834065_2019_合凯电气_2019年年度报告_2020-04-26.pdf

1 2019 年 度 报 告 合凯电气 NEEQ:834065 安徽合凯电气科技股份有限公司 ANHUI HEKAI ELECTRIC TECHNOLOGY CO.,LTD.2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 我公司参与的由中国电力科学研究院牵头、多家国网公司和国内多所知名大学共同研我公司参与的由中国电力科学研究院牵头、多家国网公司和国内多所知名大学共同研究完成的“多源协同的主动配电网运行可靠性提升关键技术、设备及工程应用”项目获得究完成的“多源协同的主动配电网运行可靠性提升关键技术、设备及工程应用”项目获得20192019 年度中国电力科学技术进步一等奖。年度中国电力科学技术进步一等奖。热烈祝贺我公司获得热烈祝贺我公司获得 20192019 年度中国电力科学技术进步一等奖年度中国电力科学技术进步一等奖 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项.2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2828 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3030 第九节第九节 行业信息行业信息.3232 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3333 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3737 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 合凯电气、股份公司、公司 指 安徽合凯电气科技股份有限公司 国科电力、有限公司 指 安徽国科电力设备有限公司(股改变更为合凯电气)合凯科技 指 上海合凯电气科技有限公司 安锐电气 指 安徽安锐电气科技有限公司 霍山安格 指 霍山安格投资中心(有限合伙)合肥安凯 指 合肥安凯技研管理中心（有限合伙）国科新能源 指 合肥市国科新能源有限公司 主办券商、国泰君安 指 国泰君安证券股份有限公司 亚太、会计师事务所、审计机构 指 亚太（集团）会计师事务所(特殊普通合伙)股东大会 指 股份公司股东大会 董事会 指 股份公司/有限公司董事会 监事会 指 股份公司/有限公司监事会 三会 指 股东(大)会、董事会和监事会 高级管理人员 指 股份公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 公司章程 指 安徽合凯电气科技股份有限公司创立大会暨2015年第一次临时股东大会股通过的安徽合凯电气科技股份有限公司章程 中石油 指 中国石油天然气股份有限公司 中石化 指 中国石油化工集团公司 中海油 指 中国海洋石油总公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人郭耀华、主管会计工作负责人卢龙生 及会计机构负责人（会计主管人员）杭保平保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。亚太(集团)会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 行业竞争的风险 公司属于输配电设备生产企业,细分于电能质量治理及连续供电领域,产品可分为故障防控、连续供电、电能质量治理、电网节能四大系列。业内同时具备以上四大系列产品的企业较少,分散经营的企业较多、规模较小,行业集中度低,其中故障防控、电能质量治理系列的产品竞争比较激烈。公司虽然在连续供电、电网节能领域具有较强的技术研发能力,在行业竞争中占据技术先机,但是如果公司在技术创新和产品生产规模方面不能保持领先优势,则存在被模仿和复制进而引起竞争加剧的风险。技术更新换代的风险 输配电设备行业综合了电力、电能、动力、电子、控制等多门学科,尽管公司拥有多项专利,以及高素质的研发队伍,但随着技术市场的不断变化和升级,公司能否保持技术持续进步、不断满足客户的需求变化是决定企业核心竞争力的重要因素。未来随着电力电子器件的逐渐升级和各种方案的进步优化,不排除存在技术替代的可能性。因此,公司面临着技术更新换代的风险。人力资源流失风险 公司是高新技术企业,拥有稳定、高素质的人才队伍对公司的发展壮大至关重要。随着行业竞争格局的不断演化,对人才,特别是核心技术人员的争夺必将日趋激烈;随着公司经营规模的增长,也需要补充技术、管理和营销方面的人才。因此,企业应该不断完善人才激励机制,吸引和留住人才,否则公司将会面临人力资源流失的风险。6 实际控制人不当控制的风险 公司实际控制人为郭耀华,直接持有公司 62.3889%的股权，通过持有霍山安格38.326%的股份,控制公司 5.3231%的股权，通过持有合肥安凯 68.194%的股份,控制公司 9.4714%的股权，郭耀华合计控制公司 77.1834%的股权，是公司的控股股东且担任公司的董事长。因此,郭耀华对公司的重大决策、日常生产经营、内部管理与监督上均可施予重大影响。虽然公司通过制定“三会”议事规则、关联交易管理规定、重大决策事项管理制度等,进一步完善了公司治理结构,对公司实际控制人的相关行为进行约束,但公司的实际控制人仍可利用其对公司的实际控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,有可能损害公司和中小股东的利益。税收政策的风险 公司为高新技术企业,执行 15%的所得税优惠税率。根据合肥市科学技术局“关于组织开展合肥市高新技术企业认定工作的通知”精神,2017 年通过认定和复审的高新技术企业,按照认定办法规定,2020 年均需重新认定。高新技术企业税收优惠政策对公司的经营业绩有着较大影响,如果公司不再享受上述的优惠政策,公司将面临着税收加重的负担,影响未来年度的盈利能力。原材料价格波动的风险 原材料价格波动的风险。公司的主要原材料包括市场化程度较成熟的控制板、元器件及电力设备零配件。公司采用“按月备料+销售订单”安排生产,采购呈现较小额、多次的特点,如果未来原材料价格出现短期剧烈波动,将对公司业绩造成一定程度的影响。货款结算方式中应收款项比重较大带来的风险 2019 年 12 月 31 日公司应收票据及应收账款:6972.75 万元,占同期期末资产的比重为 55.89%。报告期末公司应收账款结构良好,发生坏账的可能性较小,但是占资产比重较高,而应收票据在回收时间及回收数额上存在一定的不确定性,一旦发生大额坏账,将对公司经营产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 安徽合凯电气科技股份有限公司 英文名称及缩写 ANHUI HEKAI ELECTRIC TECHNOLOGY CO.,LTD 证券简称 合凯电气 证券代码 834065 法定代表人 郭耀华 办公地址 安徽省合肥市长丰县双凤经济开发区双凤路北 28 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 卢龙生 职务 董事会秘书、财务总监 电话 0551-65684721 传真 0551-65684721 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 安徽省合肥市长丰县双凤工业区金华路 28 号 邮编 231131 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 安徽省合肥市长丰县双凤工业区金华路 28 号 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 11 月 28 日 挂牌时间 2015 年 11 月 24 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C38 电气机械和器材制造业-C382 输配电及控制设备制造-C3829 其他输配电及控制设备制造 主要产品与服务项目 从事中高压电力系统中故障防控、电能质量治理、连续供电 和电网节能技术研究开发及相关产品的生产与销售 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）36,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 郭耀华 实际控制人及其一致行动人 郭耀华 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91340100795098995R 否 注册地址 安徽省合肥市长丰县双凤经济开发区双凤路北 28 号 否 注册资本 36,000,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 国泰君安 主办券商办公地址 上海市静安区新闸路 669 号博华广场 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 亚太(集团)会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 曾玉、王骏 会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号院 1 号楼(B2)座 301 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 213,080,045.03 177,304,357.17 20.18%毛利率%68.25%62.27%-归属于挂牌公司股东的净利润 26,208,668.69 16,927,399.01 54.83%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 21,359,390.02 13,798,962.56 54.79%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）33.68%27.09%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）27.45%22.08%-基本每股收益 0.73 0.47 55.32%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 124,758,640.94 116,911,884.59 6.71%负债总计 47,515,884.95 52,197,797.29-8.97%归属于挂牌公司股东的净资产 77,242,755.99 64,714,087.30 19.36%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.15 1.80 19.44%资产负债率%（母公司）26.12%33.22%-资产负债率%（合并）38.09%44.65%-流动比率 223.25%184.47%-利息保障倍数 30.68 19.73-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 5,328,088.35 10,318,015.48-48.36%应收账款周转率 414.32%431.74%-存货周转率 265.73%308.40%-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%6.71%25.83%-营业收入增长率%20.18%28.73%-净利润增长率%54.83%62.05%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 36,000,000 36,000,000 0.00%计入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-179,283.23 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）5,794,296.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 90,020.96 非经常性损益合计非经常性损益合计 5,705,033.73 所得税影响数 855,755.06 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 4,849,278.67 七、补充财务补充财务指标指标 适用不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）11 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 56,997,397.61 应收票据 12,965,981.94 应收账款 44,031,415.67 应付票据及应付账款 15,472,246.32 应付票据 应付账款 15,472,246.32 本公司根据财政部关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知(财会20196 号)、关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知(财会201916 号)和企业会计准则的要求编制 2019 年度财务报表，此项会计政策变更采用追溯调整法。12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司是一家专业从事中高压电力系统中故障防控、电能质量治理、连续供电和电网节能技术研究开发及相关产品的生产与销售的高新技术企业。公司以磁能均化快速驱动技术、快速监测控制技术为核心，解决电力系统中过电压和过电流的问题，公司建立了多元化的技术研发平台并在相关技术领域已取得较大突破。公司与清华大学、国家电网北京电力公司合作参与国家高技术研究发展计划（863 计划）中关于“主动配电网关键技术研究及示范”课题；应用于宁夏电网的“基于快速涡流驱动及短路识别的电网运行控制技术”被列入国家发改委国家重点节能低碳技术推广目录（2014 年本节能部分）。公司与上海交通大学、安徽大学等高校在电能质量、连续供电等技术领域建立了产学研平台。目前，公司拥有发明专利 11 项、实用新型专利 55 项、软件著作权 10 项、注册商标权 195 件、著名商标 1 件、外观专利 3项。公司的产品主要包括中高压电力系统中故障防控、电网节能、电能质量、连续供电四大系列配电控制设备装置。公司产品主要面向输配电领域中的国家电网或地方电网，电力成套设备制造企业及发电企业和用电规模较大的大型工业企业，为终端用户提供过电压、过电流故障防控，确保电网的连续性供电，保障其电能质量。公司客户类型为发电、供电、用电用户，主要客户群体为国家电网供、配电系统及石油、化工、冶金、水泥、钢铁、煤炭等行业。目前，这些行业中有 30%以上的企业都使用了“上合凯”、“SHK”品牌的产品，产品覆盖全国近三十个省市、自治区、直辖市。公司通过销售部门及代理商对客户销售，技术部门在销售过程中对项目进行技术策划、提供技术设计方案并到现场进行技术指导、产品售后服务等支持，公司通过为客户提供故障防控、连续供电、电能质量治理、电网节能系列产品从而获取收入、利润、现金流。（一）生产模式 公司采用“以销定产”的生产方式。电力控制设备属于非标产品，产品应用环境、电压高低、电流大小、技术参数、达到的目标等差异较大，因此公司主要根据终端客户的需求小批量、定制化生产。公司生产工序包括控制器设计、焊接、系统集成，电力控制设备的设计、生产、软硬件的集合及产品检测等过程。为降低运营成本、提高工作效率，公司将非核心的生产流程以外协方式（委外加工）并由公司支付一定费用的方式完成，如，柜体设计及售后服务中的安装及调试。（二）销售模式 公司采取直销与代销相结合的销售模式。直销模式：公司通过直接向终端用户提供故障防控、连续供电、电能质量治理、电网节能系列产品及用电系统整体解决方案，并采取主动营销及招投标等方式获取订单。公司设置国网销售事业部专项服务国家电网及各地方电网；大项目部专项服务国内外大型工矿企业，如，中石化；区域销售事业部负责国内各销售大区的相关业务，公司在每个销售区域设立区域销售经理，区域经理在当地具有一定的行业人脉资源，可以直接寻找项目机会或者与其他能带来客户资源的相关人员合作，公司的技术团队会配合区域经理提供技术支持来达成销售目标。公司给予区域经理以及能带来客户资源的相关合作人员相应的奖励，从而能够提升销售人员的积极性，扩大销售规模。代销模式：公司成立了商务部负责与电力控制成套设备中间商（代理商）的对接，通过代理模式实现公司产品销售的目标。（三）盈利模式 公司通过对终端客户电力质量问题进行现场分析，结合公司核心技术优势及积累的经验，研发、制造相关电力设备并最终将其应用于终端客户获取经济收益。13 公司的商业模式清晰，具有可持续性。不存在影响公司可持续经营能力的情况。从运营记录方面分析，公司报告期内主营业务明确，客户资信优良并且稳定，产品具有较高的毛利率，能为公司带来持续的销售收入，经营性现金获利能力较好，保证了公司持续经营能力。从业务发展方面分析，国家对产业升级及制造业的改造，对节能减排，绿色生产的支持均为电能质量治理领域带来市场增长的机会。通过公司多年持续的研发投入、结合市场发展趋势和公司业务规划，不断推出新的解决方案，公司 2019 年实现营业收入 2.13 亿。同比增长 20.18%，公司的收入规模保持良好的发展势头。报告期内，公司的商业模式较上期未发生变化。报告期后至报告披露日,公司的商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司营业收入 213,080,045.03 元，比上年同期增长 20.18%。公司继续保持新客户开拓，保持老客户满意度；公司按计划推进业务发展。报告期内公司新增销售订单百万元大客户约 20 家，历年来新客户数量开拓最高的一年，其中故障防控节节能类系列产品业务领域突破 12 家，利用对行业前瞻性的布局和公司行业专业能力，抓住了故障防控节能系列产品销售市场的新机遇。报告期内，公司战略加快电网节能类系列产品业务，围绕“SHK 合凯”品牌，打造向供电、输电、用电企业提供故障防控、连续供电、电能质量治理、电网节能系列产品及一体化整体解决方案的服务商。2019 年实现连续供电系列产品收入 44,160,631.36 元，连续供电系列产品收入实现了实质性突破。报告期内公司实现归属于挂牌公司股东的净利润 26,208,668.69 元，比上年同期增长 54.83%。报告期内主营业务收入增加，成本费用控制有效，经济效益显著提升。报告期内经营活动产生的现金流量净额为 5,328,088.35 元，去年同期 10,318,015.48 元，比上年同期下降 48.36%。其中销售商品、提供劳务收到的现金比上年同期增加 63,223,014.84 元，公司进一步加强应收账款管理,加速资金回笼。报告期内，公司继续专注于电力保护设备市场营销和售后服务领域；继续加大研发投入，同时加快推进连续供电系列产品；公司内控体系完善，治理机制健全；运营良好，管理团队和核心人员稳定。公司管理层认为公司具备良好的持续经营能力，业绩将会进一步提升。14 (二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 3,849,684.56 3.09%11,429,230.45 9.78%-66.32%应收票据 20,351,277.62 16.31%12,965,981.94 11.09%56.96%应收账款 49,376,228.35 39.58%44,031,415.67 37.66%12.14%存货 27,718,728.43 22.22%23,204,918.90 19.85%19.45%投资性房地产 长期股权投资 固定资产 13,830,499.87 11.09%15,742,178.13 13.46%-12.14%在建工程 短期借款 10,000,000.00 8.02%15,000,000.00 12.83%-33.33%长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金科目：本期期末金额3,849,684.56元与上年期末相比较下降了66.32%，主要原因为：1.报告期内公司归还工商银行贷款500万元;2.公司本期货款收到的承兑汇票较多；以上综合因素导致报告期末公司货币资金余额的减少。2.应收票据科目:本期期末金额20,351,277.62元与上年期末相比较上涨56.96%，主要原因为：报告期内随着公司销售额增加,客户支付的承兑汇票增加,截至报告期末,应收票据均为电子银行承兑汇票,导致报告期末公司应收票据余额的增加。3.短期借款科目：本期期末金额10,000,000.00元与上年期末相比较下降33.33%，主要原因为：报告期内公司归还了向工商银行贷款500万元，进而导致报告期末公司短期借款余额减少。4.报告期末，公司流动比率、资产负债率（合并）分别为 223.25%、38.09%，公司资产状况良好，不存在重大减值风险，同时资产负债率低，偿债能力较强，公司对流动负债的支付不会影响公司的经营净现金流。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%营业收入 213,080,045.03-177,304,357.17-20.18%营业成本 67,660,746.91 31.75%66,893,624.34 37.73%1.15%毛利率 68.25%-62.27%-销售费用 90,891,101.27 42.66%64,474,964.85 36.36%40.97%管理费用 9,320,251.5 4.37%9,655,709.09 5.45%-3.78%研发费用 18,888,926.16 8.86%17,665,048.68 9.96%6.93%财务费用 972,707.31 0.46%970,223.50 0.55%0.26%15 信用减值损失-111,207.23-0.05%-100%资产减值损失 0.00 -1,347,406.48-0.76%100%其他收益 5,794,296.00 2.72%3,677,819.00 2.07%57.55%投资收益 180,472.15 0.08%180,000.00 0.10%0.26%公允价值变动收益 0 0 资产处置收益 0 0 汇兑收益 0 0 营业利润 29,539,614.20 13.86%18,515,335.47 10.44%59.54%营业外收入 122,411.30 0.06%9,602.08 0.01%1,174.84%营业外支出 211,673.57 0.10%6,933.64 0.00%2,952.85%净利润 26,208,668.69 12.30%16,927,399.01 9.55%54.83%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.销售费用科目：本年度销售费用金额为90,891,101.27元，与上年同期相比较上涨40.97%，主要原因为：公司销售业务报告期内较大规模增加，主要销售产品为价值较高，专业性能较强的产品，因此公司需要聘请专业的技术专家进行技术服务、技术资料材料制作，参与客户招投标，中标后支付一定的中标服务费用，根据产品的特性需要货到现场安装调试等服务，因此引起销售服务费用及资料材料费用较去年同期大幅度增加，进而导致销售费用较去年同期有所上涨。2.其他收益科目:本年度其他收益金额为5,794,296.00元,与上年同期相比较上涨了57.55%,主要原因为:公司报告年度获得了政府补助项目收益较多,三重一扶高新技术企业成长100万元,上海张江高新技术产业项目260万元,因此引起其他收益较去年同期大幅度增加,进而导致其他收益较去年同期有所上涨。3.营业利润、净利润科目：本年度营业利润金额为29,539,614.20元，与上年同期相比较上涨59.54%；净利润本年度金额为26,208,668.69元，与上年同期相比较上涨54.83%，主要原因为：1.随着新产品市场的不断扩张及市场需求量增加，公司本年新产品销售较去年同期上涨了54.23%;2.新产品销售毛利较高,进而导致公司营业利润增加;3.公司对管理费用进行有效控制，较去年同期有所下降；4.公司获得了政府补助项目较多，以上综合因素导致营业利润、净利润科目较去年同期有所上涨。4.营业外收入科目:本年度营业外收入金额为122,411.30元,与上年同期相比较上涨1174.84%,主要原因为:报告期公司处置了废品收入39,351元，收到退回的医疗失业费63,125.82元,导致营业外收入较去年同期有所上涨。5.营业外支出科目：本年度营业外支出金额 211,673.57 元，与上年同期相比较上涨 2952.85%，主要原因为：公司 2019 年报废产品升级材料，导致营业外支出较去年同期有所上涨。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 213,080,045.03 177,304,357.17 20.18%其他业务收入 0 0 主营业务成本 67,660,746.91 66,893,624.34 1.15%其他业务成本 0 0 按产品分类分析按产品分类分析：适用不适用 16 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入收入的比的比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%故障防控系列产品 101,050,231.44 47.42%103,691,833.89 58.48%-2.55%电能质量系列产品 2,090,205.86 0.98%1,620,096.67 0.91%29.02%连续供电系列产品 44,160,631.36 20.72%20,288,322.97 11.44%117.67%电网节能系列产品 65,778,976.37 30.87%51,704,103.64 29.16%27.22%合计 213,080,045.03 100.00%177,304,357.17 100.00%20.18%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与本期与上年同上年同期金额期金额变动比变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比重比重%东北大区 22,271,670.15 10.45%29,695,203.55 16.75%-25.00%华北大区 9,658,273.62 4.53%24,061,449.95 13.57%-59.86%华中大区 41,875,588.71 19.65%25,183,726.41 14.20%66.28%华东大区 10,114,385.88 4.75%14,995,771.99 8.46%-32.55%华南大区 45,239,882.90 21.23%16,529,634.56 9.32%173.69%西北大区 24,391,750.32 11.45%27,179,100.90 15.33%-10.26%西南地区 39,445,537.94 18.51%13,400,010.40 7.56%194.37%东南地区 20,082,955.51 9.43%26,259,459.41 14.81%-23.52%合计 213,080,045.03 100%177,304,357.17 100.00%20.18%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司报告期主营业务收入按故障防控、电能质量、连续供电、电网节能等四大系列产品进行分类或按东北、华北、华中、华东、华南、西北、西南、东南等八大销售区域，其中：华北大区较去年同期减少 59.86%、华东大区较去年同期下降 32.55%，这两个区域主要客户属于钢铁和化工行业，近年来国家对高耗能企业整改，减少投资，导致这两个区域的销售收入较去年同期有所减少；华中大区较去年同期上涨 66.28%，华南大区较去年同期上涨 173.69%，主要原因 1.华中大区在所在区域有固定大客户，每年固定的销售额，华南大区开辟了新能源行业，增加了大量的销售额额，导致这两个区域较去年同期所有上涨；西南地区较去年同期增加 194.37%，主要原因：自 2018 年年底开始新招了大批销售人员进行培训，进入市场后很快签订合同，引起销售收入较去年同期有所增加。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 国网重庆市电力公司物资分公司 8,060,176.85 3.78%否 2 河南新亚新科技包装材料有限公司 6,689,945.41 3.14%否 17 3 中钢设备有限公司 6,139,014.48 2.88%否 4 北京佰能盈天科技股份有限公司 5,359,780.06 2.52%否 5 青海发投碱业有限公司 5,290,265.50 2.48%否 合计合计 31,539,182.30 14.80%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 合肥贝阿益电力设备有限公司 26,908,717.04 36.18%否 2 安徽徽电科技股份有限公司 8,060,326.01 10.84%否 3 安徽起力电气设备有限公司 2,657,365.26 3.57%否 4 安徽通辰电气有限公司 2,308,217.79 3.10%否 5 扬中市通达电气有限公司 1,792,901.96 2.41%否 合计合计 41,727,528.06 56.10%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 5,328,088.35 10,318,015.48-48.36%投资活动产生的现金流量净额 4,078,582.44-317,100.23 1,386.21%筹资活动产生的现金流量净额-19,267,616.66-2,034,026.96-847.26%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额下降幅度较大的原因：报告期本期经营活动产生的现金流量净额为5,328,088.35 元，与上年同期相比较下降 48.36%，原因为：1.公司报告期销售规模扩大,收到的货款大部分电子银行承兑汇票,且金额较大,单个供应商月度付款金额较小，承兑汇票无法支付给供应商,只能通过现金支付，导致购买商品、接受劳务支付的现金增加；2.随销售增加,公司需要聘请专业的技术专家进行技术服务、技术资料材料制作，参与客户招投标，中标后支付一定的中标服务费用，根据产品的特性需要货到现场安装调试等服务大幅度增加,导致支付其他与经营活动有关的现金增加，综合导致经营活动产生的现金流量净额有所下降。2、投资活动产生的现金流量净额上涨幅度较大的原因：报告期本期投资活动产生的现金流量净额为4,078,582.44 元，与上年同期相比较增加 1386.21%，原因为：主要是公司本期处置了孙子公司上海众飞收到的资金 4,362,253.53 元，导致投资活动产生的现金流量净额有所上涨。3、筹资活动产生的现金流量净额减少幅度较大的原因：报告期本期筹资活动产生的现金流量净额为-19,267,616.66 元，与上年同期相比较下降 847.26%，原因为：1.公司报告期较去年同期减少银行贷款 500万元，进而导致筹资活动现金流入减少；2.报告期归还银行贷款较去年同期增加 1000 万元，进而导致筹资活动现金流出增加，综合原因导致筹资活动产生的现金流量净额有所下降。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况(1)报告期内，公司拥有一家全资控股子公司、二家全资控股孙公司。18 一家全资控股子公司：合凯科技为合凯电气全资控股子公司，100%股权。二家全资控股孙公司：合凯电力为合凯科技全资控股子公司，100%股权；安锐电气为合凯科技全资控股子公司，100%股权。(2)报告期对公司净利润影响达 10%以上的子公司合凯科技、孙公司合凯电力：合凯科技：成立于 2009 年 6 月 25 日，统一社会信用代码：913101176901955106，注册资本 3000 万元，注册地址为上海漕河泾开发区松江高科技园莘砖公路 518 号 23 幢 526 室，为公司全资控股子公司，主要从事电气设备元器件、电力电网控制设备的研发、制造、销售。截至 2019 年 12 月 31 日，公司持有合凯科技的股权比例为 100%。合凯科技财务数据，截至 2019 年 12 月 31 日，合凯科技总资产 10042.19 万元，净资产 3399.43 万元；2019 年度营业收入 20104.01 万元，净利润 1084.73 万元。合凯电力：成立于 2000 年 1 月 5 日，统一社会信用代码：9131011763159495XP，注册资本 1100 万元，注册地址为上海市松江区民益路 201 号 1 幢 3026 室，为合凯科技全资控股子公司，主要从事三相组合式过电压保护器，消弧及过电压保护装置，自脱离大容量过电压保护装置，大容量高速开关保护装置，高压限流熔断组合保护装置等产品的设计、生产、销售。电网配套设备，电站成套设备，电气设备批发零售。电力保护设备领域四技服务。截至 2019 年 12 月 31 日，合凯科技持有合凯电力的股权比例为 100%，合凯电力成为公司的孙公司。合凯电力财务数据，截至 2019 年 12 月 31 日，合凯电力总资产2282.83万元，净资产1626.55万元；2019 年度营业收入 8378.33 万元，净利润 271.67 万元。报告期内公司于 2019 年 2 月 15 日签订股权转让协议将全资子公司上海众飞电力设备有限公司 100%股权以人民币 403.5 万元转让给自然人朱仕炜、张孝武。本次交易是公司整体战略发展规划需要，有利于整合优质资源，优化公司产业布局，对公司的长远发展具有积极意义。不会对公司生产和经营产生不利影响，不存在损害公司及全体股东利益的情形。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1）本公司根据财政部关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知(财会20196 号)、关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知(财会201916号)和企业会计准则的要求编制 2019 年度财务报表，此项会计政策变更采用追溯调整法