837053_2015_华烁科技_2015年年度报告_2016-04-28.pdf

第1 页，共 134 页 华烁科技股份有限公司 HAISO TECHNOLOGY CO.LTD 华 烁 科 技 NEEQ:837053 年度报告 2015 第2 页，共 134 页 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 3 月 30 日下午 4 时 30 分，公司接到全国中小企业股份转让系统文件（股转系统函【2016】2549 号），该函同意华烁科技股份有限公司股票在全国中小企业股份转让系统（新三板）挂牌，此举标志着公司新三板挂牌取得了决定性成果。2015 年，公司抓住国家发展多层次资本市场的政策机遇，不失时机地启动了新三板挂牌上市工作。公司上下围绕挂牌上市这一目标，团结协作，凝神聚力，忘我工作，展示了华烁科技拼搏进取、众志成城的强大实力。公司股票于 2016 年 4 月 25日在全国中小企业股份转让系统正式挂牌转让。2015 年 10 月，公司顺利通过“国家高新技术企业”复审，再次被授予“国家高新技术企业”，取得了证书编号为 GR201542000321 的高新技术企业证书。2015 年 6 月 9 日，公司在武汉纽宾凯鲁广国际酒店 4 楼会议室钻石厅圆满召开了“华烁科技股份有限公司2014 年度股东大会”。本次股东大会到会及受托表决的股东共 138 人，会议由公司董事长刘良炎主持。公司董事会成员、监事会成员、高级管理人员等出席了会议。董事长刘良炎代表董事会作了 公司 2014 年度董事会工作报告。按照会议议程，公司监事会主席范和平、公司董事、董事会秘书熊柏柳等同志依次向股东大会提请审议了2014 年度监事会工作报告、2014 年度财务决算和2015 年财务预算报告、2014 年度利润分配方案、关于续聘会计师事务所的议案、关于修改公司章程的议案、关于回购股份用于员工激励的议案，共 6 项议案。同时，完成了公司第三届董事会董事、第三届监事会股东代表监事的选举工作，成立了公司第三届董事会、第三届监事会。华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 134 页 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.10 第三节会计数据和财务指标摘要.12 第四节管理层讨论与分析.14 第五节重要事项.30 第六节股本变动及股东情况.30 第七节融资及分配情况.43 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.43 第九节公司治理及内部控制.50 第十节财务报告.57 华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 134 页 释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、华烁科技 指 华烁科技股份有限公司 省化学院 指 湖北省化学研究院 珠海元盛 指 珠海元盛电子科技股份有限公司 智能养护 指 湖北公路智能养护科技股份有限公司 公司章程 指 华烁科技股份有限公司章程“三会”议事规则 指 股份公司股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 一致行动人 指 刘良炎、佘万能、孔渝华、范和平、李小定、熊柏柳、李翔、赵帆、袁明、胡建、陈先明、王洛礼、荣家成、郭文勇 14 人 公司法 指 中华人民共和国公司法 中信证券 指 中信证券股份有限公司 中审众环 指 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）中国证监会 指 中国证券监管理委员会 元 指 人民币元 报告期、本报告期、本年度 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 134 页 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 1 主营业务结构变化的风险 公司主要从事化工材料的制造，报告期内，公司主要产品体系中，PBT 光缆护套管、油膏等光纤缆材料产品由于货款回收期过长，毛利率低，市场容量较小，难以满足公司业务增长的需要，公司逐步减少该类产品的生产，2015 年、2014 年，公司生产的 PBT 光缆护套管、油膏、油墨产品占当期主营业务收入比例分别为 0.38%、1.30%。由于该部分业务调整，报告期内公司主营业务收入有所下滑。近年来，重点转向车用热塑性弹性体的研发及生产，凭借研发优势，技术上已取得重大突破，车用热塑性弹性体新产品已在国内某大型汽车总装厂得到认可，目前已经有多个客户愿意与公司展开长期合作，签订了战略合作协议，但如果未来公司该部分业务不能在一段时间内快速占据市场竞争有利地位，实现产品结构调整目标，将会给公司生产经营带来一定影响。2 原料价格波动风险 公司的主要原材料为一系列基础化工原材料，而且化工原材料在公司产品的成本中比重较大。由于化工原材料主要来源于石油，其价格明显受到国际原油价格波动影响，与原油价格走势具有高度相关性。而原油的价格受供求关系、市场投机、美元价格波动以及页岩气开发的进程等诸多因素的影响，波动幅度较大。同时国内部分化工原材料品质不能满足需求，需要进口，这进一步加剧了原材料的价格波动风险。原材料价格的波动将对公司产品成本产生一定影响，公司面临原材料价格波动风险。3 行业市场竞争风险 随着国家产业政策的调整，公司的新型催化剂及车用高分华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 134 页 子材料等主要产品具有较好的市场发展前景，市场环境逐步成熟，市场规模迅速扩大，新的竞争者可能会随之出现。具有设备制造商、研究机构等背景的公司可能加入竞争者行列，竞争者的增加会带来价格下滑、服务质量要求提高、市场份额难以保持的风险。4 部分房产证短期内无法办理变更问题的说明 公司系湖北省化学研究院 2008 年改制设立的股份有限公司。根据武汉市国土资源和规划局东湖新技术开发区分局武土规新字201511 号关于国有土地资产处置的通知：“同意将湖北省化学院位于关山路 2 号，国有土地使用证编号为武国用（2005）第 0736 号的划拨国有土地使用权按照保留划拨（5 年）方式划转给华烁科技股份有限公司。”因武汉东湖新技术开发区管委会（以下简称“东湖高新区管委会”）于 2007 年 5 月 20 日，在湖北省化学院不知情的情况下，已就上述土地中的 9.43 亩与武汉金田房地产开发有限公司（以下简称金田公司）签订了 国有土地使用权出让合同，后又未如期按合同履约，金田公司于2010 年 5 月向武汉仲裁委员会提起仲裁、洪山区法院根据金田公司的财产保全申请查封了该土地，该土地一直处于查封冻结状态，导致公司无法办理该划拨土地转出让手续，该地面上归属于公司的房产均无法办理房产权属变更。虽然公司目前合法享有该块土地的使用权，但若未来金田公司与东湖高新区管委会的诉讼无法在短期内了结，或 5 年后对该土地进行“招拍挂”之时公司未能按预期取得土地使用权，将会对公司房产权属变更及土地使用权造成影响。5 核心技术人员流失及不足的风险 公司的核心技术在于配方技术。拥有稳定、高素质的科技人才和管理人才对公司的发展壮大至关重要。公司目前核心技术人员较为稳定，但随着公司的发展和市场竞争的加剧，行业对技术人才的需求将增加，人力资源的竞争将加剧。如果公司在人才引进和培养方面落后于行业内其他公司，公司将面临核心技术人员流失甚至不足的风险。6 税收优惠政策和政府补助政策变化的风险 税收优惠政策是影响公司经营的重要外部因素。公司为湖北省科学技术厅、湖北省财政厅、湖北省国家税务局、湖北省地方税务局联合认定的高新技术企业，根据 2015 年 10 月 29日湖北省高新技术企业认定管理委员会办公室文件（鄂认定办20158 号），公司已通过高新技术企业复审，并取得证书编号为 GR201542000321 的高新技术企业证书。根据关于实施高新技术企业所得税优惠有关问题的通知（国税函 2009 203 号）文件的规定高新技术企业所得税按 15%征收，公司 2015 年度企业所得税的适用税率为 15%。未来若国家关于支持高新技术的税收优惠政策发生改变，或者公司的研发投入和自主创新能力不能满足高新技术企业的认定条件，不能继续被认定为高新技术企业，需按 25%的税率征收所得税，将对公司的经营业绩产生一定的影响。此外，根据中华人民共和国增值税暂行条例相关出口政策，公司产品出口享受 相关出口退税优惠，其中 8-羟基喹啉铜适用 13%的退税率，2-氨华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 134 页 基-5-氯二苯甲酮、3-(1-氰乙基）苯甲酸适用 9%的退税率、T103精脱硫剂、常温氧化铁精脱硫剂适用 0%的退税率，未来若国家关于出口享受相关出口退税优惠发生改变，不能继续享受相应退税政策，将对公司的经营业绩产生一定的影响。此外，报告期内公司还享受政府补助支持，政府补助主要是对挠性高密度印制板用关键电子材料 FCCL、环保低温脱硝催化剂的研究开发、1,4-丁二醇关键催化剂的产业化、煤制合成气生产聚合级乙二醇关键催化剂的产业化、热塑性聚酯弹性体（TPEE）的产业化等项目的补助款。2015 年公司计入当期非经常性损益的政府补助共计5,641,900.01元，占利润总额比重为46.04%，若未来政府补助政策发生改变，将对公司经营业绩产生影响。7 控股股东稳定性风险 2008 年 7 月 6 日，刘良炎等 14 人在武汉签订 一致行动人协议，约定“统一行使相关提案权、表决权；行使提案权、表决权时，本协议各方均应当以其所持公司股份总额，按照协商后所形成的一致决议进行。”刘良炎等 14 名一致行动人共持有公司 44.85%的股份，对公司生产经营决策产生重大影响，为公司控股股东及实际控制人。报告期内，公司控股股东及实际控制人一直为刘良炎等 14 名一致行动人。但一致行动人年龄普遍较大，其中还有部分成员超过 70 岁，如未来公司一致行动人中出现离职、退出或去世等情况，将影响到公司控股股东稳定性。8 资产负债率较高的风险 报告期内公司资产负债率为 71.47%，原因在于公司报告期内的固定资产、无形资产、开发支出投资规模增长较快及存货占用资金过大，融资需求较高，另一方面，公司短期借款、长期借款、应付账款和预收账款期末余额较大。总体上看，公司负债主要为短期借款和长期借款，二者合计数占负债总额的50%以上。截至 2015 年 12 月 31 日，公司短期借款账面价值为220,000,000.00 元，占流动负债比例68.20%。目前公司主要负债为银行借款等有息负债，公司存在一定的付息压力，对公司资金的正常运转有一定影响。9 应收账款规模较大及发生坏账的风险 报告期内，公司应收账款的规模较大，截至 2015 年 12 月31 日，应收账款账面价值为183,619,042.23元，占公司总资产的比重为32.34%。报告期期末公司应收账款绝大部分在合理信用期限内，且公司主要客户信用记录良好，但由于应收账款金额较大，如果客户出现因现金流紧张而不能及时支付货款的情形，将对公司现金流和资金周转产生一定不利影响。10 公司部分资产权利受限的风险 报告期内，公司存在 24 项房屋所有权及 13 宗自有土地使用权设立了抵押的情形。根据公司与中信银行股份有限公司武汉分行签订的 2013 鄂银最抵字第 660 号最高额抵押合同及与华夏银行股份有限公司武汉武昌支行签订的 wh03（高抵）20140001 号 最高额抵押合同、wh03（高抵）20150002 号 最高额抵押合同，公司该部分房产及土地使用权设立抵押系用于向银行贷款，其中抵押房产账面价值合计 67,509,992.89 元，抵押土地使用权账面价值合计 26,491,750.86 元。由于报告期内，华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 134 页 公司用于抵押贷款的资产数量较多，贷款金额较大，如未来公司因不能及时还款导致相关资产被拍卖、变卖或抵债的情形，将可能会对公司的正常经营造成一定的影响。11 关于公司离退休人员保障基金问题的说明 2008 年，湖北省化学研究院转改制设立华烁科技股份有限公司。转改制前，湖北省化学研究院每年补贴离休、内病退职工“待遇差”约 200 万元。为保证离退休、内病退职工改制前后20 年待遇不降低，改制时由华烁科技持股职工按持股比例出资4000 万元建立了保障基金，出资人与受益人共同签订湖北省化学研究院离退休、内病退养职工待遇保障基金资金信托合同（以下简称“信托合同”）。该保障基金由“湖北省化学研究院工会”作为受托人，由出资人、受益人和工会代表共同组成的“保障基金管理委员会”负责日常管理。华烁科技成立后，与湖北省化学研究院工会签订借款合同，每年向华烁科技提供 3,500万元借款，由华烁科技按银行同期贷款利率支付利息。由于湖北省化学研究院工会是工会法人而不是企业法人，按照中国银监会的相关规定，也不能办理委托贷款。未来，若该保障基金存在的问题无法妥善解决，可能会对公司的资金流动性产生一定影响。12 关于湖北省化学研究院未注销事项的说明 2008 年 11 月 28 日，湖北省化学研究院转改制设立华烁科技股份有限公司。根据省人民政府关于湖北省化学研究院转改制方案的批复（鄂政函2008146 号）规定，“省化学研究院要将国有划拨土地从国有净资产中剥离，作为待处置国有净资产，由改制后公司以出让方式取得。”目前，因武汉东湖新技术开发区管委会（以下简称“东湖高新区管委会”）于 2007 年5 月 20 日，在湖北省化学院不知情的情况下，已就上述土地中的 9.43 亩与武汉金田房地产开发有限公司（以下简称金田公司）签订了国有土地使用权出让合同，后又未如期按合同履约，金田公司于 2010 年 5 月向武汉仲裁委员会提起仲裁。洪山区法院根据金田公司的财产保全申请查封了该土地，因此该土地一直处于查封冻结状态，公司尚无法以出让方式取得上述国有划拨土地使用权，因此需保留省化学院事业单位法人资格用于办理土地出让相关法律手续。基于上述原因，截至本年报出具之日，湖北省化学院仍为存续状态，持有国家事业单位登记管理局颁发的编号为事证第142000000951 号事业单位法人证书。虽然公司目前不存在继续以湖北省化学研究院名义对外业务往来、签署合同的情形，且省化学院计划于办理完结上述土地出让手续后完成其注销，但如未来出现债务人要求公司承担省化学院改制完成以后新发生的业务、借贷、担保等债务事项，将有可能给公司造成一定损失。13 票据结算的风险 报告期内，公司与客户存在以承兑汇票的方式进行结算的情况。2015 年度，公司接受客户承兑汇票金额为 163,638,120.93元，截至报告期末，本期取得的承兑汇票尚余 52,669,456.81 元未解付。2015 年以来，公司客户以票据结算的规模有下降趋势，华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 134 页 尽管不会对公司财务及持续经营能力造成重大影响，但公司仍面临采用票据结算而导致回款周期延长的风险。14 开发支出资本化对损益影响的风险 报告期内，公司开发支出资本化金额为1,012.39万元，而报告期内的净利润为1,342.33 万元，若相关的开发支出资本化后形成的无形资产不能为公司带来良好的经济效益，或者在进一步开发中失败，将对公司利润产生影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 134 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 华烁科技股份有限公司 英文名称及缩写 HAISO TECHNOLOGY CO.LTD 证券简称 华烁科技 证券代码 837053 法定代表人 刘良炎 注册地址 湖北省武汉市光谷街 30 号 办公地址 湖北省武汉市光谷街 30 号 主办券商 中信证券股份有限公司 主办券商办公地址 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 会计师事务所 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 刘钧、罗明国 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号众环海华大厦 2-9 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 熊柏柳 电话 027-87496703 传真 027-87800201 电子邮箱 公司网址 http:/ 湖北省武汉市光谷街 30 号，430074 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室（武汉本部实验大楼 213 室）三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 4 月 25 日 行业（证监会规定的行业大类）专用化学产品制造业 主要产品与服务项目 公司的主营业务为先进高分子材料，新型工业催化剂及其他精细化学品研发、生产及销售。公司生产的高新材料系列产品属主要包括光通信化学材料系列产品、车用高分子材料系列产品、工业催化剂与气体净化剂系列产品、挠性覆铜板基材系列产品、新型显示材料系列产品。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）130,900,000.00 控股股东 刘良炎、佘万能、孔渝华、范和平、李小定、熊柏柳、李翔、赵帆、袁明、胡建、陈先明、王洛礼、荣家成、郭文勇 14 名一致华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 134 页 行动人 实际控制人 刘良炎、佘万能、孔渝华、范和平、李小定、熊柏柳、李翔、赵帆、袁明、胡建、陈先明、王洛礼、荣家成、郭文勇 14 人名一致行动人 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内是否变更报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 91420000682654158E 是 税务登记证号码 91420000682654158E 是 组织机构代码 91420000682654158E 是 华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 134 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 335,934,222.82 329,657,049.83 1.90%毛利率%30.52%21.64%-归属于挂牌公司股东的净利润 13,423,261.05-14,454,555.42 192.87%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 7,540,241.64-23,038,157.24 132.73%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.91%-8.28%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）4.44%-13.19%-基本每股收益 0.10-0.11 192.87%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计（元）567,761,818.12 608,829,681.13-6.75%负债总计（元）405,778,047.58 440,856,701.64-7.96%归属于挂牌公司股东的净资产（元）161,983,770.54 167,972,979.49-3.57%归属于挂牌公司股东的每股净资产（元）1.24 1.28-3.57%资产负债率%71.47%72.41%-流动比率 1.11 1.10-利息保障倍数 1.58 0.50-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额（元）17,816,592.84 69,420,184.85-应收账款周转率 1.67 1.64-存货周转率 3.20 3.69-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-6.75%0.75%-营业收入增长率%1.90%-19.42%-华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 134 页 净利润增长率%192.87%-238.55%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本（股）130,900,000.00 130,900,000.00 0.00%计入权益的优先股数量（股）-计入负债的优先股数量（股）-带有转股条款的债券（股）-期权数量（股）-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额（元）金额（元）政府补助 5,641,900.01 其他 1,325,100.00 非流动资产处置损失合计-45,800.71 非经常性损益合计非经常性损益合计 6,921,199.30 所得税影响数-1,038,179.90 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性损益净额非经常性损益净额 5,883,019.41 华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 134 页 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司所处行业为化学原料及化学制品制造业，按照国民经济行业分类与代码（GB/4754-2011）分类为专用化学产品制造业（C266）。按照 上市公司行业分类指引（2012年修订版）分类为化学原料和化学制品制造业（C26）。按照挂牌公司管理型行业分类指引，公司分类为专用化学产品制造业（C266）。公司业务立足于化学原料及化学制品制造业下的专用化学产品制造行业，利用公司自有技术及生产工艺进行产品的研发、生产及销售，同时为客户提供产品使用技术和工艺的系统解决方案，以较强的技术创新和技术服务能力取得行业竞争优势。产品用途涵盖先进高分子材料、工业催化剂与净化剂及其他精细化学品。公司产品主要以国内市场销售为主，部分产品出口国外。公司的主要产品先进高分子材料采取直销的方式，为挠性印制电路生产企业、电子产品制造企业以及汽车零部件制造型企业提供产品和服务。公司的主要产品催化剂与净化剂主要通过直销的方式，为国内的煤化工、化肥厂等企业提供产品和服务，部分催化剂产品出口国外市场。公司其他主要精细化学品，如医药化工产品、建筑建材产品采取直销的模式，为国内外医药制造、建筑建材企业提供相应的产品和服务，主要客户包括国外大型医药制造型企业 SANOFI，建筑建材企业或施工工程，例如湖北宏辉建材有限公司等。2015 年公司在现有基础上完成了产品结构和产业结构调整，在主营业务领域分别开发出了一些技术水平先进、毛利水平高、具有竞争力的新产品。公司淘汰了高分子材料系列产品中毛利率较低的 PBT 套管、色母料产品，以 TPEE 作为改性高分子材料，新开发出了新型改性 TPV 汽车密封条料、橡塑改性汽车仪表台注塑料及高分子合金改性汽车仪表盘、免底涂车灯饰圈等汽车内外饰料；在催化剂系列产品中，开发了毛利率较高的煤制乙二醇系列产品；在其他精细化工产品方面，公司新开发了毛利率较高的压浆剂产品。收入来源由传统产品系列逐渐变为以上新型产品系列。公司的商业模式未发生变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 是 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 是 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 公司业务立足于化学原料及化学制品制造业下的专用化学产品制造行业，利用公司自有技术及生产工艺进行产品的研发、生产及销售，同时为客户提供产品使用技术和工艺的系统解决方案，以较强的技术创新和技术服务能力取得行业竞争优势。在报告期内继续保持了技术、市场的先进性。结合实践经验和对行业业务模式的深刻理解，公司深入挖掘客户需求，华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 134 页 不断开拓新产品和产品的新应用，公司技术研发实力的不断增强，公司经营规模进一步扩大。2015 年度，公司在董事会的领导下，经全体员工的努力，积极克服宏观经济低迷的困难，取得了较好的经营业绩。报告期内，公司实现营业收入 33,593.42 万元，同比增长 1.90%；实现净利润 1,342.33 万元，同比增长 192.87%。截止 2015 年 12 月 31 日，公司总资产、净资产分别为 56,776.18 万元、16,198.38 万元，较上年同期分别下降 6.75%、3.57%。2015 年公司在现有基础上完成了产品结构和产业结构调整，在高分子材料和催化剂技术领域分别开发出了一些技术水平先进、毛利水平高、具有竞争力的新产品。未来三到五年，公司将加快汽车用高分子材料、电子用高分子材料、煤制乙二醇催化剂、煤制天然气催化剂、煤制芳烃关键催化剂；重载铁路、地铁枕木垫、车厢和集装箱塑料增强复合材料等新产品和储备项目的产业化，使公司进入较快速度、良性健康发展。报告期内公司主营业务平稳增长，按照年初经营计划完成了生产销售任务。主营业务未发生重大变化。1、主营业务分析主营业务分析(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的比重入的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业占营业收入的收入的比重比重 营业收入 335,934,222.82 1.90%100.00%329,657,049.83-19.42%100.00%营业成本 233,420,896.88-9.64%69.48%258,327,339.11-18.59%78.36%毛利率 30.52%41.04%-21.64%-3.52%-管理费用 47,529,131.35 8.49%14.15%43,809,577.65 10.18%13.29%销售费用 18,021,814.04-9.90%5.36%20,002,253.52-0.57%6.07%财务费用 19,830,180.57-20.00%5.90%24,787,769.15 0.00%7.52%营业利润 5,332,352.56 123.40%1.59%-22,790,469.05-4065.95%-6.91%营业外收入 6,967,000.01-33.55%2.07%10,484,567.72-25.40%3.18%营业外支出 45,800.71-88.14%0.01%386,212.64-30.97%0.12%净利润 13,423,261.05 192.87%4.00%-14,454,555.42-238.55%-4.38%项目重大变动原因：公司主营先进高分子化学材料，新型工业催化剂及其他精细化学品。公司共拥有 100项专利（96 项发明专利，4 项实用新型专利），其中高分子领域专利 32 项，催化剂领域专利55 项，其他材料领域专利 13 项，在高分子化学材料、工业催化剂及其他精细化学品领域具有领先的技术优势和较强的市场竞争力。毛利率变动：2015 年度，公司毛利率为 30.52%，较上年增长 41.04%，主要系公司新产品无论是单价还是毛利率普遍较老产品高，因此使得公司 2015 年整体毛利率有所提高：A.公司淘汰了高分子材料系列产品中毛利率较低的 PBT 套管、色母料产品；B.催化剂系列产品中，公司新业务煤制乙二醇系列产品在报告期内实现销售，该类产品毛利率较高；C.公司其他精细化工产品中，公司新开发压浆剂产品毛利较高。此外，公司主要基础原材料均提炼原油所得，报告期内原油价格持续走低，也是公司毛利率有所提升的一个原因。营业利润及净利润变动：报告期内，公司产品结构调整取得明显成效：2015 年，公司新型催化剂已实现批量销售，车用高分子材料系列产品已逐步入市，使公司经营业绩出现上华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 134 页 升拐点，其中，公司已被国内某整车厂列为车用高用子材料合格供应商。另一方面，公司主要产品体系中，PBT 光缆护套管、油膏等光纤缆材料产品由于货款回收期过长，毛利率低，市场容量较小，难以满足公司业务增长的需要，公司已逐步减少该类产品的生产。综合上述因素的影响，2015 年公司主营业务收入水平恢复增长，公司盈利能力逐步加强，营业利润由负转正，较上年增长 123.40%，净利润 13,423,261.05 元，较上年增长 192.87%。营业外收支变动：报告期内，公司营业外收支均有所下降。2015 年度，公司营业外收入为 6,967,000.01 元，较上年下降 33.55%；营业外支出 45,800.71 元，较上年下降 88.14%。主要原因有：A.公司 2015 年度接受的政府补助较 2014 年度减少 2,099,578.60 元，同比下降27.13%，使得公司报告期内营业外收入大幅减少；B.2014 年度，公司应收款项核销损失金额较大，金额为 376,851.00 元，本期无此项支出，因此营业外支出大幅下降。资产减值损失：报告期内，公司资产减值损失较上年上升 6,774,216.98 元，同比上升225.67%，主要系：A.本年度公司账龄为 2-3 年的应收款项余额大幅增长，坏账计提金额增大；B.本期核销应收账款 5,186,825.46 元和其他应收款 912,165.91 元，导致增加坏账损失3,389,776.00 元，期初这部分本期核销的应收款项已计提坏账准备 2,709,215.37 元。所得税费用：报告期内，公司所得税费用较上年度减少-2,932,150.64 元，同比下降169.37%，主要系以下两方面的原因：A.本期计提坏账损失增加，递延所得税费用增加。B.2015 年度进行新三板挂牌审计时，对 2014 年度公司确认的收入进行了审计调整，导致申报财务报表中 2014 年出现亏损，但公司已以原始财务报表数据缴纳 2014 年企业所得税，出于谨慎性考虑，在申报财务报表中，公司未因关于收入的审计调整而同时调整 2014 年所得税费用。目前公司已就上述事项与主管税务部门沟通，主管税务部门认可审计调整。2015 年公司盈利尚不能弥补前期亏损，未计提当期所得税费用。投资收益：报告期内，公司投资收益较上年度增加 615,093.96 元，同比上升 226.72%，主要系公司本年度收到参股公司珠海元盛电子科技股份有限公司的现金分红款和烽火通信科技股份有限公司股票分红款。(2)收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 331,955,214.84 231,336,135.05 325,621,187.95 253,067,092.66 其他业务收入 3,979,007.98 2,084,761.83 4,035,861.88 5,260,246.45 合计合计 335,934,222.82 233,420,896.88 329,657,049.83 258,327,339.11 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%高分子 111,533,397.78 33.20%129,900,503.11 39.40%催化剂 152,969,382.06 45.54%95,896,046.33 29.09%其他精细化工产品 67,452,435.00 20.08%99,824,638.51 30.28%合计合计 331,955,214.84 98.82%325,621,187.95 98.78%收入构成变动的原因：公司生产的高分子材料包含光纤通信系列产品、挠性覆铜板基材系列产品、新型显示材料系列产品和树脂、单马等产品。2015 年度公司的高分子材料产品对应主营业务收入为111,533,397.78 元，较 2014 年度下降 14.14%，原因如下：A.光纤通信系列产品中 PBT 光缆护套管、油膏等光纤缆材料产品由于货款回收期过长，毛利率低，市场容量较小，难以满足公司业务增长的需要，公司已经逐步减少该类产品的生产；B.挠性覆铜板基材系列产品华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 134 页 由于整个消费类电子材料市场处于下降的运行周期，导致其销售收入略有下降；C.新型显示材料系列产品经过新产品的开发和客户的优化，整个销售收入相对比较平稳，处于稳步上升阶段。公司生产的催化剂包含工业催化剂系列产品、净化剂系列产品，2015 年度，公司的催化剂产品所对应主营业务收入为 152,969,382.06 元，较 2014 年度上升 59.52%，系公司 2015年度新开发成功了煤制乙二醇关键催化剂，使 2015 年公司催化剂类产品销售收入出现大幅度上升。公司生产的其他精细化学品包含医药化工新材料系列产品、建筑建材化学品系列产品，2015 年度，公司的其他精细化学品所对应主营业务收入为 67,452,435.00 元，较上年下降32.43%，原因主要系建筑建材化学品竞争日益加剧，公司主动放弃回款期长的客户，导致建筑建材化学品系列产品销售收入下降。(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 17,816,592.84 69,420,184.85 投资活动产生的现金流量净额-14,310,858.38-21,859,989.30 筹资活动产生的现金流量净额-8,246,726.95-43,061,836.30 现金流量分析：2015 年度，公司经营活动产生的现金流量净额较 2014 年度减少 51,603,592.01 元，同比下降 74.34%，主要系公司本年度预收款项大幅减少，截至 2015 年 12 月 31 日，公司预收款项余额较年初减少 51,285,004.89 元，2014 年收到的大量预收款项均在本年实现销售。2015 年度，公司投资活动产生的现金流量净额较上年增加 7,549,130.92 元，同比上升34.53%，主要系公司 2014 年度两项主要在建工程：环保脱硝项目及热塑性弹性体（TPEE）项目 2014 年度投入较大，使得上年度公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金较多，而 2015 年度公司新增固定资产较少。另一方面，2014 年度公司参股湖北公路智能养护科技股份有限公司，支付对外投资款 1,200,000.00 元，使得当年投资活动现金流出增加。2015 年度，公司筹资活动产生的现金流量净额较上年增加 34,815,109.35 元，同比上升80.85%，主要原因系：A.2015 年度，公司借款所收到的现金较上年度减少 105,110,000.00元；B.2015 年度，公司偿还债务所支付的现金较上年度减少 146,610,000.00 元。综合上述因素的影响，公司筹资活动产生的现金流量净额较上年增幅较大。(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比(%)是否存在是否存在关联关系关联关系 1 阳煤集团深州化工有限公司 61,194,717.95 18.22 否 2 Bec chemicals pvt.ltd.15,886,977.52 4.73 否 3 Sanofi-aventis deutschland gmbh 15,714,659.48 4.68 否 4 沧州正元化肥有限公司 11,094,273.50 3.30 否 5 航天物流（武汉）中南有限公司 9,308,898.15 2.77 否 合计合计 113,199,526.60 33.70-【注】前五大客户中，除沧州正元化肥有限公司外，回款均较及时，期末余额较小，因此未体现在期末余额前五名的应收账款中。华烁科技股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 134 页(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号