838564_2019_康平铁科_2019年年度报告_2020-04-16.pdf

1 证券代码：证券代码：838564 证券简称：康平铁科证券简称：康平铁科 主办券商：浙商证券主办券商：浙商证券 2019 康平铁科 NEEQ：838564 青岛康平高铁科技股份有限公司 Tsingtao Kampion High-speed Railway Technology Corp.年度报告 2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 8 月，公司取得中车唐山机车车辆有限公司铁路客车零部件技术审查试用证书，标志着公司产品正式进入中车唐山公司，进一步扩大了公司产品的市场占有率。2019 年 5 月，由中车青岛四方股份设计制造的时速 600km/h 高速磁悬浮列车样车正式下线，我司为该样车提供了卫生间、裙板、司机室内装、立罩和横罩等复合材料产品。2020 年 1 月，青岛证监局公示了关于公司进行辅导备案登记的情况，标志着公司迈入了公开发行进入精选层的坚实的第一步。2019 年 12 月，公司通过两化融合管理体系的评定，并成为山东省 2019 年两化融合管理体系贯标试点企业。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2727 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3232 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3333 第九节第九节 行业信息行业信息 .3636 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3737 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4242 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、公司、康平铁科、股份公司、青岛康平 指 青岛康平高铁科技股份有限公司 中迪投资 指 北京中迪投资股份有限公司 吾尔堂 指 青岛吾尔堂文化传播有限公司 中车投资 指 中车股权投资有限公司 南车华盛 指 北京南车华盛创业投资企业（有限合伙）西藏康平 指 西藏康平科技发展有限公司 云心科技 指 北京云心科技发展有限公司 伍石环境 指 北京伍石环境工程有限公司 股东会、股东大会 指 青岛康平高铁科技股份有限公司股东会 公司章程 指 青岛康平高铁科技股份有限公司章程 雅喜路 指 日 本 雅 喜 路 复 合 材 料 株 式 会 社、YASHIRO COMPOSITES CORPORATION，为日本新干线的配套企业 阿尔斯通 指 法国阿尔斯通公司（Alstom Group）中车唐山 指 中车唐山机车车辆有限公司 主机厂商 指 负责轨道交通车辆整车的制造、安装厂商 三会 指 青岛康平高铁科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人郝晨阳、主管会计工作负责人陈薇及会计机构负责人（会计主管人员）陈薇保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。致同会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 客户集中度较高的风险 公司属于轨道交通车辆配套产品制造行业，下游客户主要为各大整车制造企业。客户集中度较高是由下游行业的市场格局所决定的。国内轨道交通车辆市场上，整车新造业务主要集中于中国中车的下属企业；国际轨道交通车辆市场上，整车新造业务主要集中于庞巴迪、阿尔斯通、西门子、中国中车等企业。因下游主机厂商的议价能力较强，可以将主机厂商自身的利润下行压力传导给其上游的配套产品供应商。虽然近年以来公司进行了海外市场等其他市场的业务拓展，但是在短时间内对中国中车下属子公司的销售依赖难以根本解决。产业政策和铁路投资波动风险 国民经济的发展具有周期性的波动特征，轨道交通装备制造业作为国民经济的基础性行业之一，行业发展与国民经济的景气程度有很强的关联性。铁路建设和运营的安全性至关重要，如果铁路建设和铁路运营过程中出现重大交通事故等意外因素，可能会直接影响铁路建设投资的安排和进度，进而对公司的业务发展造成不利影响。根据十三五期间铁路投资规划，预计固定资产投资总额达到 3.5 万亿元到 3.8 万亿元，铁路建设仍将保持较大的投资规模。但是如果国家下调铁路投资规模，会对公司业绩造成不利影响。行业竞争加剧风险 国内主要轨道交通装备企业间同质化的竞争日趋严重，6 对企业如何通过差异化竞争突出市场重围带来挑战，公司与国际领先企业在国际化经营和市场开拓等方面仍存在一定差距，国内市场规模有限，竞争对手逐渐增多，这些因素将对公司在国内市场竞争及企业的产品出口等方面造成一定的影响。随着行业内国内外竞争对手的水平的提高以及技术的不断更新和应用于新的领域，可以预计未来行业的竞争将会愈加多元化、更趋激烈，将对公司经营业绩产生较大的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 青岛康平高铁科技股份有限公司 英文名称及缩写 Tsingtao Kampion High-speed Railway Technology Corp.证券简称 康平铁科 证券代码 838564 法定代表人 郝晨阳 办公地址 青岛市城阳区锦宏东路 33 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 于全全 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 0532-66071789 传真 0532-87807378 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 青岛市城阳区锦宏东路 33 号 邮编：266111 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1992 年 3 月 31 日 挂牌时间 2016 年 8 月 16 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业 C37 铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业 C371铁路运输设备制造 C3714 铁路专用设备及器材、配件制造 C3720城市轨道交通设备制造 主要产品与服务项目 轨道交通用玻璃钢等复合材料产品的研发、生产与销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）163,760,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 无 实际控制人及其一致行动人 郑宽 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91370214163925577N 否 注册地址 山东省青岛市城阳区锦宏东路 33号 否 注册资本 163,760,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 浙商证券 主办券商办公地址 浙江省杭州市江干区五星路 201 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 致同会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 于涛 郭凤 会计师事务所办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 389,541,185.64 452,478,054.12-13.91 毛利率%24.83%24.14%-归属于挂牌公司股东的净利润 41,469,953.80 51,694,426.43-19.78%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 38,158,302.13 49,473,169.13-22.87%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）12.76%15.24%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）11.74%14.58%-基本每股收益 0.25 0.32-19.78%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 728,027,031.69 630,813,029.08 15.41%负债总计 399,485,438.71 292,469,685.31 36.59%归属于挂牌公司股东的净资产 328,541,592.98 338,343,343.77-2.90%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.01 2.07-2.90%资产负债率%（母公司）54.87%46.36%-资产负债率%（合并）-流动比率 1.75 2.04-利息保障倍数-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 120,468,219.68 161,377,805.77-25.35%应收账款周转率 2.58 2.45-存货周转率 1.62 2.11-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%15.02%18.71%-10 营业收入增长率%-13.91%49.67%-净利润增长率%-19.78%13.29%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 163,760,000 163,760,000 0%计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-15,382.63 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）976,980.00 委托他人投资或管理资产的损益 2,386,276.49 持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的交易性金融资产产生的公允价值变动损益 901284.47 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-470,244.40 非经常性损益合计非经常性损益合计 3,778,913.93 所得税影响数 467,262.26 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 3,311,651.67 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、会计数据追溯会计数据追溯调整或重述情况调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司立足于轨道交通领域，专业从事轨道交通车辆配套产品的设计、研发、生产、销售与服务，是轨道交通装备配套产品的主要供应商。采购模式 公司设有采购部负责原材料采购，成本部门负责供应商的选择和评价，并和采购部、质保部及技术部共同组成审核小组对供应商进行现场审核，产品首件验证合格后才可供货。公司会定期对供应商进行评价，并根据供应商相关的多个因素进行考核，将供应商分级，实行优胜劣汰制度。生产模式 公司的主营业务为动车、地铁、城际车等轨道交通车辆内装配套产品的研发、生产、销售及服务，不同车型的设计要求、产品类型、规格型号存在较大差异，主营业务产品存在非标准化、小批量、多品种、短交期、高要求的供货特点，公司采取订单导向型生产模式。公司主营业务产品具有鲜明的定制化特性，需要以客户具体的订单需求为导向进行设计、开发，由生产部根据市场部门提供的销售计划制定生产计划，生产车间根据生产计划组织生产。销售模式 公司市场部负责对国内、国外客户的销售业务，市场部和项目部及时跟踪客户订单完成情况，通过项目管理模式管理合同和订单的质量、成本、交付和服务，确保满足客户需求。公司作为轨道交通车辆设备配套产品制造商，公司销售通过直销模式实现，通过招投标或竞争性谈判获取客户订单，并根据客户的需求进行设计生产。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生较大的变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2019 年，公司围绕当前行业发展的环境及轨道交通行业发展趋势，聚焦 2019 年的经营计划，积极开拓海外市场，同时严格控制成本，加大研发投入，利用自身的优势，获取新的业务机会。报告期末，公司总资产 72,802.7 万元，较上年末增长 15.02%；本报告期实现营业收入 38,954.12 万元，较上年同期降低 13.91%；本报告期实现净利润 4,147.00 万元，较上年同期降低 19.78%。1 1、稳定国内市场，积极开拓海外市场稳定国内市场，积极开拓海外市场 12 2019 年，国内轨道交通市场运行比较平稳，订单稳定，在保持国内市场占有率的前提下，公司积极加强与国外客户的交流和沟通，进一步加大国际业务的拓展力度，提升国际营销能力，进一步提升产品的国际市场份额。随着市场竞争的激烈，产品价格下行压力较大，公司积极应对，采取适当的投标策略，实现公司高质量的发展。2019 年 1 月，公司收到来自 BST 的合格供方资质证书，公司可持续为 BST 提供复合材料产品；承接阿尔斯通的订单也已正式交货；印度客户合作稳定，目前正在洽谈新的订单。当年 8 月，公司取得中车唐山机车车辆有限公司铁路客车零部件技术审查试用证书，标志着公司产品正式进入中车唐山公司，进一步扩大了公司产品的市场占有率。2 2、搭建新的研发平台搭建新的研发平台，提升研发能力，提升研发能力 公司立足自主研发为主，引进、消化、吸收为辅的方式，继续在新产品、新材料、新工艺方面加大研发投入，夯实公司的核心技术。公司以技术创新为动力，以先进制造技术为依托，采用新技术、新工艺，实现以工艺保质量，取得了较好的效果。公司先后承建了青岛市企业技术中心，青岛市重点工程实验室等，搭建了行业比较先进的技术研发平台，聚集了一批经验丰富的行业专家，组建了一支务实的研发队伍，积极开展与研究院、复合材料企业、主机厂等的合作，实现资源共享，合作共赢。公司的重点研发领域为轨道交通用复合材料。从早期的聚酯玻璃钢，延伸至现在的酚醛玻璃钢，碳纤维复合板，环氧预浸料蜂窝三明治结构，酚醛发泡板和 PIR 板等，今年公司还将研发重点放在复合材料工艺成型以及工艺工序的自动化上。目前公司已与中车工业研究院有限公司签署科研合作框架协议，重点研发复合材料产品在中车轨道交通装备领域的应用；与东华大学合作，共同研发包括碳纤维材料在轨道交通装备上的应用、预浸料与纸蜂窝复合成型工艺等新材料、新技术。3 3、强化售后服务，布局维保市场、强化售后服务，布局维保市场 随着近几年国家高速铁路和城际车辆的快速发展，在运行车辆逐渐增多，铁路总公司和主机厂对供应商产品的售后服务要求会越来越高，以保障车辆的安全稳定运行。早期运行的车辆近几年也逐步进入维修期，针对客户的要求和期望，公司不仅会定期走访客户，对服务质量进行评估，也建立了快速服务响应机制，在全国多个城市设立售后服务站，对客户的要求及时解决，快速反馈，形成闭环。公司也在进一步探讨和业主合作的模式，深度挖掘轨道交通装备的高级修市场。4 4、聚焦聚焦企业管理企业管理，提质增效，提质增效 结合公司战略发展需要，继续优化企业的组织结构与管理模式；多钟用工方式相结合，持续挖掘降本增效的潜能；引进积分制，提高员工工作积极性；提升产品设计和工艺水平，从根本上保障产品的质量；加强产品质量过程管控，提升质量管理水平；强化项目管理制，加强生产计划的执行情况，以保障交货及时率。(二二)行业情况行业情况 随着经济的不断发展和城市建设的持续提升，轨道交通作为方便快捷、绿色环保的出行方式，受到世界各国的青睐。依据近年来全球主要经济体和众多发展中国家公布的轨道交通发展规划，轨道交通行业持续保持相对稳健的发展势头。13 1 1、新线投产里程快速增长，车辆设备需求稳步提升新线投产里程快速增长，车辆设备需求稳步提升 2019 年，投产铁路新线 8489 公里，其中高铁 5474 公里。截至 2019 年年底，全国铁路营业里程达到 13.9 万公里以上，其中高铁 3.5 万公里，投资超过中长期铁路网规划预期和铁路总公司 2019 年的发展规划，铁路投资稳健增长。2 2、铁路固定资产投资维持高位、铁路固定资产投资维持高位 2019 年铁路投资任务全面完成。全国铁路固定资产投资完成 8029 亿元，其中国家铁路完成 7511 亿元。预计十三五期间，铁路固定资产投资将稳定在 8000 亿左右，对应机车车辆投资也将保持同样态势。金融危机后，为对冲经济下滑，高铁建设大规模展开，整体铁路基建投资大幅加码。09 年后基本维持在6000-8000 亿的水平。考虑到每年新增的高铁线路投产里程，未来高铁网络的进一步完善，将对高铁车辆产生更高的需求，因此高铁动车等机车车辆购置仍会稳步增长。3 3、城际铁路带动车辆需求增加、城际铁路带动车辆需求增加 随着城镇化发展，城际车在有效连接大中城市与中心城镇、服务通勤方面呈现出巨大的作用。京津冀、长江三角洲、珠江三角洲三大城市群基本建成城际交通网络，其他相邻核心城市之间、核心城市与周边节点城市之间也需要城际铁路支撑城市的发展，与之带来的车辆需求快速增长。4 4、高铁提速带来车辆密度提升、高铁提速带来车辆密度提升 高铁提速是未来的大趋势,我国高铁速度方面一直相对保守,大量设计时速 350 公里的线路运行速度仅为 300 公里甚至是 250 公里。高铁提速有助于车辆密度提升,随着车辆密度提升,车辆需求有望增加,铁总的招标量将重回高位。预计至 2020 年高铁动车组密度有望从目前 0.94 辆/公里提升至 1 辆/公里。5 5、保有量稳步增长，后市场空间打开、保有量稳步增长，后市场空间打开 3 级以上检修铁总招标中称为高级修，目前动车组高级修招标已经步入常态化，每年进行两次高级修项目招标。虽然铁总在降成本的压力下，正在推进检修项目自主化，一二级检修已经基本由铁总各机务段完成，从近几年的招标情况来看，铁总自身承接的三级修车辆在快速增加，但中车和铁总两者分工各有侧重，四五级检修还必须由中车来承担，未来几年四五级检修将进入快速增长期。6 6、城轨运营里程快速增长，在建里程维持高位、城轨运营里程快速增长，在建里程维持高位 “十二五”期间我国城市轨交交通建设大部分集中在一、二线城市，随着三四线城市经济快速发展，汽车保有量快速提升，交通拥堵问题日益严重，对应城市轨道交通需求逐步显现。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期14 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%初金额变动比例初金额变动比例%货币资金 99,983,405.63 13.73%85,912,090.95 13.62%16.38%应收票据 55,309,007.64 7.60%27,684,140.35 4.39%99.79%应收账款 111,342,630.92 15.29%190,403,158.46 30.18%-41.52%存货 210,330,111.60 28.89%151,266,072.17 23.98%39.05%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 30,562,208.67 4.20%35,521,967.45 5.63%-13.96%在建工程 短期借款 长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、本期货币资金增加 16.38%，应收票据增加 99.79%，是公司持续加大回款力度，尤其在 12 月收到货币资金 1.22 亿元、银行及商业汇票 3245 万元所致。2、本期存货增加 39.05%，是由于第四季度根据订单完成交付的发出商品较上期增长 40%所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 389,541,185.64-452,478,054.12-13.91%营业成本 292,836,257.49 75.17%343,254,750.04 75.86%-14.69%毛利率 24.83%-24.14%-销售费用 12,480,897.54 3.20%9,533,560.77 2.11%30.92%管理费用 21,484,002.94 5.52%20,049,130.40 4.43%7.16%研发费用 21,222,963.79 5.45%19,535,633.40 4.32%8.64%财务费用-355,389.82-0.09%-383,400.40-0.08%7.31%信用减值损失 3,335,049.18 0.86%0.00 0.00%0.00%资产减值损失-423,191.77-0.11%-1,232,199.11-0.27%65.66%其他收益 1,079,553.71 0.28%873,448.00 0.19%23.60%投资收益 2,386,276.49 0.61%1,429,121.32 0.32%66.98%公允价值变动收益 901,284.47 0.23%0.00 0.00%0.00%资产处置收益-9,678.40 0.00%354,668.10 0.08%-102.73%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%营业利润 47,176,520.98 12.11%57,017,571.17 12.60%-17.26%营业外收入 945.64 0.00%0.03 0.00%3,152,033.33%营业外支出 579,467.98 0.15%43,993.57 0.01%1,217.17%净利润 41,469,953.80 10.65%51,694,426.43 11.42%-19.78%15 项目重大变动原因项目重大变动原因：1.本期营业收入较上期减少13.91%，主要是本期动车订单减少带来的动车收入较上期减少14.33%所致。2.本期销售费用较上期增加 30.92%，主要是外地项目增多导致运费较上期增加 80%，另检修服务部并入售后导致的人员成本增加所致。3.本期资产减值损失较上期增加 65.66%，主要是因为回款较好，应收账款减少导致坏账准备减少所致。4.本期其他收益较上期增加 23.60%，是本期收到较多的政府补助所致。5、本期投资收益较上期增加 66.98%，是本期在回款资金较好的情况下充分利用闲置资金做银行理财所致。6、本期资产处置收益较上期减少 102.73%，是由于本期无大额资产处置。7、本期营业外支出较上期增加 1217.17%，主要是本期预计发生劳动赔偿 30 万元所致。8、本期净利润较上期减少 19.78%，是因为本期收入减少 13.91%而导致利润降低。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 389,274,294.62 451,880,569.84-13.85%其他业务收入 266,891.02 597,484.28-55.33%主营业务成本 292,836,257.49 343,254,750.04-14.69%其他业务成本 0 0 0%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额同期金额 变动比例变动比例%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%国内市场 382,731,414.17 98.32%430,223,840.55 95.21%-11.04%国际市场 6,542,880.45 1.68%21,656,729.29 4.79%-69.79%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：本期动车产品和城轨产品比例较上期基本持平，出口订单减少导致海外市场收入较上期有所下降。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中车青岛四方机车车辆股份有限公司 195,218,804.75 50.26%是 2 中车物流有限公司 56,482,094.52 14.54%是 3 青岛四方庞巴迪铁路运输设备有限公司 43,744,639.29 11.26%是 4 中车南京浦镇车辆有限公司 17,917,233.55 4.61%是 5 中车广东轨道交通车辆有限公司 12,826,677.99 3.30%是 16 合计合计 83.97%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 青岛富川机械设备有限公司 25,777,305.49 9.23%否 2 青岛亿鑫轨道交通科技有限公司 21,680,564.05 7.76%否 3 青岛铁甲轨道交通有限公司 19,295,464.26 6.91%否 4 青岛鼎盛通顺轨道车辆装备有限公司 17,630,126.61 6.31%否 5 青岛鸿裕吉轨道交通装备有限公司 13,727,193.21 4.91%否 合计合计 35.12%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 120,468,219.68 161,377,805.77-25.35%投资活动产生的现金流量净额-43,925,800.47-117,550,192.06 62.63%筹资活动产生的现金流量净额-50,765,600.00-32,752,000.00-55.00%现金流量分析现金流量分析：1、本期经营活动产品的现金流量净额较上期减少 25.35%，主要是因为随本期销售收入比上期减少 6300万元，从而导致销售商品收到的现金减少所致。2、本期投资活动产品的现金流量净额较上期增加 62.63%，主要是由于本期回款较好带来较多的闲置资金做银行理财所致。3、本期筹资活动产品的现金流量净额较上期减少 55%，主要是由于本期分配股利较上期增加 1801.36 万元所致。4.4.投资状况分析投资状况分析 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 报告期内无新增的控股子公司和参股公司。2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 5.5.研发情况研发情况 1.1.研发研发支出情况：支出情况：项目项目 本期金额本期金额/比例比例 上期金额上期金额/比例比例 研发支出金额 21,222,963.79 19,535,633.40 研发支出占营业收入的比例 5.45%4.32%研发支出中资本化的比例 0.00%0.00%17 2.2.研发研发人员情况：人员情况：教育程度教育程度 期初人数期初人数 期末人数期末人数 博士 0 0 硕士 5 15 本科以下 120 115 研发人员总计 125 130 研发人员占员工总量的比例 16.34%16.97%3.3.专利情况专利情况：项目项目 本期数量本期数量 上期上期数量数量 公司拥有的专利数量 18 18 公司拥有的发明专利数量 1 0 4.4.研发项目情况：研发项目情况：报告期内研发投入 2,122 万元，占营业收入 5.45%。本期公司的研发项目涉及到轻质 RTM 成型工艺研发、乙烯基过渡酚醛玻璃钢成型工艺研发、复合材料行李架托架产品的设计研发等。报告期内有研发项目 10 个。通过项目研发，提高了产品性能并使产品向轻量化发展，产品结构更加丰富，提升了公司竞争能力。6.6.审计情况审计情况 1.1.非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 2.2.关键审计事项说明关键审计事项说明：关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。（一）应收账款坏账准备的计提（一）应收账款坏账准备的计提 相关信息披露详见财务报表附注三、7、9、23 及附注五、4。1、事项描述、事项描述 于 2019 年 12 月 31 日，康平铁科财务报表中应收账款账面余额为 11,946.74 万元，坏账准备余额为812.47 万元，应收账款账面价值为 11,134.27 万元，账面价值占财务报表资产总额的 15.29%。自 2019 年 1 月 1 日开始，康平铁科执行新金融工具准则。康平铁科管理层（以下简称管理层）参考历史信用损失经验，结合当前状况及对未来经济情况的预测，计算应收账款的预期信用损失。由于应收账款不能按期收回或无法收回而发生坏账对财务报表影响重大，且在评估预期信用损失时需要管理层做出重大会计估计和判断，考虑所有合理且有依据的信息，包括客户历史还款情况、信用状况、行业情况及前瞻性信息，因此我们将应收账款坏账准备的计提确定为关键审计事项。2、审计应对、审计应对 我们对应收账款坏账准备的计提执行了以下程序：（1）了解及评价了管理层复核、评估和确定应收账款减值的内部控制的设计有效性，并测试了关键控制运行的有效性，包括有关识别信用风险显著增加、已发生信用减值的项目及其客观证据、划分信用风险组合和计算预期信用损失的控制；（2）分析应收账款坏账准备会计估计的合理性，包括确定应收账款组合的依据和单独计提坏账准备的判断等；（3）通过考虑历史上同类应收账款组合的实际发生的信用损失情况，结合客户信用和市场条件等18 因素，评估管理层将应收账款划分为若干组合进行减值评估的方法和计算是否适当；（4）选取样本检查了管理层编制的预期信用损失分析表的准确性，并根据康平铁科会计政策，重新计算应确认的预期信用损失金额；（5）向重要的客户执行了函证程序，并结合期后回款的检查程序，评价了管理层坏账准备计提的准确性。（二）收入确（二）收入确认认 相关信息披露详见财务报表附注三、19 及附注五、29。1、事项描述、事项描述 康平铁科的主营业务为制造并销售高铁、动车的配套设备，于 2019 年度实现的营业收入分别为38,954.12 万元。我们着重关注销售收入的真实性和截止性。考虑到销售收入对公司财务报告存在重大影响，销售收入确认时点可能存在时间性差异和销售收入作为康平铁科关键业务考核指标之一存在舞弊风险，且存在期末己发货但根据协议约定存放于客户处但未实际售出的存货，因此我们将销售收入的真实性和截止性的审计确定为 2019 年度的关键审计事项。2、审计应对、审计应对 2019 年度财务报表审计中，我们对收入确认实施的审计程序主要包括：（1）了解和评价了管理层对收入确认相关内部控制的设计，测试了关键控制运行的有效性；（2）通过审阅销售合同及与管理层的访谈，了解和评估了康平铁科的收入确认政策是否符合企业会计准则的规定且得到一贯地执行；（3）对国内销售收入，选取交易样本，检查了与收入确认相关的支持性文件，包括销售合同、订单、发货单及签收记录、销售发票、收款记录等；（4）对出口销售收入，核查了出口销售记录，核对相关出口合同、销售发票、出口报关单、货运提单、收款凭证等资料与单据；通过中国电子口岸卡，查询“中国电子口岸出口收汇联网核查系统”，获取当期产品出口报关单相关信息；与账面确认出口收入金额进行了对比；（5）对临近资产负债表日前后的交易样本执行了测试，以判断是否计入正确的会计期间；（6）向重要客户执行了函证、实地走访等程序，核实了营业收入的真实性、准确性和交易实质；（7）针对年末存放于客户场所但未售出的存货，选取样本执行了函证程序。7.7.会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （一）会计政策变更 1、财政部于 2019 年 4 月 30 日发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号），2018 年 6 月 15 日发布的财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）同时废止。根据该通知，本公司对财务报表格式进行了以下修订：资产负债表，将“应收票据及应收账款”行项目拆分为“应收票据”及“应收账款”；将“应付票据及应付账款”行项目拆分为“应付票据”及“应付账款”。本公司对可比期间的比较数据按照财会20196 号文进行调整。财务报表格式的修订对本公司财务状况和经营成果无重大影响。2、新金融工具准则 财政部于 2017 年颁布了企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量（修订）、企业会计准19 则第 23 号金融资产转移（修订）、企业会计准则第 24 号套期会计（修订）及企业会计准则第 37 号金融工具列报（修订）（统称“新金融工具准则”），本公司对会计政策相关内容进行了调整。变更后的会计政策参见附注三、7。新金融工具准则要求根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划分为以下三类：（1）以摊余成本计量的金融资产；（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。混合合同包含的主合同属于金融资产的，不应从该混合合同中分拆嵌入衍生工具，而应当将该混合合同作为一个整体适用金融资产分类的相关规定。采用新金融工具准则对本公司金融负债的会计政策并无重大影响。2019 年 1 月 1 日，本公司没有将任何金融资产或金融负债指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或金融负债，也没有撤销之前的指定。新金融工具准则以“预期信用损失法”替代了原金融工具准则规定的、根据实际已发生减值损失确认减值准备的方法。“预期信用损失法”模型要求持续评估金融资产的信用风险，因此在新金融工具准则下，本公司信用损失的确认时点早于原金融工具准则。本公司以预期信用损失为基础，对下列项目进行减值会计处理并确认损失准备：以摊余成本计量的金融资产；以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的应收款项和债权投资；租赁应收款；财务担保合同（以公允价值计量且其变动计入当期损益、金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的除外）。本公司按照新金融工具准则的规定，除某些特定情形外，对金融工具的分类和计量（含减值）进行追溯调整，将金融工具原账面价值和在新金融工具准则施行日（即 2019 年 1 月 1 日）的新账面价值之间的差额计入 2019 年年初留存收益或其他综合收益。同时，本公司未对比较财务报表数据进行调整。于 2019 年 1 月 1 日，金融资产按照原金融工具准则和新金融工具准则的规定进行分类和计量的结果对比如下：原金融工具准则原金融工具准则 新金融工具准则新金融工具准则 项项 目目 类别类别 账面价值账面价值 项项 目