835398_2015_泰通农业_2015年年度报告_2016-03-30.pdf

广东泰通农业发展集团股份有限公司（Taitong Agricultural Development Group Co.,Ltd）2015泰通农业 NEEQ:835398 年度报告 第1 页，共 125 页 2015 年 10 月 10 日，公司通过高新技术企业复审。2015 年新成立 13 家子公司，其中甘肃成立两家子公司，成功进入了甘肃市场。2015 年公司开启与中央储备粮合作新模式,由泰通租赁及运营中储粮已建成大型烘干设备,烘干后粮食向中储粮交付。报告期内已在泰和、丰城、抚州等地达成合作。2015 年 12 月 21 日，公司获得股转公司挂牌通知。公 司 年 度 大 事 记 第2 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.8 第三节会计数据和财务指标摘要.10 第四节管理层讨论与分析.12 第五节重要事项.24 第六节股本变动及股东情况.29 第七节融资及分配情况.33 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.34 第九节公司治理及内部控制.38 第十节财务报告.45 第3 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、泰通农业、泰通 广东泰通农业发展集团股份有限公司 中央储备粮、中储粮 中国储备粮管理总公司或其下属企业 烘干站点 指泰通在各地建设的大型粮食烘干服务中心及农业服务平台。大型连续式烘机 指一次将粮食水分烘干到国家标准水分的大型粮食烘干设备，单台日处理量为 300 至 600 吨。循环式小型烘干机 指一次降水 3-5%的粮食烘干设备，达到国家标准水分需经多次循环处理，单台日处理量为 15 至 30 吨。农业合作社 在农村家庭承包经营基础上，同类农产品的生产经营者或者同类农业生产经营服务的提供者、利用者，自愿联合、民主管理的互助性经济组织。干粮 指经烘干或晾晒的粮食，水稻的国家储备标准是水分在 13.5%以下，玉米的国家储备标准是水分在 14%以下。湿粮 指从田间收割后的粮食，水分普遍在 25%-35%之间。第4 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 业务快速发展导致的资金不足风险 由于公司处于业务高速发展阶段，近年来需新建大量粮食烘干站点，新站点在设立前期及运营初期需要预先投入一定的资金用于站点的工程建设、购买固定资产、开展业务等方面，从而造成公司须承担一定的现金周转压力，因此公司存在因业务快速发展导致资金不足的风险。气候风险 农业生产受气候条件影响较大，突变及恶劣气候条件会严重影响农产品的收成。一方面，持续阴雨等恶劣天气会限制人工晾晒粮食的可能性，促使农户将收获后的粮食交售给公司烘干站点进行机械烘干。与此同时，阴雨天气使得人工晾晒的粮食水分、霉变率等指标达不到国家粮库的入库标准，与之相比凸显公司烘干站点烘后粮食在品质上的优势，从而有助于提升公司烘后粮食的销售价格并得到下游客户的欢迎。但另一方面，连续旱情或阴雨天气可致粮食大幅减产，导致粮食收购价格的大幅上涨，同时天气原因若影响粮食原粮品质，达不到中储粮收储要求或其他客户质量要求，公司存在盈利水平下降的风险。气候不利变化所致风险是本公司所处行业的主要风险特征。税收优惠政策变动风险 公司的小麦、玉米和稻米等初加工业务可享受免征企业所得税优惠政策。本公司的子公司奇台泰通、沙湾泰通、万载泰通、武汉泰通、奉新泰通、荆州泰通、东乡县泰伟等 9 个子公司已经获得所在地国税局批准，取得企业第5 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 所得税税收优惠备案通知书并依法享受“从事粮食初加工销售免征企业所得税”的优惠政策。但若国家有关政策发生变动，公司未来适用的税收优惠政策存在着不确定性，一旦上述税收优惠政策发生变动，将会对公司的税后利润产生影响，因此公司存在因税收政策变化而影响公司利润的风险。管理和操作风险 粮食烘干业务需要精通烘干机械操作的烘干技术人员和管理人员，良好的粮食烘干技术既可以将粮食水分降低至理想水平，又能达到国家储备粮的要求。若烘干人员烘干操作技术水平不足，会显著提高粮食爆腰率，降低粮食质量，影响公司经营利润。公司目前处于业务拓展期，虽然拥有高于行业水准的烘干设备，并建立了完善的操作管理制度，但是仍然存在因为操作和管理失误以及人才不足引致的操作和管理风险。公司已建立完善的培训及考核机制，进一步完善管理,降低管理和操作风险。库存粮食意外损失的风险 公司下属部分粮食烘干站点为中储粮代储企业和地方政府调节储备粮的代储企业。报告期内，各烘干站点共计拥有 50,000.00 吨的周转仓储能力。虽然公司聚集了数十位粮食存储方面的专业人士，并结合公司实际情况，研究积累了先进的仓库管理技术，在实际运营过程中有效保证了存放在公司的粮食得到了很好的储备。但是，如果仓库没有得到有效的管理，存储在公司的粮食仍然存在重量缺失、偷盗等风险。另外，公司仍然存在发生其他重大意外灾害对代储粮食和自有粮食造成重大损失的风险。环保方面规范性不足导致的风险 公司主营业务属于农产品初加工服务行业，根据国家发展和改革委会令第 21 号 产业结构调整指导目录（2011 年本）（2013 年修正）的规定，公司不属于限制类、淘汰类项目，不属于重污染行业。由于农产品初加工服务行业对生产所在地周边环境影响较小，且公司所建设的大型专业化粮食烘干整理项目属于新兴产业，缺少相关法律法规的指引，因此报告期内公司存在未及时为部分所建设及租赁的粮食烘干整理项目办理相关的项目建设环境影响评估报告、环评建设批复、环评验收等手续，部分开展粮食烘干业务的子公司未取得排污许可证的情况。公司及各子公司自设立之日起，均未受到所在地环保主管部门出具的行政处罚，也未收到上述部门发出的“责令限期整改”或“补办手续”的通知。但为进一步加强公司的规范运营，公司目前已主动对上述环保方面不规范的经营行为进行改正，对于短时间内无法完成环评证件办理的子公司，公司已停止其粮食烘干业务的开展并承诺限期处置转让或停止租赁烘干设备；对于新建未能满足环保证件办理条件的子公司，公司已承诺在其完善环保手续办理后方正式运营烘干业务。公司生产经营在环保方面已基本处于规范状态，但如果公司及其下属子公司对上述不规第6 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 范情形不能持续改正到位，未来可能存在受到行政处罚或被要求停业整改，进而影响正常生产经营活动的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 第7 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 广东泰通农业发展集团股份有限公司 英文名称及缩写 Taitong Agricultural Development Group Co.,Ltd 证券简称 泰通农业 证券代码 835398 法定代表人 杨玲 注册地址 东莞松山湖高新技术产业开发区松科苑 11 号楼第二层 办公地址 东莞松山湖高新技术产业开发区松科苑 11 号楼第二层 主办券商 恒泰证券股份有限公司 主办券商办公地址 内蒙古呼和浩特市赛罕区敕勒川大街东方君座 D 座光大银行办公楼14-18 会计师事务所 广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 刘火旺、杨诗学 会计师事务所办公地址 广州市东风东路 555 号粤海集团大厦 10 楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 陈国利 电话(0769)22890772 传真(0769)22458999 电子邮箱 公司网址 http:/ 东莞松山湖高新技术产业开发区松科苑 11 号楼第二层(523808)公司指定信息披露平台的网址 http:/www.neeq.cc 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办室 三、企业信息 单位单位：股：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016-01-20 行业（证监会规定的行业大类）A05 农、林、牧、渔服务业 主要产品与服务项目 粮食烘干、代储、粮食贸易 普通股股票转让方式 协议转让 第8 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 普通股总股本 62,000,000 控股股东 杨玲、樊文烈 实际控制人 杨玲、樊文烈 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 914419006788011277 是 税务登记证号码 914419006788011277 是 组织机构代码 914419006788011277 是 第9 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位单位：元元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 290,766,567.60 122,387,421.94 137.58%毛利率%8.66%11.41%-归属于挂牌公司股东的净利润 6,098,923.51-2,402,953.46 353.81%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 5,180,967.57-2,111,359.33 345.39%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）8.90%-6.93%_ 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）7.56%-6.09%-基本每股收益 0.10-0.05 300.00%二、偿债能力 单位单位：元元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 123,594,011.20 101,500,163.43 21.77%负债总计 40,662,193.30 36,448,638.16 11.56%归属于挂牌公司股东的净资产 76,669,251.51 58,497,422.44 31.06%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.24 1.02 21.57%资产负债率%32.90%35.91%-流动比率 2.80 2.41-利息保障倍数 4.10 0.06 三、营运情况 第10 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 单位单位：元元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-3,815,418.58-10,922,549.52-应收账款周转率 19.17 13.62-存货周转率 22.89 30.44-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%21.77%37.79%-营业收入增长率%137.58%36.17%-净利润增长率%353.81%81.35%-五、股本情况 单位单位：股股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%普通股总股本 62,000,000 57,272,729 8.25%计入权益的优先股数量 0 0-计入负债的优先股数量 0 0-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益 3,957.32 政府补助 840,666.67 其它 240,721.88 非经常性损益合计 1,085,345.87 所得税影响数-少数股东权益影响额（税后）167,389.93 非经常性损益净额 917,955.94 第11 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 自设立以来，公司即坚持以工业的方式经营现代农业。针对我国粮食产销存链条中存在的粮食烘干设施严重不足的现状，公司以先进的自有粮食干燥技术为基础，在江西、湖南、湖北、新疆等粮食丰产区投资建设粮食烘干站点，对水稻、玉米、小麦等作物进行湿粮收购、烘干、储存及销售等运营。泰通为粮食种植产业链各环节提供综合服务，主营业务为在各粮食主产区建立大型粮食烘干站点，解决农民晒粮难问题，并以此为平台为农民提供农资服务、粮食收购，为下游客户提供代储、粮食贸易等业务。至 2015 年共有子分公司 26 家，主要分布在江西、湖北、湖南、新疆、甘肃等地。泰通已成为国内领先以粮食烘干为基础，产业链提供支撑的综合服务平台。泰通处理粮食种植产业链的瓶颈环节，也是产业链目前的最佳切入点。公司上游为农民提供优质价廉的农资，为以此整合国内大型农资、农机厂家资源，以泰通烘干站点为厂家与农户提供直接交易的平台，达到降低农户种植成本的目的。中间环节，泰通解决农户晒粮与卖粮问题，让农户减少损失风险及快速回流资金。下游客户主要为各地中储粮、地方粮库、大型粮食加工企业、大型饲料企业、粮食深加工企业等。目前泰通的发展模式已得到了各地农户、农资/农机厂家、下游客户的深度认可，泰通以降低粮食种植成本与风险、提高农户收入、确保粮食安全的发展方针与国家大力推进农业发展与农业供给侧改革的方针相呼应。报告期内，公司商业模式没有发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 2015 年公司实现营业收入 29,076.66 万元，较 2014 年度增长 137.58%；实现归属于母公司的净利润 609.89 万元，较 2014 年度增长 353.81%。营业收入及净利润增加的主要原因是公司 2015 年扩大生产规模新投资设立粮食烘干站点以及稻谷市场份额增加所致。2015 年，公司围绕实现快速扩张与产业链延长发展战略，根据年度经营目标，扎实推进各项工作，经营情况如下：第12 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 (一一)子公司（粮食烘干站点）快速扩张并逐步实现规模化效应子公司（粮食烘干站点）快速扩张并逐步实现规模化效应 报告期内，在江西、湖南、湖北、甘肃等省份新成立 13 家全资或控股子公司，截止 2015 年 12 月 31 日已有 26 家分子公司（其中 6 家为在建状态），粮食日处理量为5400 吨，年处理能力达 30 万吨，储备能力 5 万吨，泰通已逐步成为国内较具影响力的粮食连锁烘干运营企业。（二）以产销对接模式，打通产区与销区的贸易瓶颈（二）以产销对接模式，打通产区与销区的贸易瓶颈 报告期内，公司实现跨区粮食贸易近 3 万吨，为公司与客户带来效益的同时，也提升了烘干站点的粮食收购能力，提高了站点区域竞争力。1、凭借泰通良好的玉米品质及中国铁路总公司审批的 20%集装箱运价下浮空间，公司从新疆、甘肃往四川及南方各省进行了规模化玉米贸易，服务于湖南九鼎科技(集团)有限公司、通威集团有限公司、福建傲农生物科技集团有限公司、南方各地储备库等，为客户降低成本的同时也实现了泰通贸易渠道溢价。2、南方粮食贸易主要以水稻、小麦、玉米为主，目前已与福建、广东各地储备库、广东农垦、珠海农控、厦门建发、广东省储运公司达成良好的合作关系。（三）（三）开展业务发展新模式开展业务发展新模式 报告期内开启与中央储备粮合作新模式,由泰通租赁及运营中储粮已建成的大型烘干设备,烘干后粮食向中储粮交付，目前已与泰和、丰城、抚州等地达成合作，未来将与各地储备系统达成更深入的合作关系。（四）（四）公司持续保持创新公司持续保持创新 报告期内共获得项新专利，目前共有专利 27 项，当年 10 月 10 日国家级高新技术企业复审获得通过。（五）（五）逐步实现及完善平台功能，为种植产业链种植全面服务逐步实现及完善平台功能，为种植产业链种植全面服务 2015 年 12 月 28 日在江西南昌县召开南方区域农资培训会议，是泰通农资业务开展的里程碑，通过去渠道化向农户提供质优价廉的农资产品以维护农户切身利益来增加客户的贴合度，是泰通未来几年的主要努力方向，目前已得到国内知名农资与农机企业的大力支持，泰通的利他方式也得到农户的切实认可。2016 年 3 月 17 日国务院提出“中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要”，泰通目前的发展方向与国家政策引导相一致，未来泰通通过烘干站点平台数量的提升及逐步完善村级服务站，整合农资、农机、深加工企业、储备企业等各方资源，逐步实现站点覆盖范围的粮食产业链高度机械化。借助互联网工具实现“智慧农业”，通过从种子提供、种植技术指导、农药指导、种植过程监控、收购过程监控、粮食烘干过程监控、区域来源标识等全产业链的监控与追溯措施，打造粮食安全平台。1.1.主营业务分析主营业务分析 第13 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告(1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占 营 业 收占 营 业 收入的入的比重比重%金额金额 变动比变动比例例%占 营 业 收占 营 业 收入的入的比重比重%营业收入 290,766,567.60 137.58%-122,387,421.94 36.17%-营业成本 265,577,781.87 144.95%91.34%108,422,172.21 29.41%88.59%毛利率%8.66%-11.41%-管理费用 10,091,133.54 13.18%3.47%8,916,224.37 20.21%7.29%销售费用 8,252,879.56 157.30%2.84%3,207,549.00 3.58%2.62%财务费用 2,101,381.36 26.58%0.72%1,660,131.40 20.23%1.36%营业利润 5,325,746.76 343.47%1.83%-2,187,416.86 82.39%-179.00%营业外收入 1,111,855.99 69.09%0.38%657,565.68 60.37%0.54%营业外支出 26,510.12 41.43%0.01%18,743.89-98.60%2.00%净利润 6,411,092.63 513.99%2.20%-1,548,595.07 88.40%-1.27%项目重大变动原因项目重大变动原因:1、本期营业收入较上期增加 16,837.91 万元,增长 137.58%，主要系新增粮食烘干站点的增加及稻谷市场份额增加带来的效益。2、本期营业成本较上期上升 144.95%，主要原因是业务规模的扩大所致。3、本期毛利率较上期下降 2.75 个百分点，主要原因是部分新设粮食烘干站点在 2015年下半年成立，未达到全年度满负荷生产，运营成本相对较高所致。4、本期和上期的期间费用分别为 2,044.54 万元、1,378.39 万元，占营业收入的比例分别为 7.03%、11.27%。本期期间费用较上期增加 666.15 万元，但期间费用占营业收入比例下降，一方面原因是公司加强内部管理，具备较好的费用控制能力；另一方面原因是公司扩大生产经营规模，新设立粮食烘干站点分摊了部分固定费用所致。1）本期和上期的销售费用占营业收入的比例分别为 2.84%、2.62%，本期销售费用占公司营业收入的相对比例较上期上升，主要系稻谷市场份额增加，导致在销售费用中占比较高的运输费用增加。2）本期和上期的管理费用占营业收入的比例分别为 3.47%、7.29%，本期管理费用占公司营业收入的相对比例下降，主要系公司进一步强化管理及新设立粮食烘干站点分摊了部分固定费用所致。3）本期的财务费用较上期增加 44.12 万元，主要系公司规模扩张，融资租赁固定资产导致财务费用增加。5、本期营业利润较上期增加 532.57 万元，增长 343.47%，主要原因是业务规模的扩大所致。6、本期营业外收入较上期增加 111.18 万元，增长 69.09%，主要原因是控股子公司衡山泰通本期获得衡山县农开办对我公司申报项目“衡阳市衡山县 1.2 万吨稻谷烘干线改造项目”补贴 78.17 万元所致。7、本期净利润较上期增加 641.11 万元，增长 513.99%，主要原因是业务规模扩大及新设立粮食烘干站点分摊了部分固定费用所致。第14 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告(2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 290,200,130.05 265,577,781.87 121,609,767.35 108,422,172.21 其他业务收入 566,437.55-777,654.59-合计合计 290,766,567.60 265,577,781.87 122,387,421.94 108,422,172.21 按产品或区域分类分析：按产品或区域分类分析：单位单位：元元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%稻谷 220,135,336.78 75.85%91,780,118.54 75.47%玉米 61,391,399.02 21.15%27,551,592.33 22.66%小麦 5,795,205.29 2.00%1,597,040.87 1.31%托市收入 307,513.74 0.11%681,015.61 0.56%其它 2,570,675.22 0.89%0.00 0.00%合计 290,200,130.05 100.00%121,609,767.35 100.00%收入构成变动的原因收入构成变动的原因 本期和上期的营业收入分别为 29,020.01 万元、12,160.98 万元，本期营业收入较上期增加 16,837.91 万元,增长 137.58%，主要原因如下：1、稻谷本期和上期占营业收入的比例分别为 75.85%、75.47%，本期较上期增加12,835.52 万元，增长 139.85%，主要系 2015 年新投资设立粮食烘干站点同时稻谷市场份额增加所致。2、玉米本期和上期占营业收入的比例分别为 21.15%、22.66%，本期较上期增加3,383.98 万元，增长 122.82%。主要系 2015 年公司扩大经营规模，在甘肃市场新设立 2 个烘干站点所致。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位单位：元元 项目项目 本期本期金额金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-3,815,418.58-10,922,549.52 投资活动产生的现金流量净额-1,864,452.99-3,383,324.23 筹资活动产生的现金流量净额 11,529,883.19 18,628,895.13 现金流量分析：现金流量分析：本期和上期经营活动现金流量净额分别为-381.54 万元、-1,092.25 万元，公司经营活动现金流量净额持续为负，主要系本期下游客户订单需求量持续加大，公司为执行下游客户 2016 年的订单需要临时增加存货的储存所致。本期和上期投资活动现金流量净额分别为-186.45 万元、-338.33 万元，公司投资活动现金流量持续为负，主要系公司新投资粮食烘干站点，扩大生产规模所致。第15 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 本期和上期筹资活动现金流量净额分别为 1,152.99 万元、1,862.89 万元，近两期公司筹资活动现金流量持续为正，主要系公司吸收新的投资者所致。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位单位：元元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 中国储备粮管理总公司 50,932,356.19 17.52%否 2 广东省广垦粮油有限公司 16,725,663.72 5.75%否 3 珠海市粮食收储公司 16,204,193.35 5.57%否 4 漳州市芗城区粮食购销有限公司 13,689,561.06 4.71%否 5 清远市清新区储备粮食管理有限公司 11,427,694.36 3.93%否 合计 108,979,468.67 37.48%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 厦门建发原材料贸易有限公司 12,292,200.00 3.66%否 2 黑龙江省红兴隆农垦东方烘储机械厂 9,000,000.00 2.68%否 3 龙志刚 8,197,177.00 2.44%否 4 肖木弟 7,805,983.83 2.33%否 5 陈桂兰 7,679,816.97 2.29%否 合计 44,975,177.80 13.40%-(6)(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 2,850,963.33 1,947,275.81 研发投入占营业收入的比例%0.98%1.59%2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年本年期期末末 上年期末上年期末 占占总资产比重总资产比重的增减的增减 金额金额 变 动 比变 动 比例例%占 总 资占 总 资产 的产 的 比比重重 金额金额 变动比例变动比例%占 总 资占 总 资产 的产 的 比比重重 货币资金 12,104,356.15 93.54%9.79%6,254,344.53 223.84%6.16%58.93%应收账款 14,789,352.14 6.11%11.97%13,937,744.24 334.02%13.73%-12.82%存货 18,527,137.12 296.08%14.99%4,677,592.05 91.23%4.61%225.16%长期股权投资-固定资产 43,751,427.50 9.86%35.40%39,823,151.09 51.53%39.23%-9.76%第16 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 在建工程-短期借款 1,200,000.00 20.00%0.97%1,000,000.00-93.01%0.99%-2.02%长期借款-资产总计 123,594,011.20 21.77%-101,500,163.43 37.79%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.报告期内公司货币资金期末余额较期初余额增加 585.00 万元,增长93.54%，主要原因是公司 2015 年赚取的利润增加导致净现金流入的增加。2.报告期内存货期末余额较期初余额增加 1,384.95 万元,增长 296.08%，主要原因是本期下游客户订单需求量持续加大，公司为执行下游客户 2016 年的订单需要临时增加存货的储存所致。3.3.投资状况投资状况分析分析 (1)(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 公 司类型 序号 公司名称 泰 通 股权比例 成立时间 注册资本 全 资 1 万载县泰通农业发展有限公司 100%2012/9/17 100 2 荆州市钛和农业科技有限公司 100%2014/7/21 1000 3 丰城市泰通农业发展有限公司 100%2015/4/2 100 4 沙湾泰通农业发展有限公司 100%2012/9/7 500 5 吉安泰通农业发展有限公司 100%2015/9/11 100 6 抚州市临川区泰通农业发展有限公司 100%2015/8/18 100 7 金塔县泰通东坝农业有限责任公司 100%2015/11/3 500 8 金塔县泰通中东农业有限公司 100%2015/11/3 500 9 上饶市泰通农业发展有限公司 100%2015/11/19 300 10 余干县泰通农业发展有限公司 100%2015/11/24 300 11 鄱阳县泰伟农业发展有限公司 100%2015/12/7 300 12 进贤县泰畅农业发展有限公司 100%2015/12/14 300 13 进贤县泰伟农业发展有限公司 100%2015/12/14 300 14 进贤县泰通农业发展有限公司 100%2015/12/14 300 15 东乡县泰伟农业发展有限公司 51%2014/7/11 308 16 衡山泰通白云现代农业发展科技有限公司 80%2009/8/17 500 第17 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 总结总结分析分析：报告期内，公司共有 26 家分、子公司，各公司总体运营情况良好。报告期内，万载泰通、奇台泰通、丰城泰通、沙湾泰通、奉新泰通、东乡泰通、蒋巷分公司、泾口分公司等 8 家公司由于经营管理较好的原因，取得了较好的业绩；吉安泰通、木垒泰通、泰畅农业、泰通桂子等 4 家子公司由于工程建设、政策法规要求、气候等原因，2015 年未能实现盈利，2016 年在完善环保及第一年运营经验积累及市场部产销对接的前提下，预计将扭转亏损，实现盈利。(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析 粮食行业已到了历史发展的拐点，也为现代农业企业提供了最佳的发展机会。目前国外粮食到岸价格低于国内的托市收购价格，国内粮食在国际市场上缺乏竞争力。但民以食为天，粮食安全是国家安全的重点，2016 年国务院提出“中华人民共和国国民经济和社会发展第十三个五年规划纲要”明确提出高度农业机械化、智慧农业、农产品质量安全、新型农业经营主体培育等长远的发展方针。目前国家加大力度推进去库存及新建库容工作，同时也在加大打击粮食走私的力度，进一步控制进口粮食的数量，以稳定国内的粮食市场，于 2016 年再次启动粮食最低收购保护价等相关措施。在国家的大力推进及传统小农经济的竞争力不足的环境下，目前各粮食主产区土地流转已形成规模，以粮食种植作为产业经营的种粮大户（商人角色）已大量涌现，对粮食烘干、种植成本降低、风险控制的需求越发迫切，为此给泰通提供良好的市场发展环境。控 股 17 荆州市泰畅农业科技有限公司 90%2014/7/17 350 18 荆州市泰通丰和农业科技发展有限公司 70%2013/6/19 280 19 武汉市泰通桂子农业科技发展有限公司 51%2012/10/15 280 20 衡南县泰通隆兴农业发展有限公司 80%2015/7/28 400 21 奇台农场泰通农业科技有限公司 90%2010/7/22 500 22 奉新县泰通农业发展有限公司 98.46%2013/5/13 260 23 嘉鱼县泰通农业发展有限公司 90%2015/5/27 300 24 木垒县泰通农业发展有限公司 80%2013/8/26 100 分 公 司 25 广东泰通农业发展集团股份有限公司南昌泾口分公司 2014/5/8 26 广东泰通农业发展集团股份有限公司南昌蒋巷分公司 2014/5/8 第18 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 在国家政策的引导与市场经济导向下，未来将给大型粮食烘干设备及农业产业化服务平台提供良好的发展机遇。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 一、技术优势：一、技术优势：泰通技术源自国家 863 计划，通过多年的不断改进，已具备较好能力处理高湿水分的原粮，特别是在南方水稻市场的应用得到了下游重点客户的高度认可。二、人员优势：二、人员优势：泰通作为烘干运营企业，拥有自己的研发团队，可以较好的、更快的培养技术操作人才。三、运营管理优势：三、运营管理优势：1、泰通通过多年的探索与经验总结，以工业的方式运营现代农业，在各生产环节建立的标准的作业指导文件，各烘干站点均设立质量监测部门，配备现代的质量检测设备及专职人员。在粮食质量与单位成本控制方面具备一定的优势。四、商业模式优势：四、商业模式优势：1、泰通已建立成熟的商业模式，通过粮食烘干站点，把农户、农资生产供应商、粮食经纪人、粮食终端用户资源有效整合起来，目前上游农资已得到保得生物、丰乐种业、武大天源生物、康普特，吉林八达，极飞科技，三宁化工，金色年华种业，田园生化等国内大型企业的支持与认可，在为农户降低种植成本、创造效益的同时也保障的泰通收购的粮源，让农户紧紧跟随泰通的发展。2、在开展农资业务的同时，泰通根据下游粮食加工企业需求，推进区域连耕连种模式，在区域内种植同一优质品种的水稻，为农户提供更高收益的同时，泰通在原粮销售上也获得更高的收益。3、泰通已具备较大的粮源规模及顺畅的国内贸易出口，具备较强的合同履行能力与品质控制能力，确保订单的完成。五、品牌与规模优势：五、品牌与规模优势：1、泰通烘干技术经过多年的市场检验，烘干后粮食品质已得到了南方各地中储粮系统、广东、福建各地市级储备单位的认可，2016 年跨区贸易数量 3 万多吨。2、鉴于泰通前期的运营成果，目前产区各地中储粮或地级储备库大力引进泰通为库区做配套烘干服务，烘干后粮食优先销售给库里，节约了大量的运输成本。3、公司的核心资源优势是在粮食主产区建设的烘干站点，目前烘干站点已经基本覆盖水稻的主产区，保证了公司充足的粮食来源，烘干站点与农民长期联系，并最终发展成为长期合作伙伴，种粮大户和农民每年在收割后会及时将粮食卖给公司烘干，从而保证了公司的粮源，进一步保证了公司经营的持续性。六六、目前在粮食烘干为主营业务企业的地位情况：、目前在粮食烘干为主营业务企业的地位情况：泰通农业目前是国内首家以粮食烘干为主营业务的企业(五五)持续经营评价持续经营评价 1、粮食烘干市场需求较大，公司积极在全国各地设立粮食收购、烘干和仓储站点，业务得以快速发展。建设烘干站点的资金需求较大，特别是固定资产的投入较大。公司由于缺乏抵押物很难从银行获得贷款，在粮食收购季节，可能出现由于资金短期周转困难无法实施大规模粮食收购的风险，从而限制了公司的经营规模，降低了公司经营业绩。目前政策利好泰通发展的方向，经营模式基本成熟，在产业链中布局的业务模块也逐步产生相互促进的效应，泰通目前最重要的任务是在产区进行快速扩张，占据粮第19 页，共 125 页 广东泰通农业发展集团股份有限公司 2015 年度报告 源集中点。泰通单个站点的投资回报为 15%-20%，通过 2015 年的扩张，扣除集团费用后公司已实现盈利，未来增加新建站点，实现规模化运作，集团公司利润将会有较大的提升空间。2、获后的粮食交售给公司烘干站点进行机械烘干。与此同时，阴雨天气使得人工晾晒的粮食水分、霉变率等指标达不到国家粮库的入库标准，与之相比凸显公司烘干站点烘后粮食在品质上的优势，从而有助于提升公司烘后粮食的销售价格并得到下游客户的欢迎。但另一方面，连续旱情或阴雨天气可致粮食大幅减产，导致粮食收购价格的大幅上涨，同时天气原因若影响粮食原粮品质，达不到中储粮收储要求或其他客户质量要求，公司存在盈利水平下降的风险。气候不利变化所致风险是本公司所处行业的主要风险特征。3、公司的小麦