833627_2015_多尔克司_2015年年度报告_2016-04-11.pdf

河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 多尔克司 NEEQ:833627 河南多尔克司食品股份有限公司（Henan DRex Food Co.,Ltd）年度报告 2015 1 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 河南多尔克司食品股份有限公司于2015年9月9日收到全国股份转让系统公司同意公司挂牌的函，同年 10 月 19 日起公司股票在全国股转系统挂牌公开转让。河南多尔克司食品股份有限公司于2015年12月29 日收到全国股份转让系统公司同意公司股票发行股份登记的函，向做市商定向发行 4,000,000 股。2015 年 4 月 24 日有限公司完成股份制改造，河南多尔克司食品股份公司成立，股本 60,000,000 股。2015 年 5 月 10 日公司召开的 2015 年第二次临时股东大会，在原有 60,000,000 股本的基础上，定向增发 3,214,286 股,增加后总股本63,214,286 股。2015 年 5 月 30 日公司召开的 2015 年第三次次临时股东大会，公司在 63,214,286 股本的基础上，定向增发 2,846,975 股，增加后总股本 66,061,261 股。2 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 目目 录录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.9 第三节 会计数据和财务指标摘要.11 第四节 管理层讨论与分析.14 第五节 重要事项.31 第六节 股本变动及股东情况.38 第七节 融资及分配情况.41 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.45 第九节 公司治理及内部控制.48 第十节 财务报告.53 3 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、多尔克司 指 河南多尔克司食品股份有限公司 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 申万宏源、主办券商 指 申万宏源证券有限公司 北京兴华会计师事务所 指 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）元、万元 指 人民币元、人民币万元 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 河南多尔克司食品股份有限公司公司章程 三会议事规则 指 股东大会议事规则董事会议事规则监事会议事规则 三会 指 股东大会、董事会、监事会 管理层 指 董事、高级管理人员的统称 高级管理人员 指 总经理、副总经理、财务总监与董事会秘书的统称 报告期，本年度 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 TMR 指 Total Mixed Ration，奶牛全混合日粮的英文缩写，是指根据奶牛在不同生长发育和泌乳阶段的营养需要，按营养专家设计的日粮配方，用特制的搅拌机对日粮各组成分进行搅拌、切割、混合和饲喂的一种先进的饲养工艺。DHI 指 Dairy Herd Improvement，奶牛生产性能测定的英文缩写，指通过测试奶牛数据和资料并分析后，利用这些信息进行有效生产管理的综合体系。荷斯坦牛 指 一种以产奶量高而闻名于世的品种，原产于荷兰北部的北荷兰省和西弗里生省，后引入其他国家。中国结算 指 中国证券登记结算有限责任公司北京分公司 有限公司 指 焦作多尔克司示范乳业有限公司 乳品子公司 指 河南多尔克司乳品有限公司 电商子公司 指 河南多尔克司电子商务有限公司 4 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 第一节 声明与提示 声明声明 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要重要风险提示风险提示表表 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 大股东股权质押风险 2013 年 10 月 21 日，公司向民生银行洛阳分行申请三年循环贷款 2000 万元，该笔贷款采用股权质押方式，由公司实际控制人戴士伟先生质押 1633.74 万股自有股份作担保。2015 年 10 月 20 日，由于经营的需要，公司向王立峰借款人民币 5000 万元,用以补充流动资金。该笔贷款采用股权质押方式，由公司实际控制人戴士伟先生质押 588 万股自有股份作担保。尽管公司发生无法偿还上述借款的可能性极小，但该情况发生，将可能导致公司股权的变更，在一定程度上影响公司管理层的稳定和经营理念、方式、政策的一致性、连续性。食品安全 公司依托自然资源和技术管理优势，致力于为市场提供优质的乳品原料，通过统一的管理、严格的监控和公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人戴士伟、主管会计工作负责人韩温香及会计机构负责人（会计主管人员）韩温香保证年度报告中财务报告的真实、完整。北京兴华会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。5 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 先进的检测手段，从未发生过重大的食品安全问题，但不排除由于工作疏忽或不可抗拒等原因造成的食品安全问题，如果发生食品安全问题，会给公司的运营和经营业绩带来负面影响。奶牛疫病风险 尽管公司具有完善的疫病防控体系及能力，每个牧场也都配备了兽医等专业人员。但若公司周边地区或奶牛自身疫病发生频繁，或者公司的疫病防控体系执行不力，公司将面临奶牛发生疫病所引致的生鲜乳产量下降、盈利下降的风险。市场竞争风险 随着现代畜牧业专业服务模式的经济效益和社会效益的逐步扩大，将会有更多的竞争对手进入该领域，市场竞争风险将进一步加剧。公司治理的风险 公司整体变更为股份公司后，公司建立了较为健全的公司治理机制、三会议事规则及其他内部管理制度。但由于股份公司成立至今时间较短，公司管理层的管理意识需要进一步提高，对相关制度的完全理解和执行尚需时间。因此，在股份公司设立初期，公司存在一定的治理风险。生产经营场所租赁土地的风险 奶牛养殖需要使用大量土地。目前，公司养殖场用地均来自于对农村土地的租赁或者租赁其他企业的牧场。公司租赁的农村土地均已按照中华人民共和国农村土地承包法等法律、法规，与当地村民委员会签订了土地租赁合同，并履行了相应的村民委员会决策程序，但随着地区经济发展以及周边土地用途的改变，存在出租方违约的风险。虽然本公司在过往的土地租赁中未出现过出租方违约的现象，但公司的生产经营场所非自身所有，若以后发生违约或者纠纷，将会影响公司的正常生产经营。租赁牧场经营的风险 河南多尔克司食品股份有限公司沁阳分公司租赁河6 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 南人和春天奶业科技有限公司的牧场、徐州多尔克司农业有限公司租赁江苏君乐宝乳业有限公司的牧场进行经营，因前述 2 处牧场的所使用的土地均为租赁的当地农村土地。随着地区经济发展以及周边土地用途的改变，存在牧场的土地出租方违约、牧场出租方违约的风险。虽然本公司在过往的牧场租赁中未出现过牧场出租方违约或土地出租方违约的现象，但公司的生产经营场所非自身所有，若以后发生违约或者纠纷，将会影响公司的正常生产经营。如果生产经营场所发生上述变更，又未能及时重新选择生产经营场所，将对分公司、子公司的正常生产经营活动产生一定影响。客户集中度较高的风险 2015 年，公司前五名客户的销售金额占当期主营业务收入占比的 78.57%，占比较高，报告期内，公司的主要客户均签订了长期的销售合同，合作是长期、稳定的。但是，在短时间内，一旦公司对主要客户的销售出现下降或者拖欠货款的情况，公司的业务和利润将会受到不利的影响。生鲜乳价格波动的风险 本公司以销售生鲜乳为主要业务，生鲜乳价格受市场供求、奶牛饲养成本、产品质量等多种因素影响。同时，由于饲料价格和人工成本不断上升，生鲜乳生产成本持续增长。生鲜乳价格和成本的变动将影响公司的整体经营业绩。环评手续不完善的风险 公司前期环评手续不完善，但是公司不属于重污染行业且已取得环评审批的意见，相应的环保基础设施已基本完工，正在办理验收手续，预计 2016 年 5 月 30日能够按照法定要求办理手续。税收优惠风险 根据中华人民共和国增值税暂行条例第十五条及关于印发的通知（财税7 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 字【1995】52 号）的规定：农业生产者销售的自产农产品免征增值税，公司从事生鲜乳的销售，免征增值税。根据 中华人民共和国企业所得税法实施条例第八十六条、国家税务总局关于实施农、林、牧、渔业项目企所得税优惠问题的公告（国家务总局公告 2011 第 48 号），公司免征企业所得税。若税收优惠政策发生变化将会影响公司业绩。产业政策变化的风险 公司业务属于国家鼓励的产业，党中央、国务院以及农业部等出台了一系列支持鼓励本行业发展的产业政策，为本行业的发展提供了有利的政策环境，未来如果产业政策发生不利变化，将对公司生产经营产生不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 河南多尔克司食品股份有限公司 英文名称及缩写 Henan DRex Food Co.,Ltd 证券简称 多尔克司 证券代码 833627 法定代表人 戴士伟 注册地址 焦作市武陟县北郭乡黄河滩区 办公地址 郑州市郑东新区商务中央公园 2 号 1 号楼 809 主办券商 申万宏源 主办券商办公地址 上海市徐汇区长乐路 989 号 45 层 会计师事务所 北京兴华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 薛海峰、王明瑶 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 2206 房间 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 朱艳红 电话 0371-69078788 传真 0371-65638888 电子邮箱 selenadrex.cc 公司网址 http:/ 郑州市郑东新区商务中央公园 2 号 1 号楼 809/450000 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司证券部办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015 年 10 月 19 日 行业（证监会规定的行业大类）A03 畜牧业 主要产品与服务项目 奶牛养殖，生鲜乳供应，牧草种植收购销售，饲料收购，从事货物、技术的进出口业务 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本 70,061,261 控股股东 戴士伟 实际控制人 戴士伟 9 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 410823100002090 否 税务登记证号码 410823674127729 否 组织机构代码 67412772-9 否 10 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 222,947,391.42 192,257,982.15 15.96%毛利率 37.57%39.96%-归属于挂牌公司股东的净利润 66,965,871.69 56,231,186.37 19.09%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 65,436,879.35 54,783,448.87 19.45%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）15.98%17.99%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）15.61%17.57%-基本每股收益 1.01 0.85 18.82%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 731,092,051.26 544,286,554.41 34.32%负债总计 244,134,503.73 207,044,222.43 17.91%归属于挂牌公司股东的净资产 486,957,547.53 337,242,331.98 44.39%归属于挂牌公司股东的每股净资产 7.37 5.10 44.54%资产负债率 33.39%38.04%-流动比率 1.59 1.45-利息保障倍数 12.63 8.77-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-30,543,129.02-56,003,170.60-应收账款周转率 3.36 3.31-存货周转率 4.18 7.80-注：经营活动产生的现金流量净额增加，主要是销售回款增加、收到的政府补贴款增加、收到款增加、支付款减少和增加应季的青贮收购等造成。四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 34.32%14.15%-营业收入增长率 15.96%10.13%-11 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 净利润增长率 19.09%-6.00%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 66,061,261 60,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-注：2014 年 12 月 31 日，公司为有限公司，注册资本为 28,039,090 元；2015 年 4 月 24 日，公司整体变更为股份公司，股份公司成立时普通股总股本为 60,000,000 股。六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-3,345,875.27 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免-计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）4,773,430.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费-企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益-非货币性资产交换损益-委托他人投资或管理资产的损益-因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备-债务重组损益-企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等-交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益-同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 456,639.94 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益-除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益-单独进行减值测试的应收款项减值准备转回-对外委托贷款取得的损益-采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益-12 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响-受托经营取得的托管费收入-除上述各项之外的其他营业外收入和支出-355,202.33 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,528,992.34 其他符合非经常性损益定义的损益项目-所得税影响数-少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 1,528,992.34 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况（如有）科目科目 本期本期期末期末（本期（本期）上年上年期末（期末（去年同期去年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 -13 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析 （一（一）商业模式商业模式 公司的主营业务是奶牛规模化养殖、优质生鲜乳（原奶）的供应，其供应的生鲜乳（原奶）均为公司自身养殖的奶牛产奶形成。公司引进世界先进的利拉伐集团全自动智能挤奶设备和以色列阿菲金管理系统，结合国内外先进的饲喂技术，实现全智能化的饲养和挤奶，拥有多家现代化的牧场，凭借出色的原奶质量，提供高质量原奶给下游企业。公司是河南省大型现代化奶牛养殖企业，公司及子公司共有 4 座大型现代化牧场，其中一座牧场为万头奶牛示范园区，截至 2015 年 12 月 31 日荷斯坦奶牛存栏数目合计超过 1.9 万头，成母牛年平均单产量8 吨。公司已先后荣获全国优质奶源基地、国家学生奶奶源基地、农业部标准化示范场、河南省农业产业化重点龙头企业、河南省农业产业化优秀龙头企业、省级循环经济试点企业、河南省食品安全放心工程示范单位、河南省奶牛生产性能测定先进奶牛场（DHI）等荣誉。公司已经通过了 ISO9001（质量安全管理体系）认证、GAP+（良好农业）一级认证、ISO14001 环境管理体系认证。报告期内，公司的商业模式未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 公司 2015 年进行了一系列的管理和技术革新，在国内奶业市场处于重新洗牌，战略布局时代，规模化牧场鲜奶收购价格下滑，饲料采购价格上涨的环境下，公司调整牛群结构，出售初生的犊牛，引进大育成奶牛，提高饲喂技术，利用募集资金加大应季青贮储备。公司采购进口优质奶牛冻精，确保奶牛的遗传潜力得到充分发挥。公司使用先进的 TMR 饲喂车，该饲喂车将所有原料按照准备的比例混合并按次序依次添加并充分搅拌各种饲料原料；搅拌之后，饲喂车将饲料搅拌机将饲料均匀铺洒，并将饲料推进饲料槽供14 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 奶牛自由采食，确保精准投喂饲料，帮助增加牛奶产量，改善牛群健康。控制公司饲喂成本和提高奶产量的同时扩大生产规模增加成母牛，特别是华东地区成母牛增加，开拓了华东、华中的市场，因此尽管奶价有所下滑，但公司的营业收入还是有所增加，保证了公司业绩的完成。报告期内，公司实现营业收入 222,947,391.42 元，比上年同期增长 15.96%；实现归属于挂牌公司股东的净利润 66,965,871.69 元，比上年同期增长 19.09%。1、资本运作 2015 年 5 月 10 日公司召开的 2015 年第二次临时股东大会，在股改 60,000,000 股本的基础上，以每股 14 元的价格，定向增发 3,214,286 股,增加后总股本 63,214,286 股。2015 年 5 月 30 日公司召开的 2015 年第三次次临时股东大会，公司在 63,214,286 股本的基础上，以每股 14.05 元的价格，定向增发 2,846,975 股，增加后总股本 66,061,261 股。公司于2015年下半年定向增发4,000,000股，公司于2015年12月29日取得全国股转系统公司【2015】9473 号关于河南多尔克司食品股份有限公司股票发行股份登记的函；公司于 2016 年 1 月 12 日在中国证券登记结算有限责任公司北京分公司完成股份登记。登记完成后公司的总股本 70,061,261 股。公司 2015 年 10 月在新三板挂牌，通过定向增发使资产规模不断扩大，市场开拓和公司盈利能力不断提升，这些标志着公司正向资本市场纵深发展。2、战略布局 2015 年面对宏观经济和国家产业结构调整，公司积极适应经济新常态，探索发展方向，细致谋划战略布局，谋求公司生鲜乳价值提升，设立乳品子公司和电商子公司，进行前期的产品研发和市场调研，为企业进入下游市场进行战略布局。3、饲养管理 公司按照规模化、标准化、现代化、经济性、生态安全性的要求进行设计和修建牧场。牧场内引进了先进的集中挤奶散栏饲养的工艺，采用转盘式和并列式机械挤奶自动脱杯技术、全混合日粮（TMR）机械饲喂技术、全程信息化智能化电脑管理等世界先进技术，形成牛只采食区、反刍休息区、挤奶区、粗料加工储存区、病牛治疗区、粪尿处理区相对分离的布局，拥有实时记录并处理奶牛各项生产性能数据与生理指标的电脑软件管理系统，并有随时观察到牛只采食、休息、运动等情况的多摄像头电视监控系统，建设成现代化示范奶牛饲养园区。4、牧场管理 牧场中，生产区与办公区严格分开，其间建有隔离带；牧场入口处设有消毒池，并每日进行清洗、更换消毒药剂，保持良好的消毒能力；生产区人员入口处设消毒通道，内设更衣室、洗手池、紫外线消毒装15 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 置、自动喷雾消毒设施等。牧场具有良好的排水系统，并通过每日清理牛舍和运动场，保持地面和牛床干净、干燥无异物，避免积水、积粪，提高环境舒适度和牛体清洁率，增加产量、提高质量。此外，牧场建造宽敞舒适、通风良好的奶厅和待挤厅，为提高产品质量、减少牛奶异味发生提供了良好的设施条件。公司每年例行全面消毒计划，范围覆盖牛舍、放牧场、粪堆场、办公室、更衣室、职工宿舍、食堂等；不定期对牛舍进行大消毒和空气消毒；对牛床、食槽、水碗、产房消毒；随时对产床消毒。公司所有牧场均采用用以色列阿菲金公司提供的电脑软件管理系统，借助这套系统，公司可以及时了解牛群的健康和总体状况，根据科学的数据指导生产，提高生产水平，保证原奶质量。5、狠抓技术 公司使用优质公牛冻精通过人工授精来配种，使用阿菲金的牛群管理软件实现发情探测的电脑化，把设备安装在牛腿上，进行全天候的牛的监控，包括牛的行走、休息和其他活动，从而不致于错过牛的发情期，提高受孕几率，维持奶牛的高产。公司使用性控冻精为成熟的育成牛配种，实现了出生母犊的比率高于普通情况下小母牛的出生率，有利于增加奶牛存栏数量。在奶牛防疫方面，公司根据中华人民共和国动物防疫法及相关法律法规的规定，每年定期对牛群进行全面检疫、免疫工作，降低传染病的发生率；每年接受政府防疫部门的常规检测工作。同时公司严格采购国家兽药 GMP 认证和国家兽药信息网上可查询到有兽药批准文号的兽药。公司采取有效的疫苗接种计划来预防传染病的发生。按季度给奶牛进行 FMD（口蹄疫）疫苗接种；在配种前几星期，给奶牛进行（牛）病毒性腹泻病毒（BVD）的防疫，确保怀孕期间牛及其胎儿的健康；对青年牛进行（牛）传染性鼻气管炎（IBR）的疫苗接种。大型牧场的管理中，奶牛的健康观察是一项非常重要的工作。现在国内主要通过人工观察，人工观察存在观察面不广、观察不仔细、误检率高、效率低下等缺点。现在国际上主要通过活动量的多少进行记录分析，实现对奶牛的采食和发情观察，但活动量检测法在奶牛健康监测方面存在较大的漏诊比例。公司采用以色列公司生产检测奶牛体温芯片，每时每刻监控体温并存储在芯片内部，存储时间长并配备专业软件解读数据，通过检测体温可以提前发现奶牛的口，蹄、乳等疾病，真正做到预防预处理的目的。体温芯片以牛的体表温度作为监测基础，通过配套的软件分析，更加直观和真实地反应奶牛应激和健康情况。特别是热应激及传染病的发现和健康监测上，比现行的活动量检测更加精确和及时，极大地减少漏诊比例，为生产和健康管理提供快速、准确的监测信息。2015 年，公司积极寻找突破口，从促生产、保安全入手，主抓生产管理，奶牛的舒适度，降低成本和费用开支，提高产奶量、繁殖率、饲喂效率等。继续推进标准化管理，实施科学养殖。严格把握鲜奶生产的各个关键环节，认真分析解读每月 DHI 报告，根据产奶量调整泌乳牛群,依据不同阶段制定合理的日16 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 粮配方,满足牛奶的营养需求关注牛奶的细菌数和体细胞数，关注奶牛的日粮配比和营养浓度，切实加强全混合日粮的制作和饲喂监管注重，确保了鲜奶质量和产量稳定。6、标准化管理 公司贯彻发展要求，继续推进饲料配制、规模饲养、DHI 测定、青贮加工、奶牛疫病防治和生鲜乳质量控制等标准化管理，实施科学养殖。严格把握鲜奶生产的各个关键环节。7、团队建设 公司着力培养优秀及创新型人才为公司的转型发展做准备，打造出了一支具有“凝聚力、向心力、执行力”的高效团队。全体员工以公司为家，实现了安全生产与经营管理双丰收，为股东创造更大的利益。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位单位：元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 222,947,391.42 15.96%-192,257,982.15 10.13%-营业成本 139,178,929.75 20.57%62.43%115,430,672.93 9.55%60.04%毛利率 37.57%-39.96%-管理费用 19,669,325.71 37.50%8.82%14,304,965.63 33.63%7.44%销售费用 1,289,465.55-19.58%0.58%1,603,449.00 44.21%0.83%财务费用 5,859,756.66-18.99%2.63%7,233,183.87 62.04%3.76%营业利润 61,788,665.29 10.72%27.71%55,807,720.77-3.11%29.03%营业外收入 8,878,284.00 64.51%3.98%5,396,881.80 5.80%2.81%营业外支出 3,701,077.60-25.58%1.66%4,973,416.20 72.62%2.59%净利润 66,965,871.69 19.09%30.04%56,231,186.37-6.00%29.25%项目重大变动原因：1、管理费用较上年增加 37.50%，主要是新增新三板挂费用 195 万元、员工薪酬上涨、扩大办公场地租赁费用增加等原因。2、营业外收入较上年增加 64.51%，主要是新增农业产业化生产经营性贷款贴息 1,800,000 元（焦财预2014622 号）,出售初生小公牛较上年增加 2,385,803.50 元，收入增加。（2 2）收入构成）收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 217,727,891.42 136,283,444.48 192,257,982.15 115,430,672.93 其他业务收入 5,219,500.00 2,895,485.27-合计合计 222,947,391.42 139,178,929.75 192,257,982.15 115,430,672.93 注：其他业务收入增加主要是 2015 年公司调整牛群结构，出售初生母犊牛造成。按产品或区域分类分析：单位单位：元元 17 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例 华中地区 106,242,779.52 47.66%155,218,518.65 80.73%华东地区 89,365,131.90 40.08%37,039,463.50 19.27%华北地区 27,339,480.00 12.26%-合计 222,947,391.42-192,257,982.15-收入区域变动的原因 公司营业收入区域变化主要原因是调整下游客户结构和供应量，其中分布在华东地区的牧场成母牛增加，产量增加，也导致华东地区营业收入增加；华中地区的牧场客户调整，开拓华北和华东市场。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-30,543,129.02-56,003,170.60 投资活动产生的现金流量净额-60,158,538.85-17,929,120.20 筹资活动产生的现金流量净额 173,350,761.37 51,563,025.40 现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额增加，主要是销售回款增加、收到的政府补贴款增加、收到款增加、支付款减少和增加应季的青贮收购等造成。2、投资活动产生的现金流量净额增加，主要是武陟牧场建设环设施及济源牧场的开工和牛群规模扩大造成。3、筹资活动产生的现金流量净额增加，主要是收到定增资金、增加银行贷款。4、经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异，主要是收购青贮等粗饲料和大量偿付往来的应付账款和应付票据的兑付造成。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位单位：元元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 徐州市凯舜乳业有限公司 57,841,000.00 26.57%否 2 孟州喜相逢乳品有限公司 31,797,600.00 14.60%否 3 洛阳生生乳业有限公司 29,617,560.00 13.60%否 4 山东莱河乳业有限公司 27,339,480.00 12.56%否 5 江苏君乐宝乳业有限公司 24,475,022.50 11.24%否 合计合计 171,070,662.50 78.57%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 徐州市扬鹏商贸有限公司 53,396,735.60 18.92%否 2 武陟县绿多元种植专业合作社 39,142,854.42 13.87%是 18 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 3 焦作美博士饲料有限公司 34,613,502.56 12.26%否 4 吴化建 16,145,500.00 5.72%否 5 朱喜明 15,096,260.78 5.35%否 合计合计 158,394,853.36 56.12%-注：公司原董事郭伟东自 2015 年 3 月 31 日后不再担任本公司董事，并且不再持有武陟县绿多元种植专业合作社的股权。（6）研发支出）研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 168,028.14 3,950.00 研发投入占营业收入的比例 0.08%0.00%注：报告期内，公司成立乳品子公司，乳品子公司进行前期产品的研发，乳品研发费用增长。2 2、资产负债结构分资产负债结构分析析 单位单位：元：元 本本年年期末期末 上年期末上年期末 项目项目 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的产的比比重重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 占占总资产总资产比重比重的增的增减减 货币资金 106,401,777.52 131.97%14.55%45,868,740.90-29.78%8.43%6.12%应收账款 68,942,144.77 8.14%9.43%63,750,434.69 22.02%11.71%-2.28%存货 78,601,521.80 179.30%10.75%28,142,116.23 32.88%5.17%5.58%长期股权投资 48,106,798.25 10.81%6.58%43,413,259.31 0.76%7.98%-1.40%固定资产 86,702,031.69 36.05%11.86%63,729,692.29 0.40%11.71%0.15%在建工程 19,312,668.78 62.61%2.64%11,876,758.20 96.64%2.18%0.46%短期借款 117,000,000.00 17.13%16.00%99,890,000.00 149.73%18.35%-2.35%长期借款-资产总计 731,092,051.26 34.32%-544,286,554.41 14.15%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较上年增长 131.97%，主要是银行贷款增加及年末收到定增资金所致。2、存货较上年增长 179.30%，主要是牛群规模扩大，资金宽余增加原材料青贮和干草的储备所致。3、固定资产较上年增长 36.05%，主要是新增武陟牧场环保设施、治疗室、牛舍防腐等所致。4、在建工程较上年增长 62.61%，主要是新增建济源牧场的前期设计规划、土地平整、钢结构牛舍等基础设施所致。3 3、投资状况分析投资状况分析 （1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 子公司名称 成立时间 注册资本 注册地 经营范围 持股比例（%）取得方式 徐州多尔克司农业有限公司 2012 年 12 月17 日 6,000 万元 丰县顺河镇顺河村丰金路西 奶牛养殖；饲料牧草种植、收购及销售；100 投资设立 19 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 饲料收购；生鲜乳销售；自营和代理各类商品及技术的进 出 口 业 务（国家限定经营或禁止进出口的商品和技术除外）。河南多尔克司现代牧业有限公司 2014年3月18日 5,000 万元 济源市市委党校北楼 1888 奶牛养殖技术推广；牧草种植、收购、销售；饲料销售；性 控 冻 精 销售。100 投资设立 河南多尔克司乳品有限公司 2015年6月24日 1,000 万元 武陟县北郭乡黄河滩区 批发零售；预包装食品、乳制品 100 投资设立 河南多尔克司电子商务有限公司 2015 年 6 月 5日 500 万元 郑州市惠济区英才街 6 号 网 上 批 发 销售；预包装食品；会议及展览、展示服务 100 投资设立 Drex Holdings Pty Ltd 2013年10月8日 7,300,000 澳元 维多利亚州墨尔本 奶牛养殖 100 企业合并 焦作多尔克司农牧业有限责任公司 2007 年 9 月 5日 1,008 万元 焦作高新区民主南路杨庄村 畜牧养殖信息咨 询 服 务*（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。100 企业合并 注：其中徐州多尔克司农业有限公司的 2015 年的营业收入是 32,910,759.90 元，净利润是 10,132,904.47 元 （2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 -（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 1、有利因素 （1）中共十八届五中全会明确提出，“十三五”要全面建成小康社会，农业现代化要取得明显进展。从历史逻辑和现实条件看，全面建成小康社会，农业是关键和基础；农业现代化要取得明显进展，畜牧业必须走在前列；畜牧业要率先实现现代化，奶业必须要走在前列；推进农业供给侧结构性改革，20 河南多尔克司食品股份有限公司 2015 年度报告 公告编号：2016018 奶业更是刻不容缓。（2）中国是一个拥有 13 亿多人口的国家，而且国家又全面二孩政策，这就需要大量鲜奶。同时，城镇化在持续推进，生活水平在持续提高，饮食结构在持续优化。随着人口增长特别是城镇人口大量增加、城乡居民收入持续增长、消费结构不断改善以及国民对乳品认知的不断提升，乳品消费需求增长空间巨大。（3）目前国际上与奶业发展直接相关的生物技术、材料技术、信息技术等高新技术产业为处于相对滞后的中国奶业发展提供了良好的