834613_2019_亿华通_2019年年度报告_2020-04-28.pdf

1 2019 年度报告 亿华通 NEEQ:834613 北京亿华通科技股份有限公司 2 目目 录录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2626 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2828 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3232 第九节第九节 行业信息行业信息 .3636 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3737 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4242 3 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、亿华通、股份公司 指 北京亿华通科技股份有限公司 水木扬帆 指 北京水木扬帆创业投资中心(有限合伙)水木长风 指 北京水木长风股权投资中心(有限合伙)水木华通 指 北京水木华通科技有限公司 有车租赁 指 有车(北京)新能源汽车租赁有限公司 上海神力、神力科技 指 上海神力科技有限公司 亿华通动力 指 亿华通动力科技有限公司 成都亿华通 指 成都亿华通动力科技有限公司 未来氢谷 指 北京未来氢谷科技有限公司 青谷科技 指 北京青谷科技有限公司 国氢华通 指 成都国氢华通科技有限公司 国创氢能 指 国创河北氢能产业产业创新中心有限公司 神颉新能源 指 上海神颉新能源科技中心（有限合伙）神融新能源 指 上海神融新能源科技有限公司 浙江合众 指 浙江合众新能源汽车有限公司 郑州宇通 指 郑州宇通客车股份有限公司 上海亿氢 指 上海亿氢科技有限公司 博瑞华通 指 北京博瑞华通科技有限公司 北汽福田 指 北汽福田汽车股份有限公司 厦门金旅 指 厦门金龙旅行车有限公司 上海申龙 指 上海申龙客车有限公司 东风特汽 指 东风特汽(十堰)专用车有限公司 中植新能源 指 中植新能源汽车有限公司 招商银行 指 招商银行股份有限公司北京世纪城支行 广发银行 指 广发银行股份有限公司北京东四环支行 杭州银行 指 杭州银行股份有限公司科技支行 证监会 指 中国证券监督管理委员会 股转、全国股转 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 会计师 指 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）律师 指 北京市大地律师事务所 公司法 指 中华人民共和国公司法 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司章程、章程 指 北京亿华通科技股份有限公司章程 报告期 指 2019 年度 元、万元 指 人民币元、人民币万元 燃料电池动力系统 指 采用燃料电池发动机与动力电池的电电混合动力系统构型,为客户提供集系统构型分析、系统集成、动力系统优化控制、工程服务为一体的整套解决方案。4 氢燃料电池 指 使用氢这种化学元素,制造成储存能量的电池 中国结算 指 中国证券登记结算有限责任公司-北京分公司 BALLARD 指 BALLARD POWER SYSTEMS INC.HYDROGENICS 指 Hydrogenics Corporation GREENLIGHT 指 Greenlight Innovation Corporation.5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人张国强、主管会计工作负责人宋海英及会计机构负责人（会计主管人员）张红黎保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 一、政策变化风险 报告期内，公司的主要业务收入来源于燃料电池发动机系统的销售，现阶段燃料电池汽车产业的发展高度依赖于补贴政策的支持。财政部等部门可能继续对现行燃料电池汽车的补贴政策做出调整，如果氢燃料电池汽车相关补贴标准持续大幅退坡，将会对公司的燃料电池发动机系统业务产生不利影响。2019 年 3 月，四部委发布 关于进一步完善新能源汽车推广应用财政补贴政策的通知（财建2019138 号），通知 强调：“本通知从 2019 年 3 月 26 日起实施，2019 年 3 月 26 日至2019 年 6 月 25 日为过渡期。过渡期期间销售上牌的燃料电池汽车按 2018 年对应标准的 0.8 倍补贴。燃料电池汽车和新能源公交车补贴政策另行公布。”截至 2019 年 12 月 31 日，相关补贴政策尚未发布。根据补贴拨付机制，新能源汽车补贴的拨付采取年度终了后进行资金清算的方式，且非个人用户购买的新能源汽车申请补贴，累计行驶里程须达到 2 万公里。由于政府部门财政资金清算流程较长，且公司产品配套车型基本均对非个人商用客户销售，因此公司的客户清算补贴款项的时间周期不确定，在一定程度上也增加了公司回款的周期与风险。二、公司技术风险 公司的核心技术产品为氢燃料电池发动机系统，属于技术6 密集型产业。随着氢燃料电池汽车行业的高速发展，发动机系统的技术也处于快速成长期。在包括公司在内的世界各国企业的不断研发下，氢燃料电池发动机系统的各项性能参数不断突破，包括能量效率、功率密度、低温启动性能等。此外，关键材料和部件的成本降低和耐久性提升亦是燃料电池系统大规模商业化的必备基础。但近年来燃料电池领域的新进入者快速增加，各大主机厂和系统生产企业不断加大对燃料电池领域的资源投入，公司能否继续维持较高的技术壁垒、能否持续对新一代产品的研发提前布局和规划，均存在一定的不确定性。同时，公司燃料电池发动机系统技术水平与国际领先企业同类产品相比仍存在一定差距，鉴于部分国际领先燃料电池企业目前正在积极开拓中国市场，公司技术进步能否紧跟或超越国际领先企业，维持或提升其现有竞争力亦存在一定的不确定性。随着燃料电池技术创新速度加快，产品更迭周期缩短，公司存在因技术升级而导致的产品迭代风险，可能无法持续保持技术领先优势。三、市场竞争风险 氢燃料电池技术是全球公认的新能源汽车发展的重要技术路线之一，近年来燃料电池技术取得了长足进步，特别以丰田汽车在 2014 年推出第一代量产的燃料电池乘用车 Mirai 为代表，此后本田 Clarity、现代 Nexo 等也相继引发全世界对氢燃料电池技术的关注。自 2016 年以来，我国氢能与燃料电池产业获得快速发展，工信部公示的新能源汽车推广应用推荐车型目录中燃料电池汽车车型数量与日俱增，燃料电池配套厂家不断增加，以北京、上海、张家口、郑州、成都等为代表的各地政府也纷纷开始示范应用燃料电池公交车等，着力打造氢能城市和产业集群。然而，在我国政策及市场的共同推动下，各方力量纷纷在燃料电池产业链内加快布局，并加大产品研发投入和市场推广力度。头部整车企业不断加快在燃料电池汽车产业的研发投入和市场推广，部分传统发动机或电机生产企业通过技术授权、合资及战略合作、股权投资等方式不断推进和国际领先燃料电池企业的合作，一些新兴发动机系统及电堆厂商也不断在研发、市场和产业链合作等方面发力，发行人面临的市场竞争日趋激烈。新兴产业一方面享受政策和市场快速发展的红利，另一方面也面临着大量新进入者参与竞争的风险。燃料电池汽车产业瞬息万变，需要把握重要的下游客户资源、氢能城市产业布局、核心技术发展方向以及充足的资本支持。如果发行人在未来不能及时响应燃料电池汽车市场的变化，无法进一步提升在技术创新、产品研发、客户服务和市场拓展方面的竞争能力，将面临因市场竞争加剧导致丧失市场份额的风险。四、公司管理风险 随着公司的快速扩张,对公司经营管理的要求不断提高,如果公司管理体系、技术研发体系和销售体系不能迅速适应公司大规模的扩张,将对公司的未来经营和盈利产生不利影响。7 五、专业人才及团队流失风险 公司所属行业为技术密集型行业。公司在市场拓展、项目实施的过程中,对于高素质的技术人才依赖程度较高,因此公司所拥有的专业人才数量和素质以及专业团队的稳定性是公司可持续发展的关键。经过多年的发展,公司已拥有一支素质高、创新力强的人才队伍,虽然公司为员工提供了多元化的发展平台及个性化的发展路径,并建立了良好的人才稳定机制,但仍然存在核心技术人员和优秀管理人才流失的风险。六、应收账款坏账损失风险 截止2019年12月31日,公司应收账款余额718,717,036.41元,占同期营业收入的比例为 129.82%。占当期期末资产总额的比例为 42.69%。应收账款余额占营业收入和资产总额的比例较高。公司主要客户为整车制造企业,相对具有较为雄厚的资金实力,信誉良好。公司应收账款发生损失的可能性较小,但鉴于公司应收账款金额较大,如客户资信、经营状况发生恶化,则可能给公司带来坏账损失的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京亿华通科技股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing SinoHytec Co.,Ltd.证券简称 亿华通 证券代码 834613 法定代表人 张国强 办公地址 北京市海淀区西小口路 66 号中关村东升科技园 B-6 号楼 C 座七层 C701 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 康智 职务 董事会秘书 电话 010-62796417 传真 010-62794725 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市海淀区西小口路 66 号中关村东升科技园 B-6 号楼 C 座七层 C701 室 100192 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2012 年 7 月 12 日 挂牌时间 2016 年 1 月 13 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C3849 电气机械及器材制造业-电池制造-其他电池制造 主要产品与服务项目 燃料电池动力系统及相关技术开发、技术服务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）52,869,477 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 张国强 实际控制人及其一致行动人 张国强 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 9 统一社会信用代码 911101080514468626 否 注册地址 北京市海淀区西小口路66号中关村东升科技园 B-6 号楼 C 座七层C701 室 否 注册资本 52,869,477 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国泰君安 主办券商办公地址 中国(上海)自由贸易试验区商城路 618 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 晁小燕、田娟 会计师事务所办公地址 北京市东城区朝阳门北大街 8 号富华大厦 A 座 9 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 553,620,001.04 368,473,941.27 50.25%毛利率%45.12%50.32%-归属于挂牌公司股东的净利润 63,916,457.39 23,116,063.31 176.50%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-14,109,937.49 17,751,721.03-179.48%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）6.74%3.47%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-1.49%2.67%-基本每股收益 1.25 0.50 150.00%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 1,683,460,525.12 1,214,913,857.76 38.57%负债总计 537,246,851.89 461,927,038.14 16.31%归属于挂牌公司股东的净资产 1,054,923,729.19 688,947,177.24 53.12%归属于挂牌公司股东的每股净资产 19.95 14.80 34.84%资产负债率%（母公司）17.81%21.88%-资产负债率%（合并）31.91%38.02%-流动比率 2.63 2.32-利息保障倍数 8.74 6.59-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-169,969,745.85-78,539,073.53-116.41%应收账款周转率 0.96 1.01-存货周转率 1.79 1.87-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%38.57%36.99%-营业收入增长率%50.25%83.12%-11 净利润增长率%163.28%-36.44%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 52,869,477 46,556,974 13.56%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益 17,709.40 计入当期损益的政府补助 20,311,027.74 因不可抗力因素而计提的各项资产减值准备-15,988,929.27 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 21,785,105.17 其他符合非经常性损益定义的损益项目 63,458,158.25 非经常性损益合计非经常性损益合计 89,583,071.29 所得税影响数 6,810,582.76 少数股东权益影响额（税后）4,746,093.65 非经常性非经常性损益净额损益净额 78,026,394.88 七、七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 76,627,800.00 92,868,934.63 3,170,000.00 3,510,000.00 其他应收款 9,263,114.51 12,263,114.51-在建工程 126,877,794.64 118,152,887.60-资产总计 1,204,397,630.17 1,214,913,857.76 886,528,463.34 886,868,463.34 其他流动负债-16,241,134.63-340,000.00 预计负债 12,939,411.38 7,214,504.34-负债合计 451,410,810.55 461,927,038.14 205,158,306.19 205,498,306.19 资本公积 583,851,777.29 586,110,008.29 563,024,615.61 564,853,426.61 12 盈余公积 5,092,091.20 4,866,268.10 3,654,924.91 3,472,043.81 未分配利润 53,446,334.75 51,413,926.85 31,338,017.73 29,692,087.83 营业成本 180,682,272.50 183,072,335.39-管理费用 81,320,218.42 79,359,575.53 40,090,006.74 41,918,817.74 资产减值损失 20,132,921.65 28,857,828.69-营业外收入 1,747,707.62 4,747,707.62-营业外支出 5,768,045.46 43,138.42-净利润 17,865,287.39 17,435,867.39 29,260,072.42 27,431,261.42 其中:归属于母公司所有者的净利润 23,545,483.31 23,116,063.31 30,436,595.60 28,607,784.60 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 按照挂牌公司管理型行业分类指引的相关规定，公司所处行业为电气机械及器材制造业。公司是我国氢燃料电池新能源汽车行业领先的核心技术（产品）供应商，是从事新能源汽车领域技术研发及应用的国家级高新技术企业。公司拥有一支经验丰富的研发团队，承担过多个燃料电池领域的政府课题项目。公司在中国新能源汽车行业拥有较高的声望，在掌握全球最新的汽车产业发展动态、了解前沿技术方向的基础上，与国内多数整车企业拥有良好的合作，在新能源汽车领域拥有长期的技术积淀。公司主营业务专注于燃料电池动力系统的开发与产业化，主要产品为燃料电池动力系统及相关的技术开发、技术服务。通过对燃料电池汽车核心技术的研究，公司已形成具有核心知识产权的国际先进、国内领先的燃料电池动力系统产品，适合于包括大中型客车、物流车等多种车型。公司目前主要采用直销模式开拓业务，收入来源主要是燃料电池动力系统产品销售及相关技术服务。公司的主要客户为国内各大整车生产企业，包括郑州宇通、北汽福田、上海申龙、中植汽车等国内主流整车厂。公司为这些客户提供燃料电池动力系统完整的解决方案。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 随着国家新能源发展政策的逐步明晰及加氢基础设施的逐渐完善，报告期内公司资产规模进一步扩大、经营收入持续增长。2019 年公司实现经营收入 553,620,001.04 元，同比增长 50.25%，归属于挂牌公司股东的净利润 63,916,457.39 元，同比增长 176.50%，资产总额 1,683,460,525.12 元，同比增长38.57%。报告期内公司经营上始终专注于主营业务燃料电池动力系统，研发上坚持注重技术创新，不断提高产品工艺及质量，持续扩大企业影响力及竞争力。报告期内燃料电池汽车行业进一步产业化，随着上海、张家口、苏州等城市氢燃料电池汽车产业发展规划的出台，全国各地陆续出台相关政策规划，整个行业受到了社会及投资者的高度关注。公司作为国内技术领先，经验丰富的燃料电池动力系统供应商，在优化原有产品工艺及性能的基础上，持续开发符合当前市场需求的新产品，并进一步推进关键材料国产化替代的进程。14 报告期内公司通过定增发行股票获得股权投资资金 303,000,144.00 元。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末上年期末金额变动比例金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 201,539,176.50 11.97%132,563,733.68 10.91%52.03%应收票据 38,085,792.96 2.26%92,868,934.63 7.64%-58.99%应收账款 635,731,321.70 37.76%418,555,795.30 34.45%51.89%存货 204,652,900.37 12.16%111,460,655.44 9.17%83.61%投资性房地产-长期股权投资 75,116,316.56 4.46%1,760,233.30 0.14%4,167.41%固定资产 181,175,991.75 10.76%134,588,202.34 11.08%34.62%在建工程 13,113,908.56 0.78%118,152,887.60 9.73%-88.90%短期借款 105,000,000.00 6.24%71,000,000.00 5.84%47.89%长期借款-应付账款 220,074,873.13 13.07%126,561,190.87 10.42%73.89%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、2019 年公司货币资金 201,539,176.50 元，比期初增加 68,975,442.82 元，增幅 52.03%，主要原因系报告期内公司通过定增发行股票获得股权投资资金 303,000,144.00 元；2、2019 年公司应收账款 635,731,321.70 元，比期初增加 217,175,526.40 元，增幅 51.89%，主要原因系：1）报告期内公司营业收入同比增加 50.25%，受新能源汽车行业特有惯例的影响，公司批量订单的交付大部分集中体现在下半年，因此应收账款增幅较大；2）公司高信用等级客户受新能源汽车补贴运营里程限制的影响，导致公司部分项目回款周期相对较长；3、2019 年公司存货 204,652,900.37 元，比期初增加 93,192,244.93 元，增幅 83.61%，主要原因系:1)公司产品部分关键零部件采购周期较长，为保障订单产品的及时交付，需要提前采购原材料备产;2)目前公司部分产品工艺技术标准已定型，为保证订单的及时交付，公司对部分产品提前进行生产备货；4、2019 年公司长期股权投资 75,116,316.56 元，比期初增加 73,356,083.26 元，增幅 4167.41%，主要原因系告期内原控股公司张家口海珀尔因增资扩股导致公司丧失其控制权，按照企业会计准则核算要求对该公司剩余投资按照公允价值计量计入长期股权投资;5、2019 年公司固定资产 181,175,991.75 元，比期初增加 46,587,789.41 元，增幅 34.62%，主要原因系为满足日益增长的生产需求，报告期内公司购置及自制了生产、测试等专用设备;6、2019 年公司在建工程 13,113,908.56 元，比期初减少 105,038,979.04 元，降幅 88.90%，主要原因系原控股公司张家口海珀尔不再纳入合并范围，其在建工程不在合并报表体现;7、2019 年公司应付账款 220,074,873.13 元，比期初增加 93,513,682.26 元，增幅 73.89%，主要原因系公司原材料等采购规模增大，且对供应商议价能力进一步增强，原材料等采购付款获得了更好的信用政策;报告期末公司合并资产负债率 31.91%，比上年同期减少 6.11%，总体来看，公司财务风险较小,偿债能力强,经营较稳健。报告期末公司应收账款增幅较大，但公司主要客户为大型整车厂商,相对具有较为15 雄厚的资金实力,信誉良好，公司发生坏账损失的可能性较小，同时公司将进一步加强应收账款管理，加大回款力度，确保资金按期收回。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金额本期与上年同期金额变动比例变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比比重重%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%营业收入 553,620,001.04-368,473,941.27-50.25%营业成本 303,818,844.11 54.88%183,072,335.39 49.68%65.96%毛利率 45.12%-50.32%-销售费用 48,470,621.36 8.76%26,619,297.47 7.22%82.09%管理费用 89,317,402.81 16.13%79,359,575.53 21.54%12.55%研发费用 83,901,867.09 15.16%45,086,893.40 12.24%86.09%财务费用 6,814,570.67 1.23%5,332,337.87 1.45%27.80%信用减值损失-60,383,965.88-10.91%-资产减值损失-25,667,991.05-4.64%-28,857,828.69-7.83%11.05%其他收益 30,086,459.25 5.43%18,383,918.21 4.99%63.66%投资收益 58,708,978.27 10.60%23,799.61 0.01%246,580.42%公允价值变动收益-资产处置收益 17,709.40 0.003%-7,993.79-0.002%321.54%汇兑收益 0-0-营业利润 20,803,106.21 3.76%15,791,124.05 4.29%31.74%营业外收入 22,129,118.12 4.00%4,747,707.62 1.29%366.10%营业外支出 144,012.95 0.03%43,138.42 0.01%233.84%净利润 45,905,225.63 8.29%17,435,867.39 4.73%163.28%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、本期营业收入 553,620,001.04 元，比上年同期增加 185,146,059.77 元，增幅 50.25%，主要原因系：1)公司专注发展主营业务，注重产品的研发创新及迭代，强化市场营销力度，积极拓展客户；2)受益于国家政策发展及基础设施建设的进一步完善，2019 年燃料电池行业产业化程度进一步加强，公司销售订单大幅增加。2、本期营业成本 303,818,844.11 元，比上年同期增加 120,746,508.72 元，增幅 65.96%，主要原因系报告期内公司营业收入大幅增加，与之配比的营业成本相应也随之增加。3、本期销售费用 48,470,621.36 元，比上年同期增加 21,851,323.89 元，增幅 82.09%，主要原因系：1）为持续提升公司市场竞争力，扩大品牌影响力，公司在品牌传播及产品推广、售后服务等方面继续扩充人才队伍，相应的人工费用增加 3,941,789.73 元；2）为保持行业领先地位，公司继续加大市场拓展能力,持续开发潜在客户，相应的交通差旅费、业务宣传、推广服务等费用增加了 8,828,501.32 元；3）按照行业惯例公司对所销售的产品提取售后质量保证金，本期计提的保证金同比增加 2,883,177.70元。4、本期研发费用 83,901,867.09 元，比上年同期增加 38,814,973.69 元，增幅 86.09%，主要原因16 系：1）为进一步提高公司研发实力，保持行业技术领先水平，公司持续引进研发专业人才，加大研发投入，报告期内研发人员费用增加 9,983,559.93 元；2）公司一直以来专注提高产品的性能、技术的创新及迭代，持续开发新产品及零部件的国产化，报告期内公司研发材料支出同比增加 12,734,786.21 元，委外开发费同比增加 9,527,772.46 元。5、报告期内公司按照相关规定执行“新金融工具准则”，本期对应收款项计提信用资产减值损失60,383,965.88 元，比上年同期增加 47,081,386.20 元，主要原因系公司主要客户申龙客车因受母公司东旭光电信用违约事件的影响及中植汽车因国家补贴资金回流周期较长等因素导致延迟付款，公司基于谨慎性考虑，期末对其应收账款坏账准备从惯有的账龄计提变为专项计提。6、本期其他收益 30,086,459.25 元，比上年同期增加 11,702,541.04 元，增幅 63.66%，主要原因系报告期内公司多项科技课题项目完成验收，其对应的课题经费补贴在报告期内确认为其他收益。7、本期投资收益 58,708,978.27 元，比上年同期增加 58,685,178.66 元，增幅 246580.42%，主要原因系报告期内原控股公司张家口海珀尔因增资扩股导致公司丧失其控制权，按照企业会计准则核算要求，不再将其纳入合并范围，对该公司投资按照公允价值计量，由此产生投资收益 63,458,158.25 元(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 549,412,886.73 368,336,923.37 49.16%其他业务收入 4,207,114.31 137,017.90 2,970.49%主营业务成本 300,824,622.09 182,967,099.56 64.41%其他业务成本 2,994,222.02 105,235.83 2,745.25%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的比收入的比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%燃料电池动力系统及配件 549,412,886.73 99.24%368,336,923.37 99.96%49.16%其他 4,207,114.31 0.76%137,017.90 0.04%2,970.49%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：-(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 上海申龙 193,245,504.09 34.91%是 2 北汽福田 134,309,998.94 24.26%否 3 宇通客车 100,548,672.76 18.16%是 4 吉利四川商用车有限公司 63,436,248.49 11.46%否 5 中植汽车 16,445,016.45 2.97%否 合计合计 507,985,440.73 91.76%-17 注：1、报告期内公司客户北汽福田汽车股份有限公司诸城汽车厂、北汽福田汽车股份有限公司北京欧辉客车分公司、北汽福田汽车股份有限公司、北京新能源汽车股份有限公司、北京汽车研究总院有限公司及北汽福田汽车股份有限公司北京配件销售分公司属于同一控制人，根据列报规定对其销售情况进行合并列报。2、报告期内公司客户郑州宇通客车股份有限公司新能源分公司及郑州宇通客车股份有限公司属于同一控制人，根据列报规定对其销售情况进行合并列报。3、报告期内公司客户中植汽车（淳安）有限公司及中植一客成都汽车有限公司属于同一控制人，根据列报规定对其销售情况进行合并列报。(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 石家庄金士顿轴承科技有限公司 43,318,701.36 10.03%否 2 武汉理工新能源有限公司 36,626,907.56 8.48%否 3 浙江纽能新能源科技有限公司 35,551,588.77 8.23%否 4 Johnson Matthey 32,423,539.29 7.51%否 5 丰田通商 24,285,062.80 5.62%否 合计合计 172,205,799.78 39.87%-注：1、报告期内公司供应商丰田通商（天津）有限公司与丰田通商（上海）有限公司属于同一控制人，根据列报规定对其采购情况进行合并列报。2、报告期内公司供应商 Johnson Matthey Fuel Cells 与 JM HK 属于同一控制人，根据列报规定对其采购情况进行合并列报。3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-169,969,745.85-78,539,073.53-116.41%投资活动产生的现金流量净额-163,140,583.82-109,835,475.86-48.53%筹资活动产生的现金流量净额 402,663,862.17 95,666,152.93 320.91%现金流量分析现金流量分析：1、本期经营活动产生的现金流量净额为-169,969,745.85 元，实现的净利润为 45,905,225.63 元，两者差异较大的原因主要系：（1）受新能源汽车行业特有惯例的影响，公司批量订单的交付大部分集中体现在下半年，同时公司高信用等级客户受新能源汽车补贴运营里程限制的影响，导致公司部分项目回款周期相对较长，报告期内公司应收账款同比增加 217,175,526.40 元；（2）报告期内氢燃料电池行业进一步产业化，公司业务规模继续扩大，但产品用部分关键零部件采购周期较长，为保证订单的及时交付，需对长周期物料提前备货，报告期内公司存货同比增加93,192,244.93 元；（3）报告期内公司对供应商议价能力进一步提升，获得了更好的信用政策，报告期内公司应付账款同比增加 93,513,682.26 元。2、本期经营活动产生的现金流量净额-169,969,745.85 元，比去年同期多支出 91,430,672.32 元，主要原因系：（1）公司销售订单持续增长，但产品用部分关键零部件材料供给量有限且采购周期相对较长，为保证订单的及时交付，报告期内原材料等采购现金支出比去年同期增加 77,242,480.74 元；18 （2）为进一步提升公司研发创新能力，并持续提高公司精细化管理水平，报告期内公司积极引进研发、管理等各专业领域人才，报告期内员工薪酬福利现金支出比去年同期增加 30,403,358.47 元。3、本期投资活动产生的现金流量净额-163,140,583.82 元，比去年同期多支出 53,305,107.96 元，主要原因系：为进一步提高公司产品性能，确保产品质量的统一及标准，公司新增一批产品生产专用设备，同时公司下属子公司亿华通动力二期生产线建设用地支付土地出让金等相关费用，报告期内资产性投入支出比去年同期增加 32,058,810.19 元；4、本期筹资活动产生的现金流量净额 402,663,862.17 元，比去年同期增加了 306,997,709.24 元，主要原因系公司报告期内通过定增发行股票获得资金 303,000,144.00 元。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 主要控股子公司：主要控股子公司：1、亿华通动力科技有限公司基本情况：亿华通动力成立于 2016 年 11 月 4 日，注册资本为 12,966.8010 万元，统一社会信用代码91130702MA07XBJT11，住所为张家口市桥东区站前东大街 28 号，主要从事燃料电池动力系统的生产与销售。公司持有其 97.12%股份，报告期内亿华通动力实现营业收入 29