836833_2015_三阁园林_2015年年度报告_2016-04-27.pdf

1 三 阁 园 林 NEEQ:836833 贵州三阁园林生态股份有限公司（Guizhou Sange Landscape&Ecology Co.,Ltd）年度报告 2015 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2015 年 7 月 29 日，贵州省三阁园林绿化工程有限责任公司成功改制成为股份有限公司，正式更名为：贵州三阁园林生态股份有限公司，为进一步完善公司规范化治理，进入资本市场打好了基础。2015 年 12 月公司成为中国生态修复产业技术创新战略联盟理事单位。2015 年 12 月 11 日，公司经北京市工商行政管理局海淀分局同意注册成立北京分公司，注册地址：北京市海淀区清华东路 16 号艺海大厦 904 室。北京分公司的成立意味着公司开始了贵州省省外市场的拓展。2016 年 3 月 21 日，全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具的贵州三阁园林生态股份有限公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌的函（股转系统函【2016】2294 号）。公告编号：2016-005 3 目录目录 第一节声明与提示第一节声明与提示.5 第二节公司概况第二节公司概况.7 第三节会计数据第三节会计数据和财务指标摘要和财务指标摘要.8 第四节管理层讨论与分析第四节管理层讨论与分析.10 第五节重要事项第五节重要事项.20 第六节股本变动及股东情况第六节股本变动及股东情况.22 第七节融资及分配情况第七节融资及分配情况.24 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节公司治理及内部控制第九节公司治理及内部控制.29 第十节财务报告第十节财务报告.33 公告编号：2016-005 4 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、三阁生态 指 贵州三阁园林生态股份有限公司 三阁有限、有限公司、三阁园林有限公司 指 三阁园林前身、贵州省三阁园林绿化工程有限责任公司、遵义市三阁园林绿化工程有限责任公司 贵阳分公司 指 贵州省三阁园林绿化工程有限责任公司贵阳分公司 设计分公司 指 贵州省三阁园林绿化工程有限责任公司贵阳设计分公司 苗圃场 指 贵州省三阁园林绿化工程有限责任公司苗圃场 花木旅游、花木旅游公司 指 遵义三阁花木旅游有限公司，三阁园林全资子公司 北京分公司 指 贵州三阁园林生态股份有限公司北京分公司 遵义兴林 指 遵义兴林林业调查规划院有限公司，实际控制人控制的其他企业 遵义水投 指 遵义市水投融资担保有限责任公司，公司质押权人 公司股东大会 指 贵州三阁园林生态股份有限公司股东大会 公司董事会 指 贵州三阁园林生态股份有限公司董事会 公司监事会 指 贵州三阁园林生态股份有限公司监事会 三会 指 贵州三阁园林生态股份有限公司股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 指 总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 主办券商 指 海通证券股份有限公司 会计师事务所 指 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 公告编号：2016-005 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 1、市场竞争加剧风险 随着我国城镇化的发展，园林绿化行业已经成为快速发展的新兴行业，但由于行业准入门槛较低，企业数量众多，企业区域性经营特征明显，导致市场竞争激烈，仅贵州省就有壹级园林绿化企业 12 家。随着今后市场化程度的不断加深和行业管理体制的逐步完善，园林绿化行业将出现新一轮的整合，优胜劣汰的局面也将更加突出。激烈的市场竞争环境可能使公司的市场份额出现下降，并进一步影响公司经营业绩的持续增长和盈利能力的稳步提升，如果公司不能持续提高核心竞争力，或者公司资金不能满足项目建设需要，则可能导致公司市场地位下降，并进一步影响公司经营业绩的持续增长和盈利能力的稳步提升。2、经营现金流短缺风险 由于园林绿化工程及养护业务具有“前期垫付、分期结算、分期收款”的特点，加之，其适用的质保金制度，导致工程结算回款往往滞后于工程成本的付款时间。然而，公司业务规模的扩张能力在一定程度上依赖于资金的周转状况，因此，可能会公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。公告编号：2016-005 6 使公司面临经营活动现金流量净额波动的风险及应收账款风险。3、应收账款坏账风险 园林绿化行业普遍具有应收账款余额较大且占期末总资产及当期营业收入比例偏高的特点，公司近年来应收账款、其他应收款增幅比例远超过收入增长比例，2015 年应收账款账龄高于行业平均水平。面临一定的应收账款坏账风险。随着公司经营规模的扩大，应收账款余额有可能继续增加，如果公司对应收账款催收不力，或者公司客户资信及财务状况出现不利变化，可能给公司带来坏账风险，进而影响公司现金流及利润情况。4、自然灾害风险 园林绿化施工及苗木种植属户外作业，且对象均是具有生命力的植物，因此，对自然条件有较大的依赖性，也就面临了多种自然灾害风险。虽然公司已拥有长期成熟的种植经验及技术，但由于自然灾害具有突发性、多样性和破坏力强的特点，还是可能给工程施工成果及苗木造成直接的影响，带来施工成本及种植成本的加大，从而给公司经营带来不利的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2016-005 7 第二节第二节 公司公司概况概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 贵州三阁园林生态股份有限公司 英文名称及缩写 Guizhou Sange Landscape&Ecology Co.,Ltd 证券简称 三阁园林 证券代码 836833 法定代表人 王庆红 注册地址 贵州省遵义市汇川区洗马路 203 号华海花园 F-2 办公地址 贵州省遵义市汇川区洗马路 203 号华海花园 F-2 主办券商 海通证券 主办券商办公地址 上海市广东路 689 号 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 孙国伟、李劲松 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 任雪梅 电话 18685639878 传真 0851-28929959 电子邮箱 公司网址 http:/www.e- 联系地址及邮政编码 遵义市汇川区洗马路 203 号华海花园 F-2 563000 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、企业信息三、企业信息 单位：股单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 3 月 21 日 行业（证监会规定的行业大类）E48 土木工程建筑业 主要产品与服务项目 园林绿化工程及养护、园林景观设计、苗圃生产销售及基地建设 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 21,190,000 控股股东 王庆红 实际控制人 王庆红 四、四、注册情况注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 营业执照注册号码 91520300761372677A 是 税务登记证号码 91520300761372677A 是 组织机构证号码 91520300761372677A 是 公告编号：2016-005 8 第第三三节节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力一、盈利能力 单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 73,529,710.81 55,038,146.29 33.60%毛利率 21.29%21.55%-归属于挂牌公司股东的净利润 2,952,203.15 1,032,646.94 185.89%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,015,859.22 845,319.09 138.47%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）12.45%5.46%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）8.50%4.47%-基本每股收益 0.13 0.05 160.00%二、偿债能力二、偿债能力 单位：元单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 105,261,920.80 74,401,695.78 41.48%负债总计 78,676,079.37 54,968,057.50 43.13%归属于挂牌公司股东的净资产 26,585,841.43 19,433,638.28 36.80%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.25 0.94 33.58%资产负债率 74.74%73.88%-流动比率 1.60 1.29-利息保障倍数 2.98 2.37-三三、营运情况营运情况 单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 1,911,158.26 2,277,402.37-应收账款周转率 2.15 1.80-存货周转率 1.58 1.43-四四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 41.48%3.10%-营业收入增长率 33.60%-16.88%-净利润增长率 185.89%-58.44%-五五、股本股本情况情况 单位：股单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 21,190,000 20,690,000 2.42%计入权益的优先股数量-公告编号：2016-005 9 计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券 0.00 0.00-期权数量 0 0-六六、非经常性损益非经常性损益 单位：元单位：元 项目项目 金额金额 政府补助收入 1,337,750.00 其他收入 68.91 固定资产处置损失支出 281.06 罚款支出 2,743.69 其他支出 87,250.15 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,247,544.01 所得税影响数 311,200.08 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 936,343.93 七七、因会计政策变更及因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 科目科目 本期期末（本期）本期期末（本期）上年期末（去年同期）上年期末（去年同期）调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后-公告编号：2016-005 10 第四第四节节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、经营分析一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 公司从事园林绿化行业，主要业务包括：园林绿化工程及养护、园林景观设计、苗圃生产销售及基地建设和生态旅游开发，可提供园林景观设计、苗木销售及园林绿化工程施工及养护一体化服务。公司以市政园林为主体市场，拓展林业造林生态修复市场，客户主要为政府机构、国有企业、学校、医院等。公司凭借拥有的城市园林绿化壹级资质、风景园林工程设计专项乙级资质及优秀的设计团队等关键资源，通过招投标程序或专业分包获得园林绿化施工项目及设计项目，同时，凭借拥有的林木种子生产许可证、林木种子经营许可证及良好的苗木栽植技术进行苗木生产及销售，从而形成公司收入的主要来源，未来公司依赖生态休闲旅游经营业务的进一步开发，为游客提供生态旅游体验及服务，增加公司收入。报告期内公司主营业务未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二）报告期内经营情况回顾（二）报告期内经营情况回顾 报告期内，因受全国经济增长放缓及地方政府债务整治、资金流动性进一步收紧等大经济背景的影响，园林行业的竞争也进一步加剧，同时，也对园林企业的运营管理及风险把控能力提出了更高的要求。而随着“美丽中国”的建设、城市化进程的推进及“绿色贵州三年行动”等因素的推动，也为园林企业带来了新的发展机遇和空间。在报告期间公司，公司延续并加大了与中建四局第三建筑有限公司在贵州新蒲经济开发区建设的合作，在原合作项目遵义市新火车站棚户区改造 1 号还房园林绿化工程、遵义市新蒲新区新蒲组团棚户区 2、4 号还房工程园林绿化工程继续实施的基础上，新增加了遵义市劳动人民文化宫园林绿化工程。同时，公司抓住了纪念遵义会议召开八十周年活动改造建设的机遇，实施了兰海高速红花岗区段景观改造工程、兰海高速汇川区段景观改造工程项目，使得公司营业收入比去年增长了 33.60%，扣除非经常性损益后的净利润比去年增长了 138.47%。报告期内，公司规范了公司治理，向全国中小企业股份转让系统申报了股份挂牌转让，并获得同意函。同时，优化了组织结构，规范了管理制度和业务流程，提升了企业的管理水平。公告编号：2016-005 11 1、主营、主营业务分析业务分析（1）利润构成单位：元）利润构成单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的比重的比重 营业收入 73,529,710.81 33.60%-55,038,146.29-16.88%-营业成本 57,878,841.08 34.04%78.71%43,179,187.41-17.55%78.45%毛利率 21.29%-21.55%-管理费用 5,916,248.27-2.30%8.05%6,055,433.58 21.66%11.00%销售费用 651,954.92-36.53%0.89%1,027,186.88 37.31%1.87%财务费用 2,376,660.19 78.75%3.23%1,329,603.28 26.40%2.42%营业利润 2,799,596.97 107.08%3.81%1,351,962.59-58.74%2.46%营业外收入 1,337,818.91 420.40%1.82%257,072.72 71.08%0.47%营业外支出 90,274.90 1,136.26%0.12%7,302.26 467.55%0.01%净利润 2,952,203.15 185.89%4.01%1,032,646.94-58.44%1.88%项目重大变动原因：1、主营业务收入较上年同比增加，主要原因是园林绿化业务量增加，比上年同期增加 1934.52 万元，增幅达 42.83%；2、主营业务成本较上年同比增加，主要原因是主营业务收入增加，相应增加工程成本所致；3、销售费用较上年同比减少，主要原因是销售人员裁减，控制费用所致；4、财务费用较上年同比增加，主要是公司充分利用银行信贷额度，加大银行贷款，导致财务费用增加；5、营业外收入较上年同比增加，主要是林业产业发展政府补助增加所致；6、营业外支出较上年同比增加，主要原因是对外捐赠苗木所致。（2）收入构成）收入构成 单位：元单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 73,379,710.81 57,878,841.08 55,038,146.29 43,179,187.41 其他业务收入 150,000.00 0.00 0.00 0.00 合计 73,529,710.81 57,878,841.08 55,038,146.29 43,179,187.41 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例 上期收入金额上期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例 园林绿化工程及养护类 64,507,254.03 87.73%45,161,963.97 82.06%园林景观设计类 7,125,067.19 9.69%8,625,285.95 15.67%苗木生产销售类 1,747,389.59 2.38%1,250,896.37 2.27%其他业务类 150,000.00 0.20%-合计 73,529,710.81 100.00%55,038,146.29 100.00%收入构成变动的原因 报告期内，公司的收入中园林绿化工程及养护类收入增加，主要原因是园林绿化工程项目合同增加，公告编号：2016-005 12 所致业务量增加。（3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 1,911,158.26 2,277,402.37 投资活动产生的现金流量净额-9,131,112.40-2,199,380.00 筹资活动产生的现金流量净额 7,975,869.17-725,825.90 现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额为 191.12 万元，比上年同期减少流入 36.62 万元，主要是由于工程建造合同增加，在相应增加营业收入的同时，主要应收账款也相应增加，而业务量的增加，也导致了成本支出的增加；2、投资活动产生的现金流量净额为-913.11 万元，主要原因是投资建设经营场所和办公楼改造所致；3、筹资活动产生的现金流量净额 797.59 万元，比上年同期增加筹资活动现金流入 3,146.55 万元，主要是增加银行贷款 2,500 万元，比上年同期增加筹资活动现金流出 2,276.38 万元，主要是偿还到期信用贷款。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中建四局第三建筑工程有限公司 24,387,333.80 33.17%否 2 遵义市红花岗区园林绿化局 8,668,446.93 11.79%否 3 贵州黎阳航空动力有限公司 4,513,224.34 6.14%否 4 遵义市道路桥梁工程有限责任公司 4,235,781.80 5.76%否 5 遵义市汇川区园林绿化管理处 4,083,191.10 5.55%否 合计合计 45,887,977.97 62.41%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 陈永泉（苗木经纪人）5,597,109.00 12.89%否 2 王义林（苗木经纪人）4,882,770.00 11.24%否 3 胡强（苗木经纪人）4,537,180.00 10.45%否 4 余巍（苗木经纪人）3,763,201.00 8.67%否 5 王泳淞（苗木经纪人）3,639,969.00 8.38%否 合计合计 22,420,229.00 51.63%-（6）研发支出）研发支出 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额-研发投入占营业收入的比例-2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元单位：元 本本年年期末期末 上年期末上年期末 公告编号：2016-005 13 项目项目 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的比产的比重重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的比产的比重重 占 总 资占 总 资产 比 重产 比 重的增减的增减 货币资金 1,263,237.25 149.00%1.20%507,322.22-56.08%0.68%0.52%应收账款 39,538,941.63 37.26%37.56%28,804,867.29-11.22%38.72%-1.16%存货 42,299,696.05 36.67%40.19%30,950,127.48 5.24%41.60%-1.41%长期股权投资-固定资产 1,727,547.93-17.49%1.64%2,093,837.87-4.71%2.81%-1.17%在建工程 4,400,000.00-4.18%-4.18%短期借款 5,000,000.00-64.29%4.75%14,000,000.00 7.69%18.82%-14.07%长期借款 20,000,000.00-19.00%-19.00%资产总计 105,261,920.80 41.48%-74,401,695.78 3.10%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金增加，主要原因是银行存款比上年同期增加 102.87 万元，收到工程项目款及银行贷款所致；2、应收账款增加，原因是工程量的增加；3、存货增加，主要是公司苗木种植产业逐渐增长，未结算的建造合同成本形成的资产增加所致；4、在建工程增加，原因是在建设苗木园区设施增加 440 万元所致；5、短期借款和长期借款合计增加 1100 万元，原因是开辟了新的合作银行增加贷款所致。3、投资状况分析、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司情况）主要控股子公司、参股公司情况 遵义三阁花木旅游有限公司为我公司全资子公司，目前暂未产生营业收入。（2）委托理财及衍生品投资情况）委托理财及衍生品投资情况 无 （三）外部环境的分析（三）外部环境的分析 党的十八大和十八届三中、四中全会对生态文明建设作出了顶层设计和总体布局。三年来，以习近平同志总书记的党中央高度重视生态文明建设，提出了“建设美丽中国”、“绿水青山就是金山银山”、“像保护眼睛一样保护生态环境”等生态文明理念，并把推进生态文明建设纳入了“五位一体”的总体布局，还围绕建设美丽中国、深化生态文明体制改革提出了一系列新理念新举措。党的十八届五中全会通过了 中共中央关于制定国民经济和社会发展第十三个五年规划的建议，提出创新、协调、绿色、开放、共享“五大发展理念”，成为关系我国发展全局的理念集合体。其中，将绿色发展作为“十三五”乃至更长时期我国经济社会发展的一个基本理念，有利于指引我们更好实现人民富裕、国家富强、中国美丽、人与自然和谐，实现中华民族永续发展。贵州地处长江和珠江上游，为构筑“两江”上游生态安全屏障，切实加强生态文明建设，贵州省委、省政府坚持以县乡村造林绿化和新一轮退耕还林为抓手，全面绿化宜林荒山荒地，将符合政策条件的 25度以上坡耕地全部实施退耕还林还草，力争用 3 年时间，让贵州大地绿起来，生态环境美起来，山地经 公告编号：2016-005 14 济强起来。按照绿色贵州建设三年行动计划（2015-2017），到 2017 年，贵州将完成造林绿化 916万亩；完成森林抚育和低产林改造项目 300 万亩，辐射带动 1200 万亩；全省森林覆盖率达到 50%以上，古树大树保护率达到 100%；林业产业产值突破 1200 亿元。贵州省还提出，“绿色贵州建设”将重点围绕大扶贫、大数据实施，并贯彻厚植生态保护基础、厚植农民脱贫致富的“摇钱树”、厚植生态经济发展优势等理念，切实做好造林绿化工作。到 2020 年，在“绿色贵州行动”的基础上，力争全省森林面积达到15840 万亩。绿色贵州建设三年行动计划（2015-2017）提出了八大具体的主要任务：大力实施封山育林；大力实施人工造林；大力实施退耕还林还草；大力推进山地林业结构调整；大力推进石漠化地区综合治理；大力开展城乡绿化美化；大力实施森林抚育及低产低效林改造；大力加强森林资源保护。其中，大力实施人工造林和大力开展城乡绿化美化两大任务将为贵州园林绿化行业的发展提供机遇。报告期内，全国生态建设及贵州省“绿色贵州建设三年行动计划”的大环境，将对公司发展造成积极的影响。（四）竞争优势分析（四）竞争优势分析 1、综合竞争力优势 公司自成立以来，始终坚持走专业化经营、产业化发展之路，通过多年的努力，已经形成了集苗木种植景观规划设计园林工程施工园林绿化养护等为一体的产业链，各项业务优势互补，协调发展，既实现了企业经营的效益，又提升了企业的综合竞争力。公司依靠设计、施工一体化的优势，形成了完整的产业链和较强的综合竞争力，能够为客户提供苗木供给、景观规划设计、园林工程施工、绿化养护的全面专业化服务，有利于增强业务承接的竞争实力，更好地将设计理念和工程施工相结合，有助于打造精品工程、提升客户满意度，形成差异化服务。公司通过设计、施工一体化还可以充分发挥自身的资源整合能力，如在设计方案中可适当考虑更多使用自有的绿化苗木储备、利用公司已有原材料供应渠道资源等，降低工程成本，同时也避免了设计和施工相悖引起的工期延长等诸多问题，从而提高工程效率，保证项目品质。2、资质优势 目前，我国对园林工程施工和园林景观设计企业实行资质审查管理。企业资质的差异决定了其业务范围和可承接项目的规模，规模越大的园林绿化工程项目，其综合性越强，复杂性越高，往往涉及设计、绿化、市政道路等多个专业工程领域，对企业的资质要求较高。经营资质是园林绿化企业实力的直接体现。目前，公司拥有城市园林绿化壹级资质及风景园林工程设计专项乙级资质。3、未来发展优势 公司未来发展后劲足，一是为生态建设做了苗木、技术和人才储备。公司 4570 亩的花卉苗木基地可为下一步贵州省生态建设市场的需求提供苗木供应；公司从 2008 年开始从事荒山造林、义务植树、石漠化综合治理试点工程防护林建设、岩溶地综合治理试点营造林建设等生态建设领域的工程，为生态建设工程储备了技术和相关人才。公告编号：2016-005 15 二是在生态建设及旅游开发业务上，目前已形成一定的基础。目前为止，公司进行开发的项目有三个，分别为遵义凤凰山国家森林公园特色植物展示园、贵州国际生态产业交流中心和遵义县乐山花卉苗木示范园区。其中，遵义县乐山花卉苗木示范园区为贵州省“5 个 100 工程”中的 30 个省级现代高效农业示范园区之一，公司为目前该园区的龙头企业，目前已在该园区建成面积约 4,200 亩的花卉苗木基地，未来规划将依托花卉苗木基地打造生态休闲旅游开发业务。（五）持续经营评价（五）持续经营评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员队伍稳定；公司和全体员工没有发生违法、违规行为；公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项，因此公司拥有良好的持续经营能力。（六）（六）自愿披露自愿披露-二、未来展望二、未来展望（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 1、市政园林 城市化进程是园林绿化市场持续增长的基本推动力，国家有关产业政策的支持为园林绿化行业的发展提供了良好的外部环境。改革开放以来，我国国民经济持续快速发展，城市化进程稳步推进，城市面积、城镇人口规模不断扩大。2014 年，我国城镇化率已达到 54.77%，城镇人口为 7.49 亿（数据来源于国家统计局）。根据发达国家城市化发展的规律，当城镇化率在 30.00%-70.00%之间属于中期加速阶段，我国城镇化率仍远低于发达国家 75.00%的平均水平，城市化进程仍将持续推进，尤其是在二、三线城市和中西部地区。我国的快速城市化进程已进行了 30 年，城市作为经济载体的空间布局已经完成，未来城市建设将朝着服务功能优化、居民生活环境改善、节能减排等新方向转型。为落实中央关于“加快建设资源节约型、环境友好型社会”的决策，城市生态建设和园林绿化必须遵循更高的标准。国家及地方各级政府有关鼓励园林绿化发展的政策不断出台和更新，以创建“国家园林城市”、“国家生态园林城市”、“国家森林城市”为契机，带动城市市政基础设施建设的发展，成为越来越多地方政府的重要目标。未来国内市政园林绿化市场主要来自于两个方面，一是城市化进程中新增城市面积的绿化建设需求，二是园林绿化标准不断提高所带来的城市生态绿化改造扩建需求，市场空间非常广阔。2011 年 7月，全国绿化委员会、国家林业局发布了全国造林绿化规划纲要 2011-2020，提出到 2020 年，城乡绿化覆盖面积大幅度提高，人居环境总体达到全面建设小康社会的要求。生态文化体系基本形成，全民生态意识明显增强。此外，党的“十八大”报告中提出的建设“美丽中国”的目标，将进一步拓展城市园林绿化行业的市场空间。公告编号：2016-005 16 2、生态修复 道路边坡生态修复市场方面，根据交通运输“十二五”发展规划以及原铁道部部长盛光祖关于铁路“十二五”规划发展目标的介绍，“十二五”期间我国将新增公路 49.18 万公里，安排铁路基建投资 2.80万亿元。以“十一五”期间每公里公路建设投资额 615.00 万元和根据2007 年度中国公路水路交通环境保护状况报告 中相关数据得出的公路绿化和生态恢复投资额占公路建设投资额 1.30%的比例计算，“十二五”期间公路边坡修复投资额约 393.00 亿元。参照公路边坡修复投资额占比 1.30%，同期铁路边坡修复投资额约为 364.00 亿元。综合统计，“十二五”期间我国道路边坡生态修复市场规模约为 757.00 亿元。水利工程生态修复方面，2011 年中央“一号文件”提出力争今后 10 年全社会水利年平均投入比 2010年高出一倍，即平均每年投入约 4,600.00 亿元。按照水利工程生态环境修复投资占比为 3.00%估算，水利工程生态修复投资额平均每年约为 138 亿元，“十二五”期间我国水利工程生态修复市场规模亦达到了 690.00 亿元。此外，在国家各项产业政策的积极驱动下，矿山修复、荒漠化防治将成为园林绿化行业重要的新兴市场领域。（二）公司发展战略（二）公司发展战略 公司将进一步发展业务多元化，完善各个业务线条的发展。在发展战略上，公司将重视工程业务的稳定性，提升与设计业务的协同性。同时公司培育多年的苗圃基地建设及苗木销售、生态旅游项目将全面发力，为公司提供良好的现金流入。具体而言，公司在园林绿化工程及养护方面将积极探索 PPP模式，解决资金紧张的现状。同时，结合贵州省“三年绿色行动计划”等生态建设规划，积极尝试生态造林工程。园林景观设计业务方面将进一步加强设计能力、提升与工程项目的协同性。苗圃生产销售及基地建设业务将进一步丰富苗圃基地功能，实现苗圃基地苗木销售、自用、观光功能一体化。生态旅游开发业务方面将加速项目的开发与品牌建设，通过丰富的旅游体验吸引全国各地的游客。随着公司业务多元化的形成，预计公司盈利能力将不断增强。（三三）经营计划或目标）经营计划或目标 1、开拓目标市场 2016 年，公司将进一步开拓贵州省内市场，扩大公司影响力，提高公司在贵州省市场的份额。通过北京分公司积极开拓省外市场，争取早日进入北方市场。2、经营目标 公司管理层力争 2016 年总体经营目标将在 2015 年实际经营业绩的基础上保持一定的增长。3、管理目标 进一步完善公司治理、内部管理制度，加强公司内部的规范管理，提高运行效率。（四）不确定性因素（四）不确定性因素 公告编号：2016-005 17 报告期内，没有对公司产生重大影响的不确定因素。三、风险因素三、风险因素（一）（一）持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素（一）市场竞争风险 随着我国城镇化的发展，园林绿化行业已经成为快速发展的新兴行业，但由于行业准入门槛较低，企业数量众多，企业区域性经营特征明显，市场竞争激烈。随着今后市场化程度的不断加深和行业管理体制的逐步完善，园林绿化行业将出现新一轮的整合，优胜劣汰的局面也将更加突出；同时由于行业集中度较低，企业数量众多、业务资质参差不齐导致市场竞争不断加剧，激烈的市场竞争环境可能使公司的市场份额出现下降，并进一步影响公司经营业绩的持续增长和盈利能力的稳步提升，如果公司不能持续提高核心竞争力，或者公司资金不能满足项目建设需要，则可能导致公司市场地位下降，并进一步影响公司经营业绩的持续增长和盈利能力的稳步提升。应对措施：未来公司将继续依靠设计、施工一体化的优势，围绕苗木种植景观规划设计园林工程施工园林绿化养护等为一体的产业链，提高各环节市场竞争力，充分发挥公司自身的资源整合能力，形成差异化的服务，提高客户的满意度，以此增强业务承接的竞争实力。（二）宏观调控政策风险 目前，公司主要从事园林绿化工程及养护、园林景观设计、苗圃生产销售及基地建设和生态旅游开发等业务，其中园林绿化工程及养护业务收入为公司的主要收入来源，2013 年度、2014 年度和 2015 年，公司园林绿化工程及养护业务收入在主营业务收入中所占的比重分别为 90.45%、82.06%和 87.73%。公司的园林绿化工程及养护业务施工项目主要分为市政园林工程。因此，未来宏观经济政策及走势及地方政府财政状况将会对公司的经营状况构成一定影响。应对措施：未来期间内，公司将保持在园林绿化工程及养护业务市场竞争力的同时，大力发展园林景观设计和生态旅游开发经营等业务，积极围绕生态建设进行布局，降低园林工程施工收入的波动给公司带来的影响。（三）公司治理及实际控制人不当控制风险 公司在有限公司阶段，由于规模较小，管理层规范治理意识相对薄弱。股份公司成立后，公司逐步完善了法人治理结构。股份公司成立时间较短，公司管理层对新的三会制度的了解、熟悉有个过程，公司的规范运作仍待进一步考察和提高。同时，公司控股股东和实际控制人均为王庆红，且同时担任公司董事长兼总经理职务。若公司实际控制人对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，则会产生公司治理风险及实际控制人不当控制风险，给公司经营和持续发展带来不利影响。应对措施：公司将按上市公司的要求，建立和完善公司治理机制，严格执行公司“三会”议事规则、公司章程、关联交易决策制度，严格执行关联交易决策的关联方回避制度，重大资本支出、关联交易、人事任免、公司战略等重大事项的股东大会绝对多数表决权通过制度，以避免实际控制人不当控制的风险。公告编号：2016-005 18（四）经营现金流短缺风险 公司目前主营业务收入占比最大的为园林绿化工程及养护业务收入，而园林绿化工程及养护业务的“前期垫付、分期结算、分期收款”及通常实施的质保金制度促使公司工程结算回款往往滞后于工程成本的付款时间，公司业务规模的扩张能力在一定程度上依赖于资金的周转状况，并可能使公司面临经营活动现金流量净额波动的风险及应收账款风险。应对措施：一方面公司将不断拓展业务规模，增加收入，同时加强款项回收力度，增加公司经营活动资金；另一方面拓宽现有融资渠道，如通过股权融资途径增加资本金。（五）应收账款坏账风险 园林绿化行业普遍具有应收账款余额较大且占期末总资产及当期营业收入比例偏高的特点，公司近年来应收账款、其他应收款增幅比例远超过收入增长比例，2015 年应收账款账龄高于行业平均水平。面临一定的应收账款坏账风险。随着公司经营规模的扩大，应收账款余额有可能继续增加，如果公司对应收账款催收不力，或者公司客户资信及财务状况出现不利变化，可能给公司带来坏账风险，进而影响公司现金流及利润情况。应对措施：公司一方面将加强对客户的信用状况的调查分析，根据公司实际经营和客户的信誉情况制定相应的信用政策；另一方面，公司将加大应收账款的催收力度，对欠款年份和金额进行分析，分别采取不同的措施，尽力获得最佳的收款效果。（六）公司所购房产尚未取得土地使用权证书的风险 2005 年 10 月，公司向刘荣华购买遵义市汇川区洗马路 203 号华海花