835517_2015_宏祥新材_2015年年度报告_2016-04-14.pdf

1 宏祥新材 NEEQ:835517 宏祥新材料股份有限公司宏祥新材料股份有限公司 Hong Xiang New Geo-Material CO.,LTD.年度报告 2015 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2015 年 3 月 26 日,中国产业用纺织品行业协会第三届五次理事扩大会议授予宏祥新材料股份有限公司“行业宣传推动贡献奖”。公司“宽幅高强非织造土工合成材料关键制备技术及装备产业化”获得 2015年度中国纺织工业联合会科学技术进步奖一等奖。公司重新获得高新技术企业证书，证书编号：GR201537000390，发证时间：2015 年 12 月 10 日，有效期：三年。公司2015 年度-2017 年度将继续享受高新技术企业按 15%的税率缴纳企业所得税的优惠政策。这将对公司未来的经营发展产生积极的影响。2015 年 8 月,公司通过质量管理体系、环境管理体系、职业健康安全管理体系三大体系认证，并获得“认证证书”，有效期三年。公告编号：2016-007 3 致 投 资 者 的 信 宏祥新材料股份有限公司是一家集土工类新型高分子合成材料的研发、生产及销售于一体的大型综合企业，产品包括土工织物类、土工膜类、复合材料类、特种土工材料、过滤材料类等 12 大系列、上百个品种，广泛应用于水利水电（水库防渗、河道生态治理、海堤护坝等）、交通（高铁、地铁、公路、桥梁、机场、港口航道等）、环保（垃圾填埋、污水处理、PM2.5 治理、土壤修复、防沙固沙、矿山防渗、矿山掩埋等）、市政工程（海绵城市建设、地下管廊建设、生态水系等）、建筑（房屋防渗、保温节能等）等领域。经过十多年的创新发展与沉淀，公司已成为我国少数几个主要的土工合成材料生产企业之一，拥有山东省级企业技术中心、中国驰名商标、院士工作站。公司股份于 2016 年 1月 8 日正式登陆全国中小企业股份转让系统挂牌交易。“新三板”挂牌是我公司 2015 年战略实施的关键一步，2016 年度，在公司管理层的强力领导下，在股东的大力支持下，宏祥新材定能借助新三板挂牌的东风，进一步扩大宏祥品牌影响力，将宏祥新材这个土工合成材料龙头企业推向全国每一个地域，立足山东，辐射全国；进一步做大做强公司主业，拓宽产品销售渠道，扩大产品应用范围，提升盈利能力，提高公司整体估值水平，更好的回报股东、服务社会。公告编号：2016-007 4 目目 录录 第一节 声明与提示.6 第二节 公司概况.8 第三节 会计数据和财务指标摘要.10 第四节 管理层讨论与分析.12 第五节 重要事项.26 第六节 股本变动及股东情况.30 第七节 融资及分配情况.32 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.35 第九节 公司治理及内部控制.42 第十节 财务报告.52 公告编号：2016-007 5 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、宏祥新材 宏祥新材料股份有限公司 公司法 中华人民共和国公司法 公司章程 宏祥新材料股份有限公司章程 报告期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 铁道部 中华人民共和国铁道部 水利部 中华人民共和国水利部 交通部 中华人民共和国交通运输部 城建部 中华人民共和国住房和城乡建设部 广发证券、主办券商 广发证券股份有限公司 元、万元 人民币元、人民币万元 宏祥进出口公司 德州宏祥进出口有限公司，公司全资子公司 中南成长 中南成长（天津市）股权投资基金合伙企业（有限合伙），公司股东 泓创创富 成都市泓创创富投资企业（有限合伙），公司股东 苏州蓝郡 苏州蓝郡创业投资中心（有限合伙），公司股东 实地东辰 浙江实地东辰股权投资合伙企业（有限合伙），公司股东 江西泰豪 江西泰豪创业投资中心（有限合伙），公司股东 浙江深拓 浙江深拓投资有限公司，公司股东 青岛高创 青岛高创清控股权投资基金企业（有限合伙），公司股东 公司高级管理人员 总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 土工合成材料 土工材料是当今被广泛应用于岩土工程中的土工合成材料，是以人工合成的高分子聚合物，即塑料、化学纤维、合成橡胶等为原材料制成的各种产品的统称。PE Polyethylene 简称，即聚乙烯，是乙烯经聚合制得的一种热塑性树脂。无臭、无毒、手感似蜡，具有优良的耐低温性能（最低使用温度可达-100-70C），化学稳定性好，电绝缘性优良，能耐大多数酸碱的侵蚀。公告编号：2016-007 6 第一节 声明与提示 声声 明明 事事 项项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 公司新厂区尚有部分土地未取得使用权证，该土地上建有厂房 公司新厂区位于陵县经济开发区迎宾街东侧，目前占地面积 800 余亩，公司于 2013 年取得使用权为陵国用 2013 字第 000565 号土地使用权一项，土地面积 266,667.00m（约400 亩），其余土地尚未取得土地使用权。目前公司在无证土地上建有厂房并配置一些简易生产线，若监管部门依法拆除，不会对公司生产经营产生重大影响。德州市陵城区房产管理局及德州市陵城区国土资源局已开具证明，公司自 2012年至今未发生重大违法违规的情形。应收账款规模较大 公司报告期应收账款金额为 27319.46 万元，占总资产比重为 35%，应收账款规模较大。针对此问题，公司按既定坏公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。大信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。公告编号：2016-007 7 账准备计提政策对各期期末应收账款计提坏账准备，同时制定了应收账款管理制度以加强对应收账款的催收管理。目前来看，公司的主要订单多为大型基础设施项目，财务和经营状况良好且商业信用度高。尽管如此，随着公司对下游市场的不断拓展，若新老客户的财务状况恶化、出现经营危机或者信用条件发生重大变化，公司资金周转速度与运营效率可能会降低，导致坏账增加或流动性风险。公司经营受季节性波动影响 每年的12月开始至次年3月，我国北方地区进入高寒期，工程建设停滞。市场需求的季节性波动使公司的经营业绩和财务状况呈现季节性波动特征。随着高端产品销量及出口比例逐步提升，公司经营业绩的季节性将逐步弱化。公司原材料价格受国际原油价格影响 公司产品原材料主要为聚酯切片、聚丙烯、聚乙烯等石化类产品，其价格受国际原油价格变化以及石油化工产品供求影响。原油价格波动对公司经营业绩产生一定影响。对此，公司紧密关注国际、国内石油化工市场的供需变化及价格波动，合理调整公司采购计划及投标报价的价格策略；同时加强公司内部管理优化采购、物流、库存，缩短经营周期，以降低原材料价格波动对公司经营业绩的影响。税收优惠风险 公司于 2011 年获得山东省高新技术企业认定，2014 年证书到期。公司已于 2015 年 5 月向山东省科技厅申请高新技术企业重新认定。现已收到由山东省科学技术厅、山东省财政厅、山东省国家税务局、山东省地方税务局联合颁发的 高新技术企业证书，证书编号：GR201537000390，发证时间：2015 年 12 月 10 日，有效期：三年。若未来国家调整相关税收政策，或驻地税务机关未能及时确认我公司的税收优惠，公司存在企业所得税税率升高导致净利润下降的风险。本期重大风险是否发生重大变化 否 公告编号：2016-007 8 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 宏祥新材料股份有限公司 英文名称及缩写 Hong Xiang New Geo-Material CO.,LTD.证券简称 宏祥新材 证券代码 835517 法定代表人 崔占明 注册地址 山东省德州市陵城区 办公地址 山东省德州市陵城区 主办券商 广发证券 主办券商办公地址 广州天河区天河北路 183-187 号大都会广场 43 楼 4301-4316 房 会计师事务所 大信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 郭义喜、刘涛 会计师事务所办公地址 北京市海淀区知春路 1 号学院国际大厦 15 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 刘同华 电话 0534-8261388 传真 0534-8323220 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 山东省德州市陵城区迎宾路；邮编 253500 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 宏祥新材料股份有限公司董事会办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 1 月 8 日 行业（证监会规定的行业大类）C17 纺织业 主要产品与服务项目 土工织物、土工膜、复合材料、特种材料等土工材料的研发、生产与销售，公司产品广泛应用于高铁、高速公路、水利工程、机场、港口、隧道、沿海滩涂以及环保等工程领域。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 153,000,000 控股股东 崔占明 实际控制人 崔占明 公告编号：2016-007 9 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 91371400688296427G 是 税务登记证号码 91371400688296427G 是 组织机构代码 91371400688296427G 是 报告期内，公司取得了加载统一社会信用代码的营业执照（即三证合一），统一社会信用代码为：91371400688296427G。公司原营业执照、原税务登记证、原组织机构代码证已由工商管理部门统一收回。公告编号：2016-007 10 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 319,440,270.73 347,276,314.37-8.02%毛利率 30.88%28.24%-归属于挂牌公司股东的净利润 24,064,110.77 23,048,330.67 4.41%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 24,157,849.19 23,025,830.67 4.92%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）6.15%6.27%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）6.17%6.26%-基本每股收益 0.16 0.15 6.67%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 775,941,709.08 672,406,450.87 15.40%负债总计 372,597,327.47 293,126,180.03 27.11%归属于挂牌公司股东的净资产 403,344,381.61 379,280,270.84 6.34%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.64 2.48 6.45%资产负债率 48.02%43.59%-流动比率 1.88 2.34-利息保障倍数 3.35 2.97-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 17,283,308.85 4,848,579.07 256.46%应收账款周转率 1.25 1.44-存货周转率 1.07 1.55-公告编号：2016-007 11 四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 15.40%11.41%-营业收入增长率-8.02%-17.06%-净利润增长率 4.41%-26.57%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 153,000,000 153,000,000 0%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 1非流动资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 68,540.00 2计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）44,200.00 3除上述各项之外的其他营业外收入和支出-223,020.50 非经常性损益合计非经常性损益合计 -110,280.50 所得税影响数-16,542.08 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 -93,738.42 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况（如有）科目科目 本期本期期末期末（本期（本期）上年上年期末（期末（去年同期去年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 -公告编号：2016-007 12 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析 （一（一）商业模式商业模式 公司属于土工合成材料制造行业，通过土工合成材料系列产品的设计、研发、生产和销售及服务来获取收入，同时，公司具有特种防渗工程施工资质，具有独立施工的能力，目前已参与的施工工程涉及垃圾填埋、尾矿处理、市政工程、水利工程、盐湖工程等领域。经过十多年的创新发展与沉淀，公司建立了独立完整的产品研发设计、原材料采购、产品生产和销售体系，根据自身情况、市场规则和运作机制，以设计咨询为前提，以全程技术服务为核心，从客户需求入手，实现技术协议、产品设计、生产、用户工程应用全过程一体化对接的“流程一体化”服务模式。（一）采购模式（一）采购模式 公司设置有专门负责采购原材料、设备配件等物资的采购部，实行统一采购模式。生产所需的各类原材料、设备配件等均由公司根据生产经营计划组织采购。对于需求量比较大的大宗物资，采用招标方式确定供应商签订合作协议，从而保证原料供应的稳定性和高性价比；对于需求量小、种类多的小额物资，根据具体使用要求和计划采用议价方式进行灵活采购，部分原材料通过代理商采购。（二）生产模式（二）生产模式 公司土工合成材料系列产品实施市场导向，采取订单式和定制式两种生产模式。基于公司与水利部、铁路总公司、交通运输部等相关建设部门有长期、良好的合作关系，公司能够根据工程对于土工材料系列产品的普遍需求和特殊需求，采取有针对性的生产安排。（三）销售模式（三）销售模式 公司目前主要采用直接销售的销售模式，设置营销中心，按应用领域下设不同销售团队，负责产品销售及售后服务。公司直接销售模式主要有参加公开招标、议标、直接签订合同等方式，其中公开招标为根据客户给公司发出的招标文件，制定标书并参与竞标；议标主要指客户选取有资质符合其要求的几家供应商，经对技术力量、生产能力、服务水平、产品报价等各方面进行比较后确定中标单位，中标后即获取订单；直接签订合同指公司业务人员直接拜访客户或通过客户直接来公司参观，如在技术、价格、服务上符合客户需求，既能获得产品订单。公告编号：2016-007 13 公司产品定价主要采取成本加利润原则，即根据当期原材料价格、辅助材料价格、能源动力费及直接人工费等核算产品成本，在产品成本的基础上根据产品特点、市场供求、合理利润等确定公司各类产品的价格。根据客户类型的不同，公司采取不同的销售结算方式。对中小客户的销售，主要采取先付款后发货或者货到付款的结算方式；对重大客户的销售，一般采取签订销售合同后预付一定比例货款，公司交货后客户再支付大部分货款，剩余少量质保金在质保期满后支付。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内，公司管理层积极贯彻公司战略发展目标和年度经营计划，2015 年公司实现营业收入 31,944.03 万元，较上年同期减少 8.02%；实现净利润 2,406.41 万元，较上年同期增长 4.41%；公司总资产为 77,594.17 万元，同比增长了 15.40%，净资产为 40,334.44 万元，同比增长了 6.34%；资产负债率为 48.02%，公司资产状况良好，经营风险在可控范围内。2015 年度公司各项指标达到预期经营目标。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位单位：元元 项目项目 本本 期期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 319,440,270.73-8.02%-347,276,314.37-17.06%-营业成本 220,799,282.49-11.40%69.12%249,205,530.16-21.01%71.76%毛利率 30.88%-28.24%-管理费用 31,185,470.31-0.36%9.76%31,299,096.82-0.26%9.01%公告编号：2016-007 14 销售费用 15,250,050.49 3.44%4.77%14,742,977.45-25.04%4.25%财务费用 13,611,048.68-14.60%4.26%15,938,320.03 114.62%4.59%营业利润 32,033,193.03 1.89%10.03%31,439,302.93-17.34%9.05%营业外收入 117,060.00 290.20%0.04%30,000.00-0.01%营业外支出 227,340.50-0.07%0.00-净利润 24,064,110.77 4.41%7.53%23,048,330.67-26.57%6.64%项目重大变动原因：1、本期营业外收入同比增长 290.2%，系公司报告期内处理固定资产收益及收到政府扶持资金导致。2、本期营业成本 220,799,282.49 元，较上年同期减少 11.40%，主要原因一是报告期内营业收入较上期减少 8.02%；二是石油等大宗商品价格大幅下降，我公司采购的主要原材料涤纶丝、聚乙烯、聚酯切片等化工原料价格同比下降所致。3、本期财务费用 13,611,048.68 元，较上年同期减少 14.60%，主要是本期金融机构贷款手续费较上期减少所致。（2 2）收入构成）收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 304,806,156.28 213,457,772.99 342,028,405.83 244,925,158.57 其他业务收入 14,634,114.45 7,341,509.50 5,247,908.54 4,280,371.59 合计合计 319,440,270.73 220,799,282.49 347,276,314.37 249,205,530.16 按产品或区域分类分析：单位单位：元元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 土工膜系列产品 150,510,889.08 47.12%181,666,810.71 52.31%土工布系列产品 64,827,691.29 20.29%88,912,051.47 25.60%土工格栅、格室系列产品 24,852,478.93 7.78%11,930,770.13 3.44%其他土工类产品 64,615,096.98 20.23%59,518,773.52 17.14%其他业务产品 14,634,114.45 4.58%5,247,908.54 1.51%合计 319,440,270.73 100.00%347,276,314.37 100.00%收入构成变动的原因 报告期内，主营业务占比、按产品进行分类的收入构成指标与去年同期波动幅度不大（没超过 10%），公司分类产品经营业绩较稳定。公告编号：2016-007 15（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 17,283,308.85 4,848,579.07 投资活动产生的现金流量净额-12,560,988.12-43,256,900.49 筹资活动产生的现金流量净额 1,933,742.07 46,957,957.42 现金流量分析：1）公司经营活动现金流量净额为 17,283,308.85 元，较上年增加 12,434,729.78 元，主要原因系本期购买商品接受劳务所支付的现金较上期减少幅度较大所致。2）投资活动产生的现金流量净额-12,560,988.12，较上期增加 30,695,912.37 元，主要是本期购建固定资产、无形资产和其他长期资产的支出较上期大幅减少所致。3）公司筹资活动现金流量净额为 1,933,742.07 元，较上期减少 45,024,215.35 元，主要原因是本期贴现的票据较上期大幅增加所致。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位单位：元元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售年度销售 占比占比 是否存在关联是否存在关联关系关系 1 黑龙江省水利第二工程处 16,186,386.36 5.07%否 2 滨州市北海信和新材料有限公司 9,831,742.80 3.08%否 3 呼和浩特市华春园林工程有限责任公司 9,047,273.00 2.83%否 4 潍坊滨海水务有限公司 8,897,031.00 2.79%否 5 滨州北海汇宏新材料有限公司 8,637,475.84 2.70%否 6 京沈京冀铁路客运专线有限公司 7,554,063.94 2.36%否 7 沾化县汇宏新材料有限公司 7,529,960.60 2.36%否 8 山东晨帆国际贸易有限公司 6,995,684.14 2.19%否 9 紫金象屿（龙岩）物流有限责任公司 6,009,073.20 1.88%否 10 呼伦贝尔山金矿业有限公司 5,935,776.62 1.86%否 合合 计计 86,624,467.50 27.12%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购年度采购 占比占比 是否存在关联是否存在关联关系关系 1 德州元通塑业有限公司 28,560,652.30 7.21%否 2 济南吉威新材料有限公司 20,372,959.68 5.14%否 3 天津慧能塑料工贸有限公司 17,861,226.66 4.51%否 4 鄄城森茂化纤有限公司 17,487,403.50 4.41%否 5 道恩集团有限公司 12,208,510.99 3.08%否 公告编号：2016-007 16 6 山东华鲁国际贸易 11,989,890.00 3.03%否 7 江阴江河化纤有限公司 11,311,046.97 2.85%否 8 河北五联化工销售有限公司 10,443,300.00 2.64%否 9 德州万山实业公司 8,050,945.00 2.03%否 10 淄博腾辉塑胶有限公司 6,769,844.00 1.71%否 合计合计 145,055,779.10 36.61%-（6）研发支出）研发支出 单位单位：元元 项项 目目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 10,092,211.23 13,321,659.42 研发投入占营业收入的比例 3.16%3.84%2 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位单位：元：元 项项 目目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占占总资产比总资产比重重的增减的增减 金金 额额 变动变动 比例比例 占总资占总资产产比重比重 金金 额额 变动变动 比例比例 占总资占总资产产比重比重 货币资金 59,840,459.45 38.57%7.71%43,184,396.66 195.08%6.42%1.26%应收账款 273,194,624.49 15.48%35.21%236,568,176.41-3.49%35.18%-0.12%存货 231,456,009.19 28.58%29.83%180,011,289.16 27.26%26.77%2.94%长期股权投资-固定资产 152,141,156.14 11.25%19.61%136,761,758.40 18.91%20.34%-0.81%在建工程 1,523,759.10 68.99%0.20%901,708.37-82.98%0.13%0.06%短期借款 91,500,000.00 14.38%11.79%80,000,000.00 142.42%11.90%-0.15%长期借款 62,500,000.00-28.57%8.05%87,500,000.00-1.56%13.01%-4.99%资产总计 775,941,709.08 15.40%-672,406,450.87 11.41%-资产负债项目重大变动原因：1、报告期内货币资金 59,840,459.45 元，较去年同期增长 38.57%，主要是本期应付票据的承兑保证金较上期增加所致。2、在建工程 1,523,759.10 元，较去年同期增加 68.99%，主要是本期购置的生产线截止 2015年 12 月 31 日尚未安装完毕所致。3 3、投资状况分析投资状况分析 （1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公告编号：2016-007 17 德州宏祥进出口有限公司设立于 2013 年 5 月 8 日，为公司全资子公司，注册资本 200 万元，注册地址为陵县经济开发区迎宾路东侧，法定代表人崔占明，经营范围：土工合成材料及原料产品的进出口业务（国际限制和禁止经营的除外）。报告期内德州宏祥进出口有限公司财务状况如下表：单位：元 项项 目目 20152015 年年 1212 月月 3131 日日 占合并报表数据的比例占合并报表数据的比例 资产总额 32,384,637.53 4.17%负债总额 30,267,280.39 8.12%所有者权益 2,117,357.14 0.52%项项 目目 20152015 年度年度 占合并报表数据的比例占合并报表数据的比例 营业收入总额 14,257,894.07 4.46%净利润 643,621.84 2.67%（2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 （三（三）外部外部环境环境的分析的分析 1 1、宏观环境、宏观环境 目前国内外经济形势依然比较错综复杂，全球经济复苏缓慢，经济增长动力不足，在国内宏观经济转型、经济结构调整的大背景下，我国经济运行存在不确定性因素。为确保经济合理增长，国家相继出台了一系列转方式、调结构等刺激政策，大众创业、万众创新、供给侧改革等将给企业注入新活力、新动力，催生新的商业机会。2016 年又是我国十三五规划开局年，随着环境保护、水系治理、生态修复、海绵城市、铁路公路、地铁管廊、机场港口等基础设施建设项目的大规模开工，土工合成材料行业将面临绝好的机遇。2 2、行业竞争格局、行业竞争格局 目前土工材料行业中低端市场供过于求，产能相对过剩，高端市场供不应求，产能释放充分。由于中低端土工合成材料的行业进入门槛相对不高，造成我国从事土工合成材料制造的中小企业数量众多。这类企业生产规模普遍较小，缺乏技术、资本与管理优势，生产设备相对落后且重复建设，具有较强的地域性特征，产品存在较强的同质化竞争，尽管其整体产能巨大，但并不 公告编号：2016-007 18 能得到有效利用，因此，我国中低端的土工合成材料行业领域存在供过于求的市场局面。对土工合成材料的高端产品领域来讲，由于存在技术、客户、资本、管理等较高的行业壁垒，因而只有技术与管理水平较高、资本实力雄厚、生产设备先进、生产规模较大的优势企业才有能力生产，而且目前我国土工合成材料行业内具备这样实力的优势企业尚为数不多，相对于高端土工合成材料需求快速增长的态势，我国从事高端土工合成材料产品制造的企业的产能一般能够得到充分释放，产能利用率较高。我国从上世纪七十年代便开始引入和消化土工合成材料的生产技术和设备，1998 年土工合成材料行业受到国家重视，国家经贸委批示了两批共 40 多家定点原料供应和制品生产企业。随着行业规范化的不断推进，定点制取消，市场整体处于集中度低且竞争激烈的态势，工程采购大多以招标制为主。根据中国产业用纺织品协会统计，目前仅国内土工用纺织品生产企业有 400 余家，遍布全国各省市自治区。近年来，随着国家基础设施建设的不断推进，各下游行业对土工合成材料行业的认识和要求不断提高，其高端市场客户不仅需要产品具有较高的技术性能，还要求产品供应商具备勘测、设计、生产、铺装、焊接等综合服务能力，因此高端市场已脱离了中低端市场单纯依靠低价竞争的市场环境，行业内一些整体实力相对较强、技术领先、产品体系健全、产品质量稳定的企业籍此在高端市场中占据了明显的优势，产业集中度呈上升趋势。3 3、影响行业发展的因素、影响行业发展的因素及市场规模分析及市场规模分析 近年来，虽然受到国际经济下行及国内经济结构调整的影响，我国经济增速有所放缓，但是，从我国整体经济发展状况来看，工业生产、建筑等基本面情况总体保持良好。在全社会固定资产投资中随着国家重视基础设施及诸多民生工程建设，大规模交通、水利、环保等工程陆续开工，特别是黄河三角洲开发区、重庆两江经济开发区、山东半岛蓝色开发区及环渤海经济开发区等国家级重大项目的开展，十三五期间国家将会继续重视高速、高铁、机场等基础项目建设，将为土工合成材料带来广阔的市场前景。我国正在组织实施中国制造业 2025、“一带一路”等重大战略以及国内自由贸易区建设、京津冀协同发展、长江经济带、海绵城市建设等发展战略，都为土工合成材料生产企业带来了更多的商机。以城市海绵建设为例，在海绵体城市建设中土工合成材料是不可缺少必要的过滤与排水材料。土工合成材料可单独或与其他材料配合，作为过滤体和排水体用于暗沟、渗沟、坡面防护，支挡结构壁墙后排水，软基路堤地基表面排水垫层，处治翻浆冒泥和季节性冻土的导流沟等道路工程 公告编号：2016-007 19 结构中，土工合成材料的过滤与排水功能在未来的海绵体城市建设中将大规模的使用并发挥重大的作用。据住建部估算总海绵城市的建设成本大概在 1.60 亿-1.80 亿元/平方公里，其中渗、滞、蓄等源头减排项目投资约占 1/3。按照每个城市平均 25 亿元左右的投资测算，海绵城市的建设将拉动超过 1.5 万亿左右的投资。未来几年，海绵城市建设对于新型土工合成材料企业会形成较大的发展机遇。近年来，随着人类环保意识的增强，国家对环保监管、投入力度的加大，解决废弃物、污水处理等问题日趋重要，基本途径是减量化、资源化和无害化。目前最有效的解决方式是建立复合防渗衬垫系统、滤液收集和处理系统、气体收集系统和封盖系统等几大部分组成，土工合成材料主要起到防止废水废物直接污染土壤与地下水，土工材料在环保领域的应用空间将是巨大的。除上述行业领域外，土工合成材料还应用于矿井、地下工程、运输管道等的防护防渗、盐田等的工业防渗、山体护坡、城市道路等基础设施工程。随着土工合成材料行业的技术水平以及人们对土工合成材料的认识不断提高，土工合成材料在这些领域内的应用越来越普及，也给土工合成材料行业的发展带来了新的契机。综上所述，未来几年，我国的土工合成材料行业将面临难得的发展机遇，且受益于技术进步和基础设施建设力度增强，土工合成材料行业具有巨大的发展潜力，对公司未来的发展形成积极影响。另外，近几年公司不断加大研发投入，建立了一支技术过硬、经验丰富的人才队伍，增强了新产品开发能力，面对未来土工合成材料高端化的发展趋势，公司的核心竞争力将进一步提高。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 （1 1）产业化能力优势）产业化能力优势 公司是我国少数几个主要的土工合成材料生产企业之一，产品类别齐全、规格型号丰富。公司一贯重视产业化能力建设，目前形成了产品研究设计、样品试制及测试、施工技术指导等一系列核心竞争力，产品从研究设计到批量生产投入市场的周期大为缩短，生产能力也位居行业前列。公司在产品规划设计、样品试制及测试、产品批量生产及质量检验等主要生产环节均拥有大量经验丰富的技术人员，能够有效缩短产品研发周期，新产品或者新型号产品可以根据市场需求快速实现产业化，增强公司应对市场变化的竞争能力。（2 2）技术研发优势）技术研发优势 公司在国内较早开始进行土工合成材料产品的技术研发，通过多年土工合成材料的研发、制造和销售的行业积累，以及在技术、工艺、制造方面的长期实践，形成了公司在技术研发优势上的深厚基础。同时，公司借助在国内深厚的行业技术背景，加强与国外先进公司的交流，通过技 公告编号：2016-007 20 术交流、吸收与创新，技术研发能力进一步增强。（3 3）综合服务优势）综合服务优势 公司产品齐全，结构合理，能够为客户提供土工织物、土工膜、土工复合材料、土工特种材料等各类土工合成材料，且规格型号较为齐全。同时，公司可根据客户的实际需求对产品进行设计生产，并对产品的施工适应进行售后技术指导。此外，公司自 2012 年起获得特种专业工程专业承包资质（防渗），可为客户提供专业的施工服务。（4 4）人才优势）人才优势 公司长期从事土工合成材料的研发、生产和销售，管理团队、核心技术团队、第一线生产技术人员等均具有多年行业经验积累，人才优势明显。公司的管理团队具有丰富的企业管理经验，主要管理人员均在公司所属相关行业工作二十多年，非常熟悉企业和行业情况，有利于提供公司管理效率，并保证公司长期稳定的发展。公司核心技术团队既有长期在本公司工作的员工，也有最近几年从公司外部引进的高层次人才，保证核心技术团队既熟悉公司情况又掌握行业技术发展情况。公司人才优势有利于公司长期稳定发展，有利于提高产品研发能力和产品质量，增强公司盈利能力和持续发展的能力。（5 5）品牌优势）品牌优势 凭借先进技术和过硬质量，公司生产的土工合成材料产品被广泛应用于环保、交通、水利等基础设施建设项目，“宏祥”品牌在我国土工合成材料行业具有较高的知名度，品牌认可度较高。公司注册商标“宏祥”是国家工商总局认定的“中国驰名商标”。最近几年来，公司一方面加大技术研发投入，不断推出新产品，并提高产品技术和质量水平，另一方面加大品牌建设力度，使“宏祥”品牌在市场特别是高端市场的地位得到不断提升。（6 6）渠道优势）渠道优势 公司与铁路局、水利部、各地环保部门等企事业单位建立了良好的业务合作关系，土工合成材料产品具有比较稳定的销售渠道。此外，公司在全国主要省市区形成了销售网络，各省市区均配备销售人员负责销售渠道建立与维护。（五（五）持续经营持续经营评价评价 报告期内，公司各项业务稳健发展，各项财务指标良好；会计核算、财务管理、风险控制等各项内部控制体系完备；公司资产优良,现金流充沛，管 理团队稳定，管理体制和法人治理结构日趋完善，公司具有良好的抗风险能力，目前没有对公司持续经营能力有重大影响的事项。公司在全国中小企业股份转让系统挂牌后，公司治理结构得到进一步规范，运营管理能力得 公告编号：2016-007 21 到显著提升。为了维护股东利益，公司严格按照全国中小企业股份转让系统相关规定编制、及时披露相关报告，为公司管理层、股东、主管部门、中介机构提供及时和准确的信息。公司在报告期内持续优化公司管理，强化管理过程和结果，加强绩效考核，核心业务人员队伍稳定。公司和全体员工没有发生违法、违规行为。公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。因此