835195_2015_金正动画_2015年年度报告_2016-03-30.pdf

山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2016-016 证券代码：证券代码：835195 证券简称：金正动画证券简称：金正动画 主办券商：中泰证券主办券商：中泰证券 山东金正动画股份有限公司（Shandong Jinzheng Animation Co.,Ltd.）2015金正动画 NEEQ:835195 年度报告 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 2015 年 8 月，聊城金正动画有限公司股改完成，正式更名为山东金正动画股份有限公司。2015 年 9 月，公司原创动画作品上班记、福禄吉祥、福禄吉祥本土系列剧、香辣五侠等及人偶剧小鸡总动员阿虎成长记等共计23 项作品完成著作权登记。2015 年 12 月 30 日，山东金正动画股份有限公司在全国中小企业股份转让系统挂牌，正式登陆资本市场。公 司 年 度 大 事 记 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 目录目录 释义释义 .1 1 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .2 2 第二节第二节 公司概况公司概况 .4 4 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .6 6 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .8 8 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及分配情况融资及分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十节第十节 财务报告财务报告 .3636 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 1 页/共 135 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、金正动画 山东金正动画股份有限公司 金正有限 聊城金正动画有限公司(股份公司前身)金正演艺 聊城高新区金正演艺经纪有限公司，股份公司全资子公司 聊城动漫 聊城市动漫艺术中心，任家斌投资设立的民办非企业单位，股份公司关联方 主办券商、中泰证券 中泰证券股份有限公司 会计师事务所 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）律师事务所 山东德衡律师事务所 评估机构 北京中企华资产评估有限责任公司 业务规则 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）公司章程 山东金正动画股份有限公司章程 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 2 页/共 135 页 第一节 声明与提示【声明【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1.动漫制作盈利不确定性的风险 公司盈利能力主要来源于两方面：一是原创动漫收入以及合作投资商提供的联合制作款项等，二是动漫周边及衍生产品的开发和运营。原创动漫前期投入较大，回报周期较长。作品若不能得到市场的认同，无法获得足够的收入,或联合制作款项无法覆盖动漫具体项目的制作费用，将对公司的盈利能力产生一定影响。2.人才流失及人力成本上升风险 从事动漫原创制作的技术含量较高，相关人员需具备相关专业知识及创作经验，公司现有的人才团队为公司业务发展的核心因素，但不排除主要创作人员流失对公司现有业务的影响风险；同时，公司所处行业内从业人员薪酬平均水平不断提升，公司面临劳动力成本上升的风险。山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 3 页/共 135 页 3.知识产权受侵犯风险 公司在保护自身知识产权方面采取了一定措施，例如在动漫作品中添加公司水印等方式。动画设计作品作为公司主要收入来源，若公司对市场上出现的侵犯公司知识产权的行为未能及时发现、制止，有可能会严重影响公司的潜在收益，公司面临受知识产权侵犯的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是。2015 年度，公司对关联方销售占比占比较小，公司销售收入不存在依赖关联交易的风险。山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 4 页/共 135 页 第二节 公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 山东金正动画股份有限公司 英文名称及缩写 Shandong Jinzheng Animation Co.,Ltd.证券简称 金正动画 证券代码 835195 法定代表人 任家斌 注册地址 聊城市高新技术产业开发区湖南路东首（京畿道产业园内）办公地址 聊城市高新技术产业开发区湖南路东首（京畿道产业园内）主办券商 中泰证券股份有限公司 主办券商办公地址 济南市经七路 86 号证券大厦 会计师事务所 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 杨书夏、潘涛 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 22 层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 王双喜 电话 0635-6180896 传真 0635-7116999 电子邮箱 shuangxijinzheng.tv 公司网址 http:/www.jinzheng.tv 联系地址及邮政编码 聊城市高新区湖南路东首（京畿道产业园内）；邮编：252000 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-12-30 行业（证监会规定的行业大类）R86 广播、电视、电影和影视录音制作业 主要产品与服务项目 公司主营业务为动漫及其衍生品的创造及营销。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 5,010,000 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 5 页/共 135 页 控股股东 任家斌 实际控制人 任家斌 四、四、注册情况注册情况 项目项目 号码号码 报告期内是否变更报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 91371500555231283D 否 税务登记证号码 91371500555231283D 否 组织机构代码 91371500555231283D 否 注：按照“三证合一”相关规定，公司于 2016 年 3 月 15 日变更营业执照，并取得统一社会信用代码91371500555231283D。山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 6 页/共 135 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 5,254,011.43 4,857,301.76 8.17 毛利率%62.04 63.41-归属于挂牌公司股东的净利润-3,761,699.99 94,569.94-归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-4,395,356.94 43,434.29-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-90.84 2.53 _ 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-106.14 1.16-基本每股收益-0.87 0.03-二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 10,984,989.53 8,318,118.48 32.06 负债总计 6,001,827.47 4,531,756.43 32.44 归属于挂牌公司股东的净资产 4,983,162.06 3,786,362.05 31.61 归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.99 1.26-21.43 资产负债率%54.00 55.65-流动比率 0.37 2.10-利息保障倍数-23.82 三、三、营运情况营运情况 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 1,779,478.40 1,374,034.75-应收账款周转率 4.99 4.42-存货周转率 9.52 44.55-山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 7 页/共 135 页 四、四、成长情况成长情况 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%32.06 87.33-营业收入增长率%8.17 144.77-净利润增长率%-83.04-五、五、股本情况股本情况 单位：股 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%普通股总股本 5,010,000 3,010,000 66.45 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、六、非经常性损益非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）633,800.00 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益-59,498.32 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 59,355.27 非经常性损益合计 633,656.95 所得税影响数 0.00 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性损益净额 633,656.95 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整对会计数据及财务指标的影响七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整对会计数据及财务指标的影响 无 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 8 页/共 135 页 第四节 管理层讨论与分析 一、一、经营分析经营分析 (一一)商业模式商业模式 本公司是处于动漫行业的动漫产品和服务提供商。截止报告期末，公司拥有30 项动画作品著作权，6 项注册商标，取得广播电视节目许可证和营业性演出许可证。公司主营业务为动漫及其衍生品的创造及营销，具体可化分为原创动漫系列、应用动漫系列、动漫周边衍生等三大领域，主要包括原创动画、影视动画、应用动画、形象包装、创意策划、媒体营销以及动漫相关演艺活动等多项业务品种。公司为政府机关、事业单位及企业单位提供富有创意的形象设计、包装、宣传片的策划案与制作服务；为儿童、青少年和动漫爱好者提供优秀的原创动画作品及动漫衍生品。公司通过与客户签订合作协议、制作企业宣传册和网站、参加行业活动以及主动搜集和跟踪市场信息等方式获得业务资讯，以直销的方式开拓业务，公司主要收入来源是应用动漫领域的定制化产品销售和文化动漫创意服务收费。报告期内，公司商业模式未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内，公司按照年初制定的预算和经营计划，持续加强成本控制、市场开发和内控管理制度的落实，生产成本控制效果显著，在“新常态”情况下，保持山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 9 页/共 135 页 稳定的盈利能力。随着文化产业、动漫产业的发展和国家政策的支持，原创动漫和商业动漫都将进入快速发展期，公司从产能提升和市场开发扩张方面入手，强化内部管理绩效管理和创作能力提升，同时，公司新成立市场部，大力开拓新市场并维护传统市场，与新华网股份有限公司等新的客户产生合作，在报告期内取得一定成果，使得盈利能力得以保持稳定。1.财务状况 2015 年 12 月 31 日，公司资产总额为 1,098.50 万元，较期初增加了 266.69万元，增幅 32.06%；净资产总额为 498.32 万元，较起初增加了 119.68 万元，增幅 31.61%。总资产增加的原因主要系固定资产、在建工程的增加所致，净资产增加的原因主要系股东增资所致。2.经营成果 2015 年实现销售收入 525.40 万元，销售成本 199.44 万元，净利润-376.17 万元，营业收入较上年同期增加 39.67 万元，增幅 8.17%，净利润减少 385.63 万元，本期收入增加的同时净利润减少的主要原因系：公司在股改的过程中实行了内部员工与外部人员的差价入股的福利制度，借鉴了股权激励的方式，股份支付金额 200.5 万元计入当期管理费用；公司搬迁新址，房租水电费用较上年同期增加 90.17 万元；公司本期员工人数翻倍，薪酬增加 154.60 万元；本期因申请新三板挂牌产生 123.13 万元的挂牌费用。3.现金流量 2015 年公司经营活动产生的现金净流量净额为 177.95 万元，经营活动产生的现金流量净额增加 40.54 万元，主要原因系本期营业状况良好，应收账款周转率加快所致。投资活动的现金净流量净额为-748.11 万元，投资活动产生的现金流出增加 655.52 万元，主要系本期购建固定资产支出大量增加所致。筹资活动产生的现金净流量净额为 480.64 万元，筹资活动产生的现金流入额增加 484.53万元，主要系公司本期吸收股东投资款和暂借款所致。报告期内公司主营业务未发生变化。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 10 页/共 135 页 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占营业占营业收入的收入的比重比重%金额金额 变动比变动比例例%占营业占营业收入的收入的比重比重%营业收入 5,254,011.43 8.17-4,857,301.76 144.77-营业成本 1,994,385.08 12.23 37.96 1,777,049.89 154.20 36.59 毛利率%62.04-63.41-管理费用 7,519,259.69 193.03 143.11 2,566,067.19 137.86 52.83 销售费用 240,567.88-4.58-财务费用 44,979.82 4.46 0.86 43,060.95 16,331.71 0.89 资产减值损失-161,050.66-3.07 232,062.49 265.95 4.78 营业利润-4,413,467.59-99,749.51 226.73 2.05 营业外收入 703,265.32 716.87 13.39 86,092.86 84.71 1.77 营业外支出 10,110.05-24.74 0.19 13,434.00 524.82 0.28 净利润-3,761,699.99-94,569.94 83.04 1.95 项目重大变动原因:1.管理费用(1)股权激励费用本期新发生额 200.5 万元，主要原因系本期股改时对员工进行了股份支付，涉及股份数额为 80.20 万，与外部股东差价为 2.5 元，共计 200.50 元万。(2)职工薪酬费用本期发生额 149.95 万元，较去年同期增加 65.44 万元，增幅77.44%，主要原因系本期公司员工人数大幅增加所致。(3)中介机构费用本期新发生额 123.13 万元，主要原因系企业挂牌所需支付中介费用支出。(4)租赁费本期发生额为 112.74 万元，较去年同期增加 84.68 万元，增幅 301.77%主要原因系公司搬迁新址租赁面积增大相应租赁费用支出增加所致。(5)折旧费本期发生额 42.19 万元，较去年同期增加 22.23 万元，增幅 111.42%，主要原因系本期固定资产增加所致。(6)动画创作费本期发生额 32.91 万元，较去年同期减少 62.03 万元，减幅 65.34%，主要原因系本期动画制作部门商业应用类的业务较多，减少了原创动画的创作人员所致。(7)办公费本期发生额 29.58 万元，较去年同期增加 25.32 万元，增幅 593.47%，山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 11 页/共 135 页 主要原因系公司本期搬迁新址后办公面增加及人员增加所致。(8)业务招待费本期发生额17.82万元，较去年同期增加12.57万元，增幅239.31%，主要原因系本期业务开拓较广，招待费用增加所致。(9)广告费本期发生额 12.24 万元，较去年同期增加 6.92 万元，增幅 130.13%，主要原因系本期公司加大了宣传推广力度所致。(10)水电费本期发生额 9.24 万元，较去年同期增加 5.5 万元，增幅 146.38%，主要原因系本期公司搬迁新址，办公电器增加所致。(11)差旅费本期发生额 5.77 万元，较去年同期增加 4.51 万元，增幅 356.8%，主要原因系本期公司加强了对员工的培训学习和外部业务的拓展。2.营业外收入本期发生额 70.33 万元，较上期增加 61.72 万元，主要系本期原创动漫创作补贴增加所致。3.为了适应企业发展，公司于 2015 年 4 月份成立市场部，与之相关的费用在销售费用核算。4.净利润本期较上期减少 385.63 万，主要系本期股份支付确认管理费用 200.5 万及新三板挂牌相关费用 123.13 万所致。(2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 5,227,083.43 1,994,385.08 4,857,301.76 1,777,049.89 其他业务收入 26,928.00-合计合计 5,254,011.43 1,994,385.08 4,857,301.76 1,777,049.89 按产品分类分析：单位单位：元元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%原创动漫系列产品 993,818.08 18.92 628,960.54 12.95 应用动漫系列产品 3,539,818.90 67.37 3,835,311.65 78.96 动漫周边衍生系列产品 693,446.45 13.20 393,029.57 8.09 其他营业收入 26,928.00 0.51-山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 12 页/共 135 页 合计合计 5,254,011.43 100.00 4,857,301.76 100.00 收入构成变动的原因（1）原创动漫系列产品收入占比上升的主要原因系公司原创动漫系列产品中的影视业务开拓较好和公司以前储备创作的原创系列动画在本期完成销售。（2）应用动漫系列产品的收入占比下降的主要原因系本期应用动漫系列产品中的形象包装类产品收入占比大幅下降，形象包装类产品的收入减少的主要原因系公司变更了主营业务内业务战略发展方向，对形象包装类业务进行了调整，并大幅减少了与关联方的交易，最终使应用动漫系列收入占比下降。（3）动漫周边衍生系列产品占比上升的主要原因系公司策划及演艺等动漫周边业务市场开拓顺利，商业演出和人偶剧获得一定收入。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 1,779,478.40 1,374,034.75 投资活动产生的现金流量净额-7,481,110.95-925,871.25 筹资活动产生的现金流量净额 4,806,376.65-38,956.95 现金流量分析：1.本期经营活动产生的现金流入较上年同期增加 405,443.65 元，主要原因系本期销售额增加、应收账款周转加快所致；2.本期投资活动产生的现金流量出较上年同期增加了 6,555,239.70 元，主要原因系本期办公楼的购建、电子设备的增加所致；3.本期筹资活动产生的现金流入较上期增加 4,845,333.60 元，主要原因系本期收到股东增资所致。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 新华网股份有限公司 1,605,613.21 30.56%否 2 聊城市文化广电新闻出版局 652,358.49 12.42%否 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 13 页/共 135 页 3 聊城市人力资源和社会保障局 211,577.65 4.03%否 4 柳园街道办事处 177,622.11 3.38%否 5 聊城市美在简装饰工程有限公司 177,358.49 3.38%否 合计合计 2,824,529.95 53.76%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 聊城市东昌府区鲁西科技广场普杰特科技 588,648.00 29.67%否 2 山东国景家具有限公司 361,920.00 18.24%否 3 聊城市南潮电脑有限公司 260,000.00 13.10%否 4 国宏消防工程集团有限公司聊城分公司 164,000.00 8.27%否 5 随附银 130,000.00 6.55%否 合计合计 1,504,568.00 75.83%-(6)(6)研发支出研发支出 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 329,083.19 949,378.94 研发投入占营业收入的比例%6.26 19.55 2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产比占总资产比重的增减重的增减（%）金额金额 变动比变动比例例%占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变动比变动比例例%占总资产占总资产的比重的比重 货币资金 288,645.16-75.62 2.63 1,183,901.06 52.82 14.23-11.60 应收账款 606,233.24-57.79 5.52 1,436,153.57 88.20 17.27-11.75 存货 340,224.21 331.18 3.10 78,904.56 8,948.69 0.95 2.15 长期股权投资-固定资产 4,169,157.11 429.66 37.95 787,133.27 52.98 9.46 28.49 在建工程 2,160,000.00 4,220.00 19.66 50,000.00-0.60 19.06 递延所得税资产 33,118.69-55.55 0.30 74,506.36 351.81 0.90-0.60 其他非流动资产 3,000,000.00 200.00 27.31 1,000,000.00-12.02 15.29 应付账款 1,549,565.64 218.58 14.11 486,401.58-5.85 8.26 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 14 页/共 135 页 应付职工薪酬 695,063.60 53.68 6.33 452,282.50 241.89 5.44 0.89 应交税费 86,811.90-55.65 0.79 195,732.15 140.59 2.35-1.56 短期借款-长期借款 136,398.94-35.69 1.24 212,110.20-2.55-1.31 资产总计资产总计 10,984,989.53 32.06 100.00 8,318,118.48 87.33 100.00 55.25 资产负债项目重大变动原因：1.货币资金：本期期末较上期减少 895,255.90 元，降幅为 75.62%，主要原因系本期购建固定资产投资较大所致；2.应收账款：本期期末余额较上期减少 829,920.33 元，降幅为 57.79%，主要原因系本期公司加大了催款力度，应收账款回款良好未形成大额的应收账款占款；3.存货：本期期末余额较上期增加 261,319.65 元，增幅为 331.18%，主要原因系本期期末尚在制作过程中的业务较多所致；4.固定资产：本期期末余额较上期增加 3,382,023.84 元，增幅为 429.66%，主要原因系先租后买房产中规划用作创意工场部分的装修已经结束，转入固定资产所致；5.在建工程：本期期末余额较上期增加 2,110,000.00 元，增长了 4220.00%，主要原因系本期对先租后买的房产中规划用作办公楼部分装修还未完成所致；6.递延所得税资产：本期期末余额较上期减少 41,387.67 元，降幅为 55.55%，主要原因系本期收回上期应收账款金额较大，减值准备转回所致；7.其他非流动资产：本期期末余额较上期增加了2,000,000.00元，增幅为200.00%，主要原因系本期购房款增加所致；8.应付账款：本期期末余额较上期增加 1,063,164.06 元，增幅为 218.58%，主要原因系本期办公楼及创意工场装修导致相应应付款项增多所致；9.应付职工薪酬：本期期末余额较上期增加 242,781.10 元，增幅为 53.68%，主要原因系本期员工人数大幅增加所致；10.应交税费：本期期末余额较上期减少 108,920.25 元，降幅为 55.65%，主要原因系本期下半年收入额较上年同期有所减少所致；11.长期借款：本期期末余额较上期减少了 75,711.26 元，降幅为 35.69%，主要原因系本期还本付息所致。3.3.投资状况分析投资状况分析 山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 15 页/共 135 页(1)主要控股子公司、参股公司情况 子公司聊城高新区金正演艺经纪有限公司成立于 2013 年，注册资本为人民币 50 万元，主营业务内容为：活动承办、影视制作、明星经纪等。子公司成立时本公司持有该公司 20%的股权。2015 年 4 月 24 日，公司收购子公司的剩余股权，并完成工商登记变更手续。2015 年公司营业收入为 183,455.20 元，净利润为 28,591.41 元。(2)委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析 （1）符合国际动漫发展趋势 当前国际上最成熟的市场当属美国和日本，两国的动漫产业均走出了独特的成长路径，具备较高的借鉴意义和研究价值，代表了市场主导模式下产业格局的演变，而第三位的韩国与中国都是在政府指导的背景下成长起来，且主体以中小企业为主，但韩国动漫起源点在游戏产业，由此衍生出优秀的产品形象形成良性循环。（2）符合国内动漫产业发展趋势 在我国，动漫产业仍属于朝阳产业，各细分子行业也大多处于快速成长期。中国动漫产业未来发展趋势：动漫行业的发展逻辑为：动漫形象价值得以持续释放，且与服装、箱包、食品、日用品、旅游、体育、建筑等产业实现融合发展。国外成熟的动漫市场已将内容端、播放发行端和衍生品销售等环节连接成良性循环产业链，创造出巨大的商业价值，而我国的动漫产业则始终处于“断链”状态，各个链条经营分散，集中度偏低，难以形成良好的利益共享机制。因此中国动漫企业需要走全产业链之路。同时充分利用先进科学技术，结合互联网、电商等信息化平台，开拓新的产业发展道路。国内动漫产业有自身的产业特点，在当前阶段，选择动漫与传统产业相结合的路子非常符合当下在互联网主导语境下的新商业模式。比如和传统文化结合，和教育科技结合，而我们则选择与文化产业相结合。山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 16 页/共 135 页（3）需求持续增长 我国人口众多，仅动漫主要受众人群的青少年就有 3.7 亿，如果受众人群向中老年人扩展，我国喜好动漫人群还会扩大，随着经济发展人们生活水平提高，仅国内需求就可以支撑动漫产业较好地发展；同时随着我国在国际上经济和政治地位不断增强、综合国力强势发展的大趋势，使国际社会感知中国文化的欲望不断增强，以动漫的形式来表达中国厚重的历史文化底蕴，更容易让人们接受，国际需求市场也再升温。由此来看，公司发展前景明朗。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 1、专业、高效的创意策划团队 创意策划团队是整个公司的灵魂个大脑，负责公司各制作部门的创意策划与跟踪实施。团队人员有很高的产品研发和创新能力，公司策划团队主要围绕原创动画香辣五侠、福禄吉祥、神奇的种子、廉政系列动画等进行创作，同时参与商业应用动画、影视广告、设计包装等创意项目，团队成员在项目中不断提升自身素养和创新能力，现已建立起了专业高效的创意策划部门。2、自主开发健全的动漫人才培养体系 在人才培养程序上，公司通过阶梯状的人才培养体系，对应聘的人员按四级（实训、实习、试用、正式）进行管理，有效形成后续梯队，保证动漫产品的持续性输出。对刚进入公司，岗位技能不是特别优秀的进入实训岗，加强专业技能的学习。对进入公司能力不错的人员，可以进入实习岗，参与项目。实习岗表现优秀的，可以进入试用岗，试用岗表现优秀的人才，可以进入正式岗。公司自主研发内部员工培训课件，使员工培训符合公司具体实情和需求，真正做到员工培训高效实用。3、关键技术及创意研发 公司对动漫产业链条进行细分，创作生产富有民族特色、体现时代特征的动画精品，以质量为核心，着力提高影视动画的编剧、创意、设计能力。二维动画部主要进行原创动画的制作，以饮食文化和仁义礼智信相结合的香辣五侠、以还原现代上班族工作状态的上班记等为核心。目的是促进山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 17 页/共 135 页 动漫形象的宣传和扩展，为后续与动漫形象相关的服装、玩具、食品、文具、电子游戏等衍生产品的生产和经营拓展产业链，扩大动漫产业的盈利空间和市场规模，发展动漫品牌授权业务。三维动画部主要大力发展应用动漫，注重动漫的社会推广与技术应用，推进动漫创意、技术在教育科普、医疗卫生、航天、会展、广告、设计、建筑、电力等各领域的广泛应用。主要代表作有东阿阿胶传统制作技艺演示动画、青海海晏县城市宣传片等。演艺公司积极参与动漫相关的创作、制作和演出，打造更多原创动漫舞台剧精品，塑造动漫演出经典形象。代表作有新武松打虎、小鸡总动员等。目前正在运作巡回演出，实现动漫形象、品牌的推广与提升。4、重点开发科技动漫 所有制作部门通力合作积极推动把传统普通的科学原理传播方式，通过动漫这种新形式进行表现，让这种富于表现力，生动活泼的表现形式把科学原理表现的更加通俗易懂。(五五)持续经营评价持续经营评价 经过多年的积累，公司在动漫及周边衍生服务领域形成了一定的竞争优势。公司业务、产品均未发生变化，公司对行业了解深入，经验丰富，随时根据需要调整主营业务内的业务战略方向，争取使公司获取最大的利益和可持续发展的能力。本年度公司经营情况仍然保持健康持续成长，营业收入呈上升趋势，公司产业布局逐渐完善和稳定。通过项目运营的不断拓展，公司专门成立市场部，使得公司获得更多的客户，关联交易大幅度下降。公司从产能提升和市场开发方面入手，大力开拓新市场并维护传统市场，与多家新客户签订了订购合同，在报告期内取得一定成果，使得盈利能力得以保持稳定。2015 年公司经营活动产生的现金净流量为 177.95 万元，但现金及现金等价物的增加为-89.53 万元，主要系本期投资较多所致，公司经营活动可产生一定的现金流量。2015年公司营业收入525.40万元，比上年同期的485.73万元增幅为8.17%，与去年同期相比关联交易大幅度下降，营业收入大部分为维系原有客户及新开发山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 18 页/共 135 页 客户产生，公司有较强的创作能力和市场开拓能力；净利润为-376.17 万元，较去年同期下降 385.63 万元，主要原因系公司在股改期间对员工进行了股份支付确认管理费用 200.5 万元及本期新增挂牌新三板相关费用 123.13 万元所致。公司具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不利风险 二、二、风险因素风险因素 (一一)持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 1.动漫制作盈利不确定性的风险 公司盈利能力主要来源于两方面：一是原创动漫收入收入以及合作投资商提供的联合制作款项等，二是动漫周边及衍生产品的开发和运营。原创动漫前期投入较大，回报周期较长。作品若不能得到市场的认同，无法获得足够的收入,或联合制作款项无法覆盖动漫具体项目的制作费用，将对公司的盈利能力产生一定影响。应对措施：公司将加强前期的市场调研，选择贴合市场需求的题材，从项目运作源头进行多角度论证，提高项目的可操作性；同时加大动漫周边及衍生产品的开发，公司计划选择知名动漫衍生品制造厂商合作，树立公司品牌，扩大公司收入，以降低动漫制作未达到预期效果所带来的损失。2.人才流失及人力成本上升风险 从事动漫原创制作的技术含量较高，相关人员需具备相关专业知识及创作经验，公司现有的人才团队为公司业务发展的核心因素，但不排除主要创作人员流失对公司现有业务的影响风险；同时，公司所处行业内从业人员薪酬平均水平不断提升，公司面临劳动力成本上升的风险。应对措施：为了保证公司人才稳定性，公司将进一步完善技术人员的激励机制，不断培养和引进高素质技术人才，同时，公司会不断完善保密制度，与相关人员签订保密协议，并完善竞业禁止制度，防范人员流失而可能造成的技术失密风险。3 知识产权受侵犯风险 公司在保护自身知识产权方面采取了一定措施，例如在动漫作品中添加公司水印等方式。动画设计作品作为公司主要收入来源，若公司对市场上出现的侵山东金正动画股份有限公司山东金正动画股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 第 19 页/共 135 页 犯 公司知识产权的行为未能及时发现、制止，有可能会严重影响公司的潜在收益，公司面临受知识产权侵犯的风险。应对措施：公司将加强对自身产品的保护，在签订合同时完善相应的知识产权保护条款，并通过申请产权保护和选择知名动漫衍生品制造厂商合作方式，打响公司动漫产品正版品牌，扩大市场影响。如有必要，公司将坚决利用法律武器维护公司的正当权益。4.购房定金遭受损失的风险 公司与山东和创置业有限公司签订标准厂房先租后买合同，公司支付了100 万元定金，若金正动画在租赁期满后不能购买房屋，按照合同约定，山东和创置业有限公司有权对外销售，金正动画所交定金不予退还，可能导致公司面临定金损失风险。应对措施：公司将按照合同约定履行，如有特殊事项将会随时和山东和创置业有限公司及时沟通。5.实际控制人不当控制的风险 任家斌持有公司股份占公司股份总数的 77.65%，系公司控股股东及实际控制人。虽然公司已逐步建立健全现代法人治理结构，但若未来实际控制人利用其地位对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能损害公司和小股东利益。应对措施：为降低控股股东不当控制的风险，公司在公司章程里制定了保护中小股东利益的条款，制定了“三会”议事规则和 关联交易决策管理办法，完善了公司内部控制制度。