833835_2015_天鸿设计_海南天鸿市政设计股份有限公司2015年年度报告_2016-03-29.pdf

第1 页，共 111 页 海南天鸿市政设计股份有限公司（Hainan TianHong Municipal Design Co.,LTD）2015天鸿设计 NEEQ:833835 年度报告 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第2 页，共 111 页 2015 年 9 月 24 日，海南天鸿市政设计股份有限公司获得全国中小企业股份转让系统同意挂牌的函，2015 年 10 月 29 日，海南天鸿市政设计股份有限公司正式在全国中小企业股份转让系统挂牌交易。2015 年 11 月 10 日海南天鸿市政设计股份有限公司获得建筑业企业资质证书；2016年 1 月 26 日取得变更经营范围后的营业执照。公 司 年 度 大 事 记 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 111 页 目录目录 第一节声明与提示 .5 5 第二节公司概况 .8 8 第三节会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节管理层讨论与分析 .1212 第五节重要事项 .2323 第六节股本变动及股东情况 .2525 第七节融资及分配情况 .2828 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.2828 第九节公司治理及内部控制 .3434 第十节财务报告 .3939 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 111 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、公司、股份公司、天鸿股份、海南天鸿 海南天鸿市政设计股份有限公司 有限公司、天鸿有限 海南天鸿市政设计有限公司，本公司前身 海南柯赛 海南柯赛实业有限公司 屯昌福泉 屯昌福泉自来水有限公司 现代农业 海南现代农业工程规划设计有限公司 百福水务 海南百福水务投资有限公司 股东大会 海南天鸿市政设计股份有限公司股东大会 董事会 海南天鸿市政设计股份有限公司董事会 监事会 海南天鸿市政设计股份有限公司监事会 三会 股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 本公司总经理、副总经理、总工程师、财务负责人、董事会秘书 公司章程 海南天鸿市政设计股份有限公司章程 三会议事规则 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 全国股份转让系统公司 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 全国中小企业股份转让系统 业务规则 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）报告期 2015 年度 主办券商、中信证券 中信证券股份有限公司 会计师事务所 大华会计师事务所(特殊普通合伙)元、万元 人民币元、人民币万元 公司法 中华人民共和国公司法 证券法 中华人民共和国证券法 国务院 中华人民共和国国务院 住建部 中华人民共和国住房和城乡建设部 财政部 中华人民共和国财政部 国资委、国务院国资委 国务院国有资产监督管理委员会 国家统计局 中华人民共和国国家统计局 国家税务局 中华人民共和国国家税务总局 国家发改委 中华人民共和国国家发展和改革委员会 中国证监会 中国证券监督管理委员会 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 111 页 第一节 声明与提示【声明】本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证年度报告中财务会计资料真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 一、市场业务竞争风险 市政设计行业的市场竞争力受业务资质和人才素质影响较大，国有大型设计院普遍拥有较高资质，且发展时间长，人才积累足，竞争力更强；境外设计院由于拥有创新理念和先进技术，竞争力也逐步提升；民营设计院服务意识良好，市场适应性强，也拥有部分市场。虽然公司在人才优势、项目经验、品牌知名度方面都拥有一定优势，但因规模较小、资质等级不高等原因，随着设计市场竞争的加剧，公司将面临较为激烈的竞争。二、人员流失的风险 公司所从事的设计与咨询服务等业务均属于智力密集型服务，公司的可持续发展取决于专业人才数量、素质和稳定性。公司目前拥有一支高素质，富有经验的设计团队，且在报告期内，设计团队尤其是核心技术人员稳定，未发生重大变化，同时公司为留住人才制定了各类激励政策和人才稳定机制。但随着设计市场竞争日益激烈，行业对人才的需求逐渐加大，公司仍有可能出现核心技术人员和优秀管理人才流失的风险。三、公司实际控制人不当控制的风本公司实际控制人为柏斌、孙雪涛,虽然公司海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 111 页 险 已建立起一整套公司治理制度，但公司实际控制人仍有可能利用其控制地位对公司的董事人选、经营决策和管理、投资方针、公司章程及股利分配政策等重大事项的决策予以控制或施加重大影响。由于实际控制人的部分利益可能与其他股东的利益不完全一致，因而实际控制人可能会促使公司作出有悖于公司其他股东最佳利益的决定，从而有可能引发实际控制人不当控制的风险。四、受市政工程行业影响较大的风险 本公司主营业务为市政工程设计，公司业务的发展与市政工程行业密切相关，而市政项目的多寡与城镇化进程的发展有较强相关性，若市政基础设施建设投入受到城镇化进程减缓的影响，将会直接影响到市政设计行业业务的发展。此外，市政行业受国家政策影响较大，近年来在市政基础设施建设领域，国家逐步开启政府与社会资本合作的 PPP 模式，不再单纯依赖国家财政拨款，而是充分利用民间资本。如果未来市政工程受到宏观经济及城镇化进程的不利影响，出现行业下滑的情况，将对公司经营产生影响。五、业务范围相对集中风险 公司目前获得的资质范围是给水、排水、道路设计、市政公用工程施工总承包，尽管公司已经在施工方面有所触及，但仍存在因业务范围相对集中导致的经营风险。六、经营地域相对集中风险 报告期内，公司营业收入主要来源于海南地区，存在一定的区域相对集中风险。虽然公司已经在逐步探索省外市场，今后将加大业务范围，探求其他市场空间，但若无法顺利开拓其他区域市场，因任何一个区域的建设都有饱和点，经营地域相对集中将不利于公司未来持续增长。七、应收账款回收风险 2015 年 12 月 31 日、2014 年 12 月 31 日、2013年 12 月 31 日，公司的应收账款分别为 899.43 万元、906.77 万元、790.80 万元，应收账款占同期营业收入的比例分别为 29.28%、40.46%、44.18%。虽然公司客户主要为各级政府部门及企事业单位，客户信誉度较高，但是如果客户信用度下降、出现财务状况恶化或无法按期付款的情况，将会使公司面临坏账损失的风险，对资金周转和利润水平产生一定的不利影响。海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 111 页 八、设计质量责任风险 公司多年来致力于市政公用工程设计及咨询服务，根据建设工程质量管理条例(国务院令第 279 号)，建设单位、勘察单位、设计单位、施工单位、工程监理单位依法对建设工程质量负责。设计单位应当根据勘察成果文件进行建设工程设计，设计文件应当符合国家规定的设计深度要求，其质量必须符合国家规定的标准。此外，设计单位应当参与建设工程质量事故分析，并对因设计造成的质量事故，提出相应的技术处理方案。虽然经过多年的发展，公司已承接并成功完成诸多给水、排水、道路等工程设计，公司根据 ISO 质量控制体系要求，在工程设计成果的过程控制、进度控制、总体质量控制等方面进行严格把关，但基于设计工作的复杂性，公司未来仍然存在因质量控制失误导致承担设计责任的风险。九、设计合同中止或终止的风险 公司项目周期通常在一年以上，因客户主要为各级政府及事业单位，项目推进中可能因为政策情况变化、配套资金不到位或项目征地问题，导致项目中止或终止。因此，公司存在已签订设计合同中止或终止的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 111 页 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 海南天鸿市政设计股份有限公司 英文名称及缩写 Hainan TianHong Municipal Design Co.,LTD.证券简称 天鸿设计 证券代码 833835 法定代表人 余明 注册地址 海口市海甸五西路 26 号延升商住楼 1-2 层 102-1 房 办公地址 海口市海甸五西路 26 号延升商住楼 1-2 层 102-1 房 主办券商 中信证券股份有限公司 主办券商办公地址 广东省深圳市福田区中心三路 8 号卓越时代广场（二期）北座 会计师事务所 大华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 王祖平、张平 会计师事务所办公地址 北京市区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 杨文昌 电话 0898-66165745 传真 0898-68560086 电子邮箱 公司网址-联系地址及邮政编码 海口市海甸五西路 26 号延升商住楼 1-2 层 102-1 房；邮编 570208 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 海口市海甸五西路 26 号延升商住楼 1-2 层 102-1 房 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-10-29 行业（证监会规定的行业大类）根据上市公司行业分类指引（2012 年修订版），公司主营业务所属行业为专业技术服务业。根据国家统计局国民经济行业分类（GBT47542011），市政设计海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 111 页 行业属于专业技术服务业中的工程勘察设计业。主要产品与服务项目 市政公用工程设计及总承包、市政公用工程施工总承包 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 19,000,000.00 控股股东 屯昌福泉自来水有限公司 实际控制人 柏斌、孙雪涛 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 统一社会信用代码 91460000681175550G 是 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 111 页 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 30,721,862.06 22,408,830.84 37.10%毛利率%59.15%51.56%-归属于挂牌公司股东的净利润 6,668,525.67 3,411,632.81 95.46%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 6,712,392.42 2,049,933.09 227.44%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）28.21%18.18%_ 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）28.40%10.93%-基本每股收益 0.35 0.18 95.43%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 42,458,794.82 38,100,663.48 11.44%负债总计 12,191,650.75 14,540,739.17-16.16%归属于挂牌公司股东的净资产 26,973,455.28 20,304,929.61 32.84%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.42 1.07 32.71%资产负债率（母公司）30.50%39.68%-流动比率 3.32 2.62-利息保障倍数 545.52 148.80 三、营运情况 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 111 页 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 2,849,686.18 23,585,413.59-87.92%应收账款周转率 3.40 2.64-存货周转率 1.99 3.00-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%11.44%13.11%-营业收入增长率%37.10%25.18%-净利润增长率%77.08%99.28%-五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 19,000,000.00 10,000,000.00 90.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非经常性损益合计-45,339.70 所得税影响数-11,334.93 少数股东权益影响额（税后）9,861.98 非经常性损益净额-43,866.75 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 报告期内，公司不存在因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述的情况。海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 111 页 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司的业务模式是通过为客户提供市政领域咨询服务、勘察设计和总承包服务取得经济收入。公司所处行业为专业技术服务业中的工程勘察设计业。公司业务属于智力密集型行业，需要深度了解国家相关政策和法律法规，具备丰富的项目设计、执行的经验，才能给客户提供符合条件的市政工程咨询和设计成果。公司客户类型包括市政行政单位及各类企业。通过与客户签订合同，并对客户需求进行了解和沟通，公司向客户交付与合同相符的设计文件、图纸和提供咨询服务。在后续的工程施工阶段，公司向业主提供咨询和技术支持服务。公司的关键资源包括给排水和道路工程设计核心人员、销售渠道、设计项目组织模式等。公司为进一步提升竞争力，同时为客户提供一体化及全过程的技术服务，积极参与设计和施工一体化的 EPC、PPP 项目，并取得一定的成果。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 2015 年，公司实现营业收入 3,072.19 万元，同比增长 37.10%；净利润 670.72 万元，同比增长 77.08%；基本每股收益 0.35 元，同比增长 95.43%。截至 2015 年 12 月 31日，公司总资产为 4,245.88 万元，同比增长 11.44%；负债合计 1,219.17 万元，同比下降 16.16%；净资产为 3,026.71 万元，同比增长 28.47%。2015 年 11 月 10 日海南天鸿市政设计股份有限公司正式获得建筑业企业资质证书，拓展了企业的经营范围。公司与海南地质综合勘察设计院及海南腾达建设工程有限公司作为联合体共同参加屯昌县屯城镇至新兴镇管网配水工程总承包投标，公司作为该投标项目联合体牵头人，已中标，并于 2015 年 12 月 4 日签订合同，本合同总金额为人民币 24,314,100.00海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 111 页 元。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例 占营业占营业收入的收入的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业占营业收入的收入的比重比重 营业收入 30,721,862.06 37.10%-22,408,830.84 25.18%-营业成本 12,549,979.11 15.62%40.85%10,854,458.16 28.70%48.44%毛利率 59.15%-51.56%-管理费用 8,917,546.62 4.54%29.03%8,530,608.17 49.34%38.07%销售费用-财务费用-43,615.91-97.56%-0.14%-1,786,433.94-50,529.76%-7.97%资产减值损失-46,409.29-91.47%-0.15%-544,372.32-185.83%-2.43%投资收益 75,202.66-0.24%-营业利润 9,223,500.92 80.63%30.02%5,106,192.11 85.31%22.79%营业外收入 11,631.84-0.04%0.00-营业外支出 84,884.54 703.29%0.28%10,567.16 96.79%0.05%净利润 6,707,219.76 77.08%21.83%3,787,582.58 99.28%16.90%项目重大变动原因:营业收入本期较上期增加 8,313,031.22 元，主要系业务规模扩大。政府加大水利投资，公司积极开拓市场，本年度勘察设计合同数量增加；另外，本年度新增一批大额合同，如与琼中水务局签署的琼中县加钗农场饮水工程、与屯昌县发改委签署的屯昌县县城污水收集工程等。毛利率本期较上期增加的原因主要系：规划咨询项目收入权重提高，而此类项目毛利率较高；2015 年劳务分包减少，项目成本下降。财务费用本期较上期减少 1,742,818.03 元，主要系本期收回上期资金占用款，导致本期收取的资金占用费较上期减少。资产减值损失本期较上期减少 497,963.03 元，变动较大的原因主要系公司的应收款项主要按账龄法计提坏账，报告期内公司的客户结构及回款周期相对稳定，应收款项未发生较大变动。投资收益本期较上期增加 75,202.66 元，变动较大的原因主要系本期购买中信理财产品的收益所致。营业外收入本期较上期增加 11,631.84 元，主要系本期收到高校毕业生见习补贴所致。营业外支出本期较上期增加 74,317.38 元，主要系本期补缴 2013 年度企业所得税海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 111 页 滞纳金所致。营业利润本期较上期增加 4,117,308.81 元，净利润较上期增加 2,919,637.18 元，主要系业务规模扩大，导致利润增加所致。(2)(2)收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 30,721,862.06 12,549,979.11 22,408,830.84 10,854,458.16 其他业务收入-合计合计 30,721,862.06 12,549,979.11 22,408,830.84 10,854,458.16 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 勘察设计 22,392,542.75 72.89%17,090,206.38 76.27%规划咨询 7,150,602.33 23.27%4,587,184.46 20.47%工程承包 1,178,716.98 3.84%731,440.00 3.26%合计 30,721,862.06 100.00%22,408,830.84 100.00%收入构成变动的原因 公司勘察设计业务占比下降系公司积极开展规划咨询及工程承包，公司规划咨询业务的增长是因为公司积极开展与设计相关的一体化技术服务所致。本年新增大额咨询和技术服务合同包括与保亭县水务局签署的保亭县城污水收集管网配套工程咨询服务合同、与儋州市农业委员会签署的儋州市农村饮水安全工程咨询服务合同等。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 2,849,686.18 23,585,413.59 投资活动产生的现金流量净额-2,541,624.17-3,300,127.00 筹资活动产生的现金流量净额-16,804.31-34,476.00 现金流量分析：本期经营活动现金流量净额波动较大，主要系公司 2014 年收回了关联方和第三方的借款导致 2014 年度经营活动现金流量净额大幅增加。本期筹资活动产生的现金流量净额波动较大，主要系公司 2014 年支付借款利息较多所致。海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 111 页 本期经营活动产生的现金流量净额与本期净利润差异较大的原因主要有：经营性应付项目的减少：本期支付的应付款项比本期形成的应付款项大。本期支付上期挂账的大额款项包括海南中萃会务服务有限公司会务费、广州南方测量仪器有限公司设备款等；存货的增加：本期新增业务存在未完工的情况较多，导致本期存货较上期有所增长，主要新增项目有海口市农村饮水提质增效工程、儋州市村镇供水一体化工程等。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 儋州市农业委员会 2,706,424.91 8.81%否 2 琼中黎族苗族自治县水务局 2,408,150.94 7.84%否 3 文昌市水务局 1,555,633.61 5.06%否 4 白沙黎族自治县水务局 1,485,075.45 4.83%否 5 屯昌县发展和改革委员会 1,474,861.45 4.80%否 合计 9,630,146.36 31.34%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比 是否存在是否存在关联关系关联关系 1 深圳市勘察测绘院海南分院 1,604,990.00 44.88%否 2 中国能源建设集团湖南省电力设计院有限公司海南分公司 662,000.00 18.51%否 3 中国有色金属工业西安勘察设计研究海南分院 431,300.00 12.06%否 4 海口山维测绘技术服务有限公司 315,381.00 8.82%否 5 东华理工大学勘察设计研究院 130,500.00 3.65%否 合计 3,144,171.00 87.92%-(6)(6)研发支出研发支出 报告期内，公司无研发支出。2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动比例变动比例 占总资占总资产的产的比比重重 金额金额 变动比例变动比例 占总资占总资产的产的比比重重 海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 111 页 货币资金 21,447,076.41 1.38%50.51%21,155,818.71 2,237.64%55.53%-9.01%应收账款 8,994,333.61-0.81%21.18%9,067,713.63 14.67%23.80%-11.01%预付账款 183,066.00 51.91%0.43%120,512.82-29.48%0.32%36.31%存货 7,315,949.40 37.82%17.23%5,308,176.13 175.20%13.93%23.69%其他流动资产 163,249.97-42.68%0.38%284,789.65-43.38%-长期股权投资-固定资产 1,362,468.21 27.53%3.21%1,068,386.06 60.05%2.80%14.64%在建工程 805,192.23-1.90%-无形资产 1,021,395.57 1088.01%2.41%85,975.27-18.03%0.23%966.07%长期待摊费用 278,903.95-0.66%-其他非流动资产 45,206.00-0.11%-短期借款-应付职工薪酬 44,831.28-89.02%0.11%408,157.15 175.73%1.07%-90.14%其他应付款 1,061,475.56-61.25%2.50%2,739,162.33 5.17%7.19%-65.23%长期借款-资产总计 42,458,794.82 11.44%-38,100,663.48 13.11%-资产负债项目重大变动原因：预付账款本期较上期增加 62,553.18 元,变动较大的原因主要系 2015 年 11 月预付办公楼 2015 年 11 月至 2016 年 1 月的租金，截至资产负债表日 2016 年 1 月租金尚未结转。存货本期较上期增加 2,007,773.27 元，主要系公司业务规模扩大，新增业务存在未完工的情况较多导致本期存货较上期有所增长，主要新增项目有海口市农村饮水提质增效工程、儋州市村镇供水一体化工程等。其他流动资产为待摊费用中广告费的摊销余额，本期较上期减少 121,539.68 元，主要系本期广告费用的摊销。固定资产本期较上期增加 294,082.15 元，主要系购买视频系统及工程用车。在建工程本期较上期增加 805,192.23 元，主要系海南省产学研一体化专项项目增加。无形资产本期较上期增加 935,420.30 元，变动较大的原因主要系本期新增财务办公软件、协作项目云平台及金慧综合管理系统软件。长期待摊费用为新办公楼装修费用的摊销余额，本期较上期增加 278,903.95 元，主要系本期新增办公楼装修费用的摊销。其他非流动资产本期较上期增加 45,206 元，变动较大的原因主要系本期预付海南海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 111 页 省产学研一体化专项项目的工程款及设备款。应付职工薪酬本期较上期减少 363,325.87 元，变动较大的原因主要系年初存在未付工资，2015 年 12 月计提的工资已于当月支付。其他应付款本期较上期减少 1,677,686.67 元,变动较大的原因主要系本期支付上期挂账的海口中萃会务服务有限公司服务费 125,759.00 元、大华会计师事务所海南分所审计费 150,000.00 元等 13 家单位的其他应付款。3.3.投资状况分析投资状况分析 (1)(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 报告期内公司持有海南现代农业工程规划设计有限公司 70%股权。海南现代农业工程规划设计有限公司 2015 年度实现营业收入 1,566,116.48 元，净利润 128,980.30元。2015 年 12 月 22 日，海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年第二次临时股东大会审议通过关于出资购买海南现代农业工程规划设计有限公司 30%股权的议案：海南天鸿市政设计股份有限公司拟以现金 322 万元受让屯昌福泉自来水有限公司持有的海南现代农业工程规划设计有限公司 30%股份。本次收购完成后，海南现代农业工程规划设计有限公司将成为公司的全资子公司。该事项于 2015 年 12 月 24 日公告，公告标题为2015 年第二次临时股东大会决议公告。截至本报告出具日，工商变更登记手续尚在办理中。(2)(2)委托理财及衍生品投资情委托理财及衍生品投资情况况 1、2015 年 3 月 10 日购买中信证券“天天利财”理财产品 2,000,000.00 元，3 月20 日赎回，收益 3,758.12 元。2、2015 年 3 月 17 日购买中信证券“天天利财”理财产品 2,365,000.00 元，3 月17 日赎回，收益 0 元。3、2015 年 3 月 25 买中信证券“天天利财”理财产品 1,500,000.00 元，4 月 9 日赎回，收益 2,186.3 元。4、2015 年 4 月 9 日购买中信证券“天天利财”理财产品 1,500,000.00 元，4 月 13日赎回，收益 57.53 元。5、2015 年 4 月 13 日购买中信证券“信衍财富 4 号 A”理财产品 1,500,000.00 元，10 月 28 日赎回，收益 0 元。(三三)外部环境的分析外部环境的分析 1、宏观环境影响 随着中国经济的持续发展，城镇化进程的不断推进，工程勘察设计行业高速发展，勘察设计企业获得了长足的进步。勘察设计单位营业收入由 2009 年 9,546 亿元增加到2014 年的 27,151 亿元，累计增加额 17,605 亿元，增长率高达 184%。随着经济的增长，城市人口的增加，我国固定资产投资额将持续增长，涉及的市政设施基础建设尤其是给海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 111 页 排水工程、污水处理、道路建设等的市政工程依旧是发展重点，相关市政设计行业也会具有一定的发展前景。2、行业发展前景及趋势 根据国家统计局数据，我国城镇固定资产年投资额由 2009 年 193,920 亿元增加到 2014年的 501,264 亿元，增加额 307,344 亿元。固定资产投资额的增加在市政公用设施投入的增多上得到充分反映，根据住房与城乡建设部 2014 年城乡建设统计公报 数据，2014年全年，县城市政设施投入 3,571 亿元，村镇市政设施投入 3,542 亿元，相较于 2007年县城投入 811 亿元、村镇投入 1,320 亿元，均有大幅增长。从国家统计局数据来看，进入新世纪以来，中国城镇化发展迅速，2005 年至 2014 年，城镇人口从 56,212 万人增加到 74,916 万人，平均每年增长 2,078 万人。据世界银行预测，到 2020 年，中国市区人口超过 100 万的大城市数量将突破 80 个。随着城市化进程的加快，城市人口的增加，市政需求也进一步加大。因此，未来伴随市政基础设施投资规模的持续增长,市政工程设计行业也将稳步发展。3、周期波动影响 市政设计行业与国民经济运行状况及国家固定资产投资规模相关，特别是基础设施投资规模、城市化进程等因素对市政设计行业影响明显。因此，市政设计行业与宏观经济背景以及固定资产投资的周期有较大关联，并且存在一定的前置效应。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 1、项目经验丰富的优势 公司在水务项目的设计方面有着较为丰富的经验。公司在海南承揽的水务项目有洋浦自来水厂、屯昌县良坡水厂和雷公滩水厂、屯昌县污水处理厂、三亚市红沙污水处理厂等，且与各市县水务、发改、建设等部门建立了长期合作关系，以往设计成果也得到得到了省级主管部门、地方政府及客户的认可，拥有一定的市场资源优势。2、人才的优势 公司为了打造自己的品牌，自成立以来，重视对人才的引进工作。截至 2015 年 12月 31 日，公司当前的设计队伍中，主要设计人员知识水平较高，工作经验丰富。同时，公司是海南大学生见习基地指定单位，为公司的长久发展提供了一定的人才储备基础。3、管理体制的优势 公司作为民营设计企业，产权清晰，组织架构简化，经营策略较为灵活，运营效率较高，制定了人才引进、激励机制，这些优势都符合建筑设计行业的行业特点，利于市场化竞争中公司可持续性发展。同时，公司连续四年通过了 ISO9001 质量管理体系的认证，形成了相对完善的管理体制的优势。4、业务范围集中的劣势 报告期内公司的主要业务收入来自于海南地区，业务范围相对集中。(五五)持续经营评价持续经营评价 公司已在市场资源等方面均形成了较强的优势，在海南占有较高的市场份额。报告期内，公司业务量逐年增长。公司治理规范，内部控制体系健全，经营指标良好。经营海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 111 页 管理层、核心业务人员队伍稳定。公司业务、资产、人员、财务等独立运营，具有良好公司自主经营能力。因此，公司拥有良好的持续经营能力。二、未来展望（自愿披露）(一一)行业发展趋势行业发展趋势 从政策层面看，十八大报告指出“改善需求结构、优化产业结构、促进区域协调发展、推进城镇化为重点”,“加快完善城乡发展一体化体制机制，着力在城乡规划、基础设施、公共服务等方面推进一体化”，城镇化是中国近年来重点关注的事项之一。国家通过加强城镇化进程，改变东西部贫富差距，关注农村可持续发展，城乡结构逐渐优化，持续加大广大农村及乡镇的市政设施建设，逐步实现家家通电、通水的目标。使得中国市政工程得到蓬勃发展。此外，2015 年 4 月 16 日国务院正式颁布了水污染防治行动计划，“水十条”确定了未来一段时间内的污水处理目标，为污水处理行业带来发展机会。这些都将为市政设计行业发展提供了良好的机遇。从商业模式上来看，因经济增长变缓、地方融资平台清理等因素，市政基建资金压力增大。为了解决市政配套不足和财政资金压力过大的矛盾，政府逐步开展与企业的 PPP合作模式，引入民间资本，实现利益共享，风险共担。初步统计，目前各省已公布的 2015年 PPP 项目计划投资总额已近万亿元。市政设计行业在这一趋势的影响下，未来具备融资、设计、施工、运营于一体的企业将有更大的机遇。综合实力强的设计企业抓住这一机遇，加大与政府的合作，挖掘项目潜力，除了承担设计业务外，还能投资于项目，获取项目收益，做大企业规模，做强企业实力；而服务单一的设计企业竞争力进一步减弱，有被市场淘汰的风险。由此可推，PPP 合作模式的引入，将给市政设计行业中综合实力雄厚的企业带来新的发展空间，除了承揽市政设计项目外，未来对项目投资和后期运营等获取的收益相对可观。从市场需求来看，根据国家统计局 2014 年数据，全国城镇人口总量为 74,916 万人，占全国总人口的 55%，较 1980 年的 19%增加了 36%。城镇化进程的加快，提高了市政工程的需求，给市政设计行业带来广阔市场前景。在关联细分市场水务行业方面，根据国家统计局数据，截至 2014 年底，全国总人口 136,782 万人，人均用水量 446.75 吨，而生活用供水总量为 275.69 亿吨，供水情况更是不容乐观，给水工程的发展任重道远；我国 2014 年污水日处理能力 15,124 万立方米，与实际排量也相距甚远，排水工程同样需要加快建设。同时，给排水设计还涉及技术创新，定期更新等工作，持续服务带来的收益也相当可观，市政设计尤其是给排水设计具有相对较大的发展潜力。(二二)公司发展战略公司发展战略 1、公司把握国内经济发展新常态带来的战略机遇，在巩固设计业务市场地位的同时，逐步实现公司提供一体化、全过程技术服务的理念，通过加强设计、施工一体化，形成更加健全的工程施工总承包能力，不断提升公司竞争力，并积极参与 EPC、PPP 模式下的项目建设开发。2、公司在立足于海南省内市场的同时，积极开拓省外市场，提高市场占有率，在海南天鸿市政设计股份有限公司 2015 年度报告 第20 页，共 111 页 市场竞争中赢得主动并实现可持续发展。3、公司顺应未来互联网发展趋势，整合和优化资源配置，开辟全新设计模式和设计途径，逐步形成多元设计管理体系。4、进一步完善公司法人治理结构，加强董事、监事和高级管理人员及相关人员的培训工作，增强规范运作意识。扎实有效地做好内控体系建设和运行工作，推动公司管理持续改进与提升。(三三)经营计划或目标经营计划或目标 1、创新设计理念，强化设计服务 公司将进一步优化设计业务模式，鼓励创新思维和创新实践，积极孵化创新设计成果，同时继续加强市场服务意识。2、积极参与设计施工一体化项目，提升竞争力 2015 年 11 月 10 日海南天鸿市政设计股份有限公司获得建筑业企业资质证书，未来公司将积极参与设计和施工一体化的 EPC、PPP 项目，提升市场竞争力。注：上述经营计划并不构成对投资者的业绩承诺，在此提示投资者注意投资风险，并且应当理解经营计划与业绩承诺之间的差异。三、风险因素(一一)持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 1、市场业务竞争风险 市政设计行业的市场竞