835068_2015_星源农牧_2015年年度报告_2016-03-29.pdf

第1页，共126页福建省星源农牧科技股份有限公司（Fujian Xingyuan AgricultureHusbandry Technologies CO.,LTD.）2015星源农牧NEEQ:835068年度报告第2页，共126页2015 年 1 月 5 日，国家农村工作领导小组副组长袁纯清在福建省委常委、福州市委书记杨岳的陪同下莅临公司视察，详细了解公司发展生态农业、循环农业等情况。二、2015 年 5 月 15 日，公司在福清市首批拟挂牌新三板企业签约仪式暨路演会上与中信建投证券签订新三板挂牌服务协议，正式启动挂牌新三板工作。三、2015 年 7 月 20 日，中德牧业第一批加系种猪到场并正式投入生产。中德牧业是公司设立的全资子公司，是完全按照德国现代养猪理念设计和投资建设的，将为公司养殖业未来发展提供良好的种猪、生产模式及技术支撑。四、2015 年 10 月，中华人民共和国第一届青年运动会组委会授予公司“第一届全国青年运动会指定生猪供应基地”的荣誉。五、2015 年 11 月 7 日-10 日，公司作为福州市现代农业企业的优秀代表参加了第十三届中国国际农产品交易会，展示了现代循环农业模式和红芯火龙果、双孢蘑菇等特色农产品，展示了企业的良好形象。六、2015 年 12 月 3 日，公司正式取得全国中小企业股份转让系统的同意挂牌的函。公 司 年 度 大 事 记福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第3页，共126页目录目录第一节声明与提示.5第二节公司概况.7第三节会计数据和财务指标摘要.9第四节管理层讨论与分析.12第五节重要事项.23第六节股本变动及股东情况.24第七节融资及分配情况.27第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.28第九节公司治理及内部控制.33第十节财务报告.38福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第4页，共126页释义释义释义项目释义项目释义释义本公司、公司、星源农牧、股份公司福建省星源农牧科技股份有限公司有限公司、星源有限本公司前身“福清市星源农牧开发有限公司”为民生物福清市为民生物科技有限公司，本公司子公司福星源福清市福星源有机肥生物科技有限公司，本公司子公司中德牧业福建省星源中德牧业有限公司，本公司子公司星源食用菌福建星源全程食用菌有限公司，本公司子公司谷雨农业福建省星源谷雨现代农业有限公司，本公司子公司上海百杰上海百杰创业投资有限公司，本公司股东杉鼎投资上海杉鼎投资中心（有限合伙）股东大会福建省星源农牧科技股份有限公司股东大会股东会福清市星源农牧开发有限公司股东会董事会福建省星源农牧科技股份有限公司董事会监事会福建省星源农牧科技股份有限公司监事会推荐主办券商、中信建投证券中信建投证券股份有限公司律师事务所北京德恒（杭州）律师事务所会计师事务所瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）元、万元人民币元、人民币万元公司法中华人民共和国公司法公司章程最近一次由股东大会会议通过的 福建省星源农牧科技股份有限公司章程三会股东（大）会、董事会、监事会三会议事规则股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第5页，共126页第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司法定代表人、董事长潘礼明和财务部门负责人陈熖声明保证年度报告中财务报告的真实、完整。瑞华会计师事务所对公司出具了标准的无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项是或否是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整否是否存在未出席董事会审议年度报告的董事否是否存在豁免披露事项否【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述动物疫病的风险动物疫病是畜牧行业发展中面临的主要风险。虽然公司具有完善的疫病防控体系和能力，猪场也都制定了完善的疫病防控制度，同时都配备了专业的兽医组人员。但猪群发生疫病的风险和新型疫病爆发的潜在风险，仍对生猪的生产繁殖过程造成一定威胁。生猪价格的周期性波动风险生猪价格具有周期性波动的特征，波动周期为3-4年。生猪价格的周期性波动，使得生猪养殖业的盈利水平呈现周期性波动，对生猪养殖企业的发展造成一定的不利影响。公司已采取发展循环农业、延长产业链、发展自主“鑫星源”品牌直营店等措施，但仍不能完全规避生猪价格周期性波动带来的风险。自然灾害风险公司的生猪养殖场主要分布在福建省福清市的周边地区，其生产场所可能遭受台风、洪水、地震等自然灾害。若自然灾害发生，可能造成生猪养殖场建筑及设施的损坏，并可能导致生猪死亡或导致动物疫情爆发，给公司造成直接经济损失。同时，自然灾害导致的交通、通讯、电力的中断，生产设施及设备的损坏，也可能给公司的生产经营造成不利影响。虽然公司已通过购买农业保险、财产保险，以及加强自然灾害预警等措施以减少自然灾害可能对公司经营造成的影响，但仍无法完全消除以上灾害发生时对公司经营造福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第6页，共126页成的不利影响。食品安全风险本公司历来高度重视产品质量与食品安全，依托自然资源和生态循环农业优势，致力为市场提供优质的农产品，建立了 GB/T19001-2008/ISO9001：2008 质量管理体系，通过标准化管理和严格监控，层层落实质量安全责任制，从未发生过重大食品安全问题。但是如果因意外及不可抗力等原因发生产品质量问题，将影响公司信誉和产品销售，进而对公司生产经营产生负面影响。现金收款风险公司为避免生猪价格波动在市场开设了猪肉直营店，由于市场消费习惯，目前直营店的收款方式均为现金收款，每天的营业款在当天由出纳归集、缴存银行。2015 年度现金收款方式实现的销售收入为18,698,946.10 元，占营业收入的比重为 18.16%。虽然公司针对专卖店制定了相关的现金安全的措施，但仍不排除存在营业资金缴存不及时及安全等问题。税收优惠风险公司从事饲养销售生猪、种植销售蔬菜、水果、食用菌等业务，享受国家多种税收优惠政策。在增值税方面，根据 2008 年 11 月 10 日国务院颁布的中华人民共和国增值税暂行条例 第十五条及 2009 年 1 月 1日财政部、国家税务总局颁布的中华人民共和国增值税暂行条例实施细则第三十五条的规定，公司饲养销售猪、种植销售蔬菜、水果、食用菌免征增值税；在所得税方面，根据 2008 年 1 月 1 日起实施的中华人民共和国企业所得税法第二十七条，公司饲养销售猪、种植销售蔬菜、水果、食用菌免征企业所得税。若上述税收优惠政策发生变化将直接影响公司的净利润。实际控制人控制风险公司实际控制人潘礼明持有公司 73.68%的股份，依其持股比例所享有的表决权足以独立实际支配公司行为，对公司生产经营、人事、财务管理均具有绝对控制权。虽然公司在公司章程、“三会”议事规则及其他治理制度、内控制度等方面做了相关限制性安排，但若实际控制人利用其对公司的控制权对公司生产经营等方面进行不当控制，可能导致出现损害公司或其他中小股东权益的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第7页，共126页第二节公司概况一、基本信息公司中文全称福建省星源农牧科技股份有限公司英文名称及缩写Fujian Xingyuan AgricultureHusbandry Technologies CO.,LTD.证券简称星源农牧证券代码835068法定代表人潘礼明注册地址福建省福清市海口镇车头村办公地址福建省福清市龙山街道先强村主办券商中信建投证券股份有限公司主办券商办公地址北京市东城区朝阳门内大街 2 号凯恒中心 B、E 座 3 层会计师事务所瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名秦松涛，徐殷鹏会计师事务所办公地址北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼二、联系方式董事会秘书或信息披露负责人吴飞龙电话0591-85531070传真0591-85531118电子邮箱公司网址联系地址及邮政编码福建省福清市龙山街道先强村（邮编：350313）公司指定信息披露平台的网址公司年度报告备置地福建省福清市龙山街道先强村公司本部三、企业信息单位：股股票公开转让场所全国中小企业股份转让系统挂牌时间2016-01-11行业（证监会规定的行业大类）畜牧业，行业代码“A03”主要产品与服务项目生猪养殖与销售，污泥处置及有机肥的生产与销售，绿福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第8页，共126页色蔬菜、水果、食用菌的种植、栽培与销售。普通股股票转让方式协议转让普通股总股本13,345,062控股股东潘礼明实际控制人潘礼明四、注册情况项目号码报告期内是否变更企业法人营业执照注册号913501007051558034是税务登记证号码913501007051558034是组织机构代码913501007051558034是注：星源农牧原企业法人营业执照注册号为 350181100010469，2015 年 11 月 16 日换发了加 载 统 一 社 会 信 用 代 码 的 营 业 执 照（即 三 证 合 一），统 一 社 会 信 用 代 码 为913501007051558034。福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第9页，共126页第三节会计数据和财务指标摘要一、盈利能力单位：元本期本期上年同期上年同期增减比例%增减比例%营业收入102,967,764.88101,458,220.091.49%毛利率%38.82%32.23%-归属于挂牌公司股东的净利润23,296,337.9418,835,975.4123.68%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润22,212,344.8715,869,220.2039.97%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）16.74%16.90%_加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）15.96%14.24%-基本每股收益1.781.4919.46%二、偿债能力单位：元单位：元本期期末本期期末上年期末上年期末增减比例%增减比例%资产总计217,858,064.93191,743,150.7213.62%负债总计59,920,522.9463,802,596.55-6.08%归属于挂牌公司股东的净资产154,181,657.40120,885,319.4627.54%归属于挂牌公司股东的每股净资产11.559.5321.20%资产负债率%27.50%33.28%-流动比率1.971.66-利息保障倍数11.2412.11福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第10页，共126页三、营运情况单位：元单位：元本期本期上年同期上年同期增减比例%增减比例%经营活动产生的现金流量净额41,601,817.01-218,253.15-应收账款周转率2.093.78-存货周转率4.623.67-四、成长情况本期本期上年同期上年同期增减比例%增减比例%总资产增长率%13.62%28.96%-营业收入增长率%1.49%34.08%-净利润增长率%24.36%22.72%-五、股本情况单位：股单位：股本期期末本期期末上年期末上年期末增 减 比例%增 减 比例%普通股总股本13,345,06212,678,3955.26%计入权益的优先股数量00-计入负债的优先股数量00-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益单位：元单位：元项目项目金额金额非流动性资产处置损益369,221.04计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外3,137,392.68计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费482,417.20除上述各项之外的其他营业外收入和支出-3,391,728.98非经常性损益合计597,301.94福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第11页，共126页所得税影响数-608,355.15少数股东权益影响额（税后）121,664.02非经常性损益净额1,083,993.07福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第12页，共126页第四节管理层讨论与分析一、经营分析(一)商业模式(一)商业模式公司主营业务为生猪养殖与销售，污泥处置及有机肥的生产与销售，绿色蔬菜、水果、食用菌的种植、栽培与销售。报告期内，公司的主营业务未发生变化。公司是福建省农业产业化省级重点龙头企业、农业部生猪标准化示范场。公司自成立以来，致力于走高效、节能、环保的生态农业产业化道路，经过十余年的积累，逐步建立一套现代循环农业模式，形成了涉及畜牧业、种植业、食用菌业和有机肥业的产业集群。具体循环农业模式如图：公司第一大业务为生猪养殖，养殖模式为自繁自养，主要上市品种为杜长大三元猪。公司生猪养殖过程严格执行无公害生猪养殖标准，对生猪养殖过程中产地环境、引种、饲养管理、疫病控制、饲料使用、兽药使用、出栏、人员及养殖档案等生产关键控制点进行严格监管，各个环节有系统备案、详细记录，为福州市生猪市场提供了无公害猪肉。报告期内，公司生产的“鑫星源”猪肉，由于经检测各项指标优秀，被第一届全国青年运动会执委会认定为“指定生猪专供基地”。公司销售的畜牧产品为种猪、仔猪、育肥猪（猪肉），以批发给生猪经销商和建立“鑫星源”猪肉直营店自主销售的模式为主。公司的第二大业务是污泥处置及有机肥生产。公司旗下控股子公司为民生物是福清市唯一一家城市生活污泥处置企业。公司秉承环保理念，将污泥与猪粪、菌菇渣等农业废弃物联合进行微生物高温好氧堆肥生产有机肥料。主要收入来自污泥处置费和有机肥销售收入。有机肥销售模式根据不同地区分为种植基地直供模式、代理商模式和总经销直营模式。公司的种植业务和食用菌业务是公司现代循环农业模式的重要组成部分。报告期内，公司拥有 1,600 多亩的种植基地和 20 亩工厂化食用菌基地，主要产品为绿色无公福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第13页，共126页害蔬菜和水果（主要为火龙果）、双孢蘑菇。公司严格按照各相关质量标准，采取规模化种植的方式，科学、统一管理，严控生产各环节，保证农产品质量。公司利用自主研发的“猪粪渣代料栽培双孢蘑菇技术”生产的双孢蘑菇质量符合绿色食品标准，同时该技术减少了农业废弃物对环境的污染，并大幅降低了食用菌的生产成本，提高了食用菌的产量和质量。报告期内，公司生产的果蔬和食用菌是以自销批发、零售的方式进行销售。报告期内公司商业模式无重大变化。年度内变化统计：事项事项是或否是或否所处行业是否发生变化否主营业务是否发生变化否主要产品或服务是否发生变化否客户类型是否发生变化否关键资源是否发生变化否销售渠道是否发生变化否收入来源是否发生变化否商业模式是否发生变化否(二)报告期内经营情况回顾(二)报告期内经营情况回顾报告期内，公司紧紧围绕“发展循环农业，建设生态星源”的发展目标，不断完善企业循环农业模式，以降低成本和提高效益作为提升企业业绩的切入点，通过建立健全组织机构，加强人才引进和人员培训，完善企业内控制度，逐步向上市公司现代企业制度管理的转变，实现企业经营业绩的有效增长。1、报告期内企业经营情况报告期内，公司实现营业收入 102,967,764.88 元，比上年同期增长 1.49%；营业成本62,998,796.97 元，比 上年 同期 下降 8.37%；实现 归属 于挂 牌公 司股 东的 净利润23,296,337.94 元，比上年同期增长 23.68%。2、报告期内公司经营计划的执行情况报告期内，公司按照设定的战略规划和目标，全面完成了年度生产任务。在规模扩张方面，公司严抓中德牧业年出栏 4 万头生猪养殖基地建设工程进度，按时于 2015 年 6 月引入第一批种猪并投入生产，在福州市生猪养殖行业中继续保持优势。公司以产品质量第一为市场竞争策略，逐步建成了完善的质量管理体系，顺利通过了ISO9001 国际质量体系。报告期内，由于公司生产的“鑫星源”猪肉质量过硬，经过第一届全国青年运动会执委会多次抽检，各项指标优秀，被第一届全国青年运动会执委会认定为“指定生猪专供基地”。公司在保质保量地完成第一届全国青年运动会猪肉供应的基础上，通过加大宣传力度、提高企业品牌影响力、加强直营店标准化建设、拓宽直销渠道等手段提高公司产品附加值，从而增强公司抵御未来市场竞争加剧风险的能力，形成自身的差异化优势。公司致力于打造现代循环农业发展模式，完善各产业之间的联系，推动种植、污泥处置及有机肥料等业务的发展。公司以生猪养殖为核心，猪粪污水经过发酵产生沼气用于发电，利用沼液和有机肥料作为肥料进行蔬菜水果种植，粪渣作为培养料开展蘑菇生产，整个循环模式高效、节能、环保，使废物二次利用，产生经济效益。同时公司是福清市唯一的污泥处理企业，污泥经微生物高温好氧堆肥后转变为有机肥料，不仅解决污泥的污染问题，而且从中得到经济效益。报告期内，公司种植业实现销售收入 21,534,624.95 元、实现有机肥销售收入 23,846,747.50 元，实现污泥处置费收入 5,798,194.43 元。今后公司还将致力于循环福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第14页，共126页农业模式的探索，完善发展模式，提高公司的综合竞争力。3、报告期内公司的团队建设情况在经营管理方面，公司为完善法人治理结构和扩大生产规模的需要，不断优化人才队伍结构，引进了一批素质高、经验丰富的人才，形成了老中青结合的管理人员结构。公司注重企业文化建设，定期组织员工活动、开展相关培训等，增强了公司员工凝聚力。1.主营业务分析1.主营业务分析(1)利润构成(1)利润构成单位：元单位：元项目项目本期本期上年同期上年同期金额金额变动比例%变动比例%占营业收入 的 比重%占营业收入 的 比重%金额金额变动比例%变动比例%占营业收入 的 比重%占营业收入 的 比重%营业收入102,967,764.881.49%-101,458,220.0934.08%-营业成本62,998,796.97-8.37%61.18%68,754,107.6829.51%67.77%毛利率%38.82%-32.23%-管理费用8,294,525.2157.59%8.06%5,263,227.87-15.77%5.19%销售费用2,677,196.39-42.21%2.60%4,632,609.1978.45%4.57%财务费用2,345,385.1927.29%2.28%1,842,511.24156.31%1.82%营业利润23,761,410.7030.37%23.08%18,226,064.0348.04%17.96%营业外收入4,491,534.3779.94%4.36%2,496,170.05-32.12%2.46%营业外支出3,995,066.422,249.58%3.88%170,033.38-66.96%0.17%净利润23,496,987.8224.36%22.82%18,894,951.6922.72%18.62%项目重大变动原因:1、管理费用本期数 8,294,525.21 元，较上年增加了 3,031,297.34 元，管理费用增长率 57.59%，主要原因是报告期内公司新建养殖基地项目投产导致人员增加和固定资产增加造成的工资费用和折旧费用增加，另外公司在全国股转系统挂牌增加的推荐挂牌费、审计费和律师服务费等中介费用。报告期内工资薪酬增加475,465.54元，折旧费用增加604,979.92元，以及中介机构费用增加了 1,033,167.60 元。报告期内，公司员工人数从期初的 129 人，增加 19 人，达到期末的 148 人。2、销售费用本期数为 2,677,196.39 元，较上年减少了 1,955,412.80 元，销售费用减少了 42.21%，主要原因是报告期内公司销售模式和渠道的改变。报告期内，公司通过增加直供大型工厂食堂及酒店的方式，如冠捷电子（福建）有限公司和中核集团福建福清核电有限公司等大型工厂食堂，取消超市驻点销售模式，大大降低了销售费用，其中职工薪酬减少了 894,520.33 元，销售折扣减少 907,356.36 元。3、营业利润本期金额为 23,761,410.70 元，较上年增加了 5,535,346.67 元，营业利润增加了 30.37%，主要是因为 2015 年 5 月份之后生猪价格一路走高,全年均价达到 17.67 元/公斤；以及饲料价格的走低，造成饲料成本同比降低约 14%。4、营业外收入本期金额为 4,491,534.37 元，增长率为 79.99%，主要原因是报告期内公司新增项目获得的政府补助款增加，较上年增加了 1,995,364.32 元。5、营业外支出本期金额为 3,995,066.42 元，增加 3,825,033.04 元，增长率为 2249.57%，福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第15页，共126页主要是因为报告期内“苏迪罗”超强台风正面登陆福建，给公司带来的损失造成的。本年由于台风原因导致的非常损失为 3,432,217.31 元，其中本公司猪舍受损修复支出 989,224.97元；子公司福清市为民生物科技有限公司晒场维修支出 517,012.30 元，有机肥二次发酵车间和包装车间维修支出 1,883,636.42 元；子公司福建省星源中德牧业有限公司饲料车间维修支出 42,343.62 元。(2)收入构成(2)收入构成单位：元单位：元项目项目本期收入金额本期收入金额本期成本金额本期成本金额上期收入金额上期收入金额上期成本金额上期成本金额主营业务收入102,395,547.6862,969,326.97100,790,472.1468,754,107.68其他业务收入572,217.2029,470.00667,747.95-合计合计102,967,764.8862,998,796.97101,458,220.0968,754,107.68按产品或区域分类分析：单位：元类别/项目类别/项目本期收入金额本期收入金额占营业收入比占营业收入比例%例%上期收入金额上期收入金额占营业收入比占营业收入比例%例%生猪业务51,215,980.8049.74%44,945,409.0144.30%蔬菜及食用菌业务19,466,676.8718.91%20,847,651.5820.55%水果业务2,067,948.082.01%2,227,706.702.20%有机肥业务23,846,747.5023.16%26,125,592.3025.75%污泥处理业务5,798,194.435.63%6,644,112.556.55%其他业务572,217.200.55%667,747.950.65%收入构成变动的原因报告期内，公司各项业务营收保持相对稳定。生猪业务的收入占比上涨约 5.44%，主要是因为2015年 5月份之后生猪价格一路走高，全年生猪均价达到17.67 元/公斤，导致该业务营业收入较去年增加 6,270,570.99 元。(3)现金流量状况(3)现金流量状况单位：元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额经营活动产生的现金流量净额41,601,817.01-218,253.15投资活动产生的现金流量净额-48,561,093.28-26,739,979.33筹资活动产生的现金流量净额4,806,280.285,182,990.39现金流量分析：1）报告期内，本公司经营活动产生的现金流量净额为 41,601,817.01元，比上年同期增加了 41,820,070.16 万元，主要是销售商品、提供劳务收到的现金较上年增加了20,134,138.31 元，收到的税费返还较上年增加了 215,967.92 元，收到其他与经营活动有关的现金中，收到除税费返还外的其他政府补助收入较上年增加了 3,356,959.61元及往来款的增加 10,100,460.18 元。另外，购买商品、接受劳务支付的现金较上年增加了 7,469,112.49 元，支付给职工以及为职工支付的现金较上年增加了 2,756,791.97元，支付的各项税费较上年增加了 1,366,686.77 元。以及公司支付其他与经营活动有福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第16页，共126页关的现金中支付的各项费用较上年发生额增加了 3,551,747.70 元，以及本年收回了上年度支付的关联方借款 22,829,924.87 元。2）报告期内，本公司投资活动产生的现金流量净额为-48,561,093.28 元，比上年同期减少 21,821,113.95 元，主要是全资子公司中德牧业与星源农牧构建固定资产支付的现金较上年增加了 21,765,986.75 元。3）报告期内，本公司筹资活动产生的现金流量净额为 4,806,280.28 元，比上年同期减少 376,710.11 元。筹资活动现金流入中主要是本年吸收投资收到的现金较上年增加了 10,000,000.00 元，收到的其它与筹资活动有关的现金较去年减少了 144 万元，主要是售后回租固定资产收到现金减少了 1,440,000.00 元。筹资活动现金流出中偿还债务支付的现金较上年增加了 3,000,000.00 元，支付其他与筹资活动有关的现金较上年增加了 6,107,548.20 元，主要包括子公司减资支付少数股东投资款 3,500,000.00 元，售后回租固定资产租金 2,607,548.20 元。(4)主要客户情况(4)主要客户情况单位：元序号序号客户名称客户名称销售金额销售金额年度销售占比年度销售占比是否存在关是否存在关联关系联关系1沈谋权6,489,663.806.30%否2福州和盛食品有限公司6,469,748.206.28%否3福清市源达贸易有限公司5,511,888.705.35%否4福州青美贸易有限公司4,812,567.634.67%否5曾家林4,684,680.004.55%否合计27,968,548.3327.15%-(5)主要供应商情况(5)主要供应商情况单位：元单位：元序号序号供应商名称供应商名称采购金额采购金额年度采购占比年度采购占比是否存在关联关系是否存在关联关系1福建省华高建设工程有限公司16,078,711.3821.33%否2福建兴顺饲料有限公司14,297,172.2420.39%否3谢荣华10,033,871.6013.31%否4福清市元成贸易有限公司7,045,858.199.35%否5必达（天津）家畜饲养设备有限公司2,500,000.003.32%否合计49,955,613.4167.70%-(6)研发支出(6)研发支出单位：元单位：元项目项目本期金额本期金额上期金额上期金额研发投入金额-研发投入占营业收入的比例%-福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第17页，共126页2.资产负债结构分析2.资产负债结构分析单位：元单位：元项目项目本年期末本年期末上年期末上年期末占总资产比重的增减占总资产比重的增减金额金额变动比例%变动比例%占总资产的比重占总资产的比重金额金额变动比例%变动比例%占总资产的比重占总资产的比重货币资金4,136,196.26-34.23%1.90%6,289,192.25-77.59%3.28%-1.38%应收账款57,874,131.7841.53%26.57%40,891,394.43327.98%21.33%5.24%存货11,624,302.70-25.73%5.34%15,651,185.02-28.15%8.16%-2.82%长期股权投资-0.00%0.00%-0.00%0.00%0.00%固定资产93,154,206.9493.56%42.76%48,126,096.520.08%25.10%17.66%在建工程12,647,267.10-64.37%5.81%35,493,985.663,835.29%18.51%-12.70%短期借款23,000,000.000.00%10.56%23,000,000.0015.00%12.00%-1.44%长期借款-0.00%0.00%-0.00%0.00%0.00%资产总计217,858,064.9313.62%-191,743,150.7228.96%-0.00%资产负债项目重大变动原因：1）报告期内，货币资金期末余额 4,136,196.26 元，比上年同期减少了 2,152,995.99元，变动比例-34.23%，是因为应收账款增加导致。2）报告期内，应收帐款比上年同期增加 16,982,737.35 元，变动比例 41.53，主要是销售客户及模式的改变，应收款增加导致。3）报告期内，存货期末余额 1162.43 万元，比上年同期减少 4,026,882.32 元，变动比例-25.73%，主要原因是为民生物污泥处置量较上年减少了 8311 吨，以及通过技改等办法减少原材料的投入，从而减少了原材料 4,145,193.32 元。4）报告期内，固定资产期末余额是 93,154,206.94 元，比上年同期增加了45,028,110.42 元，变动比例 93.56%，主要是中德牧业构建新的厂房投入使用以及采购种猪等原因所致。报告期内，中德牧业增加固定资产 39,739,875.67 元，增加了生物性资产 4,465,625.81 元。5）报告期内，在建工程账面价值 12,647,267.10 元，比上年同期减少 22,846,718.56元，变动比例 64.37%，主要是由于构建的厂房转固定资产的原因所致。3.投资状况分析3.投资状况分析(1)主要控股子公司、参股公司情况(1)主要控股子公司、参股公司情况报告期内，公司共拥有 5 家子公司，其中全资子公司 4 家，分别是为民生物、福星源、中德牧业和谷雨农业；控股子公司 1 家，星源食用菌。报告期内，公司全资子公司为民生物总资产为 68,266,567.71 元，净资产为28,381,763.66 元，实现营业收入 25,326,353.89 元，利润总额 3,271,903.63 元，净利润 2,986,919.37 元，净利润比上年同期下降 43.15%；公司的全资子公司福星源，实现净利润 1,068,121.01 元，比上年同期下降 55.10%。主要原因是污泥处置量较上年减少 8311 吨，导致有机肥产销量减少 5388 吨，以及部分原材料价格上涨导致成本增加。报告期内，公司全资子公司中德牧业于 2015 年 7 月份正式投产，预计于 2016 年6 月开始实现营业收入；全资子公司谷雨农业和控股子公司星源食用菌在报告期内尚未运营。报告期内公司无取得和处置子公司的情况。福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第18页，共126页(2)委托理财及衍生品投资情况(2)委托理财及衍生品投资情况-(三)外部环境的分析(三)外部环境的分析1、国家宏观政策要求农业发展必须转型升级国家统计局公布数据，2015 年全年国内生产总值 67.67 万亿元，比上年增长 6.9%，增速比 2014 年下滑 0.4 个百分点，经济增速持续走低。我国经济正在向形态更高级、分工更复杂、结构更合理的阶段演化，经济发展进入新常态。为指导农业在新常态下的转型升级，2016 年中央“一号文件”关于落实发展新理念加快农业，现代化实现全面小康目标的若干意见对我国在经济新常态下发展现代农业做出了全面部署。2016 年“一号文件”提出了“持续夯实现代农业基础，提高农业质量效益和竞争力；加强资源保护和生态修复，推动农业绿色发展”的指导性意见。即一方面要实现农业转型升级必须从农业供给侧改革入手，调整农业产业结构，提高农产品质量，增加有效供给，满足人民群众对优质农产品的需求；另一方面就是农业的发展建立在保护资源环境的基础上，即绿色发展，要彻底改变过去牺牲资源环境换取农业发展的老路，农业发展要转型升级，要在保护资源环境的基础上促进农业健康发展。2、生猪养殖逐渐向规模化发展2002 年以后，我国生猪养殖由散养模式向规模化养殖发展，2007 年起生猪规模化养殖比例不断上升。根据全国畜牧业发展第十二个五年规划(2011-2015 年)，2010年，全国年出栏 500 头以上生猪规模化养殖比重分别达到 35%，比 2005 年提高 19 个百分点。根据农业部的统计，2013 年出栏 500 头以上的养殖场已超过 25.5 万个，生猪规模养殖比重达 40.8%，标准化规模养殖快速发展。根据国内外发展的阶段特征来看，我国未来规模化养殖的比重将会继续提高。3、商品猪市场价格周期性波动，2015 年猪周期进入上升阶段与宏观经济增速整体下滑不同，在经历了 2014 年的低谷期之后，2015 年二季度，生猪价格明显回升，生猪行业开始逐渐进入一个新周期的上涨期。2015 年生猪平均价格为14.79元/公斤，同比上涨16.7%；2015年12月均价为16.43元/公斤，同比上涨25.4%。（搜猪网）2014 年的生猪价格不景气，对养猪行业客观上起到了“去产能”的效果。2015 年底全国能繁母猪存栏量降至 3,798 万头，同比下降 11.4%，比最高点（2012 年 10 月，5078 万头）下降 25.2%。（农业部）2015 年，全国猪肉产量 5,487 万吨，同比下降 3.3%；年末生猪存栏 45,113 万头，同比下降 3.2%；全年生猪出栏 70,825 万头，同比下降 3.7%。（国家统计局）4、环保趋严，倒逼生猪产业升级福建省为贯彻落实 关于进一步加强生猪养殖面源污染防治工作六条措施的通知，提出实施意见。根据意见，2015 年上半年，福建省将全面完成禁养区内生猪养殖场关闭拆除。年底前，基本关闭拆除可养区内存栏 250 头以下、未提出改造方案或改造后仍不能达标排放的生猪养殖场。福建省要求各地全面统筹考虑环境承载能力、市场需求和污染治理要求，在“十三五”期间实行生猪养殖总量控制，全省生猪年出栏总量控制在 2000万头以内。福建省将完善发展和治理规划，加大关闭拆除力度，推进标准化改造，强化技术指导与服务，严格养殖审批监管，完善病死猪无害化处理机制，从而实现在 2016 年底前基本实现病死猪无害化处理，规模养猪场在 2018 年底前基本实现达标排放或零排放。5、我国有机肥料行业市场规模快速增长福建省星源农牧科技股份有限公司2015 年度报告第19页，共126页根据国家统计局的统计数据，中国有机肥料行业市场规模总体呈稳步上升态势。2004 年，规模以上企业实现销售收入 35.22 亿元，同比增长 110.76%。2008 年，行业销售收入突破 100 亿元，达到 115.97 亿元，同比增长 94.31%。2009 年行业销售规模有了新的突破，销售额达 200.60 亿元，同比增幅仅为 72.98%。2010 年，有机肥料行业市场依然保持升温，全年实现销售收入 317.63 亿元，同比增长 58.34%。2011 年达 519.14亿元，2012 年达 629.69 亿元，同比增长 21.30%。总体来看，近几年来，我国有机肥料行业市场规模实现了快速的增长。(四)竞争优势分析(四)竞争优势分析1、竞争优势（1）循环农业优势本公司经过多年的经营探索，致力于打造新型的现代循环农业发展模式，公司涵盖养殖、种植、污泥处置及有机肥料等业务。公司以生猪养殖为核心，猪粪污水经过发酵产生沼气用于发电，利用沼液和有机肥料作为肥料进行蔬菜水果种植，粪渣作为培养料开展蘑菇生产，整个循环模式高效、节能、环保，使废物二次利用，产生良好的经济效益。同时公司是福清市唯一的污泥处理企业，污泥经微生物高温好氧堆肥后转变为有机肥料，不仅解决污泥的污染问题，而且从中得到经济效益。今后，公司仍将致力于循环农业模式的探索