835619_2015_中研非晶_2015年年度报告_2016-04-18.pdf

公告编号：20160051 证券代码：835619 证券简称：中研非晶 主办券商：广发证券 证券代码：835619 证券简称：中研非晶 主办券商：广发证券 中研非晶NEEQ:835619佛山市中研非晶科技股份有限公司ChinaAmorphousTechnologyCo.,Ltd.年度报告20152公 司 年 度 大 事 记 公 司 年 度 大 事 记 2015 年 12 月 29 日，公司收到全国中小企业股份转让系统出具的同意挂牌函，并于 2016 年 1 月 14 日成功挂牌，股票交易方式为协议转让方式。2015 年 10 月，公司通过了 SGS 公司的 ISO/TS16949 质量管理体系的审核，使用范围覆盖“汽车用共模电感铁芯和电抗器的制造”，通过该认证后，公司相关的产品可在汽车上应用，为开拓汽车市场，扩大产品销售提供了有力的支撑。报告期内，广东省非晶纳米晶工程研究中心在公司的落户，这将有助于公司进一步加强研发体系建设，同时深化产学研合作，加快公司非晶纳米晶科学创新成果的转化和产业化。报告期内，公司共向国家知识产权局提交了5项发明专利申请及6项实用新型专利申请，其中 5 项实用新型专利已获得授权，另有一项 2012 年申请的发明专利获得了授权。公司将充分发挥自主知识产权优势，促进技术创新，提升公司的竞争力。佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：20160053目录 目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.20 第六节股本变动及股东情况.24 第七节融资及分配情况.26 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.29 第九节公司治理及内部控制.32 第十节财务报告.39 佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：20160054释义 释义 释义项目释义项目 释义 释义 公司、本公司、股份公司、中研非晶 指 佛山市中研非晶科技股份有限公司 香港顶贯 指 香 港 顶贯 控股 有 限公 司 TOP-ONE(HONG KONG)HOLDINGS LIMITED,系公司的全资子公司 富川电子 指 成都市富川电子有限公司，系公司的全资子公司 中研能源 指 广东中研能源有限公司 POWER-ONE 指 POWER-ONE ITALY S.P.A.，系公司的客户 董监高 指 董事、监事、高级管理人员 公司章程 指 佛山市中研非晶科技股份有限公司章程 报告期 指 2015 年度 期初 指 2015 年 1 月 1 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：20160055第一节 声明与提示 声明 声明 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要风险提示表 重要风险提示表 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 主要供应商采购占比较大 2013 年、2014 年及 2015 年，本公司从非晶带材供应商日立金属采购金额分别为 9,615.93 万元、6,410.05 万元和6,315.88 万元，占同期原材料采购总额的比例分别为 55.79%、45.36%、31.98%。公司主要原材料之一电力用非晶带材主要由日立金属供应。目前能够稳定生产电力用非晶纳米晶带材的厂商主要有日立金属、安泰科技等企业。日立金属作为在全球非晶带材生产的领先企业，供应能力稳定，能够满足公司非晶带材的采购需要。若公司与日立金属现时合同所约定的合作关系终止或发生变更，尽管公司可以转向安泰科技等其他非晶带材生产企业进行采购，但仍需付出一定的时间成本及生产调试成本，因此公司目前仍然存在主要原材料主要供应商采购占比较大的风险。原材料价格波动风险 公司以非晶纳米晶软磁材料及其制品的研发和生产销售为主业，所需原材料包括带材、铜线、铜箔、铁、灌封胶、骨架、变压器油、变压器油箱等。原材料价格受宏观经济环境以及国内外市场需求的影响较为明显，如果原材料价格出现较大波动，将会影响公司产品的生产成本，进而影响公司业绩。经营业绩波动较大的风险 公司 2013 年、2014 年、2015 年营业收入分别为 23,824.18公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：20160056万元、21,479.27 万元、27,758.67 万元，净利润分别为 804.46万元、-144.70 万元、1,374.42 万元，收入和净利润波动较大。由于近年国内外经济环境的变化较大，对公司整体业务产生了较大的影响。公司存在业绩波动较大、盈利能力不稳定的风险。汇率风险 2013 年、2014 年及 2015 年，公司在国外市场的销售收入分别为 8,146.49 万元、5,885.96 万元、4,797.23 万元，公司向日立金属进口原材料金额分别为 9,615.93 万元、6,410.05 万元和 6,315.88 万元，公司产品出口及原材料进口主要以美元为结算货币。如未来人民币汇率出现较大波动，将会对公司经营业绩产生影响。进出口贸易政策发生变化的风险 2013 年、2014 年及 2015 年，公司在国外市场的销售收入分别为 8,146.49 万元、5,885.96 万元、4,797.23 万元，占各期主营业务收入的比重分别为 34.19%、27.40%、17.29%，主要出口至欧洲地区；报告期内，公司主要原材料之一电力用非晶带材主要从日立金属（香港）进口。我国、主要产品进出口地、主要原材料进口地及原材料生产国等国家进出口贸易政策的变化，均将会对公司经营业绩产生重要影响。行业竞争加剧的风险 从 2008 年起到截止 2014 年底，全国先后投资建设非晶纳米晶企业近 370 家。2014 年能够正常生产的非晶纳米晶企业不到 170 家。非晶软磁行业正处在从自由竞争向垄断竞争过渡的阶段近年来尤其是 2013 年以来该行业主要公司业绩均大幅下滑。公司虽然在行业内处于领先地位，但是公司的市场份额与毛利率仍然受到了一定的影响。宏观经济环境变化的风险 公司生产的非晶软磁材料与电子元器件作为基础性产业，其下游应用领域广泛。当前已经被广泛应用于新能源发电、新能源汽车等新能源相关产业以及节能家电等行业，这些行业的销售与国民经济的发展密切相关。近年来我国处于经济结构转型的关键时期，国内经济增速将逐步放缓，将直接影响这些行业的销售，与此同时，全球经济下滑，有可能爆发新一轮经济危机，进而影响非晶软磁材料行业发展速度。技术更新及产品市场化、规模化的风险 公司产品大多应用于技术密集型的高新技术行业，产品具有科技含量高、利润空间较大、整个生产过程对技术要求较高等特点。随着行业内新产品的不断开发和新技术的广泛应用，公司如不能持续进行研发投入、保持技术先进性、实现高技术含量产品市场化和规模化，将面临丧失市场竞争优势的风险，从而影响公司业绩。应收账款及存货余额较大的风险 公司各期末应收账款与存货金额较大，且逐年上升，报告期末应收账款、存货金额分别为 13,707.60 万元、4,483.19 万元。公司所处行业自 2013 年大幅下滑后仍处在恢复期，公司的应收账款及存货仍存在余额较大的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：20160057第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 佛山市中研非晶科技股份有限公司 英文名称及缩写 China Amorphous Technology Co.,Ltd.（CATECH)证券简称 中研非晶 证券代码 835619 法定代表人 申旭斌 注册地址 广东省佛山市南海区里水和桂工业园 B 区顺景大道 15 号 办公地址 广东省佛山市南海区里水和桂工业园 B 区顺景大道 15 号 主办券商 广发证券 主办券商办公地址 广州市天河区天河北路 183-187 号大都会广场 43 楼（4301-4316 房）会计师事务所 广东正中珠江会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 王旭彬、杨新春 会计师事务所办公地址 广州市越秀区东风东路 555 号 1001-1008 房 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 周间玲 电话 0757-85104988 传真 0757-85101398 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 广东省佛山市南海区里水和桂工业园 B 区顺景大道 15 号（528241）公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 1 月 14 日 行业（证监会规定的行业大类）C38 电气机械及器材制造业 主要产品与服务项目 主要从事高性能非晶纳米晶软磁材料及其制品的研发、生产和销售。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 90,000,000 控股股东 申旭斌 实际控制人 申旭斌 佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：20160058四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 9144060067707962X1 否 税务登记证号码 9144060067707962X1 否 组织机构代码 9144060067707962X1 否 根据工商行政管理部门“三证合一”的要求，公司于 2016 年 3 月变更了工商营业执照，并取得了统一社会信用代码 9144060067707962X1.佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：20160059第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期 上年同期 增减比例 本期 上年同期 增减比例 营业收入 277,586,719.06214,792,696.03 29.23%毛利率 19.28%12.94%-归属于挂牌公司股东的净利润 13,744,244.79-1,447,033.37-归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 12,169,827.63-1,964,699.26-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）9.48%-1.11%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）8.40%-1.50%-基本每股收益 0.16-0.03-二、偿债能力 单位：元 本期期末 上年期末 增减比例 本期期末 上年期末 增减比例 资产总计 292,787,607.15243,106,277.14 20.44%负债总计 136,060,922.13109,254,958.25 24.54%归属于挂牌公司股东的净资产 156,726,685.02133,851,318.89 17.09%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.741.66 5.17%资产负债率 46.47%44.94%-流动比率 1.621.58-利息保障倍数 5.420.30-三、营运情况单位：元 本期 上年同期 增减比例 本期 上年同期 增减比例 经营活动产生的现金流量净额 6,438,388.709,085,132.23-应收账款周转率 2.482.78-存货周转率 5.053.74-四、成长情况 本期 上年同期 增减比例 本期 上年同期 增减比例 总资产增长率 20.44%-0.80%-营业收入增长率 29.23%-9.84%-净利润增长率-117.99%-佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：201600510五、股本情况单位：股 本期期末 上年期末 增减比例 本期期末 上年期末 增减比例 普通股总股本 90,000,00080,840,000 11.33%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益单位：元 项目 金额 项目 金额 非流动资产处置收益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 903,369.86计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,184,467.67同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益-309,772.72除上述各项之外的营业外收支净额-30,561.76非经常性损益合计 非经常性损益合计 1,747,503.05所得税影响数 173,085.89少数股东权益影响额（税后）0.00非经常性损益净额 非经常性损益净额 1,574,417.16 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 科目 本期期末（本期）上年期末（去年同期）科目 本期期末（本期）上年期末（去年同期）调整重述前 调整重述后 调整重述前 调整重述后 调整重述前 调整重述后 调整重述前 调整重述后-报告期内，无因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况。佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：201600511第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一）商业模式（一）商业模式 自成立以来，公司始终专注于非晶纳米晶软磁材料与电子元器件和非晶纳米晶电力设备领域。公司主营业务为高性能非晶纳米晶软磁材料及其制品的研发、生产和销售。公司是国内少数具有“母材带材铁芯器件”的完整产业链的生产企业之一。公司的主要产品有非晶纳米晶带材、非晶纳米晶电子元器件及非晶纳米晶电力设备，拥有完整的自主知识产权。同时，公司是目前国内为数不多的能够生产 16m 纳米晶超薄带的公司之一，用此超薄带材生产的铁芯制品，其磁性能接近德国 VAC 公司的水平，打破了德国 VAC 的垄断。公司产品众多，应用广泛，因此分别设立了国际贸易部、电力营销部、电子营销部分别负责出口业务、国内电力产品销售业务和国内电子产品销售业务。公司主要收入来源为非晶纳米晶铁芯、非晶纳米晶电子元器件及非晶纳米晶电力设备的销售收入。公司主要通过行业协会、网站、展会、行业会议、客户拜访等方式获取客户资源。公司坚持以市场为导向，实行以销定产、按单生产、跟单负责的定制化生产管理模式。公司按照客户整体方案的要求对产品进行具体的开发设计，然后根据订单制定生产计划，采购原材料，组织生产。公司采用直销模式，建立了区域销售和产品销售相结合的营销体系。报告期内，公司的商业模式无变化，未对公司的生产经营造成影响。年度内变化统计：事项 是或否 事项 是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二）报告期内经营情况回顾（二）报告期内经营情况回顾 报告期内，公司抓住市场机遇，主动调整产品结构，加强内部管理，加大研发投入，积极开拓新兴市场，促进公司的持续有效发展，实现了扭亏为盈，公司实现全年销售收入 27758.67 万元，比上年同期增长了 29.23%，实现净利润 1374.42 万元。报告期内，公司各类型产品的销售收入均实现增长。其中，电子铁芯及其器件产品销售收入比上年同期增长了 11.12%，主要原因有：一是经过上一年的研发，性能更优的产品开始投入市场，受到客户的肯定；二是计量电表行业对铁芯产品需要的增加；三是扩充了营销队伍，新客户数量的增加也带来了产品销量的增长。带材产品的销售收入比上年同期增长了 40.19%，主要是因为带材产品经过前期研发和市场的积累，产品性能及客户认可度都有提高，销量相应提升。公司还建立了专门的带材销售团队，加大产品推广的力度，促进销售量进一步增加。受电网公司需求计划的拉动，公司电力铁芯及变压器产品的销售业绩实现了较大增幅，比上年同期增长了 41.47%，这主要得益于国家加大了对农村电网的改造力度，以及非晶带材实现了国产化打破了长期以来对进口带材的依赖，进一步消除了电网公司对非晶带材供应不足的担忧，从而使其增加了非晶变压器的采购比例，在需求和技术的双重推动下，加上带材国产化后成本的下降，佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：201600512促使市场规模得到了进一步的扩大。报告期内，公司采取了系列的降低成本的措施，加强成本的管理和控制，主营营业成本比例由上年的87.06%下降至 80.72%。由于销售收入的增长，营业税金及附加比上年增长了 20.37%，营销队伍的扩充和客户数量的增加使得销售费用比上年增长了 15.87%，管理费用较上年同期增长 36.64%，主要是加大新产品开发、技术试验等研发活动，导致研发费用有所上升；引进专项薪酬管理体系咨询服务，导致咨询费增加；增加引进部分中介公司的管理服务，引起劳务派遣费用有较大幅增加；公司筹谋新三板上市，引入符合上市要求的审计单位，发生大额的审计费支出。而由于汇率的波动，报告期内的汇兑损益为-50.97 万元，降低了公司的财务费用。1、主营业务分析、主营业务分析（1）利润构成单位：元）利润构成单位：元项目 本期 上年同期 项目 本期 上年同期 金额 变动比例 占营业收入的比重 金额 变动比例 占营业收入的比重 金额 变动比例 占营业收入的比重 金额 变动比例 占营业收入的比重 营业收入 277,586,719.0629.23%-214,792,696.03-9.84%-营业成本 224,058,861.1819.82%80.72%186,992,854.28-2.62%87.06%毛利率 19.28%-12.94%-管理费用 23,811,594.6836.64%8.58%17,426,654.96-16.55%8.11%销售费用 9,402,735.4615.87%3.39%8,114,836.73-25.63%3.78%财务费用 3,083,708.85-6.20%1.11%3,287,474.8410.83%1.53%营业利润 15,216,573.43-5.48%-2,243,198.48-124.37%-1.04%营业外收入 1,261,857.6294.74%0.45%647,966.82-45.59%0.30%营业外支出 107,951.71177.17%0.04%38,948.13699.41%0.02%净利润 13,744,244.79-4.95%-1,447,033.37-117.99%-0.67%项目重大变动原因：报告期内：1、管理费用较去年同期增长 36.64%，主要是加大新产品开发、技术试验等研发活动，导致研发费用有所上升；引进专项薪酬管理体系咨询服务，导致咨询费增加；增加引进部分中介公司的管理服务，引起劳务派遣费用有较大幅增加；公司筹谋新三板上市，引入符合上市要求的审计单位，发生大额的审计费支出。2、营业利润较去年同期的增长，主要是因为上年度经营利润为亏损，而本年经营情况好转，扭亏为盈，且产生较大正数经营利润所致。3、营业外收入较去年增长 94.74%，主要是因受到两笔较大金额政府奖励项目所致，分别收到市“科技计划项目”50 万、“人才团队”40 万专项奖励基金。4、营业外支出较去年增长 177.17%，主要是支付了上年度免抵退税额附加税的滞纳金近 8 万元所致。5、毛利率水平同比增加 6.34%，主要原因在于：（1）本期销售规模扩大，充分利用固有资源，生产产值增加，促使固定性经营支出进一步摊薄；（2）本年度陆续投入自动化生产设备，降低对生产工人的数量需求，降低了直接人工支出；（3）本期充分挖掘自身产能潜力，淡季优化生产人员，有效提升单位生产人员的产值，使生产人工支出明显降低，（4）本期狠抓内部控制，严格控制辅助性制造费用的发生。四项因素的共同作用下，降低了产品制造成本，提升了产品毛利率。（2）收入构成单位：元（2）收入构成单位：元项目 本期收入金额 本期成本金额 上期收入金额 上期成本金额 项目 本期收入金额 本期成本金额 上期收入金额 上期成本金额 佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：201600513主营业务收入 277,586,719.06 224,058,861.18214,792,696.03 186,992,854.28其他业务收入 0.00 0.000.00 0.00合计 合计 277,586,719.06 224,058,861.18214,792,696.03 186,992,854.28 按产品或区域分类分析：单位：元单位：元 类别/项目 本期收入金额 占营业收入比例 上期收入金额 占营业收入比例 类别/项目 本期收入金额 占营业收入比例 上期收入金额 占营业收入比例 电子铁芯及其器件 95,645,197.2034.46%86,073,768.24 40.07%电力铁芯及其器件 164,657,482.2759.32%116,390,214.68 54.19%带材料 17,284,039.596.23%12,328,713.11 5.74%收入构成变动的原因 报告期内，受国家电网公司、南方电网公司农村电网设备改造的政策影响，公司主要营收产品非晶电力变压器业务呈爆发式增长，同比增长近 2 倍；电力铁芯产品作为非晶变压器的主要配件，收入占比虽有下浮，但同受上述政策作用，其绝对营业额仍增长约 160 万元；剪切带材、和电子铁芯产品的销售份额同比保持稳中略升；电抗器产品受近年我国光伏产业市场的变动、及对国外单一客户的过渡依赖影响，收入份额占比有所下降。报告期内，公司受益于国网、南网公司业务政策的作用，境内销售份额占比同比上升约 10%；因境外产品销售客户的单一，境外销售业务份额占比有所下降，幅度约为 10%。（3）现金流量状况单位：元 项目 本期金额 上期金额 （3）现金流量状况单位：元 项目 本期金额 上期金额 经营活动产生的现金流量净额 6,438,388.709,085,132.23投资活动产生的现金流量净额-6,748,468.17-10,252,847.61筹资活动产生的现金流量净额-5,118,221.725,476,276.24现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额本报告期比上年同期减少 29.13%，主要原因系由于经营活动现金流入和流出增加所致。本年经营活动的现金流入方面：虽收到的税费返还减少 30.26 万元，但收到的政府补助及利息收入净增加 63.72 万元，另有销售商品增加的现金收入 3，447.80 万元。本年经营活动的现金流出方面：因经营规模扩大，而致支付的营业费用和管理费用等增加 565.71 万元，其次，本年支付的各项税费增加 1，266.67 万元，其中，因经营情况转好，实现盈利企业，所得税增加 283.08 万；本期缴交了上年未交的各项税费 800.58 万元；因销售增加，本期增值税销项税与进项税的净应交额较上年增加 216.85 万元。2、投资活动产生的现金流量净额较去年增加，主要是因处置中研能源公司股权产生现金流入 90.33万元，以及本年减少固定资产购建，而致现金流出减少 260 万。3、筹资活动产生的现金流量净额减少 1059 万元 主要原因系由于筹资活动现金流入和流出减少，本年较上年筹资活动现金流入减少 6，037.73 万元，是因为吸收股东投资收现减少 2，168 万元，取得借款减少 3，357 万元；其他筹资性往来款减少收入 512 万元；本年筹资活动现金流出减少 4，977.86 万元，是因为分配股利和利润少支付 4，026 万元，支付的筹资性往来款和包含保证金增加流出 860.17 万元。两项相抵，形成本年筹资性现金流量净额明显减少。（4）主要客户情况单位：元）主要客户情况单位：元序号 客户名称 销售金额 年度销售占比 是否存在关联关系 序号 客户名称 销售金额 年度销售占比 是否存在关联关系 佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016005141 第一名 37,625,991.4213.55%否 2 第二名 23,203,589.788.36%否 3 第三名 16,912,066.736.09%否 4 第四名 13,724,506.694.94%否 5 第五名 8,872,094.333.20%否 合计 合计 100,338,248.9536.14%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称。（5）主要供应商情况单位：元）主要供应商情况单位：元序号 供应商名称 采购金额 年度采购占比 是否存在关联关系 序号 供应商名称 采购金额 年度采购占比 是否存在关联关系 1 第一名 63,158,774.0831.98%否 2 第二名 34,687,015.4717.56%否 3 第三名 13,339,937.76 6.75%否 4 第四名 11,155,708.145.65%否 5 第五名 6,282,124.343.18%否 合计 合计 128,623,559.7965.12%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称。（6）研发支出单位：元）研发支出单位：元项目 本期金额 上期金额 项目 本期金额 上期金额 研发投入金额 10,121,874.84 6,601,723.11研发投入占营业收入的比例 3.65%3.07%2、资产负债结构分析 单位：元 2、资产负债结构分析 单位：元 本年期末 上年期末 本年期末 上年期末 项目项目 金额 变动 比例 占总资产的比重 金额 变动 比例 占总资产的比重 占总资产比重的增减金额 变动 比例 占总资产的比重 金额 变动 比例 占总资产的比重 占总资产比重的增减 货币资金 14,874,396.06-2.88%5.08%15,315,170.3733.84%6.30%-1.22%应收账款 137,076,000.84 67.27%46.82%81,947,529.5018.47%33.71%13.11%存货 44,831,940.72 2.89%15.31%43,571,130.28-22.50%17.92%-2.61%长期股权投资 0.00 0.00%0.00%0.000.00%0.00%0.00%固定资产 48,806,059.49-2.56%16.67%50,090,211.18-8.37%20.60%-3.93%在建工程 7,440,821.83 122.76%2.54%3,340,266.3680.71%1.37%1.17%短期借款 50,065,498.01-4.41%17.10%52,372,721.2533.53%21.54%-4.44%长期借款 0.00 0.00%0.00%0.000.00%0.00%0.00%资产总计 292,787,607.15 20.44%-243,106,277.14-0.80%-资产负债项目重大变动原因：报告期内：1、应收账款较去年同期增长了 67.27%，一方面，本期非晶变压器及安装于变压器的电力铁芯产品营业收入大幅度增加，另一方面，此两类产品的最终客户多数为电网公司，与电网公司货款结算周期多数在 3 个月以上，从而造成应收账款大幅增加。2、在建工程较去年同期增长了 122.76%，主要是公司立项的“非晶纳米晶宽带材”建设项目，该项目佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：201600515本年投入建设的 250KG 压力喷带设备生产线，投入达到 720 余万。3、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司情况 3、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司情况 主要控股子公司 1、香港顶贯控股有限公司，经营范围是销售软磁材料、变压器及其配件、电力电子器件。公司注册资本为 1 万美元（折合人民币 63017 元，是由公司出资 1 万美元于 2012 年 10 月 17 日在香港设立，中研非晶 100%控股。报告期内，该子公司的净利润为 60,884.06 元，对公司净利润的影响未达 10%以上。2、成都市富川电子有限公司，注册资本：1000 万元，经营范围是研发、生产、销售：电感、变压器、滤波器电磁元件、组件。富川电子是由公司委托申旭斌于 2015 年 1 月 4 日在成都设立，2015 年 5月 4 日经公司股东大会通过，按其实缴资本 100 万元的价格进行收购，未缴足的注册资本由中研非晶继续缴足，2015 年 6 月 26 日完成工商变更登记手续，中研非晶 100%控股。报告期内，该子公司的净利润为-965,979.66 元，对公司净利润的影响未达 10%以上。3、广东中研能源有限公司（原名：广东中研电气科技有限公司，2015 年 4 月 7 日更名），注册资本：5000 万元，经营范围是电动汽车相关的电机控制器、车载充电机、地面充电桩、充电机整天解决方案的开发、生产、销售；合同能源管理，工程咨询、设计与施工；汽车销售和租赁服务；低碳节能产品与能源监控管理平台的技术开发、销售及维护；转让自有技术成果，提供相关的技术咨询和技术服务；货物进出口、技术进出口；电动汽车充换电服务；城市公共交通运输。中研能源系中研非晶 2014 年 7 月 24日设立的全资子公司，因中研能源经营的行业业务需要投入大量的资金，这会对中研非晶造成严重的资金压力，且造成中研非晶主营业务不清晰；另外，因该行业处于发展初期，市场、政策等存在较大的不确定性，存在较高的经营风险。同时公司拟申请股票在全国中小企业股份转让系统挂牌并公开转让，公司拟转让中研能源的全部股权，剥离影响公司主营业务及资金压力的业务。2015 年 9 月 20 日，公司召开股东大会，审议通过了关于转让广东中研能源有限公司股权暨关联交易的议案，同意将中研能源的全部股权 5000 万股转让给申旭斌和申旭斌之妹夫于志明。由于中研能源前期投入较大且未营利，中研能源的净资产小于实缴出资，公司同意以实缴出资价格即 1100 万元作为本次股权转让的价格，其中，将中研能源 70%的股权 3500 万股以 770 万元转让给申旭斌，将中研能源 30%的股权 1500 万股以 330 万元转让给于志明，实际控制人申旭斌回避表决。同日，公司与申旭斌、于志明就股权转让事项签订了股权转让协议。2015 年 10 月 19 日，中研能源就上述转让事宜办理了工商变更登记。本报告期内，公司已收到申旭斌、于志明支付的股权转让款 1100 万元。报告期内，该子公司的净利润为-875,764.70 元，对公司净利润的影响未达 10%以上。（2）委托理财及衍生品投资情况）委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司无委托理财及衍生品投资。（三）外部环境的分析 （三）外部环境的分析 2015 年，受益于国家节能环保政策的推出和实施，销售业绩呈现了稳步上升的态势。非晶软磁材料是目前公认的综合性能最优异的软磁材料之一，具有高磁导率、高硬度、高耐蚀性、低损耗、节能环保等特点。近年来，国家已先后出台了多项政策鼓励该材料的应用与发展。目前，已被广泛应用于电力设备和电子设备中。在国家推出系列节能环保发展政策及非晶带材实现国产化的背景下，电网公司对非晶合金配电变压器的需求呈现出了大幅度的提升，为公司非晶合金电力变压器及铁芯的业务发展带来了较大的发展。国家去年出台了一系列支持发展新能源汽车相关行业的政策，其中充电桩行业是最受关注的行业之一，预计公司的纳米晶电感产品将受惠于此，产品技术水平、市场规模将会佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：201600516得到较大的提升。目前，非晶软磁的发展处于快速成长阶段，国内外需求也处于快速成长时期。整体行业正处于从自由竞争向垄断竞争过渡的阶段，行业集中度提高的速度将加快。随着低端市场的竞争加剧、技术进步空间的缩小，技术推动和成本推动将走向融合。预计未来 5-10 年将是高档非晶软磁及其产品快速发展期，技术优势将为企业带来新的成长性。（四）竞争优势分析 （四）竞争优势分析 1、整套非晶纳米晶磁性技术综合解决方案优势 随着国内经济以及技术的快速发展，下游客户关注的不仅仅是产品本身，更关注企业提供配套服务的能力，并且更加倾向于将以拥有从“母材-带材-铁芯-器件”完整产业链的企业作为供应商。因此公司不断注重完善专业化综合服务，依靠技术支持，提供从非晶纳米晶软磁材料设计、生产到非晶纳米晶电子元器件、非晶纳米晶电力设备生产的完整产业链模式，将专业化、综合化的生产、服务能力转换成核心竞争力。（1）为客户提供综合的磁性产品解决方案 公司已经建立完整的产业链经营模式，可以充分实现以客户需求为导向通过对客户需求产品信息的搜集、分析和整理，更加深入的了解客户对产品性能的特殊要求，针对性的设计、开发非晶纳米晶软磁材料，从而进一步为客户设计、批量制作关键非晶纳米晶电子元器件产品以及非晶纳米晶电力设备。使得公司生产的非晶纳米晶电子元器件及非晶纳米晶电力设备比一般通用的产品更能贴近用户需要，该方式使得产品与客户要求契合度方面具有不可比拟的优势，并且在一定程度上降低了下游客户的成本，在行业中的大多数企业尚处于单一产品生产阶段的形势下，全产业链的经营模式极大的提高了公司的行业竞争力。（2）根据客户反馈形成快速的反应机制 在全产业链的经营模式下，公司组建了涵盖金属材料工程、机械设计制造及其自动化、化学工程与工艺、材料学、物理学、热处理、电子技术等多个行业专家的团队，较好的实现了上下游产品在生产过程中的衔接。同时，针对客户对于产品的反馈意见，产品上下游的技术人员能实现即时沟通，各行业人才相互协作，对客户的需求实现快速的反应，从而能够极大的提高公司在行业中的知名度与竞争地位。2、技术优势 非晶纳米晶软磁材料磁性能的优劣主要取决于母合金的成份及制备工艺，而电子元器件磁性能的优劣又取决于材料质量及材料的厚薄程度，尤其是要使得关键指标高频损耗降低，就必须降低带材厚度。公司通过两年多的研发实验，研制出了多种非晶纳米晶软磁材料的母合金，从而掌握了控制非晶纳米晶软磁材料质量的根本源头。在非晶纳米晶软磁材料的生产方面，公司技术团队通过对引进的先进设备进行改进提升，现已能稳定的喷制出厚度为 16-22m 的纳米晶超薄带，用此超薄带材生产的铁芯制品，其磁性能接近德国 VAC 的水平，打破了德国 VAC 的垄断。另外，公司在非晶纳米晶电子元器件制造技术、非晶电力变压器制造技术方面也取得丰硕成果，当前，公司非晶纳米晶电子元器件产品已经进入国际知名企业的供应体系，体现了较强的市场竞争力。3、人才优势 非晶纳米晶软磁材料生产技术是一项多种学科综合交叉技术，目前，我国仅有少数高等院校设置了非晶纳米晶软磁材料课题，其中大部分院校只招收少量研究生，国内的非晶纳米晶软磁材料相关专业人才总量很少。非晶纳米晶软磁材料人才培养周期长、培养人才的成本较高，人才的可替代性较低，本公司具有 70 人的研发团队，在同行业中具有较高水平。高水平的研发团队是本公司的独特优势，也是本公司竞争力的重要体现。佛山市中研非晶科技股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016005174、设备优势 非晶纳米晶软磁材料生产设备的质量、精度不仅直接影响成品率，还决定了成品的各项关键技术指标。本公司非常注重设备投入，在母合金的制备以及非晶纳米晶的制备方面，公司使用国内先进的真空熔化设备、高级横磁退火炉、立式真空横磁处理炉、非晶铁芯磁场实验炉、立式抽真空保护气氛横向磁场退火炉、卧式真空感应熔炼炉等；在质量控制方面公司购置 SPECTROMAX 直读光普仪、MATS-2010SD软磁直流测量装置、X 射线荧光分析仪、全自动变压器综合测试系统、MATS-