833245_2015_华望科技_2015年年度报告_2016-03-30.pdf

湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 1 证券代码：证券代码：833245833245 证券简称：华望科技证券简称：华望科技 主办券商：财富证券主办券商：财富证券 华望科技 NEEQ:833245 湖南华望科技股份有限公司（Hunan huawang technology Co.,LTD）年度报告 2015 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2015 年 2 月 26 日，公司召开 2015 年第一次临时股东大会，全体股东一致同意将公司住所变更为长沙市望城区望城经济开发区同心路 1 号；同意公司章程修正案。2015 年 4 月 20 日，公司取得武器装备质量管理体系认证证书，证书编号：15QJ20092R0S，适用于纸质托盘的设计开发、生产和服务。2015 年 3 月 31 日，经中国人民解放军总后勤部批准，公司参与起草的 GJB 1918A-2015托盘单元货载正式发布，该标准 2015年 4 月 1 日起正式实施。2015 年 6 月 4 日，公司以 1,282 万元的价格，拍得望城经开区土地一宗(网工挂【2015】04 号挂牌公告)。土地用途为工业用地，该宗地净面积 41.30 亩，出让年限50 年。主要用于蜂窝纸板和包装产品（除民政产品外）的生产和仓储。公司 2014 年 9 月完成股改，2015 年 7 月24 日取得全国中小企业股份有限公司的挂牌同意函，8 月 19 日，公司在全国中小企业股份转让系统（新三板）成功挂牌，证券代码 833245，证券简称：华望科技。2015 年 6 月 12 日，公司参与广东省增城市殡仪馆环保火化棺采购项目公开招标，确认为“包组一 蜂窝符合板环保火化棺”中标单位，采购预算 400 万元，供货期 3 年。2015年6月18日，公司取得IECQ QC080000有害物质过程管理体系认证证书，证书编号：IECQ-H NQAGB 12.0061，适用于蜂窝纸板制品的生产。2015 年 12 月 4 日，公司参与广州市从化区殡仪馆火化棺环保棺木采购项目公开招标，确认为中标单位，供货期 2 年。湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 3 目目 录录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.7 第三节 会计数据和财务指标摘要.9 第四节 管理层讨论与分析.11 第五节 重要事项.20 第六节 股本变动及股东情况.22 第七节 融资及分配情况.24 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.26 第九节 公司治理及内部控制.29 第十节 财务报告.33 湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 华望科技、公司、本公司、股份公司 指 湖南华望科技股份有限公司 股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 主办券商、财富证券 指 财富证券有限责任公司 三会 指 股东大会、董事会和监事会 股东大会 指 湖南华望科技股份有限公司股东大会 董事会 指 湖南华望科技股份有限公司董事会 监事会 指 湖南华望科技股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人 管理层 指 公司董事、监事和高级管理人员 公司章程、章程 指 最近一次被公司股东大会批准的湖南华望科技股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期、本报告期 指 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 5 第一节 声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 6 重要重要风险提示风险提示表表 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 实际控制人不当控制的风险 报告期末，公司实际控制人刘胜祥和刘桂英合计持有公司 97%的股份，处于绝对控股地位。公司存在实际控制人利用控制地位通过行使表决权或其他方式对公司进行不当控制的风险。内部控制和管理滞后的风险 公司治理机制刚建立不久，运作时间不长。公司管理层如不能适时调整公司管理体制、健全并完善内部控制，则公司未来可能存在组织模式和管理制度不完善、内部控制有效性不足、内部约束不健全等内部控制和管理滞后的风险。对民政产品行业存在依赖的风险 公司目前的主营业务收入主要来源于卫生棺的销售，2013 年、2014 年、2015 年卫生棺的销售收入分别是 1,012.44 万元、1,011.84 万元、1,139.96 万元，分别占同期主营业务收入的67.74%、65.95%、67.91%，对民政产品存在一定的依赖。对非经常性损益存在一定依赖的风险 2013 年、2014 年、2015 年，公司非经常性损益净额分别为 62.73万元、78.93 万元和 56.77 万元，占当期净利润（绝对值）的45.06%、1,760.47%、63.82%，占比较高，经营成果对非经常性损益存在一定程度的依赖。如果未来公司的政府补助等非经常性损益大幅降低，公司的盈利水平将面临下降的风险。行业竞争的风险 传统的蜂窝纸制品附加值不高，制造技术成熟，市场存在大量的中小型企业，产品存在一定程度的同质性，差异性主要体现在产品对不同应用环境的适应性及产品性能。湖南地区下游制造业企业不多，商品经济较沿海地区相对薄弱，市场相对狭小，尤其是在低端产品市场，公司面临无序竞争的市场局面。购买土地并建立新厂房计划 公司将以自有资金和借款方式筹集支付土地价款和厂房及生产线建设资金，根据计划，新厂房将于 2016 年建成投产，主要用于蜂窝纸板和包装产品（除民政产品外）的生产和仓储。未来，公司新厂房和生产线如不能按计划及时正常运转，或者新增产能不能及时通过市场消化，公司盈利能力将会受到较大的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 7 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 湖南华望科技股份有限公司 英文名称及缩写 Hunan huawang technology Co.,LTD 证券简称 华望科技 证券代码 833245 法定代表人 刘胜祥 注册地址 长沙市望城区望城经济开发区同心路 1 号 办公地址 长沙市望城区乔口镇古正街 主办券商 财富证券有限责任公司 主办券商办公地址 湖南省长沙市芙蓉中路二段 80 号顺天国际财富中心 26-28 层 会计师事务所 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 邹泉水、周永辉 会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号五栋大楼 B2 座 301 室 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 杨佳琳 电话 15874100456 传真 0731-88361923 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 湖南省长沙市望城区乔口镇古正街 410215 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 董事会秘书办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015 年 8 月 19 日 行业（证监会规定的行业大类）C22 造纸及纸制品业 主要产品与服务项目 蜂窝纸板及制品的研发、生产和销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 22,000,000 控股股东 刘胜祥 实际控制人 刘胜祥、刘桂英夫妻 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 91430100707234361E 是 湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 8 注：2015 年 12 月 28 日，公司取得了长沙市工商行政管理局换发的统一社会信用码营业执照（即三证合一），统一社会信用代码为 91430100707234361E。湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 9 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 16,939,714.01 15,342,119.86 10.41%毛利率 35.81%36.01%-归属于挂牌公司股东的净利润-889,642.87 44,834.91-2,084.26%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-1,457,387.46-744,471.01-95.76%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-3.64%0.18%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-5.97%-3.09%-基本每股收益-0.04 0.002-2100.00%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 56,127,902.45 29,384,820.36 91.01%负债总计 31,802,685.39 4,869,960.43 553.04%归属于挂牌公司股东的净资产 24,325,217.06 24,514,859.93-0.77%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.11 1.11 0.00%资产负债率 56.66%16.57%-流动比率 0.88 6.79-利息保障倍数-1.14 11.12-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 3,355,340.79-2,345,720.98-应收账款周转率 7.02 6.09-存货周转率 2.36 3.05-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 91.01%-14.66%-营业收入增长率 10.41%2.66%-净利润增长率-2,084.26%-96.78%-湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 10 五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 22,000,000 22,000,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助 707,842.98 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 49,149.81 非经常性损益合计非经常性损益合计 756,992.79 所得税影响数 189,248.20 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 567,744.59 湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 11 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 一、所处行业一、所处行业 根据上市公司行业分类指引（2012 年修订）公司属于“C22 造纸和纸制品业”；根据国民经济行业分类标准（GB/T4754-2011），公司属于“C22 造纸和纸制品业”大类下的“C223 纸制品制造”中类下的“C2231 纸和纸板容器制造”小类。(一)行业概述 1、蜂窝纸板的基本概念 蜂窝板是根据六角六面状蜂巢结构原理制作的的夹板，能以最少的材料消耗，构筑成极为坚固的蜂窝，其结构要比其他任何形状的结构更强有力。蜂窝板一般分金属和非金属两大类。金属类蜂窝板主要适用于飞机制造业、汽轮机制造业、船舶制造业、交通运输业等。非金属类蜂窝板又分纤维类和纸类。纤维类蜂窝板主要用于交通运输业、室内装饰业以及家具业等；纸类蜂窝板(蜂窝纸板)主要用于包包装业、建材业、家具业和殡葬业等。2、纸蜂窝产品 蜂窝纸板具有板材平整度高、安装方便快捷、板材重量轻、强度高、缓冲性好、可实现大块面的板材、有助于空间的保温效果等特性，特别适合运输包装贵重、大型、易损的物品，深受市场欢迎，特别是在荷兰、美国和日本等发达国家和地区，已成为具有节省资源、保护环境的一种新型绿色包装。蜂窝包装箱的推广应用，一方面可降低商品在流通过程中的破损率；另一方面，取代木箱能节约森林资源，有利环保，已成为出口商品较理想的包装材料。现阶段，蜂窝纸板主要用途体现在：一是用作缓冲衬垫和隔板。蜂窝纸板的蜂窝夹芯结构使其缓冲性能优于瓦楞纸板，可采用全面缓冲或局部缓冲的形式来保护内装物。二是用作托盘。蜂窝纸板托盘与木托盘相比，重量轻，也有较高的强度，可作普通平托盘和单面托盘外，还可制成立柱式托盘结构。装业、建材业、家具业和殡葬业等。三是用作包装箱。像瓦楞纸箱一样，蜂窝纸板也可加工成纸箱，但一般只能用较薄的蜂窝纸板来做纸箱。四是用作角撑、护棱等附件。与缓冲衬垫类似，蜂窝纸板可用作运输包装件的角撑与护棱，特别适合于集合包装，起到保护作用，减少碰撞与摩擦，降低破损。此外，蜂窝纸板还用于制成“卫生棺”，与遗体一起火化。二、主营业务二、主营业务 目前，公司的主要产品包括民政用品和包装材料两大系列，其中，包装材料系列产品分为包装箱和包装运输辅助产品两类。公司产品的具体情况如下：（一）民政用品 公司生产并销售的民政用品主要是各种型号的一次性火化卫生棺（以下简称“卫生棺”），根据工艺和装饰的不同，分为豪华型和普通型两大类。本公司生产的卫生棺全部以蜂窝纸板为基材，具有质轻、经济、美观、低碳、环保等优点。（二）包装箱（含托箱、托盘）及包装运输辅助产品（纸护角、纸衬垫、纸隔板）三、客户类型三、客户类型 本公司主要给下列各类客户提供产品：（1）为出口企业提供蜂窝包装箱及托箱、托盘；湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 12（2）为家用电器企业提供替代 EPS 发泡塑料的纸蜂窝内衬垫等；（3）为殡葬行业提供一次性火化卫生棺。四、四、关键资源要素关键资源要素 （一）生产或服务所使用的主要技术 公司是国内较早涉足蜂窝制品行业的企业之一，自 1999 年成立以来，一直致力于蜂窝产品的相关技术研发，经过多年的积累，目前已拥有众多的专利和非专利技术，涉及到从原纸到成品整个生产过程中的各个环节，能有效提高蜂窝板的抗压能力、防潮能力，解决制造过程中的难题，如：蜂窝纸板的折叠工艺、冲压成型等，以保证公司产品能满足大多数行业用户的要求。公司所拥有的主要技术如下：1、防潮防水技术 蜂窝纸制品在含水率达到 16%以上的时候，产品的抗压性能急剧下降，导致其不具备包装的能力，针对这一点本公司自主研发了轻度和深度防潮防水涂料。轻度防潮防水涂料技术参数：在相对湿度85%、温度 35的环境下储存，3 个月其含水率变化不超过 2%。深度防潮防水涂料技术参数：与水直接接触 7 天蜂窝内部不渗水，含水率变化不超过 3%；在温度为 35、相对湿度为 90%的环境中，6个月内含水率变化不超过 2%。该技术的特点：通过在蜂窝纸制品表面刷或棍涂防潮防水涂料，使蜂窝纸制品与外界的水分子隔离，达到防潮防水的效果。2、胶黏剂技术 蜂窝纸制品的结合都是依靠胶黏剂结合，因此，蜂窝纸制品存在胶黏剂种类多，成本高的缺点，为了克服这一缺点，本公司自主研发了适合本公司复合板用的纸管胶，本胶具有初粘性好、干燥快、粘接强度高、耐水、耐冻等效果。3、高抗弯、耐潮湿、长期存储型纸蜂窝托盘技术 蜂窝纸托盘产品需要解决大跨距抗弯、防潮防水等一系列问题，本公司成功研制了承载一吨重的高抗弯、耐潮湿、长期存储型纸蜂窝托盘制造技术，该技术以蜂窝纸板为主体，采取特殊结构和防潮防水工艺，达到了高抗弯、防潮防水的效果。4、一次性空投缓冲平台技术 蜂窝纸板作为缓冲材料在国外已经非常普遍，而在国内对蜂窝纸板缓冲性能的研究还是空白，蜂窝纸板作为缓冲材料存在无基础数据等问题，公司通过多年的研究，已成功建立蜂窝纸板缓冲性能数据库，为蜂窝纸板内衬的设计和制作提供了理论依据，能极大地提高产品性价比和原材料的利用率。5、蜂窝纸板后续加工设备的研发 蜂窝纸板存在后续加工非标准化的特点，从而导致从蜂窝纸板到蜂窝产品的制造过程中手工工艺多且强度大等问题，针对这些问题，本公司成功研发了蜂窝纸板包边机，能利用气动、棍压原理自动、连续对蜂窝纸板进行包边，大大提高了包边效率，降低劳动强度和生产成本。五、销售渠道五、销售渠道 报告期内，通过代销渠道和直销渠道取得的主营收入分别为11,434,482.05元和 5,223,753.74元，占同期收入的比例分别为 67.50%和 31.60%，目前销售以代销渠道为主。这主要取决于公司的产品性质：公司的主打产品民政用品（即一次性火化卫生棺），主要通过代销渠道（即殡仪馆）向终端客户销售，而直销渠道的产品主要是包装箱和包装运输辅助产品，销量相对较小，但呈增长趋势。六、收入来源六、收入来源 公司收入主要来源于卫生棺和包装箱及包装运输辅助产品的销售。公司一方面利用自有销售系统和渠道，积极扩大销售收入；另一方面，充分利用自有的专利技术和工艺，优化产品性能，提高产品竞争力，改善生产工艺和流程以降低成本，实现开源节流，提高公司盈利能力。?报告期内，公司的商业模式未发生变化。湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 13 年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期末公司总资产 5,612.79 万元，较期初增长 2,674.31 万元；净资产 2,432.52 万元，较期初减少 18.96 万元；报告期内实现营业收入 1,693.97 万元，比上年同期增长 10.41%；报告期内毛利率 35.81%，比上年减少 0.20 百分点；净利润-88.96 万元，比上年同期下降 2,084.26%；总成本费用 1,867.56 万元，比上年增长 16.65%,其中销售费用 267.10 万元，比上年增长 33.78%；财务费用45.91万元，比上年增长1,066.33%；经营活动产生的现金流量335.53万元，较上年同期增长243.04%；投资活动产生的现金流量净额-1,426.34 万元，较上年降低 1,693.07%；筹资活动产生的现金流量净额 2,420.00 万元，较上年增长 1,287.42%。（一）市场营销情况：报告期内，根据市场新形势，公司在营销策略上，以“发挥技术优势，寻找突破口”为宗旨，在不断完善、提升现有产品性能的同时，加大新产品、新业务的开发和推广，细化市场渠道、细化产品。公司按照年初制定的预算和经营计划，持续加强成本控制、安全管理和内控管理制度的落实，公司生产成本显著控制，盈利能力不断增强，安全生产持续巩固，按照发展规划，公司在现有生产线安全、稳定运行的同时，稳步推进新厂区工程建设，为公司的可持续发展提供坚实的基础。（二）技术研发情况 报告期内，公司以市场为导向，采取自主研发为主，与高等院校及专家合作研发为辅的研发模式。公司研究开发的技术主要用于解决制造过程中的难题及提高蜂窝板的抗压能力、防潮能力，以提高产品的性能及应用范围和适应能力，以满足大多数行业用户的要求。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位单位：元元 项目项目 本期 上年同期上年同期 金额 变动比例 占营业收入的比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 16,939,714.01 10.41%-15,342,119.86 2.66%-营业成本 10,873,220.80 10.75%64.19%9,817,560.50-2.18%63.99%毛利率 35.81%-36.01%-管理费用 4,460,711.89 10.00%26.33%4,055,134.63 61.91%26.43%销售费用 2,671,007.46 33.78%15.77%1,996,529.42 56.53%13.01%财务费用 459,130.29 1,066.33%2.71%39,365.42-77.47%0.26%营业利润-1,735,840.41-159.96%-10.25%-667,745.41-189.64%-4.35%湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 14 营业外收入 824,888.12-22.97%4.87%1,070,839.28 4.90%6.98%营业外支出 67,895.33 268.37%0.40%18,431.39-90.01%0.12%净利润-889,642.87-2,084.26%-5.25%44,834.91-96.78%0.29%项目重大变动原因：（1）销售费用 267.10 万元，比上年增长 33.78%，主要是公司加大新产品、新业务的推广销售人员薪酬、差旅费、招待费及运输费用的增加；（2）财务费用 45.91 万元，比上年增长 1,066.33%，主要是公司 2015 年向湖南华望熏蒸消毒有限公司借款 1,350.00 万元；（3）营业利润比上年减少 106.81 万元，下降 159.96%，主要是公司加大新产品、新业务的开发和推广及运费费用的增加；公司加大研发的力度，导致研发费用增加；融资费用的增加；同时增加对社会的回报；（4）营业外支出的增加是因为公司增加了对社会的回报，比如老年服务中心和长沙民政职业学院的捐赠款；（5）净利润比上年减少 136.35 万元，下降 354.47%，主要是公司加大新产品、新业务的开发和推广及运费费用的增加；公司加大研发的力度，导致研发费用增加；融资费用的增加；增加对社会的回报；虽公司于 2015 年 12 月收到政府补助 291.00 万但未确认营业外收入（确认递延收益），使营业外收入比去年也有所下降。（2 2）收入构成）收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 16,787,455.88 10,872,733.62 15,342,119.86 9,817,560.50 其他业务收入 152,258.13 487.18-合计合计 16,939,714.01 10,873,220.80 15,342,119.86 9,817,560.50 按产品或区域分类分析：单位单位：元元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例 工业包装盒 5,387,819.22 31.81%5,223,753.73 34.05%卫生棺 11,399,636.66 67.30%10,118,366.12 65.95%收入构成变动的原因 收入的分类构成没有重大变化 （3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 3,355,340.79-2,345,720.98 投资活动产生的现金流量净额-14,263,361.25-795,469.70 筹资活动产生的现金流量净额 24,200,000.00 -2,038,026.66 现金流量分析：（1）经营活动产生的现金流量 335.53 万元，较上年同期增长 243.04%，因为 2015 年购销净流入比上年增加 433.40 万元，其中销售产品收到的产品比上年增加 260.20 万元，部门供应商的付款方式由原本的预付改为应付，且材料成本也有所降低，使购买材料的现金比上年减少 173.20 万元，同时公司 2015年收到的政府补助比 2014 年增加 100.25 万元；（2）投资活动产生的现金流量净额-1,426.34 万元，较上年减少 1,693.07%，主要是公司在湖南省长沙市望城经开区购地新建厂房；湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 15（3）筹资活动产生的现金流量净额 2,420.00 万元，较上年增长 1,287.42%，主要是公司向湖南华望熏蒸消毒有限公司和股东刘胜祥借款购地及建厂房；（4）经营活动产生的现金流量净额比净利润多4,244,983.66元，原因是在2015年12月收到了291.00万元的与土地相关的政府补助资金，因为先是确认递延收益，按 50 年分摊，所以虽经营活动的现金流量增加，但是净利润为负数。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位单位：元元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 广州市殡葬服务中心 4,602,923.08 27.17%否 2 茂名市福利综合制品厂 1,461,064.10 8.63%否 3 贵阳华苑纸艺有限公司 1,317,000.00 7.77%否 4 长沙礼恩派拉线工业有限公司 1,213,027.29 7.16%否 5 广州市番禺区殡仪馆 1,084,820.51 6.40%否 合计合计 9,678,834.98 57.13%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 湖北广发纸业有限公司 892,540.48 13.42%否 2 山东腾宇木业有限公司 883,578.63 13.28%否 3 长沙田田纸业有限公司 564,409.44 8.48%否 4 沙河市锦新纸业有限公司 452,482.04 6.80%否 5 湖南望城出口包装有限公司 296,623.25 4.46%是 合计合计 3,089,633.84 46.44%-注：湖南望城出口包装有限公司原是本公司关联方单位，但在 2015 年 12 月已出售给无关联第三方并办理工商变更登记，截至 2015 年 12 月 31 日已不再是本公司关联方。（6）研发支出）研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 1,662,287.59 1,101,836.05 研发投入占营业收入的比例 9.81%7.18%2 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位单位：元：元 本本年年期末期末 上年期末上年期末 项目项目 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 占占总资产比总资产比重重的增减的增减 货币资金 13,648,774.02 3,725.39%24.32%356,794.48-93.56%1.21%23.11%应收账款 2,289,447.65-9.72%4.08%2,535,931.43 1.69%8.63%-4.55%存货 5,100,193.90 23.88%9.09%4,116,900.83 76.99%14.01%-4.92%长期股权投资-固定资产 14,209,192.91-3.69%25.32%14,753,403.70-0.61%50.21%-24.89%在建工程 350,843.00 228.70%0.63%106,736.82-58.37%0.36%0.27%湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 16 短期借款-长期借款-资产总计 56,127,902.45 91.01%-29,384,820.36-14.66%-资产负债项目重大变动原因：(1)货币资金比上年度增加 1,329.20 万元，主要是因为 2015 年 12 月 24 日向关联方股东刘胜祥借款1,000.00 万元，约定不高于银行同期贷款利率，用于新建厂房，截至 2015 年 12 月 31 日尚未动用。(2)在建工程比上年度增加 21.41 万元，主要是因为望城经开区新建厂房基础设施费用，包括厂房设计费、临时配电工程费等。(3)资产总计比上年度增加了 2,674.31 万元，主要是公司借款 1,000.00 万元用于新建厂房，截至 2015年 12 月 31 日尚未动用；公司在望城经开区购买土地，使无形资产比上年增加 1,325.47 万元。3 3、投资状况分析投资状况分析 （1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 （2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 本报告期无委托理财及衍生品投资。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 近年来，包装印刷行业劲吹“绿色”新风，发展绿色包装、低碳经济将已成为不可阻挡的潮流。除了节约能源、提高能效外，开发应用轻质、节能、环保材料也是有效减少碳排放的重要途径，纸蜂窝材料便是其中一种。目前，发达国家己基本禁止使用木制包装箱，因为木材有寄生卵易传播虫害，破坏生态平衡。我国虽然还没有明确的法规强制要求减少木质和塑料在包装领域的使用，但在环境保护、新型材料、循环经济等方面出台了较多的鼓励政策，且随着资源的减少，我国必然会出台限制木质和塑料包装材料的相关政策，这也将给从事蜂窝产品开发与生产的企业提供很好的发展机遇。（1）产品市场认可度不断提高 随着新技术的不断开发运用以及生产工艺的不断提升，目前产品的防潮能力和抗点压能力不断提高，运用范围不断扩大，且使用成本低于木质包装箱，目前蜂窝产品已从 90 年代初的被动使用状态发展到目前众多企业主动使用蜂窝产品代替木质包装和塑料包装的状态。纸蜂窝作为一种新型的绿色包装材料，不仅在包装领域得到重视和发展，凭借优异的性能也赢得了建筑、汽车、家具等行业的青睐。在建筑行业，各种绿色、环保、节能的新型建筑材料不断涌现，纸蜂窝复合板凭借重量轻、刚性好、阻燃性好等优势，目前已有很多建筑工程开始批量使用。如 201 年上海世博会外国展馆区的核心场馆使用了纸蜂窝墙板。与此同时，纸蜂窝材料凭借美观轻便、加工简便、经济实用等特点在家具行业呈现出了许多亮点，如果能够在家具制造业广泛推广使用家具用蜂窝板部件，每年可节约 1000 万立方米左右的木材使用量。（2）下游行业带来的持续需求 在我国人均收入不断上升以及城镇化发展的推动下，家电产品的刚性需求依然很大。同时，家电行业正逐步进入以改善性消费为主的阶段，有别于过去仅注重产品的功能，富裕的城市居民已开始转向追求集功能、时尚和环保元素于一身的家电产品，以彰显生活口味。随着城市人口的不断增加以及家电产品的更新换代为包装产品带来巨大的市场需求，特别是专门用于家电包装的纸制包装产品。同时，纸蜂窝产品在殡葬、建筑等领域应用也在持续增长。（3）行业竞争情况 目前专业从事蜂窝产品研发和生产的企业不多，除少数行业领先企业外，存在投入少、后道工序工湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 17 艺落后、企业整体规模不大的问题，缺乏竞争力，很难做大做强并参与全国范围内的竞争，更多地是通过价格战参与区域性市场竞争。纸制品包装行业企业数量众多，以珠三角与长三角区域为主。据不完全统计，目前我国纸蜂窝设备和制品生产企业已经有 300 多家，并呈现逐渐增多的趋势。珠三角地区的纸蜂窝企业在竞争中不断发展，长三角地区特别是浙江沿海一带，化纤产品包装都由纸蜂窝材料替代 EPS发泡塑料，中西部特别是四川重庆等地，因地制宜开发了纸蜂窝材料轻质墙体，辽东地区以纸蜂窝材料为门芯的安全门得到应用，其他各地区的纸蜂窝材料企业正在兴起并发展。由于纸蜂窝产品的附加值有限，占用空间较大，造成了运输成本比较高，企业产销活动距离受限，企业规模化程度受区域经济发达程度和经济结构特征的影响明显。目前行业内领先企业主要通过异地设厂的方式在全国范围内拓展业务，如广州荷力胜蜂窝材料股份有限公司在青岛、武汉、苏州和重庆等地建有生产基地，正业国际控股有限公司在石家庄、合肥、郑州、武汉、中山、珠海等地投资设立了众多的子公司。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 一、市场地位一、市场地位 经过十多年的发展，公司积累了众多的技术和较丰富的行业应用经验，建立了较稳定的销售渠道，拥有较强的纸蜂窝产品研发、生产和销售能力，报告期内主营业务收入达到 1,678.75 万元，在湖南区域处于领先地位。但与全国行业领先企业相比，主营业务规模尚存在一定的差距。目前，纸蜂窝行业内领先企业都处于沿海及其他经济发达地区，尤其是家电企业和出口型企业集中的区域，对纸蜂窝包装产品需求的拉动作用较大，公司在该细分行业缺乏先天优势。二、竞争优势二、竞争优势 （1）行业经验优势 自 1999 年成立以来，公司一直致力于纸蜂窝技术与产品的研发、生产与销售，经过十多年的不懈努力，已积累了较丰富的行业应用经验，能针对众多行业用户的需求，提供各类蜂窝产品。（2）稳定的销售渠道 报告期内，公司的主营业务收入的大部分来源于民政用品，民政用品的对口合作单位是各大殡仪馆，公司目前已与湖南省及广东省的部分殡仪馆建立了长期合作关系，为公司的发展奠定了较稳定的基础，确保公司收入的稳定性。（3）技术开发优势 公司是高新技术企业，经过十多年的发展，已拥有一批多年从事纸蜂窝复合材料科研、开发、应用的专业人才，是军标GJB3839（初稿）蜂窝纸板规范和湖南省标 DB43/T6822012烟花爆竹用蜂窝纸板包装箱的主要起草单位，经中国包装联合会批准设立了中国纸蜂窝包装研发中心（长沙）。同时，为了充实公司的研发实力，公司还从国防科技大学和湖南工业大学聘请资深教授作为公司的技术顾问。三、竞争劣势三、竞争劣势 （1）业务规模有待进一步扩大 公司虽然是湖南区域领先的蜂窝制品企业，但与全国行业领先企业相比，业务规模还有待进一步扩大。（2）融资渠道有限 公司业务将以湖南为中心，向四周延伸，资金需求较大，目前主要通过银行融资和关联方借款，渠道单一。（五（五）持续经营持续经营评价评价 公司股权清晰，控股股东为公司创始人，公司依照公司法和公司章程设立了股东大会、董事会、监事会，董事会依法聘任了公司管理人员，形成了较为完善的治理结构。报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力；会计核算、财务管理、风险控湖南华望科技股份有限公司【2015 年度报告】公告编号：2016-013 18 制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、核心业务人员队伍稳定。报告期内，未发生对公司持续经营产生重大不利影响的事项，结合以上分析，公司管理层认为公司具备较强的可持续发展能力。报告期内，公司的主营业务收入的 67.91%来源于民政用品（卫生棺），民政用品的对口合作单位是各大殡仪馆，公司目前已与湖南省及广东省的部分殡仪馆建立了长期合作关系，为公司的发展奠定了较稳定的基础，确保公司收入的稳定性。在稳定老市场的同时，公司不断开拓新市场，民政用品方面：2015 年 6 月，公司成为广东省增城市殡仪馆供应商，采购预算 400.00 万元，供货期 3 年。2015 年 12 月，公司成为广州市从化区殡仪馆供应商，供货期 2 年。随着技术的发展和环保政策的趋严，纸蜂窝产品将会逐步应用到众多行业，基于此，公司对未来发展战略做了微调，在稳定拓展民政领域的同时，坚持多条腿走路，积极开发包装运输市场，重点以电器和军品市场为主。未来，公司期待通过差异化竞争的方式切入军品市场，实现公司业务和盈利能力的双提升。二、风险因素（一）（一）持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 （一）实际控制人不当控制的风险 截至本说明书签署之日