835196_2019_开天股份_2019年年度报告_2020-05-24.pdf

公告编号：2020-022 1 证券代码：835196 证券简称：开天股份主办券商：安信证券 2019 年度报告 开天股份 NEEQ:835196 西安开天铁路电气股份有限公司 Xian Kaitian Railway Electric Co.,Ltd.公告编号：2020-022 2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 7 月 1 日,公司召开第三届董事会第九次会议,审议通过了关于向全资子公司上海应确应泰测控技术有限公司增资的议案，决定以现金向全资子公司上海应确应泰测控技术有限公司增资 1,800 万元。本次增资后，上海应确应泰测控技术有限公司注册资本将由人民币 1,200 万元增加至人民币 3,000 万元。2019 年 7 月 11 日，上海应确应泰测控技术有限公司办理工商变更登记及章程备案手续，取得了上海市徐汇区市场监督管理局换发的营业执照。2019 年，公司首次进入地铁牵引系统大修市场，为公司发展带来新的增长点；公司新培育的供电业务，2019 年样板工程在铁路牵引供电系统试运行。2019 年，公司共申请专利 46 项（其中发明型 19 项），获专利授权 17 项（实用新型）。2019 年 11 月，公司控股股东及实际控制人陈嘉宁与中国光大银行股份有限公司签订质押合同，以其持有的公司股份 10,600,000 股（占公司总股本 14.13%）为公司申请贷款提供质押担保。质押股份已在中国证券登记结算有限责任公司北京分公司办理了质押登记。公司已于 2019 年 11 月 18 日在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台（)上刊登了本次股权质押的公告（公告编号：2019-021）。公告编号：2020-022 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2323 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 公告编号：2020-022 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、开天股份 指 西安开天铁路电气股份有限公司 开天有限、有限公司 指 西安开天铁路牵引电器有限公司 元高公司 指 元高（长沙）新材料有限公司，公司的控股子公司 开天投资 指 西安开天投资有限公司，公司股东 三众投资 指 西安三众投资咨询有限公司，公司股东 电力电子 指 西安开天电力电子技术有限公司，公司的控股子公司 福开尔、福开尔电气 指 福开尔（西安）电气有限公司，公司的控股子公司 传动公司 指 西安开天传动技术有限公司，公司的全资子公司 斯比夫 指 斯比夫（西安）照明技术有限公司，传动公司的控股子公司 莱玎光电 指 珠海莱玎光电有限公司，传动公司的全资子公司 可靠性实验室 指 西安开天电气可靠性实验室有限公司，传动公司的全资子公司 上海应确应泰 指 上海应确应泰测控技术有限公司，公司的全资子公司 中国中车公司 指 中国中车股份有限公司 股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 股东大会 指 西安开天铁路电气股份有限公司股东大会 监事会 指 西安开天铁路电气股份有限公司监事会 董事会 指 西安开天铁路电气股份有限公司董事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会的统称 管理层 指 公司董事、监事、高级管理人员 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 西安开天铁路电气股份有限公司章程 安信证券、主办券商 指 安信证券股份有限公司 律师事务所 指 国浩律师（西安）事务所 报告期、本期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 公告编号：2020-022 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈嘉宁、主管会计工作负责人李洁 及会计机构负责人（会计主管人员）杨静保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、应收账款回收风险 2017 年、2018 年及 2019 年末公司应收账款分别为 179,018,617.48 元、157,661,106.55 元及 131,709,132.44 元，占当期营业收入的比重分别为 88.09%、81.63%及 90.42%，2017-2019 年应收账款周转率分别为 1.13、1.05 及 0.90。公司应收账款的账龄普遍在 1 年以内和 1-2 年，虽然账期符合行业特点且公司客户信用较好，但随着公司业务规模的扩大，应收账款余额有可能继续增加，如果公司对应收账款催收不力，或者公司客户资信状况、经营状况出现恶化，导致应收账款不能按合同规定及时收回，将可能给公司带来呆坏账风险，影响公司资金周转及利润情况。2、税收政策风险 公司于 2017 年 10 月 18 日继续获得陕西省科学技术厅、陕西省财政厅、陕西省国家税务局、陕西省地方税务局联合颁发编号为 GR201761000056 的高新技术企业证书，证书有效期三年；公司控股子公司电力电子于 2018 年 10 月 29 日获得陕西省科学技术厅、陕西省财政厅、陕西省国家税务局、陕西省地方税务局联合颁发编号为 GR201861000376 的高新技术企业证书，证书有效期三年；公司控股子公司褔开尔电气于 2017 年 12 月 4 日获得陕西省科学技术厅、陕西省财政厅、陕西省国家税务局、陕西省地方税务局联合颁发编号为 GR201761000948 的高新技术企业证书，证书有效期三年；公司二级子公司斯比夫于 2017 年 10 月 18 日获得陕西省科学技术厅、陕西省财政厅、陕西省国家税务局、陕西省地方税务局联合颁发编号为 GR201761000494 的高新技术企业证书，证书有效期三年；根据中华人民共和国企业所得税法相关规定，公司及上述子公司报告期内所得税公告编号：2020-022 6 适用税率为 15%，若公司及子公司未来不能继续获得企业所得税税收优惠政策，可能恢复执行 25%的企业所得税税率，将给公司的经营业绩带来一定程度影响。3、实际控制人不当控制的风险 截至本报告期末，陈嘉宁直接持有公司 3,584.76 万股股份，持股比例为 47.80%；通过开天投资（陈嘉宁直接持有开天投资 86.2%股权）间接控制公司 18.31%的股份表决权，通过三众投资（陈嘉宁直接持有三众投资 33.33%股权，为第一大股东）间接控制公司 4.00%的股份表决权；合计控制公司 70.11%的股份表决权，是公司控股股东。自 2003 年 3 月 10 日原有限公司设立至今，陈嘉宁一直担任公司的董事长（或执行董事）、总经理。陈嘉宁所持有的股份所享有的表决权以及担任的重要职务，使之可对公司日常经营管理产生重大影响。因此，自原有限公司设立至今，陈嘉宁是公司的实际控制人。虽然公司已建立了完善的法人治理结构，健全了各项规章制度，但如果各项制度不能实际执行，实际控制人可以通过行使表决权或其他方式对公司经营、财务决策、重大人事任免和利润分配等实施不利影响。4、对重要客户依赖的风险 2017 年、2018 年及 2019 年，公司对前五名客户销售额占营业收入的比重分别为74.21%、69.48%和 77.88%。由于本行业下游轨道交通行业制造商较为集中，如中国中车公司等公司占领大部分市场份额。这些客户在选择供应商时有严格的审核标准、长期的评价过程，要求供应商具有完善的业务管理体系、质量控制体系以及充足的加工制造能力。一旦供应商进入其采购体系，就可以较为稳定的获得产品订单。若公司的主要客户大幅降低对公司产品的采购数量，将给公司经营业绩造成一定影响，存在对重要客户依赖的风险。5、行业竞争风险 公司所处的铁路机车车辆配件制造业虽然进入壁垒较高，但仍然存在行业竞争风险。一方面，随着我国城市轨道交通及干线铁路的快速发展，行业技术升级速度加快，新技术的出现可能加速现有轨道交通机车车辆配件产品和生产工艺的更新换代，加大行业竞争风险。另一方面，随着铁路部门重构和职能转变，铁路行业逐步开放，铁路系统的市场化运营不断加速，这在某种程度上会给铁路行业带来一定的不确定性。在未来的轨道交通装备制造市场，新的竞争者可能会不断涌现，并加入到市场竞争中。因此公司可能面临行业竞争的风险。6、宏观经济发展趋势、产业政策变动导致的市场风险 铁路机车车辆配件下游应用领域比较集中，受宏观经济整体发展趋势的影响较大。近年来，受全球经济增速放缓、国内经济增长面临较多不确定因素，各个行业的景气度波动均会对本行业的发展造成一定影响。铁路机车车辆配件制造业，应用领域主要是国家铁路建设，符合国家产业政策，受到国家和地方政府的重点支持。2009 年以来，国务院、发改委等有关部门颁发的产业结构调整指导目录（2011 年本、2013 修正）、促进产业结构调整暂行规定、关于加快振兴装备制造业的若干意见以及中长期铁路网规划（2008 年调整）、铁路“十三五”发展规划等文件，均对铁路建设形成了政策上的利好推动，产业政策对轨道交通设备制造行业企业发展非常有利，公司作为专业机车车辆电气配件制造企业，能直接受惠国家产业政策的刺激与推动。但是如果宏观经济形势不能保持良好发展态势或者产业政策出现不利变动，则公司将面临因宏观经济形势或者产业政策不利变动引发的业绩波动风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2020-022 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 西安开天铁路电气股份有限公司 英文名称及缩写 Xian Kaitian Railway Electric Co.,Ltd./缩写：CKTT 证券简称 开天股份 证券代码 835196 法定代表人 陈嘉宁 办公地址 西安市高新区锦业一路 85 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 李海东 职务 副总经理、董事会秘书 电话 029-88828888 传真 029-82683589 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 联系地址：西安市高新区锦业一路 85 号；邮政编码：710077 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司证券部办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2003 年 3 月 10 日 挂牌时间 2015 年 12 月 31 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-37 铁路、船舶、航空航天和其它运输设备制造业-371 铁路运输设备制造-3713 铁路机车车辆配件制造 主要产品与服务项目 铁路机车车辆电器、变流装置及其配件、照明产品、高压电器、阻尼涂料等 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）75,000,000 优先股总股本（股）0 控股股东 陈嘉宁 实际控制人及其一致行动人 实际控制人：陈嘉宁；无一致行动人 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91610131742826223C 否 公告编号：2020-022 8 注册地址 西安市高新区锦业一路 85 号 否 注册资本 75,000,000.00 元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 安信证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张瑜、李仁斌 会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号五栋大楼 B2 座 301 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2020-022 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 145,669,339.13 193,140,339.06-24.58%毛利率%47.49%41.75%-归属于挂牌公司股东的净利润-4,812,588.36 7,122,195.97-167.57%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-5,518,623.61 5,408,496.12-202.04%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-2.00%2.83%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-2.30%2.15%-基本每股收益-0.06 0.10-160.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 389,199,064.80 397,909,662.90-2.19%负债总计 143,700,232.17 146,037,914.67-1.60%归属于挂牌公司股东的净资产 237,742,769.19 242,572,664.29-1.99%归属于挂牌公司股东的每股净资产 3.17 3.23-1.86%资产负债率%（母公司）33.46%31.75%-资产负债率%（合并）36.92%36.70%-流动比率 2.13 2.04-利息保障倍数-1.86 4.95-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 4,864,314.19 31,098,021.88-84.36%应收账款周转率 0.90 1.05-存货周转率 1.24 1.93-公告编号：2020-022 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-2.19%-1.36%-营业收入增长率%-24.58%-4.96%-净利润增长率%-197.83%-55.62%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 75,000,000 75,000,000-计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 36,914.34 计入当期损益的政府补助，但与企业业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 911,012.65 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 0 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 0 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 9,723.88 非经常性损益合计非经常性损益合计 957,650.87 所得税影响数 49,109.20 少数股东权益影响额（税后）202,506.42 非经常性非经常性损益净额损益净额 706,035.25 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 公告编号：2020-022 11 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 186,187,169.15 应收票据 28,526,062.60 应收账款 157,661,106.55 公告编号：2020-022 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司主营业务为：铁路及轨道交通装备的研发、制造、销售、维修及技术咨询服务。公司致力于为铁路机车、车辆、动车组及城轨地铁等轨道交通运输行业提供电气配件产品及系统化解决方案。自成立以来，公司主要业务和主要产品一直围绕机车车辆电气系统进行拓展，在以电磁接触器、司机控制器、继电器等为核心产品的基础上不断扩大电器类产品的种类和应用领域，并逐步开发了变流装置、真空断路器、列车照明系统、阻尼涂料等多种电气系统的关键产品，现已具备为客户提供电气配件系统解决方案的能力。公司业务收入主要来源于铁路及轨道交通装备销售、系统集成服务。公司客户包括中国铁路总公司下属的 18 个铁路局集团有限公司、地方铁路公司及其下属的铁路公司、机务段、物资供应段，中国中车公司下属的机车、机车车辆、轨道交通装备、轨道客车等子公司，以及城市地铁公司等。公司是中国铁路及轨道交通行业机车车辆电气产品的主要供应商。公司的机车电气产品随中国中车公司的机车出口到了多个国家和地区。公司采购模式主要是根据市场需求和订单来采购生产所需物资。公司采购分为外协和外购两种形式，其中生产所需主要原材料以外协定制加工方式为主，除了系统集成服务业务的外购配件采购量比较大以外，其他业务外购配件在公司原材料中占比较小。随着公司业务量的不断扩展、新产品的不断开发推出，外协业务量将会持续增加，外购配件采购量也会有所增加。公司生产模式为根据市场需求和订单制定销售计划，并以此来确定原材料采购计划和生产计划，通过产品差异化来适应客户多样化与个性化的需求，形成了产品种类较多和生产模块化的特点。多品种、批量小的制造模式对制造管理水平提出了严格的要求。为此，公司不断地对制造流程进行优化，实现了产品制造全过程的可控性、可追溯性。结合铁路行业的特点，公司采用以直销为主导的销售模式，针对机车所有者、机车承修、承造商、机车使用者等各层级用户采取有针对性的沟通、跟进模式，直接与客户进行深入沟通，确保客户的需求能够被及时、有效、全面的掌握，并在此过程中稳步加强与各级客户之间的客群关系，为公司在市场内的主导地位打下坚实的基础。产品或服务的变化：报告期内公司的主要产品及服务未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 公告编号：2020-022 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2019 年，公司围绕核心竞争力建设、提质增效工作，紧扣行业发展方向和现金流管理两条工作主线，积极开拓市场。受老直流机车业务市场容量下滑影响，公司老业务营业收入降低，新业务销售收入虽增长较快，但总体规模尚偏小，而重点投入的新项目投资力度并未缩减，最终导致报告期内营业收入较上期减少 24.58%；因营业收入减少导致归母净利润较上期减少 167.57%、所有者权益较上期减少 2.53%；总资产较上期减少 2.19%，主要为应收账款余额较上期减少。不过，公司重点投入的部分重点新项目已实现了落地，迈出了转型路上稳健一步。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 53,070,179.03 13.64%45,877,206.92 11.53%15.68%应收票据 33,653,374.45 8.65%28,526,062.60 7.17%17.97%应收账款 131,709,132.44 33.84%157,661,106.55 39.62%-16.46%存货 55,600,717.04 14.29%53,605,585.57 13.47%3.72%投资性房地产 长期股权投资 1,704,170.29 0.44%8,708,635.95 2.19%-80.43%固定资产 78,398,131.49 20.14%70,700,812.88 17.77%10.89%在建工程 0 1,102,588.30 0.28%-100.00%短期借款 47,500,000.00 12.20%47,000,000.00 11.81%1.06%长期借款 应付票据 20,333,535.23 5.22%27,012,109.23 6.79%-24.72%应付账款 50,410,282.57 12.95%60,702,122.76 15.26%-16.95%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：报告期内，因在建工程中原有两台设备本年末已达到预定可使用状态，因而全部转固，转固金额为139.39 万元，导致在建工程期末金额较期初金额减少 100%。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 145,669,339.13-193,140,339.06-24.58%营业成本 76,490,449.86 52.51%112,501,836.28 58.25%-32.01%毛利率 47.49%-41.75%-公告编号：2020-022 14 销售费用 24,253,340.29 16.65%23,077,995.34 11.95%5.09%管理费用 24,935,894.86 17.12%26,534,822.27 13.74%-6.03%研发费用 19,384,659.06 13.31%18,529,045.15 9.59%4.62%财务费用 3,346,382.87 2.30%2,065,800.03 1.07%61.99%信用减值损失-1,997,611.14-1.37%资产减值损失-2,638,022.92-1.81%-1,954,348.71-1.01%-34.98%其他收益 922,635.31 0.63%1,511,000.00 0.78%-38.94%投资收益 107,034.29 0.07%-184,816.74-0.10%157.91%公允价值变动收益 资产处置收益 36,914.34 0.03%41,770.95 0.02%-11.63%汇兑收益 0.00%营业利润-8,608,951.71-5.91%6,632,189.11 3.43%-229.81%营业外收入 1,101.22 0.00%15,800.00 0.01%-93.03%营业外支出 3,000.00 0.00%50,216.67 0.03%-94.03%净利润-6,212,915.60-4.27%6,350,650.01 3.29%-197.83%项目重大变动原因项目重大变动原因：报告期内，受老直流机车业务市场容量下滑影响，公司老业务营业收入降低，新业务销售收入虽增长较快，但总体规模尚偏小，而重点投入的新项目投资力度并未缩减，导致公司营业收入同比减少24.58%；营业收入下降，营业成本随之下降，加之收入构成中，毛利率较公司总毛利率低 16.74%的集成业务收入占比减少 14.07%，公司总毛利率较上年增加 5.74%，营业成本整体较上年减少 32.01%。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 145,312,424.53 192,755,494.47-24.61%其他业务收入 356,914.60 384,844.59-7.26%主营业务成本 76,236,614.28 112,165,386.48-32.03%其他业务成本 253,835.58 336,449.80-24.55%按产品分类分析按产品分类分析：适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变动比例动比例%收入金额收入金额 占营业占营业收入收入的比的比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%电力电子 13,469,655.09 9.25%30,848,603.94 15.97%-56.34%低压电器 68,905,858.05 47.30%61,075,463.25 31.62%12.82%照明产品 49,656,202.57 34.09%53,309,305.67 27.60%-6.85%高压电气 1,775,108.86 1.22%3,454,494.68 1.79%-48.61%新材料 462,000.00 0.32%2,253,259.83 1.17%-79.50%集成业务 11,043,599.96 7.58%41,814,367.10 21.65%-73.59%公告编号：2020-022 15 按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与本期与上年同上年同期金额期金额变动比变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比重比重%华北地区 49,724,950.52 34.14%43,970,345.74 22.77%13.09%华东地区 31,505,957.83 21.63%26,828,289.13 13.89%17.44%华南地区 6,122,514.56 4.20%12,903,028.48 6.68%-52.55%华中地区 8,309,620.51 5.70%22,526,522.99 11.66%-63.11%东北地区 11,830,354.93 8.12%23,832,029.15 12.34%-50.36%西北地区 31,241,269.57 21.45%51,865,307.07 26.85%-39.76%西南地区 6,577,756.61 4.52%9,469,949.55 4.90%-30.54%境外销售 0 0.00%1,360,022.36 0.70%-100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内公司收入构成无重大变动。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中国中车股份有限公司 78,463,754.82 53.86%否 2 中国铁路西安局集团有限公司 10,221,788.77 7.02%否 3 陕西西铁工业开发有限公司 9,928,198.47 6.82%否 4 武汉武铁机辆装备有限公司 7,434,900.00 5.10%否 5 朔黄铁路发展有限责任公司 7,397,451.33 5.08%否 合计合计 113,446,093.39 77.88%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 西安百代电子有限公司 4,764,678.94 7.07%否 2 重庆鼎诚电子元件有限公司 3,594,436.88 5.34%否 3 株洲中车时代电气股份有限公司 3,406,194.70 5.06%否 4 常州诚泰机械制造有限公司 2,898,311.83 4.30%否 5 西安联恒电子有限责任公司 2,523,652.83 3.75%否 合计合计 17,187,275.18 25.52%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 公告编号：2020-022 16 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 4,864,314.19 31,098,021.88-84.36%投资活动产生的现金流量净额-8,456,332.64-18,789,646.52 54.99%筹资活动产生的现金流量净额 8,994,332.04-344,513.08 2,710.74%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动现金流量净额较上年减少 84.36%，主要原因系 2019 年公司营业收入较上年同期减少4,747.10 万元，导致经营活动现金流入减少。公司为生产型企业，固定资产占总资产比重较高，占比为 20.14%；此外公司客户多为国有大型企业，账期较长，应收账款及应收票据占总资产比例较高，占比为 42.49%，因此相应的资产减值损失、固定资产折旧及递延所得税资产等非现金科目造成经营活动产生的现金流量净额与净利润存在较大差异。上述差异符合公司主营业务、重资产型企业的特点。2、投资活动现金流量净额较上年增加 54.99%，主要原因系收回前期理财产品等对外投资共约 1,000 万元，导致投资活动现金流入增加。3、筹资活动现金流量净额较上年增加 2,710.74%，主要原因系公司上年分配利润 1,995 万元，本报告期分配利润金额较上年减少，导致筹资活动现金流出减少。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 报告期内，公司主要控股子公司、参股公司情况如下：单位：元 公司公司名称名称 注册注册资本资本 表决权表决权比例比例 出资出资方式方式 出资出资时间时间 20192019 年末总资年末总资产产 20192019 年末净资年末净资产产 20192019 年营业收年营业收入入 20192019 年净利润年净利润 福开尔 1,000万元 85.00%现金 2012年10月 12 日 14,084,852.49-5,393,343.49 7,363,074.62-1,313,627.21 电力电子 1,000万元 68.00%现金 2010 年 9月 16 日 27,816,368.90 20,250,389.64 10,291,391.87-3,049,624.74 元高公司 1,000万元 60.00%现金 2015 年 3月 25 日 6,127,108.92 4,681,141.92 462,000.00-474,226.44 斯比夫 120 万欧元 94.98%现金 2010年10月 22 日 40,932,553.82 3,334,542.31 36,754,677.68 3,386,741.11 报告期内公司无取得新的子公司和处置已有子公司的情况。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 公告编号：2020-022 17 重要重要会计政策变更会计政策变更 财政部于 2017 年 3 月 31 日分别发布了企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量（2017 年修订）（财会20177 号）、企业会计准则第 23 号金融资产转移（2017 年修订）（财会20178 号）、企业会计准则第 24 号套期会计（2017 年修订）（财会20179 号），于 2017 年 5 月 2日发布了企业会计准则第 37 号金融工具列报（2017 年修订）（财会201714 号）（上述准则统称“新金融工具准则”），要求境内上市企业自 2019 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则。在新金融工具准则下所有已确认金融资产，其后续均按摊余成本或公允价值计量。在新金融工具准则施行日，以本公司该日既有事实和情况为基础评估管理金融资产的业务模式、以金融资产初始确认时的事实和情况为基础评估该金融资产上的合同现金流量特征，将金融资产分为三类：按摊余成本计量、按公允价值计量且其变动计入其他综合收益及按公允价值计量且其变动计入当期损益。其中，对于按公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具投资，当该金融资产终止确认时，之前计入其他综合收益的累计利得或损失将从其他综合收益转入留存收益，不计入当期损益。在新金融工具准则下，本公司以预期信用损失为基础，对以摊余成本计量的金融资产、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、租赁应收款、合同资产及财务担保合同计提减值准备并确认信用减值损失。本公司追溯应用新金融工具准则，但对于分类和计量（含减值）涉及前期比较财务报表数据与新金融工具准则不一致的，本公司选择不进行重述。因此，对于首次执行该准则的累积影响数，本公司调整2019 年年初留存收益或其他综合收益以及财务报表其他相关项目金额，2018 年度的财务报表未予重述。于 2019 年 1 月 1 日，本公司财务报表中金融资产按照原金融工具准则和新金融工具准则的规定进行分类和计量的结果对比表：原金融工具准则原金融工具准则 新金融工具准则新金融工具准则 科目科目 计量类别计量类别 余额余额 科目科目 计量类别计量类别 余额余额 应收票据及应收账款 摊余成本 186,187,169.15 应收票据 摊余成本 28,526,062.60 应收账款 摊余成本 157,661,106.55 其他应收款 摊余成本 1,265,368.98 其他应收款 摊余成本 1,265,368.98 三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标比较健康；经营管理层、核心技术人员队伍稳定；公司和全体员工没有发生违法、违规行为。因此，公司拥有良好的持续经营能力。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、应收账款回收风险 2017年、2018年及2019年末公司应收账款分别为179,018,617.48元、157,661,106.55元及131,709,132.44元，占当期营业收入的比重分别为88.09%、81.63%及90.42%，2017-2019年应收账款周转率分别为1.13、1.05及0.90。公司应收账款的账龄普遍在1年以内和1-2年，虽然账期符合行业特点且公司客户信用较好，但随着公司业务规模的扩大，应收账款余额有可能继续增加，如果公司对应收账款催收公告编号：2020-022 18 不力，或者公司客户资信状况、经营状况出现恶化，导致应收账款不能按合同规定及时收回，将可能给公司带来呆坏账风险，影响公司资金周转及利润情况。应对措施：加强后期服务，在阶段性服务完成后缩短款项回笼