836956_2015_金广恒_2015年年度报告_2016-04-26.pdf

第1 页，共 104 页 金广恒环保技术（南京）股份有限公司（Goldenway Environmengtal Technology Co.,Ltd）2015金广恒 NEEQ:836956 年度报告 第2 页，共 104 页 公司于 2015 年 11 月完成了股份制改造，注册资本增至 2500 万 2015 年 10 月公司通过江苏省科学技术厅验收获得国家级高新技术企业称号 2016 年 3 月 26 日，公司收到全国中小企业股份转让系统同意挂牌的函 2015 年 12 月份公司研发部荣获“南京市大气污染防治设备工程技术研发中心”公 司 年 度 大 事 记 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 104 页 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.12 第五节重要事项.22 第六节股本变动及股东情况.24 第七节融资及分配情况.27 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.27 第九节公司治理及内部控制.32 第十节财务报告.37 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 104 页 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、股份公司、金广恒 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 子公司、新广恒 深圳市新广恒环保技术有限公司 股东大会 金广恒环保技术（南京）股份有限公司股东大会 董事会 金广恒环保技术（南京）股份有限公司董事会 监事会 金广恒环保技术（南京）股份有限公司监事会 主办券商、安信证券 安信证券股份有限公司 会计师 江苏苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）元、万元 人民币元、人民币万元 公司法 中华人民共和国公司法 证券法 中华人民共和国证券法 公司章程、章程 金广恒环保技术（南京）股份有限公司章程 友利恒 深圳市友利恒精密机械制造有限公司 中广恒 公司股东南京中广恒股权投资中心（有限合伙）三星 公司客户，及三星工程建设（上海）有限公司及三星物产建设（上海）有限公司 海力士 无锡海力士半导体（中国）有限公司 三会 股东大会、董事会、监事会的统称 报告期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 104 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。江苏苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 客户集中度较高的风险 公司的客户集中度较高，2015 年度公司前五名客户营业收入占当期营业收入总额的比例为 63.47%，公司对三星工程建设（上海）有限公司营业收入占当期营业收入总额的比例为 39.58%，公司客户集中度较高。技术人才流失风险 拥有稳定、高素质的技术人才团队是公司持续保持技术领先优势及核心竞争力的重要保障。公司一直注重技术人才的科学管理，实行与研发成果挂钩的薪酬激励措施，为技术人才提供良好的科研环境和科研资源，保证研发团队稳定。但未来随着公司的不断发展，如果约束机制和激励机制不能及时跟进，将使得公司难以吸引和稳定技术人才，存在技术人才流失风险，对公司生产经营造成不利影响 管理风险 随着业务持续发展，公司人员必然逐步增加，总体规模也将逐步扩大，公司在战略规划、制度建设、组织设置、营运管理、财务管理、内部控制等方面将面临更大的挑战，同时公司为维持三星、海力士等战略客户并不断开拓其他有影响力的客户也将对公司的管理能力提出新的要求，如管理体系不能适应公司的进一步发展，将对公司未来的经济效益造成不利影响。金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 104 页 实际控制人控制不当的风险 公司的实际控制人为于培勇、邵小婷夫妇，二人直接持有公司 76.00%的股份。虽然公司已制订了完善的内部控制制度，公司法人治理结构健全有效，但根据公司章程和相关法律法规规定，公司实际控制人仍然可以通过股东大会和董事会对本公司实施控制和重大影响，有能力按照其意愿选举董事和高级管理人员、修改公司章程、确定股利分配政策等行为，对公司的重大经营决策以及业务、管理、人事安排等方面施加控制和影响，从而形成有利于实际控制人的决策，有可能损害公司及其他股东的利益。公司经营规模较小，抗风险能力较弱的风险 公司 2015 年、2014 年、2013 年公司营业收入分别为41,834,596.81 元、35,481,987.73 元、87,998,181.45 元，营业利润分别 1,969,397.14 元、1,841,809.27 元、1,728,606.62 元，净利润分别为 3,012,076.12 元、1,606,953.88 元、1,390,761.94 元。报告期内，公司规模较小，整体抗风险能力较弱。如果未来市场竞争加剧，将对公司的经营业绩造成不利影响。因此，公司的资产规模和销售收入还有待提高，以增强公司抗击经营风险的能力，为开拓新市场奠定物质基础。本期重大风险是否发生重大变化：否 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 104 页 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 英文名称及缩写 Goldenway Environmengtal Technology Co.,Ltd 证券简称 金广恒 证券代码 836956 法定代表人 于培勇 注册地址 南京市江宁区淳化街道工业集中区 办公地址 南京市江宁区淳化街道唐家路 12 号 主办券商 安信证券股份有限公司 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元 会计师事务所 江苏苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 周家文、宋军 会计师事务所办公地址 南京市中山北路 105-6 号中环国际广场 22 楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 赵文杰 电话 025-52290670 传真 025-52290383 电子邮箱 njtw- 公司网址 www.goldenway- 联系地址及邮政编码 南京市江宁区淳化街道唐家路 12 号（211123）公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董秘办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016-04-21 行业（证监会规定的行业大类）根据中国证监会 2012 年 11 月发布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司属于“N77 生态保护和环境治理业”主要产品与服务项目 大气污染防治设备研发、生产及销售 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 104 页 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 25,000,000 控股股东 邵小婷 实际控制人 邵小婷、于培勇 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 91320100790449434P 是 税务登记证号码 91320100790449434P 是 组织机构代码 91320100790449434P 是 注：公司报告期内出现注册情况变更系因三证合一导致的企业法人营业执照注册号、税务登记证、组织机构代码证换发为统一社会信用代码。金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 104 页 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 41,834,596.81 35,481,987.73 17.90%毛利率%21.58%16.50%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,012,076.12 1,606,953.88 87.44%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,598,925.05 839,872.28 90.38%加 权 平 均 净 资 产 收 益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）15.97%11.57%_ 加 权 平 均 净 资 产 收 益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）8.48%6.05%-基本每股收益 0.17 0.12 41.67%二、偿债能力 单位单位：元元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 40,233,461.68 30,618,166.92 31.40%负债总计 12,939,266.11 16,731,258.62-22.66%归属于挂牌公司股东的净资产 27,294,195.57 13,886,908.30 96.55%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.51 1.02 48.04%资产负债率%（母公司）32.16%54.64%-流动比率 1.85 1.31-利息保障倍数-金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 104 页 三、营运情况 单位单位：元元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-2,442,961.22-3,839,266.37-应收账款周转率 3.85 3.38-存货周转率 10.99 14.25-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%31.40%-8.21%-营业收入增长率%17.90%-59.68%-净利润增长率%87.44%15.54%-五、股本情况 单位单位：股股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增 减 比增 减 比例例%普通股总股本 25,000,000 25,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-注：2015 年 11 月 12 日，公司整体变更为股份有限公司完成工商变更登记，金广恒有限整体变更为股份公司。2014 年 12 月 31 日金广恒实收资本为 13,554,788.85 元，金广恒有限以截至 2015 年 9 月 30 日经审计的净资产 25,888,468.58 元为基准，按 1.03553874:1 的比例折合为 2,500 万股。上年期末股本数指 2015 年 11 月 12 日公司股改完成时的股本数据。六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与公司业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,528,000.00 非流动资产处置损益-7,851.97 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 126,678.48 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 104 页 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 15,704.16 非经常性损益合计 1,662,530.67 所得税影响数 249,379.60 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 1,413,151.07 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 104 页 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司自成立以来一直专注于大气污染防治设备的研发、生产和销售，公司的管理人员与核心技术人员都具有较为丰富的行业从业经验和管理经验。公司大气污染防治设备的主要客户为电子制造业、汽车制造业、表面处理业、太阳能光伏业、石油化工业等众多工业制造领域。公司的研发能力较强，目前已经拥有 19 项实用新型专利，公司主要固定资产包括房屋建筑物、各种生产设备等。近年来，公司依靠研发团队的开发成果，不断提升公司各项产品的质量，满足了众多客户的需求，扩大了公司产品在大气污染防治设备行业的影响力。1、采购模式 公司主要原材料为树脂、钢材、循环水管件、电机、轴承座等，均由公司面向市场独立采购。公司根据仓库常备原材料库存情况，采用持续分批的形式从长期合作商处采购；根据订单的非常备原材料的需求，采用单次采购的方式向合格供应商采购。公司所用原材料及设备主要通过询价形式采购，公司设有采购部，依照公司相关采购制度具体运作。公司已经和主要供应商建立了直接、稳定的供应渠道，能够保证常备原材料及能源的稳定供应。对于项目需要的非常备原材料，公司会依据客户要求寻找市场上合格的供应商进行采购。公司对于采购的货物也会依据相关规定，进行质量的严格检测，待来料检验合格后，仓库验收。货物入仓后，由采购部向财务部请款支付。2、生产模式 公司生产采用根据合同来确定生产的模式来组织，生产部负责具体生产工作。业务部在取得订单后，会同采购部、设计部，按照客户确定的产品规格、供货时间、质量和数量制定生产计划，包括制定采购方案、安排生产时间、协调各项资源等，再将生产计划交予生产部具体组织、落实。生产部严格按照产品质量控制的标准进行生产。产品完工后经检验合格方可入库，后续业务部按照客户的要求组织发货和产品交付。公司还设有项目部，一般比较大的项目合同，公司会有项目部人员前往实地去安装建设。3、销售模式 公司设有业务部负责产品营销与市场推广，主要负责公司酸碱废气防治设备、湿式粉尘处理设备、有机废气净化设备等产品的销售。公司主要通过参与竞标的方式进行销售，少部分订单通过客户询价完成。公司设计部门审核产品设计图纸，再由采购部门核算成本，最后业务部门拟定竞标合同，参与竞标。4、盈利模式 公司的盈利模式为通过各类大气污染防治设备来实现收入、利润及现金流。作为一家专注于酸碱废气处理设备、有机废气处理设备、除尘设备及防腐蚀风机的生产和销售的企业，公司始终结合市场需求及行业发展趋势，通过不断研发新产品、改进工金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 104 页 艺技术，提升产品品质，不断开拓市场并扩大市场份额，实现盈利最大化。其次公司还为客户提供运行保障服务，即公司为客户提供集设计、制造、安装、调试与运行保障在内的整体服务计划，在后期运行中，公司按设备处理量来收取费用。报告期内公司商业模式较上年度未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 2015 年在宏观经济整体下行的大背景下，是实体民营企业十分艰难的一年。在国家对环保行业政策的鼓励和扶持下，公司通过加大研发投入，不断改进工艺制作流程，引进国外先进技术，加大员工专业技能培训，使生产成本得到有效控制，并提高生产效率。公司在 2015 年初，充分预估本年度各项经营风险及指标，制定了本年度营业收入4,500 万元的目标，并持续保持国内同行业领先地位。2015 年公司实际完成营业收入41,834,596.81 元，较上年增长 17.9%，完成率 92.97%；实现净利润 3,012,076.12 元，较上年增长 87.44%；截止 2015 年 12 月 31 日，公司总资产为 40,233,461.68 元，较上年同期增长 31.40%。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占营业收占营业收入 的 比入 的 比重重%金额金额 变动比变动比例例%占营业收占营业收入 的 比入 的 比重重%营业收入 41,834,596.81 17.90%-35,481,987.73-59.68%-营业成本 32,804,648.26 10.72%78.42%29,628,343.24-63.19%83.50%毛利率%21.58%-16.50%-管理费用 5,717,463.45 82.33%13.67%3,135,730.72-18.09%8.84%销售费用 1,159,977.62 125.71%2.77%513,929.21-72.85%1.45%财务费用-44,735.52-156.07%-0.11%-17,469.88 95.34%-0.05%营业利润 1,969,397.14 6.93%4.71%1,841,809.27 6.55%5.19%营业外收入 1,555,055.00 905.47%3.72%154,660.00-18.60%0.44%金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 104 页 营业外支出 19,202.81-6.49%0.05%20,536.60-0.06%净利润 3,012,076.12 87.44%7.20%1,606,953.88 15.54%4.53%项目重大变动原因:1、2015 年管理费用为 5,717,463.45 元，较上年增加 82.33%,主要原因为 2015 年公司增加了对“有机废气处理净化设备”及“异形变径管道”的研究开发投入，技术开发费较 2014 年增加 158.61%；2015 年进行了公司新三板挂牌相关事项，增加了聘请相关中介机构费用，咨询等中介费较 2014 年增加 277.22%；2015 年员工薪酬较 2014 年度增长 42.36%。2、2015 年销售费用为 1,159,977.62 元，较上年度增加 125.71%，公司的销售费用主要为运输费用和代理费，2015 年度公司的营业收入较 2014 年度增加，公司支付的运输费和代理费亦随之增加，因此 2015 年度销售费用较 2014 年度大幅增加。3、2015 年度财务费用为-44,735.52 元，较上年减少 156.07%，主要原因为公司 2015 年度利息收入增加。4、2015 年度营业外收入为 1,555,055.00 元，较上年度增长 905.47%，主要原因为 2015 年度公司收到的政府补贴收入较上年大幅增加。5、2015 年度净利润 3,012,076.12 元，较上年度增加 87.44%，主要原因为 2015 年度公司的销售收入较上年有所增加，同时由于国际原油、钢材价格走低，材料采购成本降低，使产品毛利率较上年有所提高，因此公司的盈利能力有所提高，净利润有所增加。(2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 41,834,596.81 32,804,648.26 35,481,987.73 29,628,343.24 其他业务收入-合计合计 41,834,596.81 32,804,648.26 35,481,987.73 29,628,343.24 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%废气处理设备 25,121,830.82 60.05%9,525,965.84 26.85%风机 11,610,929.03 27.75%11,540,119.10 32.52%配件及其他设备 3,568,796.96 8.53%10,887,958.74 30.69%工程安装 1,533,040.00 3.66%3,527,944.05 9.94%收入构成变动的原因 报告期内，公司产品销售为 41,834,596.81 万元，较 2014 年增加 17.90%，主要是由于废气处理设备项目销售额增加所致；报告期内，公司废气处理设备收入为25,121,830.82 元，较 2014 年大幅增加，主要原因是在报告期内公司处于扩张阶段，公司废气处理设备业务量的增加导致销售收入的增加，公司废气处理设备销售呈现快速增长态势。2015 年公司配件及其他设备收入为 3,568,796.96 元，较 2014 年下降，主要原因为公司本期侧重于产品整机销售所致。2015 年公司工程安装收入为1,533,040.00，较 2014 年下降，主要原因为 2015 年度公司调整业务结构，侧重于产品销售所致。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 104 页 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-2,442,961.22-3,839,266.37 投资活动产生的现金流量净额-5,814,932.18-3,595,541.57 筹资活动产生的现金流量净额 11,445,211.15-现金流量分析：1、2015 年度公司经营活动产生的现金流量净额为-2,442,961.22 元，较上年增加36.37%，主要原因为 2015 年度公司 2015 年度加强对销售回款的催收管理，销售商品提供劳务收到的现金大幅增加。2015 年度，公司实现净利润 3,012,076.12 元，经营活动产生的现金流量与净利润不匹配，主要原因为 2015 年度公司部分销售货款已在2014 年度预收，同时公司预期未来年度销售规模将逐渐扩大，因此增加了存货的生产和储备，公司的存货有所增加。公司净利润经调节后与经营活动产生的现金流量相匹配。2、2015 年度公司投资活动产生的现金流量净额为-5,814,932.18 元，较上年下降61.73%，主要原因为报告期内公司购建固定资产支出较上年有所增长，同时报告期内公司收购子公司，对外投资增加。3、2015 年度公司筹资活动产生的现金净流量为 11,445,211.15 元，筹资活动产生的现金流量均为公司股东对公司增资所投入资金。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 三星工程建设（上海）有限公司 16,559,000.06 39.58%否 2 广州市格登威环保设备有限公司 3,165,128.21 7.57%否 3 中丝进出口无锡有限公司 3,083,211.14 7.37%否 4 深圳市好天实业有限公司 2,732,478.63 6.53%否 5 SK 海力士半导体（中国）有限公司 1,011,145.30 2.42%否 合计 26,550,963.33 63.47%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 Myeong Sung cmi co.,LTD 5,964,890.80 17.83%否 2 广州春龙五金有限公司 4,472,709.40 13.37%否 3 肇庆福田化学工业有限公司 3,893,075.21 11.63%否 4 广州广钢国际贸易有限公司 2,694,165.81 8.05%否 5 东莞生科南包装材料有限公司 2,199,097.44 6.57%否 合计 33,461,939.11-(6)(6)研发支出研发支出 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 104 页 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 3,419,025.22 1,322,095.21 研发投入占营业收入的比例%8.17%3.73%2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产比重的占总资产比重的增减增减 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的比重的比重 货币资金 6,951,120.22 84.68%17.28%3,763,800.11-66.39%12.29%4.98%应收账款 10,503,666.94-6.44%26.11%11,226,914.99 14.72%36.67%-10.56%存货 3,618,513.69 53.86%8.99%2,351,754.20 30.24%7.68%1.31%长期股权投资-固定资产 7,239,945.47 15.47%17.99%6,270,194.12-14.97%20.48%-2.48%在建工程 7,701,939.42 210.02%19.14%2,484,325.40 1,915.69%8.11%11.03%短期借款-长期借款-资产总计 40,233,461.68 31.40%-30,618,166.92-8.21%-资产负债项目重大变动原因：1、2015 年年末货币资金较上年年末增长 84.68%，主要原因是为 2015 年公司加强对销售回款的催收管理，本年度项目回款比例较上年有大幅增加；同时 2015 年公司进行增资，股东新增投资资金大幅增加。2、2015 年年末存货较上年年末增加 53.86%，主要原因是公司预计 2016 年上半年销售订单将增加，为满足生产经营需要，公司加大了生产规模，储备了部分原材料和在产品。3、2015 年年末在建工程较上年年末增加 210.02%，主要原因为公司厂房尚未完工，仍在建设过程中，本年度公司厂房建设新增投入增长所致。4、2015 年年末资产总额较上年年末增长 31.40%，主要原因为 2015 年年末公司货币资金、存货、在建工程较 2014 年年末大幅增长。3.3.投资状况分析投资状况分析 (1)(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 2015 年 7 月 5 日，公司与于培勇、邵小婷分别签订股权转让协议，受让于培勇、邵小婷夫妇持有的深圳市新广恒环保技术有限公司 100%的股权，股权转让价格以经审计的 2015 年 6 月 30 日深圳市新广恒环保技术有限公司的净资产为准，作价105 万元。2015 年深圳新广恒环保有限公司实现营业收入 13,996,567.88 元，净利润1,028,738.31 元，2015 年末资产总额 10,583,638.54 元，净资产 1,958,198.66 元。其基本情况如下：成立时间：2002 年 6 月 26 日 注册资本：100 万元 注册地址：深圳市宝安区沙井街道庄村路沙一第二工业区第七幢 法定代表人：于培勇 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 104 页 经营范围：废气治理，废气处理设备销售及上门安装；中央空调系统、防腐技术、厂房洁净系统及玻璃钢产品开发、购销；国内贸易、货物及技术进出口。（法律、行政法规或者国务院决定禁止和规定在登记前须经批准的项目除外）普通货运；废气处理设备的生产。2015 年 4 月 20 日，公司与张勇、秦明聪、俞明签订股权转让协议，受让其持有的深圳市友利恒精密机械制造有限公司 41%的股权，受让价格 200 元。截止 2015 年6 月 30 日，深圳市友利恒精密机械制造有限公司公司注册资本 600 万元，实收资本 0元。2015 年 6 月 30 日，公司将持有的深圳市友利恒精密机械制造有限公司 41%的股权转让给徐小军，转让价格 100 元。转让后本公司不再持有深圳市友利恒精密机械制造有限公司的股权。除上述对外投资和处置对外投资外，报告期内公司未新增或处置其他对外投资。(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析 1、大气污染防治设备行业概况（1）行业现状分析 随着国内工业化城市化快速发展，中国的大气污染形势越发严峻，各地 PM2.5指数居高不下。据统计，全国二氧化硫年排放量高达 1857 万吨，烟尘 1159 万吨，工业粉尘 1175 万吨，大气污染十分严重。全国大多数城市的大气环境质量达不到国家规定的标准。全国 47 个重点城市中，约 70%以上的城市大气环境质量达不到国家规定的二级标准；参加环境统计的 338 个城市中，137 个城市空气环境质量达不到国家三级标准，占统计城市的 40%，属于严重污染型城市。在此背景下，大气污染防治法在 2015 年重新修订。新修订的大气污染防治法主要是以改善大气环境质量为目标，强化地方政府的责任，并对大气污染物控制方面做了更具体的规定。在市场竞争方面，截止目前，我国环保企业仍多以小微型的形式存在，其数量占据环保企业总数比重较大，该行业存在技术及品牌等的竞争问题，导致目前环保市场的价格竞争日趋激烈。（2）行业需求分析 据环保部环境规划院发布的一份报告预测，未来五年，我国废气治理累计投入将达到 1.06 万亿元。环保部污染物排放总量控制司相关人士介绍，废气、废水和固体废弃物处理是未来 5 年节能环保产业发展的支柱力量。近三年国家连续投入 263 亿元专项资金用于大气污染防治。而仅在 2015 年 7 月国务院总理李克强针对大气污染防治作出重要批示，决定下拨 115 亿元专项资金用于大气污染防治。2、大气污染防治设备行业发展趋势（1）政策支持 最新的大气污染防治法总则里要求地方政府要把大气污染治理目标写入发展规划中，并且上级环保部门会对各地环保目标完成情况进行考核并公布。强制性的环保目标会推动环保行业的大力发展。各类大气污染性企业会有进一步的有害气体污染防治需求，这需要更多的污染处理设备。（2）市场需求 金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 104 页 随着环保要求的提高，更多不同类型的污染性公司都有环保的需求。过去大气污染防治需求主要集中在能源领域，燃煤发电等行业会产生大量的颗粒物以及硫化物，大气污染设备主要是通过除尘以及脱硫脱硝技术来处理有害气体。最新的大气污染防治法中又增加了许多的要求，其中着重提到了挥发性有机物，这种有毒气体不仅严重危害人的健康，还会加剧温室效应。针对挥发性有机物的防治产品将会迎来更大的市场。除了颗粒物、硫化物以及挥发性有机物。工业大气污染中还有酸碱气体等，处理酸碱气体和处理颗粒物等需要的技术和发展的方向也不一样。这会给不同类型的大气污染防治企业都带来机遇。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 公司是国内先进的大气污染防治设备商，特别在酸碱废气处理方面已经具备了一定的规模和自己的核心竞争力。与公司产生竞争关系的主要为上海东一环保工程有限公司、江苏海鹏防腐设备有限公司。1、竞争优势 公司凭借自身的品牌、技术、管理、人才等优势，在行业竞争中占据一定的优势地位。（1）品牌优势 金广恒在行业中经过多年发展，凭借优良的服务树立了自己的品牌，公司现有的核心客户涵盖电子制造业、汽车制造业、表面处理业、太阳能光伏业、石油化工业等众多工业制造领域。客户中有多家世界 500 强或其供应链中零配件制造企业以及国内众多知名上市公司，包括三星工程建设（上海）有限公司、SK 海力士半导体（中国）有限公司等公司提供产品。大气污染防治设备需要售后持续的维修和保养，因此客户都很看重相关企业的品牌。2015 年度，金广恒与三星工程建设（上海）有限公司签订了千万以上的合同，进一步巩固了金广恒在行业内的品牌地位。（2）技术优势 公司拥有专业工程技术研发团队，产品的研发设计实力雄厚，近年公司获取数项专利研发成果。公司先后获得多项专利成果，还有超过二十项的专利在受理审批中，多项知识产权都已投入使用并带来较大的经济效益。在自身的加强技术研发的同时，公司还不断加强同国外知名的行业领先者开展国际间的技术合作。目前同韩国 Jung Ang Plant Co.Ltd.、新加坡Water Tech Pte Ltd、Jsauto SINGAPORE Co.,Ltd.、日本 MIYAMA ENVIRONMENTAL SYSTEM Co.,Ltd.建立了良好的技术合作关系。（3）管理优势 公司拥有完善的大气污染防治设备生产管理团队，该团队对设备的设计制造过程的质量控制十分严格。公司有自己的采购体系，对于供应商的原材料质量层层把关。设计团队对设计图纸反复研究讨论，并不断修改。生产过程中，通过合理的制度和先进的设备来整体管控生产过程，对于可能出现问题的环节设置多人检查，多次检查。销售过程中，公司的业务部门熟悉法律法规，并且积极拓展市场。（4）人才优势 公司人才培养制度健全，拥有良好的员工激励机制，公司项目的主要管理人员均为行业内多年从业人员，具有丰富的行业内经验。公司员工的年龄结构年轻，并且拥有强大的研发团队。同时，公司招募和培养了一大批行业内的专业人才，并拥有一批环境工程专业的中高级人才，包括环境工程高级工程师、环境工程中级工程师等，并金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 104 页 与金陵科技学院进行合作，由公司为金陵科技学院提供技术服务与支持，金陵科技学院为公司提供优先人才输送，形成产、学、研相结合的良性发展方向。2、竞争劣势（1）融资能力有限 目前，由于公司刚进入资本市场，融资能力较弱的情况暂时未有改变，在一定程度上制约了企业未来扩大产业规模、加大技术研发、吸引高端专业人才的能力，从而制约公司的进一步发展。（2）销售渠道单一 公司销售渠道单一，客户主要集中在长三角地区，在其他拥有较多电子工业地区并没有建立自己的销售队伍。过于依赖于某个区域的客户，限制了公司产品的销售，制约了企业的发展。(五五)持续经营评价持续经营评价 2015 年公司各项业务进展顺利，经营情况保持健康成长，公司产品市场占有率稳定增长，经营管理层、业务骨干稳定，资产负债结构合理，不存在影响持续经营能力的重大不利因素。报告期内公司未发生对持续经营能力有重大影响的事项。公司和董事、监事、高级管理人员均没有发生违法、违规行为。公司将继续加大在华东、华南地区的市场投入，将继续拓展华北及华中市场，积极开展国外业务，与韩国三星、海力士、深圳日华环境工程有限公司等国外大型公司形成紧密的良好的合作关系。重点挖掘合作潜力大的优质客户。在提升产品和服务品质的基础上，继续不断加强技术创新以及产品开发能力，争取在中短期内基本形成与市场需求相适应的技术创新体系，构建技术管理组织网络。同时，公司还将继续加大新产品和技术的投资力度。公司将进一步培养和引进研发人才以壮大公司研发队伍。在此基础上，公司还将继续完善人才培养机制，合理安排公司人才进行对外业务交流，对于优秀研发与管理人员，公司将有计划地进行重点培养。二、未来展望（自愿披露）(一一)行业发展趋势行业发展趋势 根据最新编制的国家环境保护“十三五”规划基本思路，初步提出 2020 年及2030 年两个阶段性目标。在“十三五”期间，建立环境质量改善和污染物总量控制的双重体系，实施大气污染防治、水污染防治、土壤污染防治计划，实现三大生态系统全要素指标管理。空气质量的改善尤为值得关注，必须在全国层面坚持不懈开展大气污染综合防治。到 2020 年，PM2.5 超标 30%以内的城市有望率先实现 PM2.5 年均浓度达标。为实现空气质量改善，需要二氧化硫、氮氧化物、一次颗粒物(工业烟粉尘)、挥发性有机物等的共同减排。据估算十三五期间用于大气污染治理的投资可能达到1.06 万亿元。(二二)公司发展战略公司发展战略 公司以登陆新三板为契机，转变经营观念，积极与资本市场对接，借助国家加大对环境污染治理的高度重视和大量资金的投入的机遇，确定公司未来发展规划为：1立足现有业务市场，公司大气污染防治处理设备系统在目前在维护好三星电金广恒环保技术（南京）股份有限公司 2015 年度报告 第20 页，共 104 页