833830_2015_蓝宝股份_2015年度报告_2016-04-12.pdf

公告编号 2016-007 第1 页，共 94 页 北京市蓝宝新技术股份有限公司（Beijing Lanbao New Technology Corporation）2015蓝宝股份 NEEQ:833830 年度报告 公告编号 2016-007 第2 页，共 94 页 2015 年 3 月 2 日公司改制，股份公司创立大会召开 2015年9月25日收到全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具的“同意挂牌的函”2015 年 10 月 21 日在全国中小企业股份转让系统正式挂牌 公 司 年 度 大 事 记 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 94 页 目目 录录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.7【重要风险提示表】【重要风险提示表】.7 第二节第二节 公司概况公司概况.9 一、基本信息.9 二、联系方式.9 三、企业信息.9 四、注册情况.10 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.11 一、盈利能力.11 二、偿债能力.11 三、营运情况.12 四、成长情况.12 五、股本情况.12 六、非经常性损益.12 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况.13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.13 一、经营分析.13(一)商业模式.13(二)报告期内经营情况回顾.14(三)外部环境的分析.19(四)竞争优势分析.20(五)持续经营评价.20 二、未来展望（自愿披露）.21(一)行业发展趋势.21(二)公司发展战略.21(三)经营计划或目标.21 三、风险因素.21(一)持续到本年度的风险因素.21(二)报告期内新增的风险因素.22 四、对非标准审计意见审计报告的说明.23 第五节第五节 重要事项重要事项.24 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 94 页 一、重要事项索引.24 二、重要事项详情.24(一)股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他资源的情况.24(二)报告期内公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况.25(三)承诺事项的履行情况.25 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.27 一、普通股股本情况.27(一)普通股股本结构.27(二)普通股前十名股东情况.27 二、优先股股本基本情况.28 三、控股股东、实际控制人情况.28(一)控股股东情况.28(二)实际控制人情况.28 四、股份代持情况.29 第七节第七节 融资及分配情况融资及分配情况.30 一、挂牌以来普通股股票发行情况.30 二、债券融资情况.30 三、间接融资情况.30 四、利润分配情况.30 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.31 一、董事、监事、高级管理人员情况.31(一)基本情况.31(二)持股情况.32(三)变动情况.32 二、员工情况.32(一)在职员工（母公司及主要子公司）基本情况.32(二)核心员工.33 第九节第九节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.35 一、公司治理.35(一)制度与评估.35(二)三会运作情况.36(三)公司治理改进情况.37(四)投资者关系管理情况.37 二、内部控制.37(一)监事会就年度内监督事项的意见.37(二)公司保持独立性、自主经营能力的说明.37 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 94 页(三)对重大内部管理制度的评价.38(四)年度报告差错责任追究制度相关情况.38 第十节第十节 财务报告财务报告.39 一、审计报告.39 二、财务报表.40(一)资产负债表.40(二)利润表.42(三)现金流量表.44(四)股东权益变动表.47 财务报表附注财务报表附注.51 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 94 页 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、股份公司、北京蓝宝 北京市蓝宝新技术股份有限公司 中天旺源 北京中天旺源新型建筑材料有限公司 江西蓝宝 江西蓝宝新材料有限公司 三会 股东大会、董事会、监事会 公司高级管理人员 总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 公司章程 北京市蓝宝新技术股份有限公司章程 本年报 北京市蓝宝新技术股份有限公司2015年年报 报告期 2015 年度 中国证监会 中国证券监督管理委员会 全国股份转让系统 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 管理办法 非上市公众公司监督管理办法 公司法 中华人民共和国公司法 证券法 中华人民共和国证券法 湘财证券、主办券商 湘财证券股份有限公司 中准、中准所、会计师 中准会计师事务所（特殊普通合伙）泽盈律师 泽盈律师事务所 元、万元 人民币元、人民币万元 清水混凝土保护剂 清水混凝土保护剂又称清水涂料，采用分子内同时具有能与有机材料结合的碳官能基和能与无机材料结合的水解性硅官能基团的硅烷交联类小分子树脂为基料，再配以其他多种高性能树脂和多种特殊助剂，经特殊工艺交联合成 清水混凝土保护剂底漆 为增强混凝土表面保护而设计的专用底漆 清水混凝土保护剂面漆 高透气性的水性有机硅树脂透明涂料组合，具有憎水性能，防止外部水分子进入混凝土内部引起混凝土病害的发生 创意清水混凝土产品 利用清水混凝土技术和特殊设计的模具，制造的具有复杂造型的建筑内外墙和地面装饰材料、园林构筑物、家居家具类以及文化用品类产品，延伸了混凝土的使用范围，使其从传统的建筑材料成为应用范围更广的工艺材料 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 94 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人江小平、主管会计工作负责人江小平及会计机构负责人（会计主管人员）张亚玲保证年度报告中财务报告的真实、完整。中准会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告（中准审字20161449 号），本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 市场竞争加剧的风险 公司多年来专注于清水混凝土保护剂的研发，具有深厚的人才和技术储备，形成了严格的质量管理体系和稳定的供应链运营模式，在行业内拥有一定的市场地位和竞争优势。但是，随着我国清水混凝土保护剂领域整体投入的不断加大，越来越多的企业开始关注并尝试进入这一细分市场，有更多的竞争者加入到这一细分市场，势必引发市场竞争风险。公司治理风险 公司已经制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则、关联交易管理制度、对外投资管理制度等内控管理制度，建立了较为严格的内控制度体系，法人治理结构在逐步完善中，公司管理层的规范意识有所提高。但由于股份公司成立时间较短，实践运作经验仍缺乏，公司管理层对相关制度的理解仍需一个过程。因此，公司内控管理制度在执行初期仍有瑕疵出现的情况，公司规范运作的能力有待进一步加强。人力资源风险 作为以自主创新为核心竞争力的高科技企业，公司的人才队伍建设至关重要。能否维持人员队伍的稳定，并不断吸引优秀人才加盟，关系到公司能否继续保持在行业内的技术领先地位和市场竞争优势。随着公司业务规模的快速发展和行业形势的不断变化，公司急需引进具有丰富行业经验和业务创新能力的专业研发设计人才、境内外市场开拓和营销人才以及中高级管理人才。招聘、培养人才均需要公司投入较多精力北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 94 页 和物力，若新增人员不能有效融入企业文化并形成高效、有竞争力的团队，将无法满足公司的发展需求，从而引发人力资源风险。专利技术认证的风险 公司与主营业务相关的专利技术正处于申报审核之中，结果仍以专利局审核为准，如若不通过则公司主营业务相关的专利技术无法得到法律的保护，因此公司存在专利技术认证的风险。营业成本上升的风险 随着规模不断扩大，公司或面临一定营业成本上升风险，包括人力成本上升和部分原材料价格上涨。其中，人力成本上升表现在，随公司的扩张，对专业技术人员和销售人员的需求也会同步增加，若相关人才不能获得及时补充或现有储备不足，公司发展将受到限制。另外，原材料成本上升也会对公司盈利能力造成一定影响。收入规模较小的风险 报告期内公司营业收入为 4,109,261.42 元，较去年同期仅增长了约 13%，而产品综合成本却有上升，由此导致公司净资产收益率为负数。如果公司规模未能快速提升，公司盈利能力将很难突破，因而存在收入规模较小增速缓慢的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 新产品项目管理能力的风险 本年度有新产品项目在运作，其内容涉及清水混凝土挂板、现浇或预制大体量透光清水混凝土、景观园林清水混凝土构筑物和家具以及其他创意清水混凝土产品。由于新品市场尚无相关经验可循，项目从周期规划、原材料采购、产品生产及施工等均需要公司进行整体协调以保证新产品工艺及技术的完整体现，因此公司面临着如何实现全面统筹项目运作的考验，存在新产品项目管理经验不足的风险，需要结合新的项目情况进行探索并及时总结经验。北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 94 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 北京市蓝宝新技术股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing Lanbao New Technology Corporation 证券简称 蓝宝股份 证券代码 833830 法定代表人 江小平 注册地址 北京市西城区新街口外大街 8 号 5 幢 007 号 办公地址 北京市西城区新街口外大街 8 号 D 座三区一号 主办券商 湘财证券股份有限公司 主办券商办公地址 湖南省长沙市天心区湘府中路 198 号新南城商务中心 A 栋 11 层 会计师事务所 中准会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 孙志钰、张力强 会计师事务所办公地址 北京市海淀区首体南路 22 号楼 4 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 洪军 电话 010-62024452 传真 010-88285820 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 北京市西城区新街口外大街 8 号 D 座三区一号 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 北京市蓝宝新技术股份有限公司 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-10-21 行业（证监会规定的行业大类）化学原料和化学制品制造业（C26）主要产品与服务项目 清水混凝土保护剂、清水混凝土表面装饰、创意清水混凝土产品、清水混凝土技术服务 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 94 页 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 10,000,000 控股股东 江小平 实际控制人 江小平、辛晓萍和张秀英 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 110108004246273 否 税务登记证号码 110108101986614 否 组织机构代码 101986614 否 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 94 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 4,109,261.42 3,641,109.26 12.86 毛利率%36.47 69.11-归属于挂牌公司股东的净利润-623,502.38 1,169,761.39-153.30 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-1,190,401.71 943,243.26-226.20 加 权 平 均 净 资 产 收 益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-6.32 12.2-151.80 加 权 平 均 净 资 产 收 益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-12.07 9.84-222.66 基本每股收益-0.06 0.12-150.00 二、偿债能力 单位：元单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 12,183,434.19 10,569,852.86 15.27 负债总计 2,636,214.00 399,130.29 560.49 归属于挂牌公司股东的净资产 9,547,220.19 10,170,722.57-6.13 归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.95 1.02-6.86 资产负债率%21.64 3.78-流动比率 3.35 18.68-北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 94 页 利息保障倍数-三、营运情况 单位：元单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-1,340,772.11 1,165,694.42-215.02 应收账款周转率 1.24 3.08-存货周转率 1.65 0.39-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%15.27 14.77-营业收入增长率%12.86 154.62-净利润增长率%-153.30-276.11-五、股本情况 单位：股单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增 减 比增 减 比例例%普通股总股本 10,000,000 10,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元单位：元 项目项目 金额金额 非经常性损益合计 666,940.39 所得税影响数 100,041.06 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性损益净额 566,899.33 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 94 页 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 公司 2014 年审计报告（暨股改用财务报告）经中准会计师事务所（特殊普通合伙）审计后的净资产金额为 1,013.56 万元。因公司无法确定能否完成 2014 年所得税税率优惠备案工作，故当时公司财务报表适用的所得税税率为 25%。2015 年 4 月公司实际汇算清缴时成功备案，并实际按照 15%完成汇算清缴。公司因此调整 2014 年与所得税税率相关的核算科目。单位：元 事项事项 对资产负债表影响对资产负债表影响 对利润表影响对利润表影响 报表科目报表科目 金额金额 报表科目报表科目 金额金额 2014年所得税税率由25%变更为 15%递延所得税资产-17,395.57 所得税费用-35,126.75 应交税费-52,522.32 因上述调整导致调增 2014 年净利润 35,126.75 元，调增 2014 年 12 月 31 日净资产35,126.75 元。调整后 2014 年净资产为 1,017.07 万元。第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司所处行业为化学原料和化学制品制造业，具体产品属于建筑材料的细分市场，主营业务为清水混凝土保护剂系列产品的研发、委托加工生产和销售以及相关的技术服务。公司自 2014 年起启动了包括混凝土技术、清水混凝土预制挂板、透光混凝土、清水混凝土园林家具以及其他创意清水混凝土产品的研发，目前这些技术和产品的研发工作已取得初步成果，拓展了公司的产品范围。报告期内公司产品销售采取直接销售的模式，主要客户有天津鼎盛恒远房屋建筑工程有限公司、华电福新能源股份有限公司、古田溪水力发电厂、四川江油市新华建筑工程有限公司、北京城建八建设发展有限责任公司、山西瀚合建筑装饰材料有限公司等，涵盖房地产开发商、大型公共建筑项目的建设方以及具有一定项目关系和资源的贸易商等。公司目前尚没有面向普通客户和零售渠道的销售，但由于现在市场需求旺盛，公司已经开始考虑分区域设立代理商的方案。报告期内公司收入主要来源是清水混凝土保护剂和清水混凝土挂板销售，少量来自清水混凝土家具。公司商业模式较上一年没有发生变化。年度内变化统计：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 否 北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 94 页 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 1、主要财务数据（1）资产情况 截至 2015 年 12 月 31 日，公司资产总额为 12,183,434.19 元，比上年末增长 15.27%；负债总额为 2,636,214 元，比上年度末增长 560.49%；净资产总额为 9,547,220.19 元，比上年度末降低了 6.13%。负债增加主要是因为应付账款的增加。报告期内公司采购水泥压力板进行备货销售，以满足客户山西翰合公司工期进度的分批供货要求。净资产的减少主要是由于亏损所致。（2）经营状况 2015年度公司营业收入4,109,261.42元，比上年同期增长12.86%；营业成本2,610,600.33元，比上年同期增长 132.10%；净利润为-623,502.38 元，比上年同期降低了 153.3%。净利润减少的原因有三个:第一，预期收入没有实现；第二，产品综合毛利率较低；第三，公司管理费用有较大幅度增加。其中，预计收入没有实现是因为报告期内部分项目出现了延迟与变更的情况，具体见本报告第五节重要事项之“二、重要事项详情”之“（三）承诺事项的履行情况”部分描述；综合毛利率较低一方面是由于公司主动放弃了较小规模保护剂项目，另外一方面是由于公司新增加了贸易型压力板业务，毛利率较低，整体上摊薄了公司的综合毛利率；管理费用增加一方面是由于报告期内公司支付新三板挂牌中介服务费，另一方面是由于加大了研发投入，进行透光混凝土、彩色混凝土、透水混凝土、混凝土家具、混凝土首饰等的研发。（3）现金流量情况 2015 年公司经营活动产生的现金流量净额为-1,340,772.11 元，投资活动产生的现金流量净额为 291,917.79 元。公司经营活动产生的现金流量净额为负数的主要原因：一是为完成 2015 年签订的销售合同公司大幅增加了采购支出，同时 2015 年执行的合同形成的应收账款大部分未到达结算期；二是 2015 年度管理费用大幅上升，主要为研发支出投入较大及支付中介机构新三板挂牌费用。2、报告期内公司业务概述（1）保护剂项目情况 2015 年公司在清水混凝土保护剂系列产品方面完成了壳牌润滑油北方项目、古田溪一级电站、中交一公局五公司、中铁十九局云桂铁路、中交二公司、天津鼎盛恒远房屋建筑有限公司、澧县城头山古文化遗址管理处等客户项目，但销售总量没有达到预期的数值，而且相较于 2014 年有所下降，下降的原因有两个：一是部分已经运作成熟的项目出现了延迟与变更的情况，具体见本报告第五节重要事项之“二、重要事项详情”之“（三）承诺事项的履行情况”部分描述。二是公司业务人员内部调整，将部分保护剂方面的销售力量转移到创意清水混凝土方面，主动放弃了一些规模较小的保护剂项目。北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 94 页（2）新产品销售 报告期内公司研发并生产有清水混凝土家具、预制清水混凝土异形挂板和透光混凝土板等新产品，并在销售上有所突破，与北京麻辣诱惑餐饮管理有限公司、四川江油李白故里纪念馆、上海张唐景观艺术工程有限公司、山西翰合建筑装饰材料有限公司等客户签约。预示着公司新产品开始逐步打开市场，为公司下一步从清水混凝土保护剂向清水混凝土产品与技术服务方向的转变奠定了坚实基础，公司下一步会逐步加大新产品的研发和销售力度。（3）其他重要活动 2015 年 10 月，公司参与了装饰混凝土协会主办的“2015 国际装饰混凝土技术与应用大会”，并作为合作单位之一承接了超过一百件清水混凝土和透光混凝土展品的制作。通过这一活动，公司的知名度、美誉度和市场地位均获得了较大的提升。2015 年 11 月起我公司参与了贵州省铜仁市松桃县锰矿渣处理研究工作。松桃县的锰矿储藏量丰富，开采提炼过程中会产生大量含有处理废液的矿渣，这些废弃矿渣主要采取露天存放方式占用大量土地，给当地居民、动植物、生态环境等造成了巨大的困扰。目前当地引进中国环科院的技术建立了锰矿渣无害化处理生产线，对锰矿渣进行无害化处理，但是无害化处理后的锰矿渣依然无法解决土地占用问题。我公司科研人员发现经过处理后的锰矿渣可以达到较高的细度，按比例加入混凝土配方，可用于替代河沙、粉煤灰、矿粉等原材料，在不降低混凝土各项技术指标的条件下能够实现对无害化锰矿渣的有效消纳。当地政府对这一处理方式极为认可，未来可能在当地道路、园林景观项目中推广这一研究成果，大面积建设清水混凝土公园、道路等，以实现对无害化处理后的锰矿渣的有效消纳。报告期内，公司完成了“蓝宝集佳”商标和公司图形商标从江小平个人名下转移到公司名下的手续办理，另外向商标局申请的“蓝宝清水”的商标也已经获得批准，注册号分别为15498305、15498056、15498181、15498389。1.主营业务分析主营业务分析(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例%占 营占 营业 收业 收入 的入 的比比重重%金额金额 变动比变动比例例%占营业收占营业收入 的 比入 的 比重重%营业收入 4,109,261.42 12.86 3,641,109.26 154.62 营业成本 2,610,600.33 132.10 63.53 1,124,787.50 54.31 30.89 毛利率%36.47-69.11-管理费用 2,384,983.43 106.88 58.04 1,152,849.79 32.37 31.66 销售费用 448,739.20 47.16 10.92 304,929.24 90.28 8.37 财务费用-50,722.58 17,684.92-1.23-285.20-94.00-0.01 营业利润-1,247,293.37-197.40-30.35 1,280,603.53-445.22 35.17 营业外收入 330,055.93-8.03-营业外支出-21.61-99.99 0.00 净利润-623,502.38-153.30-15.17 1,169,761.39-276.11 32.13 项目重大变动原因:1、报告期内营业成本出现较大增幅的原因是：北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 94 页（1）营业收入增加导致成本增加；（2）公司新增加的压力板业务属于贸易型业务，毛利率较低，对应的成本较高。2、报告期内管理费用增加的原因为：（1）支付新三板挂牌中介服务费；（2）公司加大了研发投入，研发项目主要有透光混凝土、彩色混凝土、透水混凝土、混凝土家具、混凝土首饰等，导致研发经费有较大幅度增加。3、报告期内销售费用增加的原因是用于网络推广的技术服务费用大幅增加。4、报告期内财务费用大幅变动的原因是计提关联方占用资金的利息。5、报告期内营业利润及净利润变动的原因是：（1）预期收入没有实现；（2）毛利率较低的原因一方面是由于公司主动放弃规模较小的保护剂项目，另一方面是公司新增加了贸易型压力板业务，毛利率较低，因此整体上摊薄了公司的综合毛利率；（3）公司管理费用有较大幅度增加。管理费用增加包括支付新三板挂牌中介服务费及加大了研发投入。(2)收入构成收入构成 单位：元单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期收入金额上期收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 4,109,261.42 2,610,600.33 2,855,764.84 1,070,574.50 其他业务收入-785,344.42 54,213.00 合计合计 4,109,261.42 2,610,600.33 3,641,109.26 1,124,787.50 按产品或区域分类分析：按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例%按产品或区域分类分析：-类别/项目-销售清水涂料 1,557,915.21 38 2,855,764.84 100 水泥压力板 2,551,346.21 62 合计 4,109,261.42 100 2,855,764.84 100 收入构成变动的原因 一方面由于公司主动放弃规模较小的保护剂项目导致清水涂料收入下降；另外一方面公司新增加了压力板业务，增加了这部分业务收入。(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-1,340,772.11 1,165,694.42 投资活动产生的现金流量净额 291,917.79 265,038.34 筹资活动产生的现金流量净额-现金流量分析：公司经营活动产生的现金流量净额为负数的主要原因有：(1)为完成 2015 年签订的销售北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 94 页 合同公司大幅增加了采购支出，同时 2015 年执行的合同形成的应收账款大部分未到达结算期；(2)2015 年度管理费用大幅上升，主要原因为研发支出投入较大及支付中介机构新三板挂牌费用。(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 洪洞县益众环科建材有限公司 1,848,000.00 67.62%否 2 江西蓝宝新材料有限公司 615,384.62 22.51%是 3 深圳市科浦瑞光电有限公司 120,000.00 4.39%否 4 上海中矿设备成套有限公司 67,500.00 2.47%否 5 扬中市华成电化有限公司 46,800.00 1.71%否 合计 2,697,684.62 98.70%-上述供应商中的洪洞县益众环科建材有限公司年度采购占比为 67.62%，占比较大，公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员，以及持有公司 5%以上的股东未在此供应商中占有任何权益。上述供应商中江西蓝宝新材料有限公司为公司关联方。(6)研发支出研发支出 单位：元单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 826,945.85 494,378.82 研发投入占营业收入的比例%20.12 13.58 注:报告期内公司研发投入占比符合高新技术企业认定管理办法的规定，不存在高新技术企业认定复核不通过的风险。2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占总资产占总资产比重的增比重的增减减 金额金额 变 动 比变 动 比例例%占总资产占总资产的比重的比重 金额金额 变 动 比变 动 比例例%占 总 资占 总 资产 的 比产 的 比序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 天津鼎盛恒远房屋建筑工程有限公司 118,217.09 2.88%否 2 华电福新能源股份有限公司古田溪水力发电厂 259,446.15 6.31%否 3 四川江油市新华建筑工程有限公司 268,371.79 6.53%否 4 北京城建八建设发展有限责任公司 461,025.13 11.22%否 5 山西瀚合建筑装饰材料有限公司 1,025,641.03 24.96%否 合计 2,132,701.19 51.90%-北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 94 页 重重 货币资金 732,081.02-58.89 6.01 1,780,935.34 408.54 16.85-10.84 应收账款 4,642,800.98 171.38 38.11 1,710,799.53 161.27 16.19 21.92 存货 1,646,279.34 7.96 13.51 1,524,905.29 14.47 14.43-0.92 长期股权投资 3,010,815.02-1.41 24.71 3,053,847.30-1.11 28.89-4.18 固定资产 1,130.52-44.91 0.01 2,052.21 33.47 0.02-0.01 在建工程-短期借款-长期借款-资产总计 12,183,434.19 15.27-10,569,852.86 14.77-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金变动的原因：一是为完成 2015 年签订的合同公司大幅增加采购支出，同时 2015 年执行的合同形成的应收账款大部分未到达结算期；二是因为 2015 年度管理费用大幅上升，上升原因一方面是投入研发支出较大，另一方面是支付中介机构新三板挂牌费用。2、应收账款变动的原因：公司新开展了水泥压力板业务，未至结算期，导致应收账款余额大幅增加。3、固定资产变动原因：系计提折旧所致。3.投资状况分析投资状况分析(1)主要控股子公司、参股公司情况主要控股子公司、参股公司情况 公司无控股子公司，参股公司为江西蓝宝新材料有限公司。江西蓝宝新材料有限公司，住所：江西省上饶市玉山县工业园区；法定代表人：江小平；注册资本：1000 万元；公司类型：有限责任公司（自然人投资或控股）；经营范围：生产销售保温材料、新型建筑材料、涂料、节能装饰板、涂料保温工程，节能技术、建筑材料技术的开发、技术服务（以上项目国家有专项规定的凭许可证或资质经营）。成立日期：2010 年 5 月 24 日；营业期限：2010 年 5 月 24 日至长期；注册号 361123210006946。股东北京市蓝宝新技术有限公司以货币出资 320 万元，占注册资本的 32%；股东北京中天旺源新型建筑材料有限公司以货币出资 100 万元，占注册资本的 10%；股东江小平以货币出资 310 万元，占注册资本的 31%；股东江小春以货币出资 270 万元，占注册资本的 27%。主营业务：建筑涂料加工、生产、销售。截至 2015 年 12 月 31 日，按权益法核算，公司在江西蓝宝新材料有限公司的投资净值为 3,010,815.02 元。江西蓝宝为公司主要关联方，负责公司产品的生产加工。公司在公开转让说明书中曾承诺收购江西蓝宝股权，但因客观原因目前无法实施，经董事会研究决定将这一工作推迟。此决定已经第一届董事会第四次会议审议并提交 2016 年第一次临时股东大会审议通过，并在 2016 年 3 月 31 日以编号 2016-005 号临时公告在全国中小企业股转系统网站进行了公开披露。详见本报告第五节重要事项之“二、重要事项详情”之“（三）承诺事项的履行情况”部分描述。北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 94 页(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无。(三三)外部环境的分析外部环境的分析 报告期内国家整体宏观经济呈现不景气的状态，前三个季度 GDP 的增长率自 2009年以来首次跌到 7%以下。公司所在的建材行业受到整个房地产市场下行和国家要求地方政府节俭办事、限制兴建豪华办公楼等环境的影响，面临着较为困难的局面。根据中商情报网 2016 年 2 月 19 日发布2015 年上海房地产市场分析及 2016 年走势预测（数据来源为上海市统计局）显示，房地产“开发投资和建设：增速均明显下降”：（一）房地产开发投资：增速继续回落 2015 年上海房地产开发投资 3,469 亿元，同比增长 8.2，相比 2014 年增速回落 5.5个百分点。与全国 2015 年房地产开发投资增速相比，高出 7.2 个百分点，连续两年高于全国增速。在 2011 年“国八条”等严控政策影响下，上海房地产投资增速急剧下跌，2013 年虽然出现短暂回升，但从 2014 年开始再度下滑，2015 年投资增速创近 6 年新低。上海近几年房地产投资增速的变化反映出：一方面我国房地产业进入“新常态”，高增长投资时代结束；另一方面我国宏观经济形势严峻，下行压力大。预计 2016 年上海房地产开发投资将延续 2015 年的态势，增速继续收窄。（二）商品房新开工面积：同比大幅下降 6.4%2015 年上海商品房新开工面积 2605 万平方米，同比下降 6.4，相比 2014 年增速回落 9.2 个百分点，与全国 2015 年商品房新开工面积增速相比，高出 7.6 个百分点。2012 年上海新开工面积增速跌至-25.2的低谷，2013 年反弹回升，但仍在负增长区间。从2014年开始，上海新开工面积增速与全国出现不同变化，上海继续升高至2.8，全国增速则大幅回落至-10.7，2015 年，上海新开工面积转升为跌，增速回落至-6.4，而全国增速则继续回落。由于土地购置面积大幅萎缩，预计 2016 年上海商品房新开工面积增速将继续低位运行。（三）商品房施工面积：增幅明显收窄 2015 年上海商品房施工面积 15090 万平方米，同比增长 2.8，增幅与 2014 年相比回落 5.9 个百分点，与全国 2015 年商品房施工面积增幅相比，高出 1.5 个百分点。2011 年商品房施工面积攀升至 14.9的高位后再度下跌，2015 年下降至 2.8的历史低位。2008 年之后，全国商品房施工面积增速变化与上海基本一致，二者目前均处于下行通道，但上海增速略高于全国平均水平。预计 2016 年上海商品房施工面积将保持低速增长。”上海房地产市场的情况一般要好于全国平均水平，上海的数据走势尚且如此，全国整体市场的下行和紧缩情况就可以略见一二。报告期内外部环境对公司经营的影响体现在以下几个方面：1、受整个宏观经济大势的影响，公司部分项目出现了延迟与变更的情况，导致预期收入未能实现。具体见本报告第五节重要事项之“二、重要事项详情”之“（三）承诺事项的履行情况”部分描述。2、目前市场对清水混凝土细分产品前景看好。首先，清水混凝土的装饰风格逐步被国内消费者所接受，已经具备良好的市场消费基础；其次，越来越多的设计师愿意选择返朴归真的清水混凝土风格的设计方案，以突破现有设计程式；在这种情况下许多原北京市蓝宝新技术股份有限公司 2015 年度报告 第20 页，共 94 页 来做涂料、其他建材、普通混凝土的企业都开始转型进入这一市场，如深圳一家品牌为“现代大师”的做涂料公司，2015 年即开始进入清水混凝土保护剂市场。这些新进入的厂商参与市场竞争会导致市场竞争程度加剧，对公司的经营构成了直接威胁。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 公司的竞争优势从以下几个方面进行分析（1）产品优势 公司除了已经非常成熟的保护剂系列产品外，还完成了清水混凝土现浇技术、清水混凝土挂板产品、透光混凝土产品和其他创意清水混凝土产品的研发，尤其是具备有复杂造型的预制清水混凝土产品的模具设计与制作能力。公司目前产品种类丰富，覆盖了清水混凝土技术与产品的大部分范围，具有一定的产品优势。（2）研发优势 公司为高新技术企业，十分重视技术研发工作，并具有较为丰富的产品研发经验，为公司的销售提供完整和系统的产品技术支撑。公司具有专门的研发队伍，形成了硕士、本科和大专等不同学历的合理搭配，同时在研发方面的经费投入也比较充足。公司制定有中长期的技术研发规划，并定期对进度进行检查。产品在实验室完成研发并通过验证后，即可转移到生产基地进行批量生产。（3）先发优势 公司自 2006 年起便开始关注清水混凝土