834951_2015_捷成科创_2015年年度报告_2016-03-24.pdf

广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 1 捷成科创 NEEQ:834951 广东捷成科创电子股份有限公司 年度报告 2015 广东捷成科创电子股份有限公司2015年年度报告 公告编号：2016-006广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 2 公 司 年 度 大 事 记 1、2015 年 7 月 13 日，公司召开创立大会暨第一次股东大会，全体发起人一致通过了设立股份有限公司相关议案。2015 年 7 月 20 日，公司取得了肇庆市工商行政管理局核发的注册号为441200000024663的营业执照。2、公司的高性能压电陶瓷元器件工程中心于 2015 年 10 月 22 日被广东省科学技术厅认定为广东省工程技术研究开发中心。3、公司股票于2015年12月21日在全国中小企业股份转让系统挂牌。广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 3 目 录 第一节 声明与提示 5 第二节 公司概况 7 第三节 会计数据和财务指标摘要 9 第四节 管理层讨论与分析 11 第五节 重要事项 18 第六节 股本变动及股东情况 20 第七节 融资及分配情况 22 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 24 第九节 公司治理及内部控制 27 第十节 财务报告 34 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 4 释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、捷成科创 指 广东捷成科创电子股份有限公司 肇庆联而创 指 肇庆联而创科技有限公司 三会 指 股东会、董事会、监事会 公司章程 指 广东捷成科创电子股份有限公司公司章程公司法 指 中华人民共和国公司法 主办券商、安信证券 指 安信证券股份有限公司 报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 元/万元 指 人民币元/万元 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 声声 明明 公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈放、主管会计工作负责人何立宇及会计机构负责人（会计主管人员）黄青瑶保证年度报告中财务报告的真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要风险提示表重要风险提示表 重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 1、细分行业竞争风险 公司所处电子元器件行业集中度不高，国内中小型生产企业众多，竞争较激烈。虽然公司目前经营规模不断扩大，但由于自身累积时间较短，资本实力较弱，研发实力还有待提高。如果宏观经济下行等因素导致行业景气度下降，进而导致经营环境发生较大的不利变化，将引发行业竞争进一步加剧，行业的利润空间将受到挤压，对公司生产经营带来不利影响。2、税收优惠风险 公司是经广东省科学技术厅、广东省财政厅、广东省国家税务局和广东省地方税务局联合认定的高新技术企业，并已取得编号为GR201444000270的 高新技术企业证书，发证时间为2014年10月，有效期为3年，公司2015年享受国家重点扶持的高新技术企业所得税的优惠政策，企业所得税按15.00%缴纳。如果公司不能持续满足高新技术企业资格的相关要求，导致广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 6 被相关部门取消高新技术企业资格，将需要按25.00%的税率缴纳企业所得税，从而对公司的经营业绩造成影响 3、技术人员流失或技术泄密的风险 公司关键技术人员掌握着公司的核心技术，其研发能力是公司长期保持技术优势的保障，因此对本公司的发展起着重要作用。公司自成立以来一直高度重视技术开发和技术资料保密工作，建立了一套核心技术开发的保密制度，并与关键技术人员签署保密协议，对可能产生的泄密问题严加防范。同时，也形成了良好的人才引入制度和比较完善的约束与激励机制，创建和谐的企业文化。但是随着行业的发展，业内人才需求增大，人才竞争日益激烈，如果发生研发和技术队伍人才流失或技术泄密现象，将对公司持续发展带来不利影响。4、控股股东及实际控制人不当控制风险 虽然公司已建立了较为完善的法人治理结构和规章制度体系，在组织结构和制度体系上对控股股东、实际控制人的行为进行了规范，能够最大程度地保护公司、债权人及其他第三方合法益。但是，若控股股东、实际控制人利用其特殊地位，通过行使表决权或其他方式对公司经营决策、人事、财务、利润分配、对外投资等进行控制，则可能对公司、债权人及其他第三方合法利益产生不利的响。本期重大风险是否发生重大变化：否 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、基本信息 公司中文全称 广东捷成科创电子股份有限公司 英文名称及缩写 Guangdong JC Technological Innovation Electronics CO.,LTD.JCTEC 证券简称 捷成科创 证券代码 834951 法定代表人 陈放 注册地址 肇庆市端州区 121 区前村路南侧厂房 A、B 幢 办公地址 肇庆市端州区 121 区前村路南侧厂房 A、B 幢 主办券商 安信证券股份有限公司 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 楼 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 邱俊洲 杜洪伟 会计师事务所办公地址 北京市海定区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 何立宇 电话 0758-2706181 传真 0758-2738282 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 肇庆市端州区 121 区前村路南侧厂房 A、B 幢 公司指定信息披露平台的网址（ 或 www.neeq.cc）公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015 年 12 月 21 日 行业（证监会规定的行业大类）计算机、通信和其他电子设备制造（C39）主要产品与服务项目 研发、生产和销售高性能压电元器件 普通股股票转让方式 挂牌公司协议转让股票 普通股总股本（股）14,060,000 控股股东 无 实际控制人 陈捷，陈放，姜知水，欧明 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 441200000024663 否 税务登记证号码 441202724792138 否 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 8 组织机构代码 72479213-8 否 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 9 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入（元）39,338,957.70 35,448,087.6410.98%毛利率%31.93%30.36%-归属于挂牌公司股东的净利润（元）376,159.85 840,073.24-55.22%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润（元）-183,294.2920,355.16-1,000.48%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）1.77%5.04%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-0.86%0.12%-基本每股收益 0.030.08-二、偿债能力 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计（元）39,418,506.0037,772,697.06 4.36%负债总计（元）10,078,816.3220,689,167.23-51.28%归属于挂牌公司股东的净资产（元）29,339,689.6817,083,529.83 71.74%归属于挂牌公司股东的每股净资产（元）2.091.69-资产负债率%25.57%53.47%-流动比率 3.691.52-利息保障倍数 1.46 1.77 -（三）营运情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额（元）-4,164,033.261,999,276.37-应收账款周转率 3.564.06-存货周转率 1.681.93-（四）成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%4.36%13.17%-营业收入增长率%10.98%6.40%-净利润增长率%-55.22%238.22%-（五）股本情况 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本（股）14,060,00010,100,000 39.21%广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 10 计入权益的优先股数量（股）-计入负债的优先股数量（股）-带有转股条款的债券（股）-期权数量（股）-（六）非经常性损益 项目项目 金额（元）金额（元）非流动性资产处置损益 31,087.51计入当期损益的政府补助 723,000.00其他营业外收入和支出 30,000.00非经常性损益合计非经常性损益合计 784,087.51所得税影响数 102,458.35少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 559,454.14 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、经营分析（一）商业模式（一）商业模式 报告期内，公司主营高性能压电元器件产品的研发、生产和销售，在未来可预料的期间内，公司的主营业务不会发生重大变化。公司商业模式可以概括为：通过持续的研发投入不断开发出适应市场需求的产品，抓住行业发展机遇期增加市场份额，并逐步建立市场品牌，严格履行规范的采购流程进一步压缩采购成本，借助于标准化的生产流程保证产品的质量并不断提高生产效率。通过对研发、采购、生产和销售业务流程的进一步梳理、优化并加以严格执行，公司才能对外部市场需求作出敏锐的反应，才能做到“开源节流”，进而不断增强公司的盈利能力和持续经营能力。1、研发模式 基于公司所在的电子行业技术更新换代速度较快，公司自成立开始，始终非常重视产品技术研发，研发重点为以客户需求为导向，紧跟压电陶瓷技术发展趋势，切实保证相关产品技术市场领先，切实解决下游客户应用产品的关切点，并不断探索已掌握的相关技术在其他电子产品领域的应用空间，储备新技术产品。经过多年积累，公司已取得国家高新技术企业资格，先后申请取得8项专利，其中包括6项发明专利、1项实用新型专利和1项外观设计专利。根据新产品的研发进度和现有产品的升级换代等资金需求，公司将持续增加研发资源的投入，保证研发项目的资金支持。在研发团队建设上，除了保持现有的射频消融治疗系统研发团队外，公司将根据外部市场环境和内部技术储备等客观情况适时地调整或优化现有的研发资源配置，或增设新的研发团队。在既定激励政策措施的基础上，公司将积极试行更富竞争力的研发激励措施，为核心技术人员提供更为广阔的发展平台。在产品研发过程中，公司要求研发人员、研发项目更加关注市场的实际需求，真正做到以市场需求为导向。随着研发团队、研发项目、研发资源和外部市场环境等因素的变化，公司将不断梳理并优化其研发流程体系，确保流程务实、高效。2、采购模式 考虑到产品生产所需的原材料种类繁多，公司建立了标准化采购模式，加强原材料采购规模、采购时间及安全库存量的管理。在充分预估缺货风险的前提下，公司将进一步降低库存原材料占用资金的成本。预期随着业务规模的扩张，在未来可预料的期间内，公司外购原材料的数量将随之扩大。在对原材料供应商进行综合评估的基础上，公司将选择部分供应商作为其采购战略合作伙伴，这将有利于进一步降低采购成本。随着采购管理标准化流程的建立、战略供应商策略的实施，公司将不断地梳理并优化其采购流程体系，确保流程务实、高效。3、生产模式 公司主营压电陶瓷产品所处市场竞争激烈，为扩大市场销售、增加市场份额，自成立以来，公司坚守“质量优先”的经营策略，强化落实生产规范措施，加强产前、产中、产后的质量监督，保证产品的质量。为提高生产效率，公司将有计划、分步骤地维护、更新、更替现有生产设备，保证生产设备能够满足产品生产需求。随着产销规模的扩大，公司将不断梳理并优化其生产流程，确保生产过程合理、顺畅、效率。4、销售模式 在研发能力提高的基础上，在采购、生产流程优化的前提下，公司将凭借产品技术领先广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 12 优势不断扩大市场销售，抢占国内下游应用产品市场份额，不断提升品牌影响力。公司所生产的压电陶瓷元器件产品下游应用市场广阔，公司将继续坚持发展行业优质客户的市场战略，通过产品技术、质量、价格和服务去赢取更多的国内市场份额，开发重要潜在客户。综上，在未来可预料的期间内，公司将借助于优化的商业模式不断增强其研发能力，不断开拓新的客户市场，将技术优势持续不断地转化为竞争优势，进而增强其持续经营能力和盈利能力。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二）报告期内经营情况回顾（二）报告期内经营情况回顾 报告期内，公司实际完成营业收入 3,933.90 万元，主要来源于压电元件的销售，收入整体规模较去年同期实现了 10.98%的增长，实现净利润 37.62 万元，较去年同期出现了 55.22%的下滑。本报告期末，公司总资产为 3,941.85 万元，净资产为 2,933.97 万元，分别较 2014年末增长了 4.36%和 71.74%。2015 年度营业收入较上年同期增长 10.98%，收入增幅较小，是因为公司报告期内客户需求较上期基本保持稳定，但净利润较上年同期下降了 55.22%，是因为本期期间费用率较上期上升了 5.84%，特别是管理费用较上期增加了 257.38 万元，主要是因为本期公司支付的新三板挂牌费用金额较大。1、主营业务分析、主营业务分析（1）利润构成单位：元）利润构成单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入的比重金额占营业收入的比重金额 变动比例变动比例 占营业收入的比重占营业收入的比重 营业收入 39,338,957.70 10.98%-35,448,087.646.40%-营业成本 26,779,524.02 8.47%68.07%24,687,788.875.62%69.64%毛利率 31.93%5.17%-30.36%1.73%-管理费用 10,112,108.66 34.14%25.71%7,538,400.53-10.68%21.27%销售费用 1,565,071.56 2.23%3.98%1,530,883.3321.00%4.32%财务费用 1,039,680.15-16.27%2.64%1,241,637.70-8.31%3.50%资产减值损失-196,191.21-323.40%-0.50%87,818.95-37.35%0.25%营业利润-257,685.87-704.82%-0.66%42,605.05-102.77%0.12%营业外收入 723,000.00-27.45%1.84%996,536.08-53.25%2.81%营业外支出 61,087.51-65.45%0.16%176,818.00152.36%0.50%净利润 376,159.85-55.22%0.96%840,073.24238.22%2.37%项目重大变动原因：营业收入：较去年同比增长 10.92%。原因为：本年公司总体上调了产品销售单价，体现出公司产品的广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 13 质量、价值优势。管理费用：较去年同比增长 34.14%，原因主要为：本年新增新三板挂牌费用 173.62 万元。资产减值损失：较去年同比减小 323.40%，原因为：前期计提坏账的款项收回，冲回了计提金额。营业利润：较去年同比减少 704.82%，原因主要为：本期期间费用金额增幅较大。营业外支出：较去年同比减少 65.45%，原因主要为：上期缴纳了 14.68 万元的税款滞纳金。净利润：较去年同比减少 55.22%，原因主要为：本期期间费用金额增幅较大。（2）收入构成）收入构成 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额主营业务收入 39,336,582.5026,779,079.6835,448,087.64 24,687,788.87其他业务收入 2,375.20444.34-合计合计 39,338,957.7026,779,524.0235,448,087.64 24,687,788.87按产品或区域分类分析：类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%压电陶瓷声频元件 36,180,535.6091.97%34,345,944.80 96.89%压电陶瓷声频器件 3,156,046.908.02%1,102,142.84 3.11%其他 2,375.200.01%合计合计 39,338,957.70100.00%35,448,087.64 100.00%收入构成变动的原因 本期公司销售收入主要来源于压电陶瓷声频元、器件的销售，声频元件的销售规模同比增长5.29%，声频器件的销售规模同比增长 186.36%，原因主要为：本期公司主动提高了器件的销售价格，因公司生产的器件性能优异，客户对产品价格的敏感度较低。（3）现金流量状况）现金流量状况 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-4,164,033.261,999,276.37投资活动产生的现金流量净额-1,360,223.22-2,739,020.15筹资活动产生的现金流量净额 4,578,240.20 761,591.79现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额较上期下降 308.28%，主要是因为一方面，本期经济环境较差，销售款项回收速度较慢；另一方面，本期公司期间费用付现金额较大，新增支付了新三板挂牌费用。2、投资活动产生的现金流量净额较上期增加 50.34%，主要是本期支付的购买固定资产款项金额较小。3、筹资活动产生的现金流量净额较上期增加 501.14%，主要是因为本期收到吸收投资款项 1,188.00 万元。4、本期经营活动产生的现金流量净额与净利润差异金额为 454.02 万元，主要是因为应收账款回收速度较慢，本期末应收账款较上期末增加 207.81 万元。（4）主要客户情况）主要客户情况 序号序号 客户名称客户名称 销售金额（元）年度销售占比销售金额（元）年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系1 宁波凯丰电子有限公司 9,036,753.1422.97%否 2 宁波东方电子有限公司 4,287,538.6810.90%否 3 合翔（常州）电子有限公司 1,703,831.224.33%否 4 常州市汉声电子有限公司 1,618,426.604.11%否 5 常州通达万锦电子有限公司 1,579,188.034.01%否 合计合计 18,225,737.6746.32%广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 14 （5）主要供应商情况）主要供应商情况 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额（元）年度采购占比采购金额（元）年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系1 广东羚光新材料股份有限公司 4,827,566.6724.65%否 2 温州华驰电子有限公司 4,245,466.9021.68%否 3 常州永音电子有限公司 2,393,552.8912.22%否 4 温州市鹿城台谊五金厂 2,372,321.5312.12%否 5 温州宏雷电子元件有限公司 1,326,215.936.77%否 合计合计 15,165,123.9177.44%（6）研发支出）研发支出 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额（元）3,807,989.703,523,501.48研发投入占营业收入的比例 9.68%9.94%2、资产负债结构分析、资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产比重的增减占总资产比重的增减金额金额 变动变动 比例比例 占总资产的比重占总资产的比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产的比重占总资产的比重 货币资金 323,230.27-74.53%0.82%1,269,246.551.75%3.36%-2.54%应收账款 11,872,621.78 21.22%30.12%9,794,564.5528.03%25.93%4.19%存货 17,276,450.88 18.75%43.83%14,548,587.5132.29%38.52%5.31%长期股权投资-固定资产 8,304,191.67-4.62%21.07%8,706,241.098.95%23.05%-1.98%在建工程-短期借款 2,290,000.00-80.96%5.81%12,030,000.0017.37%31.85%-26.04%长期借款-资产总计 39,418,506.00 4.36%-37,772,697.0613.17%-资产负债项目重大变动原因：货币资金：较上期末减少 74.53%，主要是因为本期销售回款情况因宏观经济环境较差而速度有所放缓，导致经营活动现金流量净额为-416.40 万元，投资活动因支付购买固定资产款项导致产生的现金流量净额为136.02 万元。短期借款：较上期末减少 80.96%，因为公司本期用增资归还了部分借款。3、投资状况分析、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司情况）主要控股子公司、参股公司情况 无（2）委托理财及衍生品投资情况）委托理财及衍生品投资情况 无（三）外部环境的分析（三）外部环境的分析 1、产业面临良好发展机遇 电子元器件作为电子信息产业的基础，在国民经济中具有不可低估的作用。国家各部委近年来陆续颁布了多项政策法规，2012 年 2 月，工业和信息化部发布电子基础材料和关键元器件“十二五”规划和 2012 年 3 月，广东省经信委发布广东省高端新型电子信息产业发展“十二五”规划均对电子元器件、新材料行业、尤其是新材料、功能材料行业给广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 15 予鼓励和重点扶持。在国家转变经济发展方式的大方针指引下，我国电子材料产业将迎来促进产业升级关键时期和历史性发展机遇。战略性新兴产业的培育和发展，数万亿元的投资规模，给电子材料产业提供了前所未有的创新发展空间。新兴产业带来巨大配套需求让行业呈现出更为广阔的市场前景。2、技术创新孕育新的突破 智能、绿色、低碳、融合等发展趋势催生产业技术创新。多功能电子模块技术等突破性技术正快速发展。面向新兴产业采用新工艺、新技术、新材料的新型产品，以及不断缩短的产品更新换代时间，将更为有力地促进技术的发展与提升。为达到体积更小、成本更低、精度和集成度更高的目的，采用新工艺、新技术的新型电子元器件的发展前景十分光明。3、外部环境变化对产业的挑战日趋严峻 “十二五”期间，人力资源成本压力更大，单纯依靠低廉劳动力开展生产经营的企业将步履维艰，通过产业转移降低人力成本，提高产品的附加值，将成为生产企业发展壮大的必由之路。随着世界经济全球化的发展，国际竞争将更加激烈，由此产生的贸易摩擦也将日益增多。东南亚、印度、巴西、俄罗斯等国家和地区将逐渐成为新的电子材料和元器件主要生产区，对我国在该产业的“世界工厂”地位形成威胁。4、产业面临转型升级的迫切需要 随着全球经济结构的进一步调整和产业转移，我国电子材料和元器件产品结构已逐步向中高端迈进。“十二五”期间需抓紧新一轮经济发展机遇，主动引导产业淘汰落后产能，优化产业资源配置，增强产业配套能力，提高自动化生产效率，为推动电子信息产业发展提供有力支撑。（四）竞争优势分析（四）竞争优势分析 1、技术与研发优势 公司属于国家高新技术企业，经过数年的发展，公司已建立有具有持续研发实力、高效运行的广东省高性能压电陶瓷元器件工程技术研究中心（粤科函产学研字20151487号文件）、肇庆市企业技术中心，能够为公司的新产品开发提供保障。公司拥有多年研发超细粉体、电子材料、压电陶瓷元器件的经验，有一支成熟的研究开发团队，并拥有自主知识产权，有现成的生产设备、实验室及厂房，可使新技术及新材料更快实现产业化。公司已建立材料测试中心、信息中心和完善的电脑信息网络，为公司进行科研开发、信息收集、整理和开放服务提供了优越条件。公司研发技术人员中多年从事电子相关材料研究及生产制造工作的人员占总数75.00以上，是一支专业齐全、老中青结合的科技人才队伍，既有丰富的实践经验，又富有活力和创新意识，已成为肇庆市乃至广东省电子材料科研开发的重要力量。公司目前已配备比较先进的研究开发设备，拥有较好的技术基础和手段。公司拥有扫描电镜、比表面积分析仪等先进分析设备。公司非常重视技术创新的可持续性。2、制造优势 公司核心材料为自主生产，向上延伸的产业链保证了公司掌握主营产品的关键技术和关键生产环节，保证了质量和交货期。公司建立了可年产5亿个压电声频元器件的高水平生产线，为客户提供高性能的压电声频元器件产品。3、销售优势 公司一直从事压电陶瓷元器件的研发、生产与销售，并向国内外客户提供长期贴身的服务，建立了良好的合作关系。公司客户资源丰富，并建立了良好的客户关系。在国内，公司拥有客户100余家，主要分布于长三角、珠三角、海西经济区等经济区域。主要客户有：常州地区富盛星特电子、合翔电子、青龙电子；苏州地区景康电子、百丰电子；杭州地区艾康电子；上海地区创元电子；宁波地区东方电子、凯普电子；广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 16 嘉兴地区华龙电子、宝马电子；厦门地区鼎天电子；深圳地区声辉电子、亚图电子；东莞地区志丰电子、启宏电子等，上述企业均为行业内知名企业。电子元器件的质量、性能等均会直接影响下游电子元器件的内在结构和产品质量，因此下游客户尤其是大型优质客户，对于电子元器件的性能和质量要求非常高，对于合格供应商的筛选则需要经过长期而复杂的审查过程，并且需要通过两年或以上的试用期进行判断，极为慎重。由此，客户不会轻易更换供应商，而是倾向于与供应商维持长期稳定的合作关系。客户口碑的积累、市场声誉的形成需要大量的成功案例，对于行业新进者而言，较难在短期内建立起良好的市场声誉，无法快速打开市场。而质量优良、行业口碑良好的供应商则更易于受到下游客户的青睐。4、成本优势 公司实施精益生产，在技术研发团队的组织下，每年均实施多项岗位技术创新活动，通过优化生产程序和提高生产管理水平，不断提高生产效率，持续降低生产成本。同时，公司逐步实现原材料本土化，保证产品质量性能外有效降低了采购成本，公司原材料采购成本呈现逐步下降趋势。公司注重采用自动化生产设备，降低一线员工数量，有效降低用人成本。公司管理架构精简，在保证满足生产经营管理需求的基础上，降低了公司管理人员人力成本的投入。5、管理优势 公司拥有大量熟悉技术和市场、具有先进的管理经验和创新开拓精神的领导人员，并通过各种激励措施培养和吸引了一批国内外行业的专业人才。目前，公司的核心管理人员、技术骨干通过持有公司股票，在公司内部形成了有效的经营机制和稳定的经营管理团队。同时，公司管理架构精简合理，在保证生产经营正常进行的同时，有效提高对重要事项决策的反应速度。公司注重信息化建设，通过ERP软件以加强公司物流、信息流之间的融合和流程的标准化管理，通过集成化的数据处理和共享、流程的再造和优化，有效整合了设计研发、采购、成本库存管理、市场策略等活动，增强了公司的快速反应能力和科学决策能力。（五）持续经营评价（五）持续经营评价 公司目前主要业务为高性能压电元器件的生产和销售，公司经过十几年的研发和销售，目前客户已遍及全国主要省市地区，凭借稳定的产品质量和完善的售后服务，与宁波凯丰电子有限公司、宁波东方电子有限公司等重要客户保持了稳定的供货关系，为本公司业务稳定发展奠定了基础。公司近三年经营情况良好，持续盈利，营业利润因期间费用的变动波动幅度较大。公司在经营过程中，始终重视研发能力建设，多项产品在国内同类产品中处于领先水平，新产品、新技术的应用不断推出，保证公司产品的竞争优势。此外，公司在经营过程中合法合规，不存在重大违法违规经营的情形。管理规范，财务核算健全，不存在债务违约和无法继续履行重大借款合同相关条款的情形；报告期内公司无对外担保，不存在因对外巨额担保等引发的负债，不存在导致破产清算的情形；不存在大量长期未作处理的不良资产。公司关键管理人员和核心技术人员持有公司股份，不存在关键管理人员离职且无人替代和人力资源短缺等情形。考虑到公司业务发展需要，2016年公司将采取定向增发股票的方式进行融资以补充流动资金，以满足公司业务发展的需求并降低经营风险。综上所述，公司管理层认为公司具备持续经营能力。三、风险因素（一）持续到本年度的风险因素（一）持续到本年度的风险因素 1、细分行业竞争风险 公司所处电子元器件行业集中度不高，国内中小型生产企业众多，竞争较激烈。虽然公司目前经营规模不断扩大，但由于自身累积时间较短，资本实力较弱，研发实力还有待提高。如果宏观经济下行等因素广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 17 导致行业景气度下降，进而导致经营环境发生较大的不利变化，将引发行业竞争进一步加剧，行业的利润空间将受到挤压，对公司生产经营带来不利影响。应对措施：不断加强自身的产品研发，夯实自身在行业内的技术领先地位，保证产品销售的毛利空间，此外，加强新产品的研发，向压电元器件相关行业发展。2、税收优惠风险 公司是经广东省科学技术厅、广东省财政厅、广东省国家税务局和广东省地方税务局联合认定的高新技术企业，并已取得编号为GR201444000270的高新技术企业证书，发证时间为2014年10月，有效期为3年，公司2015年享受国家重点扶持的高新技术企业所得税的优惠政策，企业所得税按15.00%缴纳。如果公司不能持续满足高新技术企业资格的相关要求，导致被相关部门取消高新技术企业资格，将需要按25.00%的税率缴纳企业所得税，从而对公司的经营业绩造成影响。应对措施：积极关注高新技术企业资格申请标准的变化，不断加强自身技术研发和知识产权的申请，保持稳定的技术队伍，以保证公司能顺利通过高新技术企业资格复审。3、技术人员流失或技术泄密的风险 公司关键技术人员掌握着公司的核心技术，其研发能力是公司长期保持技术优势的保障，因此对本公司的发展起着重要作用。公司自成立以来一直高度重视技术开发和技术资料保密工作，建立了一套核心技术开发的保密制度，并与关键技术人员签署保密协议，对可能产生的泄密问题严加防范。同时，也形成了良好的人才引入制度和比较完善的约束与激励机制，创建和谐的企业文化。但是随着行业的发展，业内人才需求增大，人才竞争日益激烈，如果发生研发和技术队伍人才流失或技术泄密现象，将对公司持续发展带来不利影响。应对措施：公司非常重视技术人员的培养，将其视为公司发展的核心动力，主要通过工资薪酬、股权激励等措施确保公司技术人员的稳定性和核心技术的保密性。4、控股股东及实际控制人不当控制风险 虽然公司已建立了较为完善的法人治理结构和规章制度体系，在组织结构和制度体系上对控股股东、实际控制人的行为进行了规范，能够最大程度地保护公司、债权人及其他第三方合法益。但是，若控股股东、实际控制人利用其特殊地位，通过行使表决权或其他方式对公司经营决策、人事、财务、利润分配、对外投资等进行控制，则可能对公司、债权人及其他第三方合法利益产生不利的响。应对措施：管理层须加强公司内部控制制度的学习，提高自我规范管理的意识，并在主办券商及其他机构的协助与督导下，严格按相关规则运作，以提高公司规范化水平。（二）报告期内新增的风险因素（二）报告期内新增的风险因素 报告期内未出现新增的风险因素。四、对非标准审计意见审计报告的说明 是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：无 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 18 第五节第五节 重要事项重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或否是或否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否 是否存在对外担保事项 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是（二）一 是否存在日常性关联交易或偶发性关联交易事项 是（二）二 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产事项 是（二）三 是否存在经股东大会审议过的对外投资事项 否 是否存在经股东大会审议过的企业合并事项 否 是否存在股权激励事项 否 是否存在已披露的承诺事项 是（二）四 是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 否 是否存在被调查处罚的事项 否 是否存在重大资产重组的事项 否 是否存在媒体普遍质疑的事项 否 是否存在自愿披露的重要事项 否 二、重要事项详情（一）股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他资源的情况（一）股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他资源的情况 占用者占用者 占用形式占用形式（资金、资产、资源）（资金、资产、资源）期初余额（元）期初余额（元）期末余额是否无偿占用期末余额是否无偿占用 是否履行必要决策程序是否履行必要决策程序 欧明 资金 521,375.63-是 否 陈捷 资金 825,000.00-是 否 陈放 资金 125,000.00-是 否 姜知水 资金 400,000.00-是 否 田维 资金 600,000.00-是 否 合计 2,471,375.63-占用原因、归还及整改情况：上述资金占用发生在有限公司阶段，有限公司期间，公司治理层、管理层的规范治理意识相对薄弱、财务管理基础相对较弱。公司股东欧明、陈捷、陈放、姜知水和田维通过借款形式占用公司资金，且均未履行相应程序，不符合公司相关规章制度的规定，属于关联方无偿占用公司资金行为。截至公司股改基准日 2015 年 5 月 31 日，上述股东占用公司资金已经全部结清，后续期间未再发生类似关联方无偿占用公司资金的情况。（二）报告期内公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况（二）报告期内公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况 日常性关联交易事项日常性关联交易事项 广东捷成科创电子股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-006 19 具体事项类型 预计金额 发生金额 1 购买原材料、燃料、动力-2 销售产品、商品、提供或者接受劳务委托，委托或者受托销售-3 投资（含共同投资、委托理财、委托贷款）-4 财务资助（挂牌公司接受的）-5 公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型-1