃科技有限公司 哈尔滨奥瑞德 指 哈尔滨奥瑞德光电技术有限公司，奥瑞德光电股份有限公司全资子公司 七台河奥瑞德 指 七台河奥瑞德光电技术有限公司 股东会 指 黑龙江特通电气有限公司股东会 股东大会 指 黑龙江特通电气股份有限公司股东大会 董事会 指 黑龙江特通电气股份有限公司董事会 监事会 指 黑龙江特通电气股份有限公司监事会 发改委 指 国家发展改革委员会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 证监会 指 中国证券监督管理委员会 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司章程 指 黑龙江特通电气股份有限公司章程 报告期 指 2019 年 1 月 1 日-2019 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李国勇、主管会计工作负责人戴新平及会计机构负责人（会计主管人员）戴新平保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 根据全国中小企业股份转让系统挂牌公司信息披露规则第十条规定：“由于国家秘密、商业秘密等特殊原因导致本规则规定的某些信息确实不便披露的，挂牌公司可以不予披露，但应当在相关定期报告、临时报告中说明未按照规定进行披露的原因。”鉴于公司承担军品配套科研生产任务，为涉密单位，公司的营业收入部分来自军方客户。根据中华人民共和国保守国家秘密法、军工企业对外融资特殊财务信息披露管理暂行办法 等相关保密规定。公司对年报中客户前五名销售按照金额大小依次披露,对其名称、详细内容豁免披露；对公司产品供应商按照采购金额大小依次披露,对其名称、详细内容豁免披露。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 实际控制人控制不当风险 公司实际控制人为李国勇，通过直接或间接方式合计持股71.59%，股权相对集中。李国勇任公司董事长、法人代表及总经理，公司决策、监督、日常经营管理上均能施加重大影响。若李国勇利用其控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营带来一定风险。核心技术被替代风险 公司从事电力电子电能变换和控制设备的研发、制造和销售，核心技术主要来自于自主研发，若公司现有技术无法满足客户的要求或被其他技术所替代，则会对公司的经营业绩产生不利的影响。应收账款坏账风险 2019 年 12 月 31 日公司应收账款账面价值为 2,579.01 万元，其6 中账面余额 6,248.90 万元，坏账准备 3,669.89 万元，本期计提坏账准备 105.53 万元，因收回应收款项而转回坏账准备 778.5万元。若未来公司无法完善客户管理，导致坏账准备不断增加，则会对公司业绩和生产经营造成不利影响。毛利率波动的风险 公司为客户提供的是非标准化的产品，根据客户要求研制、设计并进行生产，不同客户所要求生产的产品差异较大，同一客户不同阶段购买的产品也往往存在较大差异。因此，产品种类的多样性，使公司毛利率存在波动的风险。税收优惠风险 本公司 2019 年 10 月 14 日取得黑龙江省科学技术厅、黑龙江省财政厅和国家税务总局黑龙江省税务局联合颁发的高新技术企业证书，证书编号：GR201923000059，有效期三年。公司将享受高新技术企业所得税优惠税率，2019 年所得税税率为 15%。如果未来相应的税收优惠政策发生变化或不再满足高新企业的相关要求，公司将不再享受税收优惠，这将对公司未来的经营业绩产生不利的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 黑龙江特通电气股份有限公司 英文名称及缩写 Heilongjiang Special&General Electrics co.,Ltd.证券简称 特通电气 证券代码 870229 法定代表人 李国勇 办公地址 黑龙江省哈尔滨市开发区巨宝一路 588 号企业加速器 7 号楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 苗雨 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 0451-51872100-8005 传真 0451-51872107 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 黑龙江省哈尔滨市开发区巨宝一路 588 号企业加速器 7 号楼（150029）公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司证券部 三、三、企企业信息业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2013 年 10 月 24 日 挂牌时间 2016 年 12 月 16 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C38 制造业-电气机械和器材制造业-3829 其他输配电及控制设备制造 主要产品与服务项目 特种电源、电能质量治理设备和整流装置的研发、生产及销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）34,696,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 李国勇 实际控制人及其一致行动人 李国勇 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91230199077785811F 否 注册地址 黑龙江省哈尔滨市开发区巨宝一路 588 号企业加速器 7 号楼 否 注册资本 34,696,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 金元证券 主办券商办公地址 海南省海口市南宝路 36 号证券大厦四楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 刘涛、齐江伟 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据会计数据和和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 60,980,789.79 18,540,351.52 228.91%毛利率%48.85%44.66%-归属于挂牌公司股东的净利润 628,947.30-49,560,465.81-101.27%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-7,208,763.42-52,569,491.43-86.29%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）0.99%-53.80%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-11.40%-57.07%-基本每股收益 0.02-1.43-101.40%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 113,402,930.06 102,258,188.35 10.90%负债总计 49,889,856.10 39,310,574.31 26.91%归属于挂牌公司股东的净资产 63,513,073.96 62,947,614.04 0.90%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.83 1.81 1.10%资产负债率%（母公司）39.30%39.35%-资产负债率%（合并）43.99%38.44%-流动比率 1.82 2.07-利息保障倍数 49.49-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-10,892,820.42-587,847.32 1,753.00%应收账款周转率 1.05 0.31-存货周转率 0.93 0.42-10 四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%10.90%-34.26%-营业收入增长率%228.91%-68.66%-净利润增长率%-101.27%-560.55%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 34,696,000 34,696,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 56.88 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）1,146,994.18 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 7,785,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 9,925.28 其他符合非经常性损益定义的损益项目 63,484.38 非经常性损益合计非经常性损益合计 9,005,460.72 所得税影响数 1,167,750.00 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 7,837,710.72 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、会计数据追溯调整或重会计数据追溯调整或重述情况述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 11 应收票据 4,018,898.06 应收账款 10,174,725.82 应收票据及应收账款 14,193,623.88 应付票据 452,108.50 应付账款 2,766,230.01 应付票据及应付账款 3,218,338.51 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司主要从事电力电子电能变换和控制设备的研发、制造和销售，主营产品分为特种电源、电能质量治理设备和整流装置三大类型，产品主要应用于特种工业、电力配电和军工等领域，根据上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所属行业为电气机械和器材制造业（C38）。公司部分产品需获得国家强制性认证或型式试验，公司已具备相关资质。公司通过在电力电子领域丰富的技术储备，建立技术沙盘，作为产品研发的基础，通过不断满足用户个性化、特殊化、品质化的需求，创造出高附加值的电力电子产品，从而创造价值获取利润。1、公司研发模式 公司以自主研发为主，充分注重技术实现与市场需求相结合，跟踪学习前瞻性技术并应用于产品开发，不断改进制造工艺，确保产品质量、技术性能满足用户需求。公司研发部门通过售前、售后服务、产品巡展、参加学术交流，定期听取来自市场、生产和质管等部门的反馈意见，全面了解行业市场动态和客户对新产品或者产品新特性的需求。研发技术人员在产品定制、新产品开发过程中直接与客户交流，根据客户要求开发新产品；此外，公司注重从生产、检测中的实际问题、市场需求入手，保证研发有的放矢，通过多种方式抓住市场需求，引导公司研发方向。2、公司采购模式 公司建立了以生产计划为轴心的灵活采购模式，通过 ERP 系统中的合格供应商系统，编制完整的供应商档案，采购部根据研发、生产、销售需求制定采购计划，结合采购价格、资质、付款条款、交货周期等进行综合评估后，并从中选择符合条件的供应商并发出询价单。为保证采购原材料的质量，控制经营风险，所采购原材料须经质管部进行检验，检验合格的批次方可入库。公司建立了严密的供应商后续评价体系，对供应商实施分类管理，严格准入制度并定期开展复评。凭借 ERP 系统，公司实现了从采购订单、物流、交付、仓储等采购全过程的有效覆盖。部分采购金额相对较小的辅料采用议价方式定价，通过比对质量、价格、交期、服务及客户指定的方式选择供应商，供应商根据公司的订单提交产品，经公司检验合格后入库。公司产品所需的原材料市场供应商众多，选择范围广，市场竞争激烈，采购风险小。公司在多年的生产经营中，与多家上游原材料厂商建立了稳定、良好的合作关系，从而便于集中采购，降低采购成本与风险。3、公司生产模式 公司主要根据客户的订单或客户采购计划安排组织生产。公司在接到客户的订单后，由市场部制定生产计划；由技术部和研发部根据不同行业及客户产品的特点来安排产品的研发；由生产部进行工艺设计，并组织生产。经过元器件组装、母排加工、一次配线、二线配线等工序完成产品制作后交由质量部进行质量检验。该生产模式的成功实施得益于公司强大的产品研发能力、高效严格的采购管理系统、良好的配套生产能力和灵活的生产组织管理体系。该模式促使公司在交货时间、生产效率及产品质量上体现出明显的优势。4、公司销售模式 公司采取以直销为主的销售模式，公司的销售环节由销售部和技术部配合完成。销售人员前期从当地的最终用户、工程设计单位入手，通过样品实物、技术资料、工程实地考察等方式向客户宣传公司品牌、提供技术解决方案、推介公司产品，提高公司产品和技术的认知度，增强了解和信任。技术部负责配合销售人员做好售前技术服务，参与招标后根据招标图纸及技术要求，进行成本核算，之后制作标书进行投标或与客户达成意向。销售部负责签订销售合同，并在合同执行完毕后配合质管部的售后服务、支持等工作。公司以客户为中心，与客户互动对话，关注客户需求，为客户定制所需产品。由于行业本身的特性，公司部分产品采取以项目招投标体制（即“项目投标合同中标安排生产产品销售货13 款结算”）的销售模式。此外，公司电能质量治理设备还通过代理商进行销售。由于公司产品的技术独特性和客户需求个性化，代理商负责客户拓展，关于技术方面的沟通、服务、设备调试等均由公司直接负责。5、公司盈利模式 在深度挖掘客户需求的基础上，公司通过系统方案设计、结构设计、功能性设计，制造出满足客户定制化需求的电力电子产品。依托于先进的技术储备和研发能力，公司能够将不同的技术领域有机结合，通过产品综合创新、系统方案设计与结构设计获取产品附加值进而获取收入和利润。报告期内，公司商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 特通电气以“提供高品质智能电源，做中国电力电子行业中坚力量”为企业使命。通过在电力电子领域丰富的技术储备，不断满足用户个性化、特殊化、品质化的需求，为客户创造出高附加值的电力电子产品，从而创造价值获取利润。报告期内，公司总资产 11,340.29 万元，较本期期初增加 10.90%；净资产 6,351.31 万元，较本期期初增加 0.90%；经营活动产生的现金流量净额为-1,089.28 万元；实现营业收入 6,098.08 万元，较上年同期增加 228.91%；营业成本 3,119.16 万元，较上年同期增加 204.00%；净利润 62.89 万元，较上年同期增加 5,018.94 万元。报告期内，公司业绩较去年同期相比实现扭亏为盈，其主要原因为：1、积极开拓新业务，营业收入大幅提升。由于公司加热电源类产品客户订单大幅减少，导致 2018年度收入大规模减少，本期公司在加强内部管理的同时逐步调整产品结构，积极拓展新业务，充放电电源及无功电源收入均实现大幅增加；此外，新开拓的电代油产品实现销售收入 1,821.03 万元。2、稳健经营，加强对应收债权的管理。2018 年度，鉴于公司大客户经营状况发生重大变化，公司根据其经营状况、财务状况和现金流量等相关信息，对其单独进行减值测试，按 90%的比例计提坏账准备，计提坏账准备 3,899.64 万元。由于计提的坏账准备金额较大，直接导致 2018 年度净利润重大亏损；本年度公司无大规模计提坏账准备，且因收回上述应收账款 865 万而转回坏账准备 778.50 万元，带来了盈利空间。未来，公司将积极开拓新市场、新业务，进一步加强自主研发能力，拓展销售区域，满足客户日益增长的技术需求，使公司产品市场占有率实现大幅度增长，提高公司的整体盈利能力。14 (二二)行业情况行业情况 公司所处行业为的电力系统输配电及控制设备制造业。电力电子技术是融合了电力学、电子学和控制理论三个学科的一门新兴技术，通过利用电力电子器件对电能进行变换及控制，将一种形式的电能转换成不同性质、不同用途的电能，以适应各种用电和电能控制的需求，是发电、输电、配电、用电、储能的核心部件和关键技术。我公司产品主要涉及无功电源、充放电电源及加热电源板块。国家发改委为本行业规划管理主管部门，主要负责制定产业政策，拟订产业发展和产业技术进步的战略、规划、政策，指导行业发展。以中华人民共和国电力法为核心，以电力设施保护条例、电力供应与使用环境为基础，配套电力行政规章和地方性法律法规为补充，使本行业进入到有法可依的法制化轨道上，成为推动本行业持续发展的法制保证。相关政策及市场环境对公司业务的影响：（一）加热电源 公司加热电源业务主要包括两项，即晶体生长电源与控制系统及热弯机电源与控制系统。报告期内，因产业环境低迷，蓝宝石业代表性厂商，对扩产态度倾向谨慎，未有大规模的扩产动作。目前该产业已从爆发走向成熟阶段，渗透率触顶，收缩产能。因此，公司来自大客户订单大幅减少，公司来自加热电源业务的收入维持在较低水平。（二）充放电电源 2018 年国务院办公厅印发关于推动国防科技工业军民融合深度发展的意见，公司充分发挥我公司在人才、技术、设备设施等方面的优势，支持军工高技术产业化的发展，不断提升动态保军能力。优选技术水平高、市场前景好、符合国家产业发展方向的产品和项目。提升我公司的整体竞争实力，带动了产品的提高及技术产业升级。（三）无功补偿 无功补偿电源市场在国内、外飞速发展，已经渗透到电能的生产、输送、分配和应用的各个环节，广泛应用到工业系统、电力系统、交通系统、通讯系统等和日常生活中，是使用电能的其他所有产业的基础技术。同时在国家对先进制造业的大力支持下促进无功补偿电源的发展，在全社会提倡节能减排和安全生产的宏观背景下，产品市场需求仍将保持增长，市场空间逐步扩大，给公司经营和发展带来了良好的机遇与广阔的空间。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期本期期末末 本期期初本期期初 本期期末与本期期初本期期末与本期期初金额变动比例金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 9,995,140.66 8.81%30,609,578.89 29.93%-67.35%应收票据 4,018,898.06 3.93%-100%应收账款 25,790,082.85 22.74%10,174,725.82 9.95%153.47%存货 33,622,487.76 29.65%26,185,694.71 25.61%28.40%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 8,912,464.10 7.86%1,652,269.26 1.62%439.41%15 在建工程 389,983.84 0.34%短期借款 长期借款 应收款项融资 16,248,250.00 14.33%预付账款 935,914.02 0.83%4,568,837.27 4.47%-79.52%递延所得税资产 7,756,413.47 6.84%14,543,518.64 14.22%-46.67%无形资产 4,964,490.66 4.38%5,094,220.62 4.98%-2.55%应付账款 4,571,471.66 4.03%2,766,230.01 2.71%65.26%预收账款 35,099,971.00 30.95%27,415,976.88 26.81%28.03%其他应付款 8,004,159.79 7.06%5,999,354.19 5.87%33.42%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金：期末金额999.51万元，较本期期初减少2,061.44万元，下降67.35%。主要原因一方面是本期因研发、生产所需，采购设备支出972.39万元，另一方面为开拓新的业务领域，制造新产品，支付了大额原材料采购款，本期在销售商品收到现金增加973.18万元的同时，购买商品、接受劳务支付的现金较去年同期增加2,202.63万元。2、应收票据/应收票据融资：期末金额为1,624.83万元，较期初增加1,222.94万元，主要是随着公司营业收入的增加，部分客户选择了应收票据进行支付结算，截至到报告期末，票据未到期。3、应收账款：期末账面价值2,579.01万元，较期初增加1,561.54万元，增长153.47%，主要原因是本年营业收入较上年增加4,244.04万元，增长228.91%，账款回收跨年，导致账面余额增加，期末应收账款中账龄1年以内的为1,933.80万元。4、存货：期末金额3,362.25万元，较期初增加743.68万元，增长28.40%。其中，发出商品期末为2,084.17万元，较期初增加 718.06 万元，主要系大项目发货未完成安装调试。5、固定资产：期末固定资产净值 891.24 万元，较期初增加 726.02 万元，增长 439.41%，主要原因是本年积极开拓新的业务市场，加大研发投入力度，购进 1,016.42 万元技术设备用于研发。6、预付款项：期末金额 93.59 万元，较期初减少 363.29 万元，下降 79.52%。主要原因是本年加强采购业务管理，与供应商及时结算货款同时要求其及时开具发票，减少货物及票据不同步跨月的情况。7、递延所得税资产：期末金额 775.64 万元，较期初减少 678.71 万元，下降 46.67%。主要原因是一方面，本期收回单项计提预期信用损失的大客户以前年度欠款 865 万元，转回坏账准备 778.50 万元，另一方面，本年度公司通过高新技术企业复审，享受 15%企业所得税优惠税率，递延所得税资产适用税率由 25%变为 15%，从而导致本期递延所得税大幅减少。8、应付账款：期末金额 457.15 万元，较期初增加 180.52 万元，增长 65.26%，主要原因是购置的研发设备 10%的质保金 113.30 万元尚未支付。9、预收款项：期末金额 3,510 万元，较期初增加 768.40 万元，变动比例 28.03%。主要原因是大项目集中在四季度发货，未完成安装调试，无法确认收入。报告期末，公司资产负债率 43.99%，结构较为稳定、合理，且公司不存在短期借款及长期借款，公司无偿债压力。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金额本期与上年同期金额16 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%变动比例变动比例%营业收入 60,980,789.79-18,540,351.52-228.91%营业成本 31,191,550.01 51.15%10,260,216.68 55.34%204.00%毛利率 48.85%-44.66%-销售费用 5,350,995.22 8.77%5,188,600.36 27.99%3.13%管理费用 8,731,844.80 14.32%10,360,607.80 55.88%-15.72%研发费用 16,962,411.14 27.82%15,242,189.97 82.21%11.29%财务费用-24,510.80-0.04%-469,831.30-2.53%-94.78%信用减值损失 6,732,852.69 11.04%-资产减值损失 140,662.32 0.23%-41,708,945.52 224.96%-100.34%其他收益 2,072,194.58 3.40%3,084,770.86 16.64%-32.83%投资收益-20,367.11 0.11%-100%公允价值变动收益-资产处置收益 56.88 0.00%94,471.35 0.51%-99.94%汇兑收益-营业利润 7,406,127.19 12.15%-60,786,080.56-327.86%-112.18%营业外收入 10,006.70 0.02%0.06 0.00%16,677,733.33%营业外支出 81.42 0.00%761.01 0.00%-89.30%净利润 628,947.30 1.03%-49,560,465.81-267.31%-101.27%所得税费用 6,787,105.17 11.13%-11,226,375.70-60.55%-160.46%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入：本期金额6,098.08万元，较上年同期增加4,244.04万元，同比增长228.91%。主要原因是公司在加强内部管理的同时逐步调整产品结构，积极拓展新业务，充放电电源收入2.435.91万元，较上年同期增加1,892.69万元，增幅348.42%；无功电源收入1,671.80万元，较上年同期增加558.17万元，增幅50.12%；新开拓的电代油产品实现销售收入1,821.03万元。2、营业成本：本期金额3,119.16万元，较上年同期增加2,093.13万元，同比增长204.00%。营业成本增长与营业收入的增长基本同步。3、财务费用：本期金额-2.45万元，同比下降94.78%。一方面由于银行存款减少，利息收入减少29.50万元；另一方面本年办理了商业承兑汇票贴现，利息支出15.29万元。4、信用减值损失：本期金额673.29万元，主要是应收账款坏账准备本期转回778.50万元，计提105.53万元。由于公司从2019年1月1日施行新金融工具相关会计准则，上年同期数-3,832.76万元在资产减值损失列报。5、资产减值损失：本期金额14.07万元，为转回的存货跌价准备。上期同期-4,170.89万元，主要构成：依据大客户公开信息，公司对大客户相关的各类资产进行了全面检查和减值测试，对应收账款单项计提和按账龄计提坏账准备3,831.51万元，对存货计提存货跌价准备338.14万元。6、其他收益：本期金额207.22万元，均为政府补助，较上年同期减少101.26万元，同比下降32.83%。主要由于上年政府补助中重点领域首台套创新产品认定补助项目200万元，本年没有此项收益。本期大额政府补助包括：科技型企业研发费用补助56万、高效高可靠性开关磁阻起动-发电系统的研制17 50万、增值税即征即退92.52万。7、营业利润：报告期营业利润740.61万，较去年同期增加6,819.22万元，主要系一方面上年同期加热电源类产品客户订单大额下滑，本期在加强内部管理的同时逐步调整产品结构，积极拓展新业务，从而营业收入实现大幅增加，另一方面是因为去年同期对坏账准备的大额计提，详见上述分析。8、所得税费用：本期及上年同期所得税费用构成主要为递延所得税费用，本期无大额坏账准备的计提以及所得税税率由25%变为15%综合导致递延所得税资产大幅减少，进而影响了所得税费用，具体详见上述资产负债结构分析中的递延所得税资产分析。9、净利润：本期实现净利润 62.89 万元，较去年同期-4,956.05 万元变动较大且实现扭亏为盈，具体详见上述营业利润及所得税分析。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 60,980,789.79 18,540,351.52 228.91%其他业务收入 0 0 0%主营业务成本 31,191,550.01 10,260,216.68 204.00%其他业务成本 0 0 0%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额期金额 变动比例变动比例%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%加热电源 1,373,893.80 2.25%593,734.89 3.20%131.40%无功电源 16,718,049.95 27.42%11,136,338.50 60.07%50.12%充放电电源 24,359,087.36 39.95%5,432,229.46 29.30%348.42%“电代油”产品 18,210,283.78 29.86%-其他 319,474.90 0.52%1,378,048.67 7.43%-76.82%合计 60,980,789.79 100.00%18,540,351.52 100.00%228.91%本期收入总额大幅增长，业绩明显上升。传统业务中的充放电电源类产品收入较上年增加 1,892.69 万元，增长 348.42%，占营业收入的比例从 29.30%上升为 39.95%，主要是上年年末发货的产品本年完成安装调试，确认收入；无功电源类产品收入较上年增加 558.17 万元，增长 50.12%；今年开拓新的业务领域电代油产品，实现营业收入 1821.03 万元。近年来公司不断调整业务结构，加强销售业务管理，挖掘潜在客户；持续提高产品和服务质量，提升客户满意度。按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 第一名 17,512,938.64 28.72%否 18 2 第二名 12,088,345.86 19.82%否 3 第三名 11,266,402.16 18.48%否 4 第四名 2,162,393.16 3.55%否 5 第五名 1,719,827.58 2.82%否 合计合计 44,749,907.40 73.39%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 第一名 11,330,000.00 20.68%否 2 第二名 6,828,192.70 12.46%否 3 第三名 3,766,000.00 6.87%否 4 第四名 2,783,080.00 5.08%否 5 第五名 2,225,557.00 4.06%否 合计合计 26,932,829.70 49.15%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-10,892,820.42-587,847.32 1,753.00%投资活动产生的现金流量净额-9,723,908.08 2,397,718.16-505.55%筹资活动产生的现金流量净额 0-12,143,600.00-100.00%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额：本期金额-1,089.28 万元，净流出较上年同期增加 1,030.50万元，同比增长 1753.00%。报告期内，虽公司主营业务收入大幅增加，销售商品、提供劳务收到的现金 5,963.53 万元，较上年同期增加 973.18 万元。但同时本期为开拓新的业务领域，投入大量资金用于新产品研发和原材料采购，购买商品、接受劳务支付的现金 4,205.51 万元，较上年同期增加 2,202.63 万元。本年净利润 62.89 万元，与经营活动产生的现金流量净额差 1,152.17 万元，主要是受到非付现成本及往来账项的增减变动所致。报告期内，公司转回坏账准备 778.50 万元，信用减值损失减少 673.29 万元，固定资产计提折旧 309.02 万元，同时，报告期末，公司递延所得税资产、存货、经营性往来科目的增减变动对现金流影响合计金额为-837.98 万元，公司净利润与经营活动产生的现金流量净额能够匹配，详见财务报表附注注释 42。2、投资活动产生的现金流量净额：本期金额-972.39 万元，净流出较上年同期增加 1,212.16万元，主要原因是本年购置研发设备合同金额 1,133 万元，购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 972.39 万元，较上年同期增加 799.93 万元。3、筹资活动产生的现金流量净额：本期为 0，本年未分红、未募集资金。上年同期为-1,214.36万元，系 2018 年 5 月以总股本 3469.6 万股为基数，向登记在册的公司股东每 10 股派发现金 3.5元人民币(含税)，现金分红总金